Дата публикации текста: 2021/06/22
Зачем инвестировать в Coinbase Global, Inc. ? / Крупнейшая платформа обмена криптовалютой
Привет! 💋
Сегодня просыпается большой интерес широких народных масс к теме криптоинвестирования. Кроме количества криптовалютных инвесторов - растет и средний размер их вкладов в этой области. Большая часть новых криптовалютных вложений приходится на новых пользователей. Поэтому у героя нашего поста есть все основания рассчитывать на увеличение своих финансовых показателей. Итак, давайте разбираться.
💡 Coinbase Global #COIN - американская холдинговая компания, управляющая онлайн-платформой обмена криптовалютой - Coinbase. По состоянию на март 2021 года Coinbase - крупнейшая криптовалютная биржа США по объему торгов. Компания Coinbase Global основана в 2012 году в США.
📈 Перспективы
Блокчейн может стать таким же революционным и широко распространенным, как Интернет и с учетом быстрого развития технологий случится это может в ближайшие 10 лет. Сегодня насчитывается уже более 7 криптоактивов:
- Базовые криптовалюты (все популярные, востребованные и известные варианты цифровых монет - litecoin, bitcoin, ripple, ethereum, bitcoin gold)
- Альткоины (любые цифровые монеты, создавались они как удобное платёжное средство - monero, stellar, dash, bitcoin cash)
- Децентрализованные платформы (децентрализованные площадки, которые обеспечивают оптимальную работу smart-контрактов и цифровых монет - EOS, NEO, IOTA)
- Служебные цифровые активы (электронные деньги, изначально разработанные только для особого, служебного использования)
- Инвестиционные криптографические монеты
- Цифровые товары (криптотовары) (эту группу представляют собой активы, выполняющие функцию расходного ресурса, например: незанятое дисковое пространство, уровень вычислительной мощности)
- Стабильные цифровые монеты (стейблкоины) и др.
Криптоактивы постепенно внедряются в финансово-экономическую сферу, выполняя в ней разные функции. Многие используют конкретные криптографические инструменты для заработка, а некоторые находят им более результативное применение. В любом случае это перспективное направление на развитии которого мы можем заработать.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания совсем недавно вышла на DPO, поэтому нам доступны лишь результаты за 2019 и 2020 годы. Выручка компании выросла от года к году более чем на 100%. По результатам 2020 года она составила $1,3 млрд.
Прибыль же компании в 2020 году равняется $322 млн. против убытка в 30$ млн. годом ранее. Компания вышла на безубыточность и это не может не радовать ее инвесторов.
Оценка стоимости
P/E - 90,26
P/B - 30,19
P/S - 22,77
Рентабельность
ROA - 7,82 %
ROE - 64,84 %
ROS - 25,23 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 39,34% Рентабельность по EBITDA - 34,44%
✅ Почему акции могут вырасти?
Итак, бизнес компании наращивает обороты. Свободный денежный поток по результат 2020 года составил почти $3 млрд. ! Отдельный бонус для компании - это постепенный заход крупных институциональных инвесторов в торговлю криптовалютами. Многие участники рынка справедливо считают, что стоимость криптовалют от этого начнет расти еще сильнее, ведь увеличится объем торгов. А это наверняка подстегнет активность на площадке Coinbase.
❌ Чего опасаться?
Из рисков нужно учитывать, что конкуренты не дремлют и множество интересных проектов работают в том же направлении, например: BINANCE, Gemini, Kraken и др. Также стоит опасаться заявления компании об их аполитичности, в результате чего ее покинуло 5% сотрудников. Это может подстегнуть многие фонды (социально-ответственные) отказаться от инвестиций в данную компанию, дабы сберечь свою репутацию. И в целом, рынков криптовалют может как помочь вам заработать, так и оставить без денег. Будьте аккуратны, не инвестируйте весь капитал ... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1098
Зачем инвестировать в Coinbase Global, Inc. ? / Крупнейшая платформа обмена криптовалютой
Привет! 💋
Сегодня просыпается большой интерес широких народных масс к теме криптоинвестирования. Кроме количества криптовалютных инвесторов - растет и средний размер их вкладов в этой области. Большая часть новых криптовалютных вложений приходится на новых пользователей. Поэтому у героя нашего поста есть все основания рассчитывать на увеличение своих финансовых показателей. Итак, давайте разбираться.
💡 Coinbase Global #COIN - американская холдинговая компания, управляющая онлайн-платформой обмена криптовалютой - Coinbase. По состоянию на март 2021 года Coinbase - крупнейшая криптовалютная биржа США по объему торгов. Компания Coinbase Global основана в 2012 году в США.
📈 Перспективы
Блокчейн может стать таким же революционным и широко распространенным, как Интернет и с учетом быстрого развития технологий случится это может в ближайшие 10 лет. Сегодня насчитывается уже более 7 криптоактивов:
- Базовые криптовалюты (все популярные, востребованные и известные варианты цифровых монет - litecoin, bitcoin, ripple, ethereum, bitcoin gold)
- Альткоины (любые цифровые монеты, создавались они как удобное платёжное средство - monero, stellar, dash, bitcoin cash)
- Децентрализованные платформы (децентрализованные площадки, которые обеспечивают оптимальную работу smart-контрактов и цифровых монет - EOS, NEO, IOTA)
- Служебные цифровые активы (электронные деньги, изначально разработанные только для особого, служебного использования)
- Инвестиционные криптографические монеты
- Цифровые товары (криптотовары) (эту группу представляют собой активы, выполняющие функцию расходного ресурса, например: незанятое дисковое пространство, уровень вычислительной мощности)
- Стабильные цифровые монеты (стейблкоины) и др.
Криптоактивы постепенно внедряются в финансово-экономическую сферу, выполняя в ней разные функции. Многие используют конкретные криптографические инструменты для заработка, а некоторые находят им более результативное применение. В любом случае это перспективное направление на развитии которого мы можем заработать.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания совсем недавно вышла на DPO, поэтому нам доступны лишь результаты за 2019 и 2020 годы. Выручка компании выросла от года к году более чем на 100%. По результатам 2020 года она составила $1,3 млрд.
Прибыль же компании в 2020 году равняется $322 млн. против убытка в 30$ млн. годом ранее. Компания вышла на безубыточность и это не может не радовать ее инвесторов.
Оценка стоимости
P/E - 90,26
P/B - 30,19
P/S - 22,77
Рентабельность
ROA - 7,82 %
ROE - 64,84 %
ROS - 25,23 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 39,34% Рентабельность по EBITDA - 34,44%
✅ Почему акции могут вырасти?
Итак, бизнес компании наращивает обороты. Свободный денежный поток по результат 2020 года составил почти $3 млрд. ! Отдельный бонус для компании - это постепенный заход крупных институциональных инвесторов в торговлю криптовалютами. Многие участники рынка справедливо считают, что стоимость криптовалют от этого начнет расти еще сильнее, ведь увеличится объем торгов. А это наверняка подстегнет активность на площадке Coinbase.
❌ Чего опасаться?
Из рисков нужно учитывать, что конкуренты не дремлют и множество интересных проектов работают в том же направлении, например: BINANCE, Gemini, Kraken и др. Также стоит опасаться заявления компании об их аполитичности, в результате чего ее покинуло 5% сотрудников. Это может подстегнуть многие фонды (социально-ответственные) отказаться от инвестиций в данную компанию, дабы сберечь свою репутацию. И в целом, рынков криптовалют может как помочь вам заработать, так и оставить без денег. Будьте аккуратны, не инвестируйте весь капитал ... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1098
Дата публикации текста: 2021/06/23
Square: как заработать на росте и падении биткойна
Американская финтех-компания Square обеспечила себе звездное будущее, решив в 2018 г. добавить биткоин в свой кошелек. С тех пор приложение Cash App скачали 100 млн человек, количество активных юзеров в месяц выросло до 36 млн, а комиссия от транзакции битка стала для Square «золотой антилопой».
Square — не прокси на биткойн. Square — лучше. Компания создала уникальную бизнес-модель, в которой она зарабатывает как на росте, так и на падении биткойна. В первом случае — за счет пропорционального роста комиссий, во втором — за счет опережающего роста объема транзакций.
Это ответ на вопрос, почему при падении цены биткойна за последний месяц на 22%, акции Square выросли на 16%. Более того, в ближайшее время биткойн вполне может отыграть свои потери.
Триггером этому, как ни странно, станет недавно объявленный запрет на деятельность криптомайнеров в Китае, который блокирует около 58,5% мирового майнинга биткойна.
Сейчас это событие стало очередным поводом для падения биткойна. Хотя, если интерполировать эту ситуацию на другой рынок, — например, нефти, то запрет на её добычу привел бы к взлёту нефтяных котировок. Китайское вето наносит удар по предложению биткойна, что в конечном итоге — фактор его роста.
С учетом этого, скорее всего, после непродолжительной консолидации биткоин отыграет свои 2-месячные потери, несмотря на очередные «страшилки» СМИ по поводу его углеродного следа.
В этой ретроспективе акции Square, которые после роста на 750% с марта 2020 г. торгуются в широком диапазоне $200-$280 — имеют мощные драйверы роста. Инвестиционный тезис подкрепляется фундаментальными факторами: компания запустила торговлю акциями из приложения Cash App, что поставило его в прямую конкуренцию с Robinhood.
Square хочет, чтобы Cash App было не просто платежным инструментом, а центром всех финансовых интересов человека. И судя по росту выручки на 266% за 1-й квартала 2021 года — у компании это отлично получается.
Консенсус-прогноз аналитиков с Уолл-стрит для акций Square составляет $286.73, что с текущих $235.97 предполагает потенциал роста в размере 21%. Из 23 аналитиков 17 — рекомендует покупать акции SQ, 5 — держать и 1 — продавать.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1620
Square: как заработать на росте и падении биткойна
Американская финтех-компания Square обеспечила себе звездное будущее, решив в 2018 г. добавить биткоин в свой кошелек. С тех пор приложение Cash App скачали 100 млн человек, количество активных юзеров в месяц выросло до 36 млн, а комиссия от транзакции битка стала для Square «золотой антилопой».
Square — не прокси на биткойн. Square — лучше. Компания создала уникальную бизнес-модель, в которой она зарабатывает как на росте, так и на падении биткойна. В первом случае — за счет пропорционального роста комиссий, во втором — за счет опережающего роста объема транзакций.
Это ответ на вопрос, почему при падении цены биткойна за последний месяц на 22%, акции Square выросли на 16%. Более того, в ближайшее время биткойн вполне может отыграть свои потери.
Триггером этому, как ни странно, станет недавно объявленный запрет на деятельность криптомайнеров в Китае, который блокирует около 58,5% мирового майнинга биткойна.
Сейчас это событие стало очередным поводом для падения биткойна. Хотя, если интерполировать эту ситуацию на другой рынок, — например, нефти, то запрет на её добычу привел бы к взлёту нефтяных котировок. Китайское вето наносит удар по предложению биткойна, что в конечном итоге — фактор его роста.
С учетом этого, скорее всего, после непродолжительной консолидации биткоин отыграет свои 2-месячные потери, несмотря на очередные «страшилки» СМИ по поводу его углеродного следа.
В этой ретроспективе акции Square, которые после роста на 750% с марта 2020 г. торгуются в широком диапазоне $200-$280 — имеют мощные драйверы роста. Инвестиционный тезис подкрепляется фундаментальными факторами: компания запустила торговлю акциями из приложения Cash App, что поставило его в прямую конкуренцию с Robinhood.
Square хочет, чтобы Cash App было не просто платежным инструментом, а центром всех финансовых интересов человека. И судя по росту выручки на 266% за 1-й квартала 2021 года — у компании это отлично получается.
Консенсус-прогноз аналитиков с Уолл-стрит для акций Square составляет $286.73, что с текущих $235.97 предполагает потенциал роста в размере 21%. Из 23 аналитиков 17 — рекомендует покупать акции SQ, 5 — держать и 1 — продавать.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1620
Дата публикации текста: 2021/06/23
📧 Из почтового сервиса в IT-гиганта
📫 Mail.ru Group #MAIL - российская крупная технологическая компания, что для нашей страны редкость. Само развитие компании в направлении из почтового сервиса в крупный портал было вдохновлено небезызвестным Yahoo! ещё в далёком 1998 году. На сегодняшний день корпорация представляет собой диверсифицированный бизнес-конгломерат:
✉️ почтовые сервисы
☁️ продукты для решения личных и рабочих дел: облако, календарь, задачи и видеозвонки
💸 сегмент E-commerce: Юла (конкурент Авито) и Delivery Club (доставка еды)
👥 крупнейшие российские социальные сети: VK, Одноклассники
📱 мессенджеры: ТамТам, ICQ
🕹 игровой сегмент: myGames
📰 решения для бизнеса: рекламная платформа myTarget, аналитическая платформа myTracker и другие
📉 В 2010 года Mail Group провела IPO на Лондонской фондовой бирже. В июле 2020 года Mail Group объявила о начале торгов глобальных депозитарных расписок на Московской бирже. Максимальная цена - 2448 рублей достигнуто в 2020 году, минимумы котировки показали в мае 2021 года - 1465 рубля. На текущий момент котировки находятся на минимальных уровнях, близким к цене выхода на Мосбиржу. Основные акционеры - Prosus (международное подразделение южноафриканской транснациональной компании Naspers) 26%, Alibaba 10%, Tencent 7%, 53% free float.
🗒 Отчётность за 1 квартал 2021 года:
✔️ Выручка +27,4% г/г
✔️ EBITDA +8,1% г/г
✔️ Чистый убыток сократился с 9.1 млрд до 2.5 млрд.
✔️ Чистый долг вырос с 0,9х до 1,1х EBITDA .
Позитивный момент отчёта это годовой рост выручки. Чистый убыток сократился в основном за счёт списаний в 2020 году, а не за счёт эффективного роста. Стратегическая цель компании на 2021 год - выручка в 127-130 млрд руб. (в 2020 году было 106 млрд) и улучшение рентабельности по EBITDA.
💰 В ближайшем будущем компания не планирует выплачивать дивиденды. “В условиях бурного роста компании имеет больший смысл вкладывать деньги в развитие, а не распределять прибыль на дивиденды" - сказал в конце 2020 года финансовый директор компании.
🤔 Фундаментальный консенсус-прогноз рынка на ближайшие 12 месяцев по бумагам Mail Group предполагает оценку более 2600 рублей, что на 60% выше текущих котировок. Компания продолжает активно инвестировать в развитие различных проектов, что в долгосрочной перспективе приведёт к росту выручки и прибыли компании. Долгосрочный взгляд на компанию положительный. Формирование позиции имеет смысл начинать после разворота падающего тренда.
❓Укажите в комментариях, обзор каких компаний ещё хотели бы увидеть?
#ОбзорПоАкции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/neinvest/1264
📧 Из почтового сервиса в IT-гиганта
📫 Mail.ru Group #MAIL - российская крупная технологическая компания, что для нашей страны редкость. Само развитие компании в направлении из почтового сервиса в крупный портал было вдохновлено небезызвестным Yahoo! ещё в далёком 1998 году. На сегодняшний день корпорация представляет собой диверсифицированный бизнес-конгломерат:
✉️ почтовые сервисы
☁️ продукты для решения личных и рабочих дел: облако, календарь, задачи и видеозвонки
💸 сегмент E-commerce: Юла (конкурент Авито) и Delivery Club (доставка еды)
👥 крупнейшие российские социальные сети: VK, Одноклассники
📱 мессенджеры: ТамТам, ICQ
🕹 игровой сегмент: myGames
📰 решения для бизнеса: рекламная платформа myTarget, аналитическая платформа myTracker и другие
📉 В 2010 года Mail Group провела IPO на Лондонской фондовой бирже. В июле 2020 года Mail Group объявила о начале торгов глобальных депозитарных расписок на Московской бирже. Максимальная цена - 2448 рублей достигнуто в 2020 году, минимумы котировки показали в мае 2021 года - 1465 рубля. На текущий момент котировки находятся на минимальных уровнях, близким к цене выхода на Мосбиржу. Основные акционеры - Prosus (международное подразделение южноафриканской транснациональной компании Naspers) 26%, Alibaba 10%, Tencent 7%, 53% free float.
🗒 Отчётность за 1 квартал 2021 года:
✔️ Выручка +27,4% г/г
✔️ EBITDA +8,1% г/г
✔️ Чистый убыток сократился с 9.1 млрд до 2.5 млрд.
✔️ Чистый долг вырос с 0,9х до 1,1х EBITDA .
Позитивный момент отчёта это годовой рост выручки. Чистый убыток сократился в основном за счёт списаний в 2020 году, а не за счёт эффективного роста. Стратегическая цель компании на 2021 год - выручка в 127-130 млрд руб. (в 2020 году было 106 млрд) и улучшение рентабельности по EBITDA.
💰 В ближайшем будущем компания не планирует выплачивать дивиденды. “В условиях бурного роста компании имеет больший смысл вкладывать деньги в развитие, а не распределять прибыль на дивиденды" - сказал в конце 2020 года финансовый директор компании.
🤔 Фундаментальный консенсус-прогноз рынка на ближайшие 12 месяцев по бумагам Mail Group предполагает оценку более 2600 рублей, что на 60% выше текущих котировок. Компания продолжает активно инвестировать в развитие различных проектов, что в долгосрочной перспективе приведёт к росту выручки и прибыли компании. Долгосрочный взгляд на компанию положительный. Формирование позиции имеет смысл начинать после разворота падающего тренда.
❓Укажите в комментариях, обзор каких компаний ещё хотели бы увидеть?
#ОбзорПоАкции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/neinvest/1264
Дата публикации текста: 2021/06/23
#инвестиционная_идея #акции #США #ритейл #AMZN #Jefferies
💡 Акции компании Amazon выросли всего на 7% с начала текущего года и отстают от широкого рынка. Некоторые аналитики считают, что низкая динамика представляет привлекательную точку входа для инвесторов.
✅ Amazon Inc. #AMZN - американская компания, которая является лидером в электронной коммерции.
🎯 Целевая цена от Jefferies - $4600, потенциал роста +31%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Amazon, вероятно, выиграет как от более широкого распространения электронной коммерции, так и от активного роста облачного и рекламного направлений, которые обладают высокой рентабельностью.
• Рост Amazon Web Services и рекламного направления более чем компенсирует краткосрочное замедление роста основного розничного бизнеса, которое объясняется сравнением с прошлогодними высокими продажами, характерными для эпохи пандемии.
• Изменения в поведении потребителя, вызванные пандемией, привели к росту пользования электронной коммерцией. Аналитики Jefferies заявили, опрос около 700 взрослых американцев об их покупательских привычках показал, что 60% стали больше тратить онлайн с начала пандемии. И 63% этой группы говорят, что продолжают делать это даже сейчас, когда ограничения сняты.
• Amazon выделяется среди конкурентов, поскольку 77% потребителей продолжают тратить больше на платформе после снятия ограничений.
• Аналитик J.P. Morgan сообщил, что Amazon Prime стоимостью $119 в год приносит около $1000 дополнительной выгоды в год. Сервис включает в себя бесплатную доставку продуктов, продаваемых на Amazon, в некоторых случаях даже в день заказа, Amazon Prime Video, Prime Music и доставку продуктов из Amazon Fresh и Whole Foods. Аналитик отметил, что компания вкладывает значительные средства в контент для Amazon Prime, включая приобретение MGM и покупку прав на трансляцию футбольных матчей, также расширяет предложения подкастов на Amazon Music.
• Amazon добавил новую услугу Amazon Key - служба доставки на дом и в автомобиль, которая позволяет авторизованным грузоотправителям получить доступ к дому клиента Amazon Prime, почтовому ящику или багажнику автомобиля в указанное время. Сервис действует в более чем 5000 американских городов.
• Amazon не повышал цену на Prime с 2018 года. Аналитики Jefferies считают, что повышение цен может произойти уже во второй половине 2021 года.
• По прогнозам аналитиков Jefferies, число подписчиков Prime вырастет до 237.5 млн в 2021 году с 200 млн в прошлом году.
• Amazon может увеличить количество международных подписчиков более чем на 50 млн. По оценкам аналитиков, в 2021 году количество подписчиков будет составлять около 91.9 млн в США и 145.6 млн в мире.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $1769.06 млрд
• fwd P/E = 48.51х
• P/S = 4.22х
💎 Учитывая приведенные выше катализаторы, а также недавнюю просадку акций, мы верим, что Amazon представляет инвестиционную идею, которая заслуживает внимания инвесторов.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #AMZN от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2056
#инвестиционная_идея #акции #США #ритейл #AMZN #Jefferies
💡 Акции компании Amazon выросли всего на 7% с начала текущего года и отстают от широкого рынка. Некоторые аналитики считают, что низкая динамика представляет привлекательную точку входа для инвесторов.
✅ Amazon Inc. #AMZN - американская компания, которая является лидером в электронной коммерции.
🎯 Целевая цена от Jefferies - $4600, потенциал роста +31%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Amazon, вероятно, выиграет как от более широкого распространения электронной коммерции, так и от активного роста облачного и рекламного направлений, которые обладают высокой рентабельностью.
• Рост Amazon Web Services и рекламного направления более чем компенсирует краткосрочное замедление роста основного розничного бизнеса, которое объясняется сравнением с прошлогодними высокими продажами, характерными для эпохи пандемии.
• Изменения в поведении потребителя, вызванные пандемией, привели к росту пользования электронной коммерцией. Аналитики Jefferies заявили, опрос около 700 взрослых американцев об их покупательских привычках показал, что 60% стали больше тратить онлайн с начала пандемии. И 63% этой группы говорят, что продолжают делать это даже сейчас, когда ограничения сняты.
• Amazon выделяется среди конкурентов, поскольку 77% потребителей продолжают тратить больше на платформе после снятия ограничений.
• Аналитик J.P. Morgan сообщил, что Amazon Prime стоимостью $119 в год приносит около $1000 дополнительной выгоды в год. Сервис включает в себя бесплатную доставку продуктов, продаваемых на Amazon, в некоторых случаях даже в день заказа, Amazon Prime Video, Prime Music и доставку продуктов из Amazon Fresh и Whole Foods. Аналитик отметил, что компания вкладывает значительные средства в контент для Amazon Prime, включая приобретение MGM и покупку прав на трансляцию футбольных матчей, также расширяет предложения подкастов на Amazon Music.
• Amazon добавил новую услугу Amazon Key - служба доставки на дом и в автомобиль, которая позволяет авторизованным грузоотправителям получить доступ к дому клиента Amazon Prime, почтовому ящику или багажнику автомобиля в указанное время. Сервис действует в более чем 5000 американских городов.
• Amazon не повышал цену на Prime с 2018 года. Аналитики Jefferies считают, что повышение цен может произойти уже во второй половине 2021 года.
• По прогнозам аналитиков Jefferies, число подписчиков Prime вырастет до 237.5 млн в 2021 году с 200 млн в прошлом году.
• Amazon может увеличить количество международных подписчиков более чем на 50 млн. По оценкам аналитиков, в 2021 году количество подписчиков будет составлять около 91.9 млн в США и 145.6 млн в мире.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $1769.06 млрд
• fwd P/E = 48.51х
• P/S = 4.22х
💎 Учитывая приведенные выше катализаторы, а также недавнюю просадку акций, мы верим, что Amazon представляет инвестиционную идею, которая заслуживает внимания инвесторов.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #AMZN от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2056
Дата публикации текста: 2021/06/23
Сегодня у нас SWOT-анализ X5 Group / Один из крупнейших российских ритейлеров
Привет! 💋
💡 X5 Group #FIVE - одна из ведущих российских мультиформатных розничных сетей в сегменте FMCG. Компания основана в 2006 году. Группа управляет магазинами крупных торговых сетей: «Пятерочка», «Перекресток», «Карусель», «Перекресток-Экспресс.
🔶 Сильные стороны:
- Мультиформатность модели бизнеса
- Качество продукции
- Охват всех ценовых категорий
- Финансовая поддержка Альфа групп
🔶 Слабые стороны:
- Высокая текучесть кадров
- Низкая вовлеченность собственников компании
- Слаборазвитая система мотивации персонала
- Проблемы развития инфраструктуры производства и поставок
- Высокая бюрократизация
🔷 Возможности:
- Новая продукция и сервис
- Программа поддержки рынка товаров и услуг
- Ускоренное развитие онлайн-проектов
🔷 Угрозы:
- Повышение цен на ресурсы
- Конкуренты (Магнит)
- Законодательные/регулирующие/политические силы
- Слабость Российской экономики
- Падение доходов населения
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 19,68
P/B - 6,66
P/S - 0,31
Рентабельность
ROA - 2,73 %
ROE - 33,85 %
ROS - 1,59 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 857,78% Net Profit Margin - 1,59%
❇️ Технически акции компании смотрятся довольно интересно, цена скорректировалась от своего максимума на 25%. Однако с фундаментальной точки зрения компания сейчас стоит все ещё дорого, однако прогнозы впечатляют. Ожидается, что выручка будет расти средними темпами 5% - 7% в год, прибыль же будет увеличиваться на 30-40% в год. Из плюсов: компания высокомаржинальная, с растущими денежными потоками, это говорит нам о том что бизнес развивается, а положительные прогнозы указывают на то, что компания хочет стать более эффективной.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#FIVE #Х5retailgroup #Groceryretail
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1100
Сегодня у нас SWOT-анализ X5 Group / Один из крупнейших российских ритейлеров
Привет! 💋
💡 X5 Group #FIVE - одна из ведущих российских мультиформатных розничных сетей в сегменте FMCG. Компания основана в 2006 году. Группа управляет магазинами крупных торговых сетей: «Пятерочка», «Перекресток», «Карусель», «Перекресток-Экспресс.
🔶 Сильные стороны:
- Мультиформатность модели бизнеса
- Качество продукции
- Охват всех ценовых категорий
- Финансовая поддержка Альфа групп
🔶 Слабые стороны:
- Высокая текучесть кадров
- Низкая вовлеченность собственников компании
- Слаборазвитая система мотивации персонала
- Проблемы развития инфраструктуры производства и поставок
- Высокая бюрократизация
🔷 Возможности:
- Новая продукция и сервис
- Программа поддержки рынка товаров и услуг
- Ускоренное развитие онлайн-проектов
🔷 Угрозы:
- Повышение цен на ресурсы
- Конкуренты (Магнит)
- Законодательные/регулирующие/политические силы
- Слабость Российской экономики
- Падение доходов населения
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 19,68
P/B - 6,66
P/S - 0,31
Рентабельность
ROA - 2,73 %
ROE - 33,85 %
ROS - 1,59 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 857,78% Net Profit Margin - 1,59%
❇️ Технически акции компании смотрятся довольно интересно, цена скорректировалась от своего максимума на 25%. Однако с фундаментальной точки зрения компания сейчас стоит все ещё дорого, однако прогнозы впечатляют. Ожидается, что выручка будет расти средними темпами 5% - 7% в год, прибыль же будет увеличиваться на 30-40% в год. Из плюсов: компания высокомаржинальная, с растущими денежными потоками, это говорит нам о том что бизнес развивается, а положительные прогнозы указывают на то, что компания хочет стать более эффективной.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#FIVE #Х5retailgroup #Groceryretail
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1100
Дата публикации текста: 2021/06/24
Сейчас удачный момент для входа в акции Ленты? / Компания покупает сеть супермаркетов Billa
Привет! 💋
Компания «Лента» заявила о своей новой стратегии завоевания рынка. Для дальнейшего развития сети в ход должны пойти не только гипермаркеты, но и небольшие подразделения - магазины в формате «у дома», которые компания начала открывать только в 2021 году. Каким образом компания собирается это сделать и чего ожидать в перспективе? Давайте разбираться.
💡 Лента #LNTA - первая по величине сеть гипермаркетов и одна из крупнейших розничных сетей в России. Компания была основана в 1993 г. в Санкт-Петербурге. Сегодня управляет гипермаркетами в городах по всей России и супермаркетами в Москве, Санкт-Петербурге, Сибири, Уральском и Центральном регионах.
📈 Перспективы
Что дает компании приобретение Billa?
Лента приобретает сеть «Билла Россия» и становится второй по числу супермаркетов в Москве! Офисы Billa позволят Ленте и дальше расширять предложение онлайн-экспресс-доставки по всей Москве, поддерживая амбициозные планы по значительному развитию онлайн-бизнеса. В итоге Лента, как предполагается, нарастит общую долю в Московском регионе примерно до 3%, а ее выручка после интеграции магазинов Billa может увеличиться более чем на 10%.
«Приобретение супермаркетов Billa дает нам доступ к зрелым магазинам с устойчивым потоком покупателей, в том числе в центральных районах Москвы, и мгновенно удваивает присутствие «Ленты» в сегменте супермаркетов с точки зрения общего количества магазинов, – отметил Сорокин (Ген. Дир. «Лента»)
Многоформатность - это устойчивый тренд, который диктует ритейлерам новая экономическая реальность. Эра высокоприбыльных гипермаркетов переживает не самые лучшие времена, поэтому сейчас наиболее правильный шаг направить инвестиции в сторону развития магазинов у дома в формате мини-супермаркетов, стандартных супермаркетов и жестких дискаунтеров.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала 455,5 млрд руб., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Бизнес компании развивается. Лента показывает также рекордную прибыль в размере ~16,5 млрд руб. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался супер успешным.
Оценка стоимости
P/E - 7,32
P/B - 1,28
P/S - 0,27
Рентабельность
ROA - 5,48 %
ROE - 21,16 %
ROS - 3,71 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,02% Рентабельность по EBITDA - 10,08%
✅ Почему акции могут вырасти?
Итак, бизнес компании наращивает обороты. Выручка растет от года к году и по всей видимости, благодаря активности на рынке M&A - будет только расти. Также из позитивных новостей: ритейлер «Лента» договорился о покупке пермской розничной сети «Семья», что безусловно расширит сферу влияния компании в этом регионе и открывает перспективы для покупки сети в целом.
❌ Чего опасаться?
Компания снизила свой долг в 2020 году и вновь его наращивает до соотношения Debt/Equity - 120,02%, что довольно много для данного сектора. А если учесть тенденции и желание компании поглощать все большее количество мелких сетей - долг может стать еще выше и выплаты по нему могут стать проблемой.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#LNTA #Lenta #retail
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1102
Сейчас удачный момент для входа в акции Ленты? / Компания покупает сеть супермаркетов Billa
Привет! 💋
Компания «Лента» заявила о своей новой стратегии завоевания рынка. Для дальнейшего развития сети в ход должны пойти не только гипермаркеты, но и небольшие подразделения - магазины в формате «у дома», которые компания начала открывать только в 2021 году. Каким образом компания собирается это сделать и чего ожидать в перспективе? Давайте разбираться.
💡 Лента #LNTA - первая по величине сеть гипермаркетов и одна из крупнейших розничных сетей в России. Компания была основана в 1993 г. в Санкт-Петербурге. Сегодня управляет гипермаркетами в городах по всей России и супермаркетами в Москве, Санкт-Петербурге, Сибири, Уральском и Центральном регионах.
📈 Перспективы
Что дает компании приобретение Billa?
Лента приобретает сеть «Билла Россия» и становится второй по числу супермаркетов в Москве! Офисы Billa позволят Ленте и дальше расширять предложение онлайн-экспресс-доставки по всей Москве, поддерживая амбициозные планы по значительному развитию онлайн-бизнеса. В итоге Лента, как предполагается, нарастит общую долю в Московском регионе примерно до 3%, а ее выручка после интеграции магазинов Billa может увеличиться более чем на 10%.
«Приобретение супермаркетов Billa дает нам доступ к зрелым магазинам с устойчивым потоком покупателей, в том числе в центральных районах Москвы, и мгновенно удваивает присутствие «Ленты» в сегменте супермаркетов с точки зрения общего количества магазинов, – отметил Сорокин (Ген. Дир. «Лента»)
Многоформатность - это устойчивый тренд, который диктует ритейлерам новая экономическая реальность. Эра высокоприбыльных гипермаркетов переживает не самые лучшие времена, поэтому сейчас наиболее правильный шаг направить инвестиции в сторону развития магазинов у дома в формате мини-супермаркетов, стандартных супермаркетов и жестких дискаунтеров.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала 455,5 млрд руб., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Бизнес компании развивается. Лента показывает также рекордную прибыль в размере ~16,5 млрд руб. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался супер успешным.
Оценка стоимости
P/E - 7,32
P/B - 1,28
P/S - 0,27
Рентабельность
ROA - 5,48 %
ROE - 21,16 %
ROS - 3,71 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,02% Рентабельность по EBITDA - 10,08%
✅ Почему акции могут вырасти?
Итак, бизнес компании наращивает обороты. Выручка растет от года к году и по всей видимости, благодаря активности на рынке M&A - будет только расти. Также из позитивных новостей: ритейлер «Лента» договорился о покупке пермской розничной сети «Семья», что безусловно расширит сферу влияния компании в этом регионе и открывает перспективы для покупки сети в целом.
❌ Чего опасаться?
Компания снизила свой долг в 2020 году и вновь его наращивает до соотношения Debt/Equity - 120,02%, что довольно много для данного сектора. А если учесть тенденции и желание компании поглощать все большее количество мелких сетей - долг может стать еще выше и выплаты по нему могут стать проблемой.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#LNTA #Lenta #retail
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1102
Дата публикации текста: 2021/06/24
💡Инвестидея💡
HP — новый подход к работе, игре и жизни
🤔 Что случилось?
HP, выпускающая компьютеры и принтеры, ждёт, что в этом финансовом году её прибыль на акцию вырастет на 50% до $3,4-3,5 (по сравнению с $2,28 в прошлые периоды). Это позитивно скажется на котировках компании. Акции HP торгуются на Московской бирже.
📈 Почему могут вырасти акции?
Потребность в технике. Постепенный выход мира из локдауна привёл к мощному восстановлению спроса на офисную технику. Во втором квартале 2021 финансового года (квартал завершился в апреле) выручка HP в сегменте принтеров и персональных компьютеров выросла на 27-28% в годовом выражении.
Ставка на игровую индустрию. В начале июня 2021 года компания купила HyperX — подразделение Kingston по выпуску игровых гарнитур. Сумма сделки составила $425 млн. HyperX известна среди геймеров своими игровыми клавиатурами, мышками, наушниками, микрофонами и прочими аксессуарами. HP рассчитывает на синергию компании со своим подразделением игровых стационарных компьютеров и ноутбуков Omen.
Согласно консенсус-прогнозу Bloomberg, акции HP могут вырасти 14,4% в ближайшие 12 месяцев.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением финансовых инструментов.
#идеи $HPQ
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/SberInvestments/1484
💡Инвестидея💡
HP — новый подход к работе, игре и жизни
🤔 Что случилось?
HP, выпускающая компьютеры и принтеры, ждёт, что в этом финансовом году её прибыль на акцию вырастет на 50% до $3,4-3,5 (по сравнению с $2,28 в прошлые периоды). Это позитивно скажется на котировках компании. Акции HP торгуются на Московской бирже.
📈 Почему могут вырасти акции?
Потребность в технике. Постепенный выход мира из локдауна привёл к мощному восстановлению спроса на офисную технику. Во втором квартале 2021 финансового года (квартал завершился в апреле) выручка HP в сегменте принтеров и персональных компьютеров выросла на 27-28% в годовом выражении.
Ставка на игровую индустрию. В начале июня 2021 года компания купила HyperX — подразделение Kingston по выпуску игровых гарнитур. Сумма сделки составила $425 млн. HyperX известна среди геймеров своими игровыми клавиатурами, мышками, наушниками, микрофонами и прочими аксессуарами. HP рассчитывает на синергию компании со своим подразделением игровых стационарных компьютеров и ноутбуков Omen.
Согласно консенсус-прогнозу Bloomberg, акции HP могут вырасти 14,4% в ближайшие 12 месяцев.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением финансовых инструментов.
#идеи $HPQ
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/SberInvestments/1484
Дата публикации текста: 2021/06/24
#инвестиционная_идея #акции #США #ИТ #TYL #Abeta
💡 Baird дает рекомендацию «покупать» для поставщика интегрированных ИТ-решений Tyler Technologies #TYL, который может извлечь выгоду из государственных стимулов после пандемии.
Компания предлагает ряд решений по управлению финансами, коммунальные системы для выставления счетов, продукты для автоматизации различных бизнес-процессов, а также информацию о студентах и транспортные решения для начальных и средних школ США.
✅ Tyler Technologies #TYL - крупнейший поставщик программного обеспечения для государственного сектора США.
🎯 Целевая цена - $500, потенциал роста +13%
⚡️ Основные тезисы:
• Аналитики Baird полагают, что ожидаемый инвестиционный цикл в штатах и на местном уровне представляет собой потенциальную возможность, аналогичную инвестиционному циклу в сфере общественной безопасности, который наблюдался после трагедии 11 сентября.
• $350 млрд из федерального бюджета направляются правительством только в рамках “Американского плана спасения”. Существует потенциал для увеличения этих средств в случае принятия инфраструктурного пакета, что является главным приоритетом для администрации Байдена.
• Обычно закупка правительством ПО осуществляется только тогда, когда оно больше не может работать со своей текущей платформой. Но стимулы могут изменить этот принцип, что будет означать закладывание плана закупок на следующие нескольких лет.
• Baird также встретился с руководством NIC Inc., недавно приобретенной компанией Tyler, занимающейся решениями и платежами для госучреждений. Банк отмечает хорошую стратегию компании, а также путь к интеграции и перекрестным продажам.
• Переход Tyler Technologies к подписной модели, перенос ее платформы на облако Amazon Web Services и продолжающееся расширение конечных рынков могут обеспечить компании долгосрочные возможности для роста.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $18.06 млрд
• fwd P/E = 55.82х
• P/S = 15.91х
💎 В условиях повышения интереса правительства к вопросу кибербезопасности у компании есть потенциал продемонстрировать рост. Будем следить за динамикой.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #TYL от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2064
#инвестиционная_идея #акции #США #ИТ #TYL #Abeta
💡 Baird дает рекомендацию «покупать» для поставщика интегрированных ИТ-решений Tyler Technologies #TYL, который может извлечь выгоду из государственных стимулов после пандемии.
Компания предлагает ряд решений по управлению финансами, коммунальные системы для выставления счетов, продукты для автоматизации различных бизнес-процессов, а также информацию о студентах и транспортные решения для начальных и средних школ США.
✅ Tyler Technologies #TYL - крупнейший поставщик программного обеспечения для государственного сектора США.
🎯 Целевая цена - $500, потенциал роста +13%
⚡️ Основные тезисы:
• Аналитики Baird полагают, что ожидаемый инвестиционный цикл в штатах и на местном уровне представляет собой потенциальную возможность, аналогичную инвестиционному циклу в сфере общественной безопасности, который наблюдался после трагедии 11 сентября.
• $350 млрд из федерального бюджета направляются правительством только в рамках “Американского плана спасения”. Существует потенциал для увеличения этих средств в случае принятия инфраструктурного пакета, что является главным приоритетом для администрации Байдена.
• Обычно закупка правительством ПО осуществляется только тогда, когда оно больше не может работать со своей текущей платформой. Но стимулы могут изменить этот принцип, что будет означать закладывание плана закупок на следующие нескольких лет.
• Baird также встретился с руководством NIC Inc., недавно приобретенной компанией Tyler, занимающейся решениями и платежами для госучреждений. Банк отмечает хорошую стратегию компании, а также путь к интеграции и перекрестным продажам.
• Переход Tyler Technologies к подписной модели, перенос ее платформы на облако Amazon Web Services и продолжающееся расширение конечных рынков могут обеспечить компании долгосрочные возможности для роста.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $18.06 млрд
• fwd P/E = 55.82х
• P/S = 15.91х
💎 В условиях повышения интереса правительства к вопросу кибербезопасности у компании есть потенциал продемонстрировать рост. Будем следить за динамикой.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #TYL от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2064
Дата публикации текста: 2021/06/24
Страшная конкуренция IT-гигантов: Amazon vs Netflix / Что выбрать инвестору себе в портфель?
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 компании IT сектора США. Постараемся разобраться к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
📦 Amazon #AMZN - американская компания, крупнейшая в мире по обороту среди продающих товары и услуги через Интернет и один из первых интернет-сервисов, ориентированных на продажу реальных товаров массового спроса. Штаб-квартира расположена в Сиэтле (штат Вашингтон).
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Amazon за последние 5 лет выросла в 4 раза! Средний рост выручки за 5 лет - 29,26%. По итогам 2020 года компания заработала $386 млрд. Бизнес компании развивается. Также Amazon показывает прибыль в размере $21,3 млрд., компания в сравнении с результатами 2016 года нарастила прибыль в 10 раз!
Оценка стоимости
P/E - 65,68
P/B - 17,10
P/S - 4,22
Рентабельность
ROA - 8,35 %
ROE - 28,80 %
ROS - 6,42 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 82,21% Net Profit Margin - 6,39%
🎥 Netflix #NFLX - американский поставщик технологий и медиа-услуг, а также производственная компания со штаб-квартирой в Лос-Гатосе, Калифорния. Сегодня компания производит и распространяет контент из стран по всему миру.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Amazon видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $25 млрд., что является рекордным показателем за все годы работы компании, но по сравнению с 2016 годом выручка выросла лишь в 3 раза. Однако темп роста этой самой выручки не уступает Amazon. Средний рост выручки за последние 5 лет - 29,82%! Netflix показывает также прибыль в размере $2,8 млрд. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла нарастить свободный денежный поток почти до $2 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 60,46
P/B - 17,64
P/S - 8,61
Рентабельность
ROA - 9,47 %
ROE - 33,97 %
ROS - 14,24 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,76% Net Profit Margin - 13,91%
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, основываясь только лишь на фундаментальном анализе мы видим, что показатели у корпораций схожи. Одинаковые мультипликаторы стоимости, похожие мультипликаторы эффективности компании, даже рост выручки идентичный. Однако Netflix выглядит чуть поинтереснее, т.к. компания еще развивается и не имеет такой доли рынка в своей области как Amazon. Также рентабельность компании на более высоком уровне, что обусловлено спецификой бизнеса. В пользу Amazon играет размер самой компании, а также более широкая рыночная ниша где она работает. В любом случае обе компании заслуживают места в вашем портфеле, т.к. являются эффективными, прибыльными и имеют большие перспективы для дальнейшего роста.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#AMZN #NFLX #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1106
Страшная конкуренция IT-гигантов: Amazon vs Netflix / Что выбрать инвестору себе в портфель?
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 компании IT сектора США. Постараемся разобраться к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
📦 Amazon #AMZN - американская компания, крупнейшая в мире по обороту среди продающих товары и услуги через Интернет и один из первых интернет-сервисов, ориентированных на продажу реальных товаров массового спроса. Штаб-квартира расположена в Сиэтле (штат Вашингтон).
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Amazon за последние 5 лет выросла в 4 раза! Средний рост выручки за 5 лет - 29,26%. По итогам 2020 года компания заработала $386 млрд. Бизнес компании развивается. Также Amazon показывает прибыль в размере $21,3 млрд., компания в сравнении с результатами 2016 года нарастила прибыль в 10 раз!
Оценка стоимости
P/E - 65,68
P/B - 17,10
P/S - 4,22
Рентабельность
ROA - 8,35 %
ROE - 28,80 %
ROS - 6,42 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 82,21% Net Profit Margin - 6,39%
🎥 Netflix #NFLX - американский поставщик технологий и медиа-услуг, а также производственная компания со штаб-квартирой в Лос-Гатосе, Калифорния. Сегодня компания производит и распространяет контент из стран по всему миру.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Amazon видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $25 млрд., что является рекордным показателем за все годы работы компании, но по сравнению с 2016 годом выручка выросла лишь в 3 раза. Однако темп роста этой самой выручки не уступает Amazon. Средний рост выручки за последние 5 лет - 29,82%! Netflix показывает также прибыль в размере $2,8 млрд. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла нарастить свободный денежный поток почти до $2 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 60,46
P/B - 17,64
P/S - 8,61
Рентабельность
ROA - 9,47 %
ROE - 33,97 %
ROS - 14,24 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,76% Net Profit Margin - 13,91%
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, основываясь только лишь на фундаментальном анализе мы видим, что показатели у корпораций схожи. Одинаковые мультипликаторы стоимости, похожие мультипликаторы эффективности компании, даже рост выручки идентичный. Однако Netflix выглядит чуть поинтереснее, т.к. компания еще развивается и не имеет такой доли рынка в своей области как Amazon. Также рентабельность компании на более высоком уровне, что обусловлено спецификой бизнеса. В пользу Amazon играет размер самой компании, а также более широкая рыночная ниша где она работает. В любом случае обе компании заслуживают места в вашем портфеле, т.к. являются эффективными, прибыльными и имеют большие перспективы для дальнейшего роста.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#AMZN #NFLX #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1106
Дата публикации текста: 2021/06/25
📝Разбор General Motors
General Motors – одна из крупнейших автомобильных корпораций в США. До 2008 года на протяжении 77 лет концерн занимал первое место по количеству произведенных автомобилей в мире. В 2014 году компания находилась на третьем месте после Toyota и Volkswagen. GM производит автомобили в 35 странах, а продает в 192. В концерн входит несколько автомобильных марок, среди которых Buick, Cadillac, Chevrolet и GMC. Раньше компания также выпускала автомобили под марками Holden, Oldsmobile, Pontiac, Hummer, Saturn, Asüna, Acadian, Alpheon, Geo. Кроме того, компания активно сотрудничает с несколькими производителями, разделяя рынки сбыта и производя совместную разработку автомобилей и двигателей.
📌Стоимость компании:
✅Капитализация – $85,2 млрд.
✅EV – $173,2 млрд.
📍Мультипликаторы:
▪️P/E – 9.48 (среднее по отрасли 19.86).
▪️EV/Sales – 1.48 (1.72).
▪️EV/EBITDA – 11.33 (13.28).
▪️P/S – 0.69 (1.41).
Компания по основным мультипликаторам оценена ниже своих конкурентов.
📌Результаты за 2020 год (в скобках сравнение с 2019):
✅Выручка – $122,5 млрд (-10,8%).
✅Операционная прибыль – $8,6 млрд (+23,7%).
✅Чистая прибыль – $6,4 млрд (-4,5%).
Несмотря на сильный спад общей выручки, падение чистой прибыли было низким, а операционная прибыль даже выросла на 23,7%.
📍Структура прибыли до налогообложения по операционным сегментам (в скобках сравнение с 2019):
▪️GM North America – $9,07 млрд (+10,6%);
▪️GM International – убыток в $0,53 млрд (убыток в $0,2 млрд);
▪️Cruise – убыток в $0,89 млрд (убыток в $1 млрд);
▪️GM Financial – $2,7 млрд (+28,4%).
Два подразделения GMNA и GMF демонстрируют позитивную динамику, несмотря на пандемию COVID-19.
👉Подразделение Cruise. Раньше компания специализировалась на автономном вождении. В марте 2016 года GM приобрела CRUISE, по неподтвержденным данным, за сумму в $0,58–1 млрд. В начале года GM привлекла $2 млрд от Honda, Microsoft и других инвесторов для подразделения Cruise AI, а недавно дополнительно привлекла $2,8 млрд.
💰Дивиденды
GM приостановила выплату дивидендов в мае из-за убытков, связанных с кризисом. Компания выплачивала квартальные дивиденды в $0,38, последний раз увеличив их на 5,6% с отметки $0,36 в 2016 году. Дивидендная доходность в 2019 году составляла около 4,6%.
📌Долговая нагрузка
Соотношение заемного капитала к собственному относительно высокое – 203,4%. За последние 5 лет показатель вырос на 31,2%. С одной стороны, долг довольно плохо покрывается операционным денежным потоком (14,8%), с другой – соотношение EBIT к процентным платежам находится на низком уровне (11.3x).
➕Возможности:
✅Рынок электроавтомобилей. Компания объявила, что планирует до 2025 года потратить $35 млрд на электроавтомобили и технологии автономного вождения, что на 75% больше суммы, которая была запланирована в марте 2020 года.
✅Восстановление продаж. Чистая прибыль из-за ограничений, связанных с COVID-19, просела на 4,5%. Однако, как мы видим по активно восстанавливающейся динамике розничного товарооборота в США и Европе, доходы населения не сильно уменьшились. Формируется отложенный спрос, который будет удовлетворен после снятия карантинных ограничений. Детальнее с данными о поставках автомобилей по кварталам в географической структуре на чарте снизу.
➖Риски:
✅COVID-19. Продление карантинных ограничений в европейском регионе может замедлить выход к предкризисным значениям. Компания потеряла 30% прибыли в 2020 году, однако может потерять еще больше, если будет обнаружен новый штамм вируса, из-за которого ограничения будут расширены.
✅Нехватка чипов. Ограничение производства нарушает модель ценообразования GM, которая основана на расширении и широких объемах сбыта. Из-за нехватки чипов компания может понести дополнительные убытки.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/diveconomic/599
📝Разбор General Motors
General Motors – одна из крупнейших автомобильных корпораций в США. До 2008 года на протяжении 77 лет концерн занимал первое место по количеству произведенных автомобилей в мире. В 2014 году компания находилась на третьем месте после Toyota и Volkswagen. GM производит автомобили в 35 странах, а продает в 192. В концерн входит несколько автомобильных марок, среди которых Buick, Cadillac, Chevrolet и GMC. Раньше компания также выпускала автомобили под марками Holden, Oldsmobile, Pontiac, Hummer, Saturn, Asüna, Acadian, Alpheon, Geo. Кроме того, компания активно сотрудничает с несколькими производителями, разделяя рынки сбыта и производя совместную разработку автомобилей и двигателей.
📌Стоимость компании:
✅Капитализация – $85,2 млрд.
✅EV – $173,2 млрд.
📍Мультипликаторы:
▪️P/E – 9.48 (среднее по отрасли 19.86).
▪️EV/Sales – 1.48 (1.72).
▪️EV/EBITDA – 11.33 (13.28).
▪️P/S – 0.69 (1.41).
Компания по основным мультипликаторам оценена ниже своих конкурентов.
📌Результаты за 2020 год (в скобках сравнение с 2019):
✅Выручка – $122,5 млрд (-10,8%).
✅Операционная прибыль – $8,6 млрд (+23,7%).
✅Чистая прибыль – $6,4 млрд (-4,5%).
Несмотря на сильный спад общей выручки, падение чистой прибыли было низким, а операционная прибыль даже выросла на 23,7%.
📍Структура прибыли до налогообложения по операционным сегментам (в скобках сравнение с 2019):
▪️GM North America – $9,07 млрд (+10,6%);
▪️GM International – убыток в $0,53 млрд (убыток в $0,2 млрд);
▪️Cruise – убыток в $0,89 млрд (убыток в $1 млрд);
▪️GM Financial – $2,7 млрд (+28,4%).
Два подразделения GMNA и GMF демонстрируют позитивную динамику, несмотря на пандемию COVID-19.
👉Подразделение Cruise. Раньше компания специализировалась на автономном вождении. В марте 2016 года GM приобрела CRUISE, по неподтвержденным данным, за сумму в $0,58–1 млрд. В начале года GM привлекла $2 млрд от Honda, Microsoft и других инвесторов для подразделения Cruise AI, а недавно дополнительно привлекла $2,8 млрд.
💰Дивиденды
GM приостановила выплату дивидендов в мае из-за убытков, связанных с кризисом. Компания выплачивала квартальные дивиденды в $0,38, последний раз увеличив их на 5,6% с отметки $0,36 в 2016 году. Дивидендная доходность в 2019 году составляла около 4,6%.
📌Долговая нагрузка
Соотношение заемного капитала к собственному относительно высокое – 203,4%. За последние 5 лет показатель вырос на 31,2%. С одной стороны, долг довольно плохо покрывается операционным денежным потоком (14,8%), с другой – соотношение EBIT к процентным платежам находится на низком уровне (11.3x).
➕Возможности:
✅Рынок электроавтомобилей. Компания объявила, что планирует до 2025 года потратить $35 млрд на электроавтомобили и технологии автономного вождения, что на 75% больше суммы, которая была запланирована в марте 2020 года.
✅Восстановление продаж. Чистая прибыль из-за ограничений, связанных с COVID-19, просела на 4,5%. Однако, как мы видим по активно восстанавливающейся динамике розничного товарооборота в США и Европе, доходы населения не сильно уменьшились. Формируется отложенный спрос, который будет удовлетворен после снятия карантинных ограничений. Детальнее с данными о поставках автомобилей по кварталам в географической структуре на чарте снизу.
➖Риски:
✅COVID-19. Продление карантинных ограничений в европейском регионе может замедлить выход к предкризисным значениям. Компания потеряла 30% прибыли в 2020 году, однако может потерять еще больше, если будет обнаружен новый штамм вируса, из-за которого ограничения будут расширены.
✅Нехватка чипов. Ограничение производства нарушает модель ценообразования GM, которая основана на расширении и широких объемах сбыта. Из-за нехватки чипов компания может понести дополнительные убытки.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/diveconomic/599
Дата публикации текста: 2021/06/25
VipShop: полицейский разворот у самого дна
Китайский интернет-аутлет изрядно испил крови не только Биллу Хвану — управляющему рухнувшего фонда Archegos Capital Management, но также и рядовым инвесторам, выкупившим акции VipShop на мартовском обвале.
Тогда еще мало кто предполагал, что упавшие на 45% акции растущей компании с отличными показателями и дисконтом к аналогам, после непродолжительной паузы… упадут еще на 35%.
«Обобрав до нитки» инвесторов во главе с Биллом Хваном, акции VipShop похоже развернулись. С понедельника бумаги VIPS прибавили 20% и по всем канонам технического анализа обозначили разворотную формацию, в большинстве случаев означающую смену тренда.
Под этой, казалось бы, трейдерской возможностью лежит глубокий инвестиционный тезис: VipShop — не очередная «голая» фишка банды WallStreetBits, а серьезный и прибыльный бизнес: последние 3 года чистая прибыль VipShop растет темпами по 44,5% в год. У компании прекрасные для сектора показатели рентабельности и отрицательный чистый долг.
На конец 1 кв. 2021 года у Vipshop 46 млн клиентов, партнерские программы с 21.000 брендами и буст квартальных продаж на 51% г/г. Это впечатляет по сравнению с тем, сколько стоит этот бизнес в настоящее время.
С учетом прогноза чистой прибыли в размере $1,73 млрд в 2021 году, что предполагает ее рост на 32%, Vipshop торгуется с форвардным P/Е 11,4х (показатель отражает, сколько платит инвестор за единицу прибыли). Для активно растущей компании из сектора e-commerce — это больше, чем подарок.
Консенсус-прогноз аналитиков с Уолл-стрит для акций Vipshop составляет $35.10, что с текущих $19.83 предполагает потенциал роста в размере 77%. Из 24 аналитиков 20 — рекомендует покупать акции Vipshop и 4 — держать.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1624
VipShop: полицейский разворот у самого дна
Китайский интернет-аутлет изрядно испил крови не только Биллу Хвану — управляющему рухнувшего фонда Archegos Capital Management, но также и рядовым инвесторам, выкупившим акции VipShop на мартовском обвале.
Тогда еще мало кто предполагал, что упавшие на 45% акции растущей компании с отличными показателями и дисконтом к аналогам, после непродолжительной паузы… упадут еще на 35%.
«Обобрав до нитки» инвесторов во главе с Биллом Хваном, акции VipShop похоже развернулись. С понедельника бумаги VIPS прибавили 20% и по всем канонам технического анализа обозначили разворотную формацию, в большинстве случаев означающую смену тренда.
Под этой, казалось бы, трейдерской возможностью лежит глубокий инвестиционный тезис: VipShop — не очередная «голая» фишка банды WallStreetBits, а серьезный и прибыльный бизнес: последние 3 года чистая прибыль VipShop растет темпами по 44,5% в год. У компании прекрасные для сектора показатели рентабельности и отрицательный чистый долг.
На конец 1 кв. 2021 года у Vipshop 46 млн клиентов, партнерские программы с 21.000 брендами и буст квартальных продаж на 51% г/г. Это впечатляет по сравнению с тем, сколько стоит этот бизнес в настоящее время.
С учетом прогноза чистой прибыли в размере $1,73 млрд в 2021 году, что предполагает ее рост на 32%, Vipshop торгуется с форвардным P/Е 11,4х (показатель отражает, сколько платит инвестор за единицу прибыли). Для активно растущей компании из сектора e-commerce — это больше, чем подарок.
Консенсус-прогноз аналитиков с Уолл-стрит для акций Vipshop составляет $35.10, что с текущих $19.83 предполагает потенциал роста в размере 77%. Из 24 аналитиков 20 — рекомендует покупать акции Vipshop и 4 — держать.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1624
Дата публикации текста: 2021/06/25
💨 Сургутнефтегаз - одна из крупнейших российских нефтяных и газодобывающих компаний.
Сектор: Энергетика
Отрасль: Нефте- и газодобыча, нефтеперерабатывающая промышленность
Цена ао: 37,555 руб
Цена ап: 46,040 руб
Тикер: #SNGS (#SNGSP)
ао - обыкновенные акции;
ап - привилегированные акции;
💨 Консенсус - прогноз ао (ап):
Самый высокий -140 (140) руб;
Средний - 61,790 (65) руб;
Самый низкий - 31,5 (35) руб;
💨 Финансовые показатели
Общий доход:
- 2016 — 1222 млрд;
- 2017 — 1364 млрд;
- 2018 — 1867 млрд;
- 2019 — 1815 млрд;
- 2020 — 1182 млрд;
- 1Q 2020 — 295 млрд;
- 1Q 2021 — 397 млрд;
Ожидаем восстановление выручки после неудачного 2020.
Чистая прибыль:
- 2016 — 307.9 млрд;
- 2017 — 313.1 млрд;
- 2018 — 403 млрд;
- 2019 — 106 млрд;
- 2020 — 743 млрд;
🔎Мультипликаторы:
• EPS - рост 93% за 10 лет;
• P/E - 2.28 лучше среднего по отрасли 15.67;
• P/S - 1.43 чуть хуже среднего по отрасли 1.69;
• P/B - 0.33 лучше среднего по отрасли 1.62;
• ROE - 14% по отрасли 5.99%;
Самое лучшее ROE по отрасли в России.
• Payout ratio - 10%;
• Долг/Капитал - 0.13 лучше отрасли 0.39;
Полагаясь на финансовые показатели, можно сказать, что cтоимость эмитента недооценена.
Дивиденды
Дивидендный доход по привилегированным акциям составляет 14.6% годовых, что эквивалентно 6.72 руб. У компании нет четкой дивидендной политики, поэтому надеяться на постоянные выплаты и рост дивидендов наивно.
💨 Делаем вывод
Компания достаточно "скучна" и не проводит каких то мероприятий по расширению своего бизнеса, но как только нефтяная компания начнет расширять свое влияние, акции могут показать кратный рост, так как по показателям компания явно торгуется на уровне ниже отрасли.
Сургутнефтегаз платит щедрые дивиденды по префам, стоит учесть, что часть прибыли компании зависит от стоимости доллара, так как сургутнефтегаз обладает активами в долларовой валюте . Если доллар резко подорожает, то компания может поделиться прибылью с валюты в виде дивидендов.
Привилегированные акции являются защитным активом от падения курса рубля.
Пост не является рекомендацией к покупке.
#Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/227
💨 Сургутнефтегаз - одна из крупнейших российских нефтяных и газодобывающих компаний.
Сектор: Энергетика
Отрасль: Нефте- и газодобыча, нефтеперерабатывающая промышленность
Цена ао: 37,555 руб
Цена ап: 46,040 руб
Тикер: #SNGS (#SNGSP)
ао - обыкновенные акции;
ап - привилегированные акции;
💨 Консенсус - прогноз ао (ап):
Самый высокий -140 (140) руб;
Средний - 61,790 (65) руб;
Самый низкий - 31,5 (35) руб;
💨 Финансовые показатели
Общий доход:
- 2016 — 1222 млрд;
- 2017 — 1364 млрд;
- 2018 — 1867 млрд;
- 2019 — 1815 млрд;
- 2020 — 1182 млрд;
- 1Q 2020 — 295 млрд;
- 1Q 2021 — 397 млрд;
Ожидаем восстановление выручки после неудачного 2020.
Чистая прибыль:
- 2016 — 307.9 млрд;
- 2017 — 313.1 млрд;
- 2018 — 403 млрд;
- 2019 — 106 млрд;
- 2020 — 743 млрд;
🔎Мультипликаторы:
• EPS - рост 93% за 10 лет;
• P/E - 2.28 лучше среднего по отрасли 15.67;
• P/S - 1.43 чуть хуже среднего по отрасли 1.69;
• P/B - 0.33 лучше среднего по отрасли 1.62;
• ROE - 14% по отрасли 5.99%;
Самое лучшее ROE по отрасли в России.
• Payout ratio - 10%;
• Долг/Капитал - 0.13 лучше отрасли 0.39;
Полагаясь на финансовые показатели, можно сказать, что cтоимость эмитента недооценена.
Дивиденды
Дивидендный доход по привилегированным акциям составляет 14.6% годовых, что эквивалентно 6.72 руб. У компании нет четкой дивидендной политики, поэтому надеяться на постоянные выплаты и рост дивидендов наивно.
💨 Делаем вывод
Компания достаточно "скучна" и не проводит каких то мероприятий по расширению своего бизнеса, но как только нефтяная компания начнет расширять свое влияние, акции могут показать кратный рост, так как по показателям компания явно торгуется на уровне ниже отрасли.
Сургутнефтегаз платит щедрые дивиденды по префам, стоит учесть, что часть прибыли компании зависит от стоимости доллара, так как сургутнефтегаз обладает активами в долларовой валюте . Если доллар резко подорожает, то компания может поделиться прибылью с валюты в виде дивидендов.
Привилегированные акции являются защитным активом от падения курса рубля.
Пост не является рекомендацией к покупке.
#Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/227
Дата публикации текста: 2021/06/25
#Carnival #отчет
🕐 Компания Carnival Corp. представила отчет за 2 квартал 2021 года, который закончился у организации 31 мая 2021 г.
🛳 Carnival Corp. - крупнейший в мире оператор круизных путешествий. Штаб квартира располагается в Майами, штат Флорида. Известна по своим услугам отдыхающих на кораблях компании: рестораны, спа-центры, театры, 5D - кинотеатры, бассейны, арт-галереи, бутики мировых брендов и другие развлечения, в том числе и шоу мирового уровня. Компания входит в индексы S&P 500 и FTSE 100. Компания основана в 1972 году. Ключевая фигура Тед Эрисон (Основатель). Количество сотрудников более 120 000 человек. У компании 20 дочерних круизных компаний. Каждый год на 24 комфортабельных лайнерах компании ежегодно путешествуют миллионы пассажиров.
🚨Акции компании торгуются на Лондонской (LSE) и Американской (NYSE) биржах под тикерами CCL (LSE и NYSE) и CUK (NYSE). Капитализация компании 31,82 млрд. долл. После выхода отчетности акции упали на -0,39% в моменте. 📉
👀 Посмотрим на итоги работы компании:
• Чистый убыток по US GAAP во 2 квартале 2021 года в размере (2,1) млрд. долл. и скорректированный чистый убыток в размере (2,0) млрд. долл. 📉
• 2 квартал 2021 года закончился с денежными средствами и краткосрочными инвестициями в размере 9,3 млрд. долл., что, по мнению компании, является достаточной ликвидностью для возврата к полноценной работе.
• Депозиты клиентов увеличились во 2 квартале 2021 года по сравнению с предыдущим кварталом. 📈
• Темпы трат денежных средств в 1 половине 2021 года оказались лучше прогнозов, в первую очередь из-за сроков поступления выручки от продажи судов и изменения оборотного капитала.
• 42 корабля 8 из 9 брендов компании либо возобновили, либо, как было объявлено, возобновят работу гостевых круизов к 30 ноября 2021 года, что составляет более 50% общей вместимости компании, и в ближайшие недели ожидается больше объявлений.
• Объемы бронирования всех будущих круизов во 2 квартале 2021 года были на 45% выше, чем объемы бронирования в 1 квартале 2021 года. 📈
• Совокупное количество предварительных бронирований за полный 2022 год опережает очень высокие показатели 2019 г., несмотря на минимальную рекламу и маркетинг. 📈
❗️Вывод: компания активно работает над тем, чтобы вернуть весь флот в эксплуатацию к весне следующего 2022 года. На данный момент компания объявила, что 42 корабля, что составляет более половины общей вместимости, должны вернуться к обслуживанию гостей к концу этого финансового года. В ближайшие недели ожидаются новые объявления, которые будут включать дополнительные сведения о запуске новых судов в 2021 финансовом году. В соответствии с запланированным поэтапным возобновлением путешествий весь флот компании вернется в строй весной 2022 года.
Компания закончила 2 квартал с денежными средствами и краткосрочными инвестициями в размере 9,3 млрд. долл. На сегодняшний день благодаря усилиям по рефинансированию сокращены будущие годовые процентные расходы более чем на 120 млн. долл. в год. Ожидается увеличение краткосрочной ликвидности на 1,0 млрд. долл.💰💰💰
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/707
#Carnival #отчет
🕐 Компания Carnival Corp. представила отчет за 2 квартал 2021 года, который закончился у организации 31 мая 2021 г.
🛳 Carnival Corp. - крупнейший в мире оператор круизных путешествий. Штаб квартира располагается в Майами, штат Флорида. Известна по своим услугам отдыхающих на кораблях компании: рестораны, спа-центры, театры, 5D - кинотеатры, бассейны, арт-галереи, бутики мировых брендов и другие развлечения, в том числе и шоу мирового уровня. Компания входит в индексы S&P 500 и FTSE 100. Компания основана в 1972 году. Ключевая фигура Тед Эрисон (Основатель). Количество сотрудников более 120 000 человек. У компании 20 дочерних круизных компаний. Каждый год на 24 комфортабельных лайнерах компании ежегодно путешествуют миллионы пассажиров.
🚨Акции компании торгуются на Лондонской (LSE) и Американской (NYSE) биржах под тикерами CCL (LSE и NYSE) и CUK (NYSE). Капитализация компании 31,82 млрд. долл. После выхода отчетности акции упали на -0,39% в моменте. 📉
👀 Посмотрим на итоги работы компании:
• Чистый убыток по US GAAP во 2 квартале 2021 года в размере (2,1) млрд. долл. и скорректированный чистый убыток в размере (2,0) млрд. долл. 📉
• 2 квартал 2021 года закончился с денежными средствами и краткосрочными инвестициями в размере 9,3 млрд. долл., что, по мнению компании, является достаточной ликвидностью для возврата к полноценной работе.
• Депозиты клиентов увеличились во 2 квартале 2021 года по сравнению с предыдущим кварталом. 📈
• Темпы трат денежных средств в 1 половине 2021 года оказались лучше прогнозов, в первую очередь из-за сроков поступления выручки от продажи судов и изменения оборотного капитала.
• 42 корабля 8 из 9 брендов компании либо возобновили, либо, как было объявлено, возобновят работу гостевых круизов к 30 ноября 2021 года, что составляет более 50% общей вместимости компании, и в ближайшие недели ожидается больше объявлений.
• Объемы бронирования всех будущих круизов во 2 квартале 2021 года были на 45% выше, чем объемы бронирования в 1 квартале 2021 года. 📈
• Совокупное количество предварительных бронирований за полный 2022 год опережает очень высокие показатели 2019 г., несмотря на минимальную рекламу и маркетинг. 📈
❗️Вывод: компания активно работает над тем, чтобы вернуть весь флот в эксплуатацию к весне следующего 2022 года. На данный момент компания объявила, что 42 корабля, что составляет более половины общей вместимости, должны вернуться к обслуживанию гостей к концу этого финансового года. В ближайшие недели ожидаются новые объявления, которые будут включать дополнительные сведения о запуске новых судов в 2021 финансовом году. В соответствии с запланированным поэтапным возобновлением путешествий весь флот компании вернется в строй весной 2022 года.
Компания закончила 2 квартал с денежными средствами и краткосрочными инвестициями в размере 9,3 млрд. долл. На сегодняшний день благодаря усилиям по рефинансированию сокращены будущие годовые процентные расходы более чем на 120 млн. долл. в год. Ожидается увеличение краткосрочной ликвидности на 1,0 млрд. долл.💰💰💰
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/707
Дата публикации текста: 2021/06/25
🟢Как пользоваться каналом➡️
Навигация происходит по хэштегам, если вы нажмете на соответствующий хэштег, то получите список всех статей по данной теме или компании.
#обзор - рассматриваем отдельные компании и оцениваем возможность инвестиций в них.
#обзоррынка - ежедневные сводки.
#инвест_идея - перспективные и недооцененные компании, на которые стоит обратить внимание.
#ликбез - простым языком про финансы и экономику.
#отчеты - корпоративная отчетность компаний.
#подборки - различные списки акций по сектору, стране или любому другому признаку.
#новости - события в мире финансов.
#досуг - всё, что Не связано с финансами. Различные подборки книг, фильмов и др.
#дивиденды - див-политика компаний и всё, что связано с получением дивидендов.
#AAPL, #TSLA, #NVTK, #GMKN ... #тикер - вся информация по компании
〰️〰️〰️〰️〰️
❗️Вся информация носит ознакомительный характер и не является инвестиционной рекомендацией.
〰️〰️〰️〰️〰️
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestDim/1339
🟢Как пользоваться каналом➡️
Навигация происходит по хэштегам, если вы нажмете на соответствующий хэштег, то получите список всех статей по данной теме или компании.
#обзор - рассматриваем отдельные компании и оцениваем возможность инвестиций в них.
#обзоррынка - ежедневные сводки.
#инвест_идея - перспективные и недооцененные компании, на которые стоит обратить внимание.
#ликбез - простым языком про финансы и экономику.
#отчеты - корпоративная отчетность компаний.
#подборки - различные списки акций по сектору, стране или любому другому признаку.
#новости - события в мире финансов.
#досуг - всё, что Не связано с финансами. Различные подборки книг, фильмов и др.
#дивиденды - див-политика компаний и всё, что связано с получением дивидендов.
#AAPL, #TSLA, #NVTK, #GMKN ... #тикер - вся информация по компании
〰️〰️〰️〰️〰️
❗️Вся информация носит ознакомительный характер и не является инвестиционной рекомендацией.
〰️〰️〰️〰️〰️
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestDim/1339
Дата публикации текста: 2021/06/25
#инвестиционная_идея #акции #США #ИТ #CSCO #Evercore
💡 Evercore ISI повышает целевую цену для лидера сетевых технологий Cisco #CSCO, а также потенциальный “предельный сценарий”, который подразумевает возможное удвоение цены акций.
✅ Cisco #CSCO - американская транснациональная компания, разрабатывающая и продающая сетевое оборудование, предназначенное в основном для крупных организаций и телекоммуникационных предприятий.
🎯 Целевая цена от Evercore - $62, потенциал роста +18%
⚡️ Основные тезисы:
• Cisco Systems заключила новый контракт на разработку оборонных ИТ на сумму $1.18 млрд.
• Более позитивный сценарий с целевой ценой $100 зависит от факторов долгосрочного роста - возвращение в офис, переход в гибридное облако и масштабирование присутствия в публичном облаке (технологии Optical, Silicon One). Все это может обеспечить рост на 4-6%, который можно также усилить за счет сделок по слиянию и поглощению.
• Существует потенциал для увеличения расходов на сетевые ресурсы, учитывая улучшенную ИТ-среду, новые продукты Cisco и множество специфических для компании факторов (облачные технологии, сделки по слиянию и поглощению, рост продаж).
• Кроме того, Evercore считает недооцененными генерирование свободного денежного потока Cisco, ее прибыльность, которые могут увеличиться при новом финансовом директоре.
• Целевая цена в $100 основана на прогнозе EPS в $4.15 и P/E=24x по прогнозным оценкам на 2021 год. Прибыль на акцию будет определяться множеством факторов, в том числе средним показателем роста основного сетевого рынка, уменьшением сдерживающих факторов и доли убытков по сравнению с Huawei и Arista Networks #ANET, вкладом от быстрорастущих бизнесов, умеренным увеличением операционной рентабельности, вкладом от приобретенных компаний и обратным выкупом акций.
• Финансовые показатели также недооценены инвесторами. У компании есть около $24 млрд наличных денежных средств - около $6 на акцию, а свободный денежный поток $14-15 млрд в год может расти на 11-13%.
• Cisco занимает сильные позиции на рынке в таких продуктовых областях, как Коммутация (около 46%), Маршрутизация (около 28%) и Корпоративные беспроводные локальные сети (около 16%).
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $149.89 млрд
• fwd P/E = 8.35х
• P/S = 3.50х
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #CSCO от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2069
#инвестиционная_идея #акции #США #ИТ #CSCO #Evercore
💡 Evercore ISI повышает целевую цену для лидера сетевых технологий Cisco #CSCO, а также потенциальный “предельный сценарий”, который подразумевает возможное удвоение цены акций.
✅ Cisco #CSCO - американская транснациональная компания, разрабатывающая и продающая сетевое оборудование, предназначенное в основном для крупных организаций и телекоммуникационных предприятий.
🎯 Целевая цена от Evercore - $62, потенциал роста +18%
⚡️ Основные тезисы:
• Cisco Systems заключила новый контракт на разработку оборонных ИТ на сумму $1.18 млрд.
• Более позитивный сценарий с целевой ценой $100 зависит от факторов долгосрочного роста - возвращение в офис, переход в гибридное облако и масштабирование присутствия в публичном облаке (технологии Optical, Silicon One). Все это может обеспечить рост на 4-6%, который можно также усилить за счет сделок по слиянию и поглощению.
• Существует потенциал для увеличения расходов на сетевые ресурсы, учитывая улучшенную ИТ-среду, новые продукты Cisco и множество специфических для компании факторов (облачные технологии, сделки по слиянию и поглощению, рост продаж).
• Кроме того, Evercore считает недооцененными генерирование свободного денежного потока Cisco, ее прибыльность, которые могут увеличиться при новом финансовом директоре.
• Целевая цена в $100 основана на прогнозе EPS в $4.15 и P/E=24x по прогнозным оценкам на 2021 год. Прибыль на акцию будет определяться множеством факторов, в том числе средним показателем роста основного сетевого рынка, уменьшением сдерживающих факторов и доли убытков по сравнению с Huawei и Arista Networks #ANET, вкладом от быстрорастущих бизнесов, умеренным увеличением операционной рентабельности, вкладом от приобретенных компаний и обратным выкупом акций.
• Финансовые показатели также недооценены инвесторами. У компании есть около $24 млрд наличных денежных средств - около $6 на акцию, а свободный денежный поток $14-15 млрд в год может расти на 11-13%.
• Cisco занимает сильные позиции на рынке в таких продуктовых областях, как Коммутация (около 46%), Маршрутизация (около 28%) и Корпоративные беспроводные локальные сети (около 16%).
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $149.89 млрд
• fwd P/E = 8.35х
• P/S = 3.50х
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #CSCO от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2069
Дата публикации текста: 2021/06/25
Patterson Companies Inc. (NASDAQ:$PDCO)
Цена: $31,28 по закрытию на 24.06
Сектор: Здравоохранение
Patterson Companies — американский поставщик стоматологических материалов и товаров для здоровья животных. Продукция распространяется через две дочерние компании: Patterson Dental и Patterson Animal Health.
На торгах вчера компания выросла на 1%, на Санкт-Петербургской бирже ее акции купили 1 898 человек. Однако 23-го июня бумаги компании упали на 11,8%.
Patterson Animal Health является ведущим дистрибьютором товаров для ветеринарии в США и поставляет продукцию не только для домашних питомцев, но и для лошадей и других крупных животных. Компания работает с государственными структурами США.
26-го апреля 2021-го года компания Patterson Veterinary купила Miller Vet Holdings LLC. Приобретенный бизнес и отдел продаж Miller Vet будет интегрирован в работу Patterson Veterinary, что позволит увеличить объемы продаж.
23-го июня компания сообщила, что скорректированная прибыль за четвертый финансовый квартал составила $0,38 на акцию, что на 11,6% ниже, чем годом ранее. Аналитики Zacks ожидали $0,51 на акцию.
По прогнозам компании, скорректированная прибыль на 2022-й финансовый год будет находиться в диапазоне от $1,9 до $2,05, в то время как консенсус-оценка составляет $2,1.
Фундаментальные факторы:
– P/E = 21,81, Показатель незначительно выше среднего (20,4) в секторе ;
– Рентабельность капитала (17,22%) значительно лучше ближайших конкурентов с отрицательным средним значением.
– Total Debt to Equity 74,83% — высокое значение, но ниже среднего (105,1%) у ближайших конкурентов.
Рейтинг компаний
Zacks: Нейтральный
SA Quant: Нейтральный
Tradingview: Продавать
Рейтинг аналитиков Wall St.
Аналитиков всего: 16
Активно покупать: 2
Покупать: 2
Нейтрально: 11
Продавать: 1
Активно продавать: 0
Изменение стоимости
1 год +56,17%
6 месяцев - 1,36%
1 месяц -7,97%
5 дней -11,31%
#разбор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investmeal/451
Patterson Companies Inc. (NASDAQ:$PDCO)
Цена: $31,28 по закрытию на 24.06
Сектор: Здравоохранение
Patterson Companies — американский поставщик стоматологических материалов и товаров для здоровья животных. Продукция распространяется через две дочерние компании: Patterson Dental и Patterson Animal Health.
На торгах вчера компания выросла на 1%, на Санкт-Петербургской бирже ее акции купили 1 898 человек. Однако 23-го июня бумаги компании упали на 11,8%.
Patterson Animal Health является ведущим дистрибьютором товаров для ветеринарии в США и поставляет продукцию не только для домашних питомцев, но и для лошадей и других крупных животных. Компания работает с государственными структурами США.
26-го апреля 2021-го года компания Patterson Veterinary купила Miller Vet Holdings LLC. Приобретенный бизнес и отдел продаж Miller Vet будет интегрирован в работу Patterson Veterinary, что позволит увеличить объемы продаж.
23-го июня компания сообщила, что скорректированная прибыль за четвертый финансовый квартал составила $0,38 на акцию, что на 11,6% ниже, чем годом ранее. Аналитики Zacks ожидали $0,51 на акцию.
По прогнозам компании, скорректированная прибыль на 2022-й финансовый год будет находиться в диапазоне от $1,9 до $2,05, в то время как консенсус-оценка составляет $2,1.
Фундаментальные факторы:
– P/E = 21,81, Показатель незначительно выше среднего (20,4) в секторе ;
– Рентабельность капитала (17,22%) значительно лучше ближайших конкурентов с отрицательным средним значением.
– Total Debt to Equity 74,83% — высокое значение, но ниже среднего (105,1%) у ближайших конкурентов.
Рейтинг компаний
Zacks: Нейтральный
SA Quant: Нейтральный
Tradingview: Продавать
Рейтинг аналитиков Wall St.
Аналитиков всего: 16
Активно покупать: 2
Покупать: 2
Нейтрально: 11
Продавать: 1
Активно продавать: 0
Изменение стоимости
1 год +56,17%
6 месяцев - 1,36%
1 месяц -7,97%
5 дней -11,31%
#разбор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investmeal/451
Дата публикации текста: 2021/06/26
Инвестируем в сектор 3D-печати: объём рынка, перспективы, риски / Топ-3 представителя прямо сейчас
Привет! 💋
Сегодня обсудим перспективный сектор 3D-печати. Почему в ноябре 2020 года произошел "взрыв" этого сегмента и что ждет индустрию в будущем? Итак, поехали.
💡 По данным компании Verified Market Research мировой рынок 3D-печати оценивался в 2017 году в 8,08 млрд долларов США с перспективой роста до $49,74 млрд к 2025 c среднегодовым темпом роста около 26%. Главными движущими силами глобального рынка Additive Manufacturing аналитики считают:
- Новые модели производства и улучшение управления логистикой
- Растущий спрос на различные кастомизированные изделия
- Сокращение производственных издержек
"Компания Porsche использовала аддитивную систему печати металлами нового поколения NXG XII 600 от SLM Solutions для создания корпуса силового агрегата E-Drive для передней оси спорткара."
👉 Технологии 3D-печати вновь и вновь подтверждают, что их не стоит воспринимать только как возможность создания прототипов по которым уже делают настоящие модели. А они также могут использоваться для крупносерийного производства и производства конечных деталей.
📈 Перспективы сектора
Рынок 3д-печати приносит доход в 2020 году, но и не такой большой как предполагалось многими аналитиками до Covid-19. Однако в сфере 3D-печати медицинских устройств в этом году произошел настоящий взрыв. В своих исследованиях компания Technavio ожидает роста этого сегмента рынка до 2024 года со среднегодовым приростом в 13%. Производители и провайдеры услуг во всех уголках Земли оценили быстроту и экономичность 3D-печати, а также то что можно изготавливать различные приспособления для пациентов на месте, без привлечения крупных поставщиков и специалистов.
"В связи с пандемией и критической нехваткой необходимых инструментов и принадлежностей для диагностики ученые из Университета Южной Флориды разработали с помощью 3D-печати тампон для взятия мазков из носоглотки. Изделия можно печатать на портативном 3D-принтере прямо на месте проведения тестов. В короткий срок было напечатано 100 тысяч таких тампонов"
❇️ Топ-3 представителей сектора
1️⃣ HP Inc #HPQ - американская многонациональная компания в области информационных технологий со штаб-квартирой в Пало-Альто, Калифорния, которая разрабатывает персональные компьютеры (ПК), принтеры и сопутствующие расходные материалы, а также решения для 3D-печати. Производственные мощности компании расположены в США, Сингапуре, Малайзии, Израиле и других странах.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 9,75
P/B - (-10,74)
P/S - 0,59
Рентабельность
ROA - 10,68 %
ROS - 6,05 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - (-182,71 %) Net Profit Margin - 6,05%
2️⃣ ProtoLabs #PRLB - компания, которая обеспечивает быстрое производство малообъемных 3D-печатных, обработанных с ЧПУ, листового металла и литых под давлением пользовательских деталей для прототипирования и краткосрочного производства. Эти детали используются на таких рынках, как медицинские приборы, электроника, бытовая техника, автомобильные и потребительские товары.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 60,97
P/B - 3,04
P/S - 5,68
Рентабельность
ROA - 4,84 %
ROE - 6,30 %
ROS - 9,32 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 2,63% Net Profit Margin - 9,32%
3️⃣ 3D Systems #DDD - американский производитель 3D-принтеров. Компания разработала технологию стереолитографии в 1983 году и изготовила первую в мире деталь методом 3D-печати. Компания предлагает ряд профессиональных и производственных 3D-принтеров, а также программное обеспечение.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-24,40)
P/B - 8,48
P/S - 6,55
Рентабельность
ROA - (-19,42 %)
ROE - (-29,11 %)
ROS - (-26,85 %)
Deb... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1110
Инвестируем в сектор 3D-печати: объём рынка, перспективы, риски / Топ-3 представителя прямо сейчас
Привет! 💋
Сегодня обсудим перспективный сектор 3D-печати. Почему в ноябре 2020 года произошел "взрыв" этого сегмента и что ждет индустрию в будущем? Итак, поехали.
💡 По данным компании Verified Market Research мировой рынок 3D-печати оценивался в 2017 году в 8,08 млрд долларов США с перспективой роста до $49,74 млрд к 2025 c среднегодовым темпом роста около 26%. Главными движущими силами глобального рынка Additive Manufacturing аналитики считают:
- Новые модели производства и улучшение управления логистикой
- Растущий спрос на различные кастомизированные изделия
- Сокращение производственных издержек
"Компания Porsche использовала аддитивную систему печати металлами нового поколения NXG XII 600 от SLM Solutions для создания корпуса силового агрегата E-Drive для передней оси спорткара."
👉 Технологии 3D-печати вновь и вновь подтверждают, что их не стоит воспринимать только как возможность создания прототипов по которым уже делают настоящие модели. А они также могут использоваться для крупносерийного производства и производства конечных деталей.
📈 Перспективы сектора
Рынок 3д-печати приносит доход в 2020 году, но и не такой большой как предполагалось многими аналитиками до Covid-19. Однако в сфере 3D-печати медицинских устройств в этом году произошел настоящий взрыв. В своих исследованиях компания Technavio ожидает роста этого сегмента рынка до 2024 года со среднегодовым приростом в 13%. Производители и провайдеры услуг во всех уголках Земли оценили быстроту и экономичность 3D-печати, а также то что можно изготавливать различные приспособления для пациентов на месте, без привлечения крупных поставщиков и специалистов.
"В связи с пандемией и критической нехваткой необходимых инструментов и принадлежностей для диагностики ученые из Университета Южной Флориды разработали с помощью 3D-печати тампон для взятия мазков из носоглотки. Изделия можно печатать на портативном 3D-принтере прямо на месте проведения тестов. В короткий срок было напечатано 100 тысяч таких тампонов"
❇️ Топ-3 представителей сектора
1️⃣ HP Inc #HPQ - американская многонациональная компания в области информационных технологий со штаб-квартирой в Пало-Альто, Калифорния, которая разрабатывает персональные компьютеры (ПК), принтеры и сопутствующие расходные материалы, а также решения для 3D-печати. Производственные мощности компании расположены в США, Сингапуре, Малайзии, Израиле и других странах.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 9,75
P/B - (-10,74)
P/S - 0,59
Рентабельность
ROA - 10,68 %
ROS - 6,05 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - (-182,71 %) Net Profit Margin - 6,05%
2️⃣ ProtoLabs #PRLB - компания, которая обеспечивает быстрое производство малообъемных 3D-печатных, обработанных с ЧПУ, листового металла и литых под давлением пользовательских деталей для прототипирования и краткосрочного производства. Эти детали используются на таких рынках, как медицинские приборы, электроника, бытовая техника, автомобильные и потребительские товары.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 60,97
P/B - 3,04
P/S - 5,68
Рентабельность
ROA - 4,84 %
ROE - 6,30 %
ROS - 9,32 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 2,63% Net Profit Margin - 9,32%
3️⃣ 3D Systems #DDD - американский производитель 3D-принтеров. Компания разработала технологию стереолитографии в 1983 году и изготовила первую в мире деталь методом 3D-печати. Компания предлагает ряд профессиональных и производственных 3D-принтеров, а также программное обеспечение.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-24,40)
P/B - 8,48
P/S - 6,55
Рентабельность
ROA - (-19,42 %)
ROE - (-29,11 %)
ROS - (-26,85 %)
Deb... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1110
Дата публикации текста: 2021/06/27
Buyback от Акрона / Анализ компании, перспективы и риски
Привет! 💋
Сегодня поговорим об Акроне #AKRN - российском производителе минеральных удобрений, входящий в десятку крупнейших мировых производителей NPK по объему производства. Располагает двумя химическими заводами и горно-обогатительным комбинатом в России суммарной мощностью производства свыше 7 млн. тонн конечной продукции.
Итак, новость от компании:
Совет директоров ПАО "Акрон" 16 июня 2021 года принял решение о приобретении обществом собственных размещенных акций. Предполагается приобрести до 4 053 400 штук, что составляет *10%* от уставного капитала. Оплата приобретаемых акций осуществляется *не позднее 21 августа *2021 года. *Цена выкупа* установлена в размере *6050 руб*. за акцию.
Объявив buy-back, компания выкупает бумаги у акционеров и фактически забирает из обращения на фондовом рынке некую часть своих акций. В данном случае компания скорее всего будет выкупать доли у мажоритариев, поскольку free-float компании составляет около 7%.
Цель buyback - выкупить и в дальнейшем погасить квазиказначейский пакет акций, что позволит упростить структуру владения компанией, пояснил «Интерфаксу» председатель совета директоров «Акрона» Александр Попов.
Скорее всего влияние на котировки будет минимальным, поэтому спекулятивно пытаться сыграть на этой новости пожалуй не стоит.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала 120 млрд руб., что является рекордным показателем за все годы работы Акрона. Бизнес компании развивается. Акрон показывает также прибыль в размере ~3,8 млрд руб. в 2020 году. Для компании этот год оказался супер сложным, прибыль упала в 6 раз!
Оценка стоимости
P/E - 9,83
P/B - 3,02
P/S - 1,85
Рентабельность
ROA - 11,04 %
ROE - 35,72 %
ROS - 18,80 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 212,45% Рентабельность по EBITDA - 33,48%
💸 Дивиденды
Акрон платит дивиденды уже более 13 лет и старается увеличивать их от года к году. Дивиденды выплачиваются дважды в год. Средний дивидендный доход за 5 лет - 7,21%. Текущая доходность - 10,58%
❇️ Компании из отрасли минеральных удобрений в сложившейся рыночной ситуации выглядят типичной защитной историей за счет господдержки сельского хозяйства в большинстве регионов мира. В то же время такие акции нельзя отнести к числу активов, от которых стоит ожидать повышенной доходности. Так и здесь, Акрон довольно эффективная компания с растущими денежными потоками, однако ждать супер прибылей и взрывного роста финансовых показателей и как следствие акций - не стоит.
#AKRN #Акрон #Химическаяпромышленность
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1113
Buyback от Акрона / Анализ компании, перспективы и риски
Привет! 💋
Сегодня поговорим об Акроне #AKRN - российском производителе минеральных удобрений, входящий в десятку крупнейших мировых производителей NPK по объему производства. Располагает двумя химическими заводами и горно-обогатительным комбинатом в России суммарной мощностью производства свыше 7 млн. тонн конечной продукции.
Итак, новость от компании:
Совет директоров ПАО "Акрон" 16 июня 2021 года принял решение о приобретении обществом собственных размещенных акций. Предполагается приобрести до 4 053 400 штук, что составляет *10%* от уставного капитала. Оплата приобретаемых акций осуществляется *не позднее 21 августа *2021 года. *Цена выкупа* установлена в размере *6050 руб*. за акцию.
Объявив buy-back, компания выкупает бумаги у акционеров и фактически забирает из обращения на фондовом рынке некую часть своих акций. В данном случае компания скорее всего будет выкупать доли у мажоритариев, поскольку free-float компании составляет около 7%.
Цель buyback - выкупить и в дальнейшем погасить квазиказначейский пакет акций, что позволит упростить структуру владения компанией, пояснил «Интерфаксу» председатель совета директоров «Акрона» Александр Попов.
Скорее всего влияние на котировки будет минимальным, поэтому спекулятивно пытаться сыграть на этой новости пожалуй не стоит.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала 120 млрд руб., что является рекордным показателем за все годы работы Акрона. Бизнес компании развивается. Акрон показывает также прибыль в размере ~3,8 млрд руб. в 2020 году. Для компании этот год оказался супер сложным, прибыль упала в 6 раз!
Оценка стоимости
P/E - 9,83
P/B - 3,02
P/S - 1,85
Рентабельность
ROA - 11,04 %
ROE - 35,72 %
ROS - 18,80 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 212,45% Рентабельность по EBITDA - 33,48%
💸 Дивиденды
Акрон платит дивиденды уже более 13 лет и старается увеличивать их от года к году. Дивиденды выплачиваются дважды в год. Средний дивидендный доход за 5 лет - 7,21%. Текущая доходность - 10,58%
❇️ Компании из отрасли минеральных удобрений в сложившейся рыночной ситуации выглядят типичной защитной историей за счет господдержки сельского хозяйства в большинстве регионов мира. В то же время такие акции нельзя отнести к числу активов, от которых стоит ожидать повышенной доходности. Так и здесь, Акрон довольно эффективная компания с растущими денежными потоками, однако ждать супер прибылей и взрывного роста финансовых показателей и как следствие акций - не стоит.
#AKRN #Акрон #Химическаяпромышленность
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1113
Дата публикации текста: 2021/06/27
Splunk — потому что агрессивный рост привлекает
Давно у нас не было интересных инвестидей с зарубежными компаниями. А вот сейчас кое-то интересное появилось. Рекомендуем присмотреться к Splunk, разработчику программного обеспечения для обработки машинных данных.
Splunk выглядит интересным активом за счет того, что клиентами компании являются 90 компаний из списка Fortune 100 и более 5200 предприятий, поставщиков услуг и государственных организаций в 90 странах мира. При этом акции Splunk сильно недооценены для этого сектора.
Кроме того, Splunk сейчас проводит агрессивную политику расширения. В 2020-2021 году они приобрели 4 компании для усиления своих позиций на рынке.
Splunk представила в целом сильный отчет по итогам первого квартала 2021 года. Выручка выросла на 16%, что было на 2,1% лучше ожиданий рынка и на 3,2% больше первоначального медианного прогноза менеджмента.
Все это делает компанию практически обязательной к покупке всем интересующимся данным сектором. Сейчас акции Splunk стоят 141 доллар, а целевой прогноз на год обещает порядка 185 долларов.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/179
Splunk — потому что агрессивный рост привлекает
Давно у нас не было интересных инвестидей с зарубежными компаниями. А вот сейчас кое-то интересное появилось. Рекомендуем присмотреться к Splunk, разработчику программного обеспечения для обработки машинных данных.
Splunk выглядит интересным активом за счет того, что клиентами компании являются 90 компаний из списка Fortune 100 и более 5200 предприятий, поставщиков услуг и государственных организаций в 90 странах мира. При этом акции Splunk сильно недооценены для этого сектора.
Кроме того, Splunk сейчас проводит агрессивную политику расширения. В 2020-2021 году они приобрели 4 компании для усиления своих позиций на рынке.
Splunk представила в целом сильный отчет по итогам первого квартала 2021 года. Выручка выросла на 16%, что было на 2,1% лучше ожиданий рынка и на 3,2% больше первоначального медианного прогноза менеджмента.
Все это делает компанию практически обязательной к покупке всем интересующимся данным сектором. Сейчас акции Splunk стоят 141 доллар, а целевой прогноз на год обещает порядка 185 долларов.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/179
Дата публикации текста: 2021/06/28
Пополняем свой дивидендный портфель - Совкомфлот / Крупнейшая судоходная компания России
Привет! 💋
Сегодня поговорим о гиганте морских перевозок грузов - Совкомфлоте. Посмотрим насколько компания эффективна, а также почему ее акции интересно купить под дивиденды. Давайте разбираться.
💡 Совкомфлот #FLOT - один из мировых лидеров в сфере морской транспортировки углеводородов, а также обслуживания шельфовой разведки и добычи нефти и газа. Собственный и арендованный флот, специализирующийся на транспортировке углеводородов из районов со сложной ледовой обстановкой, включает 145 судов общим тоннажем 12 630 803 тонны и средним возрастом 9 лет. Треть судов имеет высокий ледовый класс.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания показывает уверенный рост выручки от года к году, а значит бизнес Совкомфлота развивается. По итогам 2020 года компания заработала 118 млрд руб. Однако рост этой самой выручки не впечатляет, всего около 2,19% в год.
Прибыль же компании в 2020 году равняется 18,8 млрд руб., а свободный денежный поток Акрона целых 35 млрд руб!
Оценка стоимости
P/E - 20,39
P/B - 0,73
P/S - 1,98
Рентабельность
ROA - 1,90 %
ROE - 3,61 %
ROS - 9,70 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 81,85% Рентабельность по EBITDA - 38,14%
💸 Дивиденды
Компания не так давно платит дивиденды. Однако эти самые дивиденды рассчитываются от чистой прибыли (не меньше 25% по МСФО), напомню что в основном выручку компания получает в твердой валюте, поэтому дивиденды зависят от курса рубля к доллару. Дивиденды выплачиваются один раз в год. Текущая доходность - 7,11%
✅ Почему акции могут вырасти?
Совкомфлот является лидером отечественного ледового флота, что дает ему преимущества в обслуживании энергетических проектов. Также компания планирует перейти к выплатам дивидендов в 50% от чистой прибыли по МСФО, что придет к дивидендной доходности около 13-14% годовых. Финансовые показатели у компании хорошие. В будущем они могут стать еще лучше за счет восстановления спроса на рынке энергоресурсов и открывающихся возможностей развития рынка СПГ в России.
❌ Чего опасаться?
Компания даже после провального IPO все еще оценена дорого. P/E компании 20, при росте выручки 2% в год и итак высокой рентабельности - улучшения показателей прибыли ожидать не стоит. А следовательно акции компании могут продолжать снижаться.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#FLOT #Совкомфлот #Транспортнаяотрасль
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1114
Пополняем свой дивидендный портфель - Совкомфлот / Крупнейшая судоходная компания России
Привет! 💋
Сегодня поговорим о гиганте морских перевозок грузов - Совкомфлоте. Посмотрим насколько компания эффективна, а также почему ее акции интересно купить под дивиденды. Давайте разбираться.
💡 Совкомфлот #FLOT - один из мировых лидеров в сфере морской транспортировки углеводородов, а также обслуживания шельфовой разведки и добычи нефти и газа. Собственный и арендованный флот, специализирующийся на транспортировке углеводородов из районов со сложной ледовой обстановкой, включает 145 судов общим тоннажем 12 630 803 тонны и средним возрастом 9 лет. Треть судов имеет высокий ледовый класс.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания показывает уверенный рост выручки от года к году, а значит бизнес Совкомфлота развивается. По итогам 2020 года компания заработала 118 млрд руб. Однако рост этой самой выручки не впечатляет, всего около 2,19% в год.
Прибыль же компании в 2020 году равняется 18,8 млрд руб., а свободный денежный поток Акрона целых 35 млрд руб!
Оценка стоимости
P/E - 20,39
P/B - 0,73
P/S - 1,98
Рентабельность
ROA - 1,90 %
ROE - 3,61 %
ROS - 9,70 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 81,85% Рентабельность по EBITDA - 38,14%
💸 Дивиденды
Компания не так давно платит дивиденды. Однако эти самые дивиденды рассчитываются от чистой прибыли (не меньше 25% по МСФО), напомню что в основном выручку компания получает в твердой валюте, поэтому дивиденды зависят от курса рубля к доллару. Дивиденды выплачиваются один раз в год. Текущая доходность - 7,11%
✅ Почему акции могут вырасти?
Совкомфлот является лидером отечественного ледового флота, что дает ему преимущества в обслуживании энергетических проектов. Также компания планирует перейти к выплатам дивидендов в 50% от чистой прибыли по МСФО, что придет к дивидендной доходности около 13-14% годовых. Финансовые показатели у компании хорошие. В будущем они могут стать еще лучше за счет восстановления спроса на рынке энергоресурсов и открывающихся возможностей развития рынка СПГ в России.
❌ Чего опасаться?
Компания даже после провального IPO все еще оценена дорого. P/E компании 20, при росте выручки 2% в год и итак высокой рентабельности - улучшения показателей прибыли ожидать не стоит. А следовательно акции компании могут продолжать снижаться.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#FLOT #Совкомфлот #Транспортнаяотрасль
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1114
