Дата публикации текста: 2021/05/14
#инвестиционная_идея #акции #США #DHR #Abeta
💡 Danaher #DHR - американская биотехнологическая компания, разрабатывает, производит и продает профессиональные, медицинские, промышленные и коммерческие продукты и услуги.
Компания имеет значительный потенциал роста за счет терапевтических разработок, включая первые препараты и вакцины против Covid. Предпринимаются инициативы по расширению производственных мощностей сегментов Cytiva и Pall Biotech. Продукты и решения Pall and Cytiva задействованы в большинстве из более чем 400 проектов по созданию вакцин и терапевтических средств, включая каждую вакцину от COVID.
⚡️ Основные тезисы:
Руководство повысило прогноз выручки на 2021 год до 23-26%, в том числе за счет роста сегмента Cytiva (предыдущий прогноз - 16-19%).
Уровень потребительского спроса должен сохраниться до конца 2021 года.
Аналитики повысили прогноз скорректированной прибыли на акцию на 2021 год до $8.75 и на 2022 год - до $9.40.
Сильная отчетность компании отражает восстановление ее направлений после пандемии и высокий спрос на тесты на Covid. Компания также участвует в сделках по слиянию и поглощению с целью расширения ассортимента и рынков сбыта.
✅ Danaher #DHR
🎯 Целевая цена - $300, потенциал роста +18%
💎 Danaher показала впечатляющую отчетность в рамках первого квартала, сохранила дивидендные выплаты на прежнем уровне и продемонстрировала позитивный взгляд на будущий период.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #DHR от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1883
#инвестиционная_идея #акции #США #DHR #Abeta
💡 Danaher #DHR - американская биотехнологическая компания, разрабатывает, производит и продает профессиональные, медицинские, промышленные и коммерческие продукты и услуги.
Компания имеет значительный потенциал роста за счет терапевтических разработок, включая первые препараты и вакцины против Covid. Предпринимаются инициативы по расширению производственных мощностей сегментов Cytiva и Pall Biotech. Продукты и решения Pall and Cytiva задействованы в большинстве из более чем 400 проектов по созданию вакцин и терапевтических средств, включая каждую вакцину от COVID.
⚡️ Основные тезисы:
Руководство повысило прогноз выручки на 2021 год до 23-26%, в том числе за счет роста сегмента Cytiva (предыдущий прогноз - 16-19%).
Уровень потребительского спроса должен сохраниться до конца 2021 года.
Аналитики повысили прогноз скорректированной прибыли на акцию на 2021 год до $8.75 и на 2022 год - до $9.40.
Сильная отчетность компании отражает восстановление ее направлений после пандемии и высокий спрос на тесты на Covid. Компания также участвует в сделках по слиянию и поглощению с целью расширения ассортимента и рынков сбыта.
✅ Danaher #DHR
🎯 Целевая цена - $300, потенциал роста +18%
💎 Danaher показала впечатляющую отчетность в рамках первого квартала, сохранила дивидендные выплаты на прежнем уровне и продемонстрировала позитивный взгляд на будущий период.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #DHR от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1883
Дата публикации текста: 2021/05/14
Netflix — потому что локдаун продолжается
В 2020 акции Netflix сильно прибавляли в росте — весь мир сидел на карантине, а чем-то нужно было заниматься. Учитывая, что Netflix — крупнейший стриминговый сервис, рост их акций очевиден. Так почему они будут расти и в 2021?
Во-первых, локдаун продолжается во многих странах. Та причина, что апнула акции компании в 2020, сохраняется и в 2021. Нет причин предполагать, что ситуация с коронавирусом утихнет до следующего года — а это значит, что люди продолжат сидеть взаперти и смотреть кино.
Второй момент — Netflix демонстрирует более чем четырехкратный рост свободных денежных средств. А это очень серьезные показатели выручки. Предполагается, что компания может начать обратный выкуп акций.
Сейчас акции Netflix стоят 490 долларов за штуку. И это может стать хорошей точкой входа для долгосрочного инвестора — аналитики обещают стоимость в 596 долларов, что демонстрирует двадцатипроцентный потенциал роста.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/80
Netflix — потому что локдаун продолжается
В 2020 акции Netflix сильно прибавляли в росте — весь мир сидел на карантине, а чем-то нужно было заниматься. Учитывая, что Netflix — крупнейший стриминговый сервис, рост их акций очевиден. Так почему они будут расти и в 2021?
Во-первых, локдаун продолжается во многих странах. Та причина, что апнула акции компании в 2020, сохраняется и в 2021. Нет причин предполагать, что ситуация с коронавирусом утихнет до следующего года — а это значит, что люди продолжат сидеть взаперти и смотреть кино.
Второй момент — Netflix демонстрирует более чем четырехкратный рост свободных денежных средств. А это очень серьезные показатели выручки. Предполагается, что компания может начать обратный выкуп акций.
Сейчас акции Netflix стоят 490 долларов за штуку. И это может стать хорошей точкой входа для долгосрочного инвестора — аналитики обещают стоимость в 596 долларов, что демонстрирует двадцатипроцентный потенциал роста.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/80
Дата публикации текста: 2021/05/15
Сегодня у нас SWOT-анализ по British Petroleum / Один из мировых лидеров нефтегазовой отрасли
Привет! 💋
💡 BP #BP, ранее называвшаяся British Petroleum, является одним из мировых лидеров нефтегазового сегмента. История компании восходит к 1908 году, когда персидская нефтяная компания обнаружила следы крупного месторождения нефти в Иране. Сегодня дополнение к нефти и газовых месторождений и добыча BP также участвует переработка / маркетинг и поставки нефтепродуктов продукции и имеет доли в производстве и сбыте химических веществ, производства газа и энергетики и производства фотоэлектрических (солнечных) панелей.
🔶 Сильные стороны:
Диверсификация активов. Хотя ключевой сферой деятельности British Petroleum является нефть и газ, компания имеет активы в таких областях, как - смазочные материалы, энергетика, авиационное топливо, информационные технологии, а также покупка альтернативных источников энергетики.
Лояльные клиенты. Клиенты BP, особенно в нефтяном бизнесе, очень лояльны к бренду . Они постоянно получают заказы от компании и поддерживают с ней стабильные и давние отношения. Более того, некоторые клиенты компании используют British Petroleum для удовлетворения всех своих потребностей в энергии
Мировое лидерство. Компания является лидером рынка в большинстве своих категорий. Она играет важную роль в поддержании экономического баланса в Великобрита́нии т.к. является крупнейшим игроком в нефтегазовой отрасли. Компания также является лидером рынка и крупнейшим продавцом бензина в США.
🔶 Слабые стороны:
Неспособность успешно выйти на неэнергетические рынки. British Petroleum имеет различные интересы в ряде смежных областей, и это в основном области, связанные с энергетикой. Однако слабое присутствие неэнергетических секторов может повлиять на бизнес в долгосрочной перспективе.
Противоречия и споры. Компания попала в ряд скандалов из-за разливов нефти в различных частях мира, которые сильно повлияли на их рейтинг устойчивости и повлияли на репутацию с заинтересованными сторонами. Их разливы нефти также привели к гибели морских обитателей и резко ухудшили состояние окружающей среды .
🔷 Возможности:
Альтернативная энергия. British Petroleum занимает видное место в энергетическом секторе, и компания может рассмотреть альтернативные варианты энергии, такие как гидро или ветровая энергия. Глобальный акцент на устойчивости создает множество возможностей для альтернативных источников энергии. Это может быть верным путем для роста компании
🔷 Угрозы:
Конкуренция. Основными конкурентами British Petroleum являются Shell & Chevron.
Развитие альтернативной энергетики. Несмотря на позитивные прогнозы для рынка нефти по потреблению в 2022-2025 годах, все больше экспертов склоняются к тому, что компании инвестирующие в альтернативные источники энергетики довольно быстро нарастят долю в общемировой энергетике и потеснят нефтяные корпорации.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
Forward PE Ratio - 8.9
P/B - 1.14
P/S - 0.53
Рентабельность
ROA - (-4.6%)
ROE - (-16.46%)
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0,99 Net Profit Margin - (-8,02%)
❇️ Стабилизация рыночной ситуации и улучшение финансового положения позволит BP во 2-м квартале 2021 г. запустить программу выкупа акций на 500 млн долл. США.
Чистая прибыль BP, приходящаяся на акционеров, в 1м квартале 2021 г. составила 4,667 млрд долл. США по сравнению с 4,365 млрд долл. США чистого убытка в 1м квартале 2020 г.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#BP #BritishPetroleum #OILANDGASINDUSTRY
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/996
Сегодня у нас SWOT-анализ по British Petroleum / Один из мировых лидеров нефтегазовой отрасли
Привет! 💋
💡 BP #BP, ранее называвшаяся British Petroleum, является одним из мировых лидеров нефтегазового сегмента. История компании восходит к 1908 году, когда персидская нефтяная компания обнаружила следы крупного месторождения нефти в Иране. Сегодня дополнение к нефти и газовых месторождений и добыча BP также участвует переработка / маркетинг и поставки нефтепродуктов продукции и имеет доли в производстве и сбыте химических веществ, производства газа и энергетики и производства фотоэлектрических (солнечных) панелей.
🔶 Сильные стороны:
Диверсификация активов. Хотя ключевой сферой деятельности British Petroleum является нефть и газ, компания имеет активы в таких областях, как - смазочные материалы, энергетика, авиационное топливо, информационные технологии, а также покупка альтернативных источников энергетики.
Лояльные клиенты. Клиенты BP, особенно в нефтяном бизнесе, очень лояльны к бренду . Они постоянно получают заказы от компании и поддерживают с ней стабильные и давние отношения. Более того, некоторые клиенты компании используют British Petroleum для удовлетворения всех своих потребностей в энергии
Мировое лидерство. Компания является лидером рынка в большинстве своих категорий. Она играет важную роль в поддержании экономического баланса в Великобрита́нии т.к. является крупнейшим игроком в нефтегазовой отрасли. Компания также является лидером рынка и крупнейшим продавцом бензина в США.
🔶 Слабые стороны:
Неспособность успешно выйти на неэнергетические рынки. British Petroleum имеет различные интересы в ряде смежных областей, и это в основном области, связанные с энергетикой. Однако слабое присутствие неэнергетических секторов может повлиять на бизнес в долгосрочной перспективе.
Противоречия и споры. Компания попала в ряд скандалов из-за разливов нефти в различных частях мира, которые сильно повлияли на их рейтинг устойчивости и повлияли на репутацию с заинтересованными сторонами. Их разливы нефти также привели к гибели морских обитателей и резко ухудшили состояние окружающей среды .
🔷 Возможности:
Альтернативная энергия. British Petroleum занимает видное место в энергетическом секторе, и компания может рассмотреть альтернативные варианты энергии, такие как гидро или ветровая энергия. Глобальный акцент на устойчивости создает множество возможностей для альтернативных источников энергии. Это может быть верным путем для роста компании
🔷 Угрозы:
Конкуренция. Основными конкурентами British Petroleum являются Shell & Chevron.
Развитие альтернативной энергетики. Несмотря на позитивные прогнозы для рынка нефти по потреблению в 2022-2025 годах, все больше экспертов склоняются к тому, что компании инвестирующие в альтернативные источники энергетики довольно быстро нарастят долю в общемировой энергетике и потеснят нефтяные корпорации.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
Forward PE Ratio - 8.9
P/B - 1.14
P/S - 0.53
Рентабельность
ROA - (-4.6%)
ROE - (-16.46%)
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0,99 Net Profit Margin - (-8,02%)
❇️ Стабилизация рыночной ситуации и улучшение финансового положения позволит BP во 2-м квартале 2021 г. запустить программу выкупа акций на 500 млн долл. США.
Чистая прибыль BP, приходящаяся на акционеров, в 1м квартале 2021 г. составила 4,667 млрд долл. США по сравнению с 4,365 млрд долл. США чистого убытка в 1м квартале 2020 г.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#BP #BritishPetroleum #OILANDGASINDUSTRY
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/996
Дата публикации текста: 2021/05/16
Рано или поздно коронавирус будет побежден. Но пока этого не случилось — он сильно влияет на мировую экономику. Во что можно инвестировать после пандемии?
Big Data, искусственный интеллект, электронная коммерция. Локдаун не испортил перспектив компаний в этом секторе — они все также актуальны. Также стоит присмотреться к акциям компаний, которые обеспечивают удаленную работу и удаленные же развлечения. Так, можно рассмотреть акции Slack, Zoom или Netflix.
Здравоохранение. До пандемии акции компаний в этой сфере были сильно недооценены. Сейчас позиции пересматриваются — самое время для покупки. В вакцины вкладываться не имеет смысла, а вот в препараты, которые лечат последствия коронавируса, инвестировать стоит. Например, можно инвестировать в Universal Health Services или аптечную сеть CVS.
Финансы. Как ни странно, пандемия довольно мягко обошлась с финансовым сектором. Банки сделали ставку на интернет-банкинг и безналичную оплату — и эта ставка сыграла. А множество финтех-решений расширили клиентскую базу и заинтересовали инвесторов. Стоит вложиться в PayPal, Visa, JPMorgan.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/84
Рано или поздно коронавирус будет побежден. Но пока этого не случилось — он сильно влияет на мировую экономику. Во что можно инвестировать после пандемии?
Big Data, искусственный интеллект, электронная коммерция. Локдаун не испортил перспектив компаний в этом секторе — они все также актуальны. Также стоит присмотреться к акциям компаний, которые обеспечивают удаленную работу и удаленные же развлечения. Так, можно рассмотреть акции Slack, Zoom или Netflix.
Здравоохранение. До пандемии акции компаний в этой сфере были сильно недооценены. Сейчас позиции пересматриваются — самое время для покупки. В вакцины вкладываться не имеет смысла, а вот в препараты, которые лечат последствия коронавируса, инвестировать стоит. Например, можно инвестировать в Universal Health Services или аптечную сеть CVS.
Финансы. Как ни странно, пандемия довольно мягко обошлась с финансовым сектором. Банки сделали ставку на интернет-банкинг и безналичную оплату — и эта ставка сыграла. А множество финтех-решений расширили клиентскую базу и заинтересовали инвесторов. Стоит вложиться в PayPal, Visa, JPMorgan.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investorbiz/84
Дата публикации текста: 2021/05/17
📝Разбор Qualys
Qualys – американская компания, предоставляющая платформу, на которой предприятия пользуются решениями в сфере кибербезопасности и облачных вычислений. Qualys находит уязвимости в программном обеспечении и реагирует на них, а также оказывает услуги в сфере защиты от кибератак. У компании более 19 тыс. клиентов, 66% из которых входят в список Forbes Global 50.
📌Стоимость компании:
✅Капитализация – $3,9 млрд.
✅EV – $3,5 млрд.
📍Оценка стоимости:
▪️P/E – 56.
▪️P/S – 10.
▪️EV/EBITDA – 32.
▪️P/FCF – 26.
Компания оценена довольно дорого, как и весь сектор кибербезопасности. Мультипликаторы находятся на среднеотраслевых значениях. Преимущество Qualys перед конкурентами здесь в том, что компания имеет прибыль, в отличие от большинства других.
📍Рентабельность:
▪️Gross Margin – 78%.
▪️EBITDA Margin – 28%.
▪️ROE – 18%.
▪️Net Margin – 19,5%.
Маржинальность находится на высоких уровнях, что привычно для сектора, так как продажа основной продукции основана на возобновляемых годовых подписках. Если сравнивать с конкурентами, то здесь основной показатель, который присутствует даже у убыточных компаний, – это Gross Margin. По данному показателю Qualys находится в тройке лидеров в секторе.
📌Динамика денежных потоков за 5 лет:
✅Средний рост выручки – 17,7%.
✅Средний рост EPS – 36%.
Денежные потоки Qualys растут двузначными темпами, что не может не радовать. Негатива добавляет то, что эти темпы замедляются: в 2018 году рост выручки составил 21%, в 2019 – 15%, а в 2020 выручка выросла лишь на 12%.
📍Баланс:
▪️Акционерный капитал – $397 млн.
▪️Общий долг – отсутствует.
▪️Денежные средства – $108 млн.
Qualys – это тот редкий случай, когда у компании вообще нет долгов. Благодаря этому, баланс у нее в полном порядке.
💰Дивиденды Qualys не выплачивает.
📌Отчетность за 1Q2021:
✅Выручка – $96,8 млн (+12% г/г).
✅EBITDA – $6,4 млн (-78% г/г).
✅Опер. прибыль – минус $2,7 млн ($20,4 млн в 1Q2020).
✅Чистая прибыль – $0,2 млн (-99% г/г).
➕Преимущества:
▪️Рынок кибербезопасности – один из самых быстрорастущих в последнее десятилетие. Из-за участившихся хакерских атак все больше компаний вкладывается в обеспечение кибербезопасности. В связи с этим, согласно прогнозам аналитиков, к 2022 году объем рынка вырастет на 60% и составит $250 млрд.
▪️Компания регулярно увеличивает количество собственных приложений, чтобы иметь возможность продавать свои решения существующим клиентам и привлекать новых. Так, за несколько лет количество приложений, связанных с безопасностью, выросло с 4 до 20.
▪️У Qualys очень много клиентов, среди которых такие знаменитые компании, как Apple, Netflix и Amazon. Благодаря этому, на одного клиента приходится не более 10% выручки, поэтому ни один из них не может существенно влиять на доходы компании. Хотя количество клиентов уже превышает 19000, Qualys продолжает принимать меры для привлечения новых. Ранее компания предоставила IT-отделам бесплатный 60-дневный доступ к своей интегрированной службе управления уязвимостями на основе облачной платформы Qualys. Такой ход должен увеличить количество пользователей платформы уже в ближайшее время.
▪️В отличие от молодых компаний, большинство из которых даже не имеет прибыли, Qualys на рынке с 1999 года. У нее сильный баланс, огромная база клиентов и, что немаловажно, прибыль и высокий свободный денежный поток. Все это делает Qualys наиболее безопасной инвестицией в сферу кибербезопасности.
➖Риски:
▪️Так как сектор кибербезопасности сильно перегрет, акции Qualys стоят довольно дорого. Инвесторы закладывают в акции гораздо больший рост, чем может предложить компания. Значит, ее бумаги могут скорректироваться в ближайшем будущем.
▪️Qualys работает на рынке с высочайшей конкуренцией. Так как компания не имеет какой-либо уникальной технологии или продукта, молодые стартапы потенциально могут переманивать ее клиентов, тем самым сокращая долю на рынке.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/diveconomic/537
📝Разбор Qualys
Qualys – американская компания, предоставляющая платформу, на которой предприятия пользуются решениями в сфере кибербезопасности и облачных вычислений. Qualys находит уязвимости в программном обеспечении и реагирует на них, а также оказывает услуги в сфере защиты от кибератак. У компании более 19 тыс. клиентов, 66% из которых входят в список Forbes Global 50.
📌Стоимость компании:
✅Капитализация – $3,9 млрд.
✅EV – $3,5 млрд.
📍Оценка стоимости:
▪️P/E – 56.
▪️P/S – 10.
▪️EV/EBITDA – 32.
▪️P/FCF – 26.
Компания оценена довольно дорого, как и весь сектор кибербезопасности. Мультипликаторы находятся на среднеотраслевых значениях. Преимущество Qualys перед конкурентами здесь в том, что компания имеет прибыль, в отличие от большинства других.
📍Рентабельность:
▪️Gross Margin – 78%.
▪️EBITDA Margin – 28%.
▪️ROE – 18%.
▪️Net Margin – 19,5%.
Маржинальность находится на высоких уровнях, что привычно для сектора, так как продажа основной продукции основана на возобновляемых годовых подписках. Если сравнивать с конкурентами, то здесь основной показатель, который присутствует даже у убыточных компаний, – это Gross Margin. По данному показателю Qualys находится в тройке лидеров в секторе.
📌Динамика денежных потоков за 5 лет:
✅Средний рост выручки – 17,7%.
✅Средний рост EPS – 36%.
Денежные потоки Qualys растут двузначными темпами, что не может не радовать. Негатива добавляет то, что эти темпы замедляются: в 2018 году рост выручки составил 21%, в 2019 – 15%, а в 2020 выручка выросла лишь на 12%.
📍Баланс:
▪️Акционерный капитал – $397 млн.
▪️Общий долг – отсутствует.
▪️Денежные средства – $108 млн.
Qualys – это тот редкий случай, когда у компании вообще нет долгов. Благодаря этому, баланс у нее в полном порядке.
💰Дивиденды Qualys не выплачивает.
📌Отчетность за 1Q2021:
✅Выручка – $96,8 млн (+12% г/г).
✅EBITDA – $6,4 млн (-78% г/г).
✅Опер. прибыль – минус $2,7 млн ($20,4 млн в 1Q2020).
✅Чистая прибыль – $0,2 млн (-99% г/г).
➕Преимущества:
▪️Рынок кибербезопасности – один из самых быстрорастущих в последнее десятилетие. Из-за участившихся хакерских атак все больше компаний вкладывается в обеспечение кибербезопасности. В связи с этим, согласно прогнозам аналитиков, к 2022 году объем рынка вырастет на 60% и составит $250 млрд.
▪️Компания регулярно увеличивает количество собственных приложений, чтобы иметь возможность продавать свои решения существующим клиентам и привлекать новых. Так, за несколько лет количество приложений, связанных с безопасностью, выросло с 4 до 20.
▪️У Qualys очень много клиентов, среди которых такие знаменитые компании, как Apple, Netflix и Amazon. Благодаря этому, на одного клиента приходится не более 10% выручки, поэтому ни один из них не может существенно влиять на доходы компании. Хотя количество клиентов уже превышает 19000, Qualys продолжает принимать меры для привлечения новых. Ранее компания предоставила IT-отделам бесплатный 60-дневный доступ к своей интегрированной службе управления уязвимостями на основе облачной платформы Qualys. Такой ход должен увеличить количество пользователей платформы уже в ближайшее время.
▪️В отличие от молодых компаний, большинство из которых даже не имеет прибыли, Qualys на рынке с 1999 года. У нее сильный баланс, огромная база клиентов и, что немаловажно, прибыль и высокий свободный денежный поток. Все это делает Qualys наиболее безопасной инвестицией в сферу кибербезопасности.
➖Риски:
▪️Так как сектор кибербезопасности сильно перегрет, акции Qualys стоят довольно дорого. Инвесторы закладывают в акции гораздо больший рост, чем может предложить компания. Значит, ее бумаги могут скорректироваться в ближайшем будущем.
▪️Qualys работает на рынке с высочайшей конкуренцией. Так как компания не имеет какой-либо уникальной технологии или продукта, молодые стартапы потенциально могут переманивать ее клиентов, тем самым сокращая долю на рынке.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/diveconomic/537
Дата публикации текста: 2021/05/17
#Русагро #отчет
❓ 17 мая 2021 г. ROS AGRO PLC, холдинговая компания Группы Русагро, ведущего российского производителя диверсифицированных пищевых продуктов с вертикально интегрированными бизнес процессами, сообщает финансовые результаты по МСФО за 3 месяца, закончившиеся 31 марта 2021 г.
❗️ПАО «Русагро» (LSE: AGRO, MCX: AGRO) - один из крупнейших вертикальных агрохолдингов России, специализируется на производстве сахара, мясной и масложировой продукции, а также растениеводстве. Головная компания «Русагро» - кипрская Ros AGRO PLC. Основные активы расположены в Белгородской, Тамбовской, Свердловской, Воронежской, Самарской, Курской и Орловской областях, а также в Приморском крае. Основатель - Вадим Мошкович (1995 год). Ключевая фигура: Басов Максим Дмитриевич (генеральный директор). Штаб-квартира расположена в Москве. Число сотрудников: более 10 000 человек. В состав группы входит несколько дочерних компаний.
📈Акции компании растут в моменте на 1%. Капитализация: 86,98 млрд. руб. Посмотрим на итоги работы организации.
• Выручка за период составила 49 933 млн. руб. (671 млн. долл. США), увеличение на 17 000 млн. руб. (+52%) по сравнению с 1 кв. 2020 г.;
• Скорректированный показатель EBITDA составил 11 169 млн. руб. (150 млн. долл. США), увеличение на 6 164 млн. руб. (+123%) по сравнению с 1 кв. 2020 г.;
• Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA возросла с 15% за 1 кв. 2020 г. до 22% за 1 кв. 2021 г.;
• Чистая прибыль за период составила 6 526 млн. руб. (88 млн. долл. США), увеличение на 3 486 млн. руб. (+115%);
• Чистый долг на 31 марта 2021 г. составил 61 927 млн. руб. (818 млн. долл. США);
• Соотношение Чистый долг/Скорректированный показатель EBITDA на 31 марта 2021 г. равно 1,62x.
❗️Вывод: в 1 кв. 2021 г. «Русагро» продемонстрировала рост скорректированного показателя EBITDA, подкрепленный увеличением выручки, во всех ключевых бизнес сегментах. Рост выручки был вызван положительной динамикой объемов продаж (за исключением масложировой продукции) и цен реализации.
📈 Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA «Русагро» в 1 кв. 2021 г. возросла в Сельскохозяйственном, Сахарном и Мясном сегментах несмотря на отрицательное влияние роста цен на сахарную свеклу в Сахарном сегменте и увеличение расходов на корм и ветеринарию в Мясном сегменте. Рентабельность Масложирового сегмента снизилась на 1 п.п. вследствие увеличения себестоимости продаж, обусловленного более высокими ценами на подсолнечник и пальмовое масло, а также объединения с низко-маржинальным сегментом «Молочный продукты».
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/658
#Русагро #отчет
❓ 17 мая 2021 г. ROS AGRO PLC, холдинговая компания Группы Русагро, ведущего российского производителя диверсифицированных пищевых продуктов с вертикально интегрированными бизнес процессами, сообщает финансовые результаты по МСФО за 3 месяца, закончившиеся 31 марта 2021 г.
❗️ПАО «Русагро» (LSE: AGRO, MCX: AGRO) - один из крупнейших вертикальных агрохолдингов России, специализируется на производстве сахара, мясной и масложировой продукции, а также растениеводстве. Головная компания «Русагро» - кипрская Ros AGRO PLC. Основные активы расположены в Белгородской, Тамбовской, Свердловской, Воронежской, Самарской, Курской и Орловской областях, а также в Приморском крае. Основатель - Вадим Мошкович (1995 год). Ключевая фигура: Басов Максим Дмитриевич (генеральный директор). Штаб-квартира расположена в Москве. Число сотрудников: более 10 000 человек. В состав группы входит несколько дочерних компаний.
📈Акции компании растут в моменте на 1%. Капитализация: 86,98 млрд. руб. Посмотрим на итоги работы организации.
• Выручка за период составила 49 933 млн. руб. (671 млн. долл. США), увеличение на 17 000 млн. руб. (+52%) по сравнению с 1 кв. 2020 г.;
• Скорректированный показатель EBITDA составил 11 169 млн. руб. (150 млн. долл. США), увеличение на 6 164 млн. руб. (+123%) по сравнению с 1 кв. 2020 г.;
• Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA возросла с 15% за 1 кв. 2020 г. до 22% за 1 кв. 2021 г.;
• Чистая прибыль за период составила 6 526 млн. руб. (88 млн. долл. США), увеличение на 3 486 млн. руб. (+115%);
• Чистый долг на 31 марта 2021 г. составил 61 927 млн. руб. (818 млн. долл. США);
• Соотношение Чистый долг/Скорректированный показатель EBITDA на 31 марта 2021 г. равно 1,62x.
❗️Вывод: в 1 кв. 2021 г. «Русагро» продемонстрировала рост скорректированного показателя EBITDA, подкрепленный увеличением выручки, во всех ключевых бизнес сегментах. Рост выручки был вызван положительной динамикой объемов продаж (за исключением масложировой продукции) и цен реализации.
📈 Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA «Русагро» в 1 кв. 2021 г. возросла в Сельскохозяйственном, Сахарном и Мясном сегментах несмотря на отрицательное влияние роста цен на сахарную свеклу в Сахарном сегменте и увеличение расходов на корм и ветеринарию в Мясном сегменте. Рентабельность Масложирового сегмента снизилась на 1 п.п. вследствие увеличения себестоимости продаж, обусловленного более высокими ценами на подсолнечник и пальмовое масло, а также объединения с низко-маржинальным сегментом «Молочный продукты».
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/658
Дата публикации текста: 2021/05/17
#инвестиционная_идея #акции #США #STX #Abeta
💡 Seagate Technology #STX - американская компания, специализирующаяся на производстве жестких дисков и решений для хранения данных.
Несмотря на то, что жесткие диски практически исчезли из потребительского пользования, новые корпоративные приложения приводят к восстановлению спроса на них. Это хорошая новость для Seagate Technology, которая может стать чистой ставкой на возрождение жестких дисков.
Компания занимается производством накопителей более 40 лет, и все это время инвесторы были скептически настроены в отношении #STX. Эти опасения сделали Seagate одной из самых дешевых акций в сфере высоких технологий, что делает бумагу особенно привлекательной.
⚡️ Основные тезисы:
Три главных игрока сектора: Seagate, Western Digital #WDC и Toshiba #TOSYY (Япония). Американские Segate и Western Digital владеют почти 90% рынка. Но Western диверсифицировалась, купив в 2016 году гиганта флеш-памяти SanDisk, что сделало Seagate последней чистой ставкой на производство жестких дисков.
Seagate переориентировалась на сегмент рынка с растущими возможностями - облачные технологии. Благодаря линейкам продукции по управлению и хранению данными в сегментах облачных вычислений, дата-центров и корпоративных сервисов, компания занимает выгодную позицию на фоне растущего спроса на эти решения. К 2025 году Seagate ожидает, что массовые хранилища должны приносить 90% дохода.
Менеджмент повысил прогноз роста выручки до 10% в 2021 году за счет сочетания высокого спроса на облачные технологии и стабилизации корпоративных продаж. Это станет первым годом роста Seagate с 2012 года, который выражается двузначными цифрами.
Рост компаний, занимающихся облачными технологиями, также является фактором роста для Seagate.
Растущая потребность в запоминающих устройствах увеличивает спрос на самые большие накопители Seagate, которые, вероятно, вырастут с 18 терабайт сегодня до 70 терабайт в течение следующих нескольких лет благодаря новой технологии HAMR.
Seagate может также выиграть за счет криптовалюты, учитывая недавний всплеск спроса на диски, привязанные к новой криптовалюте Chia.
Seagate продолжает генерировать значительный свободный денежный поток и проводит агрессивную программу обратного выкупа акций.
Morgan Stanley дает рекомендацию «покупать». По прогнозам банка, прибыль на акцию вырастет до $7.56 в 2022 году (на 43%), что значительно выше консенсус-прогноза в $6.69.
✅ Seagate Technology #STX
🎯 Целевая цена - $119, потенциал роста +22%
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #STX от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1888
#инвестиционная_идея #акции #США #STX #Abeta
💡 Seagate Technology #STX - американская компания, специализирующаяся на производстве жестких дисков и решений для хранения данных.
Несмотря на то, что жесткие диски практически исчезли из потребительского пользования, новые корпоративные приложения приводят к восстановлению спроса на них. Это хорошая новость для Seagate Technology, которая может стать чистой ставкой на возрождение жестких дисков.
Компания занимается производством накопителей более 40 лет, и все это время инвесторы были скептически настроены в отношении #STX. Эти опасения сделали Seagate одной из самых дешевых акций в сфере высоких технологий, что делает бумагу особенно привлекательной.
⚡️ Основные тезисы:
Три главных игрока сектора: Seagate, Western Digital #WDC и Toshiba #TOSYY (Япония). Американские Segate и Western Digital владеют почти 90% рынка. Но Western диверсифицировалась, купив в 2016 году гиганта флеш-памяти SanDisk, что сделало Seagate последней чистой ставкой на производство жестких дисков.
Seagate переориентировалась на сегмент рынка с растущими возможностями - облачные технологии. Благодаря линейкам продукции по управлению и хранению данными в сегментах облачных вычислений, дата-центров и корпоративных сервисов, компания занимает выгодную позицию на фоне растущего спроса на эти решения. К 2025 году Seagate ожидает, что массовые хранилища должны приносить 90% дохода.
Менеджмент повысил прогноз роста выручки до 10% в 2021 году за счет сочетания высокого спроса на облачные технологии и стабилизации корпоративных продаж. Это станет первым годом роста Seagate с 2012 года, который выражается двузначными цифрами.
Рост компаний, занимающихся облачными технологиями, также является фактором роста для Seagate.
Растущая потребность в запоминающих устройствах увеличивает спрос на самые большие накопители Seagate, которые, вероятно, вырастут с 18 терабайт сегодня до 70 терабайт в течение следующих нескольких лет благодаря новой технологии HAMR.
Seagate может также выиграть за счет криптовалюты, учитывая недавний всплеск спроса на диски, привязанные к новой криптовалюте Chia.
Seagate продолжает генерировать значительный свободный денежный поток и проводит агрессивную программу обратного выкупа акций.
Morgan Stanley дает рекомендацию «покупать». По прогнозам банка, прибыль на акцию вырастет до $7.56 в 2022 году (на 43%), что значительно выше консенсус-прогноза в $6.69.
✅ Seagate Technology #STX
🎯 Целевая цена - $119, потенциал роста +22%
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #STX от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1888
Дата публикации текста: 2021/05/17
Inovio Pharmaceuticals / Обзор отрасли Health care
Привет! 💋
Здравоохранение - это отрасль отвечающая за медицину в широком понимании этого слова. Она характеризуется высокими барьерами входа для новых участников (компаний), так как требует лицензирования, огромных расходов на научные исследования, а также защиты интеллектуальной собственности. В данной сфере спрос на продукцию слабо зависит от чека или, как говорят экономисты, он неэластичен по цене. Сектор здравоохранения составляет около 20% ВПП США. Страна является мировым лидером по среднедушевому показателю: $ 10 200 в год.
Данную индустрию можно разделить на следующие направления:
💊 Производители лекарств (фармацевты, биотехи, производители дженериков)
🔬 Производители медицинского оборудования
📃 Медицинское страхование
🏥 Медицинские учреждения
📈 Перспективы отрасли
Долгосрочный инвестор четко понимает будущее развитие отрасли здравоохранения. Причины роста для данного сектора очевидны: старение населения, рост количества людей с хроническими заболеваниями, улучшение финансового благосостояния граждан, развитие mobile health.
Однако не все так просто, бывают компании (особенно в секторе биотехов), которые показывают отрицательные показатели выручки и прибыли. Как оценивать такие компании? Разберем на примере компании Inovio Pharmaceuticals.
💡 Итак, Inovio Pharmaceuticals #INO - американская биотехнологическая компания, специализирующаяся на открытии, разработке и коммерциализации синтетических продуктов ДНК для лечения рака и инфекционных заболеваний. Такие компании, как правило, не имеют ни прибыли, ни выручки и эта компания не исключение. Убыток компании за 2020 год составил $ 167млн. Так на что же стоит обратить внимание?
📊 PIPELINE компании:
Оценивать биотехнологические компании нужно только с помощью их "пайплайна". Pipeline - это грубо говоря набор вакцин, лекарств, которые сейчас есть у компании в процессе создания. Некий портфель наполненный разного рода разработками. Именно эти разработки и их фазы, сроки исполнения - напрямую влияют на цену акций. Вот некоторые из разработок компании: вакцина от COVID INO-4800, PHI и PHII VGX3100 (борьба с ВПЧ 16 и 18 типов), INO-5401 (против опухоли мозга).
Ну как, впечатляющий пайплайн? Правильно, прежде чем делать выводы - нужно посмотреть на какой стадии разработки находятся лекарства. Видим, что только одна вакцина на 3 - важной фазе разработки: вакцина VGX-3100. Терапевтическая ДНК-вакцина, исследуемая для лечения предраковых и раковых заболеваний, таких как рак шейки матки вызванных подтипами 16 и 18 вируса папилломы человека. Получается, чтобы получить какую-то выгоду от приобретения акций данной компании - нужно ждать, пока остальные лекарства перейдут на 3 фазу, что конечно же не является 100% вероятностью и разработку вакцины могут просто свернуть.
Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка компании за 2020 год составила $ 7 млн, а чистая прибыль достигла (- $ 167 млн). Inovio Pharmaceuticals генерирует убытки уже более 5 лет, что не является нонсенсом для биотехнологических компаний.
Оценка стоимости
P/E - (-10,91)
P/B - (3,96)
P/S - 246,54
Рентабельность
ROA - (-48,99%)
ROE - (-3 098,60%)
Debt to EBITDA - (2,49). Net Profit Margin - (-2 259,75 %).
✅ Вывод:
Перспективность индустрии в целом наглядно видна на графике S&P500 Health Care и S&P500. Сектор здравоохранения, начиная с конца 2012 года, торгуется стабильно лучше индекса широкого рынка. Однако покупать такие компании следует с осторожностью (особенно биотехи), внимательно смотреть на мультипликаторы стоимости и денежные потоки компании.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
__Чуть не забыла: не является индивидуаль... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1005
Inovio Pharmaceuticals / Обзор отрасли Health care
Привет! 💋
Здравоохранение - это отрасль отвечающая за медицину в широком понимании этого слова. Она характеризуется высокими барьерами входа для новых участников (компаний), так как требует лицензирования, огромных расходов на научные исследования, а также защиты интеллектуальной собственности. В данной сфере спрос на продукцию слабо зависит от чека или, как говорят экономисты, он неэластичен по цене. Сектор здравоохранения составляет около 20% ВПП США. Страна является мировым лидером по среднедушевому показателю: $ 10 200 в год.
Данную индустрию можно разделить на следующие направления:
💊 Производители лекарств (фармацевты, биотехи, производители дженериков)
🔬 Производители медицинского оборудования
📃 Медицинское страхование
🏥 Медицинские учреждения
📈 Перспективы отрасли
Долгосрочный инвестор четко понимает будущее развитие отрасли здравоохранения. Причины роста для данного сектора очевидны: старение населения, рост количества людей с хроническими заболеваниями, улучшение финансового благосостояния граждан, развитие mobile health.
Однако не все так просто, бывают компании (особенно в секторе биотехов), которые показывают отрицательные показатели выручки и прибыли. Как оценивать такие компании? Разберем на примере компании Inovio Pharmaceuticals.
💡 Итак, Inovio Pharmaceuticals #INO - американская биотехнологическая компания, специализирующаяся на открытии, разработке и коммерциализации синтетических продуктов ДНК для лечения рака и инфекционных заболеваний. Такие компании, как правило, не имеют ни прибыли, ни выручки и эта компания не исключение. Убыток компании за 2020 год составил $ 167млн. Так на что же стоит обратить внимание?
📊 PIPELINE компании:
Оценивать биотехнологические компании нужно только с помощью их "пайплайна". Pipeline - это грубо говоря набор вакцин, лекарств, которые сейчас есть у компании в процессе создания. Некий портфель наполненный разного рода разработками. Именно эти разработки и их фазы, сроки исполнения - напрямую влияют на цену акций. Вот некоторые из разработок компании: вакцина от COVID INO-4800, PHI и PHII VGX3100 (борьба с ВПЧ 16 и 18 типов), INO-5401 (против опухоли мозга).
Ну как, впечатляющий пайплайн? Правильно, прежде чем делать выводы - нужно посмотреть на какой стадии разработки находятся лекарства. Видим, что только одна вакцина на 3 - важной фазе разработки: вакцина VGX-3100. Терапевтическая ДНК-вакцина, исследуемая для лечения предраковых и раковых заболеваний, таких как рак шейки матки вызванных подтипами 16 и 18 вируса папилломы человека. Получается, чтобы получить какую-то выгоду от приобретения акций данной компании - нужно ждать, пока остальные лекарства перейдут на 3 фазу, что конечно же не является 100% вероятностью и разработку вакцины могут просто свернуть.
Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка компании за 2020 год составила $ 7 млн, а чистая прибыль достигла (- $ 167 млн). Inovio Pharmaceuticals генерирует убытки уже более 5 лет, что не является нонсенсом для биотехнологических компаний.
Оценка стоимости
P/E - (-10,91)
P/B - (3,96)
P/S - 246,54
Рентабельность
ROA - (-48,99%)
ROE - (-3 098,60%)
Debt to EBITDA - (2,49). Net Profit Margin - (-2 259,75 %).
✅ Вывод:
Перспективность индустрии в целом наглядно видна на графике S&P500 Health Care и S&P500. Сектор здравоохранения, начиная с конца 2012 года, торгуется стабильно лучше индекса широкого рынка. Однако покупать такие компании следует с осторожностью (особенно биотехи), внимательно смотреть на мультипликаторы стоимости и денежные потоки компании.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
__Чуть не забыла: не является индивидуаль... слишком длинный текст, окончание ниже по ссылке в источнике
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1005
Дата публикации текста: 2021/05/18
💳 Visa - американская транснациональная компания, предоставляющая услуги проведения платежных операций.
Сектор: Финансовые услуги
Индустрия: Кредитные услуги
Цена: 227$
Тикер: V
Ближайший отчет: 28.07.2021
💳 Консенсус - прогноз Wall - Street :
Самый высокий - 286$
Средний - 263.35$
Самый низкий - 238$
💳 Финансовые показатели
Общий доход:
- 1Q 2020 — 6054 млн;
- 2Q 2020 — 5854 млн;
- 3Q 2020 — 4837 млн;
- 4Q 2020 — 5101 млн;
- 1Q 2021 — 5687 млн;
- 2Q 2021 — 5729 млн;
Чистая прибыль:
- 1Q 2020 — 3272 млн;
- 2Q 2020 — 3084 млн;
- 3Q 2020 — 2373 млн;
- 4Q 2020 — 2137 млн;
- 1Q 2021 — 3126 млн;
- 2Q 2021 — 3026 млн;
заметное восстановление прибыли после пандемии
🔎Мультипликаторы:
• EPS - рост 517% за 10 лет;
eps растет ежегодно, что является отличным показателем.
• P/E - 65.59 при средним по индустрии 9.22;
одно из самых максимальных значений по индустрии.
• P/B - 11.74 при средним по индустрии 1.5;
• Долг/Капитал - 1.13 лучше среднего по индустрии 4.36;
Трудно сказать, недооценена или переоценена ли акция,но ей точно есть куда расти.
💳 Visa очень сильная компания. Сейчас Visa восстанавливается после пандемии. Активно растёт рост количества транзакций по кредитным картам. Так же Visa находится в некотором правильном тренде “крипты”. Генеральный директор обозначил различные возможности, которые компания видит для платежных фирм в области биткоинов. Бумага выглядит очень привлекательной на долгосрок.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/171
💳 Visa - американская транснациональная компания, предоставляющая услуги проведения платежных операций.
Сектор: Финансовые услуги
Индустрия: Кредитные услуги
Цена: 227$
Тикер: V
Ближайший отчет: 28.07.2021
💳 Консенсус - прогноз Wall - Street :
Самый высокий - 286$
Средний - 263.35$
Самый низкий - 238$
💳 Финансовые показатели
Общий доход:
- 1Q 2020 — 6054 млн;
- 2Q 2020 — 5854 млн;
- 3Q 2020 — 4837 млн;
- 4Q 2020 — 5101 млн;
- 1Q 2021 — 5687 млн;
- 2Q 2021 — 5729 млн;
Чистая прибыль:
- 1Q 2020 — 3272 млн;
- 2Q 2020 — 3084 млн;
- 3Q 2020 — 2373 млн;
- 4Q 2020 — 2137 млн;
- 1Q 2021 — 3126 млн;
- 2Q 2021 — 3026 млн;
заметное восстановление прибыли после пандемии
🔎Мультипликаторы:
• EPS - рост 517% за 10 лет;
eps растет ежегодно, что является отличным показателем.
• P/E - 65.59 при средним по индустрии 9.22;
одно из самых максимальных значений по индустрии.
• P/B - 11.74 при средним по индустрии 1.5;
• Долг/Капитал - 1.13 лучше среднего по индустрии 4.36;
Трудно сказать, недооценена или переоценена ли акция,но ей точно есть куда расти.
💳 Visa очень сильная компания. Сейчас Visa восстанавливается после пандемии. Активно растёт рост количества транзакций по кредитным картам. Так же Visa находится в некотором правильном тренде “крипты”. Генеральный директор обозначил различные возможности, которые компания видит для платежных фирм в области биткоинов. Бумага выглядит очень привлекательной на долгосрок.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/171
Дата публикации текста: 2021/05/18
🏛 Московская биржа раскрыла 5 самых популярных фондов у инвесторов
Московская биржа опубликовала подборку самых популярных ETF у розничных инвесторов в апреле. ETF — это биржевой индексный инструмент, позволяющий зарабатывать на российском и международных рынках. Он представляет собой фонд, который отслеживает динамику определённого индекса, сектора, сырьевого товара или иного актива.
Основная валюта большинства фондов — доллар. Это помогает инвестору также заработать в случае ослабления рубля. Самым доходным с начала года оказался фонд на американские акции — 9,3%, а ETF на акции Китая и золото были в минусе.
• Китайский рынок резко упал после того, как Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) ввела ограничения для листинга китайских компаний на американских биржах. Эти меры создают угрозу ухода с торговых площадок США некоторых игроков.
• Золото с начала года падало в цене из-за роста инфляционных ожиданий и увеличения доходности казначейских облигаций США (у 10-летних бумаг она выросла в 1,75 раза — до 1,64%).
#идеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/SberInvestments/1303
🏛 Московская биржа раскрыла 5 самых популярных фондов у инвесторов
Московская биржа опубликовала подборку самых популярных ETF у розничных инвесторов в апреле. ETF — это биржевой индексный инструмент, позволяющий зарабатывать на российском и международных рынках. Он представляет собой фонд, который отслеживает динамику определённого индекса, сектора, сырьевого товара или иного актива.
Основная валюта большинства фондов — доллар. Это помогает инвестору также заработать в случае ослабления рубля. Самым доходным с начала года оказался фонд на американские акции — 9,3%, а ETF на акции Китая и золото были в минусе.
• Китайский рынок резко упал после того, как Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) ввела ограничения для листинга китайских компаний на американских биржах. Эти меры создают угрозу ухода с торговых площадок США некоторых игроков.
• Золото с начала года падало в цене из-за роста инфляционных ожиданий и увеличения доходности казначейских облигаций США (у 10-летних бумаг она выросла в 1,75 раза — до 1,64%).
#идеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/SberInvestments/1303
Дата публикации текста: 2021/05/18
#отчет #МТС
📱ПАО «МТС» (NYSE (Нью-Йоркская фондовая биржа) MBT, MOEX: MTSS) - ведущая российская компания по предоставлению цифровых, медийных и телекоммуникационных сервисов, представляет финансовые и операционные результаты Группы МТС за 1 квартал 2021.
📝 МТС - телекоммуникационная компания из России с главным офисом в Москве. Также оказывает услуги в странах СНГ. В перечень услуг входят: сотовая связь, проводная телефонная связь, широкополосный доступ в Интернет, мобильное телевидение, кабельное телевидение, спутниковое телевидение, цифровое телевидение, услуги по продаже контента и другие сопутствующие услуги. Образована в 1993 году. В 2020 году обслужила более 100 млн. абонентов. Консалтинговая компания Brand Finance в апреле 2020 года признала МТС 2 наиболее сильным телеком-брендом в мире по индексу силы бренда (BSI), а в августе 2020 года - самым дорогим российским телеком-брендом 3 год подряд, оценив его стоимость в 2020 году в 147,96 млрд. руб. (+21.8 % к 2019 году). Количество сотрудников: 62 500 человек. Ключевые фигуры: Владимир Евтушенков (председатель совета директоров), Вячеслав Николаев (президент).
🏭 Материнская компания: ПАО АФК «Система». Дочерние компании: ПАО МГТС, АО «РТК», ПАО «МТС-Банк», ООО «Авантаж», ООО «ИТ-Град 1 Клауд», АО «НИС», ООО «Стрим Диджитал», ООО «Облачный ритейл», Praliss Enterprises, ООО «Культурная служба», ООО «МДТЗК», ООО «МТС Медиа», ООО «Корпоративный университет», ЗАО «МТС Армения». Аудитор: Deloitte.
📍Капитализация компании 573,25 млрд. руб. После выхода отчета акции организации растут на 1,26% в моменте. Какие итоги работы компании? 📈
• Консолидированная выручка группы за 1 квартал 2021 года увеличилась на 5,5% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и достигла 123,9 млрд. руб. 📈
• Скорректированная OIBDA Группы за 1 квартал 2021 года увеличилась на 6,7% до 55,4 млрд. руб. 📈
• Годовой прогноз на 2021 год подтвердил рост выручки как минимум на 4%, как минимум рост OIBDA на 4%, а капитальные затраты - примерно на уровне 100–110 млрд. руб. 📈
• В финтехе чистый процентный доход МТС-Банка вырос на 14,2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. 📈
• Чистый комиссионный доход вырос на 39,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. 📈
• В МТС-медиа количество пользователей потокового видео почти утроилось по сравнению с кварталом прошлого года (+ 189%), общий охват 2,9 млн. пользователей. 📈
• Чистый долг вырос до 336,3 с 284,8 млрд. руб. (+18.1%) 🤔
• Операционный денежный поток упал на -63,8% до 14,3 млрд. руб. с 39,5 📉
❗️Итог: МТС уверенно стартует в 2021 году, показав солидные результаты в 1 квартале. Компания достигла стабильных показателей выручки по всем 4 направлениям - Телеком, Финтех, Медиа, Облачные и Цифровые решения. Компания ожидает отличного 2021 года, в том числе быстрого внедрения цифровых услуг, а также ослабления трудностей, связанных с роумингом из-за пандемии. Компания подтверждает годовые прогнозы по росту выручки и OIBDA более чем на 4%, а также 100-110 млрд. руб. CAPEX.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/659
#отчет #МТС
📱ПАО «МТС» (NYSE (Нью-Йоркская фондовая биржа) MBT, MOEX: MTSS) - ведущая российская компания по предоставлению цифровых, медийных и телекоммуникационных сервисов, представляет финансовые и операционные результаты Группы МТС за 1 квартал 2021.
📝 МТС - телекоммуникационная компания из России с главным офисом в Москве. Также оказывает услуги в странах СНГ. В перечень услуг входят: сотовая связь, проводная телефонная связь, широкополосный доступ в Интернет, мобильное телевидение, кабельное телевидение, спутниковое телевидение, цифровое телевидение, услуги по продаже контента и другие сопутствующие услуги. Образована в 1993 году. В 2020 году обслужила более 100 млн. абонентов. Консалтинговая компания Brand Finance в апреле 2020 года признала МТС 2 наиболее сильным телеком-брендом в мире по индексу силы бренда (BSI), а в августе 2020 года - самым дорогим российским телеком-брендом 3 год подряд, оценив его стоимость в 2020 году в 147,96 млрд. руб. (+21.8 % к 2019 году). Количество сотрудников: 62 500 человек. Ключевые фигуры: Владимир Евтушенков (председатель совета директоров), Вячеслав Николаев (президент).
🏭 Материнская компания: ПАО АФК «Система». Дочерние компании: ПАО МГТС, АО «РТК», ПАО «МТС-Банк», ООО «Авантаж», ООО «ИТ-Град 1 Клауд», АО «НИС», ООО «Стрим Диджитал», ООО «Облачный ритейл», Praliss Enterprises, ООО «Культурная служба», ООО «МДТЗК», ООО «МТС Медиа», ООО «Корпоративный университет», ЗАО «МТС Армения». Аудитор: Deloitte.
📍Капитализация компании 573,25 млрд. руб. После выхода отчета акции организации растут на 1,26% в моменте. Какие итоги работы компании? 📈
• Консолидированная выручка группы за 1 квартал 2021 года увеличилась на 5,5% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и достигла 123,9 млрд. руб. 📈
• Скорректированная OIBDA Группы за 1 квартал 2021 года увеличилась на 6,7% до 55,4 млрд. руб. 📈
• Годовой прогноз на 2021 год подтвердил рост выручки как минимум на 4%, как минимум рост OIBDA на 4%, а капитальные затраты - примерно на уровне 100–110 млрд. руб. 📈
• В финтехе чистый процентный доход МТС-Банка вырос на 14,2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. 📈
• Чистый комиссионный доход вырос на 39,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. 📈
• В МТС-медиа количество пользователей потокового видео почти утроилось по сравнению с кварталом прошлого года (+ 189%), общий охват 2,9 млн. пользователей. 📈
• Чистый долг вырос до 336,3 с 284,8 млрд. руб. (+18.1%) 🤔
• Операционный денежный поток упал на -63,8% до 14,3 млрд. руб. с 39,5 📉
❗️Итог: МТС уверенно стартует в 2021 году, показав солидные результаты в 1 квартале. Компания достигла стабильных показателей выручки по всем 4 направлениям - Телеком, Финтех, Медиа, Облачные и Цифровые решения. Компания ожидает отличного 2021 года, в том числе быстрого внедрения цифровых услуг, а также ослабления трудностей, связанных с роумингом из-за пандемии. Компания подтверждает годовые прогнозы по росту выручки и OIBDA более чем на 4%, а также 100-110 млрд. руб. CAPEX.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/659
Дата публикации текста: 2021/05/18
#инвестиционная_идея #акции #США #HASI #Abeta
💡 Возобновляемые источники энергии имеют значительный потенциал роста в ближайшие несколько десятилетий, но инвесторам не так-то просто купить акции данного сектора, не взяв на себя значительный риск оценки и волатильности.
✅ Hannon Armstrong Sustainable Infrastructure Capital #HASI - REIT, который инвестирует в проекты солнечной и ветровой энергетики и финансирует модернизацию зданий, чтобы сделать их более энергоэффективными.
🎯 Целевая цена от JPM - $66, потенциал роста +41%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Успех компании не «зависит от политической поддержки», она процветает вот уже 40 лет.
• По оценкам Международного агентства по возобновляемым источникам энергии, до 2050 года необходимо будет инвестировать не менее $40 трлн в проекты по энергоэффективности и возобновляемым источникам энергии. Компания получит выгоду через проекты и партнерские отношения с крупными игроками, которым нужны компании, как Hannon Armstrong, с обширным опытом работы в отрасли.
• Дивидендная доходность компании сейчас составляет 2.9%, но, исходя из ожидаемых темпов роста выплат, она может вырасти до 3.3% к 2023 году для инвесторов, которые покупают акции по текущим ценам. Компания обязана выплачивать около 90% прибыли акционерам. Представители Hannon Armstrong прогнозируют, что ее распределяемая прибыль будет расти на 7-10% в год до 2023 года.
• В этом году в секторе произошел спад, отчасти из-за переоценки. Однако снижение стоимости может прекратиться. В отличие от некоторых акций возобновляемых источников энергии, у Hannon Armstrong есть денежный поток, подтверждающий его оценку, и рост процентных ставок может сыграть на пользу компании.
👉🏼 «Крутая кривая доходности позволяет компании добавлять в свой баланс проекты, оцениваемые по долгосрочным ставкам и финансируемые по более низким краткосрочным ставкам», - отмечают аналитики JP Morgan.
• В 2020 году компания закрыла сделок на $1.9 млрд по сравнению с $1.3 млрд годом ранее. У компании есть потенциальные сделки на сумму более 3 миллиардов долларов в ближайшие 12 месяцев.
💎 Исходя из приведенных выше аргументов, сейчас представляется привлекательная точка входа. Также это одна из немногих компаний, имеющих экспозицию на сектор альтернативной энергетики и платящих дивиденды.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #HASI от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1893
#инвестиционная_идея #акции #США #HASI #Abeta
💡 Возобновляемые источники энергии имеют значительный потенциал роста в ближайшие несколько десятилетий, но инвесторам не так-то просто купить акции данного сектора, не взяв на себя значительный риск оценки и волатильности.
✅ Hannon Armstrong Sustainable Infrastructure Capital #HASI - REIT, который инвестирует в проекты солнечной и ветровой энергетики и финансирует модернизацию зданий, чтобы сделать их более энергоэффективными.
🎯 Целевая цена от JPM - $66, потенциал роста +41%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Успех компании не «зависит от политической поддержки», она процветает вот уже 40 лет.
• По оценкам Международного агентства по возобновляемым источникам энергии, до 2050 года необходимо будет инвестировать не менее $40 трлн в проекты по энергоэффективности и возобновляемым источникам энергии. Компания получит выгоду через проекты и партнерские отношения с крупными игроками, которым нужны компании, как Hannon Armstrong, с обширным опытом работы в отрасли.
• Дивидендная доходность компании сейчас составляет 2.9%, но, исходя из ожидаемых темпов роста выплат, она может вырасти до 3.3% к 2023 году для инвесторов, которые покупают акции по текущим ценам. Компания обязана выплачивать около 90% прибыли акционерам. Представители Hannon Armstrong прогнозируют, что ее распределяемая прибыль будет расти на 7-10% в год до 2023 года.
• В этом году в секторе произошел спад, отчасти из-за переоценки. Однако снижение стоимости может прекратиться. В отличие от некоторых акций возобновляемых источников энергии, у Hannon Armstrong есть денежный поток, подтверждающий его оценку, и рост процентных ставок может сыграть на пользу компании.
👉🏼 «Крутая кривая доходности позволяет компании добавлять в свой баланс проекты, оцениваемые по долгосрочным ставкам и финансируемые по более низким краткосрочным ставкам», - отмечают аналитики JP Morgan.
• В 2020 году компания закрыла сделок на $1.9 млрд по сравнению с $1.3 млрд годом ранее. У компании есть потенциальные сделки на сумму более 3 миллиардов долларов в ближайшие 12 месяцев.
💎 Исходя из приведенных выше аргументов, сейчас представляется привлекательная точка входа. Также это одна из немногих компаний, имеющих экспозицию на сектор альтернативной энергетики и платящих дивиденды.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #HASI от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1893
Дата публикации текста: 2021/05/18
#Macys #Отчет
📊Сегодня день данных для крупных ритейлеров. Крупнейший ритейлер модной одежды Macy's (M) объявил сегодня днем, что его чистые продажи в первом квартале 2021 года подскочили до 4,7 млрд долларов, увеличившись на 56% за год.
📍За отчётный период компания сообщила о:
• Операционной и чистой прибыли на уровне 215 млн долларов и 103 млн долларов соответственно, что представляет собой соответствующий переход к прибыльности в годовом выражении по сравнению с операционными и чистыми убытками в размере 4,12 млрд долларов и 3,58 млрд долларов, зафиксированными в прошлом году.
• Разводнённая прибыль Macy's на акцию превратилась в положительную цифру в 32 цента против разводненного убытка на акцию в размере 11,53 доллара год назад.
💬 Председатель и главный исполнительный директор Macy’s Джефф Геннетт на брифинге, посвящённом блестящим квартальным сказал, что такой грандиозный прорыв во многом обязан «правительственным программам стимулирования и расширению повсеместного вакцинирования». Акции компании подорожали на премаркете на 5,97% после выхода положительного отчета о прибылях и убытках.
❗️Акции Macy's торгуются в интересном своей нестандартной геометрией ценовом канале, ограниченном значениями примерно $15 и $25 за акцию. После неожиданно сильных квартальных результатов всё указывает на наличие предпосылок к ретесту верхней границы данного диапазона.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/660
#Macys #Отчет
📊Сегодня день данных для крупных ритейлеров. Крупнейший ритейлер модной одежды Macy's (M) объявил сегодня днем, что его чистые продажи в первом квартале 2021 года подскочили до 4,7 млрд долларов, увеличившись на 56% за год.
📍За отчётный период компания сообщила о:
• Операционной и чистой прибыли на уровне 215 млн долларов и 103 млн долларов соответственно, что представляет собой соответствующий переход к прибыльности в годовом выражении по сравнению с операционными и чистыми убытками в размере 4,12 млрд долларов и 3,58 млрд долларов, зафиксированными в прошлом году.
• Разводнённая прибыль Macy's на акцию превратилась в положительную цифру в 32 цента против разводненного убытка на акцию в размере 11,53 доллара год назад.
💬 Председатель и главный исполнительный директор Macy’s Джефф Геннетт на брифинге, посвящённом блестящим квартальным сказал, что такой грандиозный прорыв во многом обязан «правительственным программам стимулирования и расширению повсеместного вакцинирования». Акции компании подорожали на премаркете на 5,97% после выхода положительного отчета о прибылях и убытках.
❗️Акции Macy's торгуются в интересном своей нестандартной геометрией ценовом канале, ограниченном значениями примерно $15 и $25 за акцию. После неожиданно сильных квартальных результатов всё указывает на наличие предпосылок к ретесту верхней границы данного диапазона.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/660
Дата публикации текста: 2021/05/19
Сегодня у нас SWOT-анализ по ГК ПИК / Крупнейший девелопер России
Привет! 💋
💡 Группа Компаний ПИК #PIKK - одна из крупнейших строительных компаний в России. Основана в 1994 году. Специализируется на строительстве и реализации жилья комфорт-класса преимущественно в сегменте индустриального домостроения. Осуществляет свою деятельность в 10 регионах России, с фокусом на Москву и Московскую область.
🔶 Сильные стороны:
Лидирующие позиции в сегменте жилищного строительства средней ценовой категории позволяют компании наращивать эффективность проектов
Контроль группы над большей частью производственного процесса позволяет снижать число задействованных посредников и увеличивать рентабельность
Высокая финансовая устойчивость компании обеспечивает менеджменту свободу выбора из всех возможных источников финансирования
🔶 Слабые стороны:
Высокая степень зависимости от рыночных цен на недвижимость ограничивает возможности компании по хеджированию рисков ухудшения конъюнктуры данного сегмента
Множественные забастовки, скандалы связанные с нарушениями строительных норм компанией
🔷 Возможности:
Развитие бизнеса в регионах позволит компании расширить сферу своих интересов на перспективные региональные центры и как следствие увеличить финансовые показатели
Большой портфель реализуемых проектов будет способствовать стабильному росту будущих доходов компании
🔷 Угрозы:
Сокращение платежеспособного спроса вследствие возможного ухудшения общеэкономической ситуации в стране - может негативно отразиться на будущих доходах компании
Возможное снижение цен на жилую недвижимость в ключевых регионах концентрации бизнеса компании существенно ограничит рентабельность бизнеса
Рост конкуренции будет негативно влиять на рентабельность бизнеса компании
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 7,34
P/B - 3,48
P/S - 1,67
Рентабельность
ROA - 15,43 %
ROE - 78,42 %
ROS - 22,75 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 128,82% Net Profit Margin - 22,75%
❇️ Расчеты рыночных мультипликаторов говорят нам о том, что соотношение стоимости бизнеса к балансовой стоимости активов компании примерно одинаково, а это значит что рынок оценивает активы компании по справедливой цене.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#PIKK #ПИК #Недвижимость
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1009
Сегодня у нас SWOT-анализ по ГК ПИК / Крупнейший девелопер России
Привет! 💋
💡 Группа Компаний ПИК #PIKK - одна из крупнейших строительных компаний в России. Основана в 1994 году. Специализируется на строительстве и реализации жилья комфорт-класса преимущественно в сегменте индустриального домостроения. Осуществляет свою деятельность в 10 регионах России, с фокусом на Москву и Московскую область.
🔶 Сильные стороны:
Лидирующие позиции в сегменте жилищного строительства средней ценовой категории позволяют компании наращивать эффективность проектов
Контроль группы над большей частью производственного процесса позволяет снижать число задействованных посредников и увеличивать рентабельность
Высокая финансовая устойчивость компании обеспечивает менеджменту свободу выбора из всех возможных источников финансирования
🔶 Слабые стороны:
Высокая степень зависимости от рыночных цен на недвижимость ограничивает возможности компании по хеджированию рисков ухудшения конъюнктуры данного сегмента
Множественные забастовки, скандалы связанные с нарушениями строительных норм компанией
🔷 Возможности:
Развитие бизнеса в регионах позволит компании расширить сферу своих интересов на перспективные региональные центры и как следствие увеличить финансовые показатели
Большой портфель реализуемых проектов будет способствовать стабильному росту будущих доходов компании
🔷 Угрозы:
Сокращение платежеспособного спроса вследствие возможного ухудшения общеэкономической ситуации в стране - может негативно отразиться на будущих доходах компании
Возможное снижение цен на жилую недвижимость в ключевых регионах концентрации бизнеса компании существенно ограничит рентабельность бизнеса
Рост конкуренции будет негативно влиять на рентабельность бизнеса компании
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 7,34
P/B - 3,48
P/S - 1,67
Рентабельность
ROA - 15,43 %
ROE - 78,42 %
ROS - 22,75 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 128,82% Net Profit Margin - 22,75%
❇️ Расчеты рыночных мультипликаторов говорят нам о том, что соотношение стоимости бизнеса к балансовой стоимости активов компании примерно одинаково, а это значит что рынок оценивает активы компании по справедливой цене.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#PIKK #ПИК #Недвижимость
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1009
Дата публикации текста: 2021/05/19
Abiomed: инвестиции в самое сердце
Abiomed работает в сегменте медицинского оборудования, уделяя особое внимание разработке и созданию линейки сердечных насосов под брендом Impella.
Миниатюрные кардионасосы со встроенным двигателем и датчиком применяются в кардиохирургии для временной имплантации непосредственно в сердце пациента; для экстренной компенсации сердечной недостаточности; а также для пациентов, которым требуется помощь в поддержке кровообращения.
Средняя цена такого “мотора” составляет около $24.000 и, помимо вопроса выживания, сокращает продолжительность госпитализации, общие медицинские затраты и вероятность необходимости пересадки сердца пациентам. Особенно это оправдано для медицинской системы США, где стоимость одного дня пребывания в палате интенсивной терапии доходит до $10.000.
Во время пандемии усилия всей медицинской системы было сосредоточено на спасении инфицированных коронавирусом, мест в больнацах нехватало, а все несрочные операции были отменены. Однако от этого проблемы сердечников только накопились.
В этих условиях неудивительно, что в 2020 году Abiomed увеличила свои продажи лишь на 1%, но огромный отложенный спрос вызовет взрывной рост продаж в 2021-2022 гг. Однако даже это не так важно для инвесторов, как долгосрочные перспективы роста.
Болезни сердца — самая распространенная причина смерти. Согласно исследованиям IHME 2019 года, во всем мире от сердечных заболеваний ежедневно умирают 48 742 человека. Эта печальная статистика наглядно демонстрирует перспективы роста адресного рынка компании.
Abiomed заявляет, что её текущий адресный рынок составляет $8 млрд (выручка в 2020 финансовом году составила $847,5 млн). Говоря проще, у Abiomed “высокий потолок” для роста. Возможно поэтому Abiomed на 92% принадлежит институциональным инвесторам, таким как Vanguard (10,6% всех акций компании) или BlackRock (9%).
С учетом консервативного прогноза выручки Abiomed в 2021 году в размере $1,02 млрд, что предполагает ее рост на 20%, Abiomed торгуется с форвардным Р/S 11,95х (показатель отражает, сколько платит инвестор за единицу выручки).
Консенсус-прогноз аналитиков Уолл-стрит для акций Abiomed составляет $390, что с текущих $274 предполагает потенциал роста в размере 42%. Из 4 аналитиков 1 — рекомендует покупать акции Abiomed, и 3 — держать, а с учетом недавней коррекции текущие ценовые уровни можно назвать привлекательными.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1556
Abiomed: инвестиции в самое сердце
Abiomed работает в сегменте медицинского оборудования, уделяя особое внимание разработке и созданию линейки сердечных насосов под брендом Impella.
Миниатюрные кардионасосы со встроенным двигателем и датчиком применяются в кардиохирургии для временной имплантации непосредственно в сердце пациента; для экстренной компенсации сердечной недостаточности; а также для пациентов, которым требуется помощь в поддержке кровообращения.
Средняя цена такого “мотора” составляет около $24.000 и, помимо вопроса выживания, сокращает продолжительность госпитализации, общие медицинские затраты и вероятность необходимости пересадки сердца пациентам. Особенно это оправдано для медицинской системы США, где стоимость одного дня пребывания в палате интенсивной терапии доходит до $10.000.
Во время пандемии усилия всей медицинской системы было сосредоточено на спасении инфицированных коронавирусом, мест в больнацах нехватало, а все несрочные операции были отменены. Однако от этого проблемы сердечников только накопились.
В этих условиях неудивительно, что в 2020 году Abiomed увеличила свои продажи лишь на 1%, но огромный отложенный спрос вызовет взрывной рост продаж в 2021-2022 гг. Однако даже это не так важно для инвесторов, как долгосрочные перспективы роста.
Болезни сердца — самая распространенная причина смерти. Согласно исследованиям IHME 2019 года, во всем мире от сердечных заболеваний ежедневно умирают 48 742 человека. Эта печальная статистика наглядно демонстрирует перспективы роста адресного рынка компании.
Abiomed заявляет, что её текущий адресный рынок составляет $8 млрд (выручка в 2020 финансовом году составила $847,5 млн). Говоря проще, у Abiomed “высокий потолок” для роста. Возможно поэтому Abiomed на 92% принадлежит институциональным инвесторам, таким как Vanguard (10,6% всех акций компании) или BlackRock (9%).
С учетом консервативного прогноза выручки Abiomed в 2021 году в размере $1,02 млрд, что предполагает ее рост на 20%, Abiomed торгуется с форвардным Р/S 11,95х (показатель отражает, сколько платит инвестор за единицу выручки).
Консенсус-прогноз аналитиков Уолл-стрит для акций Abiomed составляет $390, что с текущих $274 предполагает потенциал роста в размере 42%. Из 4 аналитиков 1 — рекомендует покупать акции Abiomed, и 3 — держать, а с учетом недавней коррекции текущие ценовые уровни можно назвать привлекательными.
#инвестидеи
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/investingcorp/1556
Дата публикации текста: 2021/05/19
#отчет #HomeDepot
📊 Вчерашний квартальный отчёт сети гипермаркетов товаров для ремонта и строительства Home Depot (HD) стал одним из лучших за последние несколько лет. Многие аналитики вполне правомерно по результатам HD оценивают вообще всё состояние строительного сектора и сектора недвижимости США, от здоровья которых слишком много зависит для общеэкономической картины в целом.
📍Основные квартальные финансовые показатели Home Depot (HD) превзошли большинство прогнозов инвестбанков с Уолл-стрит, поскольку потребители тратили больше денег на ремонт своих домов на фоне сохраняющихся пандемийных ограничений:
• Выручка выросла до 37,5 млрд долларов, против ожидавшихся 34,96 млрд долларов.
• Чистая прибыль за первый квартал финансового года подскочила до 4,15 млрд долларов, или 3,86 доллара на акцию, по сравнению с 2,25 млрд долларов или $2,08 на акцию годом ранее и против ожидавшихся $3,08.
• Чистые сопоставимые продажи выросли на 32,7% до $37,5 млрд, превзойдя ожидания в $34,96 млрд.
• Глобальные сопоставимые продажи за квартал выросли на 31%. Год назад продажи в аналогичных магазинах в первом квартале выросли всего на 6,4%.
📍В операционном ключе запасы продукции на складах выросли не сильно, на 2,8% до 16,16 млрд долларов, показывая хорошую товарную оборачиваемость.
• Количество клиентских транзакций выросло на 19% до 447,2 млн, а средний чек покупок увеличился на 10,3% до $82,37.
• Продажи на квадратный фут выросли на 29,8% до $605,60.
❗️К сожалению, вчера на фоне публикации столь впечатляющих квартальных результатов HD вышла весьма негативная макростатистика по закладкам фундаментов строительства домов в США, поэтому начавшееся было ралли в акциях преждевременно прервалось, и по итогам дня они просели примерно на 1%.
👀 Капитализация чистой прибыли, P/E, на уровне чуть выше 26, у HD выглядит весьма умеренной по сравнению с показателем у Walmart в районе 30 и примерно на том же уровне, что и у главного конкурента – Lowe’s Companies (LOW). В целом, боковой тренд продолжительностью чуть больше месяца должен разрешиться продолжением ралли, когда цена акции пробьёт уровень $340.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/662
#отчет #HomeDepot
📊 Вчерашний квартальный отчёт сети гипермаркетов товаров для ремонта и строительства Home Depot (HD) стал одним из лучших за последние несколько лет. Многие аналитики вполне правомерно по результатам HD оценивают вообще всё состояние строительного сектора и сектора недвижимости США, от здоровья которых слишком много зависит для общеэкономической картины в целом.
📍Основные квартальные финансовые показатели Home Depot (HD) превзошли большинство прогнозов инвестбанков с Уолл-стрит, поскольку потребители тратили больше денег на ремонт своих домов на фоне сохраняющихся пандемийных ограничений:
• Выручка выросла до 37,5 млрд долларов, против ожидавшихся 34,96 млрд долларов.
• Чистая прибыль за первый квартал финансового года подскочила до 4,15 млрд долларов, или 3,86 доллара на акцию, по сравнению с 2,25 млрд долларов или $2,08 на акцию годом ранее и против ожидавшихся $3,08.
• Чистые сопоставимые продажи выросли на 32,7% до $37,5 млрд, превзойдя ожидания в $34,96 млрд.
• Глобальные сопоставимые продажи за квартал выросли на 31%. Год назад продажи в аналогичных магазинах в первом квартале выросли всего на 6,4%.
📍В операционном ключе запасы продукции на складах выросли не сильно, на 2,8% до 16,16 млрд долларов, показывая хорошую товарную оборачиваемость.
• Количество клиентских транзакций выросло на 19% до 447,2 млн, а средний чек покупок увеличился на 10,3% до $82,37.
• Продажи на квадратный фут выросли на 29,8% до $605,60.
❗️К сожалению, вчера на фоне публикации столь впечатляющих квартальных результатов HD вышла весьма негативная макростатистика по закладкам фундаментов строительства домов в США, поэтому начавшееся было ралли в акциях преждевременно прервалось, и по итогам дня они просели примерно на 1%.
👀 Капитализация чистой прибыли, P/E, на уровне чуть выше 26, у HD выглядит весьма умеренной по сравнению с показателем у Walmart в районе 30 и примерно на том же уровне, что и у главного конкурента – Lowe’s Companies (LOW). В целом, боковой тренд продолжительностью чуть больше месяца должен разрешиться продолжением ралли, когда цена акции пробьёт уровень $340.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/662
Дата публикации текста: 2021/05/19
#инвестиционная_идея #акции #США #SYY #WFC
💡Банк Wells Fargo рекомендует акции Sysco в преддверии Дня аналитика, который состоится 20 мая.
✅ Sysco #SYY - крупнейший дистрибьютор общественного питания в США, обладающий 16% долей сильно фрагментированной отрасли общественного питания.
Wells Fargo установил оценку «Покупать»
🎯Целевая цена $95, потенциал роста +15%
⚡️ Основные тезисы:
• Новому генеральному директору Кевину Хурикану представится возможность поделиться своим видением будущего компании.
• Пандемия дала компании возможность нарастить долю рынку и пройти лежащую в ее основе операционную трансформацию. Ожидается, что руководство предоставит более подробную информацию о своих инициативах и даст прогноз по количественным показателям прибыли компании после COVID-19.
• Возможно, будет предоставлен более долгосрочный сценарий, который, как минимум, так же хорош, как целевой показатель роста прибыли на акцию, выраженный двузначными цифрами, который был установлен в 2017 году.
• Аналитики ожидают весьма оптимистичных прогнозов от поставщика продуктов питания в то время, когда открытие новых магазинов в США только набирает обороты.
💎Мы будем внимательно следить за реакцией котировок Sysco на мероприятии 20 мая, сохраняем положительный взгляд на перспективы компании.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #SYY от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1897
#инвестиционная_идея #акции #США #SYY #WFC
💡Банк Wells Fargo рекомендует акции Sysco в преддверии Дня аналитика, который состоится 20 мая.
✅ Sysco #SYY - крупнейший дистрибьютор общественного питания в США, обладающий 16% долей сильно фрагментированной отрасли общественного питания.
Wells Fargo установил оценку «Покупать»
🎯Целевая цена $95, потенциал роста +15%
⚡️ Основные тезисы:
• Новому генеральному директору Кевину Хурикану представится возможность поделиться своим видением будущего компании.
• Пандемия дала компании возможность нарастить долю рынку и пройти лежащую в ее основе операционную трансформацию. Ожидается, что руководство предоставит более подробную информацию о своих инициативах и даст прогноз по количественным показателям прибыли компании после COVID-19.
• Возможно, будет предоставлен более долгосрочный сценарий, который, как минимум, так же хорош, как целевой показатель роста прибыли на акцию, выраженный двузначными цифрами, который был установлен в 2017 году.
• Аналитики ожидают весьма оптимистичных прогнозов от поставщика продуктов питания в то время, когда открытие новых магазинов в США только набирает обороты.
💎Мы будем внимательно следить за реакцией котировок Sysco на мероприятии 20 мая, сохраняем положительный взгляд на перспективы компании.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #SYY от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1897
Дата публикации текста: 2021/05/19
⚡️ Жадный энергетик
🌎 Интер РАО #IRAO — энергетический холдинг, с активами в России, Европе и СНГ. Группа компаний занимается тем, что производит электрическую и тепловую энергию и поставляет её потребителю, импортирует электричество за рубеж, производит инжиниринг и экспорт энергетического оборудования и управляет электросетями за пределами России.
🇷🇺 В РФ только Интер РАО занимается экспортом-импортом электроэнергии. Поставки осуществляются в Финляндию, Белоруссию, Литву, Украину, Грузию, Азербайджан, Южную Осетию, Казахстан, Китай и Монголию.
🏭 Эмитент также владеет компаниями — поставщиками электроэнергии крупным промышленным потребителям. Согласно новой стратегии развития до 2025 компания начала новый этап развития, который позволит обеспечить эффективность управления активами в области электроэнергии и сохранить лидерство российской электроэнергетике.
📃 Обыкновенные акции компании начали торговаться на Мосбирже в конце 2009 года. С 2015 года эмитент выплачивает дивиденды без перерывов один раз в год. Дивидендная доходность составляет чуть более 3% на акцию. Отчёт МФСО за 2020 год показал падение всех показателей относительно 2019 года. Связано это было с локдауном в РФ и почти во всём мире. Большое количество предприятий временно перестали потреблять электроэнергию, что привело к снижению объёмов денежных потоков.
🧐 IV квартал 2020 года и I квартал 2021 года могли бы вселить в инвесторов долю оптимизма: выручка начала расти, выросла рентабельность, а чистый долг у компании оказался отрицательным благодаря инвестиционной подушке. Но уже 2 года акции компании не отрастают по той причине, что менеджмент не спешит распределять накопленные деньги. Большая часть финансовых запасов пойдёт на реализацию инвестиционной стратегии, что станет драйвером роста для всех уровней бизнеса компании. У Интер РАО много денег, но пока они не работают – вот так кратко можно резюмировать причину, по которой бумаги стоят на месте.
❓Укажите в комментариях, обзор каких компаний ещё хотели бы увидеть?
#ОбзорПоАкции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/neinvest/1206
⚡️ Жадный энергетик
🌎 Интер РАО #IRAO — энергетический холдинг, с активами в России, Европе и СНГ. Группа компаний занимается тем, что производит электрическую и тепловую энергию и поставляет её потребителю, импортирует электричество за рубеж, производит инжиниринг и экспорт энергетического оборудования и управляет электросетями за пределами России.
🇷🇺 В РФ только Интер РАО занимается экспортом-импортом электроэнергии. Поставки осуществляются в Финляндию, Белоруссию, Литву, Украину, Грузию, Азербайджан, Южную Осетию, Казахстан, Китай и Монголию.
🏭 Эмитент также владеет компаниями — поставщиками электроэнергии крупным промышленным потребителям. Согласно новой стратегии развития до 2025 компания начала новый этап развития, который позволит обеспечить эффективность управления активами в области электроэнергии и сохранить лидерство российской электроэнергетике.
📃 Обыкновенные акции компании начали торговаться на Мосбирже в конце 2009 года. С 2015 года эмитент выплачивает дивиденды без перерывов один раз в год. Дивидендная доходность составляет чуть более 3% на акцию. Отчёт МФСО за 2020 год показал падение всех показателей относительно 2019 года. Связано это было с локдауном в РФ и почти во всём мире. Большое количество предприятий временно перестали потреблять электроэнергию, что привело к снижению объёмов денежных потоков.
🧐 IV квартал 2020 года и I квартал 2021 года могли бы вселить в инвесторов долю оптимизма: выручка начала расти, выросла рентабельность, а чистый долг у компании оказался отрицательным благодаря инвестиционной подушке. Но уже 2 года акции компании не отрастают по той причине, что менеджмент не спешит распределять накопленные деньги. Большая часть финансовых запасов пойдёт на реализацию инвестиционной стратегии, что станет драйвером роста для всех уровней бизнеса компании. У Интер РАО много денег, но пока они не работают – вот так кратко можно резюмировать причину, по которой бумаги стоят на месте.
❓Укажите в комментариях, обзор каких компаний ещё хотели бы увидеть?
#ОбзорПоАкции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/neinvest/1206
Дата публикации текста: 2021/05/19
#инвестиционная_идея #акции #США #CRM #Abeta
✅ Salesforce #CRM - облачная платформа для управления бизнес-процессами в сфере продаж, клиентского сервиса, цифрового маркетинга.
🎯Целевая цена - $270, потенциал роста +26%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Salesforce была названа инновационным партнером подразделения Disney #DIS StudioLAB по креативным технологиям. В рамках соглашения Disney будет использовать платформу Salesforce Customer 360 для разработки цифровых рабочих процессов Disney Studios, разработки мобильных технологий для поддержания связи между персоналом, а также для того, чтобы следить за производительностью.
• По оценкам руководства, к 2025 году адресный рынок компании достигнет $175 млрд.
Как лидер в индустрии CRM с долей рынка почти 20%, Salesforce имеет преимущество перед такими конкурентами, как Oracle и SAP.
• Salesforce Einstein - движок искусственного интеллекта, который автоматизирует определенные задачи и дает прогнозные рекомендации. Исследовательская компания Gartner признала Salesforce ведущим поставщиком решений для автоматизации продаж. Это важно, потому что по оценкам Международной корпорации данных (IDC), к 2024 году расходы на ИИ достигнут $110 млрд, что в 2 раза больше, чем в 2020 году.
• Компания является одним из крупнейших в мире венчурных инвесторов и приобрела уже 64 актива. В декабре 2020 года Salesforce объявила о намерении приобрести Slack за $27.7 млрд, который специализируется на коммуникациях. По мнению аналитиков, сделка, которая, как ожидается, будет завершена во II квартале 2022 финансового года, должна повысить эффективность продаж Salesforce по сравнению с Microsoft #MSFT. Сделка является одной из крупнейших в истории технологического сектора в мире.
• У компании низкий уровень финансового левериджа. Долгосрочный долг составил на конец 2020 года $2.7 млрд, тогда как на балансе денежных средств и их эквивалентов было на сумму $6 млрд.
Риски:
• Для Salesforce может стать сложнее демонстрировать среднегодовые темпы роста в 20%.
• Чтобы акции действительно выросли, компании придется повысить маржу. Однако, во время конференц-звонка по результатам IV квартала 2021 финансового года финансовый директор Эми Уивер установила низкую планку для операционной рентабельности (non-GAAP) на 2022 финансовый год на уровне 17.7% и допустила, что показатель может остаться неизменным по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
💎 Компания упала более чем на 20% от исторического максимума начала сентября 2020 года. Мы считаем, что особая волатильность акций может наблюдаться после публикации отчетности 27 мая 2021 года. Учитывая низкую долговую нагрузку, привлекательные поглощения, а также перспективы роста - представляется привлекательная точка для входа.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #CRM от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1898
#инвестиционная_идея #акции #США #CRM #Abeta
✅ Salesforce #CRM - облачная платформа для управления бизнес-процессами в сфере продаж, клиентского сервиса, цифрового маркетинга.
🎯Целевая цена - $270, потенциал роста +26%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Salesforce была названа инновационным партнером подразделения Disney #DIS StudioLAB по креативным технологиям. В рамках соглашения Disney будет использовать платформу Salesforce Customer 360 для разработки цифровых рабочих процессов Disney Studios, разработки мобильных технологий для поддержания связи между персоналом, а также для того, чтобы следить за производительностью.
• По оценкам руководства, к 2025 году адресный рынок компании достигнет $175 млрд.
Как лидер в индустрии CRM с долей рынка почти 20%, Salesforce имеет преимущество перед такими конкурентами, как Oracle и SAP.
• Salesforce Einstein - движок искусственного интеллекта, который автоматизирует определенные задачи и дает прогнозные рекомендации. Исследовательская компания Gartner признала Salesforce ведущим поставщиком решений для автоматизации продаж. Это важно, потому что по оценкам Международной корпорации данных (IDC), к 2024 году расходы на ИИ достигнут $110 млрд, что в 2 раза больше, чем в 2020 году.
• Компания является одним из крупнейших в мире венчурных инвесторов и приобрела уже 64 актива. В декабре 2020 года Salesforce объявила о намерении приобрести Slack за $27.7 млрд, который специализируется на коммуникациях. По мнению аналитиков, сделка, которая, как ожидается, будет завершена во II квартале 2022 финансового года, должна повысить эффективность продаж Salesforce по сравнению с Microsoft #MSFT. Сделка является одной из крупнейших в истории технологического сектора в мире.
• У компании низкий уровень финансового левериджа. Долгосрочный долг составил на конец 2020 года $2.7 млрд, тогда как на балансе денежных средств и их эквивалентов было на сумму $6 млрд.
Риски:
• Для Salesforce может стать сложнее демонстрировать среднегодовые темпы роста в 20%.
• Чтобы акции действительно выросли, компании придется повысить маржу. Однако, во время конференц-звонка по результатам IV квартала 2021 финансового года финансовый директор Эми Уивер установила низкую планку для операционной рентабельности (non-GAAP) на 2022 финансовый год на уровне 17.7% и допустила, что показатель может остаться неизменным по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
💎 Компания упала более чем на 20% от исторического максимума начала сентября 2020 года. Мы считаем, что особая волатильность акций может наблюдаться после публикации отчетности 27 мая 2021 года. Учитывая низкую долговую нагрузку, привлекательные поглощения, а также перспективы роста - представляется привлекательная точка для входа.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #CRM от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1898
Дата публикации текста: 2021/05/19
🇨🇳 Смогла ли JD.com оправдать ожидания?
Напоминаем, что JD.com — китайский интернет-гигант, который владеет одной из самых больших и автоматизированных логистических сетей в мире. Активно инвестирует в технологии, ИИ и машинное обучение, находится в авангарде в области робототехники и автоматизации.
📊 Компания опубликовала результаты за 1 квартал 2021 года и снова побила прогнозные значения по темпу роста выручки. Но стоит отметить, что себестоимость выросла чуть бОльшими темпами, чем доходы.
Скорректированная EBITDA увеличилась, но маржинальность ее сократилась. FCF составил отрицательную величину почти в -$1,5 млрд. Рост чистой прибыли больше обеспечен прочими доходами и переоценками.
📈 Так или иначе, рост продолжается прекрасными темпами, а перспективы впереди вполне радужные. Активные счета клиентов подобрались к отметке в 500 млн штук, показав рост год к году на 29% и на 6% по отношению к прошлому кварталу. В течение 1 квартала JD Home вступила в стратегическое сотрудничество с Honor, Xiaomi, OPPO и другими новыми партнерами.
Важно, что сейчас планируется IPO логистического подразделения JD Logistics, в ходе которого компания привлечет около $3,4 млрд. Оценка в ходе размещения может составить $34-35 млрд. Ожидается, что торги на Гонконгской фондовой бирже начнутся уже 28 мая.
Перед предстоящим IPO взглянем на рост именно в этом сегменте — здесь все замечательно: выручка этого подразделения выросла год к году более чем на 64%. Сейчас под управлением JD Logistics находится более 1000 складов общей площадью 21 млн кв. метров.
📍 #JD продолжает укреплять свои позиции на быстроразвивающемся рынке и взгляд на нее остается позитивным. Успешное IPO JD Logistics — очередной драйвер роста.
Не является торговым сигналом или инвестиционной рекомендацией
#IF_акции_АТР #IF_обзор #IF_отчеты
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/if_stocks/2205
🇨🇳 Смогла ли JD.com оправдать ожидания?
Напоминаем, что JD.com — китайский интернет-гигант, который владеет одной из самых больших и автоматизированных логистических сетей в мире. Активно инвестирует в технологии, ИИ и машинное обучение, находится в авангарде в области робототехники и автоматизации.
📊 Компания опубликовала результаты за 1 квартал 2021 года и снова побила прогнозные значения по темпу роста выручки. Но стоит отметить, что себестоимость выросла чуть бОльшими темпами, чем доходы.
Скорректированная EBITDA увеличилась, но маржинальность ее сократилась. FCF составил отрицательную величину почти в -$1,5 млрд. Рост чистой прибыли больше обеспечен прочими доходами и переоценками.
📈 Так или иначе, рост продолжается прекрасными темпами, а перспективы впереди вполне радужные. Активные счета клиентов подобрались к отметке в 500 млн штук, показав рост год к году на 29% и на 6% по отношению к прошлому кварталу. В течение 1 квартала JD Home вступила в стратегическое сотрудничество с Honor, Xiaomi, OPPO и другими новыми партнерами.
Важно, что сейчас планируется IPO логистического подразделения JD Logistics, в ходе которого компания привлечет около $3,4 млрд. Оценка в ходе размещения может составить $34-35 млрд. Ожидается, что торги на Гонконгской фондовой бирже начнутся уже 28 мая.
Перед предстоящим IPO взглянем на рост именно в этом сегменте — здесь все замечательно: выручка этого подразделения выросла год к году более чем на 64%. Сейчас под управлением JD Logistics находится более 1000 складов общей площадью 21 млн кв. метров.
📍 #JD продолжает укреплять свои позиции на быстроразвивающемся рынке и взгляд на нее остается позитивным. Успешное IPO JD Logistics — очередной драйвер роста.
Не является торговым сигналом или инвестиционной рекомендацией
#IF_акции_АТР #IF_обзор #IF_отчеты
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/if_stocks/2205