Дата публикации текста: 2021/07/22
#инвестиционная_идея #акции #Европа #ИТ #SAP #BoFA
💡 В следующем году немецкий гигант корпоративного программного обеспечения SAP отметит свое 50-летие. Инвесторам стоит подумать о том, чтобы принять участие в этом событии.
✅ SAP SE #SAP - немецкая компания, производитель программного обеспечения для организаций.
🎯 Целевая цена от Bank of America - €150, потенциал роста +27%
⚡️ Тезисы в пользу роста компании:
• Трансформация бизнеса. Программное обеспечение для организации бизнес-процессов ERP переживает глобальную трансформацию - на смену корпоративным центрам обработки данных приходят облачные вычисления. Компания SAP планирует ускорить переход на облачные технологии.
Генеральный директор Кристиан Кляйн заявил, что к 2025 году SAP рассчитывает утроить свои доходы от продажи облачных продуктов. Хотя часть этих доходов будет получена за счет перехода в облако текущих клиентов, по его словам, 40% доходов от облачных технологий будет поступать за счет привлечения новых клиентов.
• Предстоящие финансовые результаты. Руководство компании ожидает ускорения роста дохода во 2-м квартале за счет увеличения продаж облачных продуктов. «В первом квартале мы уже наблюдали рост доходов от облачных решений, что является индикатором будущего потока доходов», - добавил генеральный директор SAP.
Результаты за 2-й квартал компания представит 21 июля. По прогнозам, прибыль на акцию составит €1.2, а выручка - €6.69 млрд.
• Конкурентные преимущества. Компания уверена, что использует правильную облачную стратегию, и, в отличие от главного конкурента Oracle #ORCL, не заинтересована в сегменте публичных облаков, где конкурентами являются Microsoft Azure и Amazon Web Services. Хорошей новостью является то, что эти публичные облака все чаще используются для запуска программного обеспечения SAP.
• Текущий потенциал роста. С начала пандемии акции SAP сильно отстают от акций Oracle, а также всего сектора программного обеспечения и широкого рынка. За последние 18 месяцев акции SAP выросли на 9%, в то время как акции Nasdaq Composite выросли на 58%, а Oracle - на 61%. Ввиду более слабой динамики за данный период времени, справедливо говорить, что акции SAP имеют значительный потенциал роста в будущем.
• Позитивный взгляд на компанию. Аналитики из Bank of America присвоили бумагам компании рейтинг «покупать» с целевой ценой €150, ссылаясь на возможности компании продавать новые услуги, а также более высокую удовлетворенность клиентов в результате облачных обновлений и более предсказуемые результаты в целом. По прогнозам, доходы SAP будут расти двузначными темпами и к 2025 году могут составить €37 млрд.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: €143.3 млрд
• fwd P/E = 22.82х
• P/S = 5.3х
💎 Наше мнение: Немецкий разработчик ПО на данный момент совершает переход на облачные технологии, что позволит компании существенно нарастить доходы в будущем. Стратегия SAP, направленная на разработку частного, а не публичного облака, позволяет не конкурировать с такими гигантами как Microsoft #MSFT и Amazon #AMZN. Позитивные взгляды аналитиков и хороший потенциал роста ввиду более слабой, чем у всего сектора ПО, динамики за последние полтора года - все это делает акции SAP привлекательными для покупки на сегодняшний день.
____
Авторы: Белокрылецкий В. и Дейнега М.
Источники: отчеты Bloomberg и FactSet
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #SAP от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2190
#инвестиционная_идея #акции #Европа #ИТ #SAP #BoFA
💡 В следующем году немецкий гигант корпоративного программного обеспечения SAP отметит свое 50-летие. Инвесторам стоит подумать о том, чтобы принять участие в этом событии.
✅ SAP SE #SAP - немецкая компания, производитель программного обеспечения для организаций.
🎯 Целевая цена от Bank of America - €150, потенциал роста +27%
⚡️ Тезисы в пользу роста компании:
• Трансформация бизнеса. Программное обеспечение для организации бизнес-процессов ERP переживает глобальную трансформацию - на смену корпоративным центрам обработки данных приходят облачные вычисления. Компания SAP планирует ускорить переход на облачные технологии.
Генеральный директор Кристиан Кляйн заявил, что к 2025 году SAP рассчитывает утроить свои доходы от продажи облачных продуктов. Хотя часть этих доходов будет получена за счет перехода в облако текущих клиентов, по его словам, 40% доходов от облачных технологий будет поступать за счет привлечения новых клиентов.
• Предстоящие финансовые результаты. Руководство компании ожидает ускорения роста дохода во 2-м квартале за счет увеличения продаж облачных продуктов. «В первом квартале мы уже наблюдали рост доходов от облачных решений, что является индикатором будущего потока доходов», - добавил генеральный директор SAP.
Результаты за 2-й квартал компания представит 21 июля. По прогнозам, прибыль на акцию составит €1.2, а выручка - €6.69 млрд.
• Конкурентные преимущества. Компания уверена, что использует правильную облачную стратегию, и, в отличие от главного конкурента Oracle #ORCL, не заинтересована в сегменте публичных облаков, где конкурентами являются Microsoft Azure и Amazon Web Services. Хорошей новостью является то, что эти публичные облака все чаще используются для запуска программного обеспечения SAP.
• Текущий потенциал роста. С начала пандемии акции SAP сильно отстают от акций Oracle, а также всего сектора программного обеспечения и широкого рынка. За последние 18 месяцев акции SAP выросли на 9%, в то время как акции Nasdaq Composite выросли на 58%, а Oracle - на 61%. Ввиду более слабой динамики за данный период времени, справедливо говорить, что акции SAP имеют значительный потенциал роста в будущем.
• Позитивный взгляд на компанию. Аналитики из Bank of America присвоили бумагам компании рейтинг «покупать» с целевой ценой €150, ссылаясь на возможности компании продавать новые услуги, а также более высокую удовлетворенность клиентов в результате облачных обновлений и более предсказуемые результаты в целом. По прогнозам, доходы SAP будут расти двузначными темпами и к 2025 году могут составить €37 млрд.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: €143.3 млрд
• fwd P/E = 22.82х
• P/S = 5.3х
💎 Наше мнение: Немецкий разработчик ПО на данный момент совершает переход на облачные технологии, что позволит компании существенно нарастить доходы в будущем. Стратегия SAP, направленная на разработку частного, а не публичного облака, позволяет не конкурировать с такими гигантами как Microsoft #MSFT и Amazon #AMZN. Позитивные взгляды аналитиков и хороший потенциал роста ввиду более слабой, чем у всего сектора ПО, динамики за последние полтора года - все это делает акции SAP привлекательными для покупки на сегодняшний день.
____
Авторы: Белокрылецкий В. и Дейнега М.
Источники: отчеты Bloomberg и FactSet
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
**График #SAP от TradingView**
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/2190
Дата публикации текста: 2021/09/13
Oracle Corporation #ORCL
Целевая цена Уолл-стрит — 82,90$
Сектор — информационные технологии
Oracle — американский разработчик программного обеспечения и крупнейший поставщик серверного оборудования. Компания имеет долгую историю взаимоотношений с ЦРУ, даже само название «Oracle» позаимствовано у одноименного проекта, совместного с американской разведкой.
Акции Oracle с самого начала года находятся в крутом восходящем тренде. Их цена уже вернулась к допандемийным значениям и даже пробила исторические максимумы. Техническая картина свидетельствует о перекупленности акций — если новых драйверов в виде мощного квартального отчета не поступит, бумаги начнут снижение. Тем не менее аналитики с Уолл-стрит считают, что рискнуть стоит и рекомендуют акции к покупке.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 36
рекомендуют:
покупать: 26
держать: 9
продавать: 1
Самый высокий прогноз — 113$
Самый низкий прогноз — 59$
Цена за акцию (13.09) — 89,71$
Дивиденды
Около 1,5%
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/bizwallstreet/741
Oracle Corporation #ORCL
Целевая цена Уолл-стрит — 82,90$
Сектор — информационные технологии
Oracle — американский разработчик программного обеспечения и крупнейший поставщик серверного оборудования. Компания имеет долгую историю взаимоотношений с ЦРУ, даже само название «Oracle» позаимствовано у одноименного проекта, совместного с американской разведкой.
Акции Oracle с самого начала года находятся в крутом восходящем тренде. Их цена уже вернулась к допандемийным значениям и даже пробила исторические максимумы. Техническая картина свидетельствует о перекупленности акций — если новых драйверов в виде мощного квартального отчета не поступит, бумаги начнут снижение. Тем не менее аналитики с Уолл-стрит считают, что рискнуть стоит и рекомендуют акции к покупке.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 36
рекомендуют:
покупать: 26
держать: 9
продавать: 1
Самый высокий прогноз — 113$
Самый низкий прогноз — 59$
Цена за акцию (13.09) — 89,71$
Дивиденды
Около 1,5%
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/bizwallstreet/741
Дата публикации текста: 2021/09/14
#ORCL #отчет
🖥 Oracle Corporation - американская корпорация, производитель программного обеспечения и крупнейший поставщик серверного оборудования. Компания специализируется на выпуске систем управления базами данных, связующего программного обеспечения и бизнес-приложений (ERP- и CRM-систем, специализированных отраслевых приложений). Наиболее известный продукт компании - Oracle Database, который компания выпускает с момента своего основания. Подразделения компании, основанной в 1977 году Ларри Эллисоном, Бобом Майнером и Эдом Оутсом, находятся более чем в 145 странах. Ключевые фигуры: Ларри Эллисон (председатель совета директоров), Марк Хёрд (генеральный директор), Сафра Кац (генеральный директор). Штаб-квартира - в Остине, в период 1989-2020 годов штаб-квартира располагалась в собственном комплексе зданий в Редвуд-Шорсе в Кремниевой долине. Число сотрудников: 133 000. Дочерние компании: Sun Microsystems, Oracle (United Kingdom), Oracle (Israel), Oracle (Canada), Oracle (India), JD Edwards и Oracle France.
📈 Акции Oracle торгуются под тикером ORCL на Нью-Йоркской фондовой бирже NYSE. Акции входят в индексы S&P 100 и S&P 500. Текущая капитализация 248,18 млрд. долл. Акции упали после закрытия торгов и выхода отчета почти на -2%. 📉 Текущая цена 1 акции: 87,20 долл.
🔥 Компания Oracle объявила финансовые результаты за 1 квартал 2022 финансового года:
• Чистая прибыль на акцию по GAAP выросла на 19% до 0,86 долл. США, прибыль на акцию не по GAAP выросла на 11% до 1,03 долл. США. 📈
• Доход от облака Fusion ERP вырос на 32%, доход от облака NetSuite ERP вырос на 28% 📈
• Доход от облачных IaaS и SaaS составил 2,5 млрд. долл. или 25% квартального дохода 💰
• Общая квартальная выручка выросла на 4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 9,7 млрд. долл. США. 📈
• Доходы от облачных сервисов и поддержки лицензий выросли на 6% до 7,4 млрд. долл. 📈 Доходы от облачных и локальных лицензий снизились 📉 на 8% до 813 млн. долл.
• Операционная прибыль по GAAP за 1 квартал выросла на 7% до 3,4 млрд. долл., а операционная маржа по GAAP составила 35%. Операционная прибыль без учета GAAP выросла на 4% до 4,3 млрд. долл., а операционная маржа без учета GAAP составила 45%. 📈
• Чистая прибыль по GAAP выросла на 9% до 2,5 млрд. долл. Чистая прибыль без учета GAAP выросла на 2% до 2,9 млрд. долл. 📈
• Краткосрочная отложенная выручка составила 10 млрд. долл. 🤑 Операционный денежный поток вырос на 17% до 15,3 млрд. долл. за последние 12 месяцев. 📈
• Совет директоров объявил ежеквартальные денежные дивиденды в размере 0,32 долл. на акцию. Эти дивиденды будут выплачены зарегистрированным акционерам на конец рабочего дня 12 октября 2021 года с датой выплаты 26 октября 2021 года.
❗️Как итог: результаты 1 квартала были отличными, поскольку валютная выручка превысила прогноз на 100 млн. долл., при этом все сегменты выручки превысили прогноз, а прибыль на акцию без учета GAAP превысила прогноз на 0,08 долл. 2 новых облачных бизнеса Oracle, IaaS и SaaS, в настоящее время составляют более 25% общей выручки компании с годовым доходом в 10 млрд. долл.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/781
#ORCL #отчет
🖥 Oracle Corporation - американская корпорация, производитель программного обеспечения и крупнейший поставщик серверного оборудования. Компания специализируется на выпуске систем управления базами данных, связующего программного обеспечения и бизнес-приложений (ERP- и CRM-систем, специализированных отраслевых приложений). Наиболее известный продукт компании - Oracle Database, который компания выпускает с момента своего основания. Подразделения компании, основанной в 1977 году Ларри Эллисоном, Бобом Майнером и Эдом Оутсом, находятся более чем в 145 странах. Ключевые фигуры: Ларри Эллисон (председатель совета директоров), Марк Хёрд (генеральный директор), Сафра Кац (генеральный директор). Штаб-квартира - в Остине, в период 1989-2020 годов штаб-квартира располагалась в собственном комплексе зданий в Редвуд-Шорсе в Кремниевой долине. Число сотрудников: 133 000. Дочерние компании: Sun Microsystems, Oracle (United Kingdom), Oracle (Israel), Oracle (Canada), Oracle (India), JD Edwards и Oracle France.
📈 Акции Oracle торгуются под тикером ORCL на Нью-Йоркской фондовой бирже NYSE. Акции входят в индексы S&P 100 и S&P 500. Текущая капитализация 248,18 млрд. долл. Акции упали после закрытия торгов и выхода отчета почти на -2%. 📉 Текущая цена 1 акции: 87,20 долл.
🔥 Компания Oracle объявила финансовые результаты за 1 квартал 2022 финансового года:
• Чистая прибыль на акцию по GAAP выросла на 19% до 0,86 долл. США, прибыль на акцию не по GAAP выросла на 11% до 1,03 долл. США. 📈
• Доход от облака Fusion ERP вырос на 32%, доход от облака NetSuite ERP вырос на 28% 📈
• Доход от облачных IaaS и SaaS составил 2,5 млрд. долл. или 25% квартального дохода 💰
• Общая квартальная выручка выросла на 4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 9,7 млрд. долл. США. 📈
• Доходы от облачных сервисов и поддержки лицензий выросли на 6% до 7,4 млрд. долл. 📈 Доходы от облачных и локальных лицензий снизились 📉 на 8% до 813 млн. долл.
• Операционная прибыль по GAAP за 1 квартал выросла на 7% до 3,4 млрд. долл., а операционная маржа по GAAP составила 35%. Операционная прибыль без учета GAAP выросла на 4% до 4,3 млрд. долл., а операционная маржа без учета GAAP составила 45%. 📈
• Чистая прибыль по GAAP выросла на 9% до 2,5 млрд. долл. Чистая прибыль без учета GAAP выросла на 2% до 2,9 млрд. долл. 📈
• Краткосрочная отложенная выручка составила 10 млрд. долл. 🤑 Операционный денежный поток вырос на 17% до 15,3 млрд. долл. за последние 12 месяцев. 📈
• Совет директоров объявил ежеквартальные денежные дивиденды в размере 0,32 долл. на акцию. Эти дивиденды будут выплачены зарегистрированным акционерам на конец рабочего дня 12 октября 2021 года с датой выплаты 26 октября 2021 года.
❗️Как итог: результаты 1 квартала были отличными, поскольку валютная выручка превысила прогноз на 100 млн. долл., при этом все сегменты выручки превысили прогноз, а прибыль на акцию без учета GAAP превысила прогноз на 0,08 долл. 2 новых облачных бизнеса Oracle, IaaS и SaaS, в настоящее время составляют более 25% общей выручки компании с годовым доходом в 10 млрд. долл.
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/InvestmentNotes/781
Дата публикации текста: 2021/11/29
🚀ORACLE И ЕЁ ПОДПИСНАЯ МОДЕЛЬ SAAS/SWOT
Программное обеспечение как услуга или SaaS (software as a service) - это облачная модель предоставления ПО, при которой поставщик услуг разрабатывает облачное ПО, обеспечивает его обслуживание, автоматическое обновление и доступность для клиента. Такая система появилась относительно недавно и позволяет значительно снизить расходы компании , быстрее внедрять, масштабировать и модернизировать бизнес-решения, чем при использовании локальных систем и ПО.
Oracle стала одной из первых компаний внедряющих такую модель в данной сфере. Как это отразилось на компании и какие перспективы её ожидают? Давайте разбираться.
🗂 Oracle - американская корпорация, второй по величине доходов производитель программного обеспечения (после Microsoft), крупнейший производитель программного обеспечения для организаций, крупный поставщик серверного оборудования.
Несмотря на не самый лучший отчет компании за 3 квартал - акции Oracle продолжают расти. Но ведь выручка компании-разработчика программного обеспечения в первом квартале оказалась ниже оценок. Особенно сильно просела выручка облачных и локальных лицензии.
Компания также заявила, что ее выручка в 4 квартале вырастет всего на 1% по сравнению с прошлым годом. Инвесторы надеются на то, что снижение показателей - временный тренд.
🔶 Сильные стороны:
- Oracle предоставляет лучший в своем классе набор продуктов за счет приобретенных успешных стартапов.
- Компания занимает доминирующее положение на рынке корпоративных баз данных.
🔶 Слабые стороны:
- Будучи лидером на рынке, Oracle пришлось столкнуться с множеством судебных процессов и споров, которые повлияли на имидж ее бренда.
- Жесткая конкуренция со стороны ведущих ИТ и консалтинговых компаний означает ограниченный рост доли рынка.
🔷 Возможности:
- Связи с правительственными организациями по всему миру могут помочь развитию бизнеса.
- Захват рынка должен происходить за счёт географической экспансии и приобретений.
🔷 Угрозы:
- Проблемы интеграции новых компаний в свою систему из-за агрессивных поглощений.
- Усиление конкуренции может уменьшить доминирование компании на рынке.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 20
P/S - 6,3
Рентабельность
ROA - 12%
ROE - 351%
ROI - 14,4%
Current Ratio (Коэф. текущей ликвидности) - 2 Net Profit Margin - 34%
✔️ Далеко не самая дорогая компания IT сектора. Имеет существенные драйверы для роста акций в будущем, однако технически сегодня акции находятся на хаях и их покупка на текущий уровнях будет не мудрым решением. Гораздо интереснее будет дождаться результатов 2021 года и посмотреть насколько выручка облачных сервисов выросла за этот год и отталкиваясь уже от финансовых показателей - принять решение о покупке акций компании.
👉 Полезный материал!? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #ORCL #NYSE #SAAS
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1652
🚀ORACLE И ЕЁ ПОДПИСНАЯ МОДЕЛЬ SAAS/SWOT
Программное обеспечение как услуга или SaaS (software as a service) - это облачная модель предоставления ПО, при которой поставщик услуг разрабатывает облачное ПО, обеспечивает его обслуживание, автоматическое обновление и доступность для клиента. Такая система появилась относительно недавно и позволяет значительно снизить расходы компании , быстрее внедрять, масштабировать и модернизировать бизнес-решения, чем при использовании локальных систем и ПО.
Oracle стала одной из первых компаний внедряющих такую модель в данной сфере. Как это отразилось на компании и какие перспективы её ожидают? Давайте разбираться.
🗂 Oracle - американская корпорация, второй по величине доходов производитель программного обеспечения (после Microsoft), крупнейший производитель программного обеспечения для организаций, крупный поставщик серверного оборудования.
Несмотря на не самый лучший отчет компании за 3 квартал - акции Oracle продолжают расти. Но ведь выручка компании-разработчика программного обеспечения в первом квартале оказалась ниже оценок. Особенно сильно просела выручка облачных и локальных лицензии.
Компания также заявила, что ее выручка в 4 квартале вырастет всего на 1% по сравнению с прошлым годом. Инвесторы надеются на то, что снижение показателей - временный тренд.
🔶 Сильные стороны:
- Oracle предоставляет лучший в своем классе набор продуктов за счет приобретенных успешных стартапов.
- Компания занимает доминирующее положение на рынке корпоративных баз данных.
🔶 Слабые стороны:
- Будучи лидером на рынке, Oracle пришлось столкнуться с множеством судебных процессов и споров, которые повлияли на имидж ее бренда.
- Жесткая конкуренция со стороны ведущих ИТ и консалтинговых компаний означает ограниченный рост доли рынка.
🔷 Возможности:
- Связи с правительственными организациями по всему миру могут помочь развитию бизнеса.
- Захват рынка должен происходить за счёт географической экспансии и приобретений.
🔷 Угрозы:
- Проблемы интеграции новых компаний в свою систему из-за агрессивных поглощений.
- Усиление конкуренции может уменьшить доминирование компании на рынке.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 20
P/S - 6,3
Рентабельность
ROA - 12%
ROE - 351%
ROI - 14,4%
Current Ratio (Коэф. текущей ликвидности) - 2 Net Profit Margin - 34%
✔️ Далеко не самая дорогая компания IT сектора. Имеет существенные драйверы для роста акций в будущем, однако технически сегодня акции находятся на хаях и их покупка на текущий уровнях будет не мудрым решением. Гораздо интереснее будет дождаться результатов 2021 года и посмотреть насколько выручка облачных сервисов выросла за этот год и отталкиваясь уже от финансовых показателей - принять решение о покупке акций компании.
👉 Полезный материал!? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #ORCL #NYSE #SAAS
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1652
Дата публикации текста: 2021/12/23
🧑💻 ORACLE — корпорация, которая предоставляет продукты и услуги, предназначенные для корпоративных информационно-технологических сред по всему миру. Облачный и лицензионный бизнес компании занимается продажей, маркетингом и поставкой своих приложений и инфраструктурных технологий через облачные и локальные модели развертывания, включая облачные услуги и поддержку лицензий; облачные лицензии и локальные лицензии.
Сектор: Информационные технологии
Отрасль: Программное обспечение
Цена: 89.68$
Тикер компании: #ORCL
💵 Финансовые показатели:
Выручка:
- 2016 — $37,047 млрд
- 2017 —$37,792 млрд
- 2018 — $39,383 млрд
- 2019 — $39,506 млрд
- 2020 — $39,068 млрд
- 2021 — $40,479 млрд
средние темпы роста выручки — 4.18%
Чистая прибыль:
- 2016 — $8,901 млрд
- 2017 — $9,452 млрд
- 2018 — $3,587 млрд
- 2019 — $11,083 млрд
- 2020 — $10,135 млрд
- 2021 — $13,746 млрд
средние темпы роста прибыли — 20.57%
🔎 Мультипликаторы:
• EPS — +80% за 10 лет
средний темп роста EPS — 28.14%
• P/E — 26.52 лучше среднего по индустрии 243
• P/S — 6.39 лучше среднего по индустрии 19.69
• Долг/капитал — 16 хуже среднего по индустрии 3.2
• ROE — 59.87% лучше среднего по индустрии 27.33%
• PEG — 0.1445 (нормальное значение)
Опираясь на мультипликаторы и финансовые показатели, можно сказать, что компания находится на справедливой цене.
🔗 Вывод
Поскольку пандемия подтолкнула больше компаний к переходу на гибридную модель работы, расходы на облачные технологии выросли, что принесло выгоду Oracle и другим компаниям, таким как Salesforce, Amazon.com Inc и Microsoft.
Выручка подразделения облачных услуг и поддержки лицензий Oracle, крупнейшего бизнеса компании, во втором квартале выросла до $7,55 миллиарда с $7,11 миллиарда годом ранее. Ожидается, что в третьем квартале рост составит 6-8%, сообщила компания.
Заметим, что несмотря на хорошие показатели, Oracle сообщила о чистом убытке в размере $1,25 миллиарда за последний квартал. В то же время, за аналогичный период прошлого года компания отчиталась о прибыли в $2,44 миллиарда. Убытки в последнем квартале обусловлены выплатой по судебному делу, связанному с приходом в компанию бывшего гендиректора HP.
Бизнес компании ORCL перспективен и будет только развиваться, компания имеет свои драйверы роста (одну из них мы обсуждали выше). В долгосрочной перспективе акции будут показывать рост.
не является инвестиционной рекомендацией
🧑💻 #Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/623
🧑💻 ORACLE — корпорация, которая предоставляет продукты и услуги, предназначенные для корпоративных информационно-технологических сред по всему миру. Облачный и лицензионный бизнес компании занимается продажей, маркетингом и поставкой своих приложений и инфраструктурных технологий через облачные и локальные модели развертывания, включая облачные услуги и поддержку лицензий; облачные лицензии и локальные лицензии.
Сектор: Информационные технологии
Отрасль: Программное обспечение
Цена: 89.68$
Тикер компании: #ORCL
💵 Финансовые показатели:
Выручка:
- 2016 — $37,047 млрд
- 2017 —$37,792 млрд
- 2018 — $39,383 млрд
- 2019 — $39,506 млрд
- 2020 — $39,068 млрд
- 2021 — $40,479 млрд
средние темпы роста выручки — 4.18%
Чистая прибыль:
- 2016 — $8,901 млрд
- 2017 — $9,452 млрд
- 2018 — $3,587 млрд
- 2019 — $11,083 млрд
- 2020 — $10,135 млрд
- 2021 — $13,746 млрд
средние темпы роста прибыли — 20.57%
🔎 Мультипликаторы:
• EPS — +80% за 10 лет
средний темп роста EPS — 28.14%
• P/E — 26.52 лучше среднего по индустрии 243
• P/S — 6.39 лучше среднего по индустрии 19.69
• Долг/капитал — 16 хуже среднего по индустрии 3.2
• ROE — 59.87% лучше среднего по индустрии 27.33%
• PEG — 0.1445 (нормальное значение)
Опираясь на мультипликаторы и финансовые показатели, можно сказать, что компания находится на справедливой цене.
🔗 Вывод
Поскольку пандемия подтолкнула больше компаний к переходу на гибридную модель работы, расходы на облачные технологии выросли, что принесло выгоду Oracle и другим компаниям, таким как Salesforce, Amazon.com Inc и Microsoft.
Выручка подразделения облачных услуг и поддержки лицензий Oracle, крупнейшего бизнеса компании, во втором квартале выросла до $7,55 миллиарда с $7,11 миллиарда годом ранее. Ожидается, что в третьем квартале рост составит 6-8%, сообщила компания.
Заметим, что несмотря на хорошие показатели, Oracle сообщила о чистом убытке в размере $1,25 миллиарда за последний квартал. В то же время, за аналогичный период прошлого года компания отчиталась о прибыли в $2,44 миллиарда. Убытки в последнем квартале обусловлены выплатой по судебному делу, связанному с приходом в компанию бывшего гендиректора HP.
Бизнес компании ORCL перспективен и будет только развиваться, компания имеет свои драйверы роста (одну из них мы обсуждали выше). В долгосрочной перспективе акции будут показывать рост.
не является инвестиционной рекомендацией
🧑💻 #Обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/babyinvesting/623
