#аналитика #акции #США #интернет #Evercore
💡 Evercore ISI начинает покрытие 36 акций из интернет-сектора, отметив недооцененное влияние пандемии на рост спроса на различные интернет-платформы.
👉🏻 В прошлом году акции интернет-компаний показали превосходные результаты: рост на 58% по сравнению с ростом Nasdaq - 44% и S&P 500 - 16%. Evercore ожидает консолидации в первой половине 2021 года и опережающего роста далее, когда инвесторы сосредоточат внимание на 2022 году.
⚡️ Топ-пики Evercore среди компаний-гигантов:
✅ Facebook #FB
• Общий объем целевого рынка рекламы превышает $1 трлн.
• Новые возможности монетизации в WhatsApp, Reels, Marketplace и Social Commerce.
• Торговая площадка может принести доход до $3 млрд в 2024 году.
🎯 Целевая цена - $370, потенциал роста +21%
✅ Amazon #AMZN
• Огромный объем потенциальных целевых рынков розничной торговли, облачных технологий, рекламы, сторонних продаж и интернет-аптек.
• По мнению аналитиков, у Amazon лучшая история комбинированной стратегии в технологиях. Быстрорастущие сегменты - реклама и облачные технологии - предлагают более высокую рентабельность, чем розничная торговля.
• Сильная команда менеджеров в сфере технологий.
• Акции торгуются ниже исторических мультипликаторов.
🎯 Целевая цена - $4000, потенциал роста +18%
✅ Uber #UBER
• Uber занимает лидирующие позиции почти на всех международных рынках совместных поездок и имеет доли в капитале ведущих компаний в Китае, России и некоторых странах Юго-Восточной Азии.
• Крупнейший игрок в сфере доставки еды за пределами Китая.
• Ожидается сильное восстановление в сфере поездок после пандемии, а сегмент доставки еды станет победителем со структурным ростом во время пандемии.
• Evercore выделяет Uber, а не Lyft #LYFT, благодаря международной известности компании, большей диверсификации и масштабности.
🎯 Целевая цена - $74, потенциал роста +23%
⚡️ Топ-пики среди компаний с крупной капитализацией:
✅ Spotify #SPOT
• Акции снизились более чем на 20% по сравнению с недавним пиком, при этом компания является крупнейшим в мире поставщиком потокового аудио.
• Spotify подняла цены на некоторых рынках, что должно стабилизировать средний доход на пользователя и привести к существенному росту выручки.
🎯 Целевая цена - $360, потенциал роста +23%
✅ Pinterest #PINS
• Победитель структурного роста на фоне пандемии благодаря постоянному увеличению рекламных бюджетов.
• Pinterest продолжает трансформацию рекламного продукта с новыми инструментами и форматами рекламы, которые дают компании шанс стать одной из лучших в коммерции социальных сетей.
🎯 Целевая цена - $97, потенциал роста +28%
✅ Zillow #ZG - американский сайт для продажи и покупки жилой недвижимости.
• Также может стать лидером структурного роста, учитывая значительное количество людей, работающих из дома, и увеличение продаж жилья.
• Компания приближается к порогу рентабельности своего бизнеса iBuyer.
🎯 Целевая цена - $179, потенциал роста +34%
⚡️ Топ-пики среди компаний средней и малой капитализации:
✅ Wix #WIX - поставщик программного обеспечения веб-сайтов для малого бизнеса.
• Вероятный победитель со структурным ростом на фоне пандемии
• Рост выручки со стороны новых услуг, таких как платежные системы.
🎯 Целевая цена - $370, потенциал роста +25%
✅ StichFix #SFIX - онлайн-сервис персонального стайлинга.
• Люди обновляют свои гардеробы по мере снятия ограничений. Выручка компании должна продолжить рост в 2021 и 2022 годах, в частности благодаря запланированному переходу на прямые продажи.
🎯 Целевая цена - $78, потенциал роста +70%
✅ GoodRx #GDRX - онлайн-платформа по поиску лучших цен на рецептурные лекарства в США, предлагает скидочные купоны на лекарства.
• Компания должна выиграть по мере открытия экономики, когда количество посещений врачей и аптек восстановится с уровней 2020 года.
🎯 Целевая цена - $50, потенциал роста +32%
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Evercore ISI начинает покрытие 36 акций из интернет-сектора, отметив недооцененное влияние пандемии на рост спроса на различные интернет-платформы.
👉🏻 В прошлом году акции интернет-компаний показали превосходные результаты: рост на 58% по сравнению с ростом Nasdaq - 44% и S&P 500 - 16%. Evercore ожидает консолидации в первой половине 2021 года и опережающего роста далее, когда инвесторы сосредоточат внимание на 2022 году.
⚡️ Топ-пики Evercore среди компаний-гигантов:
✅ Facebook #FB
• Общий объем целевого рынка рекламы превышает $1 трлн.
• Новые возможности монетизации в WhatsApp, Reels, Marketplace и Social Commerce.
• Торговая площадка может принести доход до $3 млрд в 2024 году.
🎯 Целевая цена - $370, потенциал роста +21%
✅ Amazon #AMZN
• Огромный объем потенциальных целевых рынков розничной торговли, облачных технологий, рекламы, сторонних продаж и интернет-аптек.
• По мнению аналитиков, у Amazon лучшая история комбинированной стратегии в технологиях. Быстрорастущие сегменты - реклама и облачные технологии - предлагают более высокую рентабельность, чем розничная торговля.
• Сильная команда менеджеров в сфере технологий.
• Акции торгуются ниже исторических мультипликаторов.
🎯 Целевая цена - $4000, потенциал роста +18%
✅ Uber #UBER
• Uber занимает лидирующие позиции почти на всех международных рынках совместных поездок и имеет доли в капитале ведущих компаний в Китае, России и некоторых странах Юго-Восточной Азии.
• Крупнейший игрок в сфере доставки еды за пределами Китая.
• Ожидается сильное восстановление в сфере поездок после пандемии, а сегмент доставки еды станет победителем со структурным ростом во время пандемии.
• Evercore выделяет Uber, а не Lyft #LYFT, благодаря международной известности компании, большей диверсификации и масштабности.
🎯 Целевая цена - $74, потенциал роста +23%
⚡️ Топ-пики среди компаний с крупной капитализацией:
✅ Spotify #SPOT
• Акции снизились более чем на 20% по сравнению с недавним пиком, при этом компания является крупнейшим в мире поставщиком потокового аудио.
• Spotify подняла цены на некоторых рынках, что должно стабилизировать средний доход на пользователя и привести к существенному росту выручки.
🎯 Целевая цена - $360, потенциал роста +23%
✅ Pinterest #PINS
• Победитель структурного роста на фоне пандемии благодаря постоянному увеличению рекламных бюджетов.
• Pinterest продолжает трансформацию рекламного продукта с новыми инструментами и форматами рекламы, которые дают компании шанс стать одной из лучших в коммерции социальных сетей.
🎯 Целевая цена - $97, потенциал роста +28%
✅ Zillow #ZG - американский сайт для продажи и покупки жилой недвижимости.
• Также может стать лидером структурного роста, учитывая значительное количество людей, работающих из дома, и увеличение продаж жилья.
• Компания приближается к порогу рентабельности своего бизнеса iBuyer.
🎯 Целевая цена - $179, потенциал роста +34%
⚡️ Топ-пики среди компаний средней и малой капитализации:
✅ Wix #WIX - поставщик программного обеспечения веб-сайтов для малого бизнеса.
• Вероятный победитель со структурным ростом на фоне пандемии
• Рост выручки со стороны новых услуг, таких как платежные системы.
🎯 Целевая цена - $370, потенциал роста +25%
✅ StichFix #SFIX - онлайн-сервис персонального стайлинга.
• Люди обновляют свои гардеробы по мере снятия ограничений. Выручка компании должна продолжить рост в 2021 и 2022 годах, в частности благодаря запланированному переходу на прямые продажи.
🎯 Целевая цена - $78, потенциал роста +70%
✅ GoodRx #GDRX - онлайн-платформа по поиску лучших цен на рецептурные лекарства в США, предлагает скидочные купоны на лекарства.
• Компания должна выиграть по мере открытия экономики, когда количество посещений врачей и аптек восстановится с уровней 2020 года.
🎯 Целевая цена - $50, потенциал роста +32%
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#аналитика #акции #США #ETSY #PINS #NVDA #Abeta
💡 Общий анализ: Сейчас, когда рынок перегрет, инвесторы могут обратить внимание на компании, которые уже принесли значительную прибыль акционерам и сохраняют существенный потенциал роста своей операционной деятельности. Далее приведем три акции, котировки которых удвоились за последние пару лет, и все еще имеют возможности для того, чтобы показать значительный рост в будущем.
Основные идеи в секторе:
✅ Etsy Inc. #ETSY - глобальный маркетплейс, где люди собираются, чтобы создавать, продавать и покупать уникальные предметы.
🎯 Целевая цена от Oppenheimer - $225, потенциал роста +17%
Факторы роста:
• Компания зарекомендовала себя как ведущий онлайн-поставщик товаров на заказ и ручной работы, а также товаров для рукоделия и винтажных товаров. Etsy предлагает 92 млн уникальных товаров для продажи, 4.7 млн активных продавцов и более 90 млн активных покупателей.
• В 1 кв 2021 года финансовые результаты компании превысили ожидания. Общая стоимость продуктов, проданных на платформе Etsy, в 1 кв выросла на 132% г/г. Это помогло увеличить выручку на 142% г/г до $551 млн, а прибыль более чем в 11 раз по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
• Компания сосредоточена на сохранении и даже увеличении своей прибыли в 2021 году. В отчете о прибылях и убытках за первый квартал руководство отметило, что фокус остается на выявлении триггеров к покупке у потребителей. Etsy собирается продолжать привлекать покупателей и увеличивать продажи, что может подтвердить инициатива компании создать свою вкладку обновлений.
✅ Pinterest #PINS - это визуальный инструмент для поиска идей, таких как рецепты, вдохновение для дома и стиля и многое другое.
🎯 Целевая цена от Morgan Stanley - $83, потенциал роста +12%
Факторы роста:
• В 1 кв 2021 года компания показала финансовые результаты лучше ожиданий. Выручка выросла на 78% г/г до $485 млн, чистая прибыль на акцию non-GAAP составила $0.11 по сравнению с чистым убытком на акцию -$0.10 за аналогичный период прошлого года. Количество активных пользователей по всему миру выросло на 30%, а средний доход на пользователя (ARPU) вырос на 50%.
• Руководство ожидает, что положительная тенденция сохранится. Ожидается рост выручки на 105% во 2 кв текущего года. Это помогает объяснить рост акций на 170% за последний год и иллюстрирует их потенциал для будущего роста.
✅ NVIDIA #NVDA - создает графические процессоры и наборы микросхем для компьютеров и мобильных устройств.
🎯 Целевая цена от Citigroup - $223, потенциал роста +18%
Факторы роста:
• Ни одна компания не сравнится с NVIDIA #NVDA в производстве графических процессоров (GPU). Компания впервые разработала эти процессоры обработки, которые позволяют ПК и консолям отображать реалистичные изображения в видеоиграх, и является бесспорным лидером в области дискретных графических карт для настольных ПК с долей рынка 81% по состоянию на 1 кв 2021 года.
• NVIDIA продемонстрировала финансовые результаты лучше прогнозов. В 1 кв 2022 финансового года продажи игрового сегмента выросли на 106% г/г и составили рекордные $5.66 млрд. Чистая прибыль на акцию составила $3.66, что на 103% выше показателя за аналогичный период прошлого года.
• Передовые микросхемы и сопутствующее программное обеспечение #NVDA стали отраслевыми стандартами для ряда технологий, включая облачные вычисления, центры обработки данных и искусственный интеллект. Продажи центров обработки данных NVIDIA выросли на 79% г/г и впереди еще долгий путь роста.
• У NVIDIA есть партнерские отношения с рядом автопроизводителей, которые работают над разработкой автономных систем вождения.
Наше мнение: NVIDIA, Pinterest и Etsy торгуются с форвардным мультипликатором P/S = 19х, 17х и 11х соответственно, когда разумное соотношение обычно составляет 1-2х. Тем не менее, исходя из текущих планов компаний, их акции остаются неплохими ставками для того, чтобы продемонстрировать опережающую динамику в течение следующих 3-5 лет.
____________________________________
Авторы: Котегов Д. и Сокольвак П.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Общий анализ: Сейчас, когда рынок перегрет, инвесторы могут обратить внимание на компании, которые уже принесли значительную прибыль акционерам и сохраняют существенный потенциал роста своей операционной деятельности. Далее приведем три акции, котировки которых удвоились за последние пару лет, и все еще имеют возможности для того, чтобы показать значительный рост в будущем.
Основные идеи в секторе:
✅ Etsy Inc. #ETSY - глобальный маркетплейс, где люди собираются, чтобы создавать, продавать и покупать уникальные предметы.
🎯 Целевая цена от Oppenheimer - $225, потенциал роста +17%
Факторы роста:
• Компания зарекомендовала себя как ведущий онлайн-поставщик товаров на заказ и ручной работы, а также товаров для рукоделия и винтажных товаров. Etsy предлагает 92 млн уникальных товаров для продажи, 4.7 млн активных продавцов и более 90 млн активных покупателей.
• В 1 кв 2021 года финансовые результаты компании превысили ожидания. Общая стоимость продуктов, проданных на платформе Etsy, в 1 кв выросла на 132% г/г. Это помогло увеличить выручку на 142% г/г до $551 млн, а прибыль более чем в 11 раз по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
• Компания сосредоточена на сохранении и даже увеличении своей прибыли в 2021 году. В отчете о прибылях и убытках за первый квартал руководство отметило, что фокус остается на выявлении триггеров к покупке у потребителей. Etsy собирается продолжать привлекать покупателей и увеличивать продажи, что может подтвердить инициатива компании создать свою вкладку обновлений.
✅ Pinterest #PINS - это визуальный инструмент для поиска идей, таких как рецепты, вдохновение для дома и стиля и многое другое.
🎯 Целевая цена от Morgan Stanley - $83, потенциал роста +12%
Факторы роста:
• В 1 кв 2021 года компания показала финансовые результаты лучше ожиданий. Выручка выросла на 78% г/г до $485 млн, чистая прибыль на акцию non-GAAP составила $0.11 по сравнению с чистым убытком на акцию -$0.10 за аналогичный период прошлого года. Количество активных пользователей по всему миру выросло на 30%, а средний доход на пользователя (ARPU) вырос на 50%.
• Руководство ожидает, что положительная тенденция сохранится. Ожидается рост выручки на 105% во 2 кв текущего года. Это помогает объяснить рост акций на 170% за последний год и иллюстрирует их потенциал для будущего роста.
✅ NVIDIA #NVDA - создает графические процессоры и наборы микросхем для компьютеров и мобильных устройств.
🎯 Целевая цена от Citigroup - $223, потенциал роста +18%
Факторы роста:
• Ни одна компания не сравнится с NVIDIA #NVDA в производстве графических процессоров (GPU). Компания впервые разработала эти процессоры обработки, которые позволяют ПК и консолям отображать реалистичные изображения в видеоиграх, и является бесспорным лидером в области дискретных графических карт для настольных ПК с долей рынка 81% по состоянию на 1 кв 2021 года.
• NVIDIA продемонстрировала финансовые результаты лучше прогнозов. В 1 кв 2022 финансового года продажи игрового сегмента выросли на 106% г/г и составили рекордные $5.66 млрд. Чистая прибыль на акцию составила $3.66, что на 103% выше показателя за аналогичный период прошлого года.
• Передовые микросхемы и сопутствующее программное обеспечение #NVDA стали отраслевыми стандартами для ряда технологий, включая облачные вычисления, центры обработки данных и искусственный интеллект. Продажи центров обработки данных NVIDIA выросли на 79% г/г и впереди еще долгий путь роста.
• У NVIDIA есть партнерские отношения с рядом автопроизводителей, которые работают над разработкой автономных систем вождения.
Наше мнение: NVIDIA, Pinterest и Etsy торгуются с форвардным мультипликатором P/S = 19х, 17х и 11х соответственно, когда разумное соотношение обычно составляет 1-2х. Тем не менее, исходя из текущих планов компаний, их акции остаются неплохими ставками для того, чтобы продемонстрировать опережающую динамику в течение следующих 3-5 лет.
____________________________________
Авторы: Котегов Д. и Сокольвак П.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#неделя_впереди #США
Важные события предстоящей недели:
Инвесторы ожидают публикацию индекса потребительских цен и цен производителей, которые помогут пролить свет на текущую ситуацию с инфляцией. Двухпартийный законопроект об инфраструктуре приближается к согласованию в Сенате.
⚠️ Макроэкономические данные:
9 августа:
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (июнь)
11 августа:
• Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) (м/м) (июль)
• Запасы сырой нефти
12 августа:
• Ежемесячный отчет ОПЕК
• Индекс цен производителей (PPI) (м/м) (июль)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
13 августа:
• Число активных буровых установок от Baker Hughes
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
11 августа – Nio #NIO, eBay #EBAY
12 августа – Baidu #BIDU, Disney #DIS, Airbnb #ABNB
Сектор электромобилей: нас ожидает еще одна активная неделя, аналитики и инвесторы изучают последствия указа президента Байдена, который поставил задачу, чтобы к 2030 году половина всех продаваемых в США автомобилей составляла транспортные средства с нулевым уровнем выбросов. В фокусе внимания будут такие акции, как General Motors #GM, Ford #F и Volkswagen #VOW. Electric Mile Solutions #ELMS и Hyzon Motors #HYZN - две акции в сегменте автомобилей с нулевыми выбросами, набирающие популярность среди инвесторов.
Космический сектор: Northrop Grumman #NOC готовится запустить грузовой корабль на Международную космическую станцию. В Южном Техасе SpaceX #SPACE установил космический корабль Starship на прототип своей сверхтяжелой ракеты-носителя, которая сама загружена 29 ракетными двигателями Raptor. Данный космический корабль является самой высокой собранной ракетой, когда-либо созданной в истории. Тем временем Starliner Boeing #BA будет стремиться вернуться на стартовую площадку после устранения неполадок с клапанами. Трейдеры также будут следить за Astra Space #ASTR после того, как акции компании взлетели более чем на 20%, когда была объявлена дата первого коммерческого орбитального запуска компании совместно с Космическими силами США.
Корпоративные мероприятия: ARK Invest проведет ежемесячный веб-семинар 10 августа. Кэти Вуд и ее команда недавно приобрели акции Robinhood Markets #HOOD, Zymergen #ZY и Pinterest #PINS, одновременно сократив позиции в китайской JD.Com #JD и Tencent Holding. Фирма также оптимистично смотрит на акции онлайн-ставок на спорт и на DraftKings #DKNG. 11 августа - директор по продуктовой платформе и операциям Ford #F проведет беседу с аналитиками JPMorgan, чтобы обсудить ключевые элементы плана Ford + по росту.
Barron’s выделяет для покупки акции следующих компаний:
Инфраструктурный сектор:
✅ Atlas #ATCX
✅ Jacobs Engineering Group #J
✅ Montrose Environmental Group #MEG
✅ Parsons #PSN
✅ Tetra Tech #ТТEК
Потребительский сектор:
✅ Spectrum Brands Holdings #SPB
Нефтяной сектор:
✅ Royal Dutch Shell #RDS.A
Акции, которые, по мнению аналитиков Barron’s, должны вырасти на фоне восстановления экономики по мере окончания пандемии:
✅ Ross Stores #ROST
✅ Hudson Pacific Properties #HPP
✅ Cisco Systems #CSCO
✅ Microsoft #MSFT
✅ WW International #WW
✅ Starbucks #SBUX
✅ Ruth's Hospitality Group #RUTH
✅ Boston Properties #BXP
💎 Исторически август считается слабым месяцем для рынка акций. Однако, первую неделю месяца американский рынок провел умеренно позитивно, а индекс S&P 500 демонстрирует рост уже 6 месяцев подряд. Ключевой отчет по рынку труда, который вышел на уходящей неделе, сигнализировал об улучшении ситуации на рынке труда. Вопреки сохранявшейся в последнее время тенденции «чем хуже - тем лучше», рынки отреагировали на позитивные данные ростом. В центре внимания инвесторов на неделе будут данные по инфляции США, которые наряду с последним отчетом по безработице, смогут дать участникам рынка понимание, как продолжает восстанавливаться экономика.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
Важные события предстоящей недели:
Инвесторы ожидают публикацию индекса потребительских цен и цен производителей, которые помогут пролить свет на текущую ситуацию с инфляцией. Двухпартийный законопроект об инфраструктуре приближается к согласованию в Сенате.
⚠️ Макроэкономические данные:
9 августа:
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (июнь)
11 августа:
• Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) (м/м) (июль)
• Запасы сырой нефти
12 августа:
• Ежемесячный отчет ОПЕК
• Индекс цен производителей (PPI) (м/м) (июль)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
13 августа:
• Число активных буровых установок от Baker Hughes
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
11 августа – Nio #NIO, eBay #EBAY
12 августа – Baidu #BIDU, Disney #DIS, Airbnb #ABNB
Сектор электромобилей: нас ожидает еще одна активная неделя, аналитики и инвесторы изучают последствия указа президента Байдена, который поставил задачу, чтобы к 2030 году половина всех продаваемых в США автомобилей составляла транспортные средства с нулевым уровнем выбросов. В фокусе внимания будут такие акции, как General Motors #GM, Ford #F и Volkswagen #VOW. Electric Mile Solutions #ELMS и Hyzon Motors #HYZN - две акции в сегменте автомобилей с нулевыми выбросами, набирающие популярность среди инвесторов.
Космический сектор: Northrop Grumman #NOC готовится запустить грузовой корабль на Международную космическую станцию. В Южном Техасе SpaceX #SPACE установил космический корабль Starship на прототип своей сверхтяжелой ракеты-носителя, которая сама загружена 29 ракетными двигателями Raptor. Данный космический корабль является самой высокой собранной ракетой, когда-либо созданной в истории. Тем временем Starliner Boeing #BA будет стремиться вернуться на стартовую площадку после устранения неполадок с клапанами. Трейдеры также будут следить за Astra Space #ASTR после того, как акции компании взлетели более чем на 20%, когда была объявлена дата первого коммерческого орбитального запуска компании совместно с Космическими силами США.
Корпоративные мероприятия: ARK Invest проведет ежемесячный веб-семинар 10 августа. Кэти Вуд и ее команда недавно приобрели акции Robinhood Markets #HOOD, Zymergen #ZY и Pinterest #PINS, одновременно сократив позиции в китайской JD.Com #JD и Tencent Holding. Фирма также оптимистично смотрит на акции онлайн-ставок на спорт и на DraftKings #DKNG. 11 августа - директор по продуктовой платформе и операциям Ford #F проведет беседу с аналитиками JPMorgan, чтобы обсудить ключевые элементы плана Ford + по росту.
Barron’s выделяет для покупки акции следующих компаний:
Инфраструктурный сектор:
✅ Atlas #ATCX
✅ Jacobs Engineering Group #J
✅ Montrose Environmental Group #MEG
✅ Parsons #PSN
✅ Tetra Tech #ТТEК
Потребительский сектор:
✅ Spectrum Brands Holdings #SPB
Нефтяной сектор:
✅ Royal Dutch Shell #RDS.A
Акции, которые, по мнению аналитиков Barron’s, должны вырасти на фоне восстановления экономики по мере окончания пандемии:
✅ Ross Stores #ROST
✅ Hudson Pacific Properties #HPP
✅ Cisco Systems #CSCO
✅ Microsoft #MSFT
✅ WW International #WW
✅ Starbucks #SBUX
✅ Ruth's Hospitality Group #RUTH
✅ Boston Properties #BXP
💎 Исторически август считается слабым месяцем для рынка акций. Однако, первую неделю месяца американский рынок провел умеренно позитивно, а индекс S&P 500 демонстрирует рост уже 6 месяцев подряд. Ключевой отчет по рынку труда, который вышел на уходящей неделе, сигнализировал об улучшении ситуации на рынке труда. Вопреки сохранявшейся в последнее время тенденции «чем хуже - тем лучше», рынки отреагировали на позитивные данные ростом. В центре внимания инвесторов на неделе будут данные по инфляции США, которые наряду с последним отчетом по безработице, смогут дать участникам рынка понимание, как продолжает восстанавливаться экономика.
@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
Новости премаркета США - 21.10.2021
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.29% (4514 п.)
📉 Nasdaq: -0.38% (15319 п.)
📉 Dow Jones -0.28% (35379 п.)
🌕 Золото: +0.04% ($1782)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.55% ($84.56)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.48% (1.667%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций снижается на фоне очередных новостей о возможном дефолте Evergrande. Китайский застройщик не смог реализовать некоторые ключевые объекты недвижимости для погашения задолженностей по своим обязательствам. Сегодня инвесторы ожидают публикации данных о количестве первичных заявок на пособие по безработице, которые могут дать представление о темпах восстановления занятости населения. Европейские фондовые индексы демонстрируют снижение. Фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🟡 Бывший Президент США Дональд Трамп объявил о запуске собственной медиа-компании Trump Media & Technology Group. Новый проект Трампа включает в себя социальную сеть под названием «TRUTH Social», а также сервис TMTG+, в котором будут представлены тематические программы и подкасты. Ожидается, что TMTG выйдет на биржу через слияние co SPAC компанией Digital World Acquisition #DWAC.
🟢 Tesla #TSLA представила рекордные финансовые результаты, несмотря на проблемы с цепями поставок и дефицит полупроводников. Компания продала около 241 тыс. автомобилей, что на 73% больше чем в прошлом году. Операционная маржа составила 14.6%, что значительно выше консенсус-прогнозов, а валовая маржа от продажи автомобилей достигла 30.5%, что также выше прогнозов аналитиков на уровне 28.4%.
🟡 Вчера PayPal #PYPL заявил, что рассматривает возможность приобретения Pinterest #PINS за $45 млрд. Компания стремится расширить деятельность в индустрии электронной коммерции, поскольку все больше потребителей переходят в сегмент онлайн-ритейла. Некоторые аналитики считают, что данная сделка может создать конфликт интересов PayPal со своими клиентами - крупными интернет-магазинами. Акции Pinterest выросли более чем на 10% после выхода этой новости, в то время как акции PayPal упали примерно на 5%.
Сезон отчетности:
🟢 Компания AT&T #T отчиталась за 3-й квартал 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.87, что на $0.07 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $39.92 млрд – на $760 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с уверенным ростом.
💎 Все внимание инвесторов будет приковано к завтрашней публикации индексов деловой активности, которые могут подтвердить либо опровергнуть предположение о том, что макроэкономические показатели уже достигли дна и теперь переходят к росту. Тем не менее, в этом году наблюдается явное расхождение между экономическими данными и динамикой акций. Это свидетельствует о том, что роль монетарного стимулирования ФРС может иметь более важное значение, чем реальное восстановление экономики, которое хоть и замедляется, но по-прежнему остается намного выше значений долгосрочного восходящего тренда.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.29% (4514 п.)
📉 Nasdaq: -0.38% (15319 п.)
📉 Dow Jones -0.28% (35379 п.)
🌕 Золото: +0.04% ($1782)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.55% ($84.56)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.48% (1.667%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций снижается на фоне очередных новостей о возможном дефолте Evergrande. Китайский застройщик не смог реализовать некоторые ключевые объекты недвижимости для погашения задолженностей по своим обязательствам. Сегодня инвесторы ожидают публикации данных о количестве первичных заявок на пособие по безработице, которые могут дать представление о темпах восстановления занятости населения. Европейские фондовые индексы демонстрируют снижение. Фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🟡 Бывший Президент США Дональд Трамп объявил о запуске собственной медиа-компании Trump Media & Technology Group. Новый проект Трампа включает в себя социальную сеть под названием «TRUTH Social», а также сервис TMTG+, в котором будут представлены тематические программы и подкасты. Ожидается, что TMTG выйдет на биржу через слияние co SPAC компанией Digital World Acquisition #DWAC.
🟢 Tesla #TSLA представила рекордные финансовые результаты, несмотря на проблемы с цепями поставок и дефицит полупроводников. Компания продала около 241 тыс. автомобилей, что на 73% больше чем в прошлом году. Операционная маржа составила 14.6%, что значительно выше консенсус-прогнозов, а валовая маржа от продажи автомобилей достигла 30.5%, что также выше прогнозов аналитиков на уровне 28.4%.
🟡 Вчера PayPal #PYPL заявил, что рассматривает возможность приобретения Pinterest #PINS за $45 млрд. Компания стремится расширить деятельность в индустрии электронной коммерции, поскольку все больше потребителей переходят в сегмент онлайн-ритейла. Некоторые аналитики считают, что данная сделка может создать конфликт интересов PayPal со своими клиентами - крупными интернет-магазинами. Акции Pinterest выросли более чем на 10% после выхода этой новости, в то время как акции PayPal упали примерно на 5%.
Сезон отчетности:
🟢 Компания AT&T #T отчиталась за 3-й квартал 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.87, что на $0.07 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $39.92 млрд – на $760 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с уверенным ростом.
💎 Все внимание инвесторов будет приковано к завтрашней публикации индексов деловой активности, которые могут подтвердить либо опровергнуть предположение о том, что макроэкономические показатели уже достигли дна и теперь переходят к росту. Тем не менее, в этом году наблюдается явное расхождение между экономическими данными и динамикой акций. Это свидетельствует о том, что роль монетарного стимулирования ФРС может иметь более важное значение, чем реальное восстановление экономики, которое хоть и замедляется, но по-прежнему остается намного выше значений долгосрочного восходящего тренда.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт
Новости премаркета США - 03.02.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -1.02% (4530 п.)
📉 Nasdaq: -2.11% (14795 п.)
📉 Dow Jones -0.19% (35423 п.)
🌕 Золото: -0.28% ($1801)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.84% ($88.00)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.41% (1.804%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций прервал четырехдневный рост после публикации разочаровывающей отчетности Meta Platforms #FB. Технологический сектор оказался под наибольшим давлением - фьючерсы на Nasdaq теряют более 2%. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🔴 Акции Meta Platforms #FB на премаркете рухнули на 22% после публикации разочаровывающей отчетности. Неутешительные результаты привели к потере около $200 млрд рыночной капитализации компании. Аналитики отмечают, что несмотря на ребрендинг, Meta на данный момент является в первую очередь рекламной компанией, и ей еще предстоит убедить инвесторов в том, что выход в метавселенную сможет себя окупить. «Meta - это баскетболист, который возомнил себя лыжником», - заявил Дэн Айвз, эксперт Wedbush.
🔴 Когда Facebook «чихает», неудивительно, что другие социальные сети тут же «подхватывают простуду». Вслед за Meta, рухнули акции Twitter #TWTR (-8%), Pinterest #PINS (-10%) и Snap #SNAP (-17%). Alphabet #GOOG, хотя и менее ориентированный на соцсети, теряет около 2%. Акции Spotify #SPOT второй раз за неделю наделали шума, упав на 23% после выхода сообщения о неутешительном росте премиум-подписчиков.
🔴 Годовая инфляция в Турции в январе взлетела до 48.7%, что является максимумом за последние два десятилетия. Росту цен способствовала серия нетрадиционных снижении ключевой ставки и обвал турецкой лиры в прошлом году. В месячном исчислении в январе потребительские цены выросли на 11.1%, что оказалось выше прогнозов экономистов на уровне 9.8%. Индекс цен производителей в прошлом месяце подскочил на 10.45% по сравнению с декабрем и на 93.53% в годовом исчислении, что отражает значительные валютные колебания в последние месяцы.
🟡 Давление на Европейский центральный банк растет, поскольку в январе инфляция в Еврозоне достигла рекордных 5.1%. До сих пор ЕЦБ отставал от других центральных банков в реагировании на растущее ценовое давление и заявлял, что не будет повышать ключевую ставку до тех пор, пока не завершит выкуп облигаций. Исходя из этого, повышение ставок в Еврозоне в текущем году выглядит маловероятным. В это время на другой части континента Банк Англии впервые с 2004 года повысил ставку на 25 б.п. до 0.5%.
Сезон отчетности:
🟡 Eli Lilly #LLY отчиталась за 4-й квартал 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.49, что на $0.01 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $8 млрд – на $250 млн выше консенсус-прогнозов. Руководство сохранило свой прогноз на 2022 год без изменений. На премаркете бумага торгуется без выраженной динамики.
💎 Неудивительно, что все внимание инвесторов в данный момент сфокусировано на сезоне отчетности, о чем свидетельствует реакция рынка на результаты Meta. Приближающиеся сроки начала повышения ставок вынуждают инвесторов более пристально оценивать корпоративные результаты. В таких условиях некоторым компаниям будет трудно оправдать свою текущую оценку. Тем не менее наблюдаемая коррекция технологического сектора - это отличная возможность для формирования позиций в прибыльных акциях с разумными мультипликаторами на привлекательных уровнях.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -1.02% (4530 п.)
📉 Nasdaq: -2.11% (14795 п.)
📉 Dow Jones -0.19% (35423 п.)
🌕 Золото: -0.28% ($1801)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.84% ($88.00)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.41% (1.804%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций прервал четырехдневный рост после публикации разочаровывающей отчетности Meta Platforms #FB. Технологический сектор оказался под наибольшим давлением - фьючерсы на Nasdaq теряют более 2%. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🔴 Акции Meta Platforms #FB на премаркете рухнули на 22% после публикации разочаровывающей отчетности. Неутешительные результаты привели к потере около $200 млрд рыночной капитализации компании. Аналитики отмечают, что несмотря на ребрендинг, Meta на данный момент является в первую очередь рекламной компанией, и ей еще предстоит убедить инвесторов в том, что выход в метавселенную сможет себя окупить. «Meta - это баскетболист, который возомнил себя лыжником», - заявил Дэн Айвз, эксперт Wedbush.
🔴 Когда Facebook «чихает», неудивительно, что другие социальные сети тут же «подхватывают простуду». Вслед за Meta, рухнули акции Twitter #TWTR (-8%), Pinterest #PINS (-10%) и Snap #SNAP (-17%). Alphabet #GOOG, хотя и менее ориентированный на соцсети, теряет около 2%. Акции Spotify #SPOT второй раз за неделю наделали шума, упав на 23% после выхода сообщения о неутешительном росте премиум-подписчиков.
🔴 Годовая инфляция в Турции в январе взлетела до 48.7%, что является максимумом за последние два десятилетия. Росту цен способствовала серия нетрадиционных снижении ключевой ставки и обвал турецкой лиры в прошлом году. В месячном исчислении в январе потребительские цены выросли на 11.1%, что оказалось выше прогнозов экономистов на уровне 9.8%. Индекс цен производителей в прошлом месяце подскочил на 10.45% по сравнению с декабрем и на 93.53% в годовом исчислении, что отражает значительные валютные колебания в последние месяцы.
🟡 Давление на Европейский центральный банк растет, поскольку в январе инфляция в Еврозоне достигла рекордных 5.1%. До сих пор ЕЦБ отставал от других центральных банков в реагировании на растущее ценовое давление и заявлял, что не будет повышать ключевую ставку до тех пор, пока не завершит выкуп облигаций. Исходя из этого, повышение ставок в Еврозоне в текущем году выглядит маловероятным. В это время на другой части континента Банк Англии впервые с 2004 года повысил ставку на 25 б.п. до 0.5%.
Сезон отчетности:
🟡 Eli Lilly #LLY отчиталась за 4-й квартал 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.49, что на $0.01 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $8 млрд – на $250 млн выше консенсус-прогнозов. Руководство сохранило свой прогноз на 2022 год без изменений. На премаркете бумага торгуется без выраженной динамики.
💎 Неудивительно, что все внимание инвесторов в данный момент сфокусировано на сезоне отчетности, о чем свидетельствует реакция рынка на результаты Meta. Приближающиеся сроки начала повышения ставок вынуждают инвесторов более пристально оценивать корпоративные результаты. В таких условиях некоторым компаниям будет трудно оправдать свою текущую оценку. Тем не менее наблюдаемая коррекция технологического сектора - это отличная возможность для формирования позиций в прибыльных акциях с разумными мультипликаторами на привлекательных уровнях.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт
Новости премаркета США - 28.06.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.53% (3924 п.)
📈 Nasdaq: +0.44% (12093 п.)
📈 Dow Jones +0.56% (31599 п.)
🌕 Золото: +0.01% ($1822)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.21% ($116.78)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.12% (3.24%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Рынок акций полностью отыграл вчерашнее падение. Некоторую поддержку настроению инвесторов оказало повышение дивидендов крупными банками, включая Bank of America #BAC, Morgan Stanley #MS и Goldman Sachs #GS. Данная мера может сигнализировать об уверенности крупных финансовых институтов в перспективах экономики. Сегодняшний день отметится публикацией июньского индекса потребительского доверия от CB. Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись в зеленой зоне.
🟢 Власти Китая сократят время централизованного карантина для прибывающих из-за рубежа граждан с 14 до семи дней. Между тем, в двух крупнейших городах страны, Пекине и Шанхае, не было зарегистрировано новых случаев заражения COVID-19, впервые с 19 февраля.
🟢 ЦБ РФ разрешил экспортерам сохранить валюту, которую не успели продать до 10 июня. Валютную выручку, которую российские экспортеры накопили, но не успели реализовать до момента отмены ее обязательной продажи, компании могут не продавать, разъяснил Банк России.
🟢 Аргентина и Иран подали заявки на вступление в БРИКС. Помощник президента РФ Юрий Ушаков заявил, что Москва положительно смотрит на возможное расширение объединения, но «к данной проблеме нужно подходить очень осторожно, аккуратно».
🔴 Власти РФ оштрафовали стриминговый сервис Twitch и фотохостинг Pinterest #PINS на ₽2 млн за отказ произвести локализацию данных российских пользователей. По той же причине на ₽1 млн оштрафовали сервис доставки грузов UPS #UPS. Административные протоколы о нарушениях были составлены в отношении компаний еще в мае.
🔴 Крупные инвесторы Microsoft #MSFT, среди которых несколько пенсионных фондов, потребовали от компании опубликовать более подробную налоговую и финансовую отчетность по странам за пределами США. Помимо этого, инвесторы призывают Microsoft отчитываться в соответствии с налоговым стандартом GRI.
🔴 Криптовалютная биржа Voyagel выпустила уведомление о дефолте для хедж-фонда Three Arrows Capital в связи с его неспособностью выплатить кредит в размере 15250 BTC и $350 млн в USDC. Voyager отметила, что изучает «средства правовой защиты» и стремится добиться возврата своих средств.
🟢 Albemarle #ALB объявила о планах по строительству в США литиевого перерабатывающего предприятия, которое способно удвоить производственные мощности компании. Стоимость проекта может составить около $1.2 млрд. Также руководство заявило, что планирует к 2030 году увеличить производство лития почти в пять раз за счет новых проектов.
💎 Как мы и ожидали, фьючерсы на акции на текущий момент продолжают восходящую динамику. Мы планируем в ближайшие дни начать фиксировать выросшие позиции и добавлять защитные инструменты в портфели, т.к. не исключаем локальную коррекцию в июле. При этом на средне- и долгосрочной перспективе мы рассчитываем на рост фондового рынка на фоне:
⁃ низкого позиционирования инвесторов;
⁃ крайне пессимистичного настроения участников торгов;
⁃ высокой вероятности продолжения экономического роста, а не рецессии;
⁃ вероятного прохождения пика инфляции в ближайшие месяцы;
⁃ вероятного смягчения позиции ФРС в преддверии выборов в Конгресс.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.53% (3924 п.)
📈 Nasdaq: +0.44% (12093 п.)
📈 Dow Jones +0.56% (31599 п.)
🌕 Золото: +0.01% ($1822)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.21% ($116.78)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.12% (3.24%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Рынок акций полностью отыграл вчерашнее падение. Некоторую поддержку настроению инвесторов оказало повышение дивидендов крупными банками, включая Bank of America #BAC, Morgan Stanley #MS и Goldman Sachs #GS. Данная мера может сигнализировать об уверенности крупных финансовых институтов в перспективах экономики. Сегодняшний день отметится публикацией июньского индекса потребительского доверия от CB. Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись в зеленой зоне.
🟢 Власти Китая сократят время централизованного карантина для прибывающих из-за рубежа граждан с 14 до семи дней. Между тем, в двух крупнейших городах страны, Пекине и Шанхае, не было зарегистрировано новых случаев заражения COVID-19, впервые с 19 февраля.
🟢 ЦБ РФ разрешил экспортерам сохранить валюту, которую не успели продать до 10 июня. Валютную выручку, которую российские экспортеры накопили, но не успели реализовать до момента отмены ее обязательной продажи, компании могут не продавать, разъяснил Банк России.
🟢 Аргентина и Иран подали заявки на вступление в БРИКС. Помощник президента РФ Юрий Ушаков заявил, что Москва положительно смотрит на возможное расширение объединения, но «к данной проблеме нужно подходить очень осторожно, аккуратно».
🔴 Власти РФ оштрафовали стриминговый сервис Twitch и фотохостинг Pinterest #PINS на ₽2 млн за отказ произвести локализацию данных российских пользователей. По той же причине на ₽1 млн оштрафовали сервис доставки грузов UPS #UPS. Административные протоколы о нарушениях были составлены в отношении компаний еще в мае.
🔴 Крупные инвесторы Microsoft #MSFT, среди которых несколько пенсионных фондов, потребовали от компании опубликовать более подробную налоговую и финансовую отчетность по странам за пределами США. Помимо этого, инвесторы призывают Microsoft отчитываться в соответствии с налоговым стандартом GRI.
🔴 Криптовалютная биржа Voyagel выпустила уведомление о дефолте для хедж-фонда Three Arrows Capital в связи с его неспособностью выплатить кредит в размере 15250 BTC и $350 млн в USDC. Voyager отметила, что изучает «средства правовой защиты» и стремится добиться возврата своих средств.
🟢 Albemarle #ALB объявила о планах по строительству в США литиевого перерабатывающего предприятия, которое способно удвоить производственные мощности компании. Стоимость проекта может составить около $1.2 млрд. Также руководство заявило, что планирует к 2030 году увеличить производство лития почти в пять раз за счет новых проектов.
💎 Как мы и ожидали, фьючерсы на акции на текущий момент продолжают восходящую динамику. Мы планируем в ближайшие дни начать фиксировать выросшие позиции и добавлять защитные инструменты в портфели, т.к. не исключаем локальную коррекцию в июле. При этом на средне- и долгосрочной перспективе мы рассчитываем на рост фондового рынка на фоне:
⁃ низкого позиционирования инвесторов;
⁃ крайне пессимистичного настроения участников торгов;
⁃ высокой вероятности продолжения экономического роста, а не рецессии;
⁃ вероятного прохождения пика инфляции в ближайшие месяцы;
⁃ вероятного смягчения позиции ФРС в преддверии выборов в Конгресс.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 29.06.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.33% (3838 п.)
📈 Nasdaq: +0.31% (11711 п.)
📈 Dow Jones +0.43% (31060 п.)
🌕 Золото: +0.46% ($1827)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.18% ($119.57)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.76% (3.151%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете демонстрируют умеренный рост. Инвесторы занимают выжидательную позицию перед выступлением главы ФРС Джерома Пауэлла на форуме ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Помимо этого, инвесторы ожидают публикации окончательных данных по темпам роста ВВП США за 1-й квартал. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 НАТО объявила о достижении соглашения с Турцией о приеме в состав альянса Швеции и Финляндии. Страны пообещали проявлять солидарность с Турцией в ее борьбе с возможными террористами и не поддерживать «Рабочую партию Курдистана».
🟡 Между тем, сегодня началось двухдневное заседание ОПЕК+ на фоне которого может наблюдаться повышенная волатильность в акциях нефтегазовых компаний.
🟢 Минфин США разрешил часть сделок с попавшими под санкции российскими компаниями в сфере безопасности гражданских самолетов. Среди компаний, для которых сделано послабление: ОАК #UNAC, Иркут #IRKT и некоторые другие.
🔴 Администрация Байдена внесла пять китайских компаний в черный список экспорта за нарушение санкций в отношении России. По мнению руководства США, эти компании якобы оказывали поддержку российским военным и оборонным компаниям, связанным со спецоперацией на Украине.
🟡 Siemens #SIE отвергла заявления России о том, что поставки газа в Германию были ограничены из-за того, что компания не вернула из ремонта турбину для трубопровода «Северный поток-1». «Даже если бы это было так, это никогда не оправдало бы такого сильного сокращения потока газа»,- заявил глава компании.
🔴 Goldman Sachs #GS спрогнозировал, что его потребительский бизнес принесет в этом году убыток свыше $1.2 млрд. Значительные потери связаны с появлением новых направлений развития бизнеса, последствием пандемии, сокращением расходов и увеличением резервов. Банк представит отчетность за 2-й квартал 18 июля.
🔴 Аналитическая компания Grizzly Research опубликовала отчет, в котором утверждалось, что китайский производителя электромобилей Nio #NIO завысил данные о выручке в отчетности. Nio, в свою очередь отвергла обвинения.
🔴 В Калифорнии Tesla #TSLA уволила около 200 сотрудников, которые занимались функцией автопилота. Всего, по словам главы компании, автопроизводитель в течение трех месяцев уволит 10% штата.
🟢 CEO и сооснователь Pinterest #PINS Бен Зильберман покинет свой пост и займет место исполнительного председателя совета директоров компании. На его место встанет Билл Рэди, руководивший подразделением электронной коммерции в Google #GOOG.
💎 Вчера американский рынок акций существенно скорректировался, мы предполагали, что ситуация будет развиваться таким образом, поэтому успели зафиксировать часть прибыльных позиций и добавить хедж в портфели. Сегодня мы планируем продолжать двигаться в том же направлении - сокращать экспозицию на рынок акций. Как мы не раз писали, мы ожидаем, что фондовый рынок будет под давлением в первой половине июля.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.33% (3838 п.)
📈 Nasdaq: +0.31% (11711 п.)
📈 Dow Jones +0.43% (31060 п.)
🌕 Золото: +0.46% ($1827)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.18% ($119.57)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.76% (3.151%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете демонстрируют умеренный рост. Инвесторы занимают выжидательную позицию перед выступлением главы ФРС Джерома Пауэлла на форуме ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Помимо этого, инвесторы ожидают публикации окончательных данных по темпам роста ВВП США за 1-й квартал. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 НАТО объявила о достижении соглашения с Турцией о приеме в состав альянса Швеции и Финляндии. Страны пообещали проявлять солидарность с Турцией в ее борьбе с возможными террористами и не поддерживать «Рабочую партию Курдистана».
🟡 Между тем, сегодня началось двухдневное заседание ОПЕК+ на фоне которого может наблюдаться повышенная волатильность в акциях нефтегазовых компаний.
🟢 Минфин США разрешил часть сделок с попавшими под санкции российскими компаниями в сфере безопасности гражданских самолетов. Среди компаний, для которых сделано послабление: ОАК #UNAC, Иркут #IRKT и некоторые другие.
🔴 Администрация Байдена внесла пять китайских компаний в черный список экспорта за нарушение санкций в отношении России. По мнению руководства США, эти компании якобы оказывали поддержку российским военным и оборонным компаниям, связанным со спецоперацией на Украине.
🟡 Siemens #SIE отвергла заявления России о том, что поставки газа в Германию были ограничены из-за того, что компания не вернула из ремонта турбину для трубопровода «Северный поток-1». «Даже если бы это было так, это никогда не оправдало бы такого сильного сокращения потока газа»,- заявил глава компании.
🔴 Goldman Sachs #GS спрогнозировал, что его потребительский бизнес принесет в этом году убыток свыше $1.2 млрд. Значительные потери связаны с появлением новых направлений развития бизнеса, последствием пандемии, сокращением расходов и увеличением резервов. Банк представит отчетность за 2-й квартал 18 июля.
🔴 Аналитическая компания Grizzly Research опубликовала отчет, в котором утверждалось, что китайский производителя электромобилей Nio #NIO завысил данные о выручке в отчетности. Nio, в свою очередь отвергла обвинения.
🔴 В Калифорнии Tesla #TSLA уволила около 200 сотрудников, которые занимались функцией автопилота. Всего, по словам главы компании, автопроизводитель в течение трех месяцев уволит 10% штата.
🟢 CEO и сооснователь Pinterest #PINS Бен Зильберман покинет свой пост и займет место исполнительного председателя совета директоров компании. На его место встанет Билл Рэди, руководивший подразделением электронной коммерции в Google #GOOG.
💎 Вчера американский рынок акций существенно скорректировался, мы предполагали, что ситуация будет развиваться таким образом, поэтому успели зафиксировать часть прибыльных позиций и добавить хедж в портфели. Сегодня мы планируем продолжать двигаться в том же направлении - сокращать экспозицию на рынок акций. Как мы не раз писали, мы ожидаем, что фондовый рынок будет под давлением в первой половине июля.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 02.08.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.61% (4096 п.)
📉 Nasdaq: -0.75% (12866 п.)
📉 Dow Jones -0.52% (32597 п.)
🌕 Золото: +0.43% ($1778)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.07% ($99.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.85% (2.555%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Давление на рынок акций оказывает ситуация с возможным посещением Тайваня представителем конгресса США Нэнси Пелоси. По сообщениям СМИ она прибудет в Тайбэй в ближайшие часы. Сегодняшний день также отметится публикацией июньских данных по числу открытых вакансий в США, которые дадут представление об охлаждении рынка труда. Помимо этого, выступит несколько представителей ФРС. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 В столицу Ирака Багдад на фоне массовых протестов ввели войска. Демонстранты захватили здание парламента и начали сидячую забастовку. Большая часть высших чиновников уже покинула страну.
🔴 Эксперты технического комитета ОПЕК+ понизили оценку профицита нефти в 2022 году с 1 млн до 0.8 млн баррелей в сутки, следует из отчетности, подготовленной к заседанию альянса.
🟡 Moller-Maersk #MAERSK_A, один из крупнейших морских перевозчиков, в третий раз в этом году повысил прогнозы по прибыли из-за продолжительных сбоев в цепях поставок, заявив, что «нормализация» рынка займет больше времени, чем ожидалось.
🔴 Кроссчейн-протокол Nomad подвергся хакерской атаке, в результате которой злоумышленники вывели криптоактивы на сумму более $200 млн, согласно данным PeckShield.
🔴 SEC обвинила 11 человек, среди которых находятся и россияне, в создании и продвижении криптопирамиды Forsage, которая была создана по схеме Понци. Сообщается, Forsage привлекла более $300 млн от инвесторов со всего мира.
🟢 X5 Retail Group #FIVE сообщил о договоренности приобрести контрольные доли в размере 70% в капиталах крупных сибирских ритейлеров «Красный яр» и «Слата». Сумма сделки и другие детали не раскрываются.
🟢 Saudi Aramco приобретет подразделение американского производителя моторных масел Valvoline #VVV за $2.65 млрд. Сделку планируется закрыть в конце 2022 - начале 2023 года.
🟢 Инвестор-активист Elliott Investment Management сообщил, что стал крупнейшим инвестором Pinterest #PINS. Фирма также оценила сервис как «высокостратегический бизнес со значительным потенциалом роста».
🟢 По сообщению Reuters, консорциум инвесторов во главе с Apollo Global Management #APO ведет переговоры о покупке грузовой авиакомпании Atlas Air #AAW. Сумма сделки и состав консорциума пока неизвестны.
💎 После сильного отскока в июле американский рынок консолидируется. Сезон отчетности проходит более позитивно, чем ожидалось — реакция рынка на достаточно неплохие результаты компаний позволяет фиксировать прибыльные позиции. Однако общий фон остается достаточно напряженным: помимо макрорисков в последние дни ощутимо возросла геополитическая напряженность. Краткосрочно продолжаем занимать осторожную позицию: пользуясь моментом, наращиваем долю кэша и защитных инструментов в портфеле.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.61% (4096 п.)
📉 Nasdaq: -0.75% (12866 п.)
📉 Dow Jones -0.52% (32597 п.)
🌕 Золото: +0.43% ($1778)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.07% ($99.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.85% (2.555%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Давление на рынок акций оказывает ситуация с возможным посещением Тайваня представителем конгресса США Нэнси Пелоси. По сообщениям СМИ она прибудет в Тайбэй в ближайшие часы. Сегодняшний день также отметится публикацией июньских данных по числу открытых вакансий в США, которые дадут представление об охлаждении рынка труда. Помимо этого, выступит несколько представителей ФРС. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 В столицу Ирака Багдад на фоне массовых протестов ввели войска. Демонстранты захватили здание парламента и начали сидячую забастовку. Большая часть высших чиновников уже покинула страну.
🔴 Эксперты технического комитета ОПЕК+ понизили оценку профицита нефти в 2022 году с 1 млн до 0.8 млн баррелей в сутки, следует из отчетности, подготовленной к заседанию альянса.
🟡 Moller-Maersk #MAERSK_A, один из крупнейших морских перевозчиков, в третий раз в этом году повысил прогнозы по прибыли из-за продолжительных сбоев в цепях поставок, заявив, что «нормализация» рынка займет больше времени, чем ожидалось.
🔴 Кроссчейн-протокол Nomad подвергся хакерской атаке, в результате которой злоумышленники вывели криптоактивы на сумму более $200 млн, согласно данным PeckShield.
🔴 SEC обвинила 11 человек, среди которых находятся и россияне, в создании и продвижении криптопирамиды Forsage, которая была создана по схеме Понци. Сообщается, Forsage привлекла более $300 млн от инвесторов со всего мира.
🟢 X5 Retail Group #FIVE сообщил о договоренности приобрести контрольные доли в размере 70% в капиталах крупных сибирских ритейлеров «Красный яр» и «Слата». Сумма сделки и другие детали не раскрываются.
🟢 Saudi Aramco приобретет подразделение американского производителя моторных масел Valvoline #VVV за $2.65 млрд. Сделку планируется закрыть в конце 2022 - начале 2023 года.
🟢 Инвестор-активист Elliott Investment Management сообщил, что стал крупнейшим инвестором Pinterest #PINS. Фирма также оценила сервис как «высокостратегический бизнес со значительным потенциалом роста».
🟢 По сообщению Reuters, консорциум инвесторов во главе с Apollo Global Management #APO ведет переговоры о покупке грузовой авиакомпании Atlas Air #AAW. Сумма сделки и состав консорциума пока неизвестны.
💎 После сильного отскока в июле американский рынок консолидируется. Сезон отчетности проходит более позитивно, чем ожидалось — реакция рынка на достаточно неплохие результаты компаний позволяет фиксировать прибыльные позиции. Однако общий фон остается достаточно напряженным: помимо макрорисков в последние дни ощутимо возросла геополитическая напряженность. Краткосрочно продолжаем занимать осторожную позицию: пользуясь моментом, наращиваем долю кэша и защитных инструментов в портфеле.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Перспективы Pinterest после новости о доле Elliott Management
💡 Аналитики Susquehanna считают, что пора покупать акции Pinterest после сообщения, что инвестор-активист Elliott Management стал крупнейшим акционером компании.
✅ Pinterest #PINS - фотохостинг, позволяющий пользователям добавлять в режиме онлайн изображения, помещать их в тематические коллекции и делиться ими с другими пользователями.
🎯 Целевая цена - $35, потенциал роста +56%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Отчетность. Накануне компания представила смешанную отчетность за второй квартал. Выручка и прибыль на акцию не дотянули до прогнозов рынка, однако новый генеральный директор Pinterest Билл Риди дал позитивные комментарии, заявив, что компания продолжит расширяться в сферы в шопинга и электронной коммерции. Инвесторы также положительно отреагировали на данные о том, что средний доход на пользователя (ARPU) вырос с $1.33 в первом квартале до $1.54 во втором, несмотря на падение общего количества пользователей на 5%.
• Участие активиста. Стратеги Susquehanna считают, что участие Elliott Management станет позитивным для Pinterest. Ранее инвестор отмечал, что компания имеет «значительный потенциал для роста». Планы нового CEO по развитию электронной коммерции на платформе также рассматриваются как катализатор для акций. Все эти факторы в сочетании с относительно низкой оценкой по мультипликаторам, делают акции Pinterest крайне привлекательными для покупки, считают в Susquehanna.
⛔️ Другие аналитики с Уолл-стрит менее оптимистичны в отношении акций после отчетности. Goldman Sachs, Morgan Stanley, Barclays, JPMorgan и Bank of America присвоили акциям нейтральный рейтинг.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $14.59
• fwd P/E = 20.45х
• fwd P/E сектора = 15.06x
• fwd PEG = 0.56x
💎 Наше мнение: Только за последнюю неделю акции компании подскочили более чем на 30% на фоне отчетности и новостей по Elliott, что несколько ограничивает дальнейший потенциал для устойчивого роста. При этом, Pinterest остается быстрорастущей компаний, которая наиболее подвержена росту процентных ставок. В связи с этим считаем, что стоит формировать позицию в акциях после коррекции и по мере того, как рынок убедится, что ФРС начинает проводить менее агрессивное ужесточение денежно-кредитной политики.
#инвестиционная_идея #акции #США #коммуникационные_услуги #PINS
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
💡 Аналитики Susquehanna считают, что пора покупать акции Pinterest после сообщения, что инвестор-активист Elliott Management стал крупнейшим акционером компании.
✅ Pinterest #PINS - фотохостинг, позволяющий пользователям добавлять в режиме онлайн изображения, помещать их в тематические коллекции и делиться ими с другими пользователями.
🎯 Целевая цена - $35, потенциал роста +56%
⚡️ Основные тезисы к покупке:
• Отчетность. Накануне компания представила смешанную отчетность за второй квартал. Выручка и прибыль на акцию не дотянули до прогнозов рынка, однако новый генеральный директор Pinterest Билл Риди дал позитивные комментарии, заявив, что компания продолжит расширяться в сферы в шопинга и электронной коммерции. Инвесторы также положительно отреагировали на данные о том, что средний доход на пользователя (ARPU) вырос с $1.33 в первом квартале до $1.54 во втором, несмотря на падение общего количества пользователей на 5%.
• Участие активиста. Стратеги Susquehanna считают, что участие Elliott Management станет позитивным для Pinterest. Ранее инвестор отмечал, что компания имеет «значительный потенциал для роста». Планы нового CEO по развитию электронной коммерции на платформе также рассматриваются как катализатор для акций. Все эти факторы в сочетании с относительно низкой оценкой по мультипликаторам, делают акции Pinterest крайне привлекательными для покупки, считают в Susquehanna.
⛔️ Другие аналитики с Уолл-стрит менее оптимистичны в отношении акций после отчетности. Goldman Sachs, Morgan Stanley, Barclays, JPMorgan и Bank of America присвоили акциям нейтральный рейтинг.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $14.59
• fwd P/E = 20.45х
• fwd P/E сектора = 15.06x
• fwd PEG = 0.56x
💎 Наше мнение: Только за последнюю неделю акции компании подскочили более чем на 30% на фоне отчетности и новостей по Elliott, что несколько ограничивает дальнейший потенциал для устойчивого роста. При этом, Pinterest остается быстрорастущей компаний, которая наиболее подвержена росту процентных ставок. В связи с этим считаем, что стоит формировать позицию в акциях после коррекции и по мере того, как рынок убедится, что ФРС начинает проводить менее агрессивное ужесточение денежно-кредитной политики.
#инвестиционная_идея #акции #США #коммуникационные_услуги #PINS
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Основные посты за прошедшую неделю:
Венчурные инвестиции:
• Sensi.Ai
Депозитарные расписки:
• Как купить АДР Полюс Золото с дисконтом
Инвестиционные идеи:
• Pinterest #PINS
• PayPal #PYPL
• Advanced Micro Devices #AMD
• Uber #UBER
Аналитика:
• Вчерашние аутсайдеры – сегодняшние лидеры
• Новые инвестиционные идеи от UBS. Часть 1
• Новые инвестиционные идеи от UBS. Часть 2
• Рецессия и сырьевой рынок
• Топ-пики JPMorgan на среднесрок
• Перспективы рынка на второе полугодие от Palisade Capital
• Компании малой капитализации – отличная инвестидея для торговли во время рецессии
Записи войс-чатов Abeta:
• Обзор текущей ситуации на 02.08.2022
Watchlist «Алгоритмический»:
• Изменения в портфеле
#навигатор
Венчурные инвестиции:
• Sensi.Ai
Депозитарные расписки:
• Как купить АДР Полюс Золото с дисконтом
Инвестиционные идеи:
• Pinterest #PINS
• PayPal #PYPL
• Advanced Micro Devices #AMD
• Uber #UBER
Аналитика:
• Вчерашние аутсайдеры – сегодняшние лидеры
• Новые инвестиционные идеи от UBS. Часть 1
• Новые инвестиционные идеи от UBS. Часть 2
• Рецессия и сырьевой рынок
• Топ-пики JPMorgan на среднесрок
• Перспективы рынка на второе полугодие от Palisade Capital
• Компании малой капитализации – отличная инвестидея для торговли во время рецессии
Записи войс-чатов Abeta:
• Обзор текущей ситуации на 02.08.2022
Watchlist «Алгоритмический»:
• Изменения в портфеле
#навигатор
Важные события предстоящей недели - 12.09.2022
Главное событие недели - публикация отчета по инфляции за август. Ожидается, что темпы роста цен в годовом выражении снизятся до 8.1% после 8.5% в июле.
⚠️ Макроэкономические данные:
13 сентября:
• Индекс потребительских цен (CPI) (август)
14 сентября:
• Индекс цен производителей (PPI) (август)
15 сентября:
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (сентябрь)
• Объём розничных продаж (август)
• Объем промышленного производства (август)
16 сентября:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (сентябрь)
День инвестора Starbucks:
Starbucks #SBUX проведет День инвестора 13 сентября. Ожидается, что компания предоставит информацию о стратегии реновации бизнеса, а также познакомит сообщество с новым CEO Лаксманон Нарасимхана. Инвесторы будут внимательно следить за прогнозами по прибыли на 2023 год, а также обновлениями по долгосрочной финансовой модели Starbucks. Morgan Stanley отметил, что мероприятия для инвесторов в прошлом были положительными катализаторами для акций Starbucks. Инвестбанк также ожидает, что рентабельность компании будет находиться под давлением в 2022 финансовом году, однако затем в течение следующих нескольких лет темпы роста выручки превысят темпы роста расходов.
Автошоу в Детройте:
Мероприятие начнется 14 сентября. Среди наиболее заметных участников: Ford #F, General Motors #GM, Stellantis #STLA и Hyundai #HYUD. Самым важным событием станет презентация нового Ford S650 Mustang, который будет запущен в продажу в 2024 году. Ожидается, что новый Mustang будет оснащен ПО от Google #GOOG. Помимо этого, на автошоу Ford представит новый концепт-кар Lincoln L100. Также велика вероятность анонсов от GM и Stellantis. Ранее Chrysler, который принадлежит Stellantis, давала намеки о разработке новой модели. Помимо крупных автопроизводителей, стартапы такие, как Harbinger, также выступят на мероприятии.
Корпоративные события:
12 сентября Brookfield Asset Management #BAM проведет день инвестора. 13 сентября акционеры Twitter #TWTR проголосуют за принятие предложения от Илона Маска о покупке компании за $54.20 за акцию. 14-15 сентября Roblox #RBLX, Humana #HUM, Danaher #DHR также проведут мероприятия для инвесторов.
Заметные конференции:
Goldman Sachs проведет технологическую конференцию, на которой выступят eBay #EBAY, General Motors #GM, Peloton #PTON, Coinbase #COIN, Applied Materials #AMAT, Etsy #ETSY, IMAX #IMAX и Pinterest #PINS.
💡 Аналитики Barron’s провели обзор на перспективы Volkswagen #VOW3 на фоне предстоящего IPO Porsche. По мнению аналитиков, размещение акций станет положительным катализатором для акций Volkswagen. На данный момент Porsche оценивается в $60-85 млрд и является наиболее ценной частью автомобильного портфеля Volkswagen, который включает в себя сам бренд VW, Audi, Bentley и Lamborghini. Помимо шумихи вокруг IPO, Volkswagen также рассматривается одним из лидеров в автомобильном секторе и называется наиболее сильным конкурентом Tesla #TSLA.
💎 Во вторник на этой неделе выйдут долгожданные данные по потребительской инфляции за август (CPI), консенсусный прогноз - 8.1% в годовом исчислении. Мы считаем, что фактический принт будет на уровне или ниже ожиданий, что может краткосрочно поддержать рынок акций, как минимум до заседания ФРС 21 сентября. В августе существенно снизились цены на топливо и подержанные автомобили, а это существенные компоненты CPI. Поэтому мы спекулятивно нарастили позиции в портфелях и не исключаем продолжение роста фондового рынка в ближайшие несколько торговых сессий. Также мы присматриваемся к открытию лонгов в длинных качественных бондах и/или трежерис. Доходности по 10-ти леткам выросли выше значений, которые мы считаем справедливыми, но учитывая навес предложения на первичном рынке, мы не исключаем движение к 3.5% - от этих уровней планируем начинать покупки.
#США #неделя_впереди
telegram · сайт · курс
Главное событие недели - публикация отчета по инфляции за август. Ожидается, что темпы роста цен в годовом выражении снизятся до 8.1% после 8.5% в июле.
⚠️ Макроэкономические данные:
13 сентября:
• Индекс потребительских цен (CPI) (август)
14 сентября:
• Индекс цен производителей (PPI) (август)
15 сентября:
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (сентябрь)
• Объём розничных продаж (август)
• Объем промышленного производства (август)
16 сентября:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (сентябрь)
День инвестора Starbucks:
Starbucks #SBUX проведет День инвестора 13 сентября. Ожидается, что компания предоставит информацию о стратегии реновации бизнеса, а также познакомит сообщество с новым CEO Лаксманон Нарасимхана. Инвесторы будут внимательно следить за прогнозами по прибыли на 2023 год, а также обновлениями по долгосрочной финансовой модели Starbucks. Morgan Stanley отметил, что мероприятия для инвесторов в прошлом были положительными катализаторами для акций Starbucks. Инвестбанк также ожидает, что рентабельность компании будет находиться под давлением в 2022 финансовом году, однако затем в течение следующих нескольких лет темпы роста выручки превысят темпы роста расходов.
Автошоу в Детройте:
Мероприятие начнется 14 сентября. Среди наиболее заметных участников: Ford #F, General Motors #GM, Stellantis #STLA и Hyundai #HYUD. Самым важным событием станет презентация нового Ford S650 Mustang, который будет запущен в продажу в 2024 году. Ожидается, что новый Mustang будет оснащен ПО от Google #GOOG. Помимо этого, на автошоу Ford представит новый концепт-кар Lincoln L100. Также велика вероятность анонсов от GM и Stellantis. Ранее Chrysler, который принадлежит Stellantis, давала намеки о разработке новой модели. Помимо крупных автопроизводителей, стартапы такие, как Harbinger, также выступят на мероприятии.
Корпоративные события:
12 сентября Brookfield Asset Management #BAM проведет день инвестора. 13 сентября акционеры Twitter #TWTR проголосуют за принятие предложения от Илона Маска о покупке компании за $54.20 за акцию. 14-15 сентября Roblox #RBLX, Humana #HUM, Danaher #DHR также проведут мероприятия для инвесторов.
Заметные конференции:
Goldman Sachs проведет технологическую конференцию, на которой выступят eBay #EBAY, General Motors #GM, Peloton #PTON, Coinbase #COIN, Applied Materials #AMAT, Etsy #ETSY, IMAX #IMAX и Pinterest #PINS.
💡 Аналитики Barron’s провели обзор на перспективы Volkswagen #VOW3 на фоне предстоящего IPO Porsche. По мнению аналитиков, размещение акций станет положительным катализатором для акций Volkswagen. На данный момент Porsche оценивается в $60-85 млрд и является наиболее ценной частью автомобильного портфеля Volkswagen, который включает в себя сам бренд VW, Audi, Bentley и Lamborghini. Помимо шумихи вокруг IPO, Volkswagen также рассматривается одним из лидеров в автомобильном секторе и называется наиболее сильным конкурентом Tesla #TSLA.
💎 Во вторник на этой неделе выйдут долгожданные данные по потребительской инфляции за август (CPI), консенсусный прогноз - 8.1% в годовом исчислении. Мы считаем, что фактический принт будет на уровне или ниже ожиданий, что может краткосрочно поддержать рынок акций, как минимум до заседания ФРС 21 сентября. В августе существенно снизились цены на топливо и подержанные автомобили, а это существенные компоненты CPI. Поэтому мы спекулятивно нарастили позиции в портфелях и не исключаем продолжение роста фондового рынка в ближайшие несколько торговых сессий. Также мы присматриваемся к открытию лонгов в длинных качественных бондах и/или трежерис. Доходности по 10-ти леткам выросли выше значений, которые мы считаем справедливыми, но учитывая навес предложения на первичном рынке, мы не исключаем движение к 3.5% - от этих уровней планируем начинать покупки.
#США #неделя_впереди
telegram · сайт · курс
Утренний обзор - 21.10.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.31% (3664 п.)
📉 Nasdaq: -0.63% (11021 п.)
📉 Dow Jones: -0.12% (30317 п.)
🌕 Золото: -0.37% ($1621)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.10% ($92.46)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.54% (4.255%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в красной зоне. Вчера основные индексы завершили день со снижением: S&P 500 упал на 0.80%, Dow Jones - на 0.30%, а Nasdaq - на 0.61%. Рынок акций продолжил падение на фоне роста доходностей казначейских облигаций. Доходности 2-летних и 10-летних трежерис продолжили обновлять многолетние максимумы. Некоторую поддержку индексам оказали отчетности AT&T #T и IBM #IBM. Несмотря на вчерашнее падение, основные индексы могут завершить эту неделю в плюсе, благодаря ралли в понедельник и вторник. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно со снижением.
💎 «Волатильность сохраняется, поскольку инвесторы все чаще переходят к более краткосрочным стратегиям. Они видят, что ФРС создает нестабильный рынок, пытаясь снизить инфляцию путем повышения процентных ставок. Это ведет к очень волатильной торговле, потому что участники просто ждут сигнала, что наступит пауза в ужесточении», - сказал Джейми Кокс, управляющий партнер Harris Financial Group.
Между тем, теперь рынок закладывает, что процентные ставки достигнут пика только во втором квартале 2023 года на отметке, близкой к 5%.
💎 «Если вы посмотрите на графики трежерис, то увидите, что сейчас мы находимся в свободном падении. Это сигнал об отсутствии покупателей. Дело в том, что ФРС не может отступить, и рынок постепенно закладывает конечные ставки чуть выше 5%. На графиках нет ничего, что говорило бы мне о том, что падение цен на трежерис остановится прямо сейчас», - сказал Грег Фаранелло из AmeriVet Securities.
На постмаркете акции Snap #SNAP рухнули на 27% после публикации отчетности, которая оказалась хуже ожиданий. Компания не смогла достичь прогнозов по выручке, даже несмотря на то, что они были пересмотрены в сторону существенного снижения. Акции других соцсетей Pinterest #PINS и Meta Platforms #META также продемонстрировали отрицательную динамику.
#обзор #рынок #утро
· telegram · сайт · курс
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.31% (3664 п.)
📉 Nasdaq: -0.63% (11021 п.)
📉 Dow Jones: -0.12% (30317 п.)
🌕 Золото: -0.37% ($1621)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.10% ($92.46)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.54% (4.255%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в красной зоне. Вчера основные индексы завершили день со снижением: S&P 500 упал на 0.80%, Dow Jones - на 0.30%, а Nasdaq - на 0.61%. Рынок акций продолжил падение на фоне роста доходностей казначейских облигаций. Доходности 2-летних и 10-летних трежерис продолжили обновлять многолетние максимумы. Некоторую поддержку индексам оказали отчетности AT&T #T и IBM #IBM. Несмотря на вчерашнее падение, основные индексы могут завершить эту неделю в плюсе, благодаря ралли в понедельник и вторник. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно со снижением.
💎 «Волатильность сохраняется, поскольку инвесторы все чаще переходят к более краткосрочным стратегиям. Они видят, что ФРС создает нестабильный рынок, пытаясь снизить инфляцию путем повышения процентных ставок. Это ведет к очень волатильной торговле, потому что участники просто ждут сигнала, что наступит пауза в ужесточении», - сказал Джейми Кокс, управляющий партнер Harris Financial Group.
Между тем, теперь рынок закладывает, что процентные ставки достигнут пика только во втором квартале 2023 года на отметке, близкой к 5%.
💎 «Если вы посмотрите на графики трежерис, то увидите, что сейчас мы находимся в свободном падении. Это сигнал об отсутствии покупателей. Дело в том, что ФРС не может отступить, и рынок постепенно закладывает конечные ставки чуть выше 5%. На графиках нет ничего, что говорило бы мне о том, что падение цен на трежерис остановится прямо сейчас», - сказал Грег Фаранелло из AmeriVet Securities.
На постмаркете акции Snap #SNAP рухнули на 27% после публикации отчетности, которая оказалась хуже ожиданий. Компания не смогла достичь прогнозов по выручке, даже несмотря на то, что они были пересмотрены в сторону существенного снижения. Акции других соцсетей Pinterest #PINS и Meta Platforms #META также продемонстрировали отрицательную динамику.
#обзор #рынок #утро
· telegram · сайт · курс