Дата публикации текста: 2021/02/26
#инвестиционная_идея #акции #IT #XM #JPM
💡 Qualtrics #XM - американский разработчик программного обеспечения для опросов и сбора обратной связи. Платформа Qualtrics не только позволяет компаниям собирать отзывы из многочисленных источников, но также анализировать и соотносить данные. В конце 2018 года #XM пыталась выйти на биржу, но безуспешно из-за сделки по ее поглощению компанией SAP #SAP.
👉🏻 Благодаря дифференцированному подходу компания обгоняет ближайшего конкурента по размеру и темпам роста в два раза.
⚡️ Основные тезисы J.P. Morgan в пользу Qualtrics:
• 12.7 тыс. клиентов, 85% из которых входят в список Fortune 100. Число клиентов компании продолжает стабильно расти - коэффициент чистого удержания в долларовом выражении составил более 120% за 15 кварталов.
• Масштабируемый рост: выручка компании в 2020 году прибавила 30%, составив более $750 млн, несмотря на сдерживающие факторы пандемии. В течение следующих нескольких лет Qualtrics должна увеличить выручку еще на 20% до $1 млрд и достичь положительного свободного денежного потока в 2022 году.
• Qualtrics оценивала общий объем своего целевого рынка (TAM) на уровне $60 млрд в 2020 году (в то время как ближайший конкурент International Datacasting заявляет о $23 млрд) и планирует увеличить CAGR на 28% в следующие три года.
• JPM дает рекомендацию «покупать» для Qualtrics. Его целевая цена в $55 основана на EV/Revenue=~29x по прогнозным оценкам на 2022 г., что примерно в 1.2 раза больше среднего мультипликатора EV/Revenue по быстрорастущей группе лидеров облачных технологий (23.4x), с учетом недавнего опережающего роста Qualtrics.
✅ Qualtrics #XM
🎯 Целевая цена - $55, потенциал роста +37%.
💎 Впечатляющие темпы роста, лидирующая позиция в сегменте и растущий объем целевого рынка делают компанию привлекательной для инвестиций. Добавляем компанию в наш watchlist.
@aabeta • premium⚡️
График #XM от TradingView
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1558
#инвестиционная_идея #акции #IT #XM #JPM
💡 Qualtrics #XM - американский разработчик программного обеспечения для опросов и сбора обратной связи. Платформа Qualtrics не только позволяет компаниям собирать отзывы из многочисленных источников, но также анализировать и соотносить данные. В конце 2018 года #XM пыталась выйти на биржу, но безуспешно из-за сделки по ее поглощению компанией SAP #SAP.
👉🏻 Благодаря дифференцированному подходу компания обгоняет ближайшего конкурента по размеру и темпам роста в два раза.
⚡️ Основные тезисы J.P. Morgan в пользу Qualtrics:
• 12.7 тыс. клиентов, 85% из которых входят в список Fortune 100. Число клиентов компании продолжает стабильно расти - коэффициент чистого удержания в долларовом выражении составил более 120% за 15 кварталов.
• Масштабируемый рост: выручка компании в 2020 году прибавила 30%, составив более $750 млн, несмотря на сдерживающие факторы пандемии. В течение следующих нескольких лет Qualtrics должна увеличить выручку еще на 20% до $1 млрд и достичь положительного свободного денежного потока в 2022 году.
• Qualtrics оценивала общий объем своего целевого рынка (TAM) на уровне $60 млрд в 2020 году (в то время как ближайший конкурент International Datacasting заявляет о $23 млрд) и планирует увеличить CAGR на 28% в следующие три года.
• JPM дает рекомендацию «покупать» для Qualtrics. Его целевая цена в $55 основана на EV/Revenue=~29x по прогнозным оценкам на 2022 г., что примерно в 1.2 раза больше среднего мультипликатора EV/Revenue по быстрорастущей группе лидеров облачных технологий (23.4x), с учетом недавнего опережающего роста Qualtrics.
✅ Qualtrics #XM
🎯 Целевая цена - $55, потенциал роста +37%.
💎 Впечатляющие темпы роста, лидирующая позиция в сегменте и растущий объем целевого рынка делают компанию привлекательной для инвестиций. Добавляем компанию в наш watchlist.
@aabeta • premium⚡️
График #XM от TradingView
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/1558
Дата публикации текста: 2021/04/13
Сегодня у нас #SWOT анализ по компании Baidu / IT-гигант Китая
Привет! 💋
Baidu #BIDU - китайская интернет-компания, основанная Робином Ли. Поисковая система компании стремится предоставлять релевантные результаты поиска по миллиардам ежедневных запросов, уделяя особое внимание технологиям, оптимизированным с учетом местных вкусов и предпочтений.
Помимо своего основного продукта, своей поисковой системы, компания также имеет несколько других продуктов, таких как Baidu PostBar (первая в мире платформа онлайн-сообщества с возможностью поиска на основе запросов, Baidu Encyclopedia (крупнейшая в мире китайская энциклопедия) и Ваidu Knows (крупнейшая в мире платформа для интерактивного обмена знаниями на китайском языке).
🔶 Сильные стороны:
1. Доминирующая доля китайского рынка онлайн-поиска, Baidu занимает 76% доли рынка в Китае, напомним, что в Китае около 750 млн пользователей интернета.
2. Расширение экосистемы за пределы обычной поисковой системы
3. Инвестиции в новые технологии (искусственный интеллект, разработки в области автоматизации)
4. Сильные возможности в разработке технологий автономных транспортных средств
🔶 Слабые стороны:
1. Низкая доля поисковика на мировом рынке (< 1%)
2. Многочисленные споры по поводу результатов поиска, отображаемых в её поисковой системе. Baidu многократно обвинялась в продвижении своих сайтов и услуг.
3. Высокая зависимость от услуг онлайн-маркетинга для получения дохода. Большая часть доходов Baidu поступает именно от услуг онлайн-маркетинга, если компания потеряет клиентов в этой области, то это сильно отразится на ее денежном потоке.
4. Снижение доходов от рекламы по сравнению с конкурентами. Рынок медийной рекламы растет огромными темпами, однако рост рекламных доходов компании сильно ниже чем у Google, Yandex и др.
🔷 Возможности:
1. С каждым годов растет использование интернета в Африке, что в свою очередь открывает большие возможности для международного расширения.
2. Растущая индустрия финансовых технологий - предоставляет возможности для диверсификации доходов компании.
🔷 Угрозы:
1. Конкурентные риски облачных сервисов компании. Очевидно, что у таких гигантов как Google и Microsoft гораздо больше возможностей и опыта в построении таких сервисов.
2. Сильные колебания рыночной стоимости акций и возможные санкции со стороны США.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 26,16
P/B - 2,64
P/S - 4,65
Рентабельность
ROA - 6,00 %
ROE - 11,08 %
ROS - 17,77 %
Отношение чистого долга к EBITDA (Net Debt/EBITDA) - (-2,49). Net Profit Margin - 17,77 %
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Baidu #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/908
Сегодня у нас #SWOT анализ по компании Baidu / IT-гигант Китая
Привет! 💋
Baidu #BIDU - китайская интернет-компания, основанная Робином Ли. Поисковая система компании стремится предоставлять релевантные результаты поиска по миллиардам ежедневных запросов, уделяя особое внимание технологиям, оптимизированным с учетом местных вкусов и предпочтений.
Помимо своего основного продукта, своей поисковой системы, компания также имеет несколько других продуктов, таких как Baidu PostBar (первая в мире платформа онлайн-сообщества с возможностью поиска на основе запросов, Baidu Encyclopedia (крупнейшая в мире китайская энциклопедия) и Ваidu Knows (крупнейшая в мире платформа для интерактивного обмена знаниями на китайском языке).
🔶 Сильные стороны:
1. Доминирующая доля китайского рынка онлайн-поиска, Baidu занимает 76% доли рынка в Китае, напомним, что в Китае около 750 млн пользователей интернета.
2. Расширение экосистемы за пределы обычной поисковой системы
3. Инвестиции в новые технологии (искусственный интеллект, разработки в области автоматизации)
4. Сильные возможности в разработке технологий автономных транспортных средств
🔶 Слабые стороны:
1. Низкая доля поисковика на мировом рынке (< 1%)
2. Многочисленные споры по поводу результатов поиска, отображаемых в её поисковой системе. Baidu многократно обвинялась в продвижении своих сайтов и услуг.
3. Высокая зависимость от услуг онлайн-маркетинга для получения дохода. Большая часть доходов Baidu поступает именно от услуг онлайн-маркетинга, если компания потеряет клиентов в этой области, то это сильно отразится на ее денежном потоке.
4. Снижение доходов от рекламы по сравнению с конкурентами. Рынок медийной рекламы растет огромными темпами, однако рост рекламных доходов компании сильно ниже чем у Google, Yandex и др.
🔷 Возможности:
1. С каждым годов растет использование интернета в Африке, что в свою очередь открывает большие возможности для международного расширения.
2. Растущая индустрия финансовых технологий - предоставляет возможности для диверсификации доходов компании.
🔷 Угрозы:
1. Конкурентные риски облачных сервисов компании. Очевидно, что у таких гигантов как Google и Microsoft гораздо больше возможностей и опыта в построении таких сервисов.
2. Сильные колебания рыночной стоимости акций и возможные санкции со стороны США.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 26,16
P/B - 2,64
P/S - 4,65
Рентабельность
ROA - 6,00 %
ROE - 11,08 %
ROS - 17,77 %
Отношение чистого долга к EBITDA (Net Debt/EBITDA) - (-2,49). Net Profit Margin - 17,77 %
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Baidu #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/908
Дата публикации текста: 2021/04/15
Сегодня у нас #SWOT анализ по компании Adyen
Привет! 💋
Adyen #ADYEN - это голландская платежная компания, которая позволяет предприятиям принимать платежи в электронной коммерции, мобильных устройствах и точках продаж.
Компания описывает себя как поставщика платежных услуг полного цикла (PSP), что означает, что она обеспечивает платежный шлюз и возможности обработки, а также берет на себя управление рисками и обязанности по привлечению торговых точек. По сути, это настоящее комплексное решение, обрабатывающее весь поток платежей.
🔶 Сильные стороны:
1. Упрощение платежных процессов для мировых брендов и их клиентов
2. Устойчивые внутренние операции даже в условиях пандемии
3. Глобальное географическое присутствие.
4. Достижение феноменальных результатов роста объемов транзакций
5. Хорошие показатели маржинальности и рентабельности бизнеса
6. Интеграция с несколькими международными и местными способами оплаты
🔶 Слабые стороны:
1. Высокая зависимость от европейского рынка.
2. Низкое присутствие на развивающихся рынках.
🔷 Возможности:
1. Рост моделей на основе платформ, дающих возможность обслуживать малые предприятия.
2. Рост электронной коммерции, стимулирующий рост платежных шлюзов.
3. Онлайн-платежи - идеальный инструмент социального дистанцирования. Гарантирован спрос на такого рода платежи в будущем, т.к. скорее всего COVID-19 - это не последняя пандемия на нашем веку.
🔷 Угрозы:
1. Крупные компании, запускающие свои собственные шлюзы.
2. Банки, пользующиеся услугами платежных шлюзов.
3. Высокая конкуренция среди аналогов на рынке.
4. Дефицит доверия из-за последних историй мошенничества с транзакциями.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 234.64
P/B - 49.74
P/S - 16.87
Рентабельность
ROA - 7.85
ROE - 25.56
Debt-to-EBITDA - (0.36). Net Profit Margin - (7.17 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#adyen #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/914
Сегодня у нас #SWOT анализ по компании Adyen
Привет! 💋
Adyen #ADYEN - это голландская платежная компания, которая позволяет предприятиям принимать платежи в электронной коммерции, мобильных устройствах и точках продаж.
Компания описывает себя как поставщика платежных услуг полного цикла (PSP), что означает, что она обеспечивает платежный шлюз и возможности обработки, а также берет на себя управление рисками и обязанности по привлечению торговых точек. По сути, это настоящее комплексное решение, обрабатывающее весь поток платежей.
🔶 Сильные стороны:
1. Упрощение платежных процессов для мировых брендов и их клиентов
2. Устойчивые внутренние операции даже в условиях пандемии
3. Глобальное географическое присутствие.
4. Достижение феноменальных результатов роста объемов транзакций
5. Хорошие показатели маржинальности и рентабельности бизнеса
6. Интеграция с несколькими международными и местными способами оплаты
🔶 Слабые стороны:
1. Высокая зависимость от европейского рынка.
2. Низкое присутствие на развивающихся рынках.
🔷 Возможности:
1. Рост моделей на основе платформ, дающих возможность обслуживать малые предприятия.
2. Рост электронной коммерции, стимулирующий рост платежных шлюзов.
3. Онлайн-платежи - идеальный инструмент социального дистанцирования. Гарантирован спрос на такого рода платежи в будущем, т.к. скорее всего COVID-19 - это не последняя пандемия на нашем веку.
🔷 Угрозы:
1. Крупные компании, запускающие свои собственные шлюзы.
2. Банки, пользующиеся услугами платежных шлюзов.
3. Высокая конкуренция среди аналогов на рынке.
4. Дефицит доверия из-за последних историй мошенничества с транзакциями.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 234.64
P/B - 49.74
P/S - 16.87
Рентабельность
ROA - 7.85
ROE - 25.56
Debt-to-EBITDA - (0.36). Net Profit Margin - (7.17 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#adyen #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/914
Дата публикации текста: 2021/04/16
Сегодня у нас #SWOT анализ стриминг-сервиса Spotify
Привет! 💋
Spotify #SPOT - один из крупнейших стриминговых сервисов, позволяющий легально слушать музыку, аудиокниги и подкасты. Занимает 36% мирового стриминга. Сервис начинает менять свои отношения с шоу-бизнесом - делает ставку на артистов, которые не имеют контрактов с крупными компаниями. Совсем недавно акции Spotify просели на 24%. Это произошло на фоне консервативных прогнозов по росту выручки в 2021 году и общей негативной динамики компаний технологического сектора. Сниженная цена — отличная возможность для приобретения акций, которые в ближайшей перспективе могут вырасти по нескольким причинам.
🔶 Сильные стороны:
1. Гарантированный доход от рекламы потокового сервиса.
2. Большая музыкальная база для привлечения и поддержки пользователей.
3. Поддержка на многих платформах, чтобы обеспечить доступ как можно большему количеству пользователей.
4. Хорошо известен благодаря впечатляющему брендингу.
🔶 Слабые стороны:
1. Зависит от артистов в публикации обновлений и новых альбомов.
2. Зарабатывает на массовой рекламе.
3. Компания сильно полагается на позитивные отношения с артистами.
4. Технические трудности могут привести к крупномасштабным убыткам и потере репутации.
5. Некоторые артисты не признают небольших доходов от сервиса и уходят на другие платформы.
6. Реклама препятствует привлечению внимания пользователей сервиса.
🔷 Возможности:
1. Более качественный контент может быть доставлен пользователю через постоянно улучшающуюся мобильную и широкополосную сеть.
2. Привлекательность для многих артистов, которые боятся пиратства, благодаря проверенной пользовательской базе платных аккаунтов.
3. Растущая пользовательская база пользователей, которым требуются потоковые онлайн-трансляции.
4. Взаимная выгода от поддержки по борьбе с пиратством между артистами и Spotify.
🔷 Угрозы:
1. Многие конкуренты, у которых также есть большая музыкальная и пользовательская база, такие как Amazon и iTunes.
2. Трудно угодить пользователям и артистам - одновременно сделать низкими тарифы для клиентов и высокую прибыль для артистов.
3. Тяжелые условия лицензирования для привлечения артистов.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-77,79)
P/B - 16,11
P/S - 5,74
Рентабельность
ROA - (-10,15 %)
ROE - (-28,52 %)
Debt-to-EBITDA - (13,30). Net Profit Margin - (-7,37 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Spotify #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/920
Сегодня у нас #SWOT анализ стриминг-сервиса Spotify
Привет! 💋
Spotify #SPOT - один из крупнейших стриминговых сервисов, позволяющий легально слушать музыку, аудиокниги и подкасты. Занимает 36% мирового стриминга. Сервис начинает менять свои отношения с шоу-бизнесом - делает ставку на артистов, которые не имеют контрактов с крупными компаниями. Совсем недавно акции Spotify просели на 24%. Это произошло на фоне консервативных прогнозов по росту выручки в 2021 году и общей негативной динамики компаний технологического сектора. Сниженная цена — отличная возможность для приобретения акций, которые в ближайшей перспективе могут вырасти по нескольким причинам.
🔶 Сильные стороны:
1. Гарантированный доход от рекламы потокового сервиса.
2. Большая музыкальная база для привлечения и поддержки пользователей.
3. Поддержка на многих платформах, чтобы обеспечить доступ как можно большему количеству пользователей.
4. Хорошо известен благодаря впечатляющему брендингу.
🔶 Слабые стороны:
1. Зависит от артистов в публикации обновлений и новых альбомов.
2. Зарабатывает на массовой рекламе.
3. Компания сильно полагается на позитивные отношения с артистами.
4. Технические трудности могут привести к крупномасштабным убыткам и потере репутации.
5. Некоторые артисты не признают небольших доходов от сервиса и уходят на другие платформы.
6. Реклама препятствует привлечению внимания пользователей сервиса.
🔷 Возможности:
1. Более качественный контент может быть доставлен пользователю через постоянно улучшающуюся мобильную и широкополосную сеть.
2. Привлекательность для многих артистов, которые боятся пиратства, благодаря проверенной пользовательской базе платных аккаунтов.
3. Растущая пользовательская база пользователей, которым требуются потоковые онлайн-трансляции.
4. Взаимная выгода от поддержки по борьбе с пиратством между артистами и Spotify.
🔷 Угрозы:
1. Многие конкуренты, у которых также есть большая музыкальная и пользовательская база, такие как Amazon и iTunes.
2. Трудно угодить пользователям и артистам - одновременно сделать низкими тарифы для клиентов и высокую прибыль для артистов.
3. Тяжелые условия лицензирования для привлечения артистов.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-77,79)
P/B - 16,11
P/S - 5,74
Рентабельность
ROA - (-10,15 %)
ROE - (-28,52 %)
Debt-to-EBITDA - (13,30). Net Profit Margin - (-7,37 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Spotify #IT #SWOT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/920
Дата публикации текста: 2021/04/21
Сегодня у нас #SWOT анализ Splunk / Один из разработчиков программного обеспечения
Привет! 💋
Splunk Inc. #SPLK разрабатывает программное ПО, которое собирает и анализирует данные, получаемые с веб-сайтов, приложений, серверов, сетей и мобильных устройств. Компания обслуживает клиентов по всему миру.
📌 На сегодняшний день является крайне популярной в США и в Европе и постепенно выходит на другие рынки, включая Россию. Одной из главных особенностей системы является то, что она может работать с данными практически из любых источников, и поэтому список возможных применений платформы очень широк. Основные отличия Splunk от других подобных компаний: Real Time Architecture - Splunk осуществляет сбор, поиск, мониторинг и анализ по различным и достаточно большим (сотни Тб данных в день) объемам данных в режиме реального времени и все это — одна система. Universal Machine Data Platform - Splunk является универсальной платформой для машинных данных, которая обеспечивает комплексный сбор данных, их обработку и анализ. Schema on the Fly - Splunk осуществляет поиски по времени, то есть вам не нужно заранее знать структуру данных, чтобы сформировать запрос и др.
🔶 Сильные стороны:
1. Несмотря на падение выручки по итогам 2021 года, компания все еще показывает довольно стремительный ее рост за последние 5 лет. Средний рост выручки в год составляет - 27,24%.
2. Компания занимается очень востребованной темой - аналитика данных. Спрос на такого рода услуги сейчас слишком высок, что поддерживает продажи компании на должном уровне.
3. Имеет множество интересных технологий, которые помогают ей успешно конкурировать с другими компаниями: Real Time Architecture, Universal Machine Data Platform, Schema on the Fly и др.
🔶 Слабые стороны:
1. Перспективу роста компании выше текущего уровня могла бы помочь покупка Splunk каким-нибудь более эффективным бизнесом. Но есть одна проблема, а именно - рыночная капитализация Splunk сейчас составляет 21,77 млрд долларов, что довольно много для покупки другой компанией.
2. У компании существует множество конкурентов, поэтому ради увеличения своей доли на рынке ей придется покупать конкурентов помельче, что в свою очередь скорее всего приведет к уменьшению капитализации компании, ведь на покупку придется израсходовать много денег.
3. Прекращение роста выручки. Компания нарушает один из принципов работы убыточных стартапов на бирже: стремительный рост выручки, который увеличивает шансы выхода бизнеса на порог безубыточности, в обмен на рост акций и их высокую оценку инвесторами.
🔷 Возможности:
1. Каждый год мы сталкиваемся с все большим ростом объема данных, которые генерируются в Интернете, а в свою очередь Splunk позволяет разобраться в этих данных и извлечь из них информацию, которая может иметь практическую пользу.
2. Splunk может быть хорошим бизнесом, если попадет в хорошие руки. Компании необходимо снизить расходы на маркетинг и рекламу, таким образом она сможет сэкономить миллионы долларов.
🔷 Угрозы:
1. Splunk отягощена долгами. Убытки по итогам 2021 финансового года составили -907 млн. $. Что очень много. Выручка сократилась на 5,5% до $2,229 млрд. против $2,359 млрд. годом ранее.
2. У Splunk множество соперников. Это BMC, Micro Focus, IBM, Intel, Microsoft, VMware, ServiceNow, OpenText и много кто еще. Они серьезно мешают бизнесу Splunk. Собственно, именно их наличие привело к таким диким расходам на рекламу.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-23,67)
P/B - 13,48
P/S - 9,64
Рентабельность
ROA - (-16,06%)
ROE - (-45,41%)
ROS - (-40,73%)
Net Profit Margin - (-35,00 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#SPLK #Splunk #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/933
Сегодня у нас #SWOT анализ Splunk / Один из разработчиков программного обеспечения
Привет! 💋
Splunk Inc. #SPLK разрабатывает программное ПО, которое собирает и анализирует данные, получаемые с веб-сайтов, приложений, серверов, сетей и мобильных устройств. Компания обслуживает клиентов по всему миру.
📌 На сегодняшний день является крайне популярной в США и в Европе и постепенно выходит на другие рынки, включая Россию. Одной из главных особенностей системы является то, что она может работать с данными практически из любых источников, и поэтому список возможных применений платформы очень широк. Основные отличия Splunk от других подобных компаний: Real Time Architecture - Splunk осуществляет сбор, поиск, мониторинг и анализ по различным и достаточно большим (сотни Тб данных в день) объемам данных в режиме реального времени и все это — одна система. Universal Machine Data Platform - Splunk является универсальной платформой для машинных данных, которая обеспечивает комплексный сбор данных, их обработку и анализ. Schema on the Fly - Splunk осуществляет поиски по времени, то есть вам не нужно заранее знать структуру данных, чтобы сформировать запрос и др.
🔶 Сильные стороны:
1. Несмотря на падение выручки по итогам 2021 года, компания все еще показывает довольно стремительный ее рост за последние 5 лет. Средний рост выручки в год составляет - 27,24%.
2. Компания занимается очень востребованной темой - аналитика данных. Спрос на такого рода услуги сейчас слишком высок, что поддерживает продажи компании на должном уровне.
3. Имеет множество интересных технологий, которые помогают ей успешно конкурировать с другими компаниями: Real Time Architecture, Universal Machine Data Platform, Schema on the Fly и др.
🔶 Слабые стороны:
1. Перспективу роста компании выше текущего уровня могла бы помочь покупка Splunk каким-нибудь более эффективным бизнесом. Но есть одна проблема, а именно - рыночная капитализация Splunk сейчас составляет 21,77 млрд долларов, что довольно много для покупки другой компанией.
2. У компании существует множество конкурентов, поэтому ради увеличения своей доли на рынке ей придется покупать конкурентов помельче, что в свою очередь скорее всего приведет к уменьшению капитализации компании, ведь на покупку придется израсходовать много денег.
3. Прекращение роста выручки. Компания нарушает один из принципов работы убыточных стартапов на бирже: стремительный рост выручки, который увеличивает шансы выхода бизнеса на порог безубыточности, в обмен на рост акций и их высокую оценку инвесторами.
🔷 Возможности:
1. Каждый год мы сталкиваемся с все большим ростом объема данных, которые генерируются в Интернете, а в свою очередь Splunk позволяет разобраться в этих данных и извлечь из них информацию, которая может иметь практическую пользу.
2. Splunk может быть хорошим бизнесом, если попадет в хорошие руки. Компании необходимо снизить расходы на маркетинг и рекламу, таким образом она сможет сэкономить миллионы долларов.
🔷 Угрозы:
1. Splunk отягощена долгами. Убытки по итогам 2021 финансового года составили -907 млн. $. Что очень много. Выручка сократилась на 5,5% до $2,229 млрд. против $2,359 млрд. годом ранее.
2. У Splunk множество соперников. Это BMC, Micro Focus, IBM, Intel, Microsoft, VMware, ServiceNow, OpenText и много кто еще. Они серьезно мешают бизнесу Splunk. Собственно, именно их наличие привело к таким диким расходам на рекламу.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-23,67)
P/B - 13,48
P/S - 9,64
Рентабельность
ROA - (-16,06%)
ROE - (-45,41%)
ROS - (-40,73%)
Net Profit Margin - (-35,00 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#SPLK #Splunk #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/933
Дата публикации текста: 2021/05/04
Сегодня у нас #SWOT анализ стриминг-сервиса Spotify
Привет! 💋
Spotify #SPOT - один из крупнейших стриминговых сервисов, позволяющий легально слушать музыку, аудиокниги и подкасты. Занимает 36% мирового стриминга. Сервис начинает менять свои отношения с шоу-бизнесом - делает ставку на артистов, которые не имеют контрактов с крупными компаниями. Совсем недавно акции Spotify просели на 24%. Это произошло на фоне консервативных прогнозов по росту выручки в 2021 году и общей негативной динамики компаний технологического сектора. Сниженная цена — отличная возможность для приобретения акций, которые в ближайшей перспективе могут вырасти по нескольким причинам.
🔶 Сильные стороны:
1. Гарантированный доход от рекламы потокового сервиса.
2. Большая музыкальная база для привлечения и поддержки пользователей.
3. Поддержка на многих платформах, чтобы обеспечить доступ как можно большему количеству пользователей.
4. Хорошо известен благодаря впечатляющему брендингу.
🔶 Слабые стороны:
1. Зависит от артистов в публикации обновлений и новых альбомов.
2. Зарабатывает на массовой рекламе.
3. Компания сильно полагается на позитивные отношения с артистами.
4. Технические трудности могут привести к крупномасштабным убыткам и потере репутации.
5. Некоторые артисты не признают небольших доходов от сервиса и уходят на другие платформы.
6. Реклама препятствует привлечению внимания пользователей сервиса.
🔷 Возможности:
1. Более качественный контент может быть доставлен пользователю через постоянно улучшающуюся мобильную и широкополосную сеть.
2. Привлекательность для многих артистов, которые боятся пиратства, благодаря проверенной пользовательской базе платных аккаунтов.
3. Растущая пользовательская база пользователей, которым требуются потоковые онлайн-трансляции.
4. Взаимная выгода от поддержки по борьбе с пиратством между артистами и Spotify.
🔷 Угрозы:
1. Многие конкуренты, у которых также есть большая музыкальная и пользовательская база, такие как Amazon и iTunes.
2. Трудно угодить пользователям и артистам - одновременно сделать низкими тарифы для клиентов и высокую прибыль для артистов.
3. Тяжелые условия лицензирования для привлечения артистов.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-77,79)
P/B - 16,11
P/S - 5,74
Рентабельность
ROA - (-10,15 %)
ROE - (-28,52 %)
Debt-to-EBITDA - (13,30). Net Profit Margin - (-7,37 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Spotify #IT #инвестиции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/966
Сегодня у нас #SWOT анализ стриминг-сервиса Spotify
Привет! 💋
Spotify #SPOT - один из крупнейших стриминговых сервисов, позволяющий легально слушать музыку, аудиокниги и подкасты. Занимает 36% мирового стриминга. Сервис начинает менять свои отношения с шоу-бизнесом - делает ставку на артистов, которые не имеют контрактов с крупными компаниями. Совсем недавно акции Spotify просели на 24%. Это произошло на фоне консервативных прогнозов по росту выручки в 2021 году и общей негативной динамики компаний технологического сектора. Сниженная цена — отличная возможность для приобретения акций, которые в ближайшей перспективе могут вырасти по нескольким причинам.
🔶 Сильные стороны:
1. Гарантированный доход от рекламы потокового сервиса.
2. Большая музыкальная база для привлечения и поддержки пользователей.
3. Поддержка на многих платформах, чтобы обеспечить доступ как можно большему количеству пользователей.
4. Хорошо известен благодаря впечатляющему брендингу.
🔶 Слабые стороны:
1. Зависит от артистов в публикации обновлений и новых альбомов.
2. Зарабатывает на массовой рекламе.
3. Компания сильно полагается на позитивные отношения с артистами.
4. Технические трудности могут привести к крупномасштабным убыткам и потере репутации.
5. Некоторые артисты не признают небольших доходов от сервиса и уходят на другие платформы.
6. Реклама препятствует привлечению внимания пользователей сервиса.
🔷 Возможности:
1. Более качественный контент может быть доставлен пользователю через постоянно улучшающуюся мобильную и широкополосную сеть.
2. Привлекательность для многих артистов, которые боятся пиратства, благодаря проверенной пользовательской базе платных аккаунтов.
3. Растущая пользовательская база пользователей, которым требуются потоковые онлайн-трансляции.
4. Взаимная выгода от поддержки по борьбе с пиратством между артистами и Spotify.
🔷 Угрозы:
1. Многие конкуренты, у которых также есть большая музыкальная и пользовательская база, такие как Amazon и iTunes.
2. Трудно угодить пользователям и артистам - одновременно сделать низкими тарифы для клиентов и высокую прибыль для артистов.
3. Тяжелые условия лицензирования для привлечения артистов.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-77,79)
P/B - 16,11
P/S - 5,74
Рентабельность
ROA - (-10,15 %)
ROE - (-28,52 %)
Debt-to-EBITDA - (13,30). Net Profit Margin - (-7,37 %)
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Spotify #IT #инвестиции
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/966
Дата публикации текста: 2021/06/16
Что выбрать инвестору в портфель - Palo Alto vs CrowdStrike / Противостояние в секторе защиты данных
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 на первый взгляд похожие компании в секторе кибербезопасности. Поймем в чем их сходства и различия, а также к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
🌐 Palo Alto Networks #PANW - американская компания, оказывающая услуги в области информационной безопасности. Также компания разрабатывает межсетевые экраны и облачные решения. Palo Alto Networks была основана в 2005 году Ниром Зуком, бывшим инженером компании Check Point. Штаб-квартира компании расположена в Санта Клара, Калифорния, США.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Palo Alto за последние 5 лет растущая. Средний рост выручки за 5 лет - 29,72%. По итогам 2020 года компания заработала $3,4 млрд., что больше показателей 2015 года на 150%. Бизнес компании развивается. Однако компания показывает операционные убытки и еще не вышла на прибыль. Убыток в 2020 году составил $267 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-81,25)
P/B - 35,73
P/S - 8,94
Рентабельность
ROA - (-4,71 %)
ROE - (-39,80 %)
ROS - (-11,00 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 351,82% Net Profit Margin - (-11%)
🔐 CrowdStrike #CRWD - компания, работающая в сфере информационной безопасности. Основана в 2011 году Джорджем Курцем, Дмитрием Альперовичем и Греггом Марстоном. Компания вышла на IPO в июне 2019 года.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Palo Alto видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $874 млн., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Средний рост выручки за последние 4 года ~ 100%! Бизнес компании развивается. CrowdStrike показывает также убыток в размере ~ $93 млн. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла сократить свои убытки более чем на 30%.
Оценка стоимости
P/E - (-334,17)
P/B - 61,19
P/S - 52,26
Рентабельность
ROA - (-5,57 %)
ROE - (-17,92 %)
ROS - (-15,64 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 91,75% Net Profit Margin - (-15,64%)
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, ведь разобраться во всех тонкостях IT-технологий нам может быть не под силу, поэтому основываемся только лишь на фундаментальном анализе и видим, что Palo Alto и CrowdStrike похожи как две капли воды. Каждая компания имеет проблемы с прибылью и каждая подвержена рискам сектора IT. Однако у Palo Alto ситуация по мультипликаторам все же немного лучше. Меньше издержки, мультипликаторы стоимости компании ниже. Бизнес же CrowdStrike также развивается, компания имеет лучше соотношение Долг / Капитал и выручка компании растет вдвое более быстрыми темпами. Если темпы роста сохранятся, то через пару-тройку лет компания уже догонит своего оппонента в абсолютном выражении выручки.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#PANW #CRWD #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1081
Что выбрать инвестору в портфель - Palo Alto vs CrowdStrike / Противостояние в секторе защиты данных
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 на первый взгляд похожие компании в секторе кибербезопасности. Поймем в чем их сходства и различия, а также к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
🌐 Palo Alto Networks #PANW - американская компания, оказывающая услуги в области информационной безопасности. Также компания разрабатывает межсетевые экраны и облачные решения. Palo Alto Networks была основана в 2005 году Ниром Зуком, бывшим инженером компании Check Point. Штаб-квартира компании расположена в Санта Клара, Калифорния, США.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Palo Alto за последние 5 лет растущая. Средний рост выручки за 5 лет - 29,72%. По итогам 2020 года компания заработала $3,4 млрд., что больше показателей 2015 года на 150%. Бизнес компании развивается. Однако компания показывает операционные убытки и еще не вышла на прибыль. Убыток в 2020 году составил $267 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-81,25)
P/B - 35,73
P/S - 8,94
Рентабельность
ROA - (-4,71 %)
ROE - (-39,80 %)
ROS - (-11,00 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 351,82% Net Profit Margin - (-11%)
🔐 CrowdStrike #CRWD - компания, работающая в сфере информационной безопасности. Основана в 2011 году Джорджем Курцем, Дмитрием Альперовичем и Греггом Марстоном. Компания вышла на IPO в июне 2019 года.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Palo Alto видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $874 млн., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Средний рост выручки за последние 4 года ~ 100%! Бизнес компании развивается. CrowdStrike показывает также убыток в размере ~ $93 млн. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла сократить свои убытки более чем на 30%.
Оценка стоимости
P/E - (-334,17)
P/B - 61,19
P/S - 52,26
Рентабельность
ROA - (-5,57 %)
ROE - (-17,92 %)
ROS - (-15,64 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 91,75% Net Profit Margin - (-15,64%)
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, ведь разобраться во всех тонкостях IT-технологий нам может быть не под силу, поэтому основываемся только лишь на фундаментальном анализе и видим, что Palo Alto и CrowdStrike похожи как две капли воды. Каждая компания имеет проблемы с прибылью и каждая подвержена рискам сектора IT. Однако у Palo Alto ситуация по мультипликаторам все же немного лучше. Меньше издержки, мультипликаторы стоимости компании ниже. Бизнес же CrowdStrike также развивается, компания имеет лучше соотношение Долг / Капитал и выручка компании растет вдвое более быстрыми темпами. Если темпы роста сохранятся, то через пару-тройку лет компания уже догонит своего оппонента в абсолютном выражении выручки.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#PANW #CRWD #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1081
Дата публикации текста: 2021/06/24
Страшная конкуренция IT-гигантов: Amazon vs Netflix / Что выбрать инвестору себе в портфель?
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 компании IT сектора США. Постараемся разобраться к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
📦 Amazon #AMZN - американская компания, крупнейшая в мире по обороту среди продающих товары и услуги через Интернет и один из первых интернет-сервисов, ориентированных на продажу реальных товаров массового спроса. Штаб-квартира расположена в Сиэтле (штат Вашингтон).
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Amazon за последние 5 лет выросла в 4 раза! Средний рост выручки за 5 лет - 29,26%. По итогам 2020 года компания заработала $386 млрд. Бизнес компании развивается. Также Amazon показывает прибыль в размере $21,3 млрд., компания в сравнении с результатами 2016 года нарастила прибыль в 10 раз!
Оценка стоимости
P/E - 65,68
P/B - 17,10
P/S - 4,22
Рентабельность
ROA - 8,35 %
ROE - 28,80 %
ROS - 6,42 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 82,21% Net Profit Margin - 6,39%
🎥 Netflix #NFLX - американский поставщик технологий и медиа-услуг, а также производственная компания со штаб-квартирой в Лос-Гатосе, Калифорния. Сегодня компания производит и распространяет контент из стран по всему миру.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Amazon видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $25 млрд., что является рекордным показателем за все годы работы компании, но по сравнению с 2016 годом выручка выросла лишь в 3 раза. Однако темп роста этой самой выручки не уступает Amazon. Средний рост выручки за последние 5 лет - 29,82%! Netflix показывает также прибыль в размере $2,8 млрд. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла нарастить свободный денежный поток почти до $2 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 60,46
P/B - 17,64
P/S - 8,61
Рентабельность
ROA - 9,47 %
ROE - 33,97 %
ROS - 14,24 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,76% Net Profit Margin - 13,91%
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, основываясь только лишь на фундаментальном анализе мы видим, что показатели у корпораций схожи. Одинаковые мультипликаторы стоимости, похожие мультипликаторы эффективности компании, даже рост выручки идентичный. Однако Netflix выглядит чуть поинтереснее, т.к. компания еще развивается и не имеет такой доли рынка в своей области как Amazon. Также рентабельность компании на более высоком уровне, что обусловлено спецификой бизнеса. В пользу Amazon играет размер самой компании, а также более широкая рыночная ниша где она работает. В любом случае обе компании заслуживают места в вашем портфеле, т.к. являются эффективными, прибыльными и имеют большие перспективы для дальнейшего роста.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#AMZN #NFLX #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1106
Страшная конкуренция IT-гигантов: Amazon vs Netflix / Что выбрать инвестору себе в портфель?
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 компании IT сектора США. Постараемся разобраться к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
📦 Amazon #AMZN - американская компания, крупнейшая в мире по обороту среди продающих товары и услуги через Интернет и один из первых интернет-сервисов, ориентированных на продажу реальных товаров массового спроса. Штаб-квартира расположена в Сиэтле (штат Вашингтон).
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Amazon за последние 5 лет выросла в 4 раза! Средний рост выручки за 5 лет - 29,26%. По итогам 2020 года компания заработала $386 млрд. Бизнес компании развивается. Также Amazon показывает прибыль в размере $21,3 млрд., компания в сравнении с результатами 2016 года нарастила прибыль в 10 раз!
Оценка стоимости
P/E - 65,68
P/B - 17,10
P/S - 4,22
Рентабельность
ROA - 8,35 %
ROE - 28,80 %
ROS - 6,42 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 82,21% Net Profit Margin - 6,39%
🎥 Netflix #NFLX - американский поставщик технологий и медиа-услуг, а также производственная компания со штаб-квартирой в Лос-Гатосе, Калифорния. Сегодня компания производит и распространяет контент из стран по всему миру.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Amazon видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $25 млрд., что является рекордным показателем за все годы работы компании, но по сравнению с 2016 годом выручка выросла лишь в 3 раза. Однако темп роста этой самой выручки не уступает Amazon. Средний рост выручки за последние 5 лет - 29,82%! Netflix показывает также прибыль в размере $2,8 млрд. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла нарастить свободный денежный поток почти до $2 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 60,46
P/B - 17,64
P/S - 8,61
Рентабельность
ROA - 9,47 %
ROE - 33,97 %
ROS - 14,24 %
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 120,76% Net Profit Margin - 13,91%
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, основываясь только лишь на фундаментальном анализе мы видим, что показатели у корпораций схожи. Одинаковые мультипликаторы стоимости, похожие мультипликаторы эффективности компании, даже рост выручки идентичный. Однако Netflix выглядит чуть поинтереснее, т.к. компания еще развивается и не имеет такой доли рынка в своей области как Amazon. Также рентабельность компании на более высоком уровне, что обусловлено спецификой бизнеса. В пользу Amazon играет размер самой компании, а также более широкая рыночная ниша где она работает. В любом случае обе компании заслуживают места в вашем портфеле, т.к. являются эффективными, прибыльными и имеют большие перспективы для дальнейшего роста.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#AMZN #NFLX #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1106
Дата публикации текста: 2021/06/29
Что выбрать инвестору в портфель - Palo Alto vs CrowdStrike / Противостояние в секторе защиты данных
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 на первый взгляд похожие компании в секторе кибербезопасности. Поймем в чем их сходства и различия, а также к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
🌐 Palo Alto Networks #PANW - американская компания, оказывающая услуги в области информационной безопасности. Также компания разрабатывает межсетевые экраны и облачные решения. Palo Alto Networks была основана в 2005 году Ниром Зуком, бывшим инженером компании Check Point. Штаб-квартира компании расположена в Санта Клара, Калифорния, США.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Palo Alto за последние 5 лет растущая. Средний рост выручки за 5 лет - 29,72%. По итогам 2020 года компания заработала $3,4 млрд., что больше показателей 2015 года на 150%. Бизнес компании развивается. Однако компания показывает операционные убытки и еще не вышла на прибыль. Убыток в 2020 году составил $267 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-81,25)
P/B - 35,73
P/S - 8,94
Рентабельность
ROA - (-4,71 %)
ROE - (-39,80 %)
ROS - (-11,00 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 351,82% Net Profit Margin - (-11%)
🔐 CrowdStrike #CRWD - компания, работающая в сфере информационной безопасности. Основана в 2011 году Джорджем Курцем, Дмитрием Альперовичем и Греггом Марстоном. Компания вышла на IPO в июне 2019 года.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Palo Alto видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $874 млн., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Средний рост выручки за последние 4 года ~ 100%! Бизнес компании развивается. CrowdStrike показывает также убыток в размере ~ $93 млн. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла сократить свои убытки более чем на 30%.
Оценка стоимости
P/E - (-334,17)
P/B - 61,19
P/S - 52,26
Рентабельность
ROA - (-5,57 %)
ROE - (-17,92 %)
ROS - (-15,64 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 91,75% Net Profit Margin - (-15,64%)
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, ведь разобраться во всех тонкостях IT-технологий нам может быть не под силу, поэтому основываемся только лишь на фундаментальном анализе и видим, что Palo Alto и CrowdStrike похожи как две капли воды. Каждая компания имеет проблемы с прибылью и каждая подвержена рискам сектора IT. Однако у Palo Alto ситуация по мультипликаторам все же немного лучше. Меньше издержки, мультипликаторы стоимости компании ниже. Бизнес же CrowdStrike также развивается, компания имеет лучше соотношение Долг / Капитал и выручка компании растет вдвое более быстрыми темпами. Если темпы роста сохранятся, то через пару-тройку лет компания уже догонит своего оппонента в абсолютном выражении выручки.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
#PANW #CRWD #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1117
Что выбрать инвестору в портфель - Palo Alto vs CrowdStrike / Противостояние в секторе защиты данных
Привет! 💋
Сегодня сравним 2 на первый взгляд похожие компании в секторе кибербезопасности. Поймем в чем их сходства и различия, а также к акциям какой компании стоит присмотреться в долгосрочной перспективе. Итак, поехали.
🌐 Palo Alto Networks #PANW - американская компания, оказывающая услуги в области информационной безопасности. Также компания разрабатывает межсетевые экраны и облачные решения. Palo Alto Networks была основана в 2005 году Ниром Зуком, бывшим инженером компании Check Point. Штаб-квартира компании расположена в Санта Клара, Калифорния, США.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Palo Alto за последние 5 лет растущая. Средний рост выручки за 5 лет - 29,72%. По итогам 2020 года компания заработала $3,4 млрд., что больше показателей 2015 года на 150%. Бизнес компании развивается. Однако компания показывает операционные убытки и еще не вышла на прибыль. Убыток в 2020 году составил $267 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-81,25)
P/B - 35,73
P/S - 8,94
Рентабельность
ROA - (-4,71 %)
ROE - (-39,80 %)
ROS - (-11,00 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 351,82% Net Profit Margin - (-11%)
🔐 CrowdStrike #CRWD - компания, работающая в сфере информационной безопасности. Основана в 2011 году Джорджем Курцем, Дмитрием Альперовичем и Греггом Марстоном. Компания вышла на IPO в июне 2019 года.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
В сравнении с Palo Alto видим похожую картину. У компании растущая выручка - по итогам 2020 года компания заработала $874 млн., что является рекордным показателем за все годы работы компании. Средний рост выручки за последние 4 года ~ 100%! Бизнес компании развивается. CrowdStrike показывает также убыток в размере ~ $93 млн. в 2020 году. Для компании этот год, благодаря коронавирусу, оказался успешным, корпорация смогла сократить свои убытки более чем на 30%.
Оценка стоимости
P/E - (-334,17)
P/B - 61,19
P/S - 52,26
Рентабельность
ROA - (-5,57 %)
ROE - (-17,92 %)
ROS - (-15,64 %)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 91,75% Net Profit Margin - (-15,64%)
✅ Подводим итоги
Не углубляясь в каждую из компаний, ведь разобраться во всех тонкостях IT-технологий нам может быть не под силу, поэтому основываемся только лишь на фундаментальном анализе и видим, что Palo Alto и CrowdStrike похожи как две капли воды. Каждая компания имеет проблемы с прибылью и каждая подвержена рискам сектора IT. Однако у Palo Alto ситуация по мультипликаторам все же немного лучше. Меньше издержки, мультипликаторы стоимости компании ниже. Бизнес же CrowdStrike также развивается, компания имеет лучше соотношение Долг / Капитал и выручка компании растет вдвое более быстрыми темпами. Если темпы роста сохранятся, то через пару-тройку лет компания уже догонит своего оппонента в абсолютном выражении выручки.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
#PANW #CRWD #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1117
Дата публикации текста: 2021/07/12
HeadHunter - актив, который заслуживает внимания на российском рынке!
Привет! 💋
Российский рынок IT-технологий очень мал в России и насчитывает всего 5-7 компаний с крупной капитализацией. Поэтому считаю важным замечать не только таких гигантов как Яндекс или Mail, а в ту же очередь уметь обращать внимание на компании лучшие в своем бизнес-сегменте. Одной из таких компаний и является Headhunter Group.
💡 Headhunter Group #HHR - крупнейшая российская рекрутинговая компания, развивающая бизнес в России, Белоруссии, Казахстане и Украине. Главный актив компании - сайт hh.ru. Также HeadHunter владеет сайтом Career.ru, платформой Talantix и имеет долю в компании Skillaz. Компания основана в 2000 году. В России компания зарегистрирована как ООО «Хэдхантер», а головная компания HeadHunter Group PLC зарегистрирована на Кипре.
Положение на рынке:
HeadHunter занимает лидирующее положение на российском рынке рекрутинговых услуг и в некоторых странах СНГ. По данным компании SimilarWeb, вебсайт hh.ru находится на третьем месте в мире по трафику среди порталов по поиску работы и на первом - в России, Беларуси, Казахстане, Узбекистане.
Структура выручки компании:
1️⃣ Размещение вакансий ~34%
2️⃣ Доступ к базе резюме ~32%
3️⃣ Пакетные подписки ~22,5%
4️⃣ Прочие сервисы ~10,5%
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Headhunter растущая. Коронавирус не оказал никакого влияния на выручку компании. Средний рост выручки за 5 лет - 21,69%.
За 2020 год компания заработала 8,3 млрд. руб. Компания показала прибыль по итогам 2020 года 1,9 млрд. руб. Средний рост EPS за 5 лет - 6,69%.
Оценка стоимости
P/E - 70,68
P/B - 37,51
P/S - 18,61
Рентабельность
ROA - 12,38 %
ROE - 68,53 %
ROS - 26,33 %
L/A (общая задолженность к сумме активов) - 78,09% Net Profit Margin - 26,33%
✅ Подводим итоги
Сейчас акции гиганта-рекрутинга безусловно переоценены. Мультипликаторы стоимости зашкаливают, однако в сравнении с тем же Яндексом - HeadHunter торгуется намного дешевле и имеет лучшие мультипликаторы рентабельности. Поэтому если вы присматриваетесь к покупке компании из IT-сектора можно обратить внимание на Headhunter Group, как фактического монополиста в своей отрасли с растущими денежными потоками, растущей базой клиентов, а также с долей рынка более 50%.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#HHR #HeadHunter #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1153
HeadHunter - актив, который заслуживает внимания на российском рынке!
Привет! 💋
Российский рынок IT-технологий очень мал в России и насчитывает всего 5-7 компаний с крупной капитализацией. Поэтому считаю важным замечать не только таких гигантов как Яндекс или Mail, а в ту же очередь уметь обращать внимание на компании лучшие в своем бизнес-сегменте. Одной из таких компаний и является Headhunter Group.
💡 Headhunter Group #HHR - крупнейшая российская рекрутинговая компания, развивающая бизнес в России, Белоруссии, Казахстане и Украине. Главный актив компании - сайт hh.ru. Также HeadHunter владеет сайтом Career.ru, платформой Talantix и имеет долю в компании Skillaz. Компания основана в 2000 году. В России компания зарегистрирована как ООО «Хэдхантер», а головная компания HeadHunter Group PLC зарегистрирована на Кипре.
Положение на рынке:
HeadHunter занимает лидирующее положение на российском рынке рекрутинговых услуг и в некоторых странах СНГ. По данным компании SimilarWeb, вебсайт hh.ru находится на третьем месте в мире по трафику среди порталов по поиску работы и на первом - в России, Беларуси, Казахстане, Узбекистане.
Структура выручки компании:
1️⃣ Размещение вакансий ~34%
2️⃣ Доступ к базе резюме ~32%
3️⃣ Пакетные подписки ~22,5%
4️⃣ Прочие сервисы ~10,5%
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка у Headhunter растущая. Коронавирус не оказал никакого влияния на выручку компании. Средний рост выручки за 5 лет - 21,69%.
За 2020 год компания заработала 8,3 млрд. руб. Компания показала прибыль по итогам 2020 года 1,9 млрд. руб. Средний рост EPS за 5 лет - 6,69%.
Оценка стоимости
P/E - 70,68
P/B - 37,51
P/S - 18,61
Рентабельность
ROA - 12,38 %
ROE - 68,53 %
ROS - 26,33 %
L/A (общая задолженность к сумме активов) - 78,09% Net Profit Margin - 26,33%
✅ Подводим итоги
Сейчас акции гиганта-рекрутинга безусловно переоценены. Мультипликаторы стоимости зашкаливают, однако в сравнении с тем же Яндексом - HeadHunter торгуется намного дешевле и имеет лучшие мультипликаторы рентабельности. Поэтому если вы присматриваетесь к покупке компании из IT-сектора можно обратить внимание на Headhunter Group, как фактического монополиста в своей отрасли с растущими денежными потоками, растущей базой клиентов, а также с долей рынка более 50%.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#HHR #HeadHunter #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1153
Дата публикации текста: 2021/08/17
KE Holdings имеет огромный потенциал роста? / Платформа для оказания услуг на рынке недвижимости Китая
Привет! 💋
💡 KE Holdings Inc #BEKE - является ведущей интегрированной онлайн- и офлайн-платформой для сделок и услуг в сфере жилья в Китае.
📈 Перспективы:
Как ожидается, рынок жилья Китая в этой области вырастет до 30,7 трлн юаней к 2024 году при среднегодовом темпе роста в 6,6%. А общий объем продаж и аренды жилья через посреднические услуги по недвижимости в Китае вырастет до 19,1 трлн юаней к 2024 году.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка компании растущая, по итогам 1 квартала 2021 года (12 мес) KE Holdings заработала 84 млрд китайских юаней - это почти в два раза больше чем в прошлом году. Прибыль компании по итогам 2 квартала 2021 года (12 мес) составила 3,7 млрд китайских юаней по сравнению с убытками годами ранее.
Оценка стоимости
P/E - 34,2
P/B - 2,4
Рентабельность
ROA - 3,3 %
ROE - 7,4 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0,9%
✅ Плюсы компании:
- Первая по величине интегрированная онлайн- и офлайн-платформа для сделок и услуг с жильем в Китае
- Компания выходит на прибыль
- Широкие возможности рынка, которые определяются большой численностью населения
❌ Минусы компании:
- Компания работает в рамках структуры VIE («Структура с переменным интересом»)
Если вкратце, то это добавляет риски вмешательства государственных органов и риски невыполнения договоров китайских участников (партнеров).
❗️Данная компания недоступна для покупки неквалифицированным инвесторам
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#BEKE #KEHoldingsInc #it
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1252
KE Holdings имеет огромный потенциал роста? / Платформа для оказания услуг на рынке недвижимости Китая
Привет! 💋
💡 KE Holdings Inc #BEKE - является ведущей интегрированной онлайн- и офлайн-платформой для сделок и услуг в сфере жилья в Китае.
📈 Перспективы:
Как ожидается, рынок жилья Китая в этой области вырастет до 30,7 трлн юаней к 2024 году при среднегодовом темпе роста в 6,6%. А общий объем продаж и аренды жилья через посреднические услуги по недвижимости в Китае вырастет до 19,1 трлн юаней к 2024 году.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Выручка компании растущая, по итогам 1 квартала 2021 года (12 мес) KE Holdings заработала 84 млрд китайских юаней - это почти в два раза больше чем в прошлом году. Прибыль компании по итогам 2 квартала 2021 года (12 мес) составила 3,7 млрд китайских юаней по сравнению с убытками годами ранее.
Оценка стоимости
P/E - 34,2
P/B - 2,4
Рентабельность
ROA - 3,3 %
ROE - 7,4 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0,9%
✅ Плюсы компании:
- Первая по величине интегрированная онлайн- и офлайн-платформа для сделок и услуг с жильем в Китае
- Компания выходит на прибыль
- Широкие возможности рынка, которые определяются большой численностью населения
❌ Минусы компании:
- Компания работает в рамках структуры VIE («Структура с переменным интересом»)
Если вкратце, то это добавляет риски вмешательства государственных органов и риски невыполнения договоров китайских участников (партнеров).
❗️Данная компания недоступна для покупки неквалифицированным инвесторам
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#BEKE #KEHoldingsInc #it
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1252
Дата публикации текста: 2021/09/25
Инвестиции в DocuSign, Inc - огромная перспектива или неразумный риск?
🔐 DocuSign #DOCU - позволяет организациям управлять электронными соглашениями. В рамках DocuSign Agreement Cloud, DocuSign предлагает eSignature - способ электронной подписи на различных устройствах.
На первый взгляд - ничем не примечательная компания, однако как говориться дьявол кроется в деталях!
🗺 География клиентов:
США - 80%
Другие страны ~ 20%
Выручка компании по секторам:
Подписки постоянных пользователей - 94%
Дополнительные услуги и обслуживание - 6%
📈 Перспективы:
После завершения карантина вероятно интерес к удалёнке сохранится. Опрос, проведенный ресурсом CreditCards, показал, что 35% тех, кому в период пандемии пришлось работать дома, предпочли бы сохранить работу из дома. Карантин продемонстрировал людям, что можно спокойно обходиться без офисов и бизнес-поездок.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Вот мы и добрались до самого важного. Компания демонстрирует отличный рост выручки. Доходы по итогам 2кв 2021 года (12 мес) составили $1,8 млрд, что выше значений 2020 года на 23,5%. Однако DocuSign генерирует убытки, хоть они и сокращаются от года к году. По результатам 2кв 2021 года (12 мес) компания показывает убыток в размере $165 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-326,79)
P/B - 254,12
P/S - 30,00
Рентабельность
ROA - (-7,02 %)
ROE - (-50,58 %)
ROS - (-9,18 %)
L/A (задолженность/активы) - 91,01% Рентабельность по EBITDA - (-2,94 %)
✔️ Из минусов DocuSign: высокий уровень долга, отсутствие чистой прибыли, перекупленность по всем мультипликаторам стоимости, наличие других, более устойчивых компаний в данном секторе. Из плюсов: отличные показатели роста выручки, а также стоит не забывать, что DocuSign - лидер рынка цифровой подписи и обладает впечатляющей долей рынка – около 70%. Как по мне - покупка акций данной компании несет в себе высокий риск с несопоставимой премией за него.
❗️Данный актив доступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаешь насчет компании, добавил бы к себе в портфель? Жду тебя в комментариях
#DOCU #DocuSign #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1394
Инвестиции в DocuSign, Inc - огромная перспектива или неразумный риск?
🔐 DocuSign #DOCU - позволяет организациям управлять электронными соглашениями. В рамках DocuSign Agreement Cloud, DocuSign предлагает eSignature - способ электронной подписи на различных устройствах.
На первый взгляд - ничем не примечательная компания, однако как говориться дьявол кроется в деталях!
🗺 География клиентов:
США - 80%
Другие страны ~ 20%
Выручка компании по секторам:
Подписки постоянных пользователей - 94%
Дополнительные услуги и обслуживание - 6%
📈 Перспективы:
После завершения карантина вероятно интерес к удалёнке сохранится. Опрос, проведенный ресурсом CreditCards, показал, что 35% тех, кому в период пандемии пришлось работать дома, предпочли бы сохранить работу из дома. Карантин продемонстрировал людям, что можно спокойно обходиться без офисов и бизнес-поездок.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Вот мы и добрались до самого важного. Компания демонстрирует отличный рост выручки. Доходы по итогам 2кв 2021 года (12 мес) составили $1,8 млрд, что выше значений 2020 года на 23,5%. Однако DocuSign генерирует убытки, хоть они и сокращаются от года к году. По результатам 2кв 2021 года (12 мес) компания показывает убыток в размере $165 млн.
Оценка стоимости
P/E - (-326,79)
P/B - 254,12
P/S - 30,00
Рентабельность
ROA - (-7,02 %)
ROE - (-50,58 %)
ROS - (-9,18 %)
L/A (задолженность/активы) - 91,01% Рентабельность по EBITDA - (-2,94 %)
✔️ Из минусов DocuSign: высокий уровень долга, отсутствие чистой прибыли, перекупленность по всем мультипликаторам стоимости, наличие других, более устойчивых компаний в данном секторе. Из плюсов: отличные показатели роста выручки, а также стоит не забывать, что DocuSign - лидер рынка цифровой подписи и обладает впечатляющей долей рынка – около 70%. Как по мне - покупка акций данной компании несет в себе высокий риск с несопоставимой премией за него.
❗️Данный актив доступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаешь насчет компании, добавил бы к себе в портфель? Жду тебя в комментариях
#DOCU #DocuSign #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1394
Дата публикации текста: 2021/11/09
Необоснованный риск или отличный шанс!? / Обзор по финтеху SoFi Technologies Inc
Привет! 💋
💸 SoFi Technologies, Inc. #SOFI - американская компания, занимающаяся персональными финансами в Интернете. SoFi - это мобильная служба, базирующаяся в Сан-Франциско, которая предоставляет собой набор финансовых продуктов, включает в себя рефинансирование студенческих ссуд, ипотечные кредиты, личные ссуды, кредитные карты, инвестирование и банковское дело через интерфейсы мобильных приложений и настольных компьютеров.
🦾 Сферы работы компании:
- Кредитование. Компания выпустила ссуд на сумму более 6 миллиардов долларов, таким образом - SoFi стала одним из крупнейших кредиторов на рынке.
- Инвестирование. В 2018 году SoFi представила торговлю акциями и биржевыми фондами. Предлагаемые услуги также включают традиционные пенсионные счета IRA , Roth IRA и SEP IRA .
- Торговля криптовалютой. В феврале 2019 года SoFi объявили, что будут сотрудничать с Coinbase. Сегодня криптовалютные транзакции - один из немногих продуктов SoFi, за который взимается комиссия, она в настоящее время установлена на уровне 1,25%.
- Банковское дело. SoFi в настоящее время предлагает онлайн-счет для управления денежными средствами, который действует как гибридный текущий / сберегательный счет. В конце 2020 года SoFi объявила о запуске своей первой кредитной карты , которая призвана стимулировать здоровые финансовые привычки.
- Страхование. SoFi сотрудничает с несколькими сторонними страховыми компаниями, такими как Lemonade, Inc. , чтобы предлагать страхование жизни, автострахование, страхование домовладельцев и страхование арендаторов.
📈 Перспективы
В обычной компании социального кредитования под предводительством Энтони Ното стали быстро расширять ассортимент финансовых продуктов. Появились дебетовые карты, сервис для инвестиций на фондовом рынке и в криптовалюту, услуги страхования. Корпорация встала на путь большой перестройки.
Проникновение цифрового банкинга увеличивалось с каждым днем. И вот сегодня SoFi прогнозирует, что в этом году выручка составит $980 млн, а в 2025 г. уже $3,7 млрд. EBITDA в этом году прогнозируется в $27 млн, а в 2025 г. – $1,177 млрд
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Потоки у компании неважные. SoFi убыточна, однако что бросается в глаза - убыток начинает сокращаться от года к году при растущей выручке, а это безусловно позитивный индикатор. По результатам 2кв 2021 года (12 мес) выручка SoFi составила $231 млн. Убыток же по итогам 2кв 2021 года (12 мес) достиг $165 млн.
Оценка стоимости
P/B - 4.26
P/S - 35.6
Рентабельность
ROA - (-2.04)
ROE - (-8.09)
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0.61 Net Profit Margin - (-71.48%)
✔️ Подводим итоги
Что же можно сказать в результате всего вышесказанного? Разумеется у компании имеются неплохие перспективы развития, также есть подвижки с точки зрения финансовой стороны. Однако стоит признать, что компания стоит достаточно дорого. Даже несмотря на все свои заслуги и возможное будущее - покупать акции такой компании попросту опасно.
Пожалуй стоит понаблюдать за корпорацией со стороны, посмотреть какое будет развитие бизнеса дальше, и исходя уже из этих данных принимать решение о покупке.
Данный актив доступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаете о нашумевшем социальном кредиторе? Сумеет ли компания полностью завершить перестройку и оптимизировать свои расходы?
#SOFI #SoFiTechnologies #it
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1583
Необоснованный риск или отличный шанс!? / Обзор по финтеху SoFi Technologies Inc
Привет! 💋
💸 SoFi Technologies, Inc. #SOFI - американская компания, занимающаяся персональными финансами в Интернете. SoFi - это мобильная служба, базирующаяся в Сан-Франциско, которая предоставляет собой набор финансовых продуктов, включает в себя рефинансирование студенческих ссуд, ипотечные кредиты, личные ссуды, кредитные карты, инвестирование и банковское дело через интерфейсы мобильных приложений и настольных компьютеров.
🦾 Сферы работы компании:
- Кредитование. Компания выпустила ссуд на сумму более 6 миллиардов долларов, таким образом - SoFi стала одним из крупнейших кредиторов на рынке.
- Инвестирование. В 2018 году SoFi представила торговлю акциями и биржевыми фондами. Предлагаемые услуги также включают традиционные пенсионные счета IRA , Roth IRA и SEP IRA .
- Торговля криптовалютой. В феврале 2019 года SoFi объявили, что будут сотрудничать с Coinbase. Сегодня криптовалютные транзакции - один из немногих продуктов SoFi, за который взимается комиссия, она в настоящее время установлена на уровне 1,25%.
- Банковское дело. SoFi в настоящее время предлагает онлайн-счет для управления денежными средствами, который действует как гибридный текущий / сберегательный счет. В конце 2020 года SoFi объявила о запуске своей первой кредитной карты , которая призвана стимулировать здоровые финансовые привычки.
- Страхование. SoFi сотрудничает с несколькими сторонними страховыми компаниями, такими как Lemonade, Inc. , чтобы предлагать страхование жизни, автострахование, страхование домовладельцев и страхование арендаторов.
📈 Перспективы
В обычной компании социального кредитования под предводительством Энтони Ното стали быстро расширять ассортимент финансовых продуктов. Появились дебетовые карты, сервис для инвестиций на фондовом рынке и в криптовалюту, услуги страхования. Корпорация встала на путь большой перестройки.
Проникновение цифрового банкинга увеличивалось с каждым днем. И вот сегодня SoFi прогнозирует, что в этом году выручка составит $980 млн, а в 2025 г. уже $3,7 млрд. EBITDA в этом году прогнозируется в $27 млн, а в 2025 г. – $1,177 млрд
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Потоки у компании неважные. SoFi убыточна, однако что бросается в глаза - убыток начинает сокращаться от года к году при растущей выручке, а это безусловно позитивный индикатор. По результатам 2кв 2021 года (12 мес) выручка SoFi составила $231 млн. Убыток же по итогам 2кв 2021 года (12 мес) достиг $165 млн.
Оценка стоимости
P/B - 4.26
P/S - 35.6
Рентабельность
ROA - (-2.04)
ROE - (-8.09)
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 0.61 Net Profit Margin - (-71.48%)
✔️ Подводим итоги
Что же можно сказать в результате всего вышесказанного? Разумеется у компании имеются неплохие перспективы развития, также есть подвижки с точки зрения финансовой стороны. Однако стоит признать, что компания стоит достаточно дорого. Даже несмотря на все свои заслуги и возможное будущее - покупать акции такой компании попросту опасно.
Пожалуй стоит понаблюдать за корпорацией со стороны, посмотреть какое будет развитие бизнеса дальше, и исходя уже из этих данных принимать решение о покупке.
Данный актив доступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаете о нашумевшем социальном кредиторе? Сумеет ли компания полностью завершить перестройку и оптимизировать свои расходы?
#SOFI #SoFiTechnologies #it
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1583
Дата публикации текста: 2021/11/25
AUTODESK - КРУПНЕЙШИЙ РАЗРАБОТЧИК В СЕКТОРЕ 3D-МОДЕЛИРОВАНИЯ 🏆
ПО для управления производством, а также программы для моделирования объектов, рисования и визуализации - стали одними из самых востребованных в сфере IT-технологий. Так например Autodesk в этих областях имеет пару десятков программ известных на весь мир, среди них: Autocad и Autocad LT, Autocad Civil 3D , 3ds Max и др.
Высокие стандарты качества заданные этой компанией поражают, однако конкуренты уже совсем близко, что же нового может представить Autodesk сегодня?
🪜 Autodesk #ADSK - корпорация по разработке программного обеспечения, которая производит программные продукты и услуги для архитектуры, проектирования, строительства, производства, средств массовой информации, образования и развлечений.
Совсем недавно компания презентовала облачные инструменты, которые обеспечивают устойчивость и жизнеспособность проектов для жилых районов, зданий и инфраструктуры. Одно из таких решений - Cloud-to-Cloud, разработано совместно с Esri. Оно объединило BIM Collaborate Pro Autodesk и ArcGIS GeoBIM Esri в один инструмент.
Также Autodesk выпустила систему Spacemaker для анализа микроклимата. Этот инструмент, позволяет застройщикам, градостроителям и архитекторам быстро оценивать уровень теплового комфорта на открытом пространстве - вещь безусловно полезная и спросом будет пользоваться однозначно.
🔶 Сильные стороны компании:
- Успешный опыт интеграции дополнительных фирм посредством слияний и поглощений.
- Автоматизация деятельности обеспечила стабильное качество продуктов Autodesk, и позволила компании увеличивать и уменьшать масштаб в зависимости от рыночного спроса.
🔶 Слабые стороны компании:
- Требуется больше инвестиций в новые технологии. Учитывая масштабы расширения и различные географические регионы, в которые компания планирует расширяться
- Некоторые продукты занимают высокую долю рынка, в то время как большая часть продуктов имеет низкую долю рынка. Эта зависимость от нескольких продуктов делает Autodesk уязвимым для внешних угроз.
🔷 Возможности:
- Увеличение расходов компаний в данной сфере - это возможность для Autodesk привлечь новых клиентов и увеличить свою долю на рынке.
🔷 Угрозы:
- Имитация контрафактного и некачественного продукта также представляет угрозу для продукта Autodesk, особенно на развивающихся рынках и рынках с низкими доходами.
- Новые технологии, разработанные конкурентом или разрушителем рынка, могут стать серьезной угрозой для отрасли в среднесрочной и долгосрочной перспективе.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 54,5
P/S - 17,55
Рентабельность
ROA - 20%
ROE - 188,5%
ROI - 35,2%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 123,4% Net Profit Margin - 32,5%
✔️ Как и большинство компаний с такими высокими показателями валовой маржи - Autodesk зависит от темпа роста доходов. Если хоть ненамного результаты будут ниже прогнозов аналитиков - компанию ожидает существенное снижение стоимости акций. Также стоит обратить внимание на цену компании, она разумеется завышена, как по фундаментальным показателям, так и по технике покупать бумаги сейчас некомфортно.
В остальном корпорация отличная, занимает своё место на рынке и имеет большие перспективы развития.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🔥 Полезный материал? Посоветуй мой канал «Фундаменталка», делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #Autodesk #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1639
AUTODESK - КРУПНЕЙШИЙ РАЗРАБОТЧИК В СЕКТОРЕ 3D-МОДЕЛИРОВАНИЯ 🏆
ПО для управления производством, а также программы для моделирования объектов, рисования и визуализации - стали одними из самых востребованных в сфере IT-технологий. Так например Autodesk в этих областях имеет пару десятков программ известных на весь мир, среди них: Autocad и Autocad LT, Autocad Civil 3D , 3ds Max и др.
Высокие стандарты качества заданные этой компанией поражают, однако конкуренты уже совсем близко, что же нового может представить Autodesk сегодня?
🪜 Autodesk #ADSK - корпорация по разработке программного обеспечения, которая производит программные продукты и услуги для архитектуры, проектирования, строительства, производства, средств массовой информации, образования и развлечений.
Совсем недавно компания презентовала облачные инструменты, которые обеспечивают устойчивость и жизнеспособность проектов для жилых районов, зданий и инфраструктуры. Одно из таких решений - Cloud-to-Cloud, разработано совместно с Esri. Оно объединило BIM Collaborate Pro Autodesk и ArcGIS GeoBIM Esri в один инструмент.
Также Autodesk выпустила систему Spacemaker для анализа микроклимата. Этот инструмент, позволяет застройщикам, градостроителям и архитекторам быстро оценивать уровень теплового комфорта на открытом пространстве - вещь безусловно полезная и спросом будет пользоваться однозначно.
🔶 Сильные стороны компании:
- Успешный опыт интеграции дополнительных фирм посредством слияний и поглощений.
- Автоматизация деятельности обеспечила стабильное качество продуктов Autodesk, и позволила компании увеличивать и уменьшать масштаб в зависимости от рыночного спроса.
🔶 Слабые стороны компании:
- Требуется больше инвестиций в новые технологии. Учитывая масштабы расширения и различные географические регионы, в которые компания планирует расширяться
- Некоторые продукты занимают высокую долю рынка, в то время как большая часть продуктов имеет низкую долю рынка. Эта зависимость от нескольких продуктов делает Autodesk уязвимым для внешних угроз.
🔷 Возможности:
- Увеличение расходов компаний в данной сфере - это возможность для Autodesk привлечь новых клиентов и увеличить свою долю на рынке.
🔷 Угрозы:
- Имитация контрафактного и некачественного продукта также представляет угрозу для продукта Autodesk, особенно на развивающихся рынках и рынках с низкими доходами.
- Новые технологии, разработанные конкурентом или разрушителем рынка, могут стать серьезной угрозой для отрасли в среднесрочной и долгосрочной перспективе.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 54,5
P/S - 17,55
Рентабельность
ROA - 20%
ROE - 188,5%
ROI - 35,2%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 123,4% Net Profit Margin - 32,5%
✔️ Как и большинство компаний с такими высокими показателями валовой маржи - Autodesk зависит от темпа роста доходов. Если хоть ненамного результаты будут ниже прогнозов аналитиков - компанию ожидает существенное снижение стоимости акций. Также стоит обратить внимание на цену компании, она разумеется завышена, как по фундаментальным показателям, так и по технике покупать бумаги сейчас некомфортно.
В остальном корпорация отличная, занимает своё место на рынке и имеет большие перспективы развития.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🔥 Полезный материал? Посоветуй мой канал «Фундаменталка», делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #Autodesk #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1639
Дата публикации текста: 2021/12/25
SWOT -АНАЛИЗ ПО UNIVERSAL DISPLAY
По итогам 2021 г. аналитики из TrendForce ожидают роста глобальных продаж смартфонов до 1,36 млрд. Это на 9% превысит продажи 2020 г., оцениваемый аналитиками в 1,25 млрд смартфонов. Среди основных бенефициаров, как это ни странно, могут оказаться производители дисплеев для этих мобильных устройств. Одним из таких разработчиков является всемирно известная - Universal Display. Сегодня рассмотрим компанию подробнее.
🖥 Universal Display Corporation #OLED - разработчик и производитель технологий и материалов органических светоизлучающих диодов (OLED), а также поставщик услуг для индустрии дисплеев и освещения. Среди крупнейших партнёров компании: Samsung , LG , AU Optronics.CMEL, Pioneer, Panasonic Idemitsu, Konica Minolta, Sony, DuPont и Novaled.
🗺 Структура выручки по странам:
Южная Корея – 62%
Китай – 33%
США – 3%
Япония – 1%
прочие страны – 1%
Основные конкуренты:
Eastman Kodak Company, Cambridge Display Technology (Sumitomo Chemical Company), Idemitsu Kosan Co., Ltd., Nanosys и др.
🔶 Сильные стороны компании:
- Universal Display является лидером в своей отрасли и имеет значительную клиентскую базу из крупных производителей дисплеев, кроме того обладает обширным портфелем запатентованных технологий и сотрудничает с партнерами мирового уровня.
- Превосходная производительность на новых рынках. Расширение помогло организации создать новый поток доходов и диверсифицировать риски экономического цикла на рынках, на которых она работает.
- Надежные поставщики - у нее есть прочная база надежных поставщиков сырья, что позволяет компании преодолевать любые узкие места в цепочке поставок.
🔶 Слабые стороны компании:
- По оценкам экспертов среднегодовой рост EBITDA в течение 3 лет будет всего в районе - 3,3%.
- Темпы роста EPS также не будут радовать инвесторов (около 8% в год)
🔷 Возможности:
- Рост количества мобильных устройств в мире.
- Энергосбережение светодиодных устройств. OLED набирает популярность, рынок органических светоизлучающих диодов будет расти в ближайшие годы.
- Военный спрос. Военные заинтересовались возможностями Universal Display, возможно заключение контрактов в ближайшее время.
🔷 Угрозы:
- Возможные патентные споры при улучшении или разработке другой технологии.
- Падение спроса на смартфоны (удовлетворенность рынком).
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 37,72
P/B - 7,00
P/S - 13,21
Рентабельность
ROA - 14,25%
ROE - 21,06%
ROS - 35,03%
L/A - 27,46% Рентабельность по EBITDA - 50,73%
✔️ Подводим итог
Universal Display Corporation имеет отличный бизнес и возможность развивать его дальше. Это подтверждают и действия крупнейших фондов Vanguard Group, Inc. и Blackrock Inc, которым совокупно принадлежит около 16% акционерного капитала компании.
Однако оценка корпорации сегодня высока, а также перспективы роста в ближайшие годы неоднозначны - это подтверждает технический картина бумаги. Инвесторы сомневаются и начинают активно продавать актив, однако акции данного эмитента обладают высокой волатильностью и цикличностью, поэтому большой вопрос куда цена будет двигаться дальше.
👉 Было полезно? Подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #финансы #доллар #инвестор #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1740
SWOT -АНАЛИЗ ПО UNIVERSAL DISPLAY
По итогам 2021 г. аналитики из TrendForce ожидают роста глобальных продаж смартфонов до 1,36 млрд. Это на 9% превысит продажи 2020 г., оцениваемый аналитиками в 1,25 млрд смартфонов. Среди основных бенефициаров, как это ни странно, могут оказаться производители дисплеев для этих мобильных устройств. Одним из таких разработчиков является всемирно известная - Universal Display. Сегодня рассмотрим компанию подробнее.
🖥 Universal Display Corporation #OLED - разработчик и производитель технологий и материалов органических светоизлучающих диодов (OLED), а также поставщик услуг для индустрии дисплеев и освещения. Среди крупнейших партнёров компании: Samsung , LG , AU Optronics.CMEL, Pioneer, Panasonic Idemitsu, Konica Minolta, Sony, DuPont и Novaled.
🗺 Структура выручки по странам:
Южная Корея – 62%
Китай – 33%
США – 3%
Япония – 1%
прочие страны – 1%
Основные конкуренты:
Eastman Kodak Company, Cambridge Display Technology (Sumitomo Chemical Company), Idemitsu Kosan Co., Ltd., Nanosys и др.
🔶 Сильные стороны компании:
- Universal Display является лидером в своей отрасли и имеет значительную клиентскую базу из крупных производителей дисплеев, кроме того обладает обширным портфелем запатентованных технологий и сотрудничает с партнерами мирового уровня.
- Превосходная производительность на новых рынках. Расширение помогло организации создать новый поток доходов и диверсифицировать риски экономического цикла на рынках, на которых она работает.
- Надежные поставщики - у нее есть прочная база надежных поставщиков сырья, что позволяет компании преодолевать любые узкие места в цепочке поставок.
🔶 Слабые стороны компании:
- По оценкам экспертов среднегодовой рост EBITDA в течение 3 лет будет всего в районе - 3,3%.
- Темпы роста EPS также не будут радовать инвесторов (около 8% в год)
🔷 Возможности:
- Рост количества мобильных устройств в мире.
- Энергосбережение светодиодных устройств. OLED набирает популярность, рынок органических светоизлучающих диодов будет расти в ближайшие годы.
- Военный спрос. Военные заинтересовались возможностями Universal Display, возможно заключение контрактов в ближайшее время.
🔷 Угрозы:
- Возможные патентные споры при улучшении или разработке другой технологии.
- Падение спроса на смартфоны (удовлетворенность рынком).
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 37,72
P/B - 7,00
P/S - 13,21
Рентабельность
ROA - 14,25%
ROE - 21,06%
ROS - 35,03%
L/A - 27,46% Рентабельность по EBITDA - 50,73%
✔️ Подводим итог
Universal Display Corporation имеет отличный бизнес и возможность развивать его дальше. Это подтверждают и действия крупнейших фондов Vanguard Group, Inc. и Blackrock Inc, которым совокупно принадлежит около 16% акционерного капитала компании.
Однако оценка корпорации сегодня высока, а также перспективы роста в ближайшие годы неоднозначны - это подтверждает технический картина бумаги. Инвесторы сомневаются и начинают активно продавать актив, однако акции данного эмитента обладают высокой волатильностью и цикличностью, поэтому большой вопрос куда цена будет двигаться дальше.
👉 Было полезно? Подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #финансы #доллар #инвестор #IT
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1740
