#аналитика #акции #Россия #AFKS #VEON #MTSS #RTKM #RenCap
☎️ Российские телекоммуникационные компании в условиях пандемии.
28 марта Россия ввела самоизоляцию на один месяц – относительно рано и c достаточно строгими ограничениями с учетом числа случаев на дату объявления (7 на 1 млн населения). Это должно позволить стране избежать эпидемии в итальянском стиле и способствовать скорейшему восстановлению во второй половине 2020.
Эксперты рассматривают 3 возможных сценария для России:
🟢 позитивный: быстрое восстановление мировой экономики (рост ВВП России на 1.5% г/г в 2020, 75 руб./$ на конец 2020);
🟡 базовый: более длительный карантин/более медленное восстановление (рецессия 0.8% г/г, 79 руб./$);
🔴 негативный: строгая самоизоляция/несколько волн эпидемия (сокращение ВВП на 2.5% г/г, 82 руб./$).
Все сценарии основаны на средней цене Brent в размере $42.5 за барр. на 2020.
📊 Анализ
Период самоизоляции по всей России увеличит потребление онлайн-услуг, что приведет к росту передачи данных в фикс. и моб. сетях. Кроме того, операторы должны столкнуться с ростом голосового трафика. Исходные данные, опубликованные российскими операторами связи, свидетельствуют о том, что клиенты уже начали готовиться к самоизоляции в середине марта, а сетевая активность продолжала расти и в апреле.
▪️ МТС наблюдала увеличение числа фикс. подключений на 20%, увеличение трафика данных на 10% и голосовой связи на 25% в середине марта в Москве. За первую неделю самоизоляции в Москве трафик фиксированных линий вырос на 40%.
▪️ Билайн сообщила об увеличении новых подключений в Москве на 24% в марте, росте голосового трафика на 25%.
▪️ Ростелеком за последние недели увеличил трафик данных на 18-25%, скорость новых стационарных подключений увеличилась на 22%.
▪️ В Tele2 наблюдалось увеличение голосового трафика на 19% и увеличение трафика данных на 17% в апреле в России.
▪️ ЭР-Телеком сообщила о 35-40% увеличении трафика данных в своей сети в марте.
💎 Эксперты считают, что трафик в сетях ШПД и мобильных сетях должен увеличиться на 20–30% в зависимости от пропускной способности в каждом городе и регионе, что должно отразиться на размере доходов. Закрытие магазинов должно уменьшить абонентскую базу операторов сотовой связи B2C, но положительно повлиять на административно-хозяйственные расходы. Абонентские базы B2B, вероятно, будут усилены миграцией корпоративных клиентов в домашние офисы. Ожидается, что активная миграция корпоративных клиентов в домашние офисы также должна стимулировать инвестиции в облачные решения и виртуальные частные сети, поддерживающие расширение инфраструктуры центров обработки данных.
❌Риски
1. Общее ухудшение деловой активности, которое может привести к задержкам платежей со стороны корп. клиентов и потребовать от операторов предоставления временных скидок клиентам. Доля В2В-операций в выручке компаний не превышает 15%.
2. Резкое снижение объема услуг международного роуминга, который составляет 2-3% от выручки МТС и Билайна, и 1% у Ростелекома.
🎯 Рекомендации в зависимости от сценария с таргетами от #RenCap
✅ Базовый сценарий: МТС #MTSS, целевая цена - 363 руб. предполагает апсайд +16%.
Самая высокая дивидендная доходность (13% в 2020 и 9% в 2021 году) наряду с объявленной программой обратного выкупа акций на сумму 15 млрд руб. до конца 2020 должна оказать дополнительную поддержку акциям.
✅ Быстрый возврат к докризисному уровню: АФК Система #AFKS, целевая цена - 24.7 руб. предполагает апсайд +78%.
Восстановление фондовых рынков должно позволить компании монетизировать не публичные активы (35% от портфеля), что позволит сократить левередж холдинга.
✅ Строгая самоизоляция и затяжной спад: Ростелеком #RTKM, целевая цена - 89 руб. предполагает апсайд +13%.
Ростелеком – единственная компания, которая может получить непрямую выгоду от сценария строгой самоизоляции, поскольку располагает крупнейшей сетью фиксированного широкополосного доступа в России. Также компания может выиграть от развития государственных цифровых проектов.
@icalpha
Важно: понравилась ли Вам наша публикация?
☎️ Российские телекоммуникационные компании в условиях пандемии.
28 марта Россия ввела самоизоляцию на один месяц – относительно рано и c достаточно строгими ограничениями с учетом числа случаев на дату объявления (7 на 1 млн населения). Это должно позволить стране избежать эпидемии в итальянском стиле и способствовать скорейшему восстановлению во второй половине 2020.
Эксперты рассматривают 3 возможных сценария для России:
🟢 позитивный: быстрое восстановление мировой экономики (рост ВВП России на 1.5% г/г в 2020, 75 руб./$ на конец 2020);
🟡 базовый: более длительный карантин/более медленное восстановление (рецессия 0.8% г/г, 79 руб./$);
🔴 негативный: строгая самоизоляция/несколько волн эпидемия (сокращение ВВП на 2.5% г/г, 82 руб./$).
Все сценарии основаны на средней цене Brent в размере $42.5 за барр. на 2020.
📊 Анализ
Период самоизоляции по всей России увеличит потребление онлайн-услуг, что приведет к росту передачи данных в фикс. и моб. сетях. Кроме того, операторы должны столкнуться с ростом голосового трафика. Исходные данные, опубликованные российскими операторами связи, свидетельствуют о том, что клиенты уже начали готовиться к самоизоляции в середине марта, а сетевая активность продолжала расти и в апреле.
▪️ МТС наблюдала увеличение числа фикс. подключений на 20%, увеличение трафика данных на 10% и голосовой связи на 25% в середине марта в Москве. За первую неделю самоизоляции в Москве трафик фиксированных линий вырос на 40%.
▪️ Билайн сообщила об увеличении новых подключений в Москве на 24% в марте, росте голосового трафика на 25%.
▪️ Ростелеком за последние недели увеличил трафик данных на 18-25%, скорость новых стационарных подключений увеличилась на 22%.
▪️ В Tele2 наблюдалось увеличение голосового трафика на 19% и увеличение трафика данных на 17% в апреле в России.
▪️ ЭР-Телеком сообщила о 35-40% увеличении трафика данных в своей сети в марте.
💎 Эксперты считают, что трафик в сетях ШПД и мобильных сетях должен увеличиться на 20–30% в зависимости от пропускной способности в каждом городе и регионе, что должно отразиться на размере доходов. Закрытие магазинов должно уменьшить абонентскую базу операторов сотовой связи B2C, но положительно повлиять на административно-хозяйственные расходы. Абонентские базы B2B, вероятно, будут усилены миграцией корпоративных клиентов в домашние офисы. Ожидается, что активная миграция корпоративных клиентов в домашние офисы также должна стимулировать инвестиции в облачные решения и виртуальные частные сети, поддерживающие расширение инфраструктуры центров обработки данных.
❌Риски
1. Общее ухудшение деловой активности, которое может привести к задержкам платежей со стороны корп. клиентов и потребовать от операторов предоставления временных скидок клиентам. Доля В2В-операций в выручке компаний не превышает 15%.
2. Резкое снижение объема услуг международного роуминга, который составляет 2-3% от выручки МТС и Билайна, и 1% у Ростелекома.
🎯 Рекомендации в зависимости от сценария с таргетами от #RenCap
✅ Базовый сценарий: МТС #MTSS, целевая цена - 363 руб. предполагает апсайд +16%.
Самая высокая дивидендная доходность (13% в 2020 и 9% в 2021 году) наряду с объявленной программой обратного выкупа акций на сумму 15 млрд руб. до конца 2020 должна оказать дополнительную поддержку акциям.
✅ Быстрый возврат к докризисному уровню: АФК Система #AFKS, целевая цена - 24.7 руб. предполагает апсайд +78%.
Восстановление фондовых рынков должно позволить компании монетизировать не публичные активы (35% от портфеля), что позволит сократить левередж холдинга.
✅ Строгая самоизоляция и затяжной спад: Ростелеком #RTKM, целевая цена - 89 руб. предполагает апсайд +13%.
Ростелеком – единственная компания, которая может получить непрямую выгоду от сценария строгой самоизоляции, поскольку располагает крупнейшей сетью фиксированного широкополосного доступа в России. Также компания может выиграть от развития государственных цифровых проектов.
@icalpha
Важно: понравилась ли Вам наша публикация?
#акции #Россия #RenCap
👉 Исторически последние 4 падения нефти более чем на 50% (1997-2008, 2000-2001, 2007-2008, 2014-2016) были отличными точками для входа в российские акции. С момента создания индекса MSCI Russia (конец 1994 года) каждый раз, когда нефть падала на 65% и больше со своего пикового значения (сейчас мы наблюдаем как раз такой сценарий), российский рынок акций всегда демонстрировали положительную долларовую доходность в последующие 6 месяцев и опережал широкий индекс развивающихся рынков - MSCI EM.
👉 Эксперты RenCap делают ставку на опережающую динамику рынка акций РФ на горизонте 6 месяцев при условии, что цены на нефть близки к своему дну (учитывая, что за нефть уже доплачивали 🙂) и что глобальные карантинные меры начнут постепенно сниматься в течение нескольких месяцев. Важно отметить, что Россия достаточно рано ввела ограничительные меры из-за коронавируса, динамика распространения находится между Европейским и Азиатским сценариями. Экономика РФ подошла к сегодняшнему кризису в достаточно сильном состоянии (с точки зрения баланса). РФ имеет низкую чувствительность к внешним шокам, за исключением цен на нефть, но и этот эффект компенсируется гибким валютным курсом и фискальным правилом.
👉 Аналитики RenCap полагают, что среди развивающихся рынков Россия имеет все шансы пережить кризис с минимальным сокращением ВВП (-0,8% г/г в 2020 году в базовом сценарии), а также избежать понижения суверенного рейтинга (BBB) в этом году. С учетом апрельской сделки OPEC+ и последней просадки в нефти, можно предположить, что все самое страшное уже позади и в длинную можно делать ставку на постепенное восстановление цен на нефть. В базовом сценарии 2020 года ожидают нефть на уровне $40/барр. и рубль на уровне 76 руб./$. В диапазоне же $20-$30/барр. можем наблюдать ослабление до 79-85 руб./$.
⚠️ RenCap представляет три портфеля на Россию:
1) Базовый сценарий: постепенное восстановление.
2) Более агрессивный портфель под V-образное восстановление.
3) Защитный портфель на случай длительного спада.
⚡️Базовый портфель: #SBER, #ROSN, #MNOD, #NVTK, #PLZL, #TATN, #POLY, #MTSS, #IRAO, #ALRS, #RUSAL, #ENPL, #MGNT, #HYDR, #MAIL, #UPRO, #GLTR, #DSKY.
⚡️Агрессивный порфтель: #ROSN, #NVTK, #TATN, #YNDX, #IRAO, #ALRS, #RUSAL, #ENPL, #MGNT, #TCS, #AFKS, #AFLT, #DSKY.
⚡️Защитный портфель: #SBER, #PLZL, #POLY, #ALRS, #MGNT, #SNGSP, #RTKM, #HYDR, #MAILI, #DSKY.
💎 Для всех сценариев подходит 💥Детский Мир;) Ну и вообще хорошим вариантом может быть АФК Система как бенефициар защитных активов (Детский Мир, МТС) и ряда не публичных историй, которые не прайсят в текущих ценах на акции головной компании.
@icalpha
👉 Исторически последние 4 падения нефти более чем на 50% (1997-2008, 2000-2001, 2007-2008, 2014-2016) были отличными точками для входа в российские акции. С момента создания индекса MSCI Russia (конец 1994 года) каждый раз, когда нефть падала на 65% и больше со своего пикового значения (сейчас мы наблюдаем как раз такой сценарий), российский рынок акций всегда демонстрировали положительную долларовую доходность в последующие 6 месяцев и опережал широкий индекс развивающихся рынков - MSCI EM.
👉 Эксперты RenCap делают ставку на опережающую динамику рынка акций РФ на горизонте 6 месяцев при условии, что цены на нефть близки к своему дну (учитывая, что за нефть уже доплачивали 🙂) и что глобальные карантинные меры начнут постепенно сниматься в течение нескольких месяцев. Важно отметить, что Россия достаточно рано ввела ограничительные меры из-за коронавируса, динамика распространения находится между Европейским и Азиатским сценариями. Экономика РФ подошла к сегодняшнему кризису в достаточно сильном состоянии (с точки зрения баланса). РФ имеет низкую чувствительность к внешним шокам, за исключением цен на нефть, но и этот эффект компенсируется гибким валютным курсом и фискальным правилом.
👉 Аналитики RenCap полагают, что среди развивающихся рынков Россия имеет все шансы пережить кризис с минимальным сокращением ВВП (-0,8% г/г в 2020 году в базовом сценарии), а также избежать понижения суверенного рейтинга (BBB) в этом году. С учетом апрельской сделки OPEC+ и последней просадки в нефти, можно предположить, что все самое страшное уже позади и в длинную можно делать ставку на постепенное восстановление цен на нефть. В базовом сценарии 2020 года ожидают нефть на уровне $40/барр. и рубль на уровне 76 руб./$. В диапазоне же $20-$30/барр. можем наблюдать ослабление до 79-85 руб./$.
⚠️ RenCap представляет три портфеля на Россию:
1) Базовый сценарий: постепенное восстановление.
2) Более агрессивный портфель под V-образное восстановление.
3) Защитный портфель на случай длительного спада.
⚡️Базовый портфель: #SBER, #ROSN, #MNOD, #NVTK, #PLZL, #TATN, #POLY, #MTSS, #IRAO, #ALRS, #RUSAL, #ENPL, #MGNT, #HYDR, #MAIL, #UPRO, #GLTR, #DSKY.
⚡️Агрессивный порфтель: #ROSN, #NVTK, #TATN, #YNDX, #IRAO, #ALRS, #RUSAL, #ENPL, #MGNT, #TCS, #AFKS, #AFLT, #DSKY.
⚡️Защитный портфель: #SBER, #PLZL, #POLY, #ALRS, #MGNT, #SNGSP, #RTKM, #HYDR, #MAILI, #DSKY.
💎 Для всех сценариев подходит 💥Детский Мир;) Ну и вообще хорошим вариантом может быть АФК Система как бенефициар защитных активов (Детский Мир, МТС) и ряда не публичных историй, которые не прайсят в текущих ценах на акции головной компании.
@icalpha
Новости премаркета США - 29.03.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.79% (4604 п.)
📈 Nasdaq: +1.01% (15135 п.)
📈 Dow Jones +0.75% (35115 п.)
🌕 Золото: -1.25% ($1897)
⚫️ Нефть марки Brent: -2.02% ($103.81)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.45% (2.451%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Поддержку рынку акций оказали итоги переговоров России и Украины в Стамбуле, которые способствовали снижению геополитической напряженности. В частности, Владимир Мединский сообщил, что переговоры между сторонами прошли конструктивно. Он также отметил, что встреча президентов России и Украины возможна, когда будет подготовлен мирный договор. Минобороны РФ, в свою очередь, заявило, что российские военные «кардинально сократят военную активность на Киевском и Черниговском направлении». Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 Вице-канцлер Германии Роберт Хабек заявил, что страны G7 не согласятся на покупку российского природного газа за рубли. По его словам, пересмотр валюты платежа был бы нарушением действующих контрактов.
🟡 В тоже время пресс-секретарь президента России Дмитрий Песков сообщил, что РФ откажется от поставки газа странам Европы в том случае, если они не будут платить за голубое топливо в российских рублях. «Нет оплаты — нет газа», - сказал Песков.
🟢 Минфин РФ сообщил, что в полном объеме выплатил купоны по еврооблигациям на сумму $102 млн. Таким образом, это стало второй за неделю успешной выплатой купона по внешним обязательствам России.
🟡 Минцифры РФ рекомендовало крупнейшим российским телеком-операторам исключить неограниченное потребление трафика абонентами. Представители МТС #MTSS поддержали инициативу ведомства, заявив, что эти меры позволят операторам иметь необходимый запас прочности при резком росте потребления мобильного интернета.
🟢 В России запустят еще один аналог Instagram. Социальная сеть Now начала бета-тестирование, за первые часы работы в ней зарегистрировалось более 10 тысяч пользователей.
🔴 General Motors #GM с 4 до 18 апреля приостановит выпуск пикапов на своем заводе в штате Индиана из-за дефицита полупроводников. В настоящее время GM взаимодействует с поставщиками, чтобы минимизировать возможные последствия дефицита.
🟡 Голосование Палаты представителей США по законопроекту о легализации марихуаны на федеральном уровне переносится на среду, 30 марта.
💎 На фоне прогресса в переговорах между Россией и Украиной мы вполне можем увидеть ралли на фондовых рынках, постараемся воспользоваться моментом.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.79% (4604 п.)
📈 Nasdaq: +1.01% (15135 п.)
📈 Dow Jones +0.75% (35115 п.)
🌕 Золото: -1.25% ($1897)
⚫️ Нефть марки Brent: -2.02% ($103.81)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.45% (2.451%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Поддержку рынку акций оказали итоги переговоров России и Украины в Стамбуле, которые способствовали снижению геополитической напряженности. В частности, Владимир Мединский сообщил, что переговоры между сторонами прошли конструктивно. Он также отметил, что встреча президентов России и Украины возможна, когда будет подготовлен мирный договор. Минобороны РФ, в свою очередь, заявило, что российские военные «кардинально сократят военную активность на Киевском и Черниговском направлении». Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 Вице-канцлер Германии Роберт Хабек заявил, что страны G7 не согласятся на покупку российского природного газа за рубли. По его словам, пересмотр валюты платежа был бы нарушением действующих контрактов.
🟡 В тоже время пресс-секретарь президента России Дмитрий Песков сообщил, что РФ откажется от поставки газа странам Европы в том случае, если они не будут платить за голубое топливо в российских рублях. «Нет оплаты — нет газа», - сказал Песков.
🟢 Минфин РФ сообщил, что в полном объеме выплатил купоны по еврооблигациям на сумму $102 млн. Таким образом, это стало второй за неделю успешной выплатой купона по внешним обязательствам России.
🟡 Минцифры РФ рекомендовало крупнейшим российским телеком-операторам исключить неограниченное потребление трафика абонентами. Представители МТС #MTSS поддержали инициативу ведомства, заявив, что эти меры позволят операторам иметь необходимый запас прочности при резком росте потребления мобильного интернета.
🟢 В России запустят еще один аналог Instagram. Социальная сеть Now начала бета-тестирование, за первые часы работы в ней зарегистрировалось более 10 тысяч пользователей.
🔴 General Motors #GM с 4 до 18 апреля приостановит выпуск пикапов на своем заводе в штате Индиана из-за дефицита полупроводников. В настоящее время GM взаимодействует с поставщиками, чтобы минимизировать возможные последствия дефицита.
🟡 Голосование Палаты представителей США по законопроекту о легализации марихуаны на федеральном уровне переносится на среду, 30 марта.
💎 На фоне прогресса в переговорах между Россией и Украиной мы вполне можем увидеть ралли на фондовых рынках, постараемся воспользоваться моментом.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика российского рынка акций 31 марта
Российский фондовый рынок сумел развить вчерашнее восходящее движение - индексы Московской Биржи и РТС в четверг к моменту написания статьи прибавляют порядка 5%. Оба индекса близки к тому, чтобы завершить неделю солидным ростом.
Примечательно, что для индекса РТС, рассчитываемого с учетом курса доллара, текущая неделя станет первой неделей с положительным результатом с момента возобновления торгов, чему способствовало существенное укрепление курса рубля.
За неполную неделю, начавшуюся 28 марта, индекс РТС подскочил более чем на 20%, в то время как по итогам предыдущей недели падение бенчмарка составило 11.45%.
Все бумаги, входящие в состав индекса Московской биржи, за исключением двух, на момент написания статьи демонстрируют восходящую динамику. Исключение составляют лишь акции Аэрофлота #AFLT и МТС #MTSS.
В лидерах роста сегодня оказались ГК Самолет #SMLT, Ренессанс Страхование #RENI, НМТП #NMTP, ИСКЧ #ISKJ и Ozon #OZON, которые на момент написания статьи прибавляют от 19% до 30%.
Наибольшее падение демонстрируют акции Обуви России #ORUP, которые рухнули более чем на 17% на фоне вчерашнего сообщения о техническом дефолте по еще одному выпуску своих облигаций.
Другими аутсайдерами четверга стали вчерашние лидеры роста - Русгрэйн #RUGR, РусАгро #AGRO, Лента #LENT. Также отрицательную динамику демонстрируют акции Группы Черкизово #GCHE, ЧМК #CHMK, КАМАЗ #KMAZ и НКХП #NKHP.
Взгляд на рынок
Оптимизм среди российских инвесторов продолжает двигать рынок акций вверх. Вероятно, многие участники рынка осознают, что фондовый рынок может стать убежищем от высокой инфляции в стране. Действительно, исторические данные это подтверждают - средняя доходность индекса Мосбиржи с 1997 года составляла порядка 20% против средней инфляции в 12.4%.
Однако давать каких-то излишне оптимистичных прогнозов пока не представляется возможным, поскольку России предстоит пройти процесс адаптации к новым экономическим реалиям, и от того, насколько эффективно ей это удастся, будет зависеть дальнейшая судьба российского рынка акций.
#аналитика #Россия
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Российский фондовый рынок сумел развить вчерашнее восходящее движение - индексы Московской Биржи и РТС в четверг к моменту написания статьи прибавляют порядка 5%. Оба индекса близки к тому, чтобы завершить неделю солидным ростом.
Примечательно, что для индекса РТС, рассчитываемого с учетом курса доллара, текущая неделя станет первой неделей с положительным результатом с момента возобновления торгов, чему способствовало существенное укрепление курса рубля.
За неполную неделю, начавшуюся 28 марта, индекс РТС подскочил более чем на 20%, в то время как по итогам предыдущей недели падение бенчмарка составило 11.45%.
Все бумаги, входящие в состав индекса Московской биржи, за исключением двух, на момент написания статьи демонстрируют восходящую динамику. Исключение составляют лишь акции Аэрофлота #AFLT и МТС #MTSS.
В лидерах роста сегодня оказались ГК Самолет #SMLT, Ренессанс Страхование #RENI, НМТП #NMTP, ИСКЧ #ISKJ и Ozon #OZON, которые на момент написания статьи прибавляют от 19% до 30%.
Наибольшее падение демонстрируют акции Обуви России #ORUP, которые рухнули более чем на 17% на фоне вчерашнего сообщения о техническом дефолте по еще одному выпуску своих облигаций.
Другими аутсайдерами четверга стали вчерашние лидеры роста - Русгрэйн #RUGR, РусАгро #AGRO, Лента #LENT. Также отрицательную динамику демонстрируют акции Группы Черкизово #GCHE, ЧМК #CHMK, КАМАЗ #KMAZ и НКХП #NKHP.
Взгляд на рынок
Оптимизм среди российских инвесторов продолжает двигать рынок акций вверх. Вероятно, многие участники рынка осознают, что фондовый рынок может стать убежищем от высокой инфляции в стране. Действительно, исторические данные это подтверждают - средняя доходность индекса Мосбиржи с 1997 года составляла порядка 20% против средней инфляции в 12.4%.
Однако давать каких-то излишне оптимистичных прогнозов пока не представляется возможным, поскольку России предстоит пройти процесс адаптации к новым экономическим реалиям, и от того, насколько эффективно ей это удастся, будет зависеть дальнейшая судьба российского рынка акций.
#аналитика #Россия
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 05.04.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.19% (4569 п.)
📉 Nasdaq: -0.24% (15127 п.)
📉 Dow Jones -0.20% (34759 п.)
🌕 Золото: -0.15% ($1929)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.54% ($108.06)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +3.21% (2.533%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Инвесторы проявляют осторожность в преддверии завтрашней публикации протоколов последнего заседания ФРС. После выхода отчета по занятости, который в марте зафиксировал снижение безработицы до двухлетнего минимума, растет уверенность в том, что регулятор будет действовать более агрессивно на майском заседании. Давление на рынок продолжает оказывать геополитическая напряженность на фоне российско-украинского кризиса. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись в плюсе.
🔴 Глава европейской дипломатии Жозеп Боррель отметил, что принятые ЕС меры пока не оказали влияния на российскую валюту. Также он подчеркнул, что Европа планирует в скором времени ужесточить санкции против Москвы.
🔴 Министерство экономики Германии заявило о взятии под свой контроль местного подразделения Газпрома #GAZP. По заявлению властей, этот шаг необходим для поддержания безопасности поставок газа в страну во избежание решений Кремля.
🟡 Генеральный директор Moderna #MRNA Стефан Бансель считает, что технология, использованная компанией для создания вакцины от COVID-19, может применяться и для создания вакцин от других вирусных заболеваний. Помимо этого, Банесель подчеркнул, что в конечном итоге большинству взрослого населения придется проводить ежегодную ревакцинацию против ковида.
🟢 В то время как многие западные компании сворачивают свой бизнес в России, посол КНР Чжан Ханьхуэй призвал китайских бизнесменов заполнить освободившиеся ниши на российском рынке. Интересный факт: по данным МТС #MTSS, в первой половине марта продажи телефонов Huawei выросли на 300%.
🟢 General Motors #GM и Honda расширяют свое партнерство в области электромобилей. Компании заявили, что будут совместно работать над созданием линейки электрокаров на базе новой платформы, используя технологию батарей нового поколения Ultium от GM. Первые автомобили совместного производства должны поступить в продажу в 2027 году.
💎 На текущий момент на рынке преобладают осторожные настроения в преддверии публикации итогов заседания ФРС. Дальнейшее движение акций будет зависеть от настроя регулятора. Тем не менее рынок уже заложил в цены более агрессивное ужесточение монетарной политики, поэтому решение о том, чтобы повысить ставку сразу на 50 б.п. на майском заседании вряд ли приведет к существенному снижению на рынке. Более того, если ФРС не преподнесет сюрпризов, рынок акций может возобновить рост.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.19% (4569 п.)
📉 Nasdaq: -0.24% (15127 п.)
📉 Dow Jones -0.20% (34759 п.)
🌕 Золото: -0.15% ($1929)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.54% ($108.06)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +3.21% (2.533%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Инвесторы проявляют осторожность в преддверии завтрашней публикации протоколов последнего заседания ФРС. После выхода отчета по занятости, который в марте зафиксировал снижение безработицы до двухлетнего минимума, растет уверенность в том, что регулятор будет действовать более агрессивно на майском заседании. Давление на рынок продолжает оказывать геополитическая напряженность на фоне российско-украинского кризиса. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись в плюсе.
🔴 Глава европейской дипломатии Жозеп Боррель отметил, что принятые ЕС меры пока не оказали влияния на российскую валюту. Также он подчеркнул, что Европа планирует в скором времени ужесточить санкции против Москвы.
🔴 Министерство экономики Германии заявило о взятии под свой контроль местного подразделения Газпрома #GAZP. По заявлению властей, этот шаг необходим для поддержания безопасности поставок газа в страну во избежание решений Кремля.
🟡 Генеральный директор Moderna #MRNA Стефан Бансель считает, что технология, использованная компанией для создания вакцины от COVID-19, может применяться и для создания вакцин от других вирусных заболеваний. Помимо этого, Банесель подчеркнул, что в конечном итоге большинству взрослого населения придется проводить ежегодную ревакцинацию против ковида.
🟢 В то время как многие западные компании сворачивают свой бизнес в России, посол КНР Чжан Ханьхуэй призвал китайских бизнесменов заполнить освободившиеся ниши на российском рынке. Интересный факт: по данным МТС #MTSS, в первой половине марта продажи телефонов Huawei выросли на 300%.
🟢 General Motors #GM и Honda расширяют свое партнерство в области электромобилей. Компании заявили, что будут совместно работать над созданием линейки электрокаров на базе новой платформы, используя технологию батарей нового поколения Ultium от GM. Первые автомобили совместного производства должны поступить в продажу в 2027 году.
💎 На текущий момент на рынке преобладают осторожные настроения в преддверии публикации итогов заседания ФРС. Дальнейшее движение акций будет зависеть от настроя регулятора. Тем не менее рынок уже заложил в цены более агрессивное ужесточение монетарной политики, поэтому решение о том, чтобы повысить ставку сразу на 50 б.п. на майском заседании вряд ли приведет к существенному снижению на рынке. Более того, если ФРС не преподнесет сюрпризов, рынок акций может возобновить рост.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 19.05.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.92% (3886 п.)
📉 Nasdaq: -0.95% (11823 п.)
📉 Dow Jones -0.88% (31169 п.)
🌕 Золото: +0.76% ($1829)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.16% ($106.36)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.15% (2.842%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Оптимизм по поводу отскока на рынке исчез, поскольку слабые отчетности розничного сектора усилили опасения наступления стагфляции. Дополнительное давление на технологический сектор оказала отчетность Cisco #CSCO, в которой компания заявила, что испытывает проблемы с цепями поставок. Сегодня инвесторы будут следить за публикацией недельных данных по обращениям за пособиями по безработице и индекса производственной активности ФРБ Филадельфии. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟢 По сообщению Bloomberg, Пекин ведет переговоры с Москвой о закупке дополнительных объемов дешевой российской нефти для восполнения своих стратегических запасов. Детали по объемам и условиям потенциальной сделки пока не определены, и нет никаких гарантий, что соглашение будет заключено, уточняют источники издания.
🔴 Шри-Ланка впервые в своей истории официально объявила дефолт по внешнему долгу на фоне череды внешних потрясений, которые привели к повсеместной нехватке топлива и продовольствия. Глава центрального банка страны заявил, что инфляция достигнет своего пика на уровне около 40%.
🟢 МТС #MTSS обсуждает покупку крупнейшего по выручке в России онлайн-кинотеатра ivi, стоимость которого оценивается в $1-1.2 млрд. Покупка ivi могла бы обеспечить синергию с собственным сервисом МТС под названием Kion.
🟢 Холдинг «Нацимбио» госкорпорации «Ростех» и ИСКЧ #ISKJ заключили соглашение о создании комбинированной вакцины против гриппа и коронавируса. Клинические исследования препарата начнутся во второй половине 2022 года.
🔴 Google #GOOG вывезла большую часть своих сотрудников из России в Дубай, сообщила WSJ. По словам источников издания, в ближайшее время компания полностью прекратит коммерческое присутствие в России.
🔴 S&P Dow Jones Indices исключила Tesla #TSLA из индекса S&P 500 ESG #SPESG по итогам ежегодной ребалансировки, посчитав, что компания не подходит под критерии ESG. Индексный провайдер отметил, что у Tesla отсутствует стратегия снижения выбросов и существуют проблемы в плане соблюдения деловой этики.
🟢 Британская International Airlines Group #IAG заключила сделку с Boeing #BA на поставку 50 самолетов 737 MAX в период с 2023 по 2027 год. Сумма сделки оценивается в $6.25 млрд по ценам в прайс-листе, хотя IAG заявила, что договорилась о существенной скидке.
🔴 Ford #F объявил об отзыве 39 тыс. внедорожников 2021 модельного года из-за риска возникновения пожара. В компании заявили, что возгорание может произойти не только во время движения, но и при выключенном двигателе.
💎 Настроение после вчерашней сессии на рынке негативное: вчера S&P 500 закрылся с падением на 4%, что стало худшей сессией с июня 2020. Триггером к распродаже, помимо ястребиной риторики, стала разочаровывающая отчетность Target. Ранее сила потребительского спроса поддерживала надежду на то, что экономика США сохранит позиции в этом году. Однако вчера надежды были развеяны: американские титаны розничного сектора предупредили о проблемах с маржой. Ужесточение финансовых условий будет оказывать негативное влияние на спрос в ближайшие кварталы и закономерно приведет к снижению темпов роста ВВП.
ФРС стремится взять инфляцию под контроль, и замедления роста вряд ли удастся избежать. Несмотря на то, что фундаментальные показатели некоторых корпораций все еще выглядят хорошо, опасения заставляют инвесторов избегать риска. Хотя тактический отскок все еще выглядит возможным: вопрос в том, насколько сильным и продолжительным он будет, учитывая усиливающиеся факторы риска?
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.92% (3886 п.)
📉 Nasdaq: -0.95% (11823 п.)
📉 Dow Jones -0.88% (31169 п.)
🌕 Золото: +0.76% ($1829)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.16% ($106.36)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.15% (2.842%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Оптимизм по поводу отскока на рынке исчез, поскольку слабые отчетности розничного сектора усилили опасения наступления стагфляции. Дополнительное давление на технологический сектор оказала отчетность Cisco #CSCO, в которой компания заявила, что испытывает проблемы с цепями поставок. Сегодня инвесторы будут следить за публикацией недельных данных по обращениям за пособиями по безработице и индекса производственной активности ФРБ Филадельфии. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟢 По сообщению Bloomberg, Пекин ведет переговоры с Москвой о закупке дополнительных объемов дешевой российской нефти для восполнения своих стратегических запасов. Детали по объемам и условиям потенциальной сделки пока не определены, и нет никаких гарантий, что соглашение будет заключено, уточняют источники издания.
🔴 Шри-Ланка впервые в своей истории официально объявила дефолт по внешнему долгу на фоне череды внешних потрясений, которые привели к повсеместной нехватке топлива и продовольствия. Глава центрального банка страны заявил, что инфляция достигнет своего пика на уровне около 40%.
🟢 МТС #MTSS обсуждает покупку крупнейшего по выручке в России онлайн-кинотеатра ivi, стоимость которого оценивается в $1-1.2 млрд. Покупка ivi могла бы обеспечить синергию с собственным сервисом МТС под названием Kion.
🟢 Холдинг «Нацимбио» госкорпорации «Ростех» и ИСКЧ #ISKJ заключили соглашение о создании комбинированной вакцины против гриппа и коронавируса. Клинические исследования препарата начнутся во второй половине 2022 года.
🔴 Google #GOOG вывезла большую часть своих сотрудников из России в Дубай, сообщила WSJ. По словам источников издания, в ближайшее время компания полностью прекратит коммерческое присутствие в России.
🔴 S&P Dow Jones Indices исключила Tesla #TSLA из индекса S&P 500 ESG #SPESG по итогам ежегодной ребалансировки, посчитав, что компания не подходит под критерии ESG. Индексный провайдер отметил, что у Tesla отсутствует стратегия снижения выбросов и существуют проблемы в плане соблюдения деловой этики.
🟢 Британская International Airlines Group #IAG заключила сделку с Boeing #BA на поставку 50 самолетов 737 MAX в период с 2023 по 2027 год. Сумма сделки оценивается в $6.25 млрд по ценам в прайс-листе, хотя IAG заявила, что договорилась о существенной скидке.
🔴 Ford #F объявил об отзыве 39 тыс. внедорожников 2021 модельного года из-за риска возникновения пожара. В компании заявили, что возгорание может произойти не только во время движения, но и при выключенном двигателе.
💎 Настроение после вчерашней сессии на рынке негативное: вчера S&P 500 закрылся с падением на 4%, что стало худшей сессией с июня 2020. Триггером к распродаже, помимо ястребиной риторики, стала разочаровывающая отчетность Target. Ранее сила потребительского спроса поддерживала надежду на то, что экономика США сохранит позиции в этом году. Однако вчера надежды были развеяны: американские титаны розничного сектора предупредили о проблемах с маржой. Ужесточение финансовых условий будет оказывать негативное влияние на спрос в ближайшие кварталы и закономерно приведет к снижению темпов роста ВВП.
ФРС стремится взять инфляцию под контроль, и замедления роста вряд ли удастся избежать. Несмотря на то, что фундаментальные показатели некоторых корпораций все еще выглядят хорошо, опасения заставляют инвесторов избегать риска. Хотя тактический отскок все еще выглядит возможным: вопрос в том, насколько сильным и продолжительным он будет, учитывая усиливающиеся факторы риска?
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 01.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.42% (3773 п.)
📉 Nasdaq: -0.55% (11464 п.)
📉 Dow Jones -0.39% (30661 п.)
🌕 Золото: -1.23% ($1785)
⚫️ Нефть марки Brent: +2.72% ($112.13)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -2.82% (2.926%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций продолжает корректироваться на фоне растущих рисков наступления рецессии. Вчерашние макроданные о замедление темпов роста потребительских расходов только усилили опасения участников рынка. Падение S&P 500 на этой неделе уже примерно на 65% перекрыло недавний мощный рост, который, скорее всего, был отскоком «дохлой кошки». Сегодня инвесторы обратят особое внимание на публикацию июньского индекса деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM, который даст представление о состоянии производителей. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии в красной зоне.
🟡 Президент Путин подписал указ о национализации компании-оператора «Сахалина-2» Sakhalin Energy. Новым оператором проекта станет российское юридическое лицо. Нынешние акционеры в течение месяца должны согласиться на получение доли в новой компании. Это Газпром #GAZP, Shell #SHEL, Mitsui и Mitsubishi.
🟡 С 11 по 21 июля 2022 Nord Stream AG остановит обе нитки «Северного потока-1» для проведения планового ремонта с целью обеспечения эффективной, безопасной и надежной эксплуатации газопровода. В пресс-службе Газпрома подтвердили плановую остановку эксплуатации.
🔴 Инфляция в еврозоне в июне выросла на 8.6% г/г после роста на 8.1% в мае. Это максимальный показатель за всю историю подсчетов. Ускорение инфляции обусловлено главным образом повышением цен на энергоносители, составившим 41.9% г/г после подъема на 39.1% в мае.
🔴 Индия ввела новые экспортные пошлины на бензин и дизель, в попытке сохранить больше топлива в стране и сдержать рост внутренних цен. Помимо этого, власти Индии ввели налог на сверхдоходы для нефтегазовых компаний, которые выиграли от повышения мировых цен на сырую нефть.
🔴 Nvidia #NVDA прекратила продажу и продление российским компаниям лицензии на свое ПО. Из-за этого с проблемами могут столкнуться Сбербанк #SBER, Яндекс #YNDX и МТС #MTSS, чье оборудование работает на чипах от Nvidia, пишет Коммерсантъ.
🔴 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) сократила планы по найму инженеров по меньшей мере на 30% в этом году, сообщает Reuters. Помимо этого, компания «усиливает контроль» за эффективностью работы, чтобы отсеять сотрудников, неспособных достичь более агрессивных целей.
🟢 Федеральная комиссия по связи США дала SpaceX разрешение на использование спутниковой интернет-системы Starlink на транспортных средствах, включая автомобили, грузовики, лодки и самолеты. Клиентам нужно приобрести персональную наземную антенну или пользовательский терминал, чтобы подключаться к глобальной сети.
💎 Второе полугодие начинается весьма негативно дня рынков. Темпы роста мировой экономики имеют все шансы заметно замедлиться на фоне ужесточения денежно-кредитной политики во многих странах для подавления инфляции. Бегство из рисковых активов на текущей неделе усилилось: по данным EPFR Global, за последнюю неделю глобальные фонды распродали активы на $5.8 млрд. Мы и дальше наблюдаем нисходящий тренд с краткосрочными отскоками технического характера. В сложившейся ситуации мы продолжаем придерживаться прежней стратегии: наращиваем кэш и хеджируем портфель. Краткосрочные уровни, от которых планируем наращивать экспозицию на рынок и сокращать шорты, находятся на уровне ближе к предыдущему локальному минимуму - 11000-11060 п. по Nasdaq.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.42% (3773 п.)
📉 Nasdaq: -0.55% (11464 п.)
📉 Dow Jones -0.39% (30661 п.)
🌕 Золото: -1.23% ($1785)
⚫️ Нефть марки Brent: +2.72% ($112.13)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -2.82% (2.926%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций продолжает корректироваться на фоне растущих рисков наступления рецессии. Вчерашние макроданные о замедление темпов роста потребительских расходов только усилили опасения участников рынка. Падение S&P 500 на этой неделе уже примерно на 65% перекрыло недавний мощный рост, который, скорее всего, был отскоком «дохлой кошки». Сегодня инвесторы обратят особое внимание на публикацию июньского индекса деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM, который даст представление о состоянии производителей. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии в красной зоне.
🟡 Президент Путин подписал указ о национализации компании-оператора «Сахалина-2» Sakhalin Energy. Новым оператором проекта станет российское юридическое лицо. Нынешние акционеры в течение месяца должны согласиться на получение доли в новой компании. Это Газпром #GAZP, Shell #SHEL, Mitsui и Mitsubishi.
🟡 С 11 по 21 июля 2022 Nord Stream AG остановит обе нитки «Северного потока-1» для проведения планового ремонта с целью обеспечения эффективной, безопасной и надежной эксплуатации газопровода. В пресс-службе Газпрома подтвердили плановую остановку эксплуатации.
🔴 Инфляция в еврозоне в июне выросла на 8.6% г/г после роста на 8.1% в мае. Это максимальный показатель за всю историю подсчетов. Ускорение инфляции обусловлено главным образом повышением цен на энергоносители, составившим 41.9% г/г после подъема на 39.1% в мае.
🔴 Индия ввела новые экспортные пошлины на бензин и дизель, в попытке сохранить больше топлива в стране и сдержать рост внутренних цен. Помимо этого, власти Индии ввели налог на сверхдоходы для нефтегазовых компаний, которые выиграли от повышения мировых цен на сырую нефть.
🔴 Nvidia #NVDA прекратила продажу и продление российским компаниям лицензии на свое ПО. Из-за этого с проблемами могут столкнуться Сбербанк #SBER, Яндекс #YNDX и МТС #MTSS, чье оборудование работает на чипах от Nvidia, пишет Коммерсантъ.
🔴 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) сократила планы по найму инженеров по меньшей мере на 30% в этом году, сообщает Reuters. Помимо этого, компания «усиливает контроль» за эффективностью работы, чтобы отсеять сотрудников, неспособных достичь более агрессивных целей.
🟢 Федеральная комиссия по связи США дала SpaceX разрешение на использование спутниковой интернет-системы Starlink на транспортных средствах, включая автомобили, грузовики, лодки и самолеты. Клиентам нужно приобрести персональную наземную антенну или пользовательский терминал, чтобы подключаться к глобальной сети.
💎 Второе полугодие начинается весьма негативно дня рынков. Темпы роста мировой экономики имеют все шансы заметно замедлиться на фоне ужесточения денежно-кредитной политики во многих странах для подавления инфляции. Бегство из рисковых активов на текущей неделе усилилось: по данным EPFR Global, за последнюю неделю глобальные фонды распродали активы на $5.8 млрд. Мы и дальше наблюдаем нисходящий тренд с краткосрочными отскоками технического характера. В сложившейся ситуации мы продолжаем придерживаться прежней стратегии: наращиваем кэш и хеджируем портфель. Краткосрочные уровни, от которых планируем наращивать экспозицию на рынок и сокращать шорты, находятся на уровне ближе к предыдущему локальному минимуму - 11000-11060 п. по Nasdaq.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 13.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -1.56% (3767 п.)
📉 Nasdaq: -2.18% (11518 п.)
📉 Dow Jones -1.03% (30654 п.)
🌕 Золото: -0.84% ($1710)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.77% ($98.29)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +2.49% (3.045%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете демонстрируют отрицательную динамику. Сегодня в центре внимания публикация июньской статистики по инфляции. Консенсус-прогноз предполагал ускорение роста цен с 8.6% г/г до 8.8%, однако показатель превысил ожидания. Более высокие темпы роста цен усиляют опасения жестких действий регулятора. В то же время это может сигнализировать о потенциальном достижении пика инфляции. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 Минфин Германии объявил, что страна полностью прекратит закупки российского угля с 1 августа, а российской нефти с 31 декабря этого года. Этот шаг ознаменует серьезное изменение в источниках энергоснабжения Германии, отметил заместитель министра финансов ФРГ Йорг Кукис.
🟢 Канада договорилась с Siemens #SIE по вопросу ремонта российских турбин для газопровода «Северный поток - 1», сообщили источники The Globe and Mail. Страна сделает исключение из санкций, которое будет распространяться на период двух лет. За это время будут отремонтированы еще пять турбин газопровода.
🟢 МТС #MTSS разрабатывает собственную систему электронных платежей, аналогичную Google Pay и Apple Pay. Сервис будет доступен клиентам любых банков и абонентам всех операторов. Релиз проекта намечен на четвертый квартал 2022 года.
🔴 Alphabet #GOOG планирует замедлить набор персонала до конца года, заявил гендиректор Сундар Пичаи в электронном письме сотрудникам. Он также отметил, что компания сосредоточится на поиске кандидатов на «инженерные, технические и другие важные должности» в 2022 и 2023 годах.
🟢 Netflix #NFLX ведет переговоры с киностудиями Голливуда о внесении изменений в условия соглашений, которое позволило бы компании транслировать контент в новой версии платформы с рекламой. Компания уже начала переговоры с Warner Bros. #WBD, Universal, Sony #SONY.
🔴 Федеральный суд Нью-Йорка удовлетворил ходатайство о заморозке активов криптохедж-фонда Three Arrows Capital. Его соучредители Чжу Су и Кайл Дэвис скрываются от кредиторов, которые пытаются возместить свои потери. На данный момент их местоположение неизвестно, а адвокаты не выходят на связь с журналистами.
🟢 Boeing #BA сообщил, что поставил в июне 51 самолет. Показатель превысил порог в 50 единиц впервые с марта 2019 года. По итогам первого полугодия объем поставок Boeing составил 216 самолетов, что на 38% больше, чем за аналогичный период 2021 года.
💎 Настроение инвесторов остается весьма неутешительным — участники рынка не спешат занимать экспозицию на акции в расчёте на тактический и быстрый отскок. Некоторые считают, что риск рецессии уже заложен в текущие цены, особенно европейских компаний. Другие же напротив считают, что «спусковым крючком» может стать череда корпоративных дефолтов, в частности в регионах ЕС. Однако, одним из ключевых факторов для усиления медвежего тренда и его дальнейшего слома может стать агрессивная продажа со стороны розничных инвесторов. Драйвером для этого могут быть нарастающие убытки за последние 1-3 месяца и растущие расходы. Дополнительным фактором снижения является высокая инфляция - она заставляет потребителей сокращать позиции для поддержания текущего уровня расходов. Вышедшие данные по инфляции за июнь также добавили опасений - в преддверии публикации наращивали хедж и не прогадали.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -1.56% (3767 п.)
📉 Nasdaq: -2.18% (11518 п.)
📉 Dow Jones -1.03% (30654 п.)
🌕 Золото: -0.84% ($1710)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.77% ($98.29)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +2.49% (3.045%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете демонстрируют отрицательную динамику. Сегодня в центре внимания публикация июньской статистики по инфляции. Консенсус-прогноз предполагал ускорение роста цен с 8.6% г/г до 8.8%, однако показатель превысил ожидания. Более высокие темпы роста цен усиляют опасения жестких действий регулятора. В то же время это может сигнализировать о потенциальном достижении пика инфляции. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 Минфин Германии объявил, что страна полностью прекратит закупки российского угля с 1 августа, а российской нефти с 31 декабря этого года. Этот шаг ознаменует серьезное изменение в источниках энергоснабжения Германии, отметил заместитель министра финансов ФРГ Йорг Кукис.
🟢 Канада договорилась с Siemens #SIE по вопросу ремонта российских турбин для газопровода «Северный поток - 1», сообщили источники The Globe and Mail. Страна сделает исключение из санкций, которое будет распространяться на период двух лет. За это время будут отремонтированы еще пять турбин газопровода.
🟢 МТС #MTSS разрабатывает собственную систему электронных платежей, аналогичную Google Pay и Apple Pay. Сервис будет доступен клиентам любых банков и абонентам всех операторов. Релиз проекта намечен на четвертый квартал 2022 года.
🔴 Alphabet #GOOG планирует замедлить набор персонала до конца года, заявил гендиректор Сундар Пичаи в электронном письме сотрудникам. Он также отметил, что компания сосредоточится на поиске кандидатов на «инженерные, технические и другие важные должности» в 2022 и 2023 годах.
🟢 Netflix #NFLX ведет переговоры с киностудиями Голливуда о внесении изменений в условия соглашений, которое позволило бы компании транслировать контент в новой версии платформы с рекламой. Компания уже начала переговоры с Warner Bros. #WBD, Universal, Sony #SONY.
🔴 Федеральный суд Нью-Йорка удовлетворил ходатайство о заморозке активов криптохедж-фонда Three Arrows Capital. Его соучредители Чжу Су и Кайл Дэвис скрываются от кредиторов, которые пытаются возместить свои потери. На данный момент их местоположение неизвестно, а адвокаты не выходят на связь с журналистами.
🟢 Boeing #BA сообщил, что поставил в июне 51 самолет. Показатель превысил порог в 50 единиц впервые с марта 2019 года. По итогам первого полугодия объем поставок Boeing составил 216 самолетов, что на 38% больше, чем за аналогичный период 2021 года.
💎 Настроение инвесторов остается весьма неутешительным — участники рынка не спешат занимать экспозицию на акции в расчёте на тактический и быстрый отскок. Некоторые считают, что риск рецессии уже заложен в текущие цены, особенно европейских компаний. Другие же напротив считают, что «спусковым крючком» может стать череда корпоративных дефолтов, в частности в регионах ЕС. Однако, одним из ключевых факторов для усиления медвежего тренда и его дальнейшего слома может стать агрессивная продажа со стороны розничных инвесторов. Драйвером для этого могут быть нарастающие убытки за последние 1-3 месяца и растущие расходы. Дополнительным фактором снижения является высокая инфляция - она заставляет потребителей сокращать позиции для поддержания текущего уровня расходов. Вышедшие данные по инфляции за июнь также добавили опасений - в преддверии публикации наращивали хедж и не прогадали.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт