Pravda Invest 🧭| Юрий Архангельский
9.04K subscribers
689 photos
8 videos
36 files
2.16K links
📊 канал Юрия Архангельского для думающих инвесторов

🏛 не транслируем новости, а объясняем как заработать на акциях и облигациях

Для связи и рекламы: @fellowkid

💼Доступ к портфелям PRAVDA PRO @PravdaInvestPRO_bot
Download Telegram
​​🍀Пошлин боятся – ФосАгро не покупать!

📌Объясняем всю правду про пошлины на фосфорные удобрения и оцениваем как это отразится на акциях ФосАгро.

Сперва факты: Вчера американская компания Mosaic опубликовала пресс-релиз, cогласно которому Министерство торговли США вводит предварительные пошлины на фосфорные удобрения из России и Марокко. Окончательное решение министерства торговли США будет принято 8 февраля 2021 г. Далее 25 марта 2021 г. последует решение Комиссии по международной торговле.

Минторг США установил предварительные пошлины на импорт продукции для ФосАгро на уровне 20,94%, для Еврохима – 72,50% и для остальных российских производителей удобрений – 32,92%.

📌НЕМНОГО ИСТОРИИ: КАК ВСЕ НАЧИНАЛОСЬ?

Напомним, 26 января 2020 г. американский производитель удобрений Mosaic попросил власти США провести расследование импорта фосфорсодержащих удобрений из России и Марокко. Соответствующие петиции были направлены в министерство торговли и Комиссию по международной торговле США.

Крупнейший производитель удобрений США заявил, что большие объемы несправедливо субсидируемого импорта из России и Марокко наносят ущерб бизнесу Mosaic. На тот момент, Россия являлась вторым после Марокко (приходится более 50% импорта) поставщиком фосфатов на рынок США. И вот спустя 10 месяцев, власти США приняли решение о вводе пошлин. На фоне этого акции Mosaic выросли более чем на 10%.

📌КЛЮЧЕВОЙ МОМЕНТ: КАК ЭТО ОТРАЗИТЬСЯ НА АКЦИЯХ ФОСАГРО?

В структуре выручки ФосАгро, доля фосфорных удобрений составляет 81% по данным за 9 мес. 2020 г. Несмотря на значительную долю фосфорных удобрений, по нашим оценкам, пошлины со стороны США на ввоз фосфатов существенно не повлияют на финансовые результаты ФосАгро. Доля США в продажах компании составляет ничтожные 5%, кроме того, данные объёмы ФосАгро может легко переориентировать на соседний рынок – Бразилия. Так как основной спрос удобрений приходится на Бразилию и Индию, где суммарная доля выручки ФосАгро составляет 37%.

Таким образом, по данным за 9 мес. 2020 г. пошлины со стороны США для ФосАгро обойдутся всего в 2,1 млрд руб., при выручке в 195 млрд руб. Нужно отметить, что в пресс-службе ФосАгро не стали комментировать решение ведомства США. И правда, чего обращать на такие копейки) #PHOR

@PravdaInvest
​​💰Как я заработал на акциях ФосАгро 106,62% или долгосрочные инвестиции побеждают

Добрый день, на связи управляющий дивидендным портфелем!

Вчера на открытии рынка я продал акции ФосАгро по 5800 руб., зафиксировав доходность +75,33%. Держал я их с середины 2019 г., получил 1035 руб. дивидендами за это время, что в итоге мне принесло +106,62% суммарной доходности.

👉🏻Почему я купил акции ФосАгро? Это один из самых эффективных производителей удобрений в мире, который демонстрирует сильные финансовые показатели на протяжении многих лет и выплачивает высокие ежеквартальные дивиденды.

Компания не только непрерывно наращивала производство, но и выигрывала от положительной динамики цен на удобрения в результате роста спроса и высоких цен на газ, который используется в производстве удобрений.

👉🏻Почему я продал акции ФосАгро сейчас? – есть две причины.

1. Высбождение денежных средств под покупку упавших акций, где доходность в следующие 1-3 года будет выше акций ФосАгро и безрисковой ставки;
2. В 2022 г. ФосАгро планирует направить на капитальные затраты 52,5 млрд руб. – это на 20% больше чем годом ранее. По моим оценкам, дивиденды в этом году могут составить около 550 руб. Текущая дивидендная доходность составляет 9,6%. По десятилетним ОФЗ доходность 9,2%. Готовы ли вы после такого роста акций взять на себя риск снижения цен на удобрения ради 0,4% – я нет! #PHOR

💼Российские акции упали на фоне геополитической напряжённости, при этом впереди дивидендный сезон с рекордными выплатами – это хорошая возможность собрать диверсифицированный дивидендный портфель!

Присоединиться к моей Дивидендной стратегии и получить ГОТОВЫЕ РЕШЕНИЯ какие акции покупать под предстоящий дивидендный сезон можно тут.

🚀Подписывайтесь на PRAVDA Invest PRO. Вместе переживем эмоциональный период геополитики на рынке РФ.
📆Дивидендный календарь #полезное #pravda_дивиденды

Сохраняйте в закладки!

Дивидендный сезон 2023 подходит к концу. Большинство компаний уже произвело выплаты. Однако, остатки сладки. Сделали подборку дивидендных выплат в июле👇

🔹Россети Московский Регион (#MSRS)
💰Дивиденд: 0,01 рубля
💰Доходность 1,03%
📆Дата закрытия реестра: 30 июня
Последний день для покупки под дивиденды: 28 июня

🔹Мосэнерго (#MSNG)
💰Дивиденд 0,19 руб.
💰Доходность 5,87%
📆Дата закрытия реестра 4 июля
Последний день для покупки под дивиденды 30 июня

🔹Совкомфлот (#FLOT)
💰
Дивиденд 4,29 руб.
💰Доходность 4,77%
📆Дата закрытия реестра 5 июля
Последний день для покупки под дивиденды 3 июля

🔹Башнефть (#BANE, #BANEP)
💰
Дивиденд: 199,89 руб
💰Доходность: 9,31% и 11,56%
📆Дата закрытия реестра 7 июля
Последний день для покупки 5 июля

🔹ЛСР (#LSRG)
💰
Дивиденд: 78 руб
💰Доходность: 9,22%
📆Дата закрытия реестра 7 июля
Последний день для покупки 5 июля

🔹Соллерс (#SVAV)
💰
Дивиденд 45,39 руб
💰Доходность: 5,83%
📆Дата закрытия реестра 10 июля
Последний день для покупки 6 июля

🔹Газпром нефть (#SIBN)
💰
Дивиденд 12,16 руб
💰Доходность: 2,32%
📆Дата закрытия реестра 10 июля
Последний день для покупки 6 июля

🔹ОГК-2 (#OGKB)
💰Дивиденд: 0,06 руб.
💰Доходность: 8%
📆Дата закрытия реестра 10 июля
последний день для покупки 6 июля

🔹Роснефть (#ROSN)
💰
Дивиденд: 17,97 руб.
💰Доходность: 3,8%
📆Дата закрытия реестра 11 июля
последний день для покупки 7 июля

🔹РусГидро (#HYDR)
💰
Дивиденд: 0,05 руб.
💰Доходность: 6%
📆Дата закрытия реестра 11 июля
последний день для покупки 7 июля

🔹ФосАгро (#PHOR)
💰
Дивиденд: 264 руб.
💰Доходность:3,6%
📆Дата закрытия реестра 11 июля
последний день для покупки 7 июля

🔹НМТП (#NMTP)
💰Дивиденд: 0,8 руб.
💰Доходность: 8,32%
📆Дата закрытия реестра 12 июля
последний день для покупки 10 июля

🔹Лензолото ап (#LNZLP)
💰
Дивиденд: 131 руб.
💰Доходность 4,4%
📆Дата закрытия реестра 13 июля
последний день для покупки 11 июля

АФК Система (#AFKS)
💰Дивиденд: 0,41 руб.
💰Доходность 2,4%
📆Дата закрытия реестра 19 июля
последний день для покупки 17 июля

🔹Сургутнефтегаз (#SNGS/#SNGSP)
💰
Дивиденд: 0,8 руб
💰Доходность 3% и 2,2% по обычкам и префам
📆Дата закрытия реестра 20 июля
последний день для покупки 18 июля

*дивидендная доходность указана по ценам закрытия 27/06/2023

Наш канал: @PravdaInvest 🅿️
Наши 💼: @PravdaInvestPRO_bot
#PHOR #СпекТоргИдея
Фосагро: шорт под отчет по МФСО!

Вышедший недавно отчет по РСБУ показал падение выручки и прибыли примерно на 50% г/г. МСФО за 4кв, и за весь 23 год ожидается слабым. Скорее всего FCF за 4кв даже уйдет в минус.

Это поставит под риск выплату дивидендов за 4кв. (даже если они и будут, то меньше 100р или 1,5%). У компании рост капекса, много инвестпроектов начиная от Балаково, заканчивая проектами в Череповце и Волохове. А также повышенные пошлины и мировое падение цен на продукцию следом за ценами на газ.

С сентября акция в узком боковике, выход их которого может привести к возобновлению падения:
1 цель: 6500 (+2,5%) низ боковика;
2 цель: 6100 (+8,5%) ширина боковика;
3 цель: 5300 (+15%) примерно здесь акция будет давать 10-12% дивдоходность.

В Спекулятивной стратегии вчера открыли шорт по 6700.

Наш канал 🅿️:@PravdaInvest
Наши 💼:
@PravdaInvestPRO_bot
#PHOR #СпекТоргИдея

🌾ФОСАГРО:

Ранее писали такой пост: Фосагро: шорт под отчет по МФСО! Предполагали, что FCF за 4кв23 уйдет в минус и возможно дивов за этот период вовсе не будет.

FCF за 4кв.23 оказался -10,8 млрд (за весь год +70 млрд или -33% г/г). Тут и снижение рентабельности, и налоги, и рост капекса. СД компании на фоне такого FCF не стал давать рекомендацию по дивам за 4кв., а снес принятие решение до итогов 1кв. 24.

На всякий дивполитика ФосАгро:
>75% FCF при чистом долге/ EBITDA < 1x.
>50% FCF при чистом долге/ EBITDA < 1х–1,5х (долг растет, ебитда снижается и сейчас 1,2х коэфф).
<50% FCF, при долге/ EBITDA > 1,5х.

С текущими вводными FCF24 может быть около 40 млрд, что дает по году около 300Р дивами (5% дивдоха). Акция и так одна из худших, тухнет в широком боковике.

Остается только дождаться выхода их него технически и возможно после завершения дивсезона, на первой коррекции акции Фосагро все таки двинут в сторону 5000.

Наш канал 🅿️:@PravdaInvest
Наши 💼:
@PravdaInvestPRO_bot
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🧭Дивидендный календарь на осень #биржевойкомпас

Приближается сезон промежуточных дивидендов.

Сделали пост-календарь.
Указали последний день для покупки бумаг под дивиденды с учетом Т+1:

19 СЕНТЯБРЯ

📱#YDEX Яндекс
Дивиденд: ₽80
Доходность: ≈1,94%

🌾#PHOR ФосАгро
Дивиденд: ₽117
Доходность: ≈2.3%

📲#DIAS Диасофт
Дивиденд: ₽45
Доходность: ≈0.9%

26 СЕНТЯБРЯ

🏭#AMEZ Ашинский МетЗд
Дивиденд: ₽77
Доходность:41,55%

🍗#GCHE Черкизово
Дивиденд: ₽142.11
Доходность: ≈3.3%

📱#RTKM Ростелеком АО
Дивиденд: ₽6,06
Доходность: ≈7,3%

📱#RTKMP Ростелеком АП
Дивиденд: ₽6.06
Доходность ≈8.1%

27 СЕНТЯБРЯ

🏦#BSPB Банк Санкт-Петербург АО
Дивиденд: ₽27,26
Доходность: 7,43%

🏦#BSPB Банк Санкт-Петербург АП
Дивиденд: ₽0,22
Доходность: ≈0,4%

3 ОКТЯБРЯ

🐟#AQUA INARCTICA
Дивиденд: ₽10
Доходность: ≈1,57%

💵#ZAYM Займер
Дивиденд: ₽12,02
Доходность: ≈7,28%

4 ОКТЯБРЯ

🚗#DELI Делимобиль
Дивиденд: ₽1
Доходность: ≈0,4%

#PLZL Полюс
Дивиденд: ₽452,68
Доходность: ≈3,4%

7 ОКТЯБРЯ

‼️⛽️#TATN Татнефть АО+АП
Дивиденд: ₽38.2
Доходность: ≈6.5%

10 ОКТЯБРЯ

‼️#NVTK Новатэк
Дивиденд: ₽35,5
Доходность: ≈3,6%

🍷#BELU NovaBev Group
Дивиденд: ₽12,5
Доходность: ≈1,83%

#SELG Селигдар-ао
Дивиденд: ₽4
Доходность: 7,4%

11 ОКТЯБРЯ
‼️#SIBN Газпром нефть
Дивиденд: ₽51,96
Доходность: ≈7,77%

16 ОКТЯБРЯ

#MAGN ММК
Дивиденд: ₽2.494
Доходность: ≈5.3%

17 ОКТЯБРЯ

💎#ALRS Алроса
Дивиденд: ₽2,49
Доходность: ≈4,71%

#EUTR ЕвроТранс
Дивиденд: ₽4,32
Доходность: ≈3,76%.

#дивиденды
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM