#стресс #кризис #vix #sp500 #финансы
📍Индекс стресса финансовой системы США, опубликованный ФРБ Сент-Луиса, продолжает расти (белая линия), что свидетельствует о повышении вероятности финансового кризиса. Интересно отметить, что индекс волатильности S&P500 имеет значительную корреляцию с данным индексом. Кроме того, известно, что волатильность (размах движения котировок индекса S&P500) увеличивается при снижении рынка.
📍Несмотря на осторожный позитив на рынках вчера, на мой взгляд, ситуация остается напряженной.
@khtrader
📍Индекс стресса финансовой системы США, опубликованный ФРБ Сент-Луиса, продолжает расти (белая линия), что свидетельствует о повышении вероятности финансового кризиса. Интересно отметить, что индекс волатильности S&P500 имеет значительную корреляцию с данным индексом. Кроме того, известно, что волатильность (размах движения котировок индекса S&P500) увеличивается при снижении рынка.
📍Несмотря на осторожный позитив на рынках вчера, на мой взгляд, ситуация остается напряженной.
@khtrader
#облигации #акции #vix #move #sp500 #трежерис
📍Индекс волатильности долгового рынка США (MOVE) относительно индекса волатильности фондового рынка (VIX) достиг уровня, зафиксированного в 2003 году, когда фондовый рынок США достиг своего минимума. В финансовых кругах многие обратили внимание на эту ситуацию. Но важно отметить, что в то время долговой рынок находился на своем многолетнем максимуме, и цены облигаций снижались до 2007 года, в то время как цены акций шли вверх. Таким образом, в 2003 году наблюдался переход от цикла "риск-офф" (когда облигации дорожают, а акции дешевеют) переходящий в "риск-он" (когда инвесторы предпочитают акции облигациям).
📍На текущий момент инвесторы предпочитают акции облигациям, что свидетельствует о состоянии рынка "риск-он". Поэтому, текущее значение соотношения волатильности между рассматриваемыми рынками указывает на предполагаемый переход к состоянию "риск-офф", что приведет к повышению волатильности на рынке акций по сравнению с долговым рынком.
@khtrader
📍Индекс волатильности долгового рынка США (MOVE) относительно индекса волатильности фондового рынка (VIX) достиг уровня, зафиксированного в 2003 году, когда фондовый рынок США достиг своего минимума. В финансовых кругах многие обратили внимание на эту ситуацию. Но важно отметить, что в то время долговой рынок находился на своем многолетнем максимуме, и цены облигаций снижались до 2007 года, в то время как цены акций шли вверх. Таким образом, в 2003 году наблюдался переход от цикла "риск-офф" (когда облигации дорожают, а акции дешевеют) переходящий в "риск-он" (когда инвесторы предпочитают акции облигациям).
📍На текущий момент инвесторы предпочитают акции облигациям, что свидетельствует о состоянии рынка "риск-он". Поэтому, текущее значение соотношения волатильности между рассматриваемыми рынками указывает на предполагаемый переход к состоянию "риск-офф", что приведет к повышению волатильности на рынке акций по сравнению с долговым рынком.
@khtrader
#vix #страх #акции #вппетиткриску #riskon #sp500
📍Индекс волатильности VIX, также известный как индекс страха, вернулся к минимумам с начала 2020 года. Это свидетельствует о низкой предполагаемой волатильности опционов и низком спросе на опционы "пут", которые обеспечивают защиту от снижения котировок S&P500.
📍На мой взгляд, рынок сильно недооценивает риски, так же как это было в 2008 году. Текущая эйфория может стать идеальным моментом для «форс-мажора»!
@khtrader
📍Индекс волатильности VIX, также известный как индекс страха, вернулся к минимумам с начала 2020 года. Это свидетельствует о низкой предполагаемой волатильности опционов и низком спросе на опционы "пут", которые обеспечивают защиту от снижения котировок S&P500.
📍На мой взгляд, рынок сильно недооценивает риски, так же как это было в 2008 году. Текущая эйфория может стать идеальным моментом для «форс-мажора»!
@khtrader
#акции #sp500 #nasdaq #vix #сезонность
Сезонность индекса волатильности S&P 500 (VIX) показывает тенденцию к росту до середины октября. Напомню, что данный индекс рассчитывается на основе ожидаемой волатильности опционов и традиционно растет в периоды снижения фондового рынка США. Это связано с повышенным спросом на опционы пут, которые служат средством защиты от падения рынка.
@khtrader
Сезонность индекса волатильности S&P 500 (VIX) показывает тенденцию к росту до середины октября. Напомню, что данный индекс рассчитывается на основе ожидаемой волатильности опционов и традиционно растет в периоды снижения фондового рынка США. Это связано с повышенным спросом на опционы пут, которые служат средством защиты от падения рынка.
@khtrader