Новости премаркета США - 08.06.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.31% (4146 п.)
📉 Nasdaq: -0.23% (12682 п.)
📉 Dow Jones -0.38% (33041 п.)
🌕 Золото: +0.01% ($1851)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.88% ($121.89)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.94% (3.007%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. S&P 500 продолжает находиться в узком диапазоне из-за отсутствия публикации макростатистики и нейтрального новостного фона. Сегодняшний день, также, вероятно, пройдет баз особо важных событий. Впрочем, уже завтра в центре внимания рынков будет заседание ЕЦБ, а через день инвесторы будут оценивать майские данные по инфляции в США. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 США намерены снизить зависимость от поставок урана из России, сообщил Bloomberg. По словам источников, Вашингтон рассчитывает добиться сокращения поставок за счет инвестиций, направленных на развитие предприятий по обогащению урана на территории США.
🟢 Аэрофлот #AFLT планирует заказать у ОАК #UNAC 300 самолетов. Речь идет о закупке Superjet 100, МС-21 и Ту-214. Заключить сделку планируется в рамках Петербургского международного экономического форума (ПМЭФ), который пройдет позднее в июне.
🟡 Норникель #GMKN инвестирует до 2025 г. около $4.5 млрд в рамках программы модернизации своих производств в Норильске для снижения воздействия на окружающую среду.
🟡 Евросоюз согласовал требования к производителям электроники относительно зарядок мобильных устройств. Все портативные устройства, продаваемые на территории ЕС, с осени 2024 года должны будут иметь разъем для зарядного устройства типа USB-С.
🟢 DocuSign #DOCU объявила о расширении партнерства с Microsoft #MSFT с целью предоставления совместным клиентам новых возможностей по управлению электронными соглашениями. Решение также позволит углубить интеграции с приложениями Microsoft 365, Dynamics 365 и Power Platform.
🟢 FDA одобрило вакцину Novavax #NVAX от COVID-19 для взрослых в возрасте от 18 лет. Препарат от компании станет четвертой вакциной против COVID-19, разрешенной к применению в США.
🟢 Western Digital #WDC заявила, что рассматривает различные возможности по разделению компании на два подразделения. Первое будет производить жесткие диски, а второе - устройства хранения данных на основе флэш-памяти
🟡 Reuters сообщил о приостановке переговоров о финансировании сделки Маска с Twitter #TWTR из-за неопределенности вокруг приобретения. Маск требует точных данных по числу фейков в базе Twitter и угрожает отказаться от покупки, если требование не будет выполнено.
💎 В текущих условиях крайне высокой неопределенности - опасно делать ставку на рост широкого рынка акций. Тем не менее, есть отдельные сектора, для которых сложилась крайне благоприятна рыночная конъюнктура. Мы уже достаточно давно перевесили в портфелях долю нефтегазового сектора и сохраняем оптимистичный взгляд на него. Стоит отметить, что представители данного сегмента рынка акций до сих пор стоят дешево относительно среднеисторических оценок и существенно отстали от динамики самой нефти. Внутри нефтегазового сектора мы особенно выделяем компании специализирующиеся на нефтепереработке, т.к. спред между стоимостью нефти и конечных нефтепродуктов находится на историческом максимуме и может уйти еще выше из-за нехватки производственных мощностей. Соотвественно, рентабельность компаний остается на повышенном уровне. Среди отдельных бумаг нам нравятся акции #MPC и #PSX.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.31% (4146 п.)
📉 Nasdaq: -0.23% (12682 п.)
📉 Dow Jones -0.38% (33041 п.)
🌕 Золото: +0.01% ($1851)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.88% ($121.89)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.94% (3.007%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. S&P 500 продолжает находиться в узком диапазоне из-за отсутствия публикации макростатистики и нейтрального новостного фона. Сегодняшний день, также, вероятно, пройдет баз особо важных событий. Впрочем, уже завтра в центре внимания рынков будет заседание ЕЦБ, а через день инвесторы будут оценивать майские данные по инфляции в США. Европейские фондовые индексы демонстрируют отрицательную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🟡 США намерены снизить зависимость от поставок урана из России, сообщил Bloomberg. По словам источников, Вашингтон рассчитывает добиться сокращения поставок за счет инвестиций, направленных на развитие предприятий по обогащению урана на территории США.
🟢 Аэрофлот #AFLT планирует заказать у ОАК #UNAC 300 самолетов. Речь идет о закупке Superjet 100, МС-21 и Ту-214. Заключить сделку планируется в рамках Петербургского международного экономического форума (ПМЭФ), который пройдет позднее в июне.
🟡 Норникель #GMKN инвестирует до 2025 г. около $4.5 млрд в рамках программы модернизации своих производств в Норильске для снижения воздействия на окружающую среду.
🟡 Евросоюз согласовал требования к производителям электроники относительно зарядок мобильных устройств. Все портативные устройства, продаваемые на территории ЕС, с осени 2024 года должны будут иметь разъем для зарядного устройства типа USB-С.
🟢 DocuSign #DOCU объявила о расширении партнерства с Microsoft #MSFT с целью предоставления совместным клиентам новых возможностей по управлению электронными соглашениями. Решение также позволит углубить интеграции с приложениями Microsoft 365, Dynamics 365 и Power Platform.
🟢 FDA одобрило вакцину Novavax #NVAX от COVID-19 для взрослых в возрасте от 18 лет. Препарат от компании станет четвертой вакциной против COVID-19, разрешенной к применению в США.
🟢 Western Digital #WDC заявила, что рассматривает различные возможности по разделению компании на два подразделения. Первое будет производить жесткие диски, а второе - устройства хранения данных на основе флэш-памяти
🟡 Reuters сообщил о приостановке переговоров о финансировании сделки Маска с Twitter #TWTR из-за неопределенности вокруг приобретения. Маск требует точных данных по числу фейков в базе Twitter и угрожает отказаться от покупки, если требование не будет выполнено.
💎 В текущих условиях крайне высокой неопределенности - опасно делать ставку на рост широкого рынка акций. Тем не менее, есть отдельные сектора, для которых сложилась крайне благоприятна рыночная конъюнктура. Мы уже достаточно давно перевесили в портфелях долю нефтегазового сектора и сохраняем оптимистичный взгляд на него. Стоит отметить, что представители данного сегмента рынка акций до сих пор стоят дешево относительно среднеисторических оценок и существенно отстали от динамики самой нефти. Внутри нефтегазового сектора мы особенно выделяем компании специализирующиеся на нефтепереработке, т.к. спред между стоимостью нефти и конечных нефтепродуктов находится на историческом максимуме и может уйти еще выше из-за нехватки производственных мощностей. Соотвественно, рентабельность компаний остается на повышенном уровне. Среди отдельных бумаг нам нравятся акции #MPC и #PSX.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 09.06.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.24% (4123 п.)
📈 Nasdaq: +0.17% (12636 п.)
📈 Dow Jones +0.21% (32957 п.)
🌕 Золото: -0.38% ($1844)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.01% ($123.71)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.66% (3.047%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне, восстанавливаясь от вчерашних потерь. Сегодня инвесторы будут оценивать итоги заседания ЕЦБ. Европейский регулятор сохранил ставку без изменений и заявил, что программа выкупа активов (APP) будет завершена 1 июля. На следующем заседании ставка будет повышена на 25 б.п., что оказалось ожидаемым. В то же время ЕЦБ повысил прогноз по инфляции на 2022 год с 5.1% до 6.8%, а также понизил прогноз по росту ВВП с 3.7% до 2.8%. Данный фактор может вызвать обеспокоенность инвесторов и волатильность на рынке. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 Страны G7 изучают различные варианты того, как можно установить лимит цены на нефть РФ и добиться сокращения доходов России от нефтяного экспорта, заявил советник президента США по нацбезопасности Джейк Салливан.
🟡 Президент РФ Путин отменил требование к экспортерам продавать 50% валютной выручки, теперь долю будет определять правительственная комиссия.
🔴 Тинькофф #TCSG вводит комиссию за обслуживание карточных счетов в иностранной валюте и за хранение валюты на брокерском счете. Размер комиссии составит 1% в месяц (12% годовых) при балансе свыше 1000 у. е. в валюте счета.
🔴 Власти Шанхая вновь объявили локдаун в городском районе Миньхан, где живут более 2 млн человек. Их решено дополнительно проверить на COVID-19. Сроки локдауна не уточняются, но власти пообещали снять ограничения после получения всех результатов.
🔴 Один из крупнейших заводов США по производству СПГ Freeport LNG будет закрыт как минимум на три недели после взрыва на предприятии. Ежесуточно компания сжижает около 60 млн кубометров газа - 18% экспорта СПГ из США в 2022 году.
🔴 Intel #INTC приостановила набор сотрудников в подразделение чипов для ПК как минимум на две недели. Прием на работу может возобновиться, после того как подразделение переоценит приоритеты по расходам.
🟡 Twitter #TWTR планирует предоставить Илону Маску доступ к своим данным, включая ежедневный поток твитов, до конца недели. Поток данных включает более 500 млн публикаций ежедневно.
💎 Несмотря на то, что перед открытием будут опубликованы заявки на пособия по безработице, большее влияние на поведение инвесторов, вероятно, окажет то, как доходности облигаций отреагируют на итоги заседания ЕЦБ и аукцион 30-леток. На текущей неделе при отсутствии макроэкономических новостей движение рынку диктовала динамика доходности облигаций. Завтра же в фокусе будут данные по потребительской инфляции. На фоне значительного повышения цен на энергоносители и продукты питания в мае, вероятно, CPI останется на повышенном уровне. В том числе высокие данные по инфляции могут быть обусловлены увеличением активности в таких секторах, как туризм, аренда. Наблюдаем за рынком, проявляем осторожность, хеджируемся.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.24% (4123 п.)
📈 Nasdaq: +0.17% (12636 п.)
📈 Dow Jones +0.21% (32957 п.)
🌕 Золото: -0.38% ($1844)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.01% ($123.71)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.66% (3.047%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне, восстанавливаясь от вчерашних потерь. Сегодня инвесторы будут оценивать итоги заседания ЕЦБ. Европейский регулятор сохранил ставку без изменений и заявил, что программа выкупа активов (APP) будет завершена 1 июля. На следующем заседании ставка будет повышена на 25 б.п., что оказалось ожидаемым. В то же время ЕЦБ повысил прогноз по инфляции на 2022 год с 5.1% до 6.8%, а также понизил прогноз по росту ВВП с 3.7% до 2.8%. Данный фактор может вызвать обеспокоенность инвесторов и волатильность на рынке. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 Страны G7 изучают различные варианты того, как можно установить лимит цены на нефть РФ и добиться сокращения доходов России от нефтяного экспорта, заявил советник президента США по нацбезопасности Джейк Салливан.
🟡 Президент РФ Путин отменил требование к экспортерам продавать 50% валютной выручки, теперь долю будет определять правительственная комиссия.
🔴 Тинькофф #TCSG вводит комиссию за обслуживание карточных счетов в иностранной валюте и за хранение валюты на брокерском счете. Размер комиссии составит 1% в месяц (12% годовых) при балансе свыше 1000 у. е. в валюте счета.
🔴 Власти Шанхая вновь объявили локдаун в городском районе Миньхан, где живут более 2 млн человек. Их решено дополнительно проверить на COVID-19. Сроки локдауна не уточняются, но власти пообещали снять ограничения после получения всех результатов.
🔴 Один из крупнейших заводов США по производству СПГ Freeport LNG будет закрыт как минимум на три недели после взрыва на предприятии. Ежесуточно компания сжижает около 60 млн кубометров газа - 18% экспорта СПГ из США в 2022 году.
🔴 Intel #INTC приостановила набор сотрудников в подразделение чипов для ПК как минимум на две недели. Прием на работу может возобновиться, после того как подразделение переоценит приоритеты по расходам.
🟡 Twitter #TWTR планирует предоставить Илону Маску доступ к своим данным, включая ежедневный поток твитов, до конца недели. Поток данных включает более 500 млн публикаций ежедневно.
💎 Несмотря на то, что перед открытием будут опубликованы заявки на пособия по безработице, большее влияние на поведение инвесторов, вероятно, окажет то, как доходности облигаций отреагируют на итоги заседания ЕЦБ и аукцион 30-леток. На текущей неделе при отсутствии макроэкономических новостей движение рынку диктовала динамика доходности облигаций. Завтра же в фокусе будут данные по потребительской инфляции. На фоне значительного повышения цен на энергоносители и продукты питания в мае, вероятно, CPI останется на повышенном уровне. В том числе высокие данные по инфляции могут быть обусловлены увеличением активности в таких секторах, как туризм, аренда. Наблюдаем за рынком, проявляем осторожность, хеджируемся.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 08.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.61% (3883 п.)
📉 Nasdaq: -0.94% (12019 п.)
📉 Dow Jones -0.19% (31306 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1734)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.25% ($102.67)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +2.73% (3.082%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Инвесторы оценивают вышедшие данные по рынку труда и вчерашние заявления члена Совета управляющих ФРС Уоллера и главы ФРБ Сент-Луиса Булларда. В частности, они поддержали планы по повышению ставки на 75 б.п. на ближайшем заседании. Уоллер также отметил, что опасения рецессии на рынке сейчас преувеличены, а Буллард подчеркнул, что вероятность рецессии относительно низкая. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🔴 Бывший премьер-министр Японии Синдзо Абэ стал жертвой покушения во время предвыборного мероприятия в Наре в поддержку либерально-демократической партии. Абэ был известен своими планами оживить экономику Японии за счет беспрецедентного смягчения денежно-кредитной политики и регулирования и считался ключевым сторонником политики японского центробанка, которая оказывала давление на национальную валюту.
🔴 Власти Пекина в попытке сдержать рост заболеваемости COVID-19 вводят новые требования. Cо следующей недели непривитым от коронавируса жителям запретят посещать места массового скопления людей. Для посещения им нужно будет предъявлять сертификат о вакцинации.
🟢 По сообщению Reuters, Канада намерена одобрить решение об исключении из санкционного режима для поставок турбин Siemens для газопровода «Северный поток» после того, как к этому призвали в ФРГ. По словам источников издания, Канада и Германия не хотят, чтобы у России был предлог сократить поставки газа по газопроводу.
🟢 Индийская госкомпания ONGC Videsh расширяет количество своих сотрудников, занятых на проекте «Сахалин-1», и готовится более активно взаимодействовать с Роснефтью #ROSN в его реализации после ухода ExxonMobil #XOM. Ранее сообщалось, что после ухода американской компании добыча нефти на проекте практически полностью остановилась.
🔴 Сделка по покупке Илоном Маском компании Twitter #TWTR находится «под серьезной угрозой», сообщает The Washington Post. Из-за того что команда Маска технически не может определить количество фейковых аккаунтов в Twitter, у нее возникли трудности с оценкой перспектив развития платформы.
🔴 KeyFi подала в суд на криптолендинговую платформу Celsius, обвинив компанию в мошенничестве и невыполнении соглашения о разделе прибыли. Утверждается, что Celsius использовала схему финансовой пирамиды, заманивая новых вкладчиков высокими процентными ставками, чтобы вернуть средства прежним инвесторам и кредиторам.
💎 На данный момент существует не так много катализаторов, которые могли бы оказать влияние на рынок и изменить макроэкономическую картину. Сегодняшние данные по безработице безусловно важны, однако вряд ли повлияют на решительность регулятора. Более существенной станет публикация данных по инфляции на следующей неделе, которая может вернуть волатильность на рынки. Среднесрочно позитивно смотрим на акции роста, которые были под наибольшим давлением с начала года и могут показать опережающую динамику при развороте, при этом нарастили хеджирующие инструменты в портфеле в преддверии данных по CPI.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.61% (3883 п.)
📉 Nasdaq: -0.94% (12019 п.)
📉 Dow Jones -0.19% (31306 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1734)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.25% ($102.67)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +2.73% (3.082%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Инвесторы оценивают вышедшие данные по рынку труда и вчерашние заявления члена Совета управляющих ФРС Уоллера и главы ФРБ Сент-Луиса Булларда. В частности, они поддержали планы по повышению ставки на 75 б.п. на ближайшем заседании. Уоллер также отметил, что опасения рецессии на рынке сейчас преувеличены, а Буллард подчеркнул, что вероятность рецессии относительно низкая. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🔴 Бывший премьер-министр Японии Синдзо Абэ стал жертвой покушения во время предвыборного мероприятия в Наре в поддержку либерально-демократической партии. Абэ был известен своими планами оживить экономику Японии за счет беспрецедентного смягчения денежно-кредитной политики и регулирования и считался ключевым сторонником политики японского центробанка, которая оказывала давление на национальную валюту.
🔴 Власти Пекина в попытке сдержать рост заболеваемости COVID-19 вводят новые требования. Cо следующей недели непривитым от коронавируса жителям запретят посещать места массового скопления людей. Для посещения им нужно будет предъявлять сертификат о вакцинации.
🟢 По сообщению Reuters, Канада намерена одобрить решение об исключении из санкционного режима для поставок турбин Siemens для газопровода «Северный поток» после того, как к этому призвали в ФРГ. По словам источников издания, Канада и Германия не хотят, чтобы у России был предлог сократить поставки газа по газопроводу.
🟢 Индийская госкомпания ONGC Videsh расширяет количество своих сотрудников, занятых на проекте «Сахалин-1», и готовится более активно взаимодействовать с Роснефтью #ROSN в его реализации после ухода ExxonMobil #XOM. Ранее сообщалось, что после ухода американской компании добыча нефти на проекте практически полностью остановилась.
🔴 Сделка по покупке Илоном Маском компании Twitter #TWTR находится «под серьезной угрозой», сообщает The Washington Post. Из-за того что команда Маска технически не может определить количество фейковых аккаунтов в Twitter, у нее возникли трудности с оценкой перспектив развития платформы.
🔴 KeyFi подала в суд на криптолендинговую платформу Celsius, обвинив компанию в мошенничестве и невыполнении соглашения о разделе прибыли. Утверждается, что Celsius использовала схему финансовой пирамиды, заманивая новых вкладчиков высокими процентными ставками, чтобы вернуть средства прежним инвесторам и кредиторам.
💎 На данный момент существует не так много катализаторов, которые могли бы оказать влияние на рынок и изменить макроэкономическую картину. Сегодняшние данные по безработице безусловно важны, однако вряд ли повлияют на решительность регулятора. Более существенной станет публикация данных по инфляции на следующей неделе, которая может вернуть волатильность на рынки. Среднесрочно позитивно смотрим на акции роста, которые были под наибольшим давлением с начала года и могут показать опережающую динамику при развороте, при этом нарастили хеджирующие инструменты в портфеле в преддверии данных по CPI.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 11.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.69% (3874 п.)
📉 Nasdaq: -0.86% (12047 п.)
📉 Dow Jones -0.57% (31134 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1735)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.95% ($104.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.13% (3.049%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций начинают новую неделю с новостями о новых коронавирусных ограничениях в Китае, а также сообщением об остановке поставок газа по «Северному потоку-1». Эти события вновь усилили опасения инвесторов относительно наступления глобальной рецессии. На этой неделе можем наблюдать повышенную волатильность, учитывая, что в среду будут опубликованы важные данные по инфляции, а в четверг начнут отчитываться крупнейшие банки США. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 Канада согласилась отправить в Германию принадлежащую Газпрому #GAZP газовую турбину Siemens для трубопровода «Северный поток-1». Доставка турбины в Россию через Германию займет до двух недель. Между тем, сегодня Nord Stream, оператор газопровода «Северный поток-1», сообщила об остановке поставок топлива на 10 дней.
🟢 Краснодарский суд отменил решение о приостановке работы Каспийского трубопроводного консорциума. Вместо него компании назначен штраф ₽200 тыс. В компании сообщили, что КТК планирует в максимально сжатые сроки устранить замечания, выявленные в ходе проверки Ространснадзора.
🔴 Министр энергетического перехода Франции Аньес Панье-Рюнаше предупредила о необходимости для страны быть готовой к полной остановке поставок российского газа. В то же время, энергетические компании страны уже готовят планы действий на случай сокращения поставок российского газа и переводят котлы на мазут.
🔴 В китайском Макао, мировом центре азартных игр, в качестве меры борьбы со вспышкой COVID-19 закрыли все деловые центры и казино. В то же время в Шанхае был выявлен новый вариант омикрон-штамма. По данным Nomura, число китайцев, живущих под коронавирусными ограничениями, выросло до более 114 млн человек.
🔴 Китайский регулятор оштрафовал Alibaba #BABA, Bilibili #BILI, Weibo #WB, Tencent и Didi за нераскрытие информации о сделках по слиянию для антимонопольной проверки. Всего был составлен список из 28 дел, по каждому из них был наложен штраф в размере $74.6 тыс.
🟡 Илон Маск заявил о прекращении сделки о покупке Twitter #TWTR за $44 млрд. В заявлении Маска говорится, что соцсеть не смогла или отказалась отвечать на запросы о предоставлении информации касательно спам-аккаунтов на платформе. Twitter, в свою очередь, нанял юридическую фирму для подачи в суд на Маска и завершения сделки.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.69% (3874 п.)
📉 Nasdaq: -0.86% (12047 п.)
📉 Dow Jones -0.57% (31134 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1735)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.95% ($104.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.13% (3.049%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. Рынок акций начинают новую неделю с новостями о новых коронавирусных ограничениях в Китае, а также сообщением об остановке поставок газа по «Северному потоку-1». Эти события вновь усилили опасения инвесторов относительно наступления глобальной рецессии. На этой неделе можем наблюдать повышенную волатильность, учитывая, что в среду будут опубликованы важные данные по инфляции, а в четверг начнут отчитываться крупнейшие банки США. Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 Канада согласилась отправить в Германию принадлежащую Газпрому #GAZP газовую турбину Siemens для трубопровода «Северный поток-1». Доставка турбины в Россию через Германию займет до двух недель. Между тем, сегодня Nord Stream, оператор газопровода «Северный поток-1», сообщила об остановке поставок топлива на 10 дней.
🟢 Краснодарский суд отменил решение о приостановке работы Каспийского трубопроводного консорциума. Вместо него компании назначен штраф ₽200 тыс. В компании сообщили, что КТК планирует в максимально сжатые сроки устранить замечания, выявленные в ходе проверки Ространснадзора.
🔴 Министр энергетического перехода Франции Аньес Панье-Рюнаше предупредила о необходимости для страны быть готовой к полной остановке поставок российского газа. В то же время, энергетические компании страны уже готовят планы действий на случай сокращения поставок российского газа и переводят котлы на мазут.
🔴 В китайском Макао, мировом центре азартных игр, в качестве меры борьбы со вспышкой COVID-19 закрыли все деловые центры и казино. В то же время в Шанхае был выявлен новый вариант омикрон-штамма. По данным Nomura, число китайцев, живущих под коронавирусными ограничениями, выросло до более 114 млн человек.
🔴 Китайский регулятор оштрафовал Alibaba #BABA, Bilibili #BILI, Weibo #WB, Tencent и Didi за нераскрытие информации о сделках по слиянию для антимонопольной проверки. Всего был составлен список из 28 дел, по каждому из них был наложен штраф в размере $74.6 тыс.
🟡 Илон Маск заявил о прекращении сделки о покупке Twitter #TWTR за $44 млрд. В заявлении Маска говорится, что соцсеть не смогла или отказалась отвечать на запросы о предоставлении информации касательно спам-аккаунтов на платформе. Twitter, в свою очередь, нанял юридическую фирму для подачи в суд на Маска и завершения сделки.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Rosenblatt повышает рейтинг Twitter
💡 Похоже у Twitter сильные позиции в деле против Илона Маска, и это может стать большой победой для инвесторов, считают в Rosenblatt Securities.
Аналитики повысили рейтинг Twitter, заявив, что иск компании выглядит убедительно.
✅ Twitter #TWTR
🎯 Целевая цена - $52, потенциал роста +43%
⚡️ Катализаторы роста:
• Смещение симпатий аналитиков. Раскрытие Twitter подробностей по разъяснению Маску результатов подсчета спам-ботов и отказ Маска от сделки по покупке компании в значительной степени повлияли на отношение аналитиков. По их мнению, в этой борьбе рычаги давления находятся у Twitter.
В начале этого года Маск согласился купить Twitter за $54.20 за акцию наличными, но затем выразил обеспокоенность тем, что процент фейковых аккаунтов в Twitter выше, чем сообщала компания.
• Предположительное решение суда. На прошлой неделе Маск потребовал расторжения сделки, а на этой - Twitter подала на него в суд. Если иск #TWTR будет удовлетворен, суд может обязать Маска закрыть сделку по первоначальной цене, которая более чем на 40% выше той, по которой акции торгуются сейчас.
Также существует вероятность заключения мирового соглашения, в котором Маск заплатит более низкую цену или большую сумму за разрыв сделки. Краткосрочно Twitter выглядит привлекательно на фоне рынка, который страдает от макроэкономических проблем.
⛔️ Риски:
• Покупка Twitter связана с существенным риском для инвесторов, - предупреждают аналитики. Если Маск выиграет процесс, акции могут упасть еще больше. Глава Tesla также уже владеет значительной частью акций Twitter, поэтому он может создать избыточное предложение, если выйдет из позиции после судебного разбирательства.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $28.04 млрд
• fwd P/E = 22.07х
• fwd P/E сектора = 16.33x
• fwd PEG = 0.23x
#инвестиционная_идея #акции #США #TWTR
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
💡 Похоже у Twitter сильные позиции в деле против Илона Маска, и это может стать большой победой для инвесторов, считают в Rosenblatt Securities.
Аналитики повысили рейтинг Twitter, заявив, что иск компании выглядит убедительно.
✅ Twitter #TWTR
🎯 Целевая цена - $52, потенциал роста +43%
⚡️ Катализаторы роста:
• Смещение симпатий аналитиков. Раскрытие Twitter подробностей по разъяснению Маску результатов подсчета спам-ботов и отказ Маска от сделки по покупке компании в значительной степени повлияли на отношение аналитиков. По их мнению, в этой борьбе рычаги давления находятся у Twitter.
В начале этого года Маск согласился купить Twitter за $54.20 за акцию наличными, но затем выразил обеспокоенность тем, что процент фейковых аккаунтов в Twitter выше, чем сообщала компания.
• Предположительное решение суда. На прошлой неделе Маск потребовал расторжения сделки, а на этой - Twitter подала на него в суд. Если иск #TWTR будет удовлетворен, суд может обязать Маска закрыть сделку по первоначальной цене, которая более чем на 40% выше той, по которой акции торгуются сейчас.
Также существует вероятность заключения мирового соглашения, в котором Маск заплатит более низкую цену или большую сумму за разрыв сделки. Краткосрочно Twitter выглядит привлекательно на фоне рынка, который страдает от макроэкономических проблем.
⛔️ Риски:
• Покупка Twitter связана с существенным риском для инвесторов, - предупреждают аналитики. Если Маск выиграет процесс, акции могут упасть еще больше. Глава Tesla также уже владеет значительной частью акций Twitter, поэтому он может создать избыточное предложение, если выйдет из позиции после судебного разбирательства.
📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $28.04 млрд
• fwd P/E = 22.07х
• fwd P/E сектора = 16.33x
• fwd PEG = 0.23x
#инвестиционная_идея #акции #США #TWTR
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Важные события предстоящей недели - 18.07.2022
⚠️ Макроэкономические данные:
19 июля:
• Число выданных разрешений на строительство (июнь)
20 июля:
• Продажи на вторичном рынке жилья (июнь)
21 июля:
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (июль)
22 июля:
• Индекс деловой активности в производственном секторе и в секторе услуг (PMI) (июль)
📰 Заметные отчетности:
18 июля - Bank of America #BAC, IBM #IBM, Goldman Sachs #GS
19 июля - Johnson & Johnson #JNJ, Netflix #NFLX
20 июля - Tesla #TSLA
20 июля - Philip Morris #PM
22 июля - Twitter #TWTR
Превью отчетности Philip Morris:
Финансовый директор компании ранее отметил, что фундаментальные показатели остаются устойчивыми на фоне роста продаж IQOS и крупной доли на рынке. Компания также планирует расширить портфель продуктов, запустив во втором полугодии одноразовые электронные сигареты VEEBA. Ожидается, что в своих прогнозах PM обозначит влияние конфликта на Украине, инфляции и крепкого доллара на финансовые результаты. Bank of America считает, что PM покажет солидные результаты, а акции имеют потенциал роста. Банк отметил, что стратегия по переводу курильщиков стандартных сигарет на новые высокорентабельные альтернативы компенсирует снижение продаж в Восточной Европе.
Превью отчетности Netflix:
Morgan Stanley считает консенсус-прогноз завышенным и ожидает, что показатели выручки не оправдают ожиданий на фоне укрепления доллара, а количество подписчиков за квартал упадет на 1.9 млн. Банк также предупреждает, что прогнозы Netflix на следующие периоды разочаруют инвесторов. Аналитики UBS также отмечают, что компания представит осторожный прогноз. Несмотря на это в 2023 году компания сможет возобновить приток подписчиков благодаря запуску новой платформы с поддержкой рекламы. Особое внимание инвесторы могут обратить на комментарии по поводу партнерства с Microsoft #MSFT.
Корпоративные события:
Microsoft проводет двухдневное мероприятие Inspire, посвященное облачным технологиям. В Нью-Йорке пройдет Bloomberg Crypto Summit. Среди наиболее заметных участников: FTX, Tezos, Ripple, Binance и Coinbase #COIN. Национальная федерация розничной торговли (NRF) представит отчет о потребительских ожиданиях в преддверии начала сезона покупок перед новым учебным годом. Данные могут оказаться значимыми для Walmart #WMT, Target #TGT, Costco #COST, Dollar General #DG и Dollar Tree #DLTR.
💡 Barron’s рекомендует обратить внимание на фонды REIT, инвестирующие в жилую недвижимость. Аналитики видят потенциал для роста на фоне высоких цен на недвижимость и ипотечных ставок.
✅ AvalonBay Communities #AVB
✅ Equity Residential #EQR
✅ Camden Property Trust #CPT
✅ Mid-America Apartment Communities #MAA
✅ Apartment Income REIT #AIRC
✅ UDR #UDR
💎 Рынок акций уверенно отскочил от недельных минимумов после публикации разочаровывающих данных по инфляции. Особенно сильно себя чувствуют акции роста за счет коррекции стоимости сырьевых товаров, что не могло не найти отражения в снижении инфляционных ожиданий и стабилизации доходностей на облигационном рынке. К тому же попытку нащупать локальное дно продемонстрировали акции нефтегазовых компаний - одна из наших среднесрочных ставок, которую мы держим в существенном перевесе относительно индексов. На наш взгляд еще рано говорить о смене медвежьего тренда, но первые звоночки начинают появляться - рынок проявляет устойчивость даже на фоне негативных новостей. При сохраняющейся высокой неопределенности: проходящего сезона отчётностей, предстоящего заседания ФРС, мы продолжаем держать портфель сформированный по принципу «штанга», с повышенной долей акций роста и нефтегазового сектора, при этом наращивая защитные инструменты (#SPXU, #UVXY) на росте индексов.
#США #неделя_впереди
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
⚠️ Макроэкономические данные:
19 июля:
• Число выданных разрешений на строительство (июнь)
20 июля:
• Продажи на вторичном рынке жилья (июнь)
21 июля:
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (июль)
22 июля:
• Индекс деловой активности в производственном секторе и в секторе услуг (PMI) (июль)
📰 Заметные отчетности:
18 июля - Bank of America #BAC, IBM #IBM, Goldman Sachs #GS
19 июля - Johnson & Johnson #JNJ, Netflix #NFLX
20 июля - Tesla #TSLA
20 июля - Philip Morris #PM
22 июля - Twitter #TWTR
Превью отчетности Philip Morris:
Финансовый директор компании ранее отметил, что фундаментальные показатели остаются устойчивыми на фоне роста продаж IQOS и крупной доли на рынке. Компания также планирует расширить портфель продуктов, запустив во втором полугодии одноразовые электронные сигареты VEEBA. Ожидается, что в своих прогнозах PM обозначит влияние конфликта на Украине, инфляции и крепкого доллара на финансовые результаты. Bank of America считает, что PM покажет солидные результаты, а акции имеют потенциал роста. Банк отметил, что стратегия по переводу курильщиков стандартных сигарет на новые высокорентабельные альтернативы компенсирует снижение продаж в Восточной Европе.
Превью отчетности Netflix:
Morgan Stanley считает консенсус-прогноз завышенным и ожидает, что показатели выручки не оправдают ожиданий на фоне укрепления доллара, а количество подписчиков за квартал упадет на 1.9 млн. Банк также предупреждает, что прогнозы Netflix на следующие периоды разочаруют инвесторов. Аналитики UBS также отмечают, что компания представит осторожный прогноз. Несмотря на это в 2023 году компания сможет возобновить приток подписчиков благодаря запуску новой платформы с поддержкой рекламы. Особое внимание инвесторы могут обратить на комментарии по поводу партнерства с Microsoft #MSFT.
Корпоративные события:
Microsoft проводет двухдневное мероприятие Inspire, посвященное облачным технологиям. В Нью-Йорке пройдет Bloomberg Crypto Summit. Среди наиболее заметных участников: FTX, Tezos, Ripple, Binance и Coinbase #COIN. Национальная федерация розничной торговли (NRF) представит отчет о потребительских ожиданиях в преддверии начала сезона покупок перед новым учебным годом. Данные могут оказаться значимыми для Walmart #WMT, Target #TGT, Costco #COST, Dollar General #DG и Dollar Tree #DLTR.
💡 Barron’s рекомендует обратить внимание на фонды REIT, инвестирующие в жилую недвижимость. Аналитики видят потенциал для роста на фоне высоких цен на недвижимость и ипотечных ставок.
✅ AvalonBay Communities #AVB
✅ Equity Residential #EQR
✅ Camden Property Trust #CPT
✅ Mid-America Apartment Communities #MAA
✅ Apartment Income REIT #AIRC
✅ UDR #UDR
💎 Рынок акций уверенно отскочил от недельных минимумов после публикации разочаровывающих данных по инфляции. Особенно сильно себя чувствуют акции роста за счет коррекции стоимости сырьевых товаров, что не могло не найти отражения в снижении инфляционных ожиданий и стабилизации доходностей на облигационном рынке. К тому же попытку нащупать локальное дно продемонстрировали акции нефтегазовых компаний - одна из наших среднесрочных ставок, которую мы держим в существенном перевесе относительно индексов. На наш взгляд еще рано говорить о смене медвежьего тренда, но первые звоночки начинают появляться - рынок проявляет устойчивость даже на фоне негативных новостей. При сохраняющейся высокой неопределенности: проходящего сезона отчётностей, предстоящего заседания ФРС, мы продолжаем держать портфель сформированный по принципу «штанга», с повышенной долей акций роста и нефтегазового сектора, при этом наращивая защитные инструменты (#SPXU, #UVXY) на росте индексов.
#США #неделя_впереди
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 22.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.16% (3995 п.)
📉 Nasdaq: -0.30% (12601 п.)
📈 Dow Jones +0.14% (32051 п.)
🌕 Золото: +0.56% ($1727)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.93% ($102.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -2.47% (2.807%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются без единой динамики. Давление на индексы оказало падение акций технологического сектора после выхода неутешительной отчетности соцсети Snap #SNAP. Компания показала слабые результаты из-за замедления рекламного бизнеса. В связи с этим, особое внимание сегодня инвесторы обратят на динамику других соцсетей, а также на отчетность Twitter #TWTR. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🔴 Турбина для «Северного потока», которую Канада отправили в Россию через Германию, «застряла» в ФРГ, поскольку Москва не дала разрешения на ее обратную транспортировку, пишет Reuters. По данным издания, транспортировка может занять дополнительно еще несколько дней или даже недель.
🟡 Германия купит 30% акций Uniper #UN01, крупнейшего импортера российского газа в Германии, в рамках плана по спасению компании. Экономическое положение Uniper заметно ухудшилось на фоне перебоев с поставками газа.
🟢 Евросоюз смягчил запрет на сделки с рядом российских госкомпаний, включая Роснефть #ROSN, Газпром нефть #SIBN и Совкомфлот #FLOT. Теперь им разрешается заключать сделки с европейцами по перевозке нефти в третьи страны.
🟢 По сообщению WSJ, ЕС «в последнюю минуту» отклонил предложение о введении санкций против ВСМПО-Ависма #VSMO, крупнейшего в мире производителя титана, поставщика Boeing #BA и Airbus #AIR.
🔴 Крупнейший европейский порт Роттердама сообщил о приостановке контейнерного сообщения с РФ из-за санкций. До 24 февраля товарооборот с Россией составлял около 13% от трафика в порту. Москва также обеспечивала поставки около 30% сырой нефти и 25% угля и СПГ.
🟢 Amazon #AMZN подписал соглашение о покупке у 1Life Healthcare #ONEM американской сети клиник One Medical за $3.9 млрд. Таким образом, Amazon продолжает расширение в сфере здравоохранения.
🟡 FedEx #FDX приостановит доставку по воскресеньям на некоторых рынках США, начиная с 15 августа. Сообщается, что это необходимо, чтобы оптимизировать сеть доставки с учетом рыночных условий и потребностей клиентов.
🟢 Издание Barron's считает, что Alphabet #GOOG и Amazon #AMZN являются наиболее очевидными кандидатами на включение в индекс Dow Jones. Среди других претендентов — инвесткомпания Уоррена Баффета Berkshire Hathaway #BRK.A. Последнее изменение состава Dow Jones произошло два года назад, в 2020 году, предыдущее - в 2018 году.
💎 Настроение рынка остается «медвежьим» - экспозиция инвесторов на акции и рисковые активы сократилась до уровня 2008 года, в то время как доля кэша выросла до максимума с 2001 года. Сейчас рынок закладывает 40%-ную вероятность наступления рецессии. С учетом исторических данных при общем экономическом спаде следует отдавать предпочтение защитным секторам: здравоохранению, электроэнергетике, потребительским товарам, телекоммуникациям. Если говорить о более коротком горизонте, то мы действуем более осторожно - наращиваем кэш, шорты на широкий рынок и берем экспозицию на рост волатильности в преддверии заседания ФРС и в самого разгара сезона отчетности.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.16% (3995 п.)
📉 Nasdaq: -0.30% (12601 п.)
📈 Dow Jones +0.14% (32051 п.)
🌕 Золото: +0.56% ($1727)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.93% ($102.88)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -2.47% (2.807%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются без единой динамики. Давление на индексы оказало падение акций технологического сектора после выхода неутешительной отчетности соцсети Snap #SNAP. Компания показала слабые результаты из-за замедления рекламного бизнеса. В связи с этим, особое внимание сегодня инвесторы обратят на динамику других соцсетей, а также на отчетность Twitter #TWTR. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.
🔴 Турбина для «Северного потока», которую Канада отправили в Россию через Германию, «застряла» в ФРГ, поскольку Москва не дала разрешения на ее обратную транспортировку, пишет Reuters. По данным издания, транспортировка может занять дополнительно еще несколько дней или даже недель.
🟡 Германия купит 30% акций Uniper #UN01, крупнейшего импортера российского газа в Германии, в рамках плана по спасению компании. Экономическое положение Uniper заметно ухудшилось на фоне перебоев с поставками газа.
🟢 Евросоюз смягчил запрет на сделки с рядом российских госкомпаний, включая Роснефть #ROSN, Газпром нефть #SIBN и Совкомфлот #FLOT. Теперь им разрешается заключать сделки с европейцами по перевозке нефти в третьи страны.
🟢 По сообщению WSJ, ЕС «в последнюю минуту» отклонил предложение о введении санкций против ВСМПО-Ависма #VSMO, крупнейшего в мире производителя титана, поставщика Boeing #BA и Airbus #AIR.
🔴 Крупнейший европейский порт Роттердама сообщил о приостановке контейнерного сообщения с РФ из-за санкций. До 24 февраля товарооборот с Россией составлял около 13% от трафика в порту. Москва также обеспечивала поставки около 30% сырой нефти и 25% угля и СПГ.
🟢 Amazon #AMZN подписал соглашение о покупке у 1Life Healthcare #ONEM американской сети клиник One Medical за $3.9 млрд. Таким образом, Amazon продолжает расширение в сфере здравоохранения.
🟡 FedEx #FDX приостановит доставку по воскресеньям на некоторых рынках США, начиная с 15 августа. Сообщается, что это необходимо, чтобы оптимизировать сеть доставки с учетом рыночных условий и потребностей клиентов.
🟢 Издание Barron's считает, что Alphabet #GOOG и Amazon #AMZN являются наиболее очевидными кандидатами на включение в индекс Dow Jones. Среди других претендентов — инвесткомпания Уоррена Баффета Berkshire Hathaway #BRK.A. Последнее изменение состава Dow Jones произошло два года назад, в 2020 году, предыдущее - в 2018 году.
💎 Настроение рынка остается «медвежьим» - экспозиция инвесторов на акции и рисковые активы сократилась до уровня 2008 года, в то время как доля кэша выросла до максимума с 2001 года. Сейчас рынок закладывает 40%-ную вероятность наступления рецессии. С учетом исторических данных при общем экономическом спаде следует отдавать предпочтение защитным секторам: здравоохранению, электроэнергетике, потребительским товарам, телекоммуникациям. Если говорить о более коротком горизонте, то мы действуем более осторожно - наращиваем кэш, шорты на широкий рынок и берем экспозицию на рост волатильности в преддверии заседания ФРС и в самого разгара сезона отчетности.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Отчетности Microsoft и Alphabet
💡 Вчера на постмаркете компании представили свои отчетности, после чего их акции выросли более чем на 4%.
Результаты Microsoft
• Выручка выросла на 12% г/г до $51.9 млрд - ниже ожиданий Уолл-стрит на уровне $52.4 млрд. Прибыль на акцию составила $2.23, что хуже прогнозов в $2.29.
• Выручка от Azure и других облачных сервисов выросла на 40%, что ниже консенсуса в 43-44%. В кварталы во время пандемии темпы роста превышали 50%.
• Доходы OEM-производителей Windows снизились на 2%. Худшим сегментом стали видеоигры, доходы от которого упали на 7%, включая продажи Xbox -11%, а контент и услуги -6%, отчасти из-за более низкой вовлеченности пользователей.
• На общую выручку также негативно повлияли: сбои в цепях поставок в Китае, свертывание операций в России, высокая инфляция, снижение доходов от рекламы в LinkedIn. По оценкам эти проблемы снизили выручку на $526 млн. Помимо этого, из-за валютной переоценки компания потеряла еще $595 млн.
• Компания дала оптимистичный прогноз: продажи и операционная прибыль с поправкой на валютные курсы должны увеличиться на двузначный процент в новом 2023 финансовом году.
Результаты Alphabet
• Выручка выросла на 13% г/г до $69.69 млрд - на уровне с консенсус-прогнозами. Это самый низкий темп роста со 2-го квартала 2020 года. Прибыль на акцию составила $1.21, что хуже ожиданий в $1.28. Валютная переоценка снизила темпы роста выручки примерно на 3.7 п.п., отметил менеджмент.
• Общая выручка от рекламного бизнеса выросла на 12% г/г до $56.3 млрд. Выручка от рекламы в поисковике выросла на 13% до $40.7 млрд, что выше ожиданий аналитиков в $40.2 млрд. В то же время, YouTube заработал $7.3 млрд от рекламы, что ниже консенсуса на уровне $7.52 млрд.
• Продажи подразделения Google Cloud выросли на 36% г/г, до $6.28 млрд, не сумев достигнуть консенсус-прогнозов. В течение квартала бизнес зафиксировал операционный убыток в размере $858 млн, отражающий рост расходов на повышение конкурентоспособности.
Перспективы компаний
Двузначные темпы роста общей выручки сигнализируют, что компании продолжают развивать собственный бизнес, несмотря на макроэкономические проблемы. Наиболее позитивным моментом в отчетностях стали высокие темпы роста выручки от облачных сервисов, одного из наиболее перспективных направлений в технологическом секторе.
Рост продаж рекламы Alphabet также указывает на устойчивость компании в момент сокращения маркетинговых расходов со стороны клиентов, что затронуло более мелких конкурентов, включая Snap #SNAP и Twitter #TWTR. В то же время прогнозы Microsoft заставляют верить, что компания сможет справиться с проблемами негативной валютной переоценки.
#аналитика #акции #США #сезон_отчетностей #MSFT #GOOG
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
💡 Вчера на постмаркете компании представили свои отчетности, после чего их акции выросли более чем на 4%.
Результаты Microsoft
• Выручка выросла на 12% г/г до $51.9 млрд - ниже ожиданий Уолл-стрит на уровне $52.4 млрд. Прибыль на акцию составила $2.23, что хуже прогнозов в $2.29.
• Выручка от Azure и других облачных сервисов выросла на 40%, что ниже консенсуса в 43-44%. В кварталы во время пандемии темпы роста превышали 50%.
• Доходы OEM-производителей Windows снизились на 2%. Худшим сегментом стали видеоигры, доходы от которого упали на 7%, включая продажи Xbox -11%, а контент и услуги -6%, отчасти из-за более низкой вовлеченности пользователей.
• На общую выручку также негативно повлияли: сбои в цепях поставок в Китае, свертывание операций в России, высокая инфляция, снижение доходов от рекламы в LinkedIn. По оценкам эти проблемы снизили выручку на $526 млн. Помимо этого, из-за валютной переоценки компания потеряла еще $595 млн.
• Компания дала оптимистичный прогноз: продажи и операционная прибыль с поправкой на валютные курсы должны увеличиться на двузначный процент в новом 2023 финансовом году.
Результаты Alphabet
• Выручка выросла на 13% г/г до $69.69 млрд - на уровне с консенсус-прогнозами. Это самый низкий темп роста со 2-го квартала 2020 года. Прибыль на акцию составила $1.21, что хуже ожиданий в $1.28. Валютная переоценка снизила темпы роста выручки примерно на 3.7 п.п., отметил менеджмент.
• Общая выручка от рекламного бизнеса выросла на 12% г/г до $56.3 млрд. Выручка от рекламы в поисковике выросла на 13% до $40.7 млрд, что выше ожиданий аналитиков в $40.2 млрд. В то же время, YouTube заработал $7.3 млрд от рекламы, что ниже консенсуса на уровне $7.52 млрд.
• Продажи подразделения Google Cloud выросли на 36% г/г, до $6.28 млрд, не сумев достигнуть консенсус-прогнозов. В течение квартала бизнес зафиксировал операционный убыток в размере $858 млн, отражающий рост расходов на повышение конкурентоспособности.
Перспективы компаний
Двузначные темпы роста общей выручки сигнализируют, что компании продолжают развивать собственный бизнес, несмотря на макроэкономические проблемы. Наиболее позитивным моментом в отчетностях стали высокие темпы роста выручки от облачных сервисов, одного из наиболее перспективных направлений в технологическом секторе.
Рост продаж рекламы Alphabet также указывает на устойчивость компании в момент сокращения маркетинговых расходов со стороны клиентов, что затронуло более мелких конкурентов, включая Snap #SNAP и Twitter #TWTR. В то же время прогнозы Microsoft заставляют верить, что компания сможет справиться с проблемами негативной валютной переоценки.
#аналитика #акции #США #сезон_отчетностей #MSFT #GOOG
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 27.07.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.84% (3956 п.)
📈 Nasdaq: +1.40% (12282 п.)
📈 Dow Jones +0.45% (31871 п.)
🌕 Золото: +0.23% ($1720)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.44% ($105.06)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.11% (2.807%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Позитиву на рынке способствовали отчетности Alphabet #GOOG и Microsoft #MSFT, которые дали импульс акциям технологического сектора. Главным событием сегодняшнего дня станет заседание ФРС, итоги которого будут раскрыты в 21:00 мск. Ранее представители регулятора сигнализировали готовность к очередному повышению ставки на 75 б.п., что уже заложено в цены на рынке. В связи с этим, более важными станут комментарии председателя Пауэлла по поводу дальнейших планов ФРС по ужесточению политики. Помимо этого, инвесторы обратят внимание на публикацию отчетностей Meta Platforms #META (запрещена в РФ) и чипмейкера Qualcomm #QCOM. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись без единой динамики.
🟡 Несколько сенаторов-республиканцев США призвали ввести санкции в отношении продажи российской нефти и других энергоносителей Китаю. МИД КНР, в свою очередь, выступил категорически против данной меры и заявил, что Китай и Россия ведут «нормальное торгово-экономическое сотрудничество».
🟢 Вчера Сенатом США была принята предварительная версия законопроекта о субсидировании американской полупроводниковой отрасли (CHIPS Act). Теперь законопроект, стоимостью $52 млрд, должен быть одобрен в Палате представителей.
🟢 Северсталь #CHMF отгрузила первую партию стали в Индию - новый и почти не знакомый российским черным металлургам рынок, к освоению которого они приступили после 24 февраля. Контракт, по предварительной информации СМИ, заключен в дирхамах или юанях.
🟡 Руководство Twitter #TWTR 13 сентября проведет еще одно голосование по вопросу дальнейшей судьбы сделки по приобретению сервиса микроблогов Илоном Маском.
🟢 По сообщению Bloomberg, инвестор-активист Elliott Investment Management наращивает долю в PayPal #PYPL. Elliott планирует подтолкнуть финтех-гиганта к активизации усилий по сокращению расходов
🟡 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) сообщила, что с 1 августа повысит отпускные цены на VR-гарнитуры Quest 2 на $100. Компания объясняет повышение цен ростом затрат на производство и доставку.
🟢 По информации Globes, Crowdstrike #CRWD планирует приобрести крупную израильскую компанию из сферы кибербезопасности за $2 млрд и создать на её базе крупный научно-исследовательский центр. Сроки сделки, а также название компании не разглашаются.
💎 Публикация отчетностей Microsoft и Alphabet принесла рынку некоторое облегчение — несмотря на то, что результаты компания оказались ниже ожиданий, подтверждение прогнозов обнадежило инвесторов. Для американского рынка сегодня важный день — будут оглашены итоги заседания ФРС. Повышение ставки на 75 бп уже заложено рынком и вполне вероятно не вызовет негативной реакции рынка. Однако, в случае, если ставку повысят сразу на 100 бп — это может стать триггером для панической распродажи: резкое повышение не может быть вызвано на пустом месте, а значит ФРС не справляется. В преддверии публикации занимаем наблюдательную позицию, ждем результатов заседания.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.84% (3956 п.)
📈 Nasdaq: +1.40% (12282 п.)
📈 Dow Jones +0.45% (31871 п.)
🌕 Золото: +0.23% ($1720)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.44% ($105.06)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.11% (2.807%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Позитиву на рынке способствовали отчетности Alphabet #GOOG и Microsoft #MSFT, которые дали импульс акциям технологического сектора. Главным событием сегодняшнего дня станет заседание ФРС, итоги которого будут раскрыты в 21:00 мск. Ранее представители регулятора сигнализировали готовность к очередному повышению ставки на 75 б.п., что уже заложено в цены на рынке. В связи с этим, более важными станут комментарии председателя Пауэлла по поводу дальнейших планов ФРС по ужесточению политики. Помимо этого, инвесторы обратят внимание на публикацию отчетностей Meta Platforms #META (запрещена в РФ) и чипмейкера Qualcomm #QCOM. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись без единой динамики.
🟡 Несколько сенаторов-республиканцев США призвали ввести санкции в отношении продажи российской нефти и других энергоносителей Китаю. МИД КНР, в свою очередь, выступил категорически против данной меры и заявил, что Китай и Россия ведут «нормальное торгово-экономическое сотрудничество».
🟢 Вчера Сенатом США была принята предварительная версия законопроекта о субсидировании американской полупроводниковой отрасли (CHIPS Act). Теперь законопроект, стоимостью $52 млрд, должен быть одобрен в Палате представителей.
🟢 Северсталь #CHMF отгрузила первую партию стали в Индию - новый и почти не знакомый российским черным металлургам рынок, к освоению которого они приступили после 24 февраля. Контракт, по предварительной информации СМИ, заключен в дирхамах или юанях.
🟡 Руководство Twitter #TWTR 13 сентября проведет еще одно голосование по вопросу дальнейшей судьбы сделки по приобретению сервиса микроблогов Илоном Маском.
🟢 По сообщению Bloomberg, инвестор-активист Elliott Investment Management наращивает долю в PayPal #PYPL. Elliott планирует подтолкнуть финтех-гиганта к активизации усилий по сокращению расходов
🟡 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) сообщила, что с 1 августа повысит отпускные цены на VR-гарнитуры Quest 2 на $100. Компания объясняет повышение цен ростом затрат на производство и доставку.
🟢 По информации Globes, Crowdstrike #CRWD планирует приобрести крупную израильскую компанию из сферы кибербезопасности за $2 млрд и создать на её базе крупный научно-исследовательский центр. Сроки сделки, а также название компании не разглашаются.
💎 Публикация отчетностей Microsoft и Alphabet принесла рынку некоторое облегчение — несмотря на то, что результаты компания оказались ниже ожиданий, подтверждение прогнозов обнадежило инвесторов. Для американского рынка сегодня важный день — будут оглашены итоги заседания ФРС. Повышение ставки на 75 бп уже заложено рынком и вполне вероятно не вызовет негативной реакции рынка. Однако, в случае, если ставку повысят сразу на 100 бп — это может стать триггером для панической распродажи: резкое повышение не может быть вызвано на пустом месте, а значит ФРС не справляется. В преддверии публикации занимаем наблюдательную позицию, ждем результатов заседания.
#США #новости_премаркета
· получить доступ к premium
· telegram · сайт
Новости премаркета США - 10.08.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.30% (4137 п.)
📈 Nasdaq: +0.41% (13085 п.)
📈 Dow Jones +0.24% (32820 п.)
🌕 Золото: -0.08% ($1792)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.79% ($94.80)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.47% (2.796%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Сегодня состоится главное событие недели – публикация в США июльской статистики по инфляции. Консенсус-прогноз предполагает замедление роста цен с 9.1% г/г до 8.7% г/г на фоне коррекции в ценах на энергию и продовольствие. Ослабление ценового давления может поддержать ожидания более мягких действий ФРС. Тем не менее прогнозируется, что темпы роста базового показателя, который не включает цены на топливо и еду, ускорятся с 5.9% г/г до 6.1% г/г, что может сдержать позитив от сегодняшней публикации. В связи с этим инвесторы в ближайшие дни будут особенно ждать комментариев представителей ФРС относительно дальнейших действий. Европейские фондовые индексы торгуются без единой динамики, фондовые рынки Азии закрылись в красной зоне.
🟢 Венгерская нефтегазовая компания MOL и словацкая Slovnaft заплатили за транзит российской нефти через Украину по нефтепроводу «Дружба». После этого, Транснефть #TRNFP заявила, что планирует уже сегодня возобновить прокачку нефти в Венгрию и Словакию.
🟡 Китай выступил против законопроекта США о поддержке производства полупроводников. По словам МИДа КНР, законопроект приведет к деформации глобальных цепочек поставок полупроводников и вызовет беспорядок в международной торговле.
🟡 Потребительские цены в Китае в июле выросли рекордными темпами с 2020 года на фоне скачка цен на продукты питания в целом и свинину в частности. Потребительские цены в прошлом месяце увеличились на 2.7% г/г. В июне показатель составлял 2.5%
🟡 Инфляция в Германии по итогам июля замедлилась до 7.5% г/г с 7.6% месяцем ранее. Потребительские цены, гармонизированные со стандартами Евросоюза, повысились на 8.6% г/г после роста на 8.2% в июне.
🟡 Гендиректор Tesla #TSLA Илон Маск в период с 5 по 9 августа продал акции компании на сумму $6.9 млрд. Так Маск рассчитывает избежать экстренной распродажи акций в случае, если ему все же придется купить Twitter #TWTR за $44 млрд. Маск также отметил, что он выкупит бумаги Tesla в случае, если сделка с соцсетью в итоге не состоится.
🟢 Мобильная маркетинговая сеть AppLovin #APP выдвинула предложение о покупке производителя игрового движка Unity #U за $17.54 млрд. Объединение компаний, говорят в AppLovin, приведёт к увеличению выручки, денежного потока и операционной эффективности, которые были бы за гранью возможного при работе по отдельности.
🟢 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) привлекла $10 млрд в ходе первого в своей истории размещения облигаций. Средства компания планирует использовать для финансирования обратного выкупа акций и инвестиций для реорганизации своего бизнеса.
💎 До открытия рынка будут опубликованы данные по потребительской инфляции (CPI) - они зададут тон сегодняшним торгам. Мы надеемся получить ответ на главный вопрос последних недель: развернулся ли рынок ото дна или это очередное медвежье ралли. Учитывая недавнее поведение рынка, кажется, что любой из сценариев, кроме публикации данных превышающих 9%, подтолкнет рынки вверх. Если рост цен за июль совпадет с ожиданиями или окажется ниже — это станет катализатором особенно для рисковых активов. Наиболее ощутимый отскок в таком случае может наблюдаться в технологическом секторе и биотехах.
#США #новости_премаркета
telegram · сайт · курс
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.30% (4137 п.)
📈 Nasdaq: +0.41% (13085 п.)
📈 Dow Jones +0.24% (32820 п.)
🌕 Золото: -0.08% ($1792)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.79% ($94.80)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.47% (2.796%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Сегодня состоится главное событие недели – публикация в США июльской статистики по инфляции. Консенсус-прогноз предполагает замедление роста цен с 9.1% г/г до 8.7% г/г на фоне коррекции в ценах на энергию и продовольствие. Ослабление ценового давления может поддержать ожидания более мягких действий ФРС. Тем не менее прогнозируется, что темпы роста базового показателя, который не включает цены на топливо и еду, ускорятся с 5.9% г/г до 6.1% г/г, что может сдержать позитив от сегодняшней публикации. В связи с этим инвесторы в ближайшие дни будут особенно ждать комментариев представителей ФРС относительно дальнейших действий. Европейские фондовые индексы торгуются без единой динамики, фондовые рынки Азии закрылись в красной зоне.
🟢 Венгерская нефтегазовая компания MOL и словацкая Slovnaft заплатили за транзит российской нефти через Украину по нефтепроводу «Дружба». После этого, Транснефть #TRNFP заявила, что планирует уже сегодня возобновить прокачку нефти в Венгрию и Словакию.
🟡 Китай выступил против законопроекта США о поддержке производства полупроводников. По словам МИДа КНР, законопроект приведет к деформации глобальных цепочек поставок полупроводников и вызовет беспорядок в международной торговле.
🟡 Потребительские цены в Китае в июле выросли рекордными темпами с 2020 года на фоне скачка цен на продукты питания в целом и свинину в частности. Потребительские цены в прошлом месяце увеличились на 2.7% г/г. В июне показатель составлял 2.5%
🟡 Инфляция в Германии по итогам июля замедлилась до 7.5% г/г с 7.6% месяцем ранее. Потребительские цены, гармонизированные со стандартами Евросоюза, повысились на 8.6% г/г после роста на 8.2% в июне.
🟡 Гендиректор Tesla #TSLA Илон Маск в период с 5 по 9 августа продал акции компании на сумму $6.9 млрд. Так Маск рассчитывает избежать экстренной распродажи акций в случае, если ему все же придется купить Twitter #TWTR за $44 млрд. Маск также отметил, что он выкупит бумаги Tesla в случае, если сделка с соцсетью в итоге не состоится.
🟢 Мобильная маркетинговая сеть AppLovin #APP выдвинула предложение о покупке производителя игрового движка Unity #U за $17.54 млрд. Объединение компаний, говорят в AppLovin, приведёт к увеличению выручки, денежного потока и операционной эффективности, которые были бы за гранью возможного при работе по отдельности.
🟢 Meta Platforms #META (запрещена в РФ) привлекла $10 млрд в ходе первого в своей истории размещения облигаций. Средства компания планирует использовать для финансирования обратного выкупа акций и инвестиций для реорганизации своего бизнеса.
💎 До открытия рынка будут опубликованы данные по потребительской инфляции (CPI) - они зададут тон сегодняшним торгам. Мы надеемся получить ответ на главный вопрос последних недель: развернулся ли рынок ото дна или это очередное медвежье ралли. Учитывая недавнее поведение рынка, кажется, что любой из сценариев, кроме публикации данных превышающих 9%, подтолкнет рынки вверх. Если рост цен за июль совпадет с ожиданиями или окажется ниже — это станет катализатором особенно для рисковых активов. Наиболее ощутимый отскок в таком случае может наблюдаться в технологическом секторе и биотехах.
#США #новости_премаркета
telegram · сайт · курс