Будь в курсе: Небольшой утренний обзор 10/09/2020
👉Доброе утро!:) Фон к открытию нейтрально-поизитвный
👉Вчера: S&P500 +2% VS RTS +1,2% VS IMOEX -0,4%.
👉=>наш рынок слаб. Вчерашние данные ЦБ подтвердили отток нерезов с рос. фонды: -34 млрд руб в августе.
👉Кстати падение НАСДАК от исторического хая на 10% всего за 3 дня — это новый рекорд с 1978. Так быстро от хаев рынок не падал никогда☝️
👉Стэнли Дракенмиллер вангует, что инфляция в США скоро скакнет до 10%
👉Базовый CPI в еврозоне в августе -0,4%г/г. Инфляцией и не пахнет пока нигде.
👉Источники: российские государственные хакеры подозреваются в атаке на фирмы, связанные с кампанией Байдена
👉Помпео: высокая вероятность того, что отравление Навального было заказано верхушкой в Москве
👉ЦБ РФ: фаза восстановления экономики РФ закончилась. Годовая инфляция будет 4%.
👉В августе доля нерезов в аукционах ОФЗ упала с 20,6% до 15,7%.
👉Credit Suisse начинает покрытие Лукойла. Цель $90, рекомендация ПОКУПАТЬ
👉ВТБ-Капитал: наиболее привлекательные акции сейчас: GMKN, MAIL LI, MAGN, TRNFp, POLY
👉Если провести связь между ликвидностью M2 и P/E для американского рынка, то рынок акций США может стоить в 2 раза дороже по текущей ликвидности:
#мартыныч
👉Доброе утро!:) Фон к открытию нейтрально-поизитвный
👉Вчера: S&P500 +2% VS RTS +1,2% VS IMOEX -0,4%.
👉=>наш рынок слаб. Вчерашние данные ЦБ подтвердили отток нерезов с рос. фонды: -34 млрд руб в августе.
👉Кстати падение НАСДАК от исторического хая на 10% всего за 3 дня — это новый рекорд с 1978. Так быстро от хаев рынок не падал никогда☝️
👉Стэнли Дракенмиллер вангует, что инфляция в США скоро скакнет до 10%
👉Базовый CPI в еврозоне в августе -0,4%г/г. Инфляцией и не пахнет пока нигде.
👉Источники: российские государственные хакеры подозреваются в атаке на фирмы, связанные с кампанией Байдена
👉Помпео: высокая вероятность того, что отравление Навального было заказано верхушкой в Москве
👉ЦБ РФ: фаза восстановления экономики РФ закончилась. Годовая инфляция будет 4%.
👉В августе доля нерезов в аукционах ОФЗ упала с 20,6% до 15,7%.
👉Credit Suisse начинает покрытие Лукойла. Цель $90, рекомендация ПОКУПАТЬ
👉ВТБ-Капитал: наиболее привлекательные акции сейчас: GMKN, MAIL LI, MAGN, TRNFp, POLY
👉Если провести связь между ликвидностью M2 и P/E для американского рынка, то рынок акций США может стоить в 2 раза дороже по текущей ликвидности:
#мартыныч
Всё что вам нужно знать про золото
👉Мировое предложение золота в 1П2020: -5,2% г/г
👉Мировой спрос на золото в 1П2020: -5,9% г/г
👉Инвестиционный спрос на золото в 1П2020: +90% г/г
👉Спрос на ювелирное золото в 1П2020: -46% г/г
👉Ювелирный спрос: Китай -53%, Индия -60%
👉Закупки золота центробанками: -39%
👉Розничная покупка монет и слитков: -17%
👉ETF увеличили покупки золота в 5 раз
👉Добыча золота во 2 квартале 2020:
📉Мексика -62%, ЮАР -59%, Перу -45%
📈Россия +15%, Болгария +37%, Финляндия +54%
👉Все крупные инвест.дома рекомендуют покупать золото (что пугает)
👉Покупки золота центробанками:
👉2018: 657 т
👉2019: 668 т
👉1П2020: 233 т (их которых 163 т пришлись на Турцию)
Почему ЦБ резко притормозили покупать золото в 1П2020? Думаю, потому что они считают рискованной покупку по более высоким ценам.
👉Всего золота в мире в виде резервов: 35 тыс.т.(?)
👉Годовая добыча 3,5 тыс. т.
👉За последние 8-10 лет существенно снизился capex в разработку месторождений ($4,4 млрд), удвоился средний срок ввода месторождения в эксплуатацию (20 лет), на треть сократился средний запас месторождения (106т) и резко упало число новых открытых месторождений. Идёт истощение запасов золота.
👉ETF держат 3800 т. (11%)
👉Основной объем держит SPDR Gold Shares (1262т)
👉iShares Gold Trust держит 498 т.
Сорри, не нашел свежего красивого графика по 1 полугодию 2020 График показывает, как ETFы в 2019 году полностью заместили падение спроса на физическое золото:
#золото #мартыныч
👉Мировое предложение золота в 1П2020: -5,2% г/г
👉Мировой спрос на золото в 1П2020: -5,9% г/г
👉Инвестиционный спрос на золото в 1П2020: +90% г/г
👉Спрос на ювелирное золото в 1П2020: -46% г/г
👉Ювелирный спрос: Китай -53%, Индия -60%
👉Закупки золота центробанками: -39%
👉Розничная покупка монет и слитков: -17%
👉ETF увеличили покупки золота в 5 раз
👉Добыча золота во 2 квартале 2020:
📉Мексика -62%, ЮАР -59%, Перу -45%
📈Россия +15%, Болгария +37%, Финляндия +54%
👉Все крупные инвест.дома рекомендуют покупать золото (что пугает)
👉Покупки золота центробанками:
👉2018: 657 т
👉2019: 668 т
👉1П2020: 233 т (их которых 163 т пришлись на Турцию)
Почему ЦБ резко притормозили покупать золото в 1П2020? Думаю, потому что они считают рискованной покупку по более высоким ценам.
👉Всего золота в мире в виде резервов: 35 тыс.т.(?)
👉Годовая добыча 3,5 тыс. т.
👉За последние 8-10 лет существенно снизился capex в разработку месторождений ($4,4 млрд), удвоился средний срок ввода месторождения в эксплуатацию (20 лет), на треть сократился средний запас месторождения (106т) и резко упало число новых открытых месторождений. Идёт истощение запасов золота.
👉ETF держат 3800 т. (11%)
👉Основной объем держит SPDR Gold Shares (1262т)
👉iShares Gold Trust держит 498 т.
Сорри, не нашел свежего красивого графика по 1 полугодию 2020 График показывает, как ETFы в 2019 году полностью заместили падение спроса на физическое золото:
#золото #мартыныч
Будь в курсе: Небольшой утренний обзор 11/09/2020
👉Время неумолимо бежит от нас. Очередное доброе утро!
👉Фон на открытие нейтральный, es+0,4%, нефть +0,5%
👉Вчера наш отстающий рынок стал выглядеть лучше западных, в т.ч. на фоне укрепления рубля (помог ЦБ).
👉Американский рынок вчера позитивно стартовал и плохо кончил, NASDAQ-2%
👉Конкретных причин для падения рынка как всегда не было (как и для его роста до этого), техсектор США перегружен, инвесторы потихонечку подтекают и фиксятся. Согласитесь, падение индекса на 10% за 3 дня подрывает веру публики в то, что рынок теперь будет только расти.
👉Первичные заявки на пособие по безработице США +884 тыс, хуже прогноза (+850 тыс.)
👉Кстати бушующие в Калифорнии пожары выжгли максимальную площадь за всю историю.
👉Европа по-прежнему следит за brexit (основные заголовки на эту тему в СМИ)
👉Ждем движуху рынков на выборах США (3 ноября)
👉Много сообщений о росте числа коронавируса в мире. Во Франции число дневных случаев у рекорда, в Индии рекордное число. В США идет на спад из-за сохранения жестких мер.
👉По нашему рынку специфичного сказать нечего. Навальный вроде уже во всю разговаривает, ждем новых санкций. Есть мнение, что санкции в любом случае будут точечными, не заденут российский долг/ российские активы или рубль.
👉У нас в фокусе сегодня Аэрофлот, где собрание акционеров будет принимать решение по объему допэмиссии акций.
#мартыныч
👉Время неумолимо бежит от нас. Очередное доброе утро!
👉Фон на открытие нейтральный, es+0,4%, нефть +0,5%
👉Вчера наш отстающий рынок стал выглядеть лучше западных, в т.ч. на фоне укрепления рубля (помог ЦБ).
👉Американский рынок вчера позитивно стартовал и плохо кончил, NASDAQ-2%
👉Конкретных причин для падения рынка как всегда не было (как и для его роста до этого), техсектор США перегружен, инвесторы потихонечку подтекают и фиксятся. Согласитесь, падение индекса на 10% за 3 дня подрывает веру публики в то, что рынок теперь будет только расти.
👉Первичные заявки на пособие по безработице США +884 тыс, хуже прогноза (+850 тыс.)
👉Кстати бушующие в Калифорнии пожары выжгли максимальную площадь за всю историю.
👉Европа по-прежнему следит за brexit (основные заголовки на эту тему в СМИ)
👉Ждем движуху рынков на выборах США (3 ноября)
👉Много сообщений о росте числа коронавируса в мире. Во Франции число дневных случаев у рекорда, в Индии рекордное число. В США идет на спад из-за сохранения жестких мер.
👉По нашему рынку специфичного сказать нечего. Навальный вроде уже во всю разговаривает, ждем новых санкций. Есть мнение, что санкции в любом случае будут точечными, не заденут российский долг/ российские активы или рубль.
👉У нас в фокусе сегодня Аэрофлот, где собрание акционеров будет принимать решение по объему допэмиссии акций.
#мартыныч