Россияне упрямо не хотят нести свои огромные и постоянно растущие в реальном выражении доходы в банки. И это при ставках по депозитам, доходящим до 18%.

ЦБ подсчитал, что поиграть с биржей решили 32 млн человек на начало августа. Это 43% от всех экономически активных граждан России.

Они еще и aзapтны. Физики наполняют портфели акциями на 32% и примерно на столько же — облигациями. Причем полюбились россиянам бонды с плавающим купоном и привязкой к иностранным валютам.

Чистый приток денег во II квартале составил 300 млрд рублей. Средний портфель сократился с 2,1 млн до 2 млн рублей.

Из-за снижения российских бумаг во II квартале физики потеряли уже около 500 млрд рублей.
@nebrexnya

Ударники и неудачники недели на бирже

Индекс Мосбиржи продолжает упорно катиться вниз и уже подходит к первой технически обоснованной цели в 2600 пт: пятничное закрытие состоялось на отметке в 2650. Дальше – как повезет, может отскок, а может сразу на 2400. Оснований ждать разворота рынка все еще нет.

Нефть подешевела до $76,9. USDT – 92,5. Доллар (по ЦБ) стоит 91,2.

⬆️ТОП-5 акций, выросших в цене на этой неделе

🟢5 место:  Диасофт +5,49%

🟢4 место: Новатэк +5,67%

🟢3 место: ЧЗПСН +7,97%

🟢2 место: ОВК +16,84%

🟢1 место: Детский мир +18,71%

⬇️ТОП-5 акций, упавших в цене на этой неделе

🔴5 место: Globaltrans -17,4%

🔴4 место: Башнефть -19,27%

🔴3 место: М-Видео -29,48%

🔴2 место:  ДВМП -30,32%

🔴1 место: Сегежа -37%
@nebrexnya

#ЕстьМнение

Алексей Лазутин, член генсовета «Деловой России», руководитель подкомитета по публичным рынкам капитала специально для #Небрехни — о том, какие новые инструменты нужны на рынке капитала:
 
На Московской бирже недавно стартовали торги расчетными фьючерсами на индекс IPO, а также расчетными фьючерсами на ETF, которые повторяют динамику индекса MSCI Emerging Markets. До сих пор инвесторам были доступны вечные фьючерсы на индекс Мосбиржи, золото и на валютные пары.

Интерес именно к индексным инструментам со стороны инвесторов в настоящее время вполне понятен.

Фьючерс на индекс IPO – это индикатор цен акций компаний, которые недавно осуществили первичное размещение. Мосбиржа с апреля начала вести расчет и публикацию нового индикатора – индекса IPO. Сейчас в состав индекса входят акции 17 компаний.

Расширение линейки фьючерсов для инвесторов и брокеров – это новые возможности для совершения краткосрочных сделок и диверсификации своего портфеля.

До конца этого года Мосбиржа не исключает возможности расширения линейки вечных фьючерсов на фондовые инструменты.

На наш взгляд, линейку инструментов хеджирования рисков нужно развивать дальше, в этом заинтересованы все участники рынка.

Появление индекса IPO и потом фьючерс на него – это начало тренда по созданию продуктов, в которые можно упаковывать «малышей» — компании малой и средней капитализации. Такие фьючерсы могут быть выгодны и розничным инвесторам и институционалам, поскольку содержат в себе все преимущества индексных продуктов. А небольшие компании получают возможность привлечь новый сегмент инвесторов.

Сам рынок капитала уже готов к увеличению количества эмитентов на долговом рынке, долевой сегмент трансформируется очень быстрыми темпами. Для государства, в свою очередь, увеличение числа игроков на фондовом рынке будет означать увеличение  налоговых поступлений на всех уровнях. @nebrexnya

Топ-5 выросших акций августа

Растущих историй на рынке не так много, потому что в целом российские бумаги едут вниз. Только Ашинский метзавод показывает впечатляющий рост на новостях о дивидендах за все прошлые периоды, что даст доходность в 54,1%. Дивгэп будет страшным.

🟢5 место: Solidcore (Polymetal) +8,01%

🟢4 место: ОВК +9,35%

🟢3 место: Детский Мир +14,22%

🟢2 место: ЧЗПСН +17,99%

🟢1 место: Ашинский Метзавод +76,41%
@nebrexnya

#ИтогиНедели

Главные события уходящей недели по версии #Небрехни:

Доля льготных ипотек в общем кредитном портфеле упала в июле до 57%. Ранее она занимала 73% от количества выдач и 81% от объема.

У Путина к ЦБ появились вопросы. Оказалось, что высокий уровень закредитованности стимулирует потребительский спрос и способствует росту инфляции. Россияне уверенно берут кредиты даже при высокой ключевой ставке.

ФАС требует от сотовых операторов МТС, Билайн и Мегафон признать Крым российским.

Минцифры хочет обязать IT-бизнес инвестировать в развитие профильного образования. На это потребуется выделять 5% от того, что организации экономят на налоговых льготах. Тем, кто откажется, могут отозвать аккредитацию в реестре Минцифры.

Шанхайский филиал ВТБ решил наварить денег на комиссиях. С 1 сентября повышаются тарифы за исходящие банковские платежи до 6% вместо прежних 0,17–0,2%. За входящий перевод комиссия будет 0,15%.

Еще один секретик. Правительство полностью закрыло статистику производства нефтепродуктов в России. В отчете Росстата о промпроизводстве вместо данных о выпуске бензина, мазута и дизеля теперь сноска о том, что информация не публикуется на основании решения кабмина.

Банки отказали в 90% запросов на получение кредитных каникул по итогам прошедшего полугодия. По информации ЦБ, отказы были выданы по 163 тыс. заявлений (всего подали 181 тыс.).

Инфляция замедляется. В годовом выражении 26 августа она снизилась с 9,04% до 9,01% неделей ранее.

Сложно поверить, но Аэрофлот получил прибыль. Это само по себе новость — компания сидела в хронических убытках, и, наконец, во II квартале 2024-го смогла выйти в плюс.

К новым рекордам. Свежий выпуск ОФЗ Минфин смог разместить аж под 16,16% годовых. Таких ставок по госдолгу в России еще не было. 
@nebrexnya

Сибирские лесные пожары вдвое ускоряют глобальное потепление - ученые

Летние лесные пожары в Сибири стали не просто российской, а глобальной проблемой. К такому страшному выводу независимо пришли две большие группы ученых из России, Франции и Китая.

Мощные лесные пожары выбрасывают в атмосферу мегатонны дымового аэрозоля. Аэрозоли могут работать как ядра конденсации облаков и подавлять выпадение осадков в тайге и тундре. А это ускоряет глобальное потепление, таяние вечной мерзлоты и вызывает новые пожары. Формируется замкнутый круг, который невозможно разорвать.

🔥 Ученые отмечают, что с 1985 года частота лесных пожаров в Сибири сильно выросла. Это связано с гидрологической засухой, вызванной изменениями климата и уменьшением количества осадков.

🔥 За последние 40 лет в Сибири сгорело более 21 тысячи кв. км тундры и лесотундры.

🔥 Каждый год в среднем сгорало 214 кв. км тундры и 313 кв. км лесотундры, по данным спутниковых снимков Landsat и сервиса Google Earth Engine.

🔥 В условиях глобального потепления количество лесных пожаров в Сибири может увеличиться более чем вдвое к концу века. Причем из-за засухи будут гореть даже те ландшафты, где еще недавно огня никогда не было.

Топ-5 упавших акций августа

Рынку грустно. Сегежа отчиталась об убытке в 9,5 млрд рублей за первое полугодие. И на этом фоне еще и заявил о допэмиссии. Мечел складывается почти пополам, угольщикам сейчас совсем плохо.

Единственная история, где провал исключительно бумажный — Novabev Group (Белуга). Компания провела SPO, но добавила акционерам бумаг и увеличила уставной капитал. Фактически, у нее получился своеобразный сплит: акции подешевели в 7 раз, но инвесторы получили х7 акций. Никто не пострадал, хотя на графике выглядит очень страшно.

🔴5 место: ДВМП -37,71%

🔴4 место: Мечел -38,18%

🔴3 место: ТМК -39,31%

🔴2 место: Сегежа -50,78%

🔴1 место: Novabev Group (Белуга) -88,23%
@nebrexnya

#УтренняяНебрехня

ФСИН подсадит заключенных на кредиты

Даже нахождение в тюрьме заключенным не может быть бесплатным. Оказывается, осужденные, которые считают, что могут позволить себе не работать в местах лишения свободы, будут вынуждены полностью оплачивать себе одежду и обувь. Выдавать бесплатно им их не будут после изменений в ст. 99 УИК РФ. Она так и гласит: для уклоняющихся от работы грядет удержание расходов на вещевое имущество с лицевых счетов.

Но если у арестанта на счете по нолям? В законодательстве эта ситуация сейчас не учитывается, но выход найден. Нет денег — получай автоматический кредит. Пусть и беспроцентный, но обязательный.

Таким образом, сформировавшаяся задолженность будет удерживаться в последующие месяцы до полного ее погашения.

Шах и мат, банковский сектор! @nebrexnya

Эксперты @nebrexnya специально для @kremlin_mother_expert

ТОП-5 новостей рынков

💶 Валютный рынок
Финансовые отношения России и Китая на грани кризиса: китайские банки массово прекращают работу с российскими клиентами, опасаясь санкций США. Это привело к замораживанию платежей на десятки миллиардов юаней и может вызвать дефицит товаров в России.

🛢 Сырьевой рынок
В июне экспорт нефтепродуктов из России в Индию вырос в 2,5 раза год к году. В абсолютных цифрах поставки достигли $240 млн.

🟢 Фондовый рынок
Группа «Аэрофлот» впервые за долгое время вышла на чистую прибыль. За 6 месяцев 2024-го холдинг получил более 42 млрд руб., хотя в прошлом году за аналогичный период его убытки превышали 100 млрд руб. Возможно, это связано с ценовой политикой компании. Она предлагала билеты на Бали за 400 тыс. рублей в экономе. Потом снизила в 4 раза, до 100 тыс.

🔴 Фондовый рынок
Сегежа дважды «порадовала» инвесторов. Сначала компания отчиталась, что ее чистый убыток по итогам первого полугодия 2024 года вырос до 9,5 млрд рублей (+24% к АППГ). А затем топ-менеджмент Сегежи объявил о решении провести допэмиссию. Акции сложились на 37%.

🏦 Криптовалютный рынок
На балансе Telegram находилось почти $400 млн в цифровых активах. По данным на 31 декабря 2023 года, стоимость токенов значительно превышала денежные средства и их эквиваленты. В документах компании не указано, что это за активы, но Павел Дуров не раз публично заявлял, что сам он держит только биткоины и Toncoin.

#ВекторыДня

Рыночный фон – нейтральный.

США растет, ЕС у нуля, Азия снижается.

Товарный рынок смотрит вниз.

Сегодня:

Корпоративный календарь сегодня пуст.
@nebrexnya

#События, которые повлияют на рынки:

🔴Странам НАТО предстоит повысить свои военные расходы до 3% ВВП и выше —  замгенсека НАТО Ангус Лапсли

🔴Вступил в силу новый этап запрета на импорт алмазов РФ в страны G7 и ЕС

🔴Запрет на экспорт бензина из России продлен с 1 сентября до конца 2024 года

🔴Активность в производственном секторе Китая снизилась до минимума за 6 месяцев

🟢Обмен заблокированными активами инвесторов будет продлен до 12 октября, сообщил Минфин РФ

🟢Новый этап тестирования операций с реальными цифровыми рублями стартует 1 сентября 2024 года. Общее число участников пилота увеличится в разы

🔴В 2024 году август стал худшим для индекса Мосбиржи за последние 25 лет

@nebrexnya

ЦБ ужесточает требования к капиталу банков. Регулятор начинает нервничать из-за темпов кредитования, которые не снижаются даже несмотря на запредельную ключевую ставку.

С 1 июля следующего года будет введена антициклическая надбавка к нормативам достаточности капитала в 0,25% от активов, взвешенных к риску. А в перспективе эта цифра должна вырасти до 1%.

Это может мотивировать банки не слишком стараться с кредитами. А то в погоне за прибылью они так увлеклись, что могут напороться на кризис неплатежей.
@nebrexnya

#ЕстьМнение

Артем Деев, руководитель аналитического департамента AMarkets специально для #Небрехни — о том, что доллар используется сейчас в 48% мировых платежей, что является самым высоким показателем за более чем десятилетие. Доля евро в мировых платежах упала с 37% до 23%, а юань так и не смог создать противовес:

Доллар действительно демонстрирует значительный рост доли в мировых платежах, в то время как евро идет на спад. Это может говорить о том, что дедолларизация пока не достигла значимых результатов.

Но делать выводы о победе доллара пока рано. Текущий рост доли доллара может быть связан с геополитическими факторами, например, с санкциями против России.

Хотя интерес к евро сейчас идет на спад, другие валюты, например, юань, могут претендовать на роль альтернативы доллару. Юань уже играет значительную роль в международных платежах, особенно в Азии. Он конкурирует с долларом в торговле между Китаем и другими странами.

Важно понимать, что дедолларизация — это не одномоментный процесс, а длительная тенденция, которая может занять годы. @nebrexnya

Ситуация на рынке ипотеки становится все более напряженной — растет число клиентов с длительными просрочками по кредитам на жилье. С начала года прирост объемов жилищных кредитов, по которым заемщики не осуществляют платежи более трех месяцев, увеличился на 16%. На 1 июня, по данным ЦБ, сумма таких задолженностей составила 106 млрд рублей.

Все это сигнализирует о том, что все больше семей сталкиваются с финансовыми трудностями. Высокая инфляция продолжает давить на личные и семейные бюджеты, а рост заработной платы (где он вообще есть) не справляется с растущими ценами на продукты и услуги.

Но пока риски для финансовой системы остаются на относительно низком уровне, т.к. в зоне просрочке всего 0,6% ипотечных кредитов. Тем не менее, такая тенденция вызывает сильные опасения, ведь если финансовую систему такой уровень просрочке не пошатнет, то вот на граждан точно влияет. К тому же длительные просрочки могут привести к ухудшению кредитного портфеля банков и уменьшению доступа к ипотечным кредитам для новых заемщиков.

Предотвратить возможные негативные последствия от этого, по всей видимости, не представляется возможным. Все будет расти как снежный ком. Пузырь, который давно надувался на рынке ипотеки, кажется, нашел в себе силы не лопнуть, а растянуться еще больше. @nebrexnya

Этому мальчику 10 лет!
Недавно он стал миллионером!💰
⠀
Да, да. Так можно.
⠀
Как это произошло?
Всё просто…
⠀
Мама знает все про финансовую грамотность и инвестирует с 3х лет ребенка по 3.000 - 5000 руб в месяц.
⠀
А вы хотите, чтобы ваши дети были миллионерами?

Не когда им будет 30-50 лет, а ещё до 18 лет?
⠀
Чтобы можно было позволить:

✔️ Недвижимость или первый взнос за недвижимость.
✔️ Оплатить образование в престижном ВУЗе.
✔️ Стартовый капитал на своё дело.

Да, можно много вариантов придумать как потратить деньги, когда они есть!

Подписывайтесь на КАНАЛ Назаровой Елены. Елена купила квартиру в Москве благодаря инвестициям, она спикер проектов МинФина и основатель школы безопасных инвестиций.

Вы узнаете как безопасно начать формировать миллионный капитал своему ребенку или себе.
Даже если у вас всего лишь 2000₽!

🎁🎁🎁
И забирайте ПОДАРОК (в закрепе канала Елены) - урок с разбором мошеннических схем, благодаря которому вы сохраните свои деньги в безопасности👇🏻

https://t.iss.one/+HHYss2TuNlw3NWYy

Тем временем на Мосбирже уже 2552 пт.

Психологическую отметку в 2600 пробили настолько уверенно, что уровень в 2400 кажется не пессимистическим сценарием, а началом разговора.

Либо на рынке уже иррацинальный пессимизм, переходящий в панику, либо инсайдеры что-то знают и сливают акции широким фронтом.
@nebrexnya

Похоже, огромная ключевая ставка начинает давать обратный эффект. Бизнес все равно берет кредиты, потому что не может не брать. Только проценты он зашивает в цену товаров.

Рынку требуется много всего, российская промышленность в условиях затруднения импорта вынуждена производить больше товаров. А на расширение производства нужны кредиты.

Поставщики российского ПО, к примеру, задрали цены на свою продукцию на 15-20%. И среди причин называют как раз подорожавшие кредиты.

Иными словами, высокая ключевая ставка со временем начинает дополнительно разгонять инфляцию. Особенно в условиях ограниченного импорта.
@nebrexnya

#УтренняяНебрехня

Долги россиян по кредиткам подскочили в 1,5 раза за год. В июле они приблизились к рекордным 5 трлн руб.

Это еще один показатель реальной инфляции — люди покупают все то же, что обычно, а потом сильно удивляются в дату выписки.

Просрочка по кредиткам тоже увеличивается. И как-то даже не удивительно.
@nebrexnya

#ВекторыДня

Рыночный фон – нейтральный.

США и Азия незначительно снижаются, ЕС у нуля.

Товарный рынок снижается, хотя и без паники.

Сегодня:

📌Мосгорломбард опубликует финансовые результаты по МСФО за первое полугодие

📌Московская биржа опубликует объемы торгов за август 2024-го
@nebrexnya