Дата публикации текста: 2021/05/26
Крупнейшая в мире сеть оптовой и розничной торговли - Walmart 💼
Часть 2
🔷 Возможности:
Расширение на другие рынки - Walmart может получить возможность, расширив свой бизнес на рынки, которые еще не открыты. Сюда могут входить Китай, страны Ближнего Востока и Латинская Америка.
Стратегические альянсы - Walmart имеет возможность создавать стратегические партнерства с крупными фирмами или сливаться с другими глобальными розничными торговцами. Приобретение небольших компаний также может быть выгодной возможностью для Walmart.
Повышение стандартов качества. Недорогие продукты иногда имеют низкое качество. Walmart имеет возможность повысить стандарты качества своей продукции для решения проблем со здоровьем потребителей.
🔷 Угрозы:
Конкуренция - крупнейший в мире розничный торговец продуктами питания Walmart всегда является основной целью для конкурентов. Target, его прямой конкурент, предлагает аналогичные продукты, но более высокого качества. Точно так же Costco предлагает покупателям покупать товары оптом. Кроме того, эти компании имеют относительно хорошую репутацию в отношении хорошего отношения к своим сотрудникам по сравнению с Walmart.
Политические и юридические вопросы - это также угрозы, которые всегда могут помешать компании работать в некоторых странах.
Небольшие компании, занимающиеся онлайн-продажей - многие мелкие и отдельные компании, занимающиеся онлайн-продажами, вышли на рынок, предлагая аналогичные продукты по аналогичным ценам на своих веб-сайтах.
Технические проблемы на веб-сайте. Клиенты много раз жаловались на некоторые технические проблемы с веб-сайтом Walmart. Продукты не перечислены на веб-сайте в упорядоченном виде, и он работает медленно. Тем не менее Amazon известен своим быстрым, эффективным и организованным веб-сайтом, благодаря которому покупатели получают отличный опыт покупок в Интернете.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 32,07
P/B - 4,72
P/S - 0,71
Рентабельность
ROA - 5,09 %
ROE - 14,22 %
ROS - 2,21 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 80,20% Net Profit Margin - 2,21%
❇️ Walmart сегодня переоценен, однако это одна из лучших акций на рынке во время рецессии (защитная). Walmart значительно превзошел S&P 500 во время Великой рецессии и снова во время Covid-19. С непревзойденным сроком увеличения дивидендов и выдающейся репутацией, акции Walmart - один из лучших вариантов для медвежьего рынка.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#WMT #WALMART #CONSUMERSECTOR
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1032
Крупнейшая в мире сеть оптовой и розничной торговли - Walmart 💼
Часть 2
🔷 Возможности:
Расширение на другие рынки - Walmart может получить возможность, расширив свой бизнес на рынки, которые еще не открыты. Сюда могут входить Китай, страны Ближнего Востока и Латинская Америка.
Стратегические альянсы - Walmart имеет возможность создавать стратегические партнерства с крупными фирмами или сливаться с другими глобальными розничными торговцами. Приобретение небольших компаний также может быть выгодной возможностью для Walmart.
Повышение стандартов качества. Недорогие продукты иногда имеют низкое качество. Walmart имеет возможность повысить стандарты качества своей продукции для решения проблем со здоровьем потребителей.
🔷 Угрозы:
Конкуренция - крупнейший в мире розничный торговец продуктами питания Walmart всегда является основной целью для конкурентов. Target, его прямой конкурент, предлагает аналогичные продукты, но более высокого качества. Точно так же Costco предлагает покупателям покупать товары оптом. Кроме того, эти компании имеют относительно хорошую репутацию в отношении хорошего отношения к своим сотрудникам по сравнению с Walmart.
Политические и юридические вопросы - это также угрозы, которые всегда могут помешать компании работать в некоторых странах.
Небольшие компании, занимающиеся онлайн-продажей - многие мелкие и отдельные компании, занимающиеся онлайн-продажами, вышли на рынок, предлагая аналогичные продукты по аналогичным ценам на своих веб-сайтах.
Технические проблемы на веб-сайте. Клиенты много раз жаловались на некоторые технические проблемы с веб-сайтом Walmart. Продукты не перечислены на веб-сайте в упорядоченном виде, и он работает медленно. Тем не менее Amazon известен своим быстрым, эффективным и организованным веб-сайтом, благодаря которому покупатели получают отличный опыт покупок в Интернете.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 32,07
P/B - 4,72
P/S - 0,71
Рентабельность
ROA - 5,09 %
ROE - 14,22 %
ROS - 2,21 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 80,20% Net Profit Margin - 2,21%
❇️ Walmart сегодня переоценен, однако это одна из лучших акций на рынке во время рецессии (защитная). Walmart значительно превзошел S&P 500 во время Великой рецессии и снова во время Covid-19. С непревзойденным сроком увеличения дивидендов и выдающейся репутацией, акции Walmart - один из лучших вариантов для медвежьего рынка.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#WMT #WALMART #CONSUMERSECTOR
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1032
Дата публикации текста: 2021/05/30
Сегодня у нас SWOT-анализ М.Видео / Крупный игрок на розничном рынке бытовой техники и электроники
Привет! 💋
💡 М.видео #MVID - крупнейшая в России розничная сеть на рынке бытовой техники и электроники. Объединяет розничные бренды «М.Видео» и «Эльдорадо». Ритейлер предлагает своим покупателям более 20 000 наименований аудио/видео и цифровой техники, мелкой и крупной бытовой техники, медиа товаров, а также аксессуаров
🔶 Сильные стороны:
- Известный бренд
- Возможность получить клиентом кредит прямо в магазине
- Широкий ассортимент товаров
- Разделение помещения на зоны и стандартизация торгового зала
- Связь с партнерами-производителями без посредников
- Часть прибыли компании идет на расширение сети
- Обучение персонала в собственных учебных центрах
🔶 Слабые стороны:
- Имидж дорогого магазина
- Значительные расходы на дистрибуцию и логистику
- Высокая стоимость и площадь арендуемых помещений
- Высокая доля импортной продукции делает себе-стоимость продаж чувствительной к колебаниям валютных курсов
🔷 Возможности:
- Увеличение доли рынка за счет обанкротившихся конкурентов отрасли
- Обучение и повышение квалификации персонала за границей по программам фирм-производителей
- Экспансия в регионы, приобретение активов конкурентов, ослабивших свои позиции
- Расширение ассортимента за счет мирового технического прогресса
🔷 Угрозы:
- Появление новых конкурентов и давление со стороны существующих, особенно ориентированных на онлайн-доставку (Ситилтинк)
- Увеличение цен на недвижимость
- Падение курса рубля, санкции
- Долгое восстановление спроса на товары длительного пользования
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 18,17
P/B - 3,53
P/S - 0,28
Рентабельность
ROA - 1,75 %
ROE - 20,36 %
ROS - 1,57 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 142,48% Net Profit Margin - 1,57%
❇️ Технически акции компании смотрятся довольно интересно, цена скорректировалась от своего максимума на 25%. Однако с фундаментальной точки зрения компания сейчас стоит дорого, прогнозы также не впечатляют. Ожидается, что выручка будет расти средними темпами 12% в год, прибыль же особо не изменится. Из плюсов: компания практически не имеет долгов и платит дивиденды в размере 9% годовых, что не может не радовать.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#MVID #МВидео #consumersector
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1041
Сегодня у нас SWOT-анализ М.Видео / Крупный игрок на розничном рынке бытовой техники и электроники
Привет! 💋
💡 М.видео #MVID - крупнейшая в России розничная сеть на рынке бытовой техники и электроники. Объединяет розничные бренды «М.Видео» и «Эльдорадо». Ритейлер предлагает своим покупателям более 20 000 наименований аудио/видео и цифровой техники, мелкой и крупной бытовой техники, медиа товаров, а также аксессуаров
🔶 Сильные стороны:
- Известный бренд
- Возможность получить клиентом кредит прямо в магазине
- Широкий ассортимент товаров
- Разделение помещения на зоны и стандартизация торгового зала
- Связь с партнерами-производителями без посредников
- Часть прибыли компании идет на расширение сети
- Обучение персонала в собственных учебных центрах
🔶 Слабые стороны:
- Имидж дорогого магазина
- Значительные расходы на дистрибуцию и логистику
- Высокая стоимость и площадь арендуемых помещений
- Высокая доля импортной продукции делает себе-стоимость продаж чувствительной к колебаниям валютных курсов
🔷 Возможности:
- Увеличение доли рынка за счет обанкротившихся конкурентов отрасли
- Обучение и повышение квалификации персонала за границей по программам фирм-производителей
- Экспансия в регионы, приобретение активов конкурентов, ослабивших свои позиции
- Расширение ассортимента за счет мирового технического прогресса
🔷 Угрозы:
- Появление новых конкурентов и давление со стороны существующих, особенно ориентированных на онлайн-доставку (Ситилтинк)
- Увеличение цен на недвижимость
- Падение курса рубля, санкции
- Долгое восстановление спроса на товары длительного пользования
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 18,17
P/B - 3,53
P/S - 0,28
Рентабельность
ROA - 1,75 %
ROE - 20,36 %
ROS - 1,57 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 142,48% Net Profit Margin - 1,57%
❇️ Технически акции компании смотрятся довольно интересно, цена скорректировалась от своего максимума на 25%. Однако с фундаментальной точки зрения компания сейчас стоит дорого, прогнозы также не впечатляют. Ожидается, что выручка будет расти средними темпами 12% в год, прибыль же особо не изменится. Из плюсов: компания практически не имеет долгов и платит дивиденды в размере 9% годовых, что не может не радовать.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#MVID #МВидео #consumersector
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1041
Дата публикации текста: 2021/07/07
Dollar General (DG) - бенефициар текущей ситуации в Штатах? / Разбор дискаунтера США
Привет! 💋
Сегодня разберем розничную сеть США по продаже товаров со скидками - Dollar General. Посмотрим насколько компания эффективна, а также целесообразно ли инвестировать в акции компании на долгосрочную перспективу? Итак, поехали.
💡Dollar General Corporation #DG - американская сеть универсальных магазинов со штаб-квартирой в Гудлетсвилле, штат Теннесси. В 2019 году Dollar General стал одним из самых прибыльных магазинов в сельских районах США. Компания была основана в 1939 году как семейный бизнес.
Dollar General продает товары всех видов, от игрушек и лампочек до одежды и шампуней, примерно как Walmart. Ключевое отличие - это крайне низкие цены.
У компании 4 сегмента:
1️⃣ Consumables (потребительский) - 78% от выручки
2️⃣ Seasonal (сезонные товары) - 11,7% от выручки
3️⃣ Home products (товары для дома) - 5,8% от выручки
4️⃣ Apparel (одежда) - 4,5% от выручки
📈 Перспективы
Дешевые магазины вроде Dollar General бывают очень популярными, когда в Америке начинаются экономические кризисы. По оценкам аналитиков следующего потрясения осталось ждать недолго, инфляция доллара на пиках. Покупательская способность снижается, возможно совсем скоро начнется новый цикл повышения ставки и тогда плохо придется корпорациям неспособным погасить долг под более высокий процент. А это значит будут новые увольнения сотрудников и как следствие рост спроса на магазины такого вида как Dollar General.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания показывает уверенный рост выручки от года к году, а значит бизнес Dollar General процветает. По итогам 2020 года компания заработала $33,7 млрд. Средний рост выручки за 5 лет - 10,63%. Прибыль же компании в 2020 году равняется $2,7 млрд., а свободный денежный поток Dollar General - $2,8 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 19,24
P/B - 8,26
P/S - 1,53
Рентабельность
ROA - 10,50 %
ROE - 40,27 %
ROS - 7,96 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 219,71 % Рентабельность по EBITDA - 12,43 %
✅ Подводим итоги
Dollar General управляет магазинами меньшего формата по сравнению с такими конкурентами как Walmart и обычно фокусируется на районах с низким уровнем дохода, где нет большой конкуренции со стороны крупных розничных и продуктовых магазинов. Такая стратегия позволяет занять нишу, которая малоинтересна крупноформатным игрокам. За счет небольшой конкуренции в этой нише рентабельность бизнеса выше и проще расширяться. Несмотря на улучшение экономической ситуации в США, выручка будет компенсироваться высокими темпами открытий новых локаций.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#DG #DollarGeneral #consumersector
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1139
Dollar General (DG) - бенефициар текущей ситуации в Штатах? / Разбор дискаунтера США
Привет! 💋
Сегодня разберем розничную сеть США по продаже товаров со скидками - Dollar General. Посмотрим насколько компания эффективна, а также целесообразно ли инвестировать в акции компании на долгосрочную перспективу? Итак, поехали.
💡Dollar General Corporation #DG - американская сеть универсальных магазинов со штаб-квартирой в Гудлетсвилле, штат Теннесси. В 2019 году Dollar General стал одним из самых прибыльных магазинов в сельских районах США. Компания была основана в 1939 году как семейный бизнес.
Dollar General продает товары всех видов, от игрушек и лампочек до одежды и шампуней, примерно как Walmart. Ключевое отличие - это крайне низкие цены.
У компании 4 сегмента:
1️⃣ Consumables (потребительский) - 78% от выручки
2️⃣ Seasonal (сезонные товары) - 11,7% от выручки
3️⃣ Home products (товары для дома) - 5,8% от выручки
4️⃣ Apparel (одежда) - 4,5% от выручки
📈 Перспективы
Дешевые магазины вроде Dollar General бывают очень популярными, когда в Америке начинаются экономические кризисы. По оценкам аналитиков следующего потрясения осталось ждать недолго, инфляция доллара на пиках. Покупательская способность снижается, возможно совсем скоро начнется новый цикл повышения ставки и тогда плохо придется корпорациям неспособным погасить долг под более высокий процент. А это значит будут новые увольнения сотрудников и как следствие рост спроса на магазины такого вида как Dollar General.
📊 Мультипликаторы и Финансовые показатели компании:
Компания показывает уверенный рост выручки от года к году, а значит бизнес Dollar General процветает. По итогам 2020 года компания заработала $33,7 млрд. Средний рост выручки за 5 лет - 10,63%. Прибыль же компании в 2020 году равняется $2,7 млрд., а свободный денежный поток Dollar General - $2,8 млрд.
Оценка стоимости
P/E - 19,24
P/B - 8,26
P/S - 1,53
Рентабельность
ROA - 10,50 %
ROE - 40,27 %
ROS - 7,96 %
Debt/Equity (Долг/Капитал) - 219,71 % Рентабельность по EBITDA - 12,43 %
✅ Подводим итоги
Dollar General управляет магазинами меньшего формата по сравнению с такими конкурентами как Walmart и обычно фокусируется на районах с низким уровнем дохода, где нет большой конкуренции со стороны крупных розничных и продуктовых магазинов. Такая стратегия позволяет занять нишу, которая малоинтересна крупноформатным игрокам. За счет небольшой конкуренции в этой нише рентабельность бизнеса выше и проще расширяться. Несмотря на улучшение экономической ситуации в США, выручка будет компенсироваться высокими темпами открытий новых локаций.
⚠️ Если пост был полезен, посоветуй мой канал Фундаменталка Делай репосты, подписывайся!
Чуть не забыла: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#DG #DollarGeneral #consumersector
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1139
