Дата публикации текста: 2021/12/02
XILINX - КРУПНЫЙ ПРОИЗВОДИТЕЛЬ ИНТЕГРАЛЬНЫХ МИКРОСХЕМ
Производство интегральных микросхем – одна из «вершин» существующих в мире технологий. Сегодня размеры мирового рынка полупроводниковых микросхем и приборов оцениваются больше, чем в 400 миллиардов долларов и естественно, что эта отрасль будет только набирать обороты в связи с развитием сферы электроники в целом. Стоит ли присматриваться к акциям компании или лучше пройти мимо? Попробуем разобраться.
📍Xilinx #XLNX - технологическая компания, которая в первую очередь является поставщиком программируемых логических устройств (ПЛИС, FPGA). Доля Xilinx на мировом рынке ПЛИС составляет, по данным самой компании - 51%.
27 октября 2020 года корпорация AMD Inc. объявила о слиянии с компанией Xilinx. Компании обосновали это тем, что слияние приведет к экономии затрат в размере примерно $300 миллионов и улучшит позиции AMD относительно конкурента - Intel.
🔶 Сильные стороны компании:
- Успешный послужной список в разработке новых и инновационных продуктов
- Выход на новые рынки, помог компании с диверсификацией за счет недорогих альтернатив начального уровня
🔶 Слабые стороны компании:
- Падение коэффициента текущей ликвидности компании с 8,2 в 2019 году до 6,8 в 2021 году означает , что у компании могут быть проблемы с ликвидностью
- Успешные стратегии продаж, однако в маркетинге и позиционировании есть пробелы
🔷 Возможности:
- В связи с недавним приобретением Xilinx AMD (Advanced Micro Devices) - компания может расширяться и дальше
- Пандемия Covid - 19 позволила Xilinx расшириться на рынке ИИ (с помощью Spline.Al и Amazon)
🔷 Угрозы:
- Рынок FPGA очень цикличен поэтому трудно предсказать доходы и условия ведения бизнеса
- Изменение обменных курсов может отрицательно повлиять на выручку из-за обширной страновой базы компании
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 68,72
P/S - 15,76
Рентабельность
ROA - 13,82%
ROE - 27,35%
ROI - 16,21%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 43,98% Net Profit Margin - 23,06%
✔️ Перспективная компания, однако как прогнозируют некоторые аналитики - пик развития IT где-то рядом и мы можем увидеть небольшое снижение спроса в 2022-2023 годах, что негативно повлияет на доходы компании, поскольку уже не нужно будет производить так много ПЛИС для сферы электроники. И несмотря на отличную рентабельность компании её цена всё же очень высока.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #Xilinx #полупроводники #прибыль
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1661
XILINX - КРУПНЫЙ ПРОИЗВОДИТЕЛЬ ИНТЕГРАЛЬНЫХ МИКРОСХЕМ
Производство интегральных микросхем – одна из «вершин» существующих в мире технологий. Сегодня размеры мирового рынка полупроводниковых микросхем и приборов оцениваются больше, чем в 400 миллиардов долларов и естественно, что эта отрасль будет только набирать обороты в связи с развитием сферы электроники в целом. Стоит ли присматриваться к акциям компании или лучше пройти мимо? Попробуем разобраться.
📍Xilinx #XLNX - технологическая компания, которая в первую очередь является поставщиком программируемых логических устройств (ПЛИС, FPGA). Доля Xilinx на мировом рынке ПЛИС составляет, по данным самой компании - 51%.
27 октября 2020 года корпорация AMD Inc. объявила о слиянии с компанией Xilinx. Компании обосновали это тем, что слияние приведет к экономии затрат в размере примерно $300 миллионов и улучшит позиции AMD относительно конкурента - Intel.
🔶 Сильные стороны компании:
- Успешный послужной список в разработке новых и инновационных продуктов
- Выход на новые рынки, помог компании с диверсификацией за счет недорогих альтернатив начального уровня
🔶 Слабые стороны компании:
- Падение коэффициента текущей ликвидности компании с 8,2 в 2019 году до 6,8 в 2021 году означает , что у компании могут быть проблемы с ликвидностью
- Успешные стратегии продаж, однако в маркетинге и позиционировании есть пробелы
🔷 Возможности:
- В связи с недавним приобретением Xilinx AMD (Advanced Micro Devices) - компания может расширяться и дальше
- Пандемия Covid - 19 позволила Xilinx расшириться на рынке ИИ (с помощью Spline.Al и Amazon)
🔷 Угрозы:
- Рынок FPGA очень цикличен поэтому трудно предсказать доходы и условия ведения бизнеса
- Изменение обменных курсов может отрицательно повлиять на выручку из-за обширной страновой базы компании
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 68,72
P/S - 15,76
Рентабельность
ROA - 13,82%
ROE - 27,35%
ROI - 16,21%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 43,98% Net Profit Margin - 23,06%
✔️ Перспективная компания, однако как прогнозируют некоторые аналитики - пик развития IT где-то рядом и мы можем увидеть небольшое снижение спроса в 2022-2023 годах, что негативно повлияет на доходы компании, поскольку уже не нужно будет производить так много ПЛИС для сферы электроники. И несмотря на отличную рентабельность компании её цена всё же очень высока.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #Xilinx #полупроводники #прибыль
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/fund_ka/1661
