Дата публикации идеи: 2022/04/18
Southwestern Energy #SWN
Целевая цена Уолл-стрит — $8,76
Сектор — энергетика
Southwestern Energy Company — ведущая американская нефтегазовая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, нефти и сжиженного природного газа. Имеет свою сетью АЗС на которых торгует топливом собственного производства. Деятельность по разведке и добыче осуществляется на территории США, но также компания обладает эксклюзивными лицензиями на поиск и проведение программы разведки на территории Канады.
Клиенты Southwestern Energy — крупные энергетические компании, коммунальные предприятия и промышленные покупатели природного газа. 52% от общей выручки приходится на реализацию природного газа, 41% - реализация СПГ, 5% - продажа нефти. За 4 квартал 2021 года выручка компании увеличилась на 131,24% и составила $2.95 млрд. Также на фоне геополитической напряженности цены на природный газ в США подскочили на 3% до $6,465, достигнув самого высокого уровня с 2008 года.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 33
рекомендуют:
покупать: 9
держать: 24
продавать: 0
Самый высокий прогноз: $14
Самый низкий прогноз: $4,50
Цена за акцию (18.04) — $8,2
Дивиденды
Компания не платит дивиденды
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: Wall Street на русском - #bizwallstreet
Southwestern Energy #SWN
Целевая цена Уолл-стрит — $8,76
Сектор — энергетика
Southwestern Energy Company — ведущая американская нефтегазовая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, нефти и сжиженного природного газа. Имеет свою сетью АЗС на которых торгует топливом собственного производства. Деятельность по разведке и добыче осуществляется на территории США, но также компания обладает эксклюзивными лицензиями на поиск и проведение программы разведки на территории Канады.
Клиенты Southwestern Energy — крупные энергетические компании, коммунальные предприятия и промышленные покупатели природного газа. 52% от общей выручки приходится на реализацию природного газа, 41% - реализация СПГ, 5% - продажа нефти. За 4 квартал 2021 года выручка компании увеличилась на 131,24% и составила $2.95 млрд. Также на фоне геополитической напряженности цены на природный газ в США подскочили на 3% до $6,465, достигнув самого высокого уровня с 2008 года.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 33
рекомендуют:
покупать: 9
держать: 24
продавать: 0
Самый высокий прогноз: $14
Самый низкий прогноз: $4,50
Цена за акцию (18.04) — $8,2
Дивиденды
Компания не платит дивиденды
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: Wall Street на русском - #bizwallstreet
👍2
Дата публикации идеи: 2022/11/27
Southwestern Energy #SWN
Целевая цена Уолл-стрит — $10,95
Сектор — энергетика
Southwestern Energy Company — ведущая американская нефтегазовая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, нефти и сжиженного природного газа. Имеет свою сетью АЗС на которых торгует топливом собственного производства. Деятельность по разведке и добыче осуществляется на территории США, но также компания обладает эксклюзивными лицензиями на поиск и проведение программы разведки на территории Канады.
Клиенты Southwestern Energy — крупные энергетические компании, коммунальные предприятия и промышленные покупатели природного газа. 52% от общей выручки приходится на реализацию природного газа, 41% - реализация СПГ, 5% - продажа нефти. За 4 квартал 2021 года выручка компании увеличилась на 131,24% и составила $2.95 млрд. Также на фоне геополитической напряженности цены на природный газ в США подскочили на 3% до $6,465, достигнув самого высокого уровня с 2008 года.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 33
рекомендуют:
покупать: 9
держать: 24
продавать: 0
Самый высокий прогноз: $17
Самый низкий прогноз: $6
Цена за акцию (24.11) — $7,16
Дивиденды
Компания не платит дивиденды
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/bizwallstreet/1442
Southwestern Energy #SWN
Целевая цена Уолл-стрит — $10,95
Сектор — энергетика
Southwestern Energy Company — ведущая американская нефтегазовая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, нефти и сжиженного природного газа. Имеет свою сетью АЗС на которых торгует топливом собственного производства. Деятельность по разведке и добыче осуществляется на территории США, но также компания обладает эксклюзивными лицензиями на поиск и проведение программы разведки на территории Канады.
Клиенты Southwestern Energy — крупные энергетические компании, коммунальные предприятия и промышленные покупатели природного газа. 52% от общей выручки приходится на реализацию природного газа, 41% - реализация СПГ, 5% - продажа нефти. За 4 квартал 2021 года выручка компании увеличилась на 131,24% и составила $2.95 млрд. Также на фоне геополитической напряженности цены на природный газ в США подскочили на 3% до $6,465, достигнув самого высокого уровня с 2008 года.
Консенсус-прогноз Уолл-стрит
Аналитиков всего: 33
рекомендуют:
покупать: 9
держать: 24
продавать: 0
Самый высокий прогноз: $17
Самый низкий прогноз: $6
Цена за акцию (24.11) — $7,16
Дивиденды
Компания не платит дивиденды
#обзор
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/bizwallstreet/1442
👍2
Дата публикации идеи: 2023/10/05
Ставка на рынок природного газа через облигации Southwestern Energy
💡 Мы присматриваемся к покупкам High-Yield облигаций Southwestern Energy с доходностью в 7% и погашением в 2028 году. На наш взгляд, наступил неплохой момент для покупок бумаг в высокодоходном сегменте, учитывая перспективы глобальной ДКП.
Нам также нравится экспозиция компании на природный газ, который будет пользоваться высоким спросом ближайшие десятилетия и является ключевым для энергетического перехода. Дополнительным катализатором для бумаг может стать повышение рейтинга до инвестиционного.
Southwestern Energy #SWN - один из крупнейших добытчиков и производителей природного газа в США.
Инвестиционный кейс
Southwestern Energy является крупнейшим в High-Yield сегменте поставщиком природного газа. Компания отправляет порядка двух третей произведенного топлива на экспорт, где цены ощутимо выше, чем на внутреннем рынке США.
Как ожидается, стоимость топлива будет поддерживаться на высоком уровне в ближайшие 10-20 лет на фоне замещения российского газа в Европе, а также спроса в АТР. На азиатском рынке природный газ является ключевым для осуществления энергетического перехода.
В первом полугодии Southwestern Energy продолжила генерировать крупные объемы свободного денежного потока и снижать долговую нагрузку. Коэффициент net debt/EBITDA сократился до комфортных 1.3x, в том числе за счет продажи непрофильных активов.
Компания частично использует FCF для байбеков и M&A. Тем не менее менеджмент планирует отдавать предпочтение сокращению долговой нагрузки, пока net debt/EBITDA не достигнет 1x. Улучшение кредитных метрик может сподвигнуть S&P и Fitch повысить рейтинг для компании на одну ступень до BBB-, что считается инвестиционным уровнем.
💎 На наш взгляд, сейчас облигации Southwestern Energy предоставляют превосходное соотношение риска/доходности, учитывая перспективы рынка природного газа, а также консервативную политику распределения капитала. Мы также позитивно оцениваем возможность повышения рейтинга до инвестиционного в ближайших кварталах, что придаст бумаге дополнительный импульс от покупок институциональных инвесторов.
🎙 Если Вы заинтересовались покупкой бондов и сумма Вашего капитала свыше $1м - свяжитесь с нами. **Заполните форму обратной связи или запишитесь на бесплатный Zoom звонок по ссылке**.
#инвестиционная_идея #облигации #США #нефтегазовый_сектор #SWN
@aabeta
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/5370
Ставка на рынок природного газа через облигации Southwestern Energy
💡 Мы присматриваемся к покупкам High-Yield облигаций Southwestern Energy с доходностью в 7% и погашением в 2028 году. На наш взгляд, наступил неплохой момент для покупок бумаг в высокодоходном сегменте, учитывая перспективы глобальной ДКП.
Нам также нравится экспозиция компании на природный газ, который будет пользоваться высоким спросом ближайшие десятилетия и является ключевым для энергетического перехода. Дополнительным катализатором для бумаг может стать повышение рейтинга до инвестиционного.
Southwestern Energy #SWN - один из крупнейших добытчиков и производителей природного газа в США.
Инвестиционный кейс
Southwestern Energy является крупнейшим в High-Yield сегменте поставщиком природного газа. Компания отправляет порядка двух третей произведенного топлива на экспорт, где цены ощутимо выше, чем на внутреннем рынке США.
Как ожидается, стоимость топлива будет поддерживаться на высоком уровне в ближайшие 10-20 лет на фоне замещения российского газа в Европе, а также спроса в АТР. На азиатском рынке природный газ является ключевым для осуществления энергетического перехода.
В первом полугодии Southwestern Energy продолжила генерировать крупные объемы свободного денежного потока и снижать долговую нагрузку. Коэффициент net debt/EBITDA сократился до комфортных 1.3x, в том числе за счет продажи непрофильных активов.
Компания частично использует FCF для байбеков и M&A. Тем не менее менеджмент планирует отдавать предпочтение сокращению долговой нагрузки, пока net debt/EBITDA не достигнет 1x. Улучшение кредитных метрик может сподвигнуть S&P и Fitch повысить рейтинг для компании на одну ступень до BBB-, что считается инвестиционным уровнем.
💎 На наш взгляд, сейчас облигации Southwestern Energy предоставляют превосходное соотношение риска/доходности, учитывая перспективы рынка природного газа, а также консервативную политику распределения капитала. Мы также позитивно оцениваем возможность повышения рейтинга до инвестиционного в ближайших кварталах, что придаст бумаге дополнительный импульс от покупок институциональных инвесторов.
🎙 Если Вы заинтересовались покупкой бондов и сумма Вашего капитала свыше $1м - свяжитесь с нами. **Заполните форму обратной связи или запишитесь на бесплатный Zoom звонок по ссылке**.
#инвестиционная_идея #облигации #США #нефтегазовый_сектор #SWN
@aabeta
⚠️Не является инвестиционной рекомендацией
Источник: t.iss.one/aabeta/5370
👍1