#пузырь #bubble #sp500 #финансы #кризис
В продолжение разговора о фондовом рынке США, ещё раз наглядно о том, что такое пузырь: некоторые американские акции уже обвалились на 80%.
Например, небезызвестный месенджер Zoom потерял 82%; Robinhood, финансовая компания известная своими атаками на финансовые активы, потеряла 85%
И это только начало!
@khtrader
В продолжение разговора о фондовом рынке США, ещё раз наглядно о том, что такое пузырь: некоторые американские акции уже обвалились на 80%.
Например, небезызвестный месенджер Zoom потерял 82%; Robinhood, финансовая компания известная своими атаками на финансовые активы, потеряла 85%
И это только начало!
@khtrader
#пузырь #капиталы #доходы #инфляция #кризис #bubble
🔘Собственный капитал американцев из-за мягкой монетарной политики проводимой ФРС, которая привела к росту стоимости ценных бумаг и недвижимости, в 8 раз превышает располагаемый доход (доход, после выплаты налогов и прочих сборов).
🔘Обратите внимание, что всегда перед кризисами (серые области) раздувается пузырь на рынке активов и сейчас этот пузырь межгалактических масштабов, по историческим меркам.
🔘Вопрос к ФРС: как вы собрались сдувать пузырь, не запустив рецессию? Впрочем, ФРС сделало американцев богатыми, они же их пустят по-миру 🤷♂️
@khtrader
🔘Собственный капитал американцев из-за мягкой монетарной политики проводимой ФРС, которая привела к росту стоимости ценных бумаг и недвижимости, в 8 раз превышает располагаемый доход (доход, после выплаты налогов и прочих сборов).
🔘Обратите внимание, что всегда перед кризисами (серые области) раздувается пузырь на рынке активов и сейчас этот пузырь межгалактических масштабов, по историческим меркам.
🔘Вопрос к ФРС: как вы собрались сдувать пузырь, не запустив рецессию? Впрочем, ФРС сделало американцев богатыми, они же их пустят по-миру 🤷♂️
@khtrader
#фондовыйрынок #акции #кризис #пузырь #bubble #sp500 #stocks
🔘На прошлой неделе мировой рынок акций (очередной широкий индекс от Блумберг) потерял 2,7 трлн капитализации, на сегодня капитализация мирового рынка акций составляет 105 трлн - это 124% мирового ВВП.
👉Помним, что индекс Баффета гласит: «Если соотношение капитализации к ВВП выше 100%, значит фондовый рынок дорогой».
❗️За два года капитализация глобального рынка акций выросла в два раза!!! Ай да центральные банки 👏
@khtrader
🔘На прошлой неделе мировой рынок акций (очередной широкий индекс от Блумберг) потерял 2,7 трлн капитализации, на сегодня капитализация мирового рынка акций составляет 105 трлн - это 124% мирового ВВП.
👉Помним, что индекс Баффета гласит: «Если соотношение капитализации к ВВП выше 100%, значит фондовый рынок дорогой».
❗️За два года капитализация глобального рынка акций выросла в два раза!!! Ай да центральные банки 👏
@khtrader
#баффет #пузырь #ввп #кризис #bubble #sp500
🔘А вот и Индекс Баффета для американского рынка, напомню - это соотношение капитализации фондового рынка к ВВП страны.
🔘На сегодня капитализация рынка акций американских компаний в 2 раза больше, чем годовой ВВП США (20 трлн х 2=40 трлн долларов).
🔘По утверждениям Баффета, если рынок равен годовому ВВП, то он дорогой. Выходит что сейчас, рынок США в два раза дороже, чем дорого :) Да, за последние два года показатель вырос на 80%.
🔘Предыдущий цикл остывания рынка длился 10 лет: с 2000 по 2010 годы. Вероятно ближайшая декада будет не в пользу инвестиций.
@khtrader
🔘А вот и Индекс Баффета для американского рынка, напомню - это соотношение капитализации фондового рынка к ВВП страны.
🔘На сегодня капитализация рынка акций американских компаний в 2 раза больше, чем годовой ВВП США (20 трлн х 2=40 трлн долларов).
🔘По утверждениям Баффета, если рынок равен годовому ВВП, то он дорогой. Выходит что сейчас, рынок США в два раза дороже, чем дорого :) Да, за последние два года показатель вырос на 80%.
🔘Предыдущий цикл остывания рынка длился 10 лет: с 2000 по 2010 годы. Вероятно ближайшая декада будет не в пользу инвестиций.
@khtrader
#баффет #ввп #пузырь #фонда #bubble
Вот так выглядит «индикатор Баффета» сейчас: соотношение капитализации глобального фондового рынка к глобальному ВВП 113,6% - это ниже максимумов 2008 года, но все еще выше 100%.
В начале года было 140% - громадный пузырь по историческим меркам.
P.S. Вчера писал 120%, но сути это не меняет :)
Вот так выглядит «индикатор Баффета» сейчас: соотношение капитализации глобального фондового рынка к глобальному ВВП 113,6% - это ниже максимумов 2008 года, но все еще выше 100%.
В начале года было 140% - громадный пузырь по историческим меркам.
P.S. Вчера писал 120%, но сути это не меняет :)
#пузырь #акции #сша #qe #sp500 #bubble
В классической финансовой теории стоимость фондового рынка определяется несколькими важными метриками. Стоимость акции это:
📍Балансовая стоимость компании - суммарные реальные активы (без учета финансовых активов) по исторической стоимости (не рыночная), т. е. сколько стоит компании. Суммарная балансовая стоимость компаний входящих в S&P500 нанесена розовой областью;
📍Сколько компания генерирует прибыли на акцию: дивиденды+среднегодовая курсовая разница за определённое кол-во лет.
Авторы графика взяли отрезок в 3 года, т. е. голубая область - это ожидаемая доходность согласно теории дисконтирование денежных потоков.
📍Ну и оранжевая область - это спекулятивная составляющая, авторы графика назвали ее «надежды и мечты», которые сформировали центральные банки у инвесторов и трейдеров своим бесконечным вливанием денег.
За последние 10 лет на фондовом рынке США раздулся пузырь межгалактических масштабов (оранжевая область), ФРС его уже сдувает и продолжит это делать.
Обратите внимание на динамику цен 2000-2010 годов, вот что-то в этом роде стоит ожидать и в этом 10-летии.
@khtrader
В классической финансовой теории стоимость фондового рынка определяется несколькими важными метриками. Стоимость акции это:
📍Балансовая стоимость компании - суммарные реальные активы (без учета финансовых активов) по исторической стоимости (не рыночная), т. е. сколько стоит компании. Суммарная балансовая стоимость компаний входящих в S&P500 нанесена розовой областью;
📍Сколько компания генерирует прибыли на акцию: дивиденды+среднегодовая курсовая разница за определённое кол-во лет.
Авторы графика взяли отрезок в 3 года, т. е. голубая область - это ожидаемая доходность согласно теории дисконтирование денежных потоков.
📍Ну и оранжевая область - это спекулятивная составляющая, авторы графика назвали ее «надежды и мечты», которые сформировали центральные банки у инвесторов и трейдеров своим бесконечным вливанием денег.
За последние 10 лет на фондовом рынке США раздулся пузырь межгалактических масштабов (оранжевая область), ФРС его уже сдувает и продолжит это делать.
Обратите внимание на динамику цен 2000-2010 годов, вот что-то в этом роде стоит ожидать и в этом 10-летии.
@khtrader
#пузырь #недвижимость #сша #bubble #бедность #доходы
В США средняя стоимость дома почти в 10 раз выше располагаемого дохода, что является историческим максимумам.
Как говорится: «Кто не успел, тот опоздал», т. е. обзавестись новым жильем в США по таким ценам и при таких ставках все сложнее.
@khtrader
В США средняя стоимость дома почти в 10 раз выше располагаемого дохода, что является историческим максимумам.
Как говорится: «Кто не успел, тот опоздал», т. е. обзавестись новым жильем в США по таким ценам и при таких ставках все сложнее.
@khtrader
#цены #жилье #недвижимость #пузырь #bubble
Вероятно - это финальный график о пузыре на рынке недвижимости т. к. дальше активы в т. ч. и недвижимость будут дешеветь.
📍На графике нанесена средняя стоимость дома в развитых странах к среднему годовому доходу домохозяйств. Проще говоря, сколько лет нужно работать, чтобы обзавестись жильем.
📍Сейчас нужно пять лет работы для покупки жилья, на предыдущем пике в 2006 году требовалось 4,5 года работы.
📍Между прочим, этот график также отражает то, как беднеет население развитых стран из-за действий властей, в первую очередь центральных банков.
@khtrader
Вероятно - это финальный график о пузыре на рынке недвижимости т. к. дальше активы в т. ч. и недвижимость будут дешеветь.
📍На графике нанесена средняя стоимость дома в развитых странах к среднему годовому доходу домохозяйств. Проще говоря, сколько лет нужно работать, чтобы обзавестись жильем.
📍Сейчас нужно пять лет работы для покупки жилья, на предыдущем пике в 2006 году требовалось 4,5 года работы.
📍Между прочим, этот график также отражает то, как беднеет население развитых стран из-за действий властей, в первую очередь центральных банков.
@khtrader
#пузырь #техи #bubble #nvidia #sp500 #nasdaq #акции
Из десяти крупнейших технологических компаний США шесть показывают годовой рост продаж ниже среднего по индексу S&P500. Это отображено на правой части графика после белого столбца. Особенно заметно снижение продаж у компании NVIDIA, которое составляет почти 15% по сравнению с прошлым годом. В то же время цена акции этой компании на 15% превышает максимальный уровень прошлого года.
@khtrader
Из десяти крупнейших технологических компаний США шесть показывают годовой рост продаж ниже среднего по индексу S&P500. Это отображено на правой части графика после белого столбца. Особенно заметно снижение продаж у компании NVIDIA, которое составляет почти 15% по сравнению с прошлым годом. В то же время цена акции этой компании на 15% превышает максимальный уровень прошлого года.
@khtrader
#bloomberg #sp500 #nasdaq #bubble #пузырь #блумберг
📍Обозреватель Кевин Смит из Блумберга высказывает свое мнение о формировании пузыря на фондовом рынке США и приводит график, иллюстрирующий данную ситуацию. График показывает ТОП-10 американских компаний по капитализации относительно ВВП. На пике цен на фондовом рынке эти компании составляли более половины ВВП, но в настоящее время их доля снизилась до 45%.
📍Согласно Кевину Смиту, вступление Министерства финансов США в конкуренцию за ликвидность после повышения потолка государственного долга может создать проблемы на фондовом рынке. Он также прогнозирует, что надвигающаяся рецессия окажет дополнительное давление на рынок акций к концу года.
@khtrader
📍Обозреватель Кевин Смит из Блумберга высказывает свое мнение о формировании пузыря на фондовом рынке США и приводит график, иллюстрирующий данную ситуацию. График показывает ТОП-10 американских компаний по капитализации относительно ВВП. На пике цен на фондовом рынке эти компании составляли более половины ВВП, но в настоящее время их доля снизилась до 45%.
📍Согласно Кевину Смиту, вступление Министерства финансов США в конкуренцию за ликвидность после повышения потолка государственного долга может создать проблемы на фондовом рынке. Он также прогнозирует, что надвигающаяся рецессия окажет дополнительное давление на рынок акций к концу года.
@khtrader
#nasdaq #bubble #акции #эйфория #сша #техи #пузырь
Новый исторический максимум по индексу Nasdaq сопровождается рекордным количеством акций, которые снизились до своих новых минимумов. Интересно, что таких акций всего 9, что составляет 9% индекса, но статистика примечательная. В прошлом нечто похожее всегда наблюдалось перед снижением фондового рынка США.
@khtrader
Новый исторический максимум по индексу Nasdaq сопровождается рекордным количеством акций, которые снизились до своих новых минимумов. Интересно, что таких акций всего 9, что составляет 9% индекса, но статистика примечательная. В прошлом нечто похожее всегда наблюдалось перед снижением фондового рынка США.
@khtrader
#sp500 #nasdaq #bubble #эйфория #акции #пузырь
📍Еще раз хочу сделать акцент на сужающемся росте фондового рынка США, который ограничивается крупными технологическими компаниями. Это привело к рекордной концентрации рынка со времен "Nifty Fifty", что отражено на верхнем графике. Сейчас на пять крупнейших американских компаний приходится 29% капитализации S&P 500. Особое значение в этом цикле имеет рост рынка с минимума апреля: с тех пор акции крупнейших семи технологических гигантов выросли на 15%, тогда как остальной рынок показал рост не более 5%. Это отражено на нижнем графике.
📍Да, есть верующие, что после первой волны роста подтянется второй эшелон, но сейчас важно помнить, что фондовый рынок США всегда входит в медвежий тренд в цикле снижения ставок, так как ставки снижаются, когда экономика ослабевает и появляется риск рецессии.
@khtrader
📍Еще раз хочу сделать акцент на сужающемся росте фондового рынка США, который ограничивается крупными технологическими компаниями. Это привело к рекордной концентрации рынка со времен "Nifty Fifty", что отражено на верхнем графике. Сейчас на пять крупнейших американских компаний приходится 29% капитализации S&P 500. Особое значение в этом цикле имеет рост рынка с минимума апреля: с тех пор акции крупнейших семи технологических гигантов выросли на 15%, тогда как остальной рынок показал рост не более 5%. Это отражено на нижнем графике.
📍Да, есть верующие, что после первой волны роста подтянется второй эшелон, но сейчас важно помнить, что фондовый рынок США всегда входит в медвежий тренд в цикле снижения ставок, так как ставки снижаются, когда экономика ослабевает и появляется риск рецессии.
@khtrader