🤑 ЕС стал покупать больше алюминия из РФ. Русал в небеса?

Евросоюз в марте-июне увеличил импорт российского алюминия. Западные страны сильно зависят от поставок цветных металлов из РФ. Поэтому вряд ли они попадут под санкции. Но в начале года цены на цветные металлы выросли как раз-таки из-за опасений нестабильности поставок 🤷‍♂️

🤔 Пора покупать Русал?

Европейцы нарастили импорт на 13%. А выручка Русала за первое полугодие увеличилась на 35% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Сегодня компания выглядит устойчиво. Но если нас действительно ждет рецессия (о чем говорят все чаще и чаще), цены на алюминий упадут и интерес к #RUAL быстро пропадет. При этом у компании хватает долговых обязательств и планов, которые требуют вложений.

По мнению нашего аналитика Андрея Стратичука, En+ Group (материнская компания Русала) выглядит привлекательнее. Покупая #ENPG, инвестор, по сути, получает и акции Русала, и электрогенерирующий бизнес «в подарок».

#IF_акции_РФ

@IF_Stocks

Мировые валюты слабеют к доллару. Рынки вечером

США. Американские индексы восстанавливаются. Инвесторы подготовились к ожидаемому повышению ставки ФРС на 0,75%, о котором начали говорить крупные издания. Среди технологических компаний сегодня отстающей кажется Apple. Сегодня пройдёт презентация новой линейки iPhone. Исторически акции гиганта падали после выхода новинок. Энергетический сектор снижается из-за упавшей до уровня начала февраля нефти.

Доллар крепнет к другим валютам развитых стран. Британский фунт упал почти до самого низкого уровня за четыре десятилетия. Валюта становится менее привлекательной на фоне планов нового премьера Лиз Трасс. Она намерена ослабить налоговое бремя для компаний, что должно позитивно сказаться на корпоративном секторе. Однако усугубиться могут инфляционные проблемы. Падает также иена: курс к доллару обновил 24-летний минимум.

Россия. Отечественный рынок потерял 1% по итогам торгов. Акции компаний нефтегазового сектора в минусе из-за возможного введения ценового потолка на газ в ЕС. Цена может оказаться в 4–5 раз ниже текущей. Президент Путин сегодня заявил, что Россия может прекратить поставки в Европу, если сочтёт их невыгодными. Негатив на рынке также связан с конвертацией депозитарных расписок многих компаний.

📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков

#IF_рынок

@IF_Stocks

Друзья, а вы уже прошли новые форматы тестов у брокеров? Были трудности?

☀️ ЕС повышает ставки. Рынки с утра

Азия снижается: давить на ее развивающиеся рынки продолжает крепкий доллар. Сегодняшние заявления глав ФРС и ЕЦБ тоже сильно повлияют.

Россия открывается небольшим снижением: завершение банкротства «Северного потока-2» перенесено на январь 2023 года. Но с учетом остановки «Северного потока-1», Россия, похоже, надеется возобновить сертификацию «СП-2».

Америка снижается: она ждет решения ЕЦБ по процентной ставке. Как раз сегодня он планирует ее повышать, затем глава ФРС выступит с обращением. Инвесторы будут внимательно следить, что он скажет: агрессивное ужесточение политики приведет к снижению рынков.

🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня

#IF_рынок

@IF_Stocks

📉 Рынок смартфонов сокращается. Apple ждет падение?

По итогам 2022 года поставки смартфонов по всему миру сократятся на 6,5% (данные IDC). Две основные причины падения потребительского спроса: рекордная инфляция и геополитическая напряженность.

Новинки Apple никого не заинтересуют?

А вот нет. Премиум сегмент оказался более устойчивым к потрясениям. Спрос на модели дороже $800 вырос. Дорогие смартфоны занимают уже 16% всего рынка (раньше — 12%). Так что с продажами новых айфонов проблем возникнуть не должно. Тем более компания оставила цены на прежнем уровне, что только порадует потребителей.

А вот азиатским производителям повезло меньше. Смартфоны дешевле $400 становятся менее востребованными. Прогнозируют, что в Китае объемы продаж по итогам года сократятся на 12,5%.

К следующему году ситуация должна стабилизироваться. В 2023 в IDC ждут увеличения продаж смартфонов на 5,2% по всему миру. На горизонте в 5 лет ежегодный прирост составит 1,4%. Но вот структура рынка за это время, судя по всему, изменится. Несмотря на высокую цену, доля премиум сегмента возрастет.

#AAPL в любом случае выглядит стабильнее всего рынка. Даже если мировая рецессия все же случится, конкурентные преимущества и экономические запасы помогут компании проще пройти кризис.

#IF_акции_США

@IF_Stocks

Эльвира Набиуллина заявила, что может быть создан фонд по компенсации для инвесторов, которых "заморозили" европейские депозитарии. Возможно, что наполняться он будет засчет прибыли замороженных нерезидентов — видимо, недружественных.

Хорошо, что мы видим конкретные предложения по решению проблемы. Однако если все будет сделано за счет нерезов, это ударит по долгосрочной привлекательности российского рынка.

Будем надеяться, что все закончится мирно: все друг друга разблокируют. Но в такую вероятность пока верится слабо.

Волатильность захватила США. Рынки вечером

США. На американском рынке воцарилась неопределённость. Индекс S&P 500 в начале торгового дня снизился почти на 0,7%, после чего отыграл почти 1,2%. Сейчас основные индексы опять торгуются в минусе. Глава ФРС Пауэлл в четверг вновь напомнил об ориентирах регулятора в отношении своей политики. По его словам, ФРС не будет раньше времени снижать ставки.

На рынки США также повлияло решение ЕЦБ о повышение ставки на 0,75% второй раз в истории. Регулятор отстаёт от своих коллег в ужесточении ДКП, что сказывается на курсе евро и инфляции. Резкий скачок ставок ударит по бизнесу ЕС и мировым цепочкам поставок. Вероятность повышения ставки ФРС на 0,75% выросла до 84%. О запасе прочности экономики США напомнил рынок труда: заявок на пособие по безработице стало меньше.

Россия. Российский рынок упал третью сессию подряд. Из общей картины выбивается СПБ Биржа. После падения в первой половине дня акции резко взлетели до +10,2%. Глава биржи Горюнов заявил, что СПБ возобновит выплату дивидендов по акциям США в сентябре-октябре. Также биржа планирует выход на 10 новых юрисдикций. Набиуллина заявила, что ЦБ рассматривает возможность создания фонда для компенсации замороженных активов россиян.

📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков

#IF_рынок

@IF_Stocks

СПБ Биржа возобновит выплату дивидендов по акциям США в сентябре-октябре, — глава торговой площадки Роман Горюнов. Где-то это уже было, кажется)

☀️ Все отскочило. Рынки с утра

Азия растет — вчерашний отскок основных мировых индексов задал тренд и сегодняшней азиатской сессии.

Россия тоже открывается в зеленой зоне. Сегодня рынки ждут новостей о согласовании Западом потолка цен на газ. Если такое решение примут, РФ обещала вообще прекратить поставки.

Фьючерсы на американский рынок продолжают расти. Инвесторы все еще верят в «мягкую посадку» экономики США. Вот только вчерашние заявления Пауэлла даже не намекают на то, что ФРС планирует смягчаться. Так что эйфория на рынках может быть недолгой.

🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня

#IF_рынок

@IF_Stocks

💎 Возрождение рудника Алросы – риск остаться без дивидендов?

Глава «Алроса» недавно подтвердил планы компании по возобновлению добычи на месторождении «Мир». Строительство рудника увеличит капитальные затраты.

Сергей Иванов отметил, что компания не испытывает давление акционеров в вопросе о дивидендах за I полугодие 2022 года. Также #ALRS планирует предложить российским покупателям инвестпродукты на основе бриллиантов.

Чем рискуют инвесторы?

Андрей Стратичук, аналитик InvestFuture: Вероятность выплат за первое полугодие крайне низкая. Иванов сообщил, что CAPEX «Алроса» за 2022 год может составить около 33–35 млрд руб. Для примера CAPEX с 2019 по 2021 не превышал 20 млрд руб ежегодно. Похоже, что бизнес входит в стадию повышенных капитальных затрат, связанных с трубкой Мир, восстановление которой уже, видимо, началось.

Прикинем цифры. Операционный денежный поток #ALRS за последние 10 лет в среднем находился на уровне в 125 млрд руб., из которых за вычетом всех расходов остается около 58–60 млрд руб. или около 8 руб. на акцию в год. И это самый позитивный сценарий. Ранее компания выплачивала около 15 руб. на акцию.

Инвестиции в бриллианты. Привлекательность бриллиантов – низкая волатильность. Однако сомнительно, что компания сможет компенсировать санкции за счёт граждан РФ.

Итог. Ранее мы писали, что дела у компании скорее всего идут хорошо. Но дивидендной историей Алроса вряд ли станет, пока «не откопают Мир». Компания не выплатила дивиденды за 2п21 для защиты бизнеса от санкций, и это может повториться.

#IF_акции_РФ

@IF_Stocks

⚡️Будьте в курсе самых свежих и актуальных новостей мира бизнеса, стартапов и брендов

Ребята дают выжимки самых главных событий дня, влияющих на мировую экономику, которые сопровождаются тематическими картинками и юмором, что разбавляет строгий деловой фон

Подписывайтесь на канал Трансформатор, если вам нравится лайфстайл предпринимателей и селфмейд людей

#взаимныйпиар

Всё растёт, но поводов для позитива мало. Рынки вечером

США. Вопреки возросшей вероятности повышения ставки ФРС на 0,75% на сентябрьском заседании, в пятницу рынки растут. В плюсе не только основные индексы, но и криптовалюты, нефть, драгметаллы. Вчера глава Минфина США Йеллен заявила, что в августовских данных по инфляции мы можем увидеть очередное снижение.

По словам Дэвида Донабедяна из CIBC Private Wealth US, восстановление рынка на этой неделе показало, что в экономике США остаётся запас прочности. Однако вероятность сохранения бычьего рынка сейчас сильно зависит от дальнейших шагов ФРС. Пока что макростатистика, а именно показатели рынка труда, не дают повода ФРС расслабляться.

Россия. Индекс Мосбиржи вырос на 1,5%. Акции «Алроса» выросли на 5% после официального заявления о запланированных инвестпродуктах на бриллианты. Также росли акции Яндекса и VK. Компании продолжают отыгрывать позитив от сделки по обмену активами. Мосбиржа ужесточила условия торгов нерезидентов российскими стратегически важными компаниями.

📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков

#IF_рынок

@IF_Stocks

😾 Позитив на рынке – отскок дохлой кошки?

Индекс S&P 500 снова выше 4000 пунктов. Но рынки неизбежно будут снижаться: Центробанки ужесточают политику, близится рецессия, в продовольствии и энергетике бушуют кризисы.

Откуда тогда позитив? Рынок США движется циклично, отскоки происходили в январе, марте, мае и августе. Но, несмотря на «всплески», мы сейчас все равно на 15% ниже, чем в начале года.

Макростатистика по США показывает, что экономика пока ещё стойкая. Но это не позитив, а лишь красная тряпка для ФРС – сигнал, что экономика не рассыплется, если дальше повышать ставки. При их росте акции однозначно пойдут вниз.

А вот настоящего позитива добавило то, что повышение ставки ЕЦБ на 0,75% может заставить капитал быстрее уходить из Еврозоны из-за рисков рецессии и долгового кризиса. А направится он, скорее всего, именно в США.

Какие прогнозы? Аналитики не верят в отскоки, поскольку считают, рынок еще не достиг дна. А падение будет фундаментальным из-за слабых отчётов компаний, отмечают в опросе Reuters. Так что многие прогнозы слишком позитивные, но оптимизм ничем не обоснован.

В Goldman Sachs считают, что нужен сдвиг в макроэкономике, однако большинство индикаторов пока медвежьи. Moody's снизили прогноз роста ВВП G20 в этом году с 3,1% до 2,5%.

Более того: ужесточение политики ФРС ещё не до конца отразилось на ценах, отмечают в Bank of America. На фоне этого председатель ФРС Пауэлл продолжает говорить, что будет бороться с инфляцией любой ценой.

Что делать? Не стоит идти против макроэкономики — об этом говорят и аналитики. Даже если на отдельных новостях рынок будет расти, общий нисходящий тренд это не меняет.

Желательно следить за крупнейшими Центробанками и ждать, когда они решат, что экономику можно «спустить с поводка» и дать ей расти дальше. Но пока их политика остается жёсткой.

#IF_макро

@IF_Stocks

Итоги недели

12 сентября на российский фондовый рынок вернется часть нерезидентов. Будет большая распродажа — или пронесет? Своим прогнозом в шоу «Без плохих новостей» на YouTube-канале «БКС Мир инвестиций» делится директор по работе с клиентами УК БКС Максим Шеин.

Также в выпуске:

— главное из отчетов компаний за неделю;

— сколько нужно инвестировать, чтобы обеспечить себя комфортной пенсией через 30 лет;

— борьба с инфляцией в Европе и другие макро-тренды, за которыми важно следить;

— запрет американских акций для неквалов и другие новости регулирования.

Смотреть: https://www.youtube.com/watch?v=-Uq0dfaWqVg

#партнерскийматериал

☄️ Газпром с 2025 года начнет добычу газа на Южно-Киринском месторождении по проекту "Сахалин-3"

"С 2025 года в рамках проекта начнется добыча газа, которая составит 5 млрд куб. м.", заявил губернатор Сахалинской области Валерий Лимаренко.

По его словам, в регионе также осваивают Аяшское месторождение нефти. Там с 2030 года планируют добывать 3 млн тонн нефти ежегодно с дальнейшим наращиванием объемов добычи до 10 млн тонн сырья.

Ранее стало известно, что добыча Газпрома за 8 месяцев 2022 года сократилась на 14,6%, до 288,1 млрд кубов газа.

#GAZP #РФ
@IF_Market_News

📌 Что изменилось за неделю? #IF_главное

• «Мать и дитя» опубликовала отчет
• Почему растёт Новатэк?
• Дружественные нерезиденты возвращаются на Мосбиржу
• ЕС стал покупать больше алюминия из РФ
• Позитив на рынке – отскок дохлой кошки?

@IF_Stocks