Друзья, если вы инвестируете на российском фондовом рынке, мы настоятельно рекомендуем вам не пропустить новый курс от Биткоган.

Вы узнаете, как:

◽️анализировать компании и целые секторы рынка
◽️формировать свой портфель из акций, облигаций и других доступных инструментов
◽️вести учет и проводить ребалансировку портфеля
◽️правильно реагировать на новости
◽️зарабатывать на фондовом рынке вне зависимости от сиюминутных колебаний.

Подробнее - в @bitkogan

Стартовали торги криптовалютой HMSTR из игры Hamster Kombat.

Торги начались с отметки $0,01 за "хомячий токен", сейчас на бирже OKX хомяк падает на 26%.

💬Дорогие читатели, заработали на хомяке?
#крипта 🔥HOTLINE

Как использовать Top Trader Long/Short Ratio в торговле

Мы часто ссылаемся на общий коэффициент лонговых/шортовых позиций, а также на соответствующий показатель “топовых трейдеров Binance”. Эти данные можно смотреть на Coinglass - ссылка ведет именно туда.

◾️Мы исходим из того, что топовый трейдер является таковым не просто так, а потому, что он работает с большим депозитом 💰 и имеет относительно успешную стратегию. Это не значит, что позиции топовых трейдеров всегда верные. Тем не менее, когда ваша стратегия согласуется с позициями топовых трейдеров — это дополнительные аргумент в пользу открытия позиции.

➡️Анализировать данные довольно просто. Нас интересует только кривая long/short ratio. Когда она у верхней границы диаграммы (≈1.25% и выше), это значит, что трейдеры заходят в лонг, когда у нижней (≈0.9% и ниже) — в шорт. Важно помнить, что руководствоваться только этим критерием для входа в позицию нельзя. Как и в случае с популярными индикаторами — это лишь один из признаков, на который можно ориентироваться для выбора направления. Нужно обязательно использовать комплексный анализ.

Также очень важно понимать, что многие трейдеры заходят в позиции лесенкой или даже используют grid-бота. Поэтому часто движение long/short ratio опережает цену актива. То есть, рынок ещё падает ↘️, а они набирают лонг. Это своеобразный “опережающий индикатор". При этом он может очень быстро меняться. Например, лонговое соотношение, которое существовало на протяжении нескольких часов, меняется на шортовое, цена актива падает всего на 1% за час, и картина вновь меняется в пользу лонга. Это говорит о том, что трейдеры торговали на малых таймфреймах и полностью зафиксировали небольшой шортовый профит на малой волне падения. Кстати, вам следует ориентироваться на те таймфреймы, на которых вы торгуете сами. Более высокие или низкие можно смотреть в качестве дополнительного показателя, чтобы выбрать точки TP и SL. Например, если на малых таймреймах позиция шортовая, а на больших — лонговая, то шортить следует с близкими TP и SL.

Также часто бывают ситуации неопределенности, когда коэффициент долго находится около 1. Топовые трейдеры хоть и топовые, но также не знают точно, куда пойдет цена 🙂

Что касается общего показателя Long/Short Ratio (не среди топовых трейдеров а среди всех), то он практически бесполезен. Его иногда можно использовать для анализа ликвидности, которую будут “стричь”, так как толпа в конечном счете всегда проигрывает.

❓Если у вас есть вопросы — пишите в комментариях.

🇺🇸Снижение инфляции в США

В августе месячный рост дефлятора потребления* составил 0,1% (июль: 0,2%), с исключением еды и энергии рост на 0,1% (июль: 0,2%).

➡️Потребительские расходы в реальном выражении выросли на 0,1% (июль: 0,4%).

*Дефлятор потребления – это цель ФРС по инфляции.

Мнение bitkogan:
Замедление инфляции и роста потребительских расходов – это аргументы за более быстрое смягчение ставок.
#макро #сша 🔥HOTLINE

Альтсезон: как его предвидеть и не попасть в ловушку

Мы неоднократно писали, что альтсезон в классическом понимании, когда растет каждый шиткоин, больше не повторится. Токенов стало настолько много, что всех свободных денег мира не хватит, чтобы одновременно пампнуть их все. Тем не менее альтсезоны будут, просто такие, как весной 2024 года, когда растут отдельные токены. Кстати, важно прагматично (или даже цинично) относиться к токенам и не впадать в состояние «верю в проект». Оно вам помешает. Практически все альты не имеют утилитарной функции. Это просто спекулятивная «старинная пушка» , которая стреляет ядром с заранее неизвестной арочной траекторией полёта. Но это именно арка — ядро (цена) достигнет пика📈 и понесётся вниз📉. Такое восприятие проектов поможет избежать ошибок, когда портфель состоит из токенов с околонулевой ценой, просто потому, что вы в них верили и не продали.

Как мы уже много раз писали, для альтсезона нужен режим risk-on. Лучшим индикатором этого режима является индекс компаний малой капитализации — Russell 2000 (сейчас +1.4%↗️). Мониторить его можно по тикеру RUT или индексному ETF IWM. Чем сильнее он растёт, тем больше потенциал у альтов (да и у BTC). Компании малой капитализации до сих пор не вернулись к своему историческому максимуму (ATH), который был достигнут 8 ноября 2021 года (2458,855). До этого уровня остаётся около 10%.

Также стоит иметь в виду, что токены растут по очереди, по той же причине, по которой альтсезоны теперь не полномасштабные. Например, за последние дни хорошо росла SUI 💧, а сегодня пампят PEPE 🥳 и SHIB 🐕. Это тоже нужно учитывать, чтобы не застрять в одном проекте просто потому, что «он вам нравится». У маркетмейкеров задача «поматросить и бросить». Рост от высокой капитализации сложнее, чем от низкой, поэтому, как только проект перегревается, его бросают и переходят к новому токену. Точка перегрева будет тем выше, чем выше индекс Russell 2000. На сегодняшний день точкой, где заканчивается памп, является капитализация в районе $5 млрд для проектов с 20-го по 30-е место по общей капитализации (смотреть можно на CoinMarketCap).

P.S. Напишем отдельно статью о том, как можно прикидывать "справедливую" цену для того или иного токена, сравнивая его с реальным бизнесом из числа смолкэпов.

Если бы 23 года назад вы инвестировали 10 000 евро в крупнейшего производителя полупроводников Германии — Infineon Technologies, — то у вас сейчас было бы…

Компания Infineon Technologies (тикер IFX на Франкфуртской бирже или IFNNY для американских депозитарных расписок) входит в топ 10 чипмейкеров мира и является курицей, несущей золотые яйца. Чистая прибыль за 2023 год составила 3.137 млрд евро. Компания постоянно растёт, открывает новые заводы, а спрос практически гарантирован на многие годы вперёд.

Если бы вы инвестировали в этот бриллиант 10 000 евро 23 года назад, то сегодня у вас было бы 10 000 евро. А если бы вы инвестировали в компанию в день IPO 13 марта 2000 года, то у вас было бы примерно 5000 евро 🔻. Для сравнения, IPO другого производителя полупроводников — Nvidia — проходило на год раньше, в январе 1999 года. C тех пор цена акций NVDA выросла более чем на 277000% (да, именно тысяч 😍).

Примечательно, что сейчас акции IFX стоят на 25% дешевле даже своих хаев 2021 года. И это при растущей прибыли.

Так что, иногда даже логически выверенные покупки могут оказаться убыточными. Не забывайте об этом, когда у вас возникает ФОМО по поводу какого-нибудь тикера, который “надо было вот тут купить, было бы уже x10”. Эта заметка, как вы могли догадаться, выходит в рамках рубрики АНТИФОМО.

#антифомо

Вчерашним вечером и прошедшей ночью мы наблюдали эталонную манипуляцию с ценами в альтах, которые сначала без повода задрали наверх, а затем свозили вниз, собрав плечевую лонговую ликвидность людей, поверивших в “ура, альтсезон!” 🍸

Примечательно, что индикатор Binance Top Trader Long/Short Ratio, о котором мы недавно писали, отлично отработал в этом случае. На примере часовиков в SOL видно, как с 22:00 пропорция шортов начала расти. Цена Соланы достигла пика примерно в полночь, после чего также стремительно пошла вниз, потеряв к 6 утра около 4%. Это движение хорошо было видно по кривой Long/Short Ratio, причем, с небольшим опережением (которое происходит из-за открытия позиций лесенкой). Стоит отметить, что у каждой криптовалюты есть своя норма пропорции шортов и лонгов, поэтому нас интересует не само значение Long/Short Ratio (у Соланы традиционный разброс от 2.1-1.8%, то есть, её шортят меньше, чем BTC), а динамика — направление кривой на диаграмме. Мы кстати, тоже торговали это снижение и описали ночью в чате критерии, по которым был произведен вход и выход из позиции.
➡️Некоторые читатели интересовались в комментариях, как работает MACD, в данном случае сделка была обусловлена в том числе сигналом по индикатору Normalized MACD.

Что касается сегодняшнего дня, то буквально час назад Израиль вошёл в Ливан. Рынки на это событие никак не отреагировали, так как оно было абсолютно ожидаемым.
Важнее оказалось выступление Джерома Пауэлла, который традиционно был за всё хорошее, против всего плохого 🤷‍♀️ и, по итогу, заставил всех поверить, что ставку 7 ноября снизят на 0.25 б.п., а не на 0.5 б.п., как многим бы хотелось. В прицнипе, это тоже не критично, тем не менее, рынки немного приуныли — Russell 2000 сначала потерял более 1%, но потом буквально за 15 минут отыграл половину снижения и закрыл ОС даже в небольшом плюсе. NASDAQ и S&P 500 продемонстрировали аналогичный паттерн, просто с меньшей волатильностью.

В целом, как мы уже отмечали, было бы неплохо сходить на коррекцию по основным индексам. Хотя бы коснуться средней по Боллинджеру, а еще лучше — нижней полосы канала (Lower Band при дефолтных настройках). BTC, кстати, на дневках уже демонстрирует ярковыраженное начало нисходящего тренда, если судить по ТА. Биткоин сейчас “лежит” на мощном уровне поддержки $63500-62500 (сразу и на 1ч, и на 4ч), пробитие которого откроет путь к более существенному “нырку”.

P.S. Не забывайте, что использовать только Long/Short Ratio для принятия решений нельзя. Это лишь вспомогательный инструмент. В описании нашей сделки указано, что она осуществлялась по совокупности факторов, а не по одному индикатору.

Рынки торгуются в боковике 🕯. Вчера предположили именно этот сценарий в комментариях в нашем чате.

В апреле, кстати, после сильного падения на иранской атаке ответ Израиля (оказавшийся символическим) был практически проигнорирован котировками. Сейчас трейдеры больше склоняются к такому же варианту развития событий. Поэтому любую крупную продажу откупают как в основных индексах, так и в крипте.

Высокорисковые активы во всей красе.

Несмотря на отсутствие масштабных негативных новостей, мы видим существенное сокращение позиций в альткоинах. В нынешних условиях можно ориентироваться на ТА (когда нет фундаментальных факторов). Например, у🧂SOL на дневках хорошо видно, что зона сопротивления $152-162 не была пробита. При этом ближайшая зона поддержки только на $126-134. Примерно там же, кстати, нижняя полоса у линий Боллинджера.

При торгующемся в боковике Russell 2000 (-0.09%) можно сказать, что включен режим risk-off ⛔️. А, значит, все высокорисковые активы будут снижаться. Само по себе это неплохо — мы давно пишем, что заход вниз был бы даже полезен. Главное, чтобы ситуация на БВ постепенно вернулась в стадию регионального (а не глобального) противостояния. В идеале, конечно, чтобы боевые действия и вовсе закончились, однако этого в ближайшее время не предвидится. Признаком разрядки с Ираном может быть военный удар Израиля по каким-то незначительным инфраструктурным объектам. По принципу “и волки сыты, и овцы целы”.

А пока высокорисковые активы понемногу распродают. Вместе с тем, топовые трейдеры продолжают увеличивать лонговые позиции в том же SOL и некоторых других альтах (но не во всех). Нужно только иметь в виду, что у многих крупных трейдеров есть большой запас денег, чтобы заходить лесенкой даже при большой волатильности. Они готовы к существенной просадке.

Еще из интересного за сегодня: в Bank of America произошел сбой, из-за которого на балансах клиентов стали отображаться нули вместо реальных значений. Естественно, это вызвало панику, — словосочетание “Bank of America” даже вышло в тренды 📱 (твиттера). Понравилась эта шутка. Примечательно, что акции самого банка почти никак не отреагировали на это событие, закрывшись +0.03%. Тем не менее, это явно не позитивная новость, которая чисто психологически могла подталкивать людей фиксировать лишние позиции в высокорисковых активах (у банка 69 млн клиентов в США, хотя представители BAC утверждают, что сбой затронул лишь 19000 аккаунтов). Также вышел плохой квартальный отчет по отгрузкам у 🚘Tesla: вместо ожидаемых 463897 Илон Маск поставил 462890 электоркаров. Разница невелика, однако это все равно воспринимается как “плохо”. Поэтому акции TSLA закрылись в ↘️-3.5% (в течение дня падали даже на -6.3%).

Мы сами сейчас находимся в кэше — не шортим и не покупаем. Слишком противоречивая картина. Всё, конечно, может в любой момент измениться — всем, кто торгует, сейчас очень важно следить за новостями.

Кстати, комментарии по текущей ситуации в режиме реального времени мы часто даем в нашем чате.

👀 XRP: бесконечная судебная тяжба

Russell 2000 открылся в минусе. Risk-off по-прежнему правит балом.
Альты продолжают активно падать — ближневосточная повестка никуда не делась, Израиль “маринует” всех в тревожном ожидании 👨‍💻. SOL уже провалилась в свою первую зону поддержки на дневках, о которой писали вчера ($126-134).

Масла в огонь добавила SEC, подавшая апелляцию на судебное решение по делу XRP от 7 августа... Эх, сколько криптанов полегло 😵 на Ripple. Это типичный пример проекта, на котором энтузиасты потеряли деньги из-за того, что “верили”. И даже сейчас по тегу “XRP” в твиттере и стоктвитс находится куча людей, которые закупаются с формулировками “за Ripple будущее, сейчас отличная возможность взять XRP с дисконтом”. Как будто на рынке больше нечего купить и ничто больше не может вырасти. Кстати, если проанализировать новые сроки продолжающейся судебной тяжбы, то картина совсем печальная.

➡️Первоначальные письменные доводы (opening brief) SEC должны быть поданы ко 2 декабря 2024 года. Однако ожидается, что SEC запросит 30-дневное продление, перенося крайний срок на начало января 2025 года. Ripple в ответ подаст свою встречную апелляцию примерно в это же время в январе. Затем последуют ответные письменные доводы с крайним сроком до начала февраля 2025 года, хотя Ripple может продлить его ещё на месяц. Если к концу марта 2025 года будут поданы все письменные доводы, то устные слушания, вероятно, назначат на сентябрь или октябрь 2025 года. Окончательное решение апелляционного суда ожидается не ранее января 2026 года, хотя эксперты предполагают более вероятный исход в марте или апреле того же года. Если дело продвинется дальше этого этапа, то может потребоваться дополнительно от 1,5 до 2 лет, чтобы достичь Верховного суда США, что потенциально продлит судебный процесс до 2027 года или даже больше 😢

В общем, непонято, зачем лезть в эту историю при наличии огромного крипторынка, где есть множество других интересных проектов.

🚩Launchpool CATS на Bybit

Стейкинг в рамках нового ланчпула начнется 8 октября в 13:00 МСК и продлится до 15 октября.

✔️Всего будет распределено 20 млрд CATS в трёх пулах:
— Пул CATS: 4 млрд CATS
— Пул MNT: 6 млрд CATS
— Пул USDT: 10 млрд CATS

Для участия в ланчпуле нужно сначала нажать кнопку "Зарегистрируйтесь, чтобы участвовать", затем в день запуска положить соответствующую сумму в стейкинг. Большинство пользователей, скорее всего, будут участвовать в пуле USDT, максимальная сумма для стейкинга в котором составляет 2000 USDT.

🟣Торги CATS будут запущены вместе с ланчпулом 8 октября в 13:00 МСК.

CATS — это игра в Телеграме аналогичная DOGS, где вам начисляют поинты за определенные действия.

#launchpool

Сатоши Накамото: кандидаты

В среду выйдет фильм HBO, в котором якобы будет раскрыта личность создателя биткоина 👑. Конечно, этот “детектив” не является первым — к 2024 году проведено множество расследований, по итогу которых найдено сразу несколько кандидатов на “должность” Сатоши.

1️⃣Гарольд (часто сокращенно Хэл) Финни - программист и большой поклонник криптографии. В начале своей карьеры он выступал в качестве ведущего разработчика нескольких консольных игр, а позже работал в компании PGP Corporation. Финни стал одним из первых участников проекта Bitcoin и получил первую биткоин-транзакцию от создателя криптовалюты Сатоши Накамото (т.е. от своего альтер-эго, если Сатоши — это он сам). Интересно, что в рамках расследования Forbes журналист издания (Энди Гринберг) обнаружил, что Финни жил всего в нескольких кварталах от человека по имени Дориан Сатоши Накамото, что вызвало спекуляции о возможной связи между ними. Гринберг также провел анализ стиля письма Финни и Накамото, обнаружив значительное сходство. Однако после личной встречи с Финни Гринберг пришел к выводу, что тот не является Сатоши.
Гарольд Финни умер в августе 2014 года от осложнений бокового амиотрофического склероза (то же заболевание, что было у Стивена Хокинга), который у него обнаружили в 2009. Ему было 58 лет.

2️⃣Дориан Накамото. В марте 2014 года журналистка Newsweek Лия Гудман заявила, что Дориан Прентис Сатоши Накамото, японо-американец из Калифорнии, является создателем биткоина. Она основывалась на совпадении имен и косвенных фактах: Накамото был физиком, работал над секретными оборонными проектами и придерживался либертарианских взглядов. Ключевым доказательством стало его заявление в очень коротком интервью “на ходу”, где он, по сути, подтвердил свою причастность: "Я больше не занимаюсь этим и не могу обсуждать это. Это передано другим людям." Позже Дориан Накомото открестился от своих слов, сказав, что думал, что вопрос касался его работы на ВПК. Также аккаунт “настоящего” Накамото на p2pfoundation разместил первый за 5 лет (на 2014) пост: "I am not Dorian Nakamoto." Правда, несколькими месяцами позже появилась информация, что аккаунт Satoshi Nakomoto был взломан, поэтому аутентичность постов подверглась сомнению. Это будет важно и для пункта 4 нашего текста.

3️⃣Ник Сабо. В декабре 2013 года блогер Скай Грей связал ученого в области информатики и криптографии Ника Сабо с технической документацией биткоина, используя стилометрический анализ. Сабо является автором работы о "бит голде" (bit gold), одном из предшественников биткоина. Известно, что в 1990-х годах он активно использовал всевозможные псевдонимы.
Криптоэнтузиаст Доминик Фрисби представил множество косвенных доказательств, связывающих Сабо с Накамото, но признал отсутствие прямых подтверждений. Сам Сабо отрицал, что он является Накамото, и в июле 2014 года написал Фрисби: "боюсь, вы ошиблись, выдавая меня за Сатоши, но я к этому привык." Журналист Натаниэл Поппер из The New York Times отметил, что "самые убедительные доказательства указывали на замкнутого американца венгерского происхождения по имени Ник Сабо”.

4️⃣ Лен Сассаман. В 2021 году разработчик Эван Хэтч выдвинул криптоэнтузиаста Лена Сассамана в качестве возможного кандидата на роль Сатоши Накамото. Ранее, 15 марта 2013 года, на форуме bitcointalk один из пользователей уже предполагал, что Сассаман — это Сатоши.
Лен был знаком с Хэлом Финни (из пункта 1) и активно участвовал в первых тестах биткоина еще в 2009 году. В 2011 году Сатоши Накамото исчез, оставив сообщение: "Я переключился на другие вещи и, вероятно, больше не появлюсь в будущем." Спустя всего несколько месяцев, в июле 2011 года, Лен Сассаман покончил жизнь самоубийство (по словам супруги). Некоторые считают, что это был финальный акт защиты приватности, способ навсегда скрыть его личность как Сатоши. Лен был увековечен в блокчейне битокина в блоке 138725.

Фото в комментариях ⤵️

Крипта очень хочет расти 📈

Несмотря на открытие основных индексов с небольшим гэпом вниз, криптовалюты реагируют радостными импульсами вверх на каждую, даже самую маленькую внутридневную зелёную свечку по Russell 2000, NASDAQ и S&P 500.

Смотреть на этот оптимизм стоит трезво — он происходит авансом. Это ставка на то, что на Ближнем Востоке ничего страшного не будет. Криптаны — люди рисковые , и уже сейчас заложили в цены этот сценарий. Менее рисковые торгуют акциями из S&P 500, и там пока картина не такая однозначная. All-in никто не идёт.
Кстати, в нашем чате много людей, которые закупались на просадке, делая ставку на то, что большой войны не будет. Нетаньяху, похоже, тоже с пятницы лонговал крипту.

Мы в таких ситуациях предпочитаем переходить на малые таймфреймы и не сидеть в позициях долго.

Помимо геополитического напряжения, эта неделя богата на чисто экономические триггеры — нас ждёт CPI за сентябрь (10 октября в 15:30 МСК), а также квартальные отчеты JPMorgan, Wells Fargo и BlackRock.

"Доджи надгробие"

Такой пессимистической фигурой теханализа закрываются торги по большинству криптовалют. Как ни крути, а рост против основных индексов не может продолжаться долго. И если S&P 500, NASDAQ и Russell 2000 падают ↘️, криптовалюты обречены на снижение. Как бы всем не хотелось видеть зеленый Uptober (как называют иногда октябрь за то, что он традиционно считается месяцем роста), или ждать пампа на новостях о Сатоши Накамото…

Тем не менее, армагедонить тоже не стоит. Любая геополитическая разрядка, а также хорошие данные по инфляции (CPI) в четверг запустят индексы вверх.

➡️ В период ожидания мы опять советуем всем снизить риски. Если вы торгуете фьючами, то лучше работать на малых таймфреймах. Мы вообще сейчас опустились на 5-минутки. Чем меньше времени вы находитесь в позиции, тем ниже риски поймать шок-волну. Причем, на резкой просадке или резком пампе могут не сработать стопы по желаемой цене, так как будет проскальзывание. В общем, в эти дни с фьючами максимально аккуратно.