Средняя цена нефти марки Urals в ноябре составила 6599 руб., что на 16,6% ниже, чем в октябре и на 63,1% выше, чем годом ранее. Снижение произошло как за счет укрепления рубля, так и за счет снижения цен на нефть в долларах. Текущие цены ниже, чем средняя в 3-м квартале, но на 50% выше, чем в 1-м полугодии.
Даже после снижения цен наши нефтяные компании сейчас очень хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив.
Даже после снижения цен наши нефтяные компании сейчас очень хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив.
Официальные курсы валют на 31.12.2023:
- евро - 99,16;
- доллар - 89,69;
- юань - 12,58.
Это значит, что мы можем рассчитать прогнозный дивиденд на привилегированную акцию ПАО #Сургутнефтегаз. Мое мнение, что сейчас кубышка компании в юанях, на основании этого предположения получим расчетный дивиденд за 2023 год в размере 12,63 руб. Таким образом, дивидендная доходность относительно текущей стоимости акции составляет 22,6%. Это очень много, максимальная доходность при отсечке ранее была в 2015 году и составляла 21,3%, в результате дивидендный гэп был закрыт менее, чем за месяц. Тогда следующий дивиденд также был высоким, но меньше предыдущего. Считаю, что в нашем случае будет схожая ситуация. Пост с расчетами напишу позже
- евро - 99,16;
- доллар - 89,69;
- юань - 12,58.
Это значит, что мы можем рассчитать прогнозный дивиденд на привилегированную акцию ПАО #Сургутнефтегаз. Мое мнение, что сейчас кубышка компании в юанях, на основании этого предположения получим расчетный дивиденд за 2023 год в размере 12,63 руб. Таким образом, дивидендная доходность относительно текущей стоимости акции составляет 22,6%. Это очень много, максимальная доходность при отсечке ранее была в 2015 году и составляла 21,3%, в результате дивидендный гэп был закрыт менее, чем за месяц. Тогда следующий дивиденд также был высоким, но меньше предыдущего. Считаю, что в нашем случае будет схожая ситуация. Пост с расчетами напишу позже
Уточненный прогнозный дивиденд за 2023 год на привилегированные акции ПАО #Сургутнефтегаз. Модель для определения целевой цены акции на момент отсечки в 2024 году
https://teletype.in/@atlant_str/Surgutneftegaz_DIV2023_2024
https://teletype.in/@atlant_str/Surgutneftegaz_DIV2023_2024
Teletype
Уточненный прогнозный дивиденд за 2023 год на привилегированные акции ПАО "Сургутнефтегаз". Модель для определения целевой цены…
Курс валют на 31.12.2023 ЦБ определил, а значит мы можем спрогнозировать дивиденд Сургутнефтегаза за 2023 год.
Средняя цена нефти марки Urals в декабре составила 5768 руб., что на 12,6% ниже, чем в ноябре и на 15,8% выше, чем годом ранее.
Средняя цена нефти марки Urals в 4-м квартале составила 6759 руб., что на 52,2% выше, чем в годом ранее и на 3,0% ниже, чем в 3-м квартале. Хотя снижение к 3-му кварталу не так велико, прибыль нефтяных компаний будет ниже более чем на 3,0%. Это связано с тем, что налоги в секторе идут с лагом, во время роста цен на нефть это сказывается положительно, при снижении - отрицательно. Но в любом случае результаты компаний будут заметно лучше, чем в 1-м и 2-м квартале 2023 года.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив.
Купил дополнительно обыкновенные акции Сургутнефтегаза, так как дисконт к кубышке и префам неприлично вырос.
Средняя цена нефти марки Urals в 4-м квартале составила 6759 руб., что на 52,2% выше, чем в годом ранее и на 3,0% ниже, чем в 3-м квартале. Хотя снижение к 3-му кварталу не так велико, прибыль нефтяных компаний будет ниже более чем на 3,0%. Это связано с тем, что налоги в секторе идут с лагом, во время роста цен на нефть это сказывается положительно, при снижении - отрицательно. Но в любом случае результаты компаний будут заметно лучше, чем в 1-м и 2-м квартале 2023 года.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив.
Купил дополнительно обыкновенные акции Сургутнефтегаза, так как дисконт к кубышке и префам неприлично вырос.
Средняя цена нефти марки Urals в январе составила 5784 руб., что на 0,3% выше, чем в декабре и на 68,8% выше, чем годом ранее.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив., #Сургутнефтегаз об.
Взял еще спекулятивно #Роснефть под сегодняшний отчет.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив., #Сургутнефтегаз об.
Взял еще спекулятивно #Роснефть под сегодняшний отчет.
Средняя цена нефти марки Urals в феврале составила 6321 руб., что на 9,3% выше, чем в январе и на 74,7% выше, чем годом ранее.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Налоговый лаг, пока цена нефть растет, играет на пользу компаний.
Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив., #Сургутнефтегаз об.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Налоговый лаг, пока цена нефть растет, играет на пользу компаний.
Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив., #Башнефть прив., #Сургутнефтегаз об.
Сигналы Atlant'a
Уточненный прогнозный дивиденд за 2023 год на привилегированные акции ПАО #Сургутнефтегаз. Модель для определения целевой цены акции на момент отсечки в 2024 году https://teletype.in/@atlant_str/Surgutneftegaz_DIV2023_2024
#Сургутнефтегаз
Отчет оказался даже лучше ожиданий. Дивиденд на привилегированные акции ожидается в размере 12,29 руб. Прогнозный дивиденд за 2024 г. около 6,50 руб., исходя из текущих условий. Рост к 75 руб. к отсечке весьма вероятен, если не будет форс-мажоров и укрепления рубля
Отчет оказался даже лучше ожиданий. Дивиденд на привилегированные акции ожидается в размере 12,29 руб. Прогнозный дивиденд за 2024 г. около 6,50 руб., исходя из текущих условий. Рост к 75 руб. к отсечке весьма вероятен, если не будет форс-мажоров и укрепления рубля
Средняя цена нефти марки Urals в марте составила 6450 руб., что на 2,0% выше, чем в феврале и на 77,2% выше, чем годом ранее.
Средняя цена нефти марки Urals в 1-м квартале составила 6185 руб., что на 73,6% выше, чем годом ранее и на 8,5% ниже, чем в 4-м квартале. Однако в 4-м квартале у ряда нефтяных компаний были списания, поэтому отчет за 1-й квартал 2024 года должен быть лучше отчета за прошлый год и за предыдущий квартал.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив. и об., #Башнефть прив., на распродаже ПИФов брал на отскок #Роснефть и #Газпром нефть.
Жду отчеты за 1-й квартал. Пока цена на нефть в долларах и валюта выше, чем было в 1-м квартале.
Средняя цена нефти марки Urals в 1-м квартале составила 6185 руб., что на 73,6% выше, чем годом ранее и на 8,5% ниже, чем в 4-м квартале. Однако в 4-м квартале у ряда нефтяных компаний были списания, поэтому отчет за 1-й квартал 2024 года должен быть лучше отчета за прошлый год и за предыдущий квартал.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив. и об., #Башнефть прив., на распродаже ПИФов брал на отскок #Роснефть и #Газпром нефть.
Жду отчеты за 1-й квартал. Пока цена на нефть в долларах и валюта выше, чем было в 1-м квартале.
#Сургутнефтегаз опубликовал отчет за 1-й квартал 2024 года.
Прибыль от продаж составила 123 млрд руб., что лишь немного ниже, чем в рекордном 3-м квартале 2023 года. Отличный старт!
Проценты к получению обновили рекорд и составили уже 91 млрд руб. Если учитывать, что высокая ставка может быть весь год, только от этих доходов компания заработает 2.7 руб. дивидендов на префы.
Чистая прибыль за 1-й квартал составила 269 млрд руб., что дает заработанный за квартал дивиденд 2,47 руб.
Если предположить, что ставка до конца года останется высокой, цена на нефть будет не ниже, чем в 1-м квартале, а курс валют, как 31 марта, то годовой дивиденд может составить около 7 руб.
Если считать согласно моей модели, рассмотренной в январском обзоре, то целевая цена смещается к 80 рублей на привилегированную акцию перед отсечкой.
Дополнительно стоит отметить, что прибыль от продаж намекает на сильные отчеты и у другой нефтянки.
Прибыль от продаж составила 123 млрд руб., что лишь немного ниже, чем в рекордном 3-м квартале 2023 года. Отличный старт!
Проценты к получению обновили рекорд и составили уже 91 млрд руб. Если учитывать, что высокая ставка может быть весь год, только от этих доходов компания заработает 2.7 руб. дивидендов на префы.
Чистая прибыль за 1-й квартал составила 269 млрд руб., что дает заработанный за квартал дивиденд 2,47 руб.
Если предположить, что ставка до конца года останется высокой, цена на нефть будет не ниже, чем в 1-м квартале, а курс валют, как 31 марта, то годовой дивиденд может составить около 7 руб.
Если считать согласно моей модели, рассмотренной в январском обзоре, то целевая цена смещается к 80 рублей на привилегированную акцию перед отсечкой.
Дополнительно стоит отметить, что прибыль от продаж намекает на сильные отчеты и у другой нефтянки.
Средняя цена нефти марки Urals в апреле составила 6965 руб., что на 8,0% выше, чем в марте и на 46,8% выше, чем годом ранее.
Начало 2-го квартала пока лучше, чем было в 1-м. Отчеты за 1-й квартал мы уже частично видели и там все отлично.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив. и об., #Башнефть прив., на распродаже ПИФов брал на отскок #Роснефть и #Газпром нефть.
Начало 2-го квартала пока лучше, чем было в 1-м. Отчеты за 1-й квартал мы уже частично видели и там все отлично.
Взгляд на сектор по-прежнему положительный. Наши нефтяные компании все еще хорошо зарабатывают в рублях. Из сектора продолжаю держать #Лукойл и #Сургутнефтегаз прив. и об., #Башнефть прив., на распродаже ПИФов брал на отскок #Роснефть и #Газпром нефть.