Новости премаркета США - 19.09.2023
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.07% (4498 п.)
📉 Nasdaq: -0.13% (15395 п.)
📉 Dow Jones: -0.08% (34907 п.)
🌕 Золото: +0.14% ($1936)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.17% ($95.63)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.16% (4.357%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. На рынке наблюдается слабая активность, поскольку инвесторы предпочитают действовать осторожно и занимают выжидательные позиции в преддверии заседания ФРС. Помимо этого, сдерживают динамику индексов растущие цены на нефть. Сегодня котировки марки Brent пробили уровень в $95 за баррель. По этой причине инфляция может долго оставаться на повышенных уровнях. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 Госдолг США впервые превысил $33 трлн. Конгресс вновь готовится к борьбе за федеральные расходы. Если законодатели не примут до 30 сентября десяток законопроектов или краткосрочную резолюцию о продолжении финансирования правительства, то в США впервые с 2019 года будет прекращена его работа.
🔴 Согласно прогнозу рекрутингового агентства Challenger, Gray & Christmas, число найма сезонных работников в розничной торговле США в этот праздничный сезон снизится до уровня 2008 года. При этом, продажи будут самыми низкими за последние пять лет. Согласно опросу потребителей, примерно 76% планируют сократить расходы на товары вторичной необходимости.
🟢 Amazon #AMZN объявил, что проведет 10-11 октября распродажу Prime Big Deals Day. Покупателям предложат со значительной скидкой продукцию различных брендов, включая Dyson, Sony #SONY, Barbie #MAT, SharkNinja #SN, iRobot #IRBT, LG и Peloton #PTON.
🟢 Instacart #CART, специализирующаяся на доставке продуктов, установила цену IPO на уровне $30 за акцию, что соответствует верхней границе заявленного диапазона. Капитализация составит порядка $10 млрд. Instacart смогла повысить цену размещения, благодаря оптимизму инвесторов после удачного IPO компании Arm #ARM.
🔴 Профсоюз United Auto Workers планирует новые забастовки против «Детройтской тройки», если к полудню пятницы не будет достигнут серьезный прогресс в переговорах по заработной плате. На заводах General Motors #GM, Ford #F и Stellantis #STLA забастовки продолжаются уже пятый день.
🟡 По данным СМИ, Burger King, принадлежащий Restaurant Brands #QSR, предлагает Coca-Cola #KO стать ее эксклюзивным партнером по продаже напитков в Индии. Это положит конец почти 10-летнему аналогичному соглашению с PepsiCo #PEP. Burger King имеет более 391 ресторанов в Индии.
#США #новости_премаркета
@aabeta
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.07% (4498 п.)
📉 Nasdaq: -0.13% (15395 п.)
📉 Dow Jones: -0.08% (34907 п.)
🌕 Золото: +0.14% ($1936)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.17% ($95.63)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.16% (4.357%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне. На рынке наблюдается слабая активность, поскольку инвесторы предпочитают действовать осторожно и занимают выжидательные позиции в преддверии заседания ФРС. Помимо этого, сдерживают динамику индексов растущие цены на нефть. Сегодня котировки марки Brent пробили уровень в $95 за баррель. По этой причине инфляция может долго оставаться на повышенных уровнях. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🔴 Госдолг США впервые превысил $33 трлн. Конгресс вновь готовится к борьбе за федеральные расходы. Если законодатели не примут до 30 сентября десяток законопроектов или краткосрочную резолюцию о продолжении финансирования правительства, то в США впервые с 2019 года будет прекращена его работа.
🔴 Согласно прогнозу рекрутингового агентства Challenger, Gray & Christmas, число найма сезонных работников в розничной торговле США в этот праздничный сезон снизится до уровня 2008 года. При этом, продажи будут самыми низкими за последние пять лет. Согласно опросу потребителей, примерно 76% планируют сократить расходы на товары вторичной необходимости.
🟢 Amazon #AMZN объявил, что проведет 10-11 октября распродажу Prime Big Deals Day. Покупателям предложат со значительной скидкой продукцию различных брендов, включая Dyson, Sony #SONY, Barbie #MAT, SharkNinja #SN, iRobot #IRBT, LG и Peloton #PTON.
🟢 Instacart #CART, специализирующаяся на доставке продуктов, установила цену IPO на уровне $30 за акцию, что соответствует верхней границе заявленного диапазона. Капитализация составит порядка $10 млрд. Instacart смогла повысить цену размещения, благодаря оптимизму инвесторов после удачного IPO компании Arm #ARM.
🔴 Профсоюз United Auto Workers планирует новые забастовки против «Детройтской тройки», если к полудню пятницы не будет достигнут серьезный прогресс в переговорах по заработной плате. На заводах General Motors #GM, Ford #F и Stellantis #STLA забастовки продолжаются уже пятый день.
🟡 По данным СМИ, Burger King, принадлежащий Restaurant Brands #QSR, предлагает Coca-Cola #KO стать ее эксклюзивным партнером по продаже напитков в Индии. Это положит конец почти 10-летнему аналогичному соглашению с PepsiCo #PEP. Burger King имеет более 391 ресторанов в Индии.
#США #новости_премаркета
@aabeta
ARM после IPO - что это за компания?
💡 В середине сентября состоялся долгожданный выход на биржу ARM - одного из ключевых представителей полупроводникового сектора. Рассмотрим, что из себя представляет компания подробнее, и чем обоснован энтузиазм инвесторов.
✅ ARM #ARM - британская компания, ведущий разработчик и лицензиар архитектуры процессоров для широкого ряда устройств. Порядка 70% населения планеты используют продукты на базе технологий ARM.
🎯 Целевая цена - $70, потенциал роста +25%
ARM связана с проектированием и лицензированием архитектуры, а не производством и продажей физических полупроводников. Компания выпускает лицензии на интеллектуальную собственность для партнеров. Они, в свою очередь, используют наработки ARM для создания и производства систем на основе конструкции микрочипов, оплачивая ARM лицензионный сбор и роялти за каждый чип или произведенную пластину.
Компания также выделяется тем, что за последние 30 лет создала оптимизированную архитектуру, предоставляющую наилучшую среди аналогов производительность при оптимальном энергопотреблении. Это позволило ARM стать главным игроком на рынке смартфонов. Ожидается, что уникальные технологии позволят ей расширить присутствие и на других рынках.
Разбивка выручки по основным сегментам
• Client - 58% выручки. В данный сегмент входят процессоры для смартфонов (ARM занимает почти 100% глобального рынка), сетевые чипы для портативных устройств (60% рынка), а также разработки для широкого спектра потребительской электроники (телевизоры, ноутбуки, AV/VR решения и др). Общий адресный рынок оценивается в $95 млрд. Ожидается, что он расширится до $102 млрд к 2025 году. По оценкам, в этом время выручка сегмента будет расти по 24-28% в год.
• ЦОД и сетевая инфраструктура - 11% выручки. Подразделение разрабатывает архитектуру для чипов ЦОД, базовых станций, серверов и др. Среди прочих клиентами являются Nvidia, Amazon и Ampere, при этом компания активно заключает новые контракты. По оценкам, общий адресный рынок сегмента расширится с $48 млрд до $60 млрд к 2025 году, а выручка ежегодно будет расти по 45-50%.
• Автомобильные чипы - 7% выручки. ARM занимает 40% рынка и отлично позиционирована для расширения на фоне глобальной электрификации автомобильной отрасли. По оценкам, общий адресный рынок для сегмента расширится с $19 млрд до $29 млрд к 2025 году. Ежегодный рост выручки может составить 15-20%.
• Интернет вещей (IoT) - 24% выручки. ARM имеет широкую экспозицию на такие области, как стиральные машины, термостаты, цифровые камеры, беспилотники и т.д., которые используют все более совершенные чипы. Как ожидается, общий адресный рынок сегмента расширится с $42 млрд до $50 млрд к 2025 году, а выручка будет расти по 5-10% в год.
Высокая прогнозируемость выручки
Поток выручки более предсказуем, чем у других компаний, поскольку ARM устанавливает плату за несколько лет до начала массового производства чипов. Заказчики делятся с Arm своими ожиданиями спроса, что также помогает прогнозировать будущие доходы. Практически все представленные выше прогнозы базированы на уже заключенных контрактах. В совокупности ожидается, что выручка ARM будет расти ежегодно по 16%, а прибыль на акцию - по 36%.
💎 Мы позитивно оцениваем долгосрочные перспективы ARM, учитывая широкое присутствие на рынке полупроводников. Почти все ключевые производители чипов, электроники и авто используют технологии компании. Это позволяет ARM стать бенефициаров всех основных технологических трендов, включая внедрение генеративного ИИ. Считаем, что будущее ARM практически полностью обеспечено, учитывая стремительное развитие технологий. Коррекция акций после выхода на IPO может предоставить неплохую точку для формирования позиций.
📊 Понравилась инвестиционная идея, но нет возможности купить акции США у Вашего брокера?
У нас есть решение. Открытие инвестиционного счета в ОАЭ для жителей РФ без ВНЖ ЕС и других паспортов от $1м.
Подробнее по ссылке.
#инвестиционная_идея #акции #технологический_сектор #ARM
@aabeta
💡 В середине сентября состоялся долгожданный выход на биржу ARM - одного из ключевых представителей полупроводникового сектора. Рассмотрим, что из себя представляет компания подробнее, и чем обоснован энтузиазм инвесторов.
✅ ARM #ARM - британская компания, ведущий разработчик и лицензиар архитектуры процессоров для широкого ряда устройств. Порядка 70% населения планеты используют продукты на базе технологий ARM.
🎯 Целевая цена - $70, потенциал роста +25%
ARM связана с проектированием и лицензированием архитектуры, а не производством и продажей физических полупроводников. Компания выпускает лицензии на интеллектуальную собственность для партнеров. Они, в свою очередь, используют наработки ARM для создания и производства систем на основе конструкции микрочипов, оплачивая ARM лицензионный сбор и роялти за каждый чип или произведенную пластину.
Компания также выделяется тем, что за последние 30 лет создала оптимизированную архитектуру, предоставляющую наилучшую среди аналогов производительность при оптимальном энергопотреблении. Это позволило ARM стать главным игроком на рынке смартфонов. Ожидается, что уникальные технологии позволят ей расширить присутствие и на других рынках.
Разбивка выручки по основным сегментам
• Client - 58% выручки. В данный сегмент входят процессоры для смартфонов (ARM занимает почти 100% глобального рынка), сетевые чипы для портативных устройств (60% рынка), а также разработки для широкого спектра потребительской электроники (телевизоры, ноутбуки, AV/VR решения и др). Общий адресный рынок оценивается в $95 млрд. Ожидается, что он расширится до $102 млрд к 2025 году. По оценкам, в этом время выручка сегмента будет расти по 24-28% в год.
• ЦОД и сетевая инфраструктура - 11% выручки. Подразделение разрабатывает архитектуру для чипов ЦОД, базовых станций, серверов и др. Среди прочих клиентами являются Nvidia, Amazon и Ampere, при этом компания активно заключает новые контракты. По оценкам, общий адресный рынок сегмента расширится с $48 млрд до $60 млрд к 2025 году, а выручка ежегодно будет расти по 45-50%.
• Автомобильные чипы - 7% выручки. ARM занимает 40% рынка и отлично позиционирована для расширения на фоне глобальной электрификации автомобильной отрасли. По оценкам, общий адресный рынок для сегмента расширится с $19 млрд до $29 млрд к 2025 году. Ежегодный рост выручки может составить 15-20%.
• Интернет вещей (IoT) - 24% выручки. ARM имеет широкую экспозицию на такие области, как стиральные машины, термостаты, цифровые камеры, беспилотники и т.д., которые используют все более совершенные чипы. Как ожидается, общий адресный рынок сегмента расширится с $42 млрд до $50 млрд к 2025 году, а выручка будет расти по 5-10% в год.
Высокая прогнозируемость выручки
Поток выручки более предсказуем, чем у других компаний, поскольку ARM устанавливает плату за несколько лет до начала массового производства чипов. Заказчики делятся с Arm своими ожиданиями спроса, что также помогает прогнозировать будущие доходы. Практически все представленные выше прогнозы базированы на уже заключенных контрактах. В совокупности ожидается, что выручка ARM будет расти ежегодно по 16%, а прибыль на акцию - по 36%.
💎 Мы позитивно оцениваем долгосрочные перспективы ARM, учитывая широкое присутствие на рынке полупроводников. Почти все ключевые производители чипов, электроники и авто используют технологии компании. Это позволяет ARM стать бенефициаров всех основных технологических трендов, включая внедрение генеративного ИИ. Считаем, что будущее ARM практически полностью обеспечено, учитывая стремительное развитие технологий. Коррекция акций после выхода на IPO может предоставить неплохую точку для формирования позиций.
📊 Понравилась инвестиционная идея, но нет возможности купить акции США у Вашего брокера?
У нас есть решение. Открытие инвестиционного счета в ОАЭ для жителей РФ без ВНЖ ЕС и других паспортов от $1м.
Подробнее по ссылке.
#инвестиционная_идея #акции #технологический_сектор #ARM
@aabeta
Основные посты за прошедшую неделю:
• Как заработать на токене TON, который вырос более чем на 40% с августа месяца?
• Как получить выплаты купона по заблокированным активам СБЕР и ВТБ?
Аналитика:
• Стоит ли выкупать падение в акциях коммунальных компаний и поставщиках солнечных систем?
• Новая стратегия Amazon #AMZN может принести $100 млрд дополнительной выручки
• Пользуемся слабостью в облигациях NextEra Energy #NEE
• ARM #ARM после IPO - что это за компания?
• Bank of America рекомендует выкупать просадку в акциях Block #SQ
#навигатор
@aabeta
• Как заработать на токене TON, который вырос более чем на 40% с августа месяца?
• Как получить выплаты купона по заблокированным активам СБЕР и ВТБ?
Аналитика:
• Стоит ли выкупать падение в акциях коммунальных компаний и поставщиках солнечных систем?
• Новая стратегия Amazon #AMZN может принести $100 млрд дополнительной выручки
• Пользуемся слабостью в облигациях NextEra Energy #NEE
• ARM #ARM после IPO - что это за компания?
• Bank of America рекомендует выкупать просадку в акциях Block #SQ
#навигатор
@aabeta