Новости премаркета США - 20.10.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.14% (3712 п.)
📉 Nasdaq: -0.06% (11149 п.)
📈 Dow Jones +0.36% (30570 п.)
🌕 Золото: +0.47% ($1636)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.32% ($93.76)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.05% (4.136%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются без единой динамики. Поддержку рынку оказывают отчетности компаний, которые выходят преимущественно позитивными. В то же время сдерживает рост индексов подъем доходностей казначейских облигаций. Сегодня инвесторы обратят внимание на заявления целого ряда представителей ФРС и на публикацию традиционных недельных данных по числу обращений за пособиями по безработице. Также выйдут октябрьские данные по индексу производственной активности от ФРБ Филадельфии. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись со снижением.
🔴 Британские банки заявили Минфину страны, что будут вынуждены сократить в ближайшее пятилетие объемы кредитования населения на £62 млрд. Причиной для этого называются новые указания Банка Англии финансовым институтам, согласно которым они обязаны повысить размеры капитала для покрытия убытков в случае банкротства.
🔴 Курс японской иены к доллару США обновил 32-летний минимум, пробив психологически важную отметку в 150 иен за доллар. Рекордное ослабление иены продолжается уже несколько месяцев на фоне увеличивающегося разрыва в процентных ставках центробанков стран Запада и Японии.
🟡 Президент Байден сообщил о высвобождении дополнительных 15 млн баррелей нефти из стратегического резерва. По словам Байдена, в резерве остается достаточное количество топлива для подобной интервенции. Он также объявил о намерении восполнить резерв, когда цена упадет до $70 за баррель.
🟡 По сообщению NYT, представители ФРС обратились к экспертам Уолл-Стрит и международным специалистам с просьбой дать прогноз, грозит ли США обвал фондового рынка, подобный случившемуся в Великобритании. Согласно оценкам экспертов, обвал вероятен, однако не является неизбежным, отмечает издание.
🟢 Philip Morris #PM повысила на 9.4% предложение о покупке шведской Swedish Match #SWMA. Табачный концерн также заключил соглашение с Altria Group #MO которое вернет ему права на коммерциализацию электронных сигарет IQOS в США после 30 апреля 2024 года. В рамках соглашения PM выплатит Altria $2.7 млрд.
🟢 AT&T #T ведет переговоры о создании совместного предприятия для расширения оптоволоконной сети. Компания работает с Morgan Stanley, чтобы помочь привлечь инфраструктурного партнера в предприятие, которое, как ожидается, будет оценено в $10-15 млрд.
💎 Сезон отчетности продолжает поддерживать рынок акций, в среднем компании опережают крайне пессимистичные прогнозы аналитиков. Мы ожидаем более ощутимый отскок, для этого необходима стабилизация на долговом рынке и соответствующее снижение доходностей в район 3.8% по 10-ти летним трежерис. Мы продолжаем придерживаться портфеля сформированного по принципу «штанга», при данном подходе мы уравновешиваем ставки в бумагах с высоким бета-коэффициентом перевесом в акциях нефтегазовых компаний.
#США #новости_премаркета
· telegram · сайт · курс
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.14% (3712 п.)
📉 Nasdaq: -0.06% (11149 п.)
📈 Dow Jones +0.36% (30570 п.)
🌕 Золото: +0.47% ($1636)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.32% ($93.76)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.05% (4.136%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются без единой динамики. Поддержку рынку оказывают отчетности компаний, которые выходят преимущественно позитивными. В то же время сдерживает рост индексов подъем доходностей казначейских облигаций. Сегодня инвесторы обратят внимание на заявления целого ряда представителей ФРС и на публикацию традиционных недельных данных по числу обращений за пособиями по безработице. Также выйдут октябрьские данные по индексу производственной активности от ФРБ Филадельфии. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись со снижением.
🔴 Британские банки заявили Минфину страны, что будут вынуждены сократить в ближайшее пятилетие объемы кредитования населения на £62 млрд. Причиной для этого называются новые указания Банка Англии финансовым институтам, согласно которым они обязаны повысить размеры капитала для покрытия убытков в случае банкротства.
🔴 Курс японской иены к доллару США обновил 32-летний минимум, пробив психологически важную отметку в 150 иен за доллар. Рекордное ослабление иены продолжается уже несколько месяцев на фоне увеличивающегося разрыва в процентных ставках центробанков стран Запада и Японии.
🟡 Президент Байден сообщил о высвобождении дополнительных 15 млн баррелей нефти из стратегического резерва. По словам Байдена, в резерве остается достаточное количество топлива для подобной интервенции. Он также объявил о намерении восполнить резерв, когда цена упадет до $70 за баррель.
🟡 По сообщению NYT, представители ФРС обратились к экспертам Уолл-Стрит и международным специалистам с просьбой дать прогноз, грозит ли США обвал фондового рынка, подобный случившемуся в Великобритании. Согласно оценкам экспертов, обвал вероятен, однако не является неизбежным, отмечает издание.
🟢 Philip Morris #PM повысила на 9.4% предложение о покупке шведской Swedish Match #SWMA. Табачный концерн также заключил соглашение с Altria Group #MO которое вернет ему права на коммерциализацию электронных сигарет IQOS в США после 30 апреля 2024 года. В рамках соглашения PM выплатит Altria $2.7 млрд.
🟢 AT&T #T ведет переговоры о создании совместного предприятия для расширения оптоволоконной сети. Компания работает с Morgan Stanley, чтобы помочь привлечь инфраструктурного партнера в предприятие, которое, как ожидается, будет оценено в $10-15 млрд.
💎 Сезон отчетности продолжает поддерживать рынок акций, в среднем компании опережают крайне пессимистичные прогнозы аналитиков. Мы ожидаем более ощутимый отскок, для этого необходима стабилизация на долговом рынке и соответствующее снижение доходностей в район 3.8% по 10-ти летним трежерис. Мы продолжаем придерживаться портфеля сформированного по принципу «штанга», при данном подходе мы уравновешиваем ставки в бумагах с высоким бета-коэффициентом перевесом в акциях нефтегазовых компаний.
#США #новости_премаркета
· telegram · сайт · курс
Новости премаркета США - 25.10.2022
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.33% (3796 п.)
📉 Nasdaq: -0.11% (11465 п.)
📉 Dow Jones -0.45% (31398 п.)
🌕 Золото: -0.44% ($1642)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.30% ($90.22)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.51% (4.18%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне, корректируясь после двух сессий уверенного роста. Некоторую поддержку рынку оказывает замедление роста доходностей казначейских облигаций, а также выход неплохих отчетностей американских корпораций. Сегодня все внимание участников рынка будет приковано к технологическим гигантам Alphabet #GOOG и Microsoft #MSFT, отчетности которых будут опубликованы на постмаркете. Также выйдут данные с рынка недвижимости США. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 Турция добивается скидки на российский газ, страна также попросила Газпром #GAZP о возможности отсрочить платежи. Министр финансов Турции Небати отметил, что ожидает «хороших новостей» по обоим направлениям.
🔴 Финские сейсмологи зафиксировали четыре взрыва в районе «Северного потока - 1». По оценкам сейсмолога Яри Корстрема речь идет о сравнительно небольших взрывах - 50–100 кг взрывчатки.
🟢 Король Великобритании Карл III назначил Риши Сунака премьер-министром Великобритании. Это третья смена премьера за последние семь недель. Британский фунт отреагировал укреплением на назначение.
🔴 Финансовые регуляторы Великобритании заявили, что расширение деятельности крупных американских компаний Apple #AAPL, Amazon #AMZN и Google #GOOG в сфере кредитования, финансовых операций может нанести удар по конкуренции, поставить в невыгодное положение других игроков на рынке страны.
🟡 Apple #AAPL повышает цены на подписки для сервисов Apple Music, Apple TV+ и сборника Apple One на $1-2 в зависимости от тарифного плана. Компания связывает повышение цен с ростом расходов на лицензирование контента.
🔴 Yum! Brands #YUM начала процесс передачи российского бизнеса, включая 70 ресторанов KFC и мастер-франшизу бренда, местному партнеру. Покупателем актива оценочной стоимостью 1.3 млрд руб. стали структуры франчайзи сети ГК «Фуд-сервис». Новый владелец обязан постепенно ребрендировать все 1 тыс. заведений KFC в России в Rostic’s.
🔴 Juul Labs, дочерняя Altria #MO, ведет переговоры с двумя крупнейшими инвесторами о предоставлении пакета финансовой помощи. Средства компания может потратить на избежание банкротства, укрепление финансов, также на разрешение спора с федеральными властями из-за запрета на продажу продукции в США.
🟢 Hyundai #HYUD начнет строительство завода стоимостью $5.54 млрд по производству электромобилей и аккумуляторов для них в США. Производство начнется в 2025 году, с мощностью 300 тыс. электрокаров в год.
🔴 Amazon #AMZN приостановит найм сотрудников для своего подразделения облачных вычислений Amazon Web Services.
💎 Рынок акций демонстрирует устойчивость на фоне неплохого сезона отчетностей, мы считаем, что положительная динамика сохранится в ближайшие торговые сессии. В любом случае данный отскок мы рассматриваем, как временный и будем сокращать позиции ближе к верхней границе диапазона. Отдельно стоит отметить крайне привлекательные уровни в качественных бондах, на наш взгляд пик ястребиной риторики мировых ЦБ близок к завершению, законодателей всерьез беспокоит низкая ликвидность на долговом рынке, даже в США начинают высказываться о применении мер поддержки. Мы начинаем формировать позиции в #TLT и #LQD, не исключаем, что потенциальная доходность с поправкой на риск в облигациях может быть выше по сравнению с рынком акций.
#США #новости_премаркета
· telegram · сайт · курс
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.33% (3796 п.)
📉 Nasdaq: -0.11% (11465 п.)
📉 Dow Jones -0.45% (31398 п.)
🌕 Золото: -0.44% ($1642)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.30% ($90.22)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -1.51% (4.18%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в красной зоне, корректируясь после двух сессий уверенного роста. Некоторую поддержку рынку оказывает замедление роста доходностей казначейских облигаций, а также выход неплохих отчетностей американских корпораций. Сегодня все внимание участников рынка будет приковано к технологическим гигантам Alphabet #GOOG и Microsoft #MSFT, отчетности которых будут опубликованы на постмаркете. Также выйдут данные с рынка недвижимости США. Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно со снижением.
🟡 Турция добивается скидки на российский газ, страна также попросила Газпром #GAZP о возможности отсрочить платежи. Министр финансов Турции Небати отметил, что ожидает «хороших новостей» по обоим направлениям.
🔴 Финские сейсмологи зафиксировали четыре взрыва в районе «Северного потока - 1». По оценкам сейсмолога Яри Корстрема речь идет о сравнительно небольших взрывах - 50–100 кг взрывчатки.
🟢 Король Великобритании Карл III назначил Риши Сунака премьер-министром Великобритании. Это третья смена премьера за последние семь недель. Британский фунт отреагировал укреплением на назначение.
🔴 Финансовые регуляторы Великобритании заявили, что расширение деятельности крупных американских компаний Apple #AAPL, Amazon #AMZN и Google #GOOG в сфере кредитования, финансовых операций может нанести удар по конкуренции, поставить в невыгодное положение других игроков на рынке страны.
🟡 Apple #AAPL повышает цены на подписки для сервисов Apple Music, Apple TV+ и сборника Apple One на $1-2 в зависимости от тарифного плана. Компания связывает повышение цен с ростом расходов на лицензирование контента.
🔴 Yum! Brands #YUM начала процесс передачи российского бизнеса, включая 70 ресторанов KFC и мастер-франшизу бренда, местному партнеру. Покупателем актива оценочной стоимостью 1.3 млрд руб. стали структуры франчайзи сети ГК «Фуд-сервис». Новый владелец обязан постепенно ребрендировать все 1 тыс. заведений KFC в России в Rostic’s.
🔴 Juul Labs, дочерняя Altria #MO, ведет переговоры с двумя крупнейшими инвесторами о предоставлении пакета финансовой помощи. Средства компания может потратить на избежание банкротства, укрепление финансов, также на разрешение спора с федеральными властями из-за запрета на продажу продукции в США.
🟢 Hyundai #HYUD начнет строительство завода стоимостью $5.54 млрд по производству электромобилей и аккумуляторов для них в США. Производство начнется в 2025 году, с мощностью 300 тыс. электрокаров в год.
🔴 Amazon #AMZN приостановит найм сотрудников для своего подразделения облачных вычислений Amazon Web Services.
💎 Рынок акций демонстрирует устойчивость на фоне неплохого сезона отчетностей, мы считаем, что положительная динамика сохранится в ближайшие торговые сессии. В любом случае данный отскок мы рассматриваем, как временный и будем сокращать позиции ближе к верхней границе диапазона. Отдельно стоит отметить крайне привлекательные уровни в качественных бондах, на наш взгляд пик ястребиной риторики мировых ЦБ близок к завершению, законодателей всерьез беспокоит низкая ликвидность на долговом рынке, даже в США начинают высказываться о применении мер поддержки. Мы начинаем формировать позиции в #TLT и #LQD, не исключаем, что потенциальная доходность с поправкой на риск в облигациях может быть выше по сравнению с рынком акций.
#США #новости_премаркета
· telegram · сайт · курс
Новости премаркета США - 28.02.2023
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.33% (4001 п.)
📈 Nasdaq: +0.42% (12135 п.)
📈 Dow Jones: +0.27% (33002 п.)
🌕 Золото: -0.42% ($1808)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.94% ($83.59)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.41% (3.932%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются с умеренным ростом, продолжая вчерашний подъем. Внимание инвесторов сегодня будет сосредоточено на изменении позиционирования перед завершением месяца на фоне отсутствия серьезных фундаментальных новостей. Стоит отметить только публикацию февральского индекса доверия потребителей от СВ. Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🔴 Потребительские цены во Франции выросли на 0.9% м/м, выше ожиданий на уровне 0.7 м/м. В Испании, тем временем, цены выросли на 1% м/м, против прогнозов отсутствия изменений. На этом фоне европейские гособлигации ускорили восхождение на ожиданиях более жестких действий со стороны ЕЦБ.
🔴 По сообщениям СМИ, власти Китая закрыли несколько литиевых проектов в провинции Цзянси после того, как экологическая проверка выявила нарушения при добыче. По оценкам, приостановка работы затронет порядка 8-13% мирового предложения лития.
🟢 В тестовой сети Sepolia блокчейна Ethereum было успешно проведено обновление, имитирующее предстоящий хардфорк Shanghai. Перед запуском форка в основной сети будет проведено обновление тестовой сети Goerli, запланированное на март.
🟢 Eisai #4523 и Biogen #BIIB сообщили, что китайские власти в приоритетном порядке рассмотрят одобрение препарата от болезни Альцгеймера совместной разработки компаний.
🔴 Apple #AAPL может столкнуться с перебоями в поставках iPhone из Китая. Завод поставщика Foxlink заявил, что не сможет возобновить полную работу в течение двух месяцев.
🟢 По сообщению WSJ, Altria #MO близка к сделке по покупке производителя электронных сигарет Njoy. Сумма сделки может составить как минимум $2.75 млрд. Также компания планирует продать свою долю в Juul Labs.
🟢 Chevron #CVX повысила прогноз по выкупу акций до $10-20 млрд в год и подтвердила свой прогноз роста производства более чем на 3% в год к 2027 году. Ранее в январе компания утроила свой бюджет на байбеки до $75 млрд без фиксированного срока действия.
🟢 Meta Platforms #META (запрещена в РФ как экстремистская) намерена создать новую команду разработчиков, которая будет специализироваться на генеративных ИИ-продуктах. Разработки планируется ввести для сохранения конкурентоспособности.
#США #новости_премаркета
· бот-аналитик · сайт · youtube
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.33% (4001 п.)
📈 Nasdaq: +0.42% (12135 п.)
📈 Dow Jones: +0.27% (33002 п.)
🌕 Золото: -0.42% ($1808)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.94% ($83.59)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.41% (3.932%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются с умеренным ростом, продолжая вчерашний подъем. Внимание инвесторов сегодня будет сосредоточено на изменении позиционирования перед завершением месяца на фоне отсутствия серьезных фундаментальных новостей. Стоит отметить только публикацию февральского индекса доверия потребителей от СВ. Европейские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, фондовые рынки Азии закрылись преимущественно в зеленой зоне.
🔴 Потребительские цены во Франции выросли на 0.9% м/м, выше ожиданий на уровне 0.7 м/м. В Испании, тем временем, цены выросли на 1% м/м, против прогнозов отсутствия изменений. На этом фоне европейские гособлигации ускорили восхождение на ожиданиях более жестких действий со стороны ЕЦБ.
🔴 По сообщениям СМИ, власти Китая закрыли несколько литиевых проектов в провинции Цзянси после того, как экологическая проверка выявила нарушения при добыче. По оценкам, приостановка работы затронет порядка 8-13% мирового предложения лития.
🟢 В тестовой сети Sepolia блокчейна Ethereum было успешно проведено обновление, имитирующее предстоящий хардфорк Shanghai. Перед запуском форка в основной сети будет проведено обновление тестовой сети Goerli, запланированное на март.
🟢 Eisai #4523 и Biogen #BIIB сообщили, что китайские власти в приоритетном порядке рассмотрят одобрение препарата от болезни Альцгеймера совместной разработки компаний.
🔴 Apple #AAPL может столкнуться с перебоями в поставках iPhone из Китая. Завод поставщика Foxlink заявил, что не сможет возобновить полную работу в течение двух месяцев.
🟢 По сообщению WSJ, Altria #MO близка к сделке по покупке производителя электронных сигарет Njoy. Сумма сделки может составить как минимум $2.75 млрд. Также компания планирует продать свою долю в Juul Labs.
🟢 Chevron #CVX повысила прогноз по выкупу акций до $10-20 млрд в год и подтвердила свой прогноз роста производства более чем на 3% в год к 2027 году. Ранее в январе компания утроила свой бюджет на байбеки до $75 млрд без фиксированного срока действия.
🟢 Meta Platforms #META (запрещена в РФ как экстремистская) намерена создать новую команду разработчиков, которая будет специализироваться на генеративных ИИ-продуктах. Разработки планируется ввести для сохранения конкурентоспособности.
#США #новости_премаркета
· бот-аналитик · сайт · youtube
Важные события предстоящей недели - 20.03.2023
⚠️ Макроэкономические данные:
21 марта:
• Продажи на вторичном рынке жилья (февраль)
22 марта:
• Итоги заседания ФРС
23 марта:
• Продажи нового жилья (февраль)
24 марта:
• Базовые заказы на товары длительного пользования (февраль)
• Индексы PMI в секторе услуг и в производственном секторе (март)
📰 Заметные отчетности:
20 марта - Foot Locker #FL
21 марта - Nike #NKE
23 марта - Accenture #ACN, Darden Restaurants #DRI, General Mills #GIS
Заседание ФРС:
Рынок фьючерсов оценивает вероятность повышения ставок на 25 б.п. на заседании в 63%. Остальная оценка приходится на сохранение ставок на текущем уровне. Вариант с повышением на 50 б.п. полностью отпал после ситуации в банковском секторе.
Bank of America ожидает, что ФРС повысит ставки на 25 б.п., а Пауэлл подчеркнет, что программа BTFP продолжит поддерживать банковский сектор. Moody’s не разделяет точку зрения BofA и прогнозируют сохранение ставок на текущих уровнях. «Если ФРС повысит ставки, это будет считаться ошибкой, и я бы назвал это вопиющей ошибкой», - предупредил аналитик агентства Марк Занди.
Конференция Nvidia:
Компания с 20 по 23 марта проведет мероприятие GTC, на котором топ-менеджмент представит последние достижения Nvidia #NVDA в области генеративного ИИ, метавселенных, больших языковых моделей, робототехники, облачных вычислений. В преддверии мероприятия Morgan Stanley рекомендовал покупать акции. По мнению аналитиков, проблемы Nvidia в сегментах ПК и ЦОД в значительной степени исчерпали себя, при этом компания станет одним из главных бенефициаров дальнейшего развития ИИ.
Превью отчетности Nike:
Аналитики UBS считают, что Nike превысит консенсус по результатам за прошлый квартал, а также даст позитивный прогноз на весь год, благодаря устойчивому глобальному спросу из-за сильного бренда и эффективному управлению запасами. Morgan Stanley также ожидает, что Nike представит результаты выше прогнозов из-за более высоких продаж в регионе EMEA. При этом, банк отмечает, что компания может сообщить о замедлении темпов рост продаж в Северной Америке и увеличении расходов на рекламу.
Другие корпоративные события:
Hershey #HSY проведет День инвестора 22 марта, на котором представит обновленную информацию о стратегических планах и финансовых перспективах. В этот же день AvePoint #AVPT и Autodesk #ADSK проведут свои мероприятия для инвесторов.
На 23 марта запланирована встреча инвесторов Altria #MO. Табачная компания будет стремиться успокоить акционеров, недовольных результатами JUUL, IQOS и сегмента каннабиса. Особое внимание стоит обратить на комментарии по распределению капитала.
Barron’s продолжает рекомендовать акции крупнейших американских банков к покупке. Среди фаворитов издания: Bank of America #BAC, Citigroup #C, JPMorgan #JPM, Wells Fargo #WFC, Goldman Sachs #GS и Morgan Stanley #MS. Крупные банки в отличие от мелких и средних имеют широкую линейку продуктов, технологические преимущества и достаточную ликвидность, чтобы пережить период макроэкономических потрясений. При этом крупные банки также выигрывают от перетока вкладчиков из региональных банков.
#США #неделя_впереди
сайт · youtube
⚠️ Макроэкономические данные:
21 марта:
• Продажи на вторичном рынке жилья (февраль)
22 марта:
• Итоги заседания ФРС
23 марта:
• Продажи нового жилья (февраль)
24 марта:
• Базовые заказы на товары длительного пользования (февраль)
• Индексы PMI в секторе услуг и в производственном секторе (март)
📰 Заметные отчетности:
20 марта - Foot Locker #FL
21 марта - Nike #NKE
23 марта - Accenture #ACN, Darden Restaurants #DRI, General Mills #GIS
Заседание ФРС:
Рынок фьючерсов оценивает вероятность повышения ставок на 25 б.п. на заседании в 63%. Остальная оценка приходится на сохранение ставок на текущем уровне. Вариант с повышением на 50 б.п. полностью отпал после ситуации в банковском секторе.
Bank of America ожидает, что ФРС повысит ставки на 25 б.п., а Пауэлл подчеркнет, что программа BTFP продолжит поддерживать банковский сектор. Moody’s не разделяет точку зрения BofA и прогнозируют сохранение ставок на текущих уровнях. «Если ФРС повысит ставки, это будет считаться ошибкой, и я бы назвал это вопиющей ошибкой», - предупредил аналитик агентства Марк Занди.
Конференция Nvidia:
Компания с 20 по 23 марта проведет мероприятие GTC, на котором топ-менеджмент представит последние достижения Nvidia #NVDA в области генеративного ИИ, метавселенных, больших языковых моделей, робототехники, облачных вычислений. В преддверии мероприятия Morgan Stanley рекомендовал покупать акции. По мнению аналитиков, проблемы Nvidia в сегментах ПК и ЦОД в значительной степени исчерпали себя, при этом компания станет одним из главных бенефициаров дальнейшего развития ИИ.
Превью отчетности Nike:
Аналитики UBS считают, что Nike превысит консенсус по результатам за прошлый квартал, а также даст позитивный прогноз на весь год, благодаря устойчивому глобальному спросу из-за сильного бренда и эффективному управлению запасами. Morgan Stanley также ожидает, что Nike представит результаты выше прогнозов из-за более высоких продаж в регионе EMEA. При этом, банк отмечает, что компания может сообщить о замедлении темпов рост продаж в Северной Америке и увеличении расходов на рекламу.
Другие корпоративные события:
Hershey #HSY проведет День инвестора 22 марта, на котором представит обновленную информацию о стратегических планах и финансовых перспективах. В этот же день AvePoint #AVPT и Autodesk #ADSK проведут свои мероприятия для инвесторов.
На 23 марта запланирована встреча инвесторов Altria #MO. Табачная компания будет стремиться успокоить акционеров, недовольных результатами JUUL, IQOS и сегмента каннабиса. Особое внимание стоит обратить на комментарии по распределению капитала.
Barron’s продолжает рекомендовать акции крупнейших американских банков к покупке. Среди фаворитов издания: Bank of America #BAC, Citigroup #C, JPMorgan #JPM, Wells Fargo #WFC, Goldman Sachs #GS и Morgan Stanley #MS. Крупные банки в отличие от мелких и средних имеют широкую линейку продуктов, технологические преимущества и достаточную ликвидность, чтобы пережить период макроэкономических потрясений. При этом крупные банки также выигрывают от перетока вкладчиков из региональных банков.
#США #неделя_впереди
сайт · youtube
Подборка защитных акций от Goldman Sachs
💡 Стратеги инвестбанка представили список американских акций, которые могут защитить инвестиционный портфель от убытков в период высокой волатильности.
Топ-пики аналитиков:
EQT #EQT - один из крупнейших добытчиков природного газа в США.
Целевая цена - $44, потенциал роста +43%
• EQT является фундаментально качественной компанией с высокой диверсификацией активов, которая позволяет активно генерировать кэш, даже в условиях низких цен на газ.
• По расчетам стратегов, форвардный FCF-yield составляет порядка 14%, что выше среднего по сектору в 11%. Такой крупный денежный поток позволяет эффективно сокращать долговую нагрузку, при сохранении высоких дивидендов и байбека.
Altria Group #MO - американский производитель табачной продукции.
Целевая цена - $50, потенциал роста +13%
• Goldman Sachs позитивно оценивает новую стратегию Altria по развитию бездымных табачных изделий. Недавние комментарии менеджмента сняли неопределенность с сегментом JUUL. Аналитики ожидает, что компания продолжит выплачивать крупные дивиденды и достигнет своих обозначенных целей по EPS в этом году.
Array Technologies #ARRY - производитель систем наземного монтажа, используемых в проектах солнечной энергетики.
Целевая цена - $26, потенциал роста +41%
• Аналитики ожидают крупного притока покупателей на фоне новых льгот, предоставленных законом о снижении инфляции в США (IRA). Благодаря этому, Array может превысить как ожидания рынка, так и собственные прогнозы в этом году. Стратеги также прогнозируют выход компании на прибыльность в среднесрочной перспективе.
J.B. Hunt #JBHT - одна из крупнейших американских компаний в сфере грузоперевозок.
Целевая цена - $207, потенциал роста +25%
• Главными драйверами для роста компании аналитики называют улучшение состояния цепей поставок и продолжающееся восстановление глобальной торговли. Позитивные тенденции будут способствовать повышению производительности, операционной эффективности и снижению расходов.
Iron Mountain #IRM - диверсифицированный REIT, управляющий центрами обработки данных и складскими помещениями для хранения документации, техники и др.
Целевая цена - $58, потенциал роста +15%
• Выручка IRM от сегментов ЦОД, утилизации офисной техники и цифровых решений растет двузначными темпами и составляет примерно 30% от всех продаж. По мнению Goldman Sachs данные области продолжат активно развиваться за счет новых предложений.
• Стратеги отмечают, что открытия Китая станет дополнительным катализатором для ускорения роста доходов и повышения рентабельности. По словам аналитиков, рынок еще не полностью оценил выгоду, которую компания получит от географической диверсификации.
• В инвестбанке подчеркивают, что в секторе наблюдается высокая потребность в услугах IRM, и компания способна повышать свои цены, без ущерба для спроса. Это особенно важно в условиях высокой инфляции.
#аналитика #акции #США #GS
сайт · youtube
💡 Стратеги инвестбанка представили список американских акций, которые могут защитить инвестиционный портфель от убытков в период высокой волатильности.
Топ-пики аналитиков:
EQT #EQT - один из крупнейших добытчиков природного газа в США.
Целевая цена - $44, потенциал роста +43%
• EQT является фундаментально качественной компанией с высокой диверсификацией активов, которая позволяет активно генерировать кэш, даже в условиях низких цен на газ.
• По расчетам стратегов, форвардный FCF-yield составляет порядка 14%, что выше среднего по сектору в 11%. Такой крупный денежный поток позволяет эффективно сокращать долговую нагрузку, при сохранении высоких дивидендов и байбека.
Altria Group #MO - американский производитель табачной продукции.
Целевая цена - $50, потенциал роста +13%
• Goldman Sachs позитивно оценивает новую стратегию Altria по развитию бездымных табачных изделий. Недавние комментарии менеджмента сняли неопределенность с сегментом JUUL. Аналитики ожидает, что компания продолжит выплачивать крупные дивиденды и достигнет своих обозначенных целей по EPS в этом году.
Array Technologies #ARRY - производитель систем наземного монтажа, используемых в проектах солнечной энергетики.
Целевая цена - $26, потенциал роста +41%
• Аналитики ожидают крупного притока покупателей на фоне новых льгот, предоставленных законом о снижении инфляции в США (IRA). Благодаря этому, Array может превысить как ожидания рынка, так и собственные прогнозы в этом году. Стратеги также прогнозируют выход компании на прибыльность в среднесрочной перспективе.
J.B. Hunt #JBHT - одна из крупнейших американских компаний в сфере грузоперевозок.
Целевая цена - $207, потенциал роста +25%
• Главными драйверами для роста компании аналитики называют улучшение состояния цепей поставок и продолжающееся восстановление глобальной торговли. Позитивные тенденции будут способствовать повышению производительности, операционной эффективности и снижению расходов.
Iron Mountain #IRM - диверсифицированный REIT, управляющий центрами обработки данных и складскими помещениями для хранения документации, техники и др.
Целевая цена - $58, потенциал роста +15%
• Выручка IRM от сегментов ЦОД, утилизации офисной техники и цифровых решений растет двузначными темпами и составляет примерно 30% от всех продаж. По мнению Goldman Sachs данные области продолжат активно развиваться за счет новых предложений.
• Стратеги отмечают, что открытия Китая станет дополнительным катализатором для ускорения роста доходов и повышения рентабельности. По словам аналитиков, рынок еще не полностью оценил выгоду, которую компания получит от географической диверсификации.
• В инвестбанке подчеркивают, что в секторе наблюдается высокая потребность в услугах IRM, и компания способна повышать свои цены, без ущерба для спроса. Это особенно важно в условиях высокой инфляции.
#аналитика #акции #США #GS
сайт · youtube
Важные события предстоящей недели - 24.04.2023
В центре внимания - продолжения сезона отчетности. Свои результаты представят почти 35% компаний из состава S&P 500, включая крупнейшие технологические корпорации США. Хотя сезон начался относительно успешно, опасения по поводу влияния инфляции, высоких процентных ставок и возможной рецессии в США все еще остаются в силе.
⚠️ Макроэкономические данные:
25 апреля:
• Индекс доверия потребителей от CB (апрель)
26 апреля:
• Базовые заказы на товары длительного пользования (март)
27 апреля:
• ВВП США (1-й квартал)
28 апреля:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (март)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (апрель)
📰 Заметные отчетности:
24 апреля - Coca-Cola #KO
25 апреля - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Visa #V, UBS #UBS, PepsiCo #PEP, McDonald's #MCD, Verizon #VZ, General Electric #GE, UPS #UPS
26 апреля - Meta Platforms #META, Boeing #BA, eBay #EBAY
27 апреля - Amazon #AMZN, Mastercard #MA, Eli Lilly #LLY, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, AbbVie #ABBV, Altria #MO, Intel #INTC
28 апреля - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, Colgate-Palmolive #CL
Распродажа Way Day:
26 апреля онлайн-ритейлер мебели и других товаров для дома Wayfair #W проведет ежегодную распродажу Way Day, которая начнется в полночь. Компания объявила, что в ходе глобальной двухдневной распродажи будут установлены самые низкие цены в этом году и бесплатная доставка на все товары. Акции Wayfair в прошлом росли после обновления данных о результатах продаж в ходе мероприятия.
Другие корпоративные события:
На неделе FDA рассмотрит вопрос одобрения препаратов от Ionis #IONS, Biogen #BIIB и Seres #MCRB. 25 апреля Credit Suisse обсудит с руководителями Cisco #CSCO перспективы бизнеса в сфере кибербезопасности. 26 апреля, как ожидается, британский регулятор вынесет свое решение по одобрению поглощения Activision Blizzard #ATVI компанией Microsoft #MSFT. В этот же день акционеры Teck Resources #TECK проголосуют за разделение компании на два подразделения. 28 апреля акционеры Black Knight #BKI и Intercontinental Exchange #ICE будут голосовать по вопросу планируемого слияния.
Заметные конференции:
В понедельник начнется ежегодная конференция Chardan по генетическим препаратам и клеточной терапии, на которой выступят представители Vor Biopharma #VOR, Passage Bio #PASG и Rocket Pharmaceuticals #RCKT. 26 апреля пройдет мероприятие Stifel, посвященное лечению онкологии. Среди заметных участников: Kymera #KYMR, Black Diamond #BDTX, IGM #GMS, Kura Oncology #KURA и Viracta #VIRX.
В этот же день начнется трехдневное мероприятие CoinDesk Consensus. На конференции, посвященной крипторынку, выступит менеджмент Amazon #AMZN, Google #GOOG, LVMH #MC, Mastercard #MA, Coinbase Global #COIN и Warner Music Group #WMG.
Barron’s рекомендует обратить внимание на ритейлера одежды TJX #TJX. Аналитики отмечают, что в последующие три года после последнего экономического спада прибыль на акцию TJX удвоилась. Недавно руководство компании отметило, что 2023 год начался удачно, и это может быть признаком того, что TJX покажет опережающий рост EPS, считают в издании. Вдобавок, акции компании торгуются с дисконтом по отношению к среднему историческому значению.
Стратеги также выделили для покупки компании, которые могут стать бенефициарами от стремительного увеличения объема и сложности программного обеспечения, внедряемого в автомобили. Среди лучших идей:
Nvidia #NVDA
Qualcomm #QCOM
Ambarella #AMBA
BlackBerry #BB
Zuora #ZUO
#США #неделя_впереди
· связаться с нами · сайт · youtube
В центре внимания - продолжения сезона отчетности. Свои результаты представят почти 35% компаний из состава S&P 500, включая крупнейшие технологические корпорации США. Хотя сезон начался относительно успешно, опасения по поводу влияния инфляции, высоких процентных ставок и возможной рецессии в США все еще остаются в силе.
⚠️ Макроэкономические данные:
25 апреля:
• Индекс доверия потребителей от CB (апрель)
26 апреля:
• Базовые заказы на товары длительного пользования (март)
27 апреля:
• ВВП США (1-й квартал)
28 апреля:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (март)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (апрель)
📰 Заметные отчетности:
24 апреля - Coca-Cola #KO
25 апреля - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Visa #V, UBS #UBS, PepsiCo #PEP, McDonald's #MCD, Verizon #VZ, General Electric #GE, UPS #UPS
26 апреля - Meta Platforms #META, Boeing #BA, eBay #EBAY
27 апреля - Amazon #AMZN, Mastercard #MA, Eli Lilly #LLY, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, AbbVie #ABBV, Altria #MO, Intel #INTC
28 апреля - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, Colgate-Palmolive #CL
Распродажа Way Day:
26 апреля онлайн-ритейлер мебели и других товаров для дома Wayfair #W проведет ежегодную распродажу Way Day, которая начнется в полночь. Компания объявила, что в ходе глобальной двухдневной распродажи будут установлены самые низкие цены в этом году и бесплатная доставка на все товары. Акции Wayfair в прошлом росли после обновления данных о результатах продаж в ходе мероприятия.
Другие корпоративные события:
На неделе FDA рассмотрит вопрос одобрения препаратов от Ionis #IONS, Biogen #BIIB и Seres #MCRB. 25 апреля Credit Suisse обсудит с руководителями Cisco #CSCO перспективы бизнеса в сфере кибербезопасности. 26 апреля, как ожидается, британский регулятор вынесет свое решение по одобрению поглощения Activision Blizzard #ATVI компанией Microsoft #MSFT. В этот же день акционеры Teck Resources #TECK проголосуют за разделение компании на два подразделения. 28 апреля акционеры Black Knight #BKI и Intercontinental Exchange #ICE будут голосовать по вопросу планируемого слияния.
Заметные конференции:
В понедельник начнется ежегодная конференция Chardan по генетическим препаратам и клеточной терапии, на которой выступят представители Vor Biopharma #VOR, Passage Bio #PASG и Rocket Pharmaceuticals #RCKT. 26 апреля пройдет мероприятие Stifel, посвященное лечению онкологии. Среди заметных участников: Kymera #KYMR, Black Diamond #BDTX, IGM #GMS, Kura Oncology #KURA и Viracta #VIRX.
В этот же день начнется трехдневное мероприятие CoinDesk Consensus. На конференции, посвященной крипторынку, выступит менеджмент Amazon #AMZN, Google #GOOG, LVMH #MC, Mastercard #MA, Coinbase Global #COIN и Warner Music Group #WMG.
Barron’s рекомендует обратить внимание на ритейлера одежды TJX #TJX. Аналитики отмечают, что в последующие три года после последнего экономического спада прибыль на акцию TJX удвоилась. Недавно руководство компании отметило, что 2023 год начался удачно, и это может быть признаком того, что TJX покажет опережающий рост EPS, считают в издании. Вдобавок, акции компании торгуются с дисконтом по отношению к среднему историческому значению.
Стратеги также выделили для покупки компании, которые могут стать бенефициарами от стремительного увеличения объема и сложности программного обеспечения, внедряемого в автомобили. Среди лучших идей:
Nvidia #NVDA
Qualcomm #QCOM
Ambarella #AMBA
BlackBerry #BB
Zuora #ZUO
#США #неделя_впереди
· связаться с нами · сайт · youtube
Goldman Sachs представил лучшие акции для покупки в случае «жесткой посадки» экономики
💡 Goldman Sachs более оптимистично настроен в отношении экономики США, чем остальные представители Уолл-стрит. Инвестбанк оценивают вероятность наступления рецессии в 35%, в то время как консенсус закладывает 60%.
Хотя рецессия - это не базовый сценарий Goldman Sachs, стратеги считают, что инвесторам стоит иметь под рукой стратегию позиционирования на случай наступления спада.
По прогнозам аналитиков, в случае «мягкой» рецессии S&P 500 завершит этот год на отметке в 4000 п. При более «жесткой посадке» экономики индекс скорректируется до уровня в 3150 п.
Инвестбанк составил подборку акций, которые могут показать лучшую динамику в случае «жесткой посадки». В состав вошли компании с низкой оценкой по мультипликаторам, устойчивыми балансами и солидной дивидендной доходностью. Большинство бумаг принадлежит к классическим защитным секторам здравоохранения и товаров первичной необходимости.
Топ-пики аналитиков
Товары первичной необходимости
Costco #COST
Coca-Cola #KO
Philip Morris #PM
Altria #MO
Colgate-Palmolive #CL
Sysco #SYY
Archer-Daniels-Midland #ADM
Constellation Brands #STZ
Brown-Forman #BF.B
Hormel #HRL
Bunge Limited #BG
Lamb Weston #LW
Church & Dwight #CHD
Здравоохранение
Abbott Labs #ABT
Medtronic #MDT
ResMed #RMD
Laboratory Corp. of America #LH
Steris #STE
Teleflex #TFX
Johnson & Johnson #JNJ
Pfizer #PFE
Thermo Fisher #TMO
Danaher #DHR
Zoetis #ZTS
Agilent Technologies #A
Технологический сектор
Microsoft #MSFT
Accenture #ACN
Intuit #INTU
Roper Technologies #ROP
Cognizant Technology Solutions #CTSH
Коммуникационные услуги
Electronic Arts #EA
Activision Blizzard #ATVI
#аналитика #акции #США #GS
· связаться с нами · сайт · youtube
💡 Goldman Sachs более оптимистично настроен в отношении экономики США, чем остальные представители Уолл-стрит. Инвестбанк оценивают вероятность наступления рецессии в 35%, в то время как консенсус закладывает 60%.
Хотя рецессия - это не базовый сценарий Goldman Sachs, стратеги считают, что инвесторам стоит иметь под рукой стратегию позиционирования на случай наступления спада.
По прогнозам аналитиков, в случае «мягкой» рецессии S&P 500 завершит этот год на отметке в 4000 п. При более «жесткой посадке» экономики индекс скорректируется до уровня в 3150 п.
Инвестбанк составил подборку акций, которые могут показать лучшую динамику в случае «жесткой посадки». В состав вошли компании с низкой оценкой по мультипликаторам, устойчивыми балансами и солидной дивидендной доходностью. Большинство бумаг принадлежит к классическим защитным секторам здравоохранения и товаров первичной необходимости.
Топ-пики аналитиков
Товары первичной необходимости
Costco #COST
Coca-Cola #KO
Philip Morris #PM
Altria #MO
Colgate-Palmolive #CL
Sysco #SYY
Archer-Daniels-Midland #ADM
Constellation Brands #STZ
Brown-Forman #BF.B
Hormel #HRL
Bunge Limited #BG
Lamb Weston #LW
Church & Dwight #CHD
Здравоохранение
Abbott Labs #ABT
Medtronic #MDT
ResMed #RMD
Laboratory Corp. of America #LH
Steris #STE
Teleflex #TFX
Johnson & Johnson #JNJ
Pfizer #PFE
Thermo Fisher #TMO
Danaher #DHR
Zoetis #ZTS
Agilent Technologies #A
Технологический сектор
Microsoft #MSFT
Accenture #ACN
Intuit #INTU
Roper Technologies #ROP
Cognizant Technology Solutions #CTSH
Коммуникационные услуги
Electronic Arts #EA
Activision Blizzard #ATVI
#аналитика #акции #США #GS
· связаться с нами · сайт · youtube
Важные события недели - 31.07.2023
В центре внимания - выход июльских статданных по рынку труда, а также продолжение сезона отчетности. Почти треть компаний из S&P 500 представит свои результаты за 2-й квартал. Наибольший интерес привлекут отчетности Amazon #AMZN и Apple #APPL.
⚠️ Макроэкономические данные:
1 августа:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (июнь)
2 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (июль)
3 августа:
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг от ISM (июль)
• Объём промышленных заказов (июль)
4 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда (июль)
• Уровень безработицы (июль)
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
31 июля - Arista Networks #ANET, Yum China #YUMC, Western Digital #WDC
1 августа - Merck #MRK, Pfizer #PFE, AMD #AMD, Caterpillar #CAT, Starbucks #SBUX, Uber #UBER, Altria #MO
2 августа - CVS Health #CVS, Shopify #SHOP, PayPal #PYPL, Kraft Heinz #KHC, Humana #HUM
3 августа - Apple #AAPL, Amazon #AMZN, Amgen #AMGN, ConocoPhillips #COP, Booking #BKNG
4 августа - Enbridge #ENB, Dominion Energy #D
Отчет по занятости:
Согласно консенсусу, число занятых в несельскохозяйственном секторе за июль увеличилось на 184 тыс., после роста на 209 тыс. в июне. В то же время, безработица осталась неизменной на уровне 3.6%. Несмотря на замедление темпов создания рабочих мест, рынок труда все еще остается устойчивым и побуждает ФРС сохранять жесткую риторику.
Превью отчетности Apple:
Morgan Stanley считает, что компания представит результаты на уровне консенсус-оценок, однако даст прогноз на 3-й квартал существенно выше ожиданий. Среди основных драйверов для пересмотра: стабильные поставки iPhone, сезонный рост продаж Mac, а также высокие показатели сегмента услуг. По мнению аналитиков, Apple прервет серию из пяти кварталов подряд, когда она давала прогнозы ниже консенсуса.
Особое внимание инвесторы обратят на комментарии относительно рентабельности, ценовой политики, развития сервисов, разработки решений в сфере ИИ, а также характеристик Vision Pro.
Превью отчетности Amazon:
Согласно прогнозам Morgan Stanley, результаты Amazon окажутся выше ожиданий на фоне внедрения инициатив по повышению рентабельности платформы e-commerce и доставки. Аналитики отмечают привлекательную оценку акций: сейчас Amazon торгуется с 10-25% дисконтом по отношению к средним историческим значениям мультипликаторов. Важными темами конференц-звонка станут инновации в области ИИ, возможности в сфере здравоохранения и меры по повышению маржи.
На фоне выхода отчета стоит обратить внимание на других компаний, оперирующих в сегменте e-commerce. Акции Global-e Online #GLBE, Farfetch #FTCH, Wayfair #W, Etsy #ETSY, ContextLogic #WISH и Chewy CHWY обладают наиболее высокой корреляцией с бумагами Amazon.
Другие корпоративные события:
Datadog #DDOG 2-3 августа проведет конференцию DASH, на которой, как ожидается, представит новый сервис ИИ. В это же время, Amazon #AMZN организует саммиты, посвященные AWS, на Тайване и в Бразилии. 3 августа Fisker #FSR представит обзор на будущий портфель продуктов в рамках мероприятия Product Vision Day.
💡 Barron’s рекомендует к покупке акции Disney #DIS. Компания встала на устойчивую траекторию роста благодаря сокращению расходов и усилению фокуса на эффективность. Аналитики позитивно оценивают бизнес тематических парков, отмечая, что в сегменте наблюдается высокий спрос, а выручка на одного посетителя на 40% выше, чем в допандемийном 2019 году. Стратегам Barron’s также нравятся перспективы Disney+, который, вероятно, будет занимать все бОльшую долю в выручке компании. Помимо прочего, подчеркивается крайне «дешевая» текущая оценка акций.
#США #неделя_впереди
@aabeta
В центре внимания - выход июльских статданных по рынку труда, а также продолжение сезона отчетности. Почти треть компаний из S&P 500 представит свои результаты за 2-й квартал. Наибольший интерес привлекут отчетности Amazon #AMZN и Apple #APPL.
⚠️ Макроэкономические данные:
1 августа:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (июнь)
2 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (июль)
3 августа:
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг от ISM (июль)
• Объём промышленных заказов (июль)
4 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда (июль)
• Уровень безработицы (июль)
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
31 июля - Arista Networks #ANET, Yum China #YUMC, Western Digital #WDC
1 августа - Merck #MRK, Pfizer #PFE, AMD #AMD, Caterpillar #CAT, Starbucks #SBUX, Uber #UBER, Altria #MO
2 августа - CVS Health #CVS, Shopify #SHOP, PayPal #PYPL, Kraft Heinz #KHC, Humana #HUM
3 августа - Apple #AAPL, Amazon #AMZN, Amgen #AMGN, ConocoPhillips #COP, Booking #BKNG
4 августа - Enbridge #ENB, Dominion Energy #D
Отчет по занятости:
Согласно консенсусу, число занятых в несельскохозяйственном секторе за июль увеличилось на 184 тыс., после роста на 209 тыс. в июне. В то же время, безработица осталась неизменной на уровне 3.6%. Несмотря на замедление темпов создания рабочих мест, рынок труда все еще остается устойчивым и побуждает ФРС сохранять жесткую риторику.
Превью отчетности Apple:
Morgan Stanley считает, что компания представит результаты на уровне консенсус-оценок, однако даст прогноз на 3-й квартал существенно выше ожиданий. Среди основных драйверов для пересмотра: стабильные поставки iPhone, сезонный рост продаж Mac, а также высокие показатели сегмента услуг. По мнению аналитиков, Apple прервет серию из пяти кварталов подряд, когда она давала прогнозы ниже консенсуса.
Особое внимание инвесторы обратят на комментарии относительно рентабельности, ценовой политики, развития сервисов, разработки решений в сфере ИИ, а также характеристик Vision Pro.
Превью отчетности Amazon:
Согласно прогнозам Morgan Stanley, результаты Amazon окажутся выше ожиданий на фоне внедрения инициатив по повышению рентабельности платформы e-commerce и доставки. Аналитики отмечают привлекательную оценку акций: сейчас Amazon торгуется с 10-25% дисконтом по отношению к средним историческим значениям мультипликаторов. Важными темами конференц-звонка станут инновации в области ИИ, возможности в сфере здравоохранения и меры по повышению маржи.
На фоне выхода отчета стоит обратить внимание на других компаний, оперирующих в сегменте e-commerce. Акции Global-e Online #GLBE, Farfetch #FTCH, Wayfair #W, Etsy #ETSY, ContextLogic #WISH и Chewy CHWY обладают наиболее высокой корреляцией с бумагами Amazon.
Другие корпоративные события:
Datadog #DDOG 2-3 августа проведет конференцию DASH, на которой, как ожидается, представит новый сервис ИИ. В это же время, Amazon #AMZN организует саммиты, посвященные AWS, на Тайване и в Бразилии. 3 августа Fisker #FSR представит обзор на будущий портфель продуктов в рамках мероприятия Product Vision Day.
💡 Barron’s рекомендует к покупке акции Disney #DIS. Компания встала на устойчивую траекторию роста благодаря сокращению расходов и усилению фокуса на эффективность. Аналитики позитивно оценивают бизнес тематических парков, отмечая, что в сегменте наблюдается высокий спрос, а выручка на одного посетителя на 40% выше, чем в допандемийном 2019 году. Стратегам Barron’s также нравятся перспективы Disney+, который, вероятно, будет занимать все бОльшую долю в выручке компании. Помимо прочего, подчеркивается крайне «дешевая» текущая оценка акций.
#США #неделя_впереди
@aabeta
Утренний обзор - 01.08.2023
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.04% (4616 п.)
📈 Nasdaq: +0.03% (15861 п.)
📉 Dow Jones: -0.02% (35689 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1959)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.13% ($85.10)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.10% (3.961%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются с минимальными изменениями. Вчера основные индексы завершили день с повышением: S&P 500 вырос на 0.15%, Dow Jones - на 0.28%, а Nasdaq - на 0.21%. Инвесторы продолжили отыгрывать позитивную макростатистику прошлой недели, а также готовиться к ключевым событиям текущей. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно в зеленой зоне.
На этой неделе более 160 компаний из состава S&P 500, включая Apple #AAPL и Amazon #AMZN, должны представить последние квартальные результаты. Сегодня свои отчеты обнародуют Merck #MRK, Pfizer #PFE, AMD #AMD, Caterpillar #CAT, Starbucks #SBUX, Uber #UBER и Altria #MO.
На текущий момент более 80% уже отчитавшихся корпораций превысили консенсус-оценки по прибыли на акцию. Данный фактор усиливает ожидания, что экономике удастся избежать рецессии. На этом фоне аналитики Citigroup повысили свои целевые ориентиры по S&P 500 на конец 2023 г. и середину 2024 г. до 4600 п. и 5000 п., соответственно, отражая высокие шансы на «мягкую посадку».
В конце недели выйдет июльский отчет по занятости. Если данные подтвердят перегрев американского рынка труда, вероятность еще одного повышения ставки ФРС возрастет, и рисковые активы окажутся под давлением.
💎 «Данные, выходящие на этой неделе, должны соответствовать сценарию "мягкой посадки". В противном случае, вновь появятся вопросы о том, может ли замедляющаяся инфляция сосуществовать с напряженным рынком труда», - пишут аналитики Citigroup.
Между тем, вчера президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби заявил, что ФРС достаточно успешно справляется со снижением инфляции, не вызывая рецессии. На этом фоне ЦБ будет следить за новыми данными по мере приближения сентябрьского заседания, чтобы судить о целесообразности дальнейшего ужесточения ДКП.
Публикация экономических данных сегодня:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (июнь)
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.04% (4616 п.)
📈 Nasdaq: +0.03% (15861 п.)
📉 Dow Jones: -0.02% (35689 п.)
🌕 Золото: -0.33% ($1959)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.13% ($85.10)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.10% (3.961%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются с минимальными изменениями. Вчера основные индексы завершили день с повышением: S&P 500 вырос на 0.15%, Dow Jones - на 0.28%, а Nasdaq - на 0.21%. Инвесторы продолжили отыгрывать позитивную макростатистику прошлой недели, а также готовиться к ключевым событиям текущей. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно в зеленой зоне.
На этой неделе более 160 компаний из состава S&P 500, включая Apple #AAPL и Amazon #AMZN, должны представить последние квартальные результаты. Сегодня свои отчеты обнародуют Merck #MRK, Pfizer #PFE, AMD #AMD, Caterpillar #CAT, Starbucks #SBUX, Uber #UBER и Altria #MO.
На текущий момент более 80% уже отчитавшихся корпораций превысили консенсус-оценки по прибыли на акцию. Данный фактор усиливает ожидания, что экономике удастся избежать рецессии. На этом фоне аналитики Citigroup повысили свои целевые ориентиры по S&P 500 на конец 2023 г. и середину 2024 г. до 4600 п. и 5000 п., соответственно, отражая высокие шансы на «мягкую посадку».
В конце недели выйдет июльский отчет по занятости. Если данные подтвердят перегрев американского рынка труда, вероятность еще одного повышения ставки ФРС возрастет, и рисковые активы окажутся под давлением.
💎 «Данные, выходящие на этой неделе, должны соответствовать сценарию "мягкой посадки". В противном случае, вновь появятся вопросы о том, может ли замедляющаяся инфляция сосуществовать с напряженным рынком труда», - пишут аналитики Citigroup.
Между тем, вчера президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби заявил, что ФРС достаточно успешно справляется со снижением инфляции, не вызывая рецессии. На этом фоне ЦБ будет следить за новыми данными по мере приближения сентябрьского заседания, чтобы судить о целесообразности дальнейшего ужесточения ДКП.
Публикация экономических данных сегодня:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (июнь)
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Важные события недели - 23.10.2023
На этой насыщенной событиями неделе в центре внимания будет находиться продолжение сезона отчетности. Свои результаты начнут представлять крупнейшие технологические компании. Помимо этого инвесторы будут следить за публикацией макростатистики. Наиболее важными станут отчеты по индексам деловой активности, ВВП за 3-й квартал, а также по Core PCE, который является предпочитаемым ФРС показателем инфляции.
Европейский центральный банк объявит о своем решении по процентным ставке 26 октября. Ожидается, что ЕЦБ сохранит ставку на прежнем уровне после повышения на 450 б.п. с июля 2022 года. Что касается американского ЦБ, то в преддверии ноябрьского заседания его члены будут находиться в периоде «недели тишины». Тем не менее дискуссии среди участников рынка по поводу решений будут продолжаться.
⚠️ Макроэкономические данные:
24 октября:
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе (октябрь)
25 октября:
• Число выданных разрешений на строительство (сентябрь)
• Продажи нового жилья (сентябрь)
26 октября:
• Заказы на товары длительного пользования (сентябрь)
• Первая оценка по ВВП США за 3-й квартал
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (сентябрь)
27 октября:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (сентябрь)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (октябрь)
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
24 октября - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Visa #V, Coca-Cola #KO, Texas Instruments #TXN, General Electric #GE
25 октября - Meta Platforms #META, T-Mobile US #TMUS, Boeing #BA, General Dynamics #GD
26 октября - Amazon #AMZN, Mastercard #MA, Merck #MRK, Intel #INTC, Altria #MO, Chipotle MG #CMG, Northrop Grumman #NOC, UPS #UPS
27 октября - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, AbbVie #ABBV
Заметные конференции:
24 октября пройдет конференция Women's Wear Daily, посвященная розничной торговле, на которой выступит топ-менеджмент Macy's #M, Prada и Abercrombie & Fitch #ANF. В этот же день H.C. Wainwright организует конференция для компаний из сектора здравоохранения. Событие может стать катализатором для акций NeuroBo #NRBO, Akero #AKRO и Sagimet #SGMT.
Всю неделю будет идти саммит eVTOL в США, на котором свои разработки представят производители электрических летательных аппаратов с вертикальным взлетом и посадкой Eve Air Mobility, Archer Aviation #ACHR и Amprius #AMPX.
Другие корпоративные события:
В понедельник Stellantis #STLA представит полностью обновленный модельный ряд минивэнов для каждой марки. Между тем, забастовки профсоюза UAW на предприятиях компании все еще продолжаются.
24 октября представители Anthropic будут докладчиками на технологическом саммите Bloomberg. Недавно Amazon #AMZN объявила о намерении инвестировать до $4 млрд в этот ИИ-стартап. В этот же день Qualcomm #QCOM представит обновленную стратегию. 25 октября акционеры Capri Holdings #CPRI будут голосовать по одобрению предложения о поглощении компанией Tapestry #TPR.
Среди компаний, которые проведут мероприятия для инвесторов на неделе: NetApp #NTAP, Lenovo, Shockwave Medical #SWAV, Bionano #BNGO, PDF Solutions #PDFS, Garrett Motion #GTX, Amgen #AMGN, AnaptysBio #ANAB и BriaCell Therapeutics #BCTX.
#США #неделя_впереди
@aabeta
На этой насыщенной событиями неделе в центре внимания будет находиться продолжение сезона отчетности. Свои результаты начнут представлять крупнейшие технологические компании. Помимо этого инвесторы будут следить за публикацией макростатистики. Наиболее важными станут отчеты по индексам деловой активности, ВВП за 3-й квартал, а также по Core PCE, который является предпочитаемым ФРС показателем инфляции.
Европейский центральный банк объявит о своем решении по процентным ставке 26 октября. Ожидается, что ЕЦБ сохранит ставку на прежнем уровне после повышения на 450 б.п. с июля 2022 года. Что касается американского ЦБ, то в преддверии ноябрьского заседания его члены будут находиться в периоде «недели тишины». Тем не менее дискуссии среди участников рынка по поводу решений будут продолжаться.
⚠️ Макроэкономические данные:
24 октября:
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе (октябрь)
25 октября:
• Число выданных разрешений на строительство (сентябрь)
• Продажи нового жилья (сентябрь)
26 октября:
• Заказы на товары длительного пользования (сентябрь)
• Первая оценка по ВВП США за 3-й квартал
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (сентябрь)
27 октября:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (сентябрь)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (октябрь)
📰 Отчетность интересующих нас компаний:
24 октября - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Visa #V, Coca-Cola #KO, Texas Instruments #TXN, General Electric #GE
25 октября - Meta Platforms #META, T-Mobile US #TMUS, Boeing #BA, General Dynamics #GD
26 октября - Amazon #AMZN, Mastercard #MA, Merck #MRK, Intel #INTC, Altria #MO, Chipotle MG #CMG, Northrop Grumman #NOC, UPS #UPS
27 октября - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, AbbVie #ABBV
Заметные конференции:
24 октября пройдет конференция Women's Wear Daily, посвященная розничной торговле, на которой выступит топ-менеджмент Macy's #M, Prada и Abercrombie & Fitch #ANF. В этот же день H.C. Wainwright организует конференция для компаний из сектора здравоохранения. Событие может стать катализатором для акций NeuroBo #NRBO, Akero #AKRO и Sagimet #SGMT.
Всю неделю будет идти саммит eVTOL в США, на котором свои разработки представят производители электрических летательных аппаратов с вертикальным взлетом и посадкой Eve Air Mobility, Archer Aviation #ACHR и Amprius #AMPX.
Другие корпоративные события:
В понедельник Stellantis #STLA представит полностью обновленный модельный ряд минивэнов для каждой марки. Между тем, забастовки профсоюза UAW на предприятиях компании все еще продолжаются.
24 октября представители Anthropic будут докладчиками на технологическом саммите Bloomberg. Недавно Amazon #AMZN объявила о намерении инвестировать до $4 млрд в этот ИИ-стартап. В этот же день Qualcomm #QCOM представит обновленную стратегию. 25 октября акционеры Capri Holdings #CPRI будут голосовать по одобрению предложения о поглощении компанией Tapestry #TPR.
Среди компаний, которые проведут мероприятия для инвесторов на неделе: NetApp #NTAP, Lenovo, Shockwave Medical #SWAV, Bionano #BNGO, PDF Solutions #PDFS, Garrett Motion #GTX, Amgen #AMGN, AnaptysBio #ANAB и BriaCell Therapeutics #BCTX.
#США #неделя_впереди
@aabeta
Важные события недели - 29.01.2024
Эта неделя будет насыщена массой важных событий. В среду ФРС обнародует итоги заседания ФРС. Ожидается, что центральный банк оставит ставку без изменений, а тон регулятора будет менее «ястребиным», учитывая последние позитивные макроданные. В течение недели также отчитается большая часть «великолепной семерки», оказавшая ощутимую широкому рынку в этом и прошлом году. Стоит рассчитывать на повышенную волатильность в дни отчетов. Помимо этого, в конце недели выйдет статистика с рынка труда, которая повлияет на ожидания по динамике ключевой ставки.
⚠️ Макроэкономические данные:
30 января:
• Индекс доверия потребителей США от CB (январь)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (декабрь)
31 января:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе США от ADP (январь)
• Итоги заседания ФРС
2 февраля:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (январь)
• Уровень безработицы (январь)
• Индекс настроения потребителей и инфляционные ожидания от Мичиганского университета (январь)
📰 Заметные отчетности:
29 января - Whirlpool #WHR, Nucor #NUE
30 января - General Motors #GM, UPS #UPS, Sysco #SYY, Pfizer #PFE, Alphabet #GOOG, Microsoft #MSFT, Starbucks #SBUX, Mondelez #MDLZ, AMD #AMD
31 января - Phillips 66 #PSX, Boeing #BA, Mastercard #MA, Qualcomm #QCOM
1 февраля - Merck #MRK, Honeywell #HON, Altria #MO, Amazon #AMZN, Apple #AAPL, Meta Platforms #META
2 февраля - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, AbbVie #ABBV
💡 Календарь других корпоративных событий:
На неделе несколько корпораций организуют собственные мероприятия, которые способны стать драйверами для акций:
29 января - Baker Hughes #BKR проведет свое ежегодное собрание акционеров. В списке выступающих - топ-менеджеры компании, представители Saudi Aramco и министр энергетики Саудовской Аравии.
31 января - Начнутся торги акциями финляндской Amer Sports, занимающаяся производством спортивного снаряжения. Компании принадлежат бренды Arc'teryx, Salomon, Wilson, Atomic, Louisville Slugger и Peak Performance. В этот же день пройдет голосование акционеров ImmunoGen #IMGN и AbbVie #ABBV по поводу слияния.
1 февраля - Texas Instruments #TXN проведет мероприятие по обзору управления капиталом. Акции TXN в прошлом были волатильными, когда проводилось это событие. Помимо этого, Oculis #OCS выступит на саммите Next Generation Ophthalmic Drug Delivery, а PriceSmart #PSMT и Amdocs #DOCS организуют ежегодные встречи акционеров.
#США #неделя_впереди
@aabeta
Эта неделя будет насыщена массой важных событий. В среду ФРС обнародует итоги заседания ФРС. Ожидается, что центральный банк оставит ставку без изменений, а тон регулятора будет менее «ястребиным», учитывая последние позитивные макроданные. В течение недели также отчитается большая часть «великолепной семерки», оказавшая ощутимую широкому рынку в этом и прошлом году. Стоит рассчитывать на повышенную волатильность в дни отчетов. Помимо этого, в конце недели выйдет статистика с рынка труда, которая повлияет на ожидания по динамике ключевой ставки.
⚠️ Макроэкономические данные:
30 января:
• Индекс доверия потребителей США от CB (январь)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (декабрь)
31 января:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе США от ADP (январь)
• Итоги заседания ФРС
2 февраля:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (январь)
• Уровень безработицы (январь)
• Индекс настроения потребителей и инфляционные ожидания от Мичиганского университета (январь)
📰 Заметные отчетности:
29 января - Whirlpool #WHR, Nucor #NUE
30 января - General Motors #GM, UPS #UPS, Sysco #SYY, Pfizer #PFE, Alphabet #GOOG, Microsoft #MSFT, Starbucks #SBUX, Mondelez #MDLZ, AMD #AMD
31 января - Phillips 66 #PSX, Boeing #BA, Mastercard #MA, Qualcomm #QCOM
1 февраля - Merck #MRK, Honeywell #HON, Altria #MO, Amazon #AMZN, Apple #AAPL, Meta Platforms #META
2 февраля - Exxon Mobil #XOM, Chevron #CVX, AbbVie #ABBV
💡 Календарь других корпоративных событий:
На неделе несколько корпораций организуют собственные мероприятия, которые способны стать драйверами для акций:
29 января - Baker Hughes #BKR проведет свое ежегодное собрание акционеров. В списке выступающих - топ-менеджеры компании, представители Saudi Aramco и министр энергетики Саудовской Аравии.
31 января - Начнутся торги акциями финляндской Amer Sports, занимающаяся производством спортивного снаряжения. Компании принадлежат бренды Arc'teryx, Salomon, Wilson, Atomic, Louisville Slugger и Peak Performance. В этот же день пройдет голосование акционеров ImmunoGen #IMGN и AbbVie #ABBV по поводу слияния.
1 февраля - Texas Instruments #TXN проведет мероприятие по обзору управления капиталом. Акции TXN в прошлом были волатильными, когда проводилось это событие. Помимо этого, Oculis #OCS выступит на саммите Next Generation Ophthalmic Drug Delivery, а PriceSmart #PSMT и Amdocs #DOCS организуют ежегодные встречи акционеров.
#США #неделя_впереди
@aabeta
Важные события недели - 22.04.2024
Эта неделя вновь отметится повышенной волатильностью, учитывая множество катализаторов. В центре внимания будут находиться данные по Core PCE и первой оценке ВВП США за 1-й квартал. Также отчитаются представители «великолепной семерки» Microsoft, Alphabet, Meta Platforms (запрещена в РФ как экстремистская) и Tesla. В совокупности на неделе отчитается 37% от капитализации S&P 500.
С точки зрения «быков», рынок находится в состоянии технической перепроданности. В бумагах технологических компаний прошли крупнейшие распродажи за несколько месяцев. В случае выхода данных и отчетностей выше ожиданий, может пройти ралли облегчения. По словам «медведей», динамику индексов продолжат сдерживать высокие доходности казначейских облигаций, геополитическая неопределенность и новые смешанные отчеты технологических компаний (см. ASML, TSMC, NFLX).
Мы занимаем конструктивный взгляд на фондовый рынок. Пользуемся слабостью на облигационном рынке для увеличения позиций. Что касается акций, мы будем присматриваться к тактическим покупкам при более выраженном развороте широкого рынка.
⚠️ Макроэкономические данные:
23 апреля:
• Предварительные индексы деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе (апрель)
• Продажи нового жилья (март)
24 апреля:
• Заказы на товары длительного пользования (март)
25 апреля:
• ВВП США (1-й квартал)
26 апреля:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (март)
• Индекс настроения и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (апрель)
📰 Заметные отчетности:
22 апреля - Verizon #VZ, Albertsons Companies #ACI
23 апреля - Visa #V, Tesla #TSLA, PepsiCo #PEP, Texas Instruments #TXN, Philip Morris #PM, UPS #UPS, Lockheed Martin #LMT, General Motors #GM
24 апреля - Meta Platforms #META, IBM #IBM, AT&T #T, Boeing #BA, Ford #F
25 апреля - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, Intel #INTC, Altria #MO
26 апреля - TotalEnergies #TTE, Exxon Mobil #XOM, AbbVie #ABBV, Chevron #CVX
@aabeta
Эта неделя вновь отметится повышенной волатильностью, учитывая множество катализаторов. В центре внимания будут находиться данные по Core PCE и первой оценке ВВП США за 1-й квартал. Также отчитаются представители «великолепной семерки» Microsoft, Alphabet, Meta Platforms (запрещена в РФ как экстремистская) и Tesla. В совокупности на неделе отчитается 37% от капитализации S&P 500.
С точки зрения «быков», рынок находится в состоянии технической перепроданности. В бумагах технологических компаний прошли крупнейшие распродажи за несколько месяцев. В случае выхода данных и отчетностей выше ожиданий, может пройти ралли облегчения. По словам «медведей», динамику индексов продолжат сдерживать высокие доходности казначейских облигаций, геополитическая неопределенность и новые смешанные отчеты технологических компаний (см. ASML, TSMC, NFLX).
Мы занимаем конструктивный взгляд на фондовый рынок. Пользуемся слабостью на облигационном рынке для увеличения позиций. Что касается акций, мы будем присматриваться к тактическим покупкам при более выраженном развороте широкого рынка.
⚠️ Макроэкономические данные:
23 апреля:
• Предварительные индексы деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе (апрель)
• Продажи нового жилья (март)
24 апреля:
• Заказы на товары длительного пользования (март)
25 апреля:
• ВВП США (1-й квартал)
26 апреля:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (март)
• Индекс настроения и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (апрель)
📰 Заметные отчетности:
22 апреля - Verizon #VZ, Albertsons Companies #ACI
23 апреля - Visa #V, Tesla #TSLA, PepsiCo #PEP, Texas Instruments #TXN, Philip Morris #PM, UPS #UPS, Lockheed Martin #LMT, General Motors #GM
24 апреля - Meta Platforms #META, IBM #IBM, AT&T #T, Boeing #BA, Ford #F
25 апреля - Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, Intel #INTC, Altria #MO
26 апреля - TotalEnergies #TTE, Exxon Mobil #XOM, AbbVie #ABBV, Chevron #CVX
@aabeta
Утренний обзор - 25.04.2024
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.72% (5070 п.)
📉 Nasdaq: -1.32% (17430 п.)
📉 Dow Jones: -0.22% (38594 п.)
🌕 Золото: +0.19% ($2319)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.26% ($87.18)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.13% (4.65%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в красной зоне. Вчера основные индексы завершили день с минимальными изменениями: S&P 500 вырос на 0.02%, Nasdaq поднялся на 0.10%, а Dow Jones снизился на 0.11%. Инвесторы оценивали смешанные отчетности корпораций, а после закрытия рынка индексы снизились после слабых результатов IBM #IBM и Meta Platforms #META (запрещена в РФ как экстремистская). Фоновое давление оказало возобновление роста доходностей казначейских облигаций. Фондовый рынок Азии торгуется разнонаправленно.
8 из 11 секторов S&P 500 завершили день с повышением. Товары вторичной необходимости стали лидерами роста, поддерживаемые результатами Tesla #TSLA. Вторым по динамике стал сектор первичной необходимости, где продолжилось ралли во многих крупных именах после публикации квартальных отчетов.
В то же время худшую динамику показал промышленный сектор. Смешанные отчетности опубликовали Boeing #BA, транспортная компания Old Dominion Freight Line #ODFL, а также железные дороги Canadian Pacific #CP и Norfolk Southern #NSC. Ранее слабые результаты также показали другие перевозчики J.B. Hunt TS #JBHT и Knight-Swift #KNX.
При прогнозном росте ВВП в 1-м квартале на 3.1%, казалось бы, компании, занимающиеся перемещением грузов по стране, должны набирать обороты. Аналитики связывают все еще слабую динамику в секторе с переизбытком перевозчиков, число которых заметно увеличилось во время пандемии, когда наиболее остро ощущались проблемы с цепями поставок. По оценкам, сейчас предложение грузовых авто превышает спрос почти на 20%.
Акции IBM на постмаркете снизились на 8.3%. Компания не дотянула до прогнозов по выручке из-за удлинения цикла продаж и сокращения дискреционных расходов клиентов. Тем не менее прогноз на 2024 год был сохранен. Помимо этого, компания подтвердила покупку разработчика облачного ПО HashiCorp #HCP за $6.4 млрд.
Бумаги Meta Platforms скорректировались на 15%. Выручка и прибыль достигли консенсус-оценок. Тем не менее инвесторы были разочарованы прогнозом по продажам на текущий квартал, а также повышением ожиданий по операционным и капитальным расходам на весь 2024 год. Трейдеры без оптимизма встретили заявления о вступлении Meta в многолетний инвестиционный цикл, сфокусированный на ИИ, прежде чем перейти к более полной монетизации этих продуктов.
Сегодня в центре внимания инвесторов будет находиться публикация первой оценки по ВВП США за 1-й квартал. Помимо этого, отчитаются крупные компании, которые также определят дальнейшую динамику широкого рынка. Среди них: Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, Intel #INTC и Altria #MO.
«Отчет по ВВП будет иметь решающее значение, так как участники рынка надеются на мягкие цифры, которые приведут к снижению ставки скорее раньше, чем позже. Мы ожидаем более сильного, чем прогнозируется, показателя. Это будет отлично для перспектив роста прибылей, но вновь негативно для сроков и масштабов смягчения ДКП», - считают в аналитическом отделе Interactive Brokers.
Публикация экономических данных сегодня:
• ВВП США (1-й квартал)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.72% (5070 п.)
📉 Nasdaq: -1.32% (17430 п.)
📉 Dow Jones: -0.22% (38594 п.)
🌕 Золото: +0.19% ($2319)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.26% ($87.18)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.13% (4.65%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в красной зоне. Вчера основные индексы завершили день с минимальными изменениями: S&P 500 вырос на 0.02%, Nasdaq поднялся на 0.10%, а Dow Jones снизился на 0.11%. Инвесторы оценивали смешанные отчетности корпораций, а после закрытия рынка индексы снизились после слабых результатов IBM #IBM и Meta Platforms #META (запрещена в РФ как экстремистская). Фоновое давление оказало возобновление роста доходностей казначейских облигаций. Фондовый рынок Азии торгуется разнонаправленно.
8 из 11 секторов S&P 500 завершили день с повышением. Товары вторичной необходимости стали лидерами роста, поддерживаемые результатами Tesla #TSLA. Вторым по динамике стал сектор первичной необходимости, где продолжилось ралли во многих крупных именах после публикации квартальных отчетов.
В то же время худшую динамику показал промышленный сектор. Смешанные отчетности опубликовали Boeing #BA, транспортная компания Old Dominion Freight Line #ODFL, а также железные дороги Canadian Pacific #CP и Norfolk Southern #NSC. Ранее слабые результаты также показали другие перевозчики J.B. Hunt TS #JBHT и Knight-Swift #KNX.
При прогнозном росте ВВП в 1-м квартале на 3.1%, казалось бы, компании, занимающиеся перемещением грузов по стране, должны набирать обороты. Аналитики связывают все еще слабую динамику в секторе с переизбытком перевозчиков, число которых заметно увеличилось во время пандемии, когда наиболее остро ощущались проблемы с цепями поставок. По оценкам, сейчас предложение грузовых авто превышает спрос почти на 20%.
Акции IBM на постмаркете снизились на 8.3%. Компания не дотянула до прогнозов по выручке из-за удлинения цикла продаж и сокращения дискреционных расходов клиентов. Тем не менее прогноз на 2024 год был сохранен. Помимо этого, компания подтвердила покупку разработчика облачного ПО HashiCorp #HCP за $6.4 млрд.
Бумаги Meta Platforms скорректировались на 15%. Выручка и прибыль достигли консенсус-оценок. Тем не менее инвесторы были разочарованы прогнозом по продажам на текущий квартал, а также повышением ожиданий по операционным и капитальным расходам на весь 2024 год. Трейдеры без оптимизма встретили заявления о вступлении Meta в многолетний инвестиционный цикл, сфокусированный на ИИ, прежде чем перейти к более полной монетизации этих продуктов.
Сегодня в центре внимания инвесторов будет находиться публикация первой оценки по ВВП США за 1-й квартал. Помимо этого, отчитаются крупные компании, которые также определят дальнейшую динамику широкого рынка. Среди них: Microsoft #MSFT, Alphabet #GOOG, Merck #MRK, Caterpillar #CAT, Intel #INTC и Altria #MO.
«Отчет по ВВП будет иметь решающее значение, так как участники рынка надеются на мягкие цифры, которые приведут к снижению ставки скорее раньше, чем позже. Мы ожидаем более сильного, чем прогнозируется, показателя. Это будет отлично для перспектив роста прибылей, но вновь негативно для сроков и масштабов смягчения ДКП», - считают в аналитическом отделе Interactive Brokers.
Публикация экономических данных сегодня:
• ВВП США (1-й квартал)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Важные события недели - 29.07.2024
На этой насыщенной событиями неделе в центре внимания будет находиться заседание ФРС. Регулятор оставит ставку без изменений, однако ожидается пересмотр заявления, чтобы отразить смягчение рынка труда и прогресс в снижении инфляции. Хотя председатель Пауэлл может и не пообещать прямого снижения ставки в сентябре, он, скорее всего, намекнет на это. Более определенный сигнал, вероятно, будет дан во время его ежегодного выступления в Джексон-Хоуле.
В макростатистике особое внимание привлекут данные с рынка труда и промышленному PMI. Консенсус Bloomberg закладывает, что рост занятых в несельскохозяйственном секторе в прошлом месяце составил 190 тыс. после 206 тыс. в июне. В то же время, деловая активность в производстве продолжит сокращение. Данные должны дополнительно усилить ожидания снижения ставки в сентябре.
Не менее важными станут отчетности бигтехов. В результатах Microsoft, Meta и Amazon наиболее важными темами станут динамика капитальных затрат и отдача инвестиций в ИИ. От Apple инвесторы будут ждать дополнительных комментариев о продажах в Китае, а также о функциях и сроках запуска средств искусственного интеллекта.
⚠️ Макроэкономические данные:
30 июля:
• Индекс доверия потребителей CB (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (июнь)
31 июля:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (июль)
• Индекс стоимости рабочей силы (2 кв.)
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (м/м) (июнь)
• Итоги заседания ФРС
1 августа:
• Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (июль)
2 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (июль)
• Средняя почасовая заработная плата (июль)
• Уровень безработицы (июль)
• Объём промышленных заказов (июнь)
📰 Заметные отчетности:
29 июля - McDonald's #MCD, ON Semi #ON.
30 июля - Microsoft #MSFT, P&G #PG, Merck #MRK, AMD #AMD, Pfizer #PFE, Starbucks #SBUX, Airbus #AIR, First Solar #FLSR
31 июля - Meta Platforms #META, Mastercard #MA, Qualcomm #QCOM, Arm #ARM, Boeing #BA, Altria #MO, Bunge #BG
1 августа - Amazon #AMZN, Apple #AAPL, Intel #INTC, Block #SQ, DoorDash #DASH, ConocoPhillips #COP, DraftKings #DKNG, Shell #SHEL, Mobileye
2 августа - Chevron #CVX, Exxon Mobil #XOM
#США #неделя_впереди
@aabeta
На этой насыщенной событиями неделе в центре внимания будет находиться заседание ФРС. Регулятор оставит ставку без изменений, однако ожидается пересмотр заявления, чтобы отразить смягчение рынка труда и прогресс в снижении инфляции. Хотя председатель Пауэлл может и не пообещать прямого снижения ставки в сентябре, он, скорее всего, намекнет на это. Более определенный сигнал, вероятно, будет дан во время его ежегодного выступления в Джексон-Хоуле.
В макростатистике особое внимание привлекут данные с рынка труда и промышленному PMI. Консенсус Bloomberg закладывает, что рост занятых в несельскохозяйственном секторе в прошлом месяце составил 190 тыс. после 206 тыс. в июне. В то же время, деловая активность в производстве продолжит сокращение. Данные должны дополнительно усилить ожидания снижения ставки в сентябре.
Не менее важными станут отчетности бигтехов. В результатах Microsoft, Meta и Amazon наиболее важными темами станут динамика капитальных затрат и отдача инвестиций в ИИ. От Apple инвесторы будут ждать дополнительных комментариев о продажах в Китае, а также о функциях и сроках запуска средств искусственного интеллекта.
⚠️ Макроэкономические данные:
30 июля:
• Индекс доверия потребителей CB (июль)
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (июнь)
31 июля:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (июль)
• Индекс стоимости рабочей силы (2 кв.)
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (м/м) (июнь)
• Итоги заседания ФРС
1 августа:
• Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (июль)
2 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (июль)
• Средняя почасовая заработная плата (июль)
• Уровень безработицы (июль)
• Объём промышленных заказов (июнь)
📰 Заметные отчетности:
29 июля - McDonald's #MCD, ON Semi #ON.
30 июля - Microsoft #MSFT, P&G #PG, Merck #MRK, AMD #AMD, Pfizer #PFE, Starbucks #SBUX, Airbus #AIR, First Solar #FLSR
31 июля - Meta Platforms #META, Mastercard #MA, Qualcomm #QCOM, Arm #ARM, Boeing #BA, Altria #MO, Bunge #BG
1 августа - Amazon #AMZN, Apple #AAPL, Intel #INTC, Block #SQ, DoorDash #DASH, ConocoPhillips #COP, DraftKings #DKNG, Shell #SHEL, Mobileye
2 августа - Chevron #CVX, Exxon Mobil #XOM
#США #неделя_впереди
@aabeta
Важные события недели - 27.01.2025
Эта неделя будет насыщена массой важных для рынка событий. Пройдет заседание ФРС. Рынок закладывает, что центральный банк оставит ставку без изменений. Помимо этого, выйдет предпочитаемый ФРС индикатор инфляции Core PCE за декабрь, а также первая оценка по ВВП США за 4-й квартал. В рамках сезона отчетности свои результаты опубликуют четыре представителя «великолепной семерки»: Apple, Microsoft, Meta Platforms и Tesla. Не менее важными для полупроводникового сектора станет отчетность ASML. В начале недели инвесторы также будут оценивать последствия для участников сферы искусственного интеллекта запуска китайской ИИ модели DeepSeek с открытым кодом, которая была заметно дешевле в разработке, но не сильно уступает аналогам в производительности.
⚠️ Макроэкономические данные:
27 января:
• Продажи нового жилья (декабрь)
28 января:
• Объём заказов на товары длительного пользования (дек)
• Индекс доверия потребителей от CB (янв)
29 января:
• Итоги заседания ФРС
30 января:
• Первая оценка ВВП США за 4-й квартал
31 января:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (декабрь)
📰 Заметные отчетности:
27 января - AT&T #T, Nucor #NUE
28 января – Boeing #BA, SAP #SAP, RTX #RTX, Lockheed Martin #LMT, SAP #SAP, LVMH #MC, Starbucks #SBUX, General Motors #GM,
29 января – Microsoft #MSFT, Meta Platforms #META, Tesla #TSLA, ASML #ASML, T-Mobile US #TMUS, ServiceNow #NOW, IBM #IBM, Lam Research #LRCX, Western Digital #WDC
30 января – Apple #AAPL, Visa #V, Mastercard #MA, Blackstone #BX, Sanofi #SNY, Roche #ROG, UPS #UPS, KLA #KLAC, Intel #INTC, Altria Group #MO, Caterpillar #CAT, Northrop Grumman #NOC, Dynatrace #DT, AppFolio #APPF
31 января – Exxon Mobil #XOM, AbbVie #ABBV, Colgate-Palmolive #CL, Charter #CHTR, Novartis #NVS
#США #неделя_впереди
@aabeta
Эта неделя будет насыщена массой важных для рынка событий. Пройдет заседание ФРС. Рынок закладывает, что центральный банк оставит ставку без изменений. Помимо этого, выйдет предпочитаемый ФРС индикатор инфляции Core PCE за декабрь, а также первая оценка по ВВП США за 4-й квартал. В рамках сезона отчетности свои результаты опубликуют четыре представителя «великолепной семерки»: Apple, Microsoft, Meta Platforms и Tesla. Не менее важными для полупроводникового сектора станет отчетность ASML. В начале недели инвесторы также будут оценивать последствия для участников сферы искусственного интеллекта запуска китайской ИИ модели DeepSeek с открытым кодом, которая была заметно дешевле в разработке, но не сильно уступает аналогам в производительности.
⚠️ Макроэкономические данные:
27 января:
• Продажи нового жилья (декабрь)
28 января:
• Объём заказов на товары длительного пользования (дек)
• Индекс доверия потребителей от CB (янв)
29 января:
• Итоги заседания ФРС
30 января:
• Первая оценка ВВП США за 4-й квартал
31 января:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (декабрь)
📰 Заметные отчетности:
27 января - AT&T #T, Nucor #NUE
28 января – Boeing #BA, SAP #SAP, RTX #RTX, Lockheed Martin #LMT, SAP #SAP, LVMH #MC, Starbucks #SBUX, General Motors #GM,
29 января – Microsoft #MSFT, Meta Platforms #META, Tesla #TSLA, ASML #ASML, T-Mobile US #TMUS, ServiceNow #NOW, IBM #IBM, Lam Research #LRCX, Western Digital #WDC
30 января – Apple #AAPL, Visa #V, Mastercard #MA, Blackstone #BX, Sanofi #SNY, Roche #ROG, UPS #UPS, KLA #KLAC, Intel #INTC, Altria Group #MO, Caterpillar #CAT, Northrop Grumman #NOC, Dynatrace #DT, AppFolio #APPF
31 января – Exxon Mobil #XOM, AbbVie #ABBV, Colgate-Palmolive #CL, Charter #CHTR, Novartis #NVS
#США #неделя_впереди
@aabeta