Важные события недели - 10.07.2023
В центре внимания - публикация отчета по индексу потребительских цен за июнь. Помимо этого, в конце недели стартует сезон отчетности за 2-й квартал. Инвесторы будут пристально следить за результатами корпораций в поисках сигналов о влиянии высоких процентных ставок.
⚠️ Макроэкономические данные:
12 июля:
• Индекс потребительских цен (CPI) (июнь)
13 июля:
• Ежемесячный отчет ОПЕК
• Индекс цен производителей (PPI) (июнь)
14 июля:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (июль)
📰 Заметные отчетности:
13 июля - PepsiCo #PEP, Delta Air Lines #DAL, Conagra Brands #CAG
14 июля - UnitedHealth Group #UNH, JPMorgan Chase #JPM, Wells Fargo #WFC, State Street #STT, BlackRock #BLK, Citigroup #C
Отчет по инфляции:
Консенсус-прогноз экономистов предполагает, что темпы роста потребительской инфляции в июне замедлились до 3.1% с 4% в мае. В то же время, рост базового показателя, без учета продовольствия и топлива, сократился до 5% с 5.3% в предыдущем месяце. В случае выхода статистики выше прогнозов, на рынке усилятся ожиданий жесткой риторики ФРС.
Начало сезона отчетности:
Традиционно первыми свои отчетности представят крупнейшие банки США. Некоторые аналитики предупреждают, что чистая прибыль крупных банков достигла пика в 1-м квартале, учитывая продолжающийся рост расходов, связанных с инфляцией, а также подготовку к потенциальным регуляторным изменениям. Ожидается, что отчетности окажут наибольшее влияние на динамику акций региональных кредиторов.
Неделя ритейлеров:
Amazon #AMZN проведет Prime Day 11-12 июля, в рамках которого многие товары будут продаваться с крупными скидками. JPMorgan прогнозирует, что Prime Day принесет дополнительную выручку в размере $5 млрд, что на 13% больше по сравнению с мероприятием в прошлом году. Банк считает, что Amazon хорошо подготовлена к повышенному спросу, и полагает, что событие поможет компании правильно распределить запасы.
Помимо Amazon, такие ритейлеры как Walmart WMT, Target #TGT, Best Buy #BBY, Newegg #NEGG, Nordstrom #JWN и Wayfair #W также проведут распродажи на этой неделе.
Другие корпоративные события:
11 июля производитель грузовых автомобилей Daimler Truck #DTG проведет День рынка капитала впервые после выхода на биржу. Deutsche Bank ожидает, что компания представит обновленную техническую информацию, включающую показатели рентабельности дизельных и электрических грузовиков, а также дорожную карту развития бизнеса до 2030 года. Помимо прочего, Daimler Truck может объявить о проведении байбека.
Разработчик ПО Sprinklr #CXM проведет свой День инвестора 12 июля. Как ожидается, менеджмент опишет рыночные возможности компании, а также представит подробный обзор на платформу и финансовые перспективы. На неделе также множество биотехнологических компаний представят обновления по своим разработкам. Среди наиболее заметных: Journey Medical #DERM, Fortress Biotech #FBIO, Sarepta #SRPT, Avidity #RNA, Ionis #IONS, а ProQR #PRQR.
💡 Barron’s обращает внимание на акции региональных банков, которые еще не полностью восстановились после событий, связанных с крахом SVB и нескольких других кредиторов. По мнению аналитиков, коррекция предоставляет неплохую возможность для покупки. Последние данные указывают на нормализацию депозитов и кредитов банков, при этом они продолжают стабильно генерировать чистую прибыль. Barron’s выделяет для покупки акции следующих региональных банков:
✅ Axos Financial #AX
✅ Bread Financial Holdings #BFH
✅ First Financial Bancorp #FFBC
✅ OFG Bancorp #OFG
✅ Preferred Bank #PFBC
✅ S&T Bancorp #STBA
#США #неделя_впереди
· связаться с нами · сайт · youtube
В центре внимания - публикация отчета по индексу потребительских цен за июнь. Помимо этого, в конце недели стартует сезон отчетности за 2-й квартал. Инвесторы будут пристально следить за результатами корпораций в поисках сигналов о влиянии высоких процентных ставок.
⚠️ Макроэкономические данные:
12 июля:
• Индекс потребительских цен (CPI) (июнь)
13 июля:
• Ежемесячный отчет ОПЕК
• Индекс цен производителей (PPI) (июнь)
14 июля:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (июль)
📰 Заметные отчетности:
13 июля - PepsiCo #PEP, Delta Air Lines #DAL, Conagra Brands #CAG
14 июля - UnitedHealth Group #UNH, JPMorgan Chase #JPM, Wells Fargo #WFC, State Street #STT, BlackRock #BLK, Citigroup #C
Отчет по инфляции:
Консенсус-прогноз экономистов предполагает, что темпы роста потребительской инфляции в июне замедлились до 3.1% с 4% в мае. В то же время, рост базового показателя, без учета продовольствия и топлива, сократился до 5% с 5.3% в предыдущем месяце. В случае выхода статистики выше прогнозов, на рынке усилятся ожиданий жесткой риторики ФРС.
Начало сезона отчетности:
Традиционно первыми свои отчетности представят крупнейшие банки США. Некоторые аналитики предупреждают, что чистая прибыль крупных банков достигла пика в 1-м квартале, учитывая продолжающийся рост расходов, связанных с инфляцией, а также подготовку к потенциальным регуляторным изменениям. Ожидается, что отчетности окажут наибольшее влияние на динамику акций региональных кредиторов.
Неделя ритейлеров:
Amazon #AMZN проведет Prime Day 11-12 июля, в рамках которого многие товары будут продаваться с крупными скидками. JPMorgan прогнозирует, что Prime Day принесет дополнительную выручку в размере $5 млрд, что на 13% больше по сравнению с мероприятием в прошлом году. Банк считает, что Amazon хорошо подготовлена к повышенному спросу, и полагает, что событие поможет компании правильно распределить запасы.
Помимо Amazon, такие ритейлеры как Walmart WMT, Target #TGT, Best Buy #BBY, Newegg #NEGG, Nordstrom #JWN и Wayfair #W также проведут распродажи на этой неделе.
Другие корпоративные события:
11 июля производитель грузовых автомобилей Daimler Truck #DTG проведет День рынка капитала впервые после выхода на биржу. Deutsche Bank ожидает, что компания представит обновленную техническую информацию, включающую показатели рентабельности дизельных и электрических грузовиков, а также дорожную карту развития бизнеса до 2030 года. Помимо прочего, Daimler Truck может объявить о проведении байбека.
Разработчик ПО Sprinklr #CXM проведет свой День инвестора 12 июля. Как ожидается, менеджмент опишет рыночные возможности компании, а также представит подробный обзор на платформу и финансовые перспективы. На неделе также множество биотехнологических компаний представят обновления по своим разработкам. Среди наиболее заметных: Journey Medical #DERM, Fortress Biotech #FBIO, Sarepta #SRPT, Avidity #RNA, Ionis #IONS, а ProQR #PRQR.
💡 Barron’s обращает внимание на акции региональных банков, которые еще не полностью восстановились после событий, связанных с крахом SVB и нескольких других кредиторов. По мнению аналитиков, коррекция предоставляет неплохую возможность для покупки. Последние данные указывают на нормализацию депозитов и кредитов банков, при этом они продолжают стабильно генерировать чистую прибыль. Barron’s выделяет для покупки акции следующих региональных банков:
✅ Axos Financial #AX
✅ Bread Financial Holdings #BFH
✅ First Financial Bancorp #FFBC
✅ OFG Bancorp #OFG
✅ Preferred Bank #PFBC
✅ S&T Bancorp #STBA
#США #неделя_впереди
· связаться с нами · сайт · youtube
Daimler Truck - покупка акций под катализатор
💡 Завтра компания проведет День рынка капитала. Мы ожидаем, что менеджмент предоставит позитивные комментарии, которые поддержат акции. Планируем формировать позицию в Daimler в преддверии мероприятия.
✅ Daimler Truck #DTG - немецкая автомобилестроительная компания. Является крупнейшим производителем грузовых автомобилей в мире. В 2021 году была выделена в отдельную компанию из концерна Mercedes-Benz.
🎯 Целевая цена - €45, потенциал роста +40%
Комментарии менеджмента
На своем последнем мероприятии в 2021 году компания планировала достичь равной стоимости владения электрогрузовиками и авто с ДВС к 2025 году. С того времени Daimler заключила несколько соглашений по разработке элементов питания с партнерами, такими как CATL и Volvo.
На этом фоне мы ожидаем, что компания обновит сроки достижения паритета стоимости. Вдобавок к этому, Daimler может представить дорожную карту по сокращению выбросов углекислого газа до 2030 года, чтобы соответствовать требованиям по декарбонизации в Европе.
Помимо этого, важными станут комментарии менеджмента по поводу сокращения расходов. Daimler уже снизил свои постоянные издержки на 8% в период с 2019 по 2022 год, а в целом до 2025 года планирует сокращение на 15%. Компания также стремится достичь скорректированной операционной рентабельности на уровне 10% (против 5.8% в 2019 г.) к 2025 году.
Мы ожидаем, что Daimler представит обновленную информацию о траектории сокращения расходов и о том, будут ли реализованы новые меры.
Возможный запуск обратного выкупа акций
Недавно другие крупные автопроизводители Iveco, Mercedes и BMW объявили о проведении байбека. В то же время, Volvo выплатила специальные дивиденды. Мы рассчитываем, что Daimler также объявит об увеличении отдачи капитала акционерам.
В моменте компания обладает крупным объемом кэша на балансе. В 1-м квартале чистая денежная позиция составляла €7.5 млрд. евро. При этом, мы ожидаем, что к концу года этот показатель превысит €9 млрд, благодаря устойчивой генерации денежных потоков во втором полугодии.
Ранее CFO подчеркивал, что для ведения бизнеса необходимо €4-6 млрд кэша, что оставляет более €3 млрд избыточной наличности при осторожном сценарии. Из этой суммы компания, вероятно, намерена сохранить свободный кэш для поддержания инвестиционного кредитного рейтинга.
На этом фоне мы рассчитываем, что компания может направить на байбек порядка €1 млрд. Вероятно, это положит начало долгосрочной программе выкупа акций, которая будет расширена в следующем году.
💎 Мы сохраняем позитивный как краткосрочный, так и долгосрочный взгляд на компанию. Daimler обладает крупным объемом заказов и показывает отличные темпы роста основных финансовых показателей. В то же время, меры по сокращению расходов, проводимые менеджментом, оказывают дополнительную поддержку рентабельности. Мы рассчитываем, что Daimler предоставит позитивные комментарии в рамках мероприятия, что укрепит инвестиционный кейс.
#инвестиционная_идея #акции #Европа #промышленный_сектор #DTG
· связаться с нами · сайт · youtube
💡 Завтра компания проведет День рынка капитала. Мы ожидаем, что менеджмент предоставит позитивные комментарии, которые поддержат акции. Планируем формировать позицию в Daimler в преддверии мероприятия.
✅ Daimler Truck #DTG - немецкая автомобилестроительная компания. Является крупнейшим производителем грузовых автомобилей в мире. В 2021 году была выделена в отдельную компанию из концерна Mercedes-Benz.
🎯 Целевая цена - €45, потенциал роста +40%
Комментарии менеджмента
На своем последнем мероприятии в 2021 году компания планировала достичь равной стоимости владения электрогрузовиками и авто с ДВС к 2025 году. С того времени Daimler заключила несколько соглашений по разработке элементов питания с партнерами, такими как CATL и Volvo.
На этом фоне мы ожидаем, что компания обновит сроки достижения паритета стоимости. Вдобавок к этому, Daimler может представить дорожную карту по сокращению выбросов углекислого газа до 2030 года, чтобы соответствовать требованиям по декарбонизации в Европе.
Помимо этого, важными станут комментарии менеджмента по поводу сокращения расходов. Daimler уже снизил свои постоянные издержки на 8% в период с 2019 по 2022 год, а в целом до 2025 года планирует сокращение на 15%. Компания также стремится достичь скорректированной операционной рентабельности на уровне 10% (против 5.8% в 2019 г.) к 2025 году.
Мы ожидаем, что Daimler представит обновленную информацию о траектории сокращения расходов и о том, будут ли реализованы новые меры.
Возможный запуск обратного выкупа акций
Недавно другие крупные автопроизводители Iveco, Mercedes и BMW объявили о проведении байбека. В то же время, Volvo выплатила специальные дивиденды. Мы рассчитываем, что Daimler также объявит об увеличении отдачи капитала акционерам.
В моменте компания обладает крупным объемом кэша на балансе. В 1-м квартале чистая денежная позиция составляла €7.5 млрд. евро. При этом, мы ожидаем, что к концу года этот показатель превысит €9 млрд, благодаря устойчивой генерации денежных потоков во втором полугодии.
Ранее CFO подчеркивал, что для ведения бизнеса необходимо €4-6 млрд кэша, что оставляет более €3 млрд избыточной наличности при осторожном сценарии. Из этой суммы компания, вероятно, намерена сохранить свободный кэш для поддержания инвестиционного кредитного рейтинга.
На этом фоне мы рассчитываем, что компания может направить на байбек порядка €1 млрд. Вероятно, это положит начало долгосрочной программе выкупа акций, которая будет расширена в следующем году.
💎 Мы сохраняем позитивный как краткосрочный, так и долгосрочный взгляд на компанию. Daimler обладает крупным объемом заказов и показывает отличные темпы роста основных финансовых показателей. В то же время, меры по сокращению расходов, проводимые менеджментом, оказывают дополнительную поддержку рентабельности. Мы рассчитываем, что Daimler предоставит позитивные комментарии в рамках мероприятия, что укрепит инвестиционный кейс.
#инвестиционная_идея #акции #Европа #промышленный_сектор #DTG
· связаться с нами · сайт · youtube
Daimler Truck - обновление после Дня рынка капитала
💡 Накануне мы разместили инвестиционную идею по акциям компании. Сегодня Daimler успешно провела мероприятие для аналитиков, предоставив позитивные прогнозы и комментарии, после чего акции прибавили около 2%.
✅ Daimler Truck #DTG - немецкая автомобилестроительная компания. Является крупнейшим производителем грузовых автомобилей в мире.
🎯 Целевая цена - €45, потенциал роста +39%
Основные моменты с мероприятия:
• Компания повысила прогноз по выручке на весь 2023 год с €55-57 млрд до €56-58 млрд. Консенсус аналитиков рассчитывал на €55.97 млрд. Daimler также повысила прогноз по поставкам на 20 тыс. до 530-550 тыс. грузовиков.
Ожидания по рентабельности продаж были повышены до 11-13% для североамериканского подразделения, 8-10% для европейского и 4-6% для азиатского.
• Daimler Truck объявила о проведении обратного выкупа акций в следующие два года на сумму до €2 млрд.
• Менеджмент подчеркнул, что компания провела успешный второй квартал на фоне нормализации цепей поставок, укрепления основных рынков сбыта, сохранения высоких отпускных цен и отличных показателей послепродажного обслуживания.
💎 Мы сохраняем позитивный взгляд на компанию и продолжаем держать акции. Комментарии менеджмента и новые прогнозы дополнительно укрепили нашу уверенность в инвестиционной идее. Считаем, что текущие уровни все еще предлагают неплохую возможность для увеличения позиции в акциях.
Если ваш инвестиционный капитал более $1м и вы заинтересованы в получении новых актуальных идей в иностранных акциях, напишите нам в клиентскую линию @abeta_bot для получения консультации.
#инвестиционная_идея #акции #Европа #промышленный_сектор #DTG
· связаться с нами · сайт · youtube
💡 Накануне мы разместили инвестиционную идею по акциям компании. Сегодня Daimler успешно провела мероприятие для аналитиков, предоставив позитивные прогнозы и комментарии, после чего акции прибавили около 2%.
✅ Daimler Truck #DTG - немецкая автомобилестроительная компания. Является крупнейшим производителем грузовых автомобилей в мире.
🎯 Целевая цена - €45, потенциал роста +39%
Основные моменты с мероприятия:
• Компания повысила прогноз по выручке на весь 2023 год с €55-57 млрд до €56-58 млрд. Консенсус аналитиков рассчитывал на €55.97 млрд. Daimler также повысила прогноз по поставкам на 20 тыс. до 530-550 тыс. грузовиков.
Ожидания по рентабельности продаж были повышены до 11-13% для североамериканского подразделения, 8-10% для европейского и 4-6% для азиатского.
• Daimler Truck объявила о проведении обратного выкупа акций в следующие два года на сумму до €2 млрд.
• Менеджмент подчеркнул, что компания провела успешный второй квартал на фоне нормализации цепей поставок, укрепления основных рынков сбыта, сохранения высоких отпускных цен и отличных показателей послепродажного обслуживания.
💎 Мы сохраняем позитивный взгляд на компанию и продолжаем держать акции. Комментарии менеджмента и новые прогнозы дополнительно укрепили нашу уверенность в инвестиционной идее. Считаем, что текущие уровни все еще предлагают неплохую возможность для увеличения позиции в акциях.
Если ваш инвестиционный капитал более $1м и вы заинтересованы в получении новых актуальных идей в иностранных акциях, напишите нам в клиентскую линию @abeta_bot для получения консультации.
#инвестиционная_идея #акции #Европа #промышленный_сектор #DTG
· связаться с нами · сайт · youtube
Основные посты за прошедшую неделю:
• Почему Израильским банкам не нужны Ваши деньги и почему стоит открыть там счет?
• Участие в Pipe: частные инвестиции после IPO, или как получить потенциальный доход до 600% уже в этом году
• Инвестиция в DataBricks - Лучшая ставка на революционный рост ИИ
Видео Abeta на YouTube:
• Сезон отчетности: помогут ли заниженные прогнозы превзойти ожидания инвесторов
Инвестиционные идеи:
• Коррекция в Schneider Electric #SU - отличная возможность для покупки
• Daimler Truck #DTG - обновление после Дня рынка капитала
• Mobileye - лучшая инвестиционная идея с экспозицией на автономное вождение
• RWE #RWE - фокус на отчетность за второй квартал
• Salesforce #CRM повышает цены. Как это отразится на бизнесе?
• AbbVie #ABBV - долгосрочные перспективы в сохранности
Аналитика:
• Citigroup рекомендует перекладываться из акций США в европейские активы
• Лучшие инвестиционные идеи от BTIG на второе полугодие. Часть 1 и часть 2
• Goldman Sachs о состоянии сектора здравоохранения
• Хедж-фонды ставят на дальнейшее ослабление доллара США
• JPMorgan ожидает ралли на облигационном рынке
#навигатор
• Почему Израильским банкам не нужны Ваши деньги и почему стоит открыть там счет?
• Участие в Pipe: частные инвестиции после IPO, или как получить потенциальный доход до 600% уже в этом году
• Инвестиция в DataBricks - Лучшая ставка на революционный рост ИИ
Видео Abeta на YouTube:
• Сезон отчетности: помогут ли заниженные прогнозы превзойти ожидания инвесторов
Инвестиционные идеи:
• Коррекция в Schneider Electric #SU - отличная возможность для покупки
• Daimler Truck #DTG - обновление после Дня рынка капитала
• Mobileye - лучшая инвестиционная идея с экспозицией на автономное вождение
• RWE #RWE - фокус на отчетность за второй квартал
• Salesforce #CRM повышает цены. Как это отразится на бизнесе?
• AbbVie #ABBV - долгосрочные перспективы в сохранности
Аналитика:
• Citigroup рекомендует перекладываться из акций США в европейские активы
• Лучшие инвестиционные идеи от BTIG на второе полугодие. Часть 1 и часть 2
• Goldman Sachs о состоянии сектора здравоохранения
• Хедж-фонды ставят на дальнейшее ослабление доллара США
• JPMorgan ожидает ралли на облигационном рынке
#навигатор