#США #новости_премаркета
- Apple (#AAPL) теряет 3.3% на фоне снижения ожиданий по доходу из-за короновируса.
- Nasdaq теряет 0,8% на опасениях от Apple и S&P500 падает на 0,5%.
- HSBC (#HSBC) сократит 35000 сотрудников и 100 млрд. долларов в активах в следующие 3 года, а реструктуризация потребует дополнительных издержек на 7,2 млрд. долларов. На премаркете -5%.
- В Брюсселе продолжают обсуждать вопросы по регулированию онлайн-контент Facebook (#FB).
- Генеральный прокурор Нью-Йорка решил не подавать апелляцию на решение суда дать разрешение на объединение T-mobile (#TMUS) и Sprint (#S).
- GM (#GM) продолжает реструктуризацию активов и планирует свернуть продажи в Австралии и Новой Зеландии до 2021 года. Также компания объявила о продаже производсвтенных мощностей в Тайланде. GM рассчитывает получить 1,1 млрд долларов в первом квартале, включая 300 млн. долларов денежными средствами.
- Bombardier (#BDRAF) продает железнодорожный бизнес за 8,2 млрд. долларов. Сделка поможет сократить долговую нагрузку более чем на 50%.
- Apple (#AAPL) теряет 3.3% на фоне снижения ожиданий по доходу из-за короновируса.
- Nasdaq теряет 0,8% на опасениях от Apple и S&P500 падает на 0,5%.
- HSBC (#HSBC) сократит 35000 сотрудников и 100 млрд. долларов в активах в следующие 3 года, а реструктуризация потребует дополнительных издержек на 7,2 млрд. долларов. На премаркете -5%.
- В Брюсселе продолжают обсуждать вопросы по регулированию онлайн-контент Facebook (#FB).
- Генеральный прокурор Нью-Йорка решил не подавать апелляцию на решение суда дать разрешение на объединение T-mobile (#TMUS) и Sprint (#S).
- GM (#GM) продолжает реструктуризацию активов и планирует свернуть продажи в Австралии и Новой Зеландии до 2021 года. Также компания объявила о продаже производсвтенных мощностей в Тайланде. GM рассчитывает получить 1,1 млрд долларов в первом квартале, включая 300 млн. долларов денежными средствами.
- Bombardier (#BDRAF) продает железнодорожный бизнес за 8,2 млрд. долларов. Сделка поможет сократить долговую нагрузку более чем на 50%.
#США #новости_премаркета
⁃ Индексы штурмуют новые минимумы, Америка потеряла 4,6%, Европейские индексы до 3,75%, нефть потеряла 14% с понедельника, по 10-летним казначейским облигация США установлен новый минимум по доходности - 1.19%.
⁃ Давление на рынок оказывают риски, связанные с нарушением глобальных цепочек поставок, ограничение на передвижение, опасения по будущим доходам, и риск глобального потребления в целом. Также масло в огонь добавляет неопределенность в отношении результатов президентских выборов.
⁃ Главный стратег по акциям из Голдман Сакс заявил, что компании США не покажут прироста по прибыли в 2020 году против прогноза в 7% ранее. Также они снизили прогноз по глобальному росту до 2,8% с 3,2%. Аналитики из Moody’s сообщили, что риск объявления пандемии удвоился до 40% с 20%.
⁃ В США подтвердили первый случай заражения коронавирусом неизвестного происхождения. В Калифорнии под наблюдением находится 8400 человек.
⁃ Администрация Трампа собирается оказать влияние на увеличение производства масок и одежды для борьбы с коронавирусом. Крупнейшими производителями являются 3M #MMM and Honeywell #HON. Можно обратить внимание на их акции.
⁃ Федеральная комиссия по связи США планирует привлечь к ответсвенности на сотни миллионов долларов операторов связи на фоне проблем с сохранностью данных о местоположении пользователей.
AT&T #T Verizon #VZ T-Mobile #TMUS Sprint #S
В текущей ситуации невозможно прогнозировать как долго продлится давление на рынок. Мы призываем не поддаваться паническим продажам и подыскивать активы для будущей реаллокации в акции.
⁃ Индексы штурмуют новые минимумы, Америка потеряла 4,6%, Европейские индексы до 3,75%, нефть потеряла 14% с понедельника, по 10-летним казначейским облигация США установлен новый минимум по доходности - 1.19%.
⁃ Давление на рынок оказывают риски, связанные с нарушением глобальных цепочек поставок, ограничение на передвижение, опасения по будущим доходам, и риск глобального потребления в целом. Также масло в огонь добавляет неопределенность в отношении результатов президентских выборов.
⁃ Главный стратег по акциям из Голдман Сакс заявил, что компании США не покажут прироста по прибыли в 2020 году против прогноза в 7% ранее. Также они снизили прогноз по глобальному росту до 2,8% с 3,2%. Аналитики из Moody’s сообщили, что риск объявления пандемии удвоился до 40% с 20%.
⁃ В США подтвердили первый случай заражения коронавирусом неизвестного происхождения. В Калифорнии под наблюдением находится 8400 человек.
⁃ Администрация Трампа собирается оказать влияние на увеличение производства масок и одежды для борьбы с коронавирусом. Крупнейшими производителями являются 3M #MMM and Honeywell #HON. Можно обратить внимание на их акции.
⁃ Федеральная комиссия по связи США планирует привлечь к ответсвенности на сотни миллионов долларов операторов связи на фоне проблем с сохранностью данных о местоположении пользователей.
AT&T #T Verizon #VZ T-Mobile #TMUS Sprint #S
В текущей ситуации невозможно прогнозировать как долго продлится давление на рынок. Мы призываем не поддаваться паническим продажам и подыскивать активы для будущей реаллокации в акции.
SentinelOne - быстрорастущая компания из сферы кибербезопасности
Присматриваемся к покупке акций SentinelOne, работающей в перспективной сфере кибербезопасности. Акции скорректировались более чем на 70% в 2022 году, и теперь торгуются с разумной оценкой, что позволяет занять выгодную позицию.
✅ SentinelOne #S - разработчик ПО в сфере кибербезопасности.
🎯 Целевая цена - $22, потенциал роста +37%
Перспективы рынка
Кибербезопасность продолжает удерживать высокие позиции по приоритетам расходов на IТ в мире. Так, доля отрасли в общих расходах на IT выросла с 3% в 2016 до 5.4% в 2022. В то же время, доля кибербезопасности в расходах на ПО выросла с 10.6% до 14.8%. Учитывая стремительный рост количества и сложности угроз, спрос на услуги компаний продолжит расти в ближайшие годы.
Подробнее о деятельности компании
SentinelOne специализируется на Endpoint protection - обеспечение безопасности устройств, подключенных к общей сети. Решения компании подходят к задаче более масштабно и анализируют не только сами устройства, но и почту, сетевые логи, и т.д. Стоит отметить, что в основе флагманского продукта - Singularity Platform - лежит технология машинного обучения.
SentinelOne входит в небольшую группу компаний, которые агрессивно отбирают рыночную долю у традиционных поставщиков антивирусного ПО. Сейчас компания занимает порядка 2% рынка Endpoint protection, что подразумевает большой потенциал для дальнейшего расширения.
Финансовые показатели
В прошлом месяце SentinelOne представила впечатляющие результаты за 4-й квартал. Выручка выросла на 92% г/г до $126.1 млн. Годовая повторяющаяся выручка (ARR) подскочила на 87.7% г/г до $548.7 млн.
Несмотря на сложный макроэкономический фон, валовая рентабельность увеличилась на 9 п.п до уровня в 75%. Операционная маржа осталась отрицательной, но улучшилась на 30 п.п. до -34.7%.
Количество пользователей выросло на 50% г/г до более чем 10 тыс. При этом, число крупных клиентов (с ARR более $100 тыс.) увеличилось на 74% г/г.
Прогнозы
Менеджмент ожидает роста выручки в этом году на 50.5%, а ARR - на 47%. Учитывая, что удержание чистой выручки (NDR) компании на данный момент составляет более 130% прогноз кажется консервативным. Как правило, такой NDR указывает, что уже существующая клиентская база обеспечивает рост выручки на 30% в год. Стоит отметить, что NDR у SentinelOne является одним из самых крупных в отрасли.
Показатели валовой и операционной рентабельности должны улучшиться на 1.9 п.п. и 22.5 п.п., соответственно. Ожидаемый рост маржи является одним из самых высоких среди аналогов. Если SentinelOne будет поддерживать такие темпы роста финансовых показателей, то она с высокой вероятностью выйдет на прибыль в 2025 году.
Партнерство с Wiz
В конце марта SentinelOne объявила о партнерстве с Wiz, которая занимается разработкой ПО для обеспечения безопасности в облачной инфраструктуре. Продукты двух компаний очень хорошо дополняют друг друга, что может привести к синергии и увеличить темпы роста бизнеса.
Стоит отметить, что прогнозы менеджмента на этот год еще не учитывают позитивный эффект от партнерства, в связи с чем SentinelOne обладает высокими шансами опередить ожидания. Компания представит следующую отчетность первого июня.
Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $4.92 млрд
• fwd P/S = 7.27х
• fwd P/S сектора = 2.53x
Рассматриваем SentinelOne как одну из наиболее интересных историй роста на американском рынке. Рассчитываем, что компания сохранит стремительные темпы развития бизнеса благодаря высокому спросу на кибербезопасность и новым партнерствам. Также ожидаем, что усилия менеджмента по наращиванию рентабельности оправдают себя, и SentinelOne покажет новые признаки выхода на прибыль в среднесрочной перспективе. Будем присматриваться к покупкам на текущих привлекательных уровнях.
#инвестиционная_идея #акции #США #технологический_сектор #S
· связаться с нами · сайт · youtube
Присматриваемся к покупке акций SentinelOne, работающей в перспективной сфере кибербезопасности. Акции скорректировались более чем на 70% в 2022 году, и теперь торгуются с разумной оценкой, что позволяет занять выгодную позицию.
✅ SentinelOne #S - разработчик ПО в сфере кибербезопасности.
🎯 Целевая цена - $22, потенциал роста +37%
Перспективы рынка
Кибербезопасность продолжает удерживать высокие позиции по приоритетам расходов на IТ в мире. Так, доля отрасли в общих расходах на IT выросла с 3% в 2016 до 5.4% в 2022. В то же время, доля кибербезопасности в расходах на ПО выросла с 10.6% до 14.8%. Учитывая стремительный рост количества и сложности угроз, спрос на услуги компаний продолжит расти в ближайшие годы.
Подробнее о деятельности компании
SentinelOne специализируется на Endpoint protection - обеспечение безопасности устройств, подключенных к общей сети. Решения компании подходят к задаче более масштабно и анализируют не только сами устройства, но и почту, сетевые логи, и т.д. Стоит отметить, что в основе флагманского продукта - Singularity Platform - лежит технология машинного обучения.
SentinelOne входит в небольшую группу компаний, которые агрессивно отбирают рыночную долю у традиционных поставщиков антивирусного ПО. Сейчас компания занимает порядка 2% рынка Endpoint protection, что подразумевает большой потенциал для дальнейшего расширения.
Финансовые показатели
В прошлом месяце SentinelOne представила впечатляющие результаты за 4-й квартал. Выручка выросла на 92% г/г до $126.1 млн. Годовая повторяющаяся выручка (ARR) подскочила на 87.7% г/г до $548.7 млн.
Несмотря на сложный макроэкономический фон, валовая рентабельность увеличилась на 9 п.п до уровня в 75%. Операционная маржа осталась отрицательной, но улучшилась на 30 п.п. до -34.7%.
Количество пользователей выросло на 50% г/г до более чем 10 тыс. При этом, число крупных клиентов (с ARR более $100 тыс.) увеличилось на 74% г/г.
Прогнозы
Менеджмент ожидает роста выручки в этом году на 50.5%, а ARR - на 47%. Учитывая, что удержание чистой выручки (NDR) компании на данный момент составляет более 130% прогноз кажется консервативным. Как правило, такой NDR указывает, что уже существующая клиентская база обеспечивает рост выручки на 30% в год. Стоит отметить, что NDR у SentinelOne является одним из самых крупных в отрасли.
Показатели валовой и операционной рентабельности должны улучшиться на 1.9 п.п. и 22.5 п.п., соответственно. Ожидаемый рост маржи является одним из самых высоких среди аналогов. Если SentinelOne будет поддерживать такие темпы роста финансовых показателей, то она с высокой вероятностью выйдет на прибыль в 2025 году.
Партнерство с Wiz
В конце марта SentinelOne объявила о партнерстве с Wiz, которая занимается разработкой ПО для обеспечения безопасности в облачной инфраструктуре. Продукты двух компаний очень хорошо дополняют друг друга, что может привести к синергии и увеличить темпы роста бизнеса.
Стоит отметить, что прогнозы менеджмента на этот год еще не учитывают позитивный эффект от партнерства, в связи с чем SentinelOne обладает высокими шансами опередить ожидания. Компания представит следующую отчетность первого июня.
Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $4.92 млрд
• fwd P/S = 7.27х
• fwd P/S сектора = 2.53x
Рассматриваем SentinelOne как одну из наиболее интересных историй роста на американском рынке. Рассчитываем, что компания сохранит стремительные темпы развития бизнеса благодаря высокому спросу на кибербезопасность и новым партнерствам. Также ожидаем, что усилия менеджмента по наращиванию рентабельности оправдают себя, и SentinelOne покажет новые признаки выхода на прибыль в среднесрочной перспективе. Будем присматриваться к покупкам на текущих привлекательных уровнях.
#инвестиционная_идея #акции #США #технологический_сектор #S
· связаться с нами · сайт · youtube
ImgBB
image hosted at ImgBB
Image image hosted in ImgBB
Основные посты за прошедшую неделю:
Видео Abeta на YouTube:
• Заседание ФРС и приближающийся потолок Госдолга США. Готовим портфель к турбулентности
• Когда инвесторам ждать наступление рецессии?
Аналитика:
• Morgan Stanley предупреждает о риске для акций со стороны заседания ФРС
• Bank of America рекомендует покупать золото
• Итоги заседания ФРС и реакция рынка
• Отчетность Apple
Инвестиционные идеи:
• American Tower Corporation #AMT
• SentinelOne #S
• Uber #UBER
• BP #BP
• Enel #ENEL
• Shell #SHEL
#навигатор
Видео Abeta на YouTube:
• Заседание ФРС и приближающийся потолок Госдолга США. Готовим портфель к турбулентности
• Когда инвесторам ждать наступление рецессии?
Аналитика:
• Morgan Stanley предупреждает о риске для акций со стороны заседания ФРС
• Bank of America рекомендует покупать золото
• Итоги заседания ФРС и реакция рынка
• Отчетность Apple
Инвестиционные идеи:
• American Tower Corporation #AMT
• SentinelOne #S
• Uber #UBER
• BP #BP
• Enel #ENEL
• Shell #SHEL
#навигатор
CrowdStrike сохраняет лидирующие позиции на рынке кибербезопасности
Мы сохраняем положительный долгосрочный взгляд на перспективы рынка кибербезопасности, учитывая постоянный рост сложности и частоты атак. Планирует отыгрывать развитие сектора через акции CrowdStrike.
✅ CrowdStrike #CRWD - разработчик ПО в сфере кибербезопасности.
🎯 Целевая цена - $235, потенциал роста +78%
Основные тезисы к покупке:
• Высокие темпы роста. Компания продолжает сохранять стремительные темпы развития бизнеса, несмотря на сложный макроэкономический фон. По итогам 2023 финансового года CrowdStrike превысила рубеж по выручке в $2 млрд, при этом сохранив темпы роста продаж в 54% г/г и рентабельность свободного денежного потока в 30%. На рынке немного SaaS-компаний, которые показывают как стремительные темпы роста, так и достаточно высокую степень прибыльности.
• Доля на рынке Endpoint. CrowdStrike занимает первое место на рынке Endpoint Security с долей в 17.7%. Стоит отметить, что за 2022 год рынок Endpoint расширился на 27%, в то время, как доля компании выросла на 62%.
По оценкам отраслевого аналитика IDC, рынок увеличится до $20 млрд к 2026 году. Поскольку Endpoint по-прежнему является основой предложения CrowdStrike, это хороший знак для перспектив будущего роста.
• Перспективы других предложений. Помимо Endpoint компания также расширила спектр своих услуг на многие другие области IT-безопасности. По оценкам IDC, общий адресный рынок для всех предложений Crowdstrike на текущий момент составляет около $76 млрд. Согласно прогнозам объем рынка удвоится через 3-4 года.
Учитывая, что годовая повторяющаяся выручка (ARR) компании составила только $2.5 млрд в прошлом квартале, существует достаточно возможностей для поддержания уверенного роста выручки в ближайшие годы.
• Консервативные прогнозы. Недавно, в рамках мероприятия для инвесторов, менеджмент подтвердил долгосрочный прогноз, согласно которому к 2026 году ARR достигнет $5 млрд. Менеджмент отметил, что ежегодно повторяющаяся выручка будет расти по $828 млн в год, то есть без ускорения.
Учитывая, что в прошлые три года CAGR прироста составил порядка 30%, такая оценка выглядит крайне консервативной, особенно на фоне крупных возможностей для расширения на рынке.
Также компания повысила прогнозы по марже свободного денежного потока, ожидая 32%+ к 2026 году, против 30% ранее. Стоит отметить, что компания три года подряд достигала целей по рентабельности FCF.
Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $30 млрд
• fwd P/E = 57х
• fwd P/E сектора = 19x
• fwd PEG = 1.2x
Имеем позитивный взгляд на CrowdStrike. Рассчитываем на стабильный рост финансовых показателей и котировок в долгосрочной перспективе, благодаря расширению на рынке. Также в секторе кибербезопасности нам нравится SentinelOne #S, о которой недавно писали в канале.
#инвестиционная_идея #акции #США #технологический_сектор #CRWD
· связаться с нами · сайт · youtube
Мы сохраняем положительный долгосрочный взгляд на перспективы рынка кибербезопасности, учитывая постоянный рост сложности и частоты атак. Планирует отыгрывать развитие сектора через акции CrowdStrike.
✅ CrowdStrike #CRWD - разработчик ПО в сфере кибербезопасности.
🎯 Целевая цена - $235, потенциал роста +78%
Основные тезисы к покупке:
• Высокие темпы роста. Компания продолжает сохранять стремительные темпы развития бизнеса, несмотря на сложный макроэкономический фон. По итогам 2023 финансового года CrowdStrike превысила рубеж по выручке в $2 млрд, при этом сохранив темпы роста продаж в 54% г/г и рентабельность свободного денежного потока в 30%. На рынке немного SaaS-компаний, которые показывают как стремительные темпы роста, так и достаточно высокую степень прибыльности.
• Доля на рынке Endpoint. CrowdStrike занимает первое место на рынке Endpoint Security с долей в 17.7%. Стоит отметить, что за 2022 год рынок Endpoint расширился на 27%, в то время, как доля компании выросла на 62%.
По оценкам отраслевого аналитика IDC, рынок увеличится до $20 млрд к 2026 году. Поскольку Endpoint по-прежнему является основой предложения CrowdStrike, это хороший знак для перспектив будущего роста.
• Перспективы других предложений. Помимо Endpoint компания также расширила спектр своих услуг на многие другие области IT-безопасности. По оценкам IDC, общий адресный рынок для всех предложений Crowdstrike на текущий момент составляет около $76 млрд. Согласно прогнозам объем рынка удвоится через 3-4 года.
Учитывая, что годовая повторяющаяся выручка (ARR) компании составила только $2.5 млрд в прошлом квартале, существует достаточно возможностей для поддержания уверенного роста выручки в ближайшие годы.
• Консервативные прогнозы. Недавно, в рамках мероприятия для инвесторов, менеджмент подтвердил долгосрочный прогноз, согласно которому к 2026 году ARR достигнет $5 млрд. Менеджмент отметил, что ежегодно повторяющаяся выручка будет расти по $828 млн в год, то есть без ускорения.
Учитывая, что в прошлые три года CAGR прироста составил порядка 30%, такая оценка выглядит крайне консервативной, особенно на фоне крупных возможностей для расширения на рынке.
Также компания повысила прогнозы по марже свободного денежного потока, ожидая 32%+ к 2026 году, против 30% ранее. Стоит отметить, что компания три года подряд достигала целей по рентабельности FCF.
Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $30 млрд
• fwd P/E = 57х
• fwd P/E сектора = 19x
• fwd PEG = 1.2x
Имеем позитивный взгляд на CrowdStrike. Рассчитываем на стабильный рост финансовых показателей и котировок в долгосрочной перспективе, благодаря расширению на рынке. Также в секторе кибербезопасности нам нравится SentinelOne #S, о которой недавно писали в канале.
#инвестиционная_идея #акции #США #технологический_сектор #CRWD
· связаться с нами · сайт · youtube
Morningstar считает, что у технологического сектора остается потенциал роста. Рекомендует акции к покупке
💡 В этом году технологический сектор показал крупное ралли, поддерживаемое внедрением генеративного ИИ, а также ставками на смягчение политики ФРС. Однако, в связи с надвигающейся рецессией инвесторы разделились во мнении, сможет ли сектор продолжить восхождение.
«Если у нас будет жесткая посадка, вы увидите, что прибыль технологических компаний окажется под давлением, как и в любом другом секторе. Вдобавок у технологических акций все же одна из самых высоких оценок на рынке», - считает Дэвид Лефковиц, стратег UBS.
С другой стороны, Morningstar, сохраняет более оптимистичный взгляд на перспективы, отмечая, что основные драйверы для сектора все еще достаточно устойчивы. Больше всего стратегам нравятся разработчики облачного ПО и поставщики полупроводников.
«Мы по-прежнему уверены в устойчивости долгосрочных трендов в секторе, таких как развитие облачных технологий и растущий спрос на чипы со стороны ЦОД», - говорит Брайан Колелло, директор отдела по инвестициям в технологии Morningstar.
Аналитик добавил, что, хотя рост выручки от продажи ПО замедлился в прошлом году, прогнозируется, что к 2024 году темпы повышения восстановятся. Он также отметил, что полупроводниковая сфера в настоящее время все еще выглядит недооцененной.
«Эти критически важные электронные компоненты обеспечивают безупречную работу самолетов, поездов и электромобилей. Теперь проявился и более высокий спрос со стороны ИИ. Это позволит компаниям повышать цены, без вреда для спроса», - считает Колелло.
Топ-пики в секторе
Morningstar представил свои лучшие инвестиционные идеи из полупроводниковой сферы и индустрии разработчиков ПО. Стратеги отметили, что данные компании обладают качественными фундаментальными показателями, отличными конкурентными преимуществами и относительно «дешевой» оценкой.
Разработчики ПО
ServiceNow #NOW
Целевая цена - $600, потенциал роста +13%
Adobe #ADBE
Целевая цена - $570, потенциал роста +45%
Workday #WDAY
Целевая цена - $250, потенциал роста +28%
Tyler Technologies #TYL
Целевая цена - $475, потенциал роста +23%
Salesforce #CRM
Целевая цена - $250, потенциал роста +19%
Intuit #INTU
Целевая цена - $500, потенциал роста +21%
Roper Technologies #ROP
Целевая цена - $532, потенциал роста +18%
Поставщики полупроводников
Teradyne #TER
Целевая цена - $117, потенциал роста +20%
Monolithic Power Systems #MPWR
Целевая цена - $620, потенциал роста +27%
Microchip Technology #MCHP
Целевая цена - $95, потенциал роста +28%
Наше мнение: Мы сохраняем осторожный взгляд на широкий технологический сектор, однако присматриваемся к покупкам отдельных представителей. Недавно в канале мы разместили несколько инвестиционных идей по поставщикам ПО, включая ServiceNow #NOW, Salesforce #CRM, CrowdStrike #CRWD и SentinelOne #S. Как правило, поставщики ПО более устойчивы к рецессии, поскольку бюджеты на IT являются приоритетными даже в периоды экономического спада. Также нам нравятся перспективы AMD #AMD, учитывая скорый запуск чипов, ориентированных на ИИ.
#аналитика #акции #США #технологический_сектор #MORN
· связаться с нами · сайт · youtube
💡 В этом году технологический сектор показал крупное ралли, поддерживаемое внедрением генеративного ИИ, а также ставками на смягчение политики ФРС. Однако, в связи с надвигающейся рецессией инвесторы разделились во мнении, сможет ли сектор продолжить восхождение.
«Если у нас будет жесткая посадка, вы увидите, что прибыль технологических компаний окажется под давлением, как и в любом другом секторе. Вдобавок у технологических акций все же одна из самых высоких оценок на рынке», - считает Дэвид Лефковиц, стратег UBS.
С другой стороны, Morningstar, сохраняет более оптимистичный взгляд на перспективы, отмечая, что основные драйверы для сектора все еще достаточно устойчивы. Больше всего стратегам нравятся разработчики облачного ПО и поставщики полупроводников.
«Мы по-прежнему уверены в устойчивости долгосрочных трендов в секторе, таких как развитие облачных технологий и растущий спрос на чипы со стороны ЦОД», - говорит Брайан Колелло, директор отдела по инвестициям в технологии Morningstar.
Аналитик добавил, что, хотя рост выручки от продажи ПО замедлился в прошлом году, прогнозируется, что к 2024 году темпы повышения восстановятся. Он также отметил, что полупроводниковая сфера в настоящее время все еще выглядит недооцененной.
«Эти критически важные электронные компоненты обеспечивают безупречную работу самолетов, поездов и электромобилей. Теперь проявился и более высокий спрос со стороны ИИ. Это позволит компаниям повышать цены, без вреда для спроса», - считает Колелло.
Топ-пики в секторе
Morningstar представил свои лучшие инвестиционные идеи из полупроводниковой сферы и индустрии разработчиков ПО. Стратеги отметили, что данные компании обладают качественными фундаментальными показателями, отличными конкурентными преимуществами и относительно «дешевой» оценкой.
Разработчики ПО
ServiceNow #NOW
Целевая цена - $600, потенциал роста +13%
Adobe #ADBE
Целевая цена - $570, потенциал роста +45%
Workday #WDAY
Целевая цена - $250, потенциал роста +28%
Tyler Technologies #TYL
Целевая цена - $475, потенциал роста +23%
Salesforce #CRM
Целевая цена - $250, потенциал роста +19%
Intuit #INTU
Целевая цена - $500, потенциал роста +21%
Roper Technologies #ROP
Целевая цена - $532, потенциал роста +18%
Поставщики полупроводников
Teradyne #TER
Целевая цена - $117, потенциал роста +20%
Monolithic Power Systems #MPWR
Целевая цена - $620, потенциал роста +27%
Microchip Technology #MCHP
Целевая цена - $95, потенциал роста +28%
Наше мнение: Мы сохраняем осторожный взгляд на широкий технологический сектор, однако присматриваемся к покупкам отдельных представителей. Недавно в канале мы разместили несколько инвестиционных идей по поставщикам ПО, включая ServiceNow #NOW, Salesforce #CRM, CrowdStrike #CRWD и SentinelOne #S. Как правило, поставщики ПО более устойчивы к рецессии, поскольку бюджеты на IT являются приоритетными даже в периоды экономического спада. Также нам нравятся перспективы AMD #AMD, учитывая скорый запуск чипов, ориентированных на ИИ.
#аналитика #акции #США #технологический_сектор #MORN
· связаться с нами · сайт · youtube
Telegram
Abeta - акции, облигации, аналитика
ServiceNow продолжает идти по пути устойчивого развития
Сохраняем позитивный взгляд на разработчиков ПО, поскольку их бизнес устойчив к замедлению экономики. ServiceNow - одна из наиболее интересных идей в индустрии. Начинаем присматриваться к покупке. …
Сохраняем позитивный взгляд на разработчиков ПО, поскольку их бизнес устойчив к замедлению экономики. ServiceNow - одна из наиболее интересных идей в индустрии. Начинаем присматриваться к покупке. …
Важные события недели - 11.03.2024
В центре внимания будет находиться отчет о потребительской инфляции, который повлияет на ожидания по динамике ключевой ставки. Сейчас экономисты Goldman Sachs прогнозируют, что крупнейшие центральные банки начнут смягчение денежно-кредитной политики с июня. Рынок свопов закладывает аналогичный срок первого снижения ставки. Помимо этого, на неделе выйдет отчет о розничных продажах, который предоставит дополнительные сигналы о состоянии потребительского спроса. Также важными станут данные по инфляционным ожиданиям и продолжение сезона отчетностей за 4-й квартал.
⚠️ Макроэкономические данные:
11 марта:
• Ожидаемая потребительская инфляция от ФРБ Нью-Йорка
12 марта:
• Индекс потребительских цен (CPI) (февраль)
• Краткосрочный прогноз ситуации на рынках энергоносителей Минэнерго США
14 марта:
• Ежемесячный отчет МЭА
• Индекс цен производителей (PPI) (февраль)
• Объем розничных продаж (февраль)
15 марта:
• Объем промышленного производства (февраль)
• Индекс настроения и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (январь)
📰 Заметные отчетности:
11 марта - Oracle #ORCL
12 марта - On Holding #ONON, Kohl's #KSS, Archer-Daniels-Midland #ADM, Miniso #MSNO
13 марта - Dollar Tree #DLTR, Williams-Sonoma #WSM, Lennar #LEN, SeninelOne #S
14 марта - DICK'S Sporting Goods #DKS, Dollar General #DG, Adobe #ADBE, Blink Charging #BLNK, Ulta Beauty #ULTA
15 марта - Jabil #JBL
Крупные конференции:
На этой неделе пройдет несколько важных конференций, на которых будут присутствовать множество представителей своих секторов. В понедельник начнется саммит от Deutsche Bank по сектору интернета и коммуникаций. Среди участников: AT&T #T, eBay #EBAY, fuboTV #FUBO, Fox Corporation #FOXA и Warner Music #WMG.
J.P. Morgan организует промышленную конференцию с выступлениями Delta Air Lines #DAL, Honeywell #HON и Canadian Pacific Kansas City #CP. В секторе здравоохранения пройдет 26-я ежегодная конференция Barclays, а также глобальная конференция Leerink Partners.
Календарь корпоративных событий:
На неделе несколько корпораций организуют собственные мероприятия, которые способны стать драйверами для акций:
12 марта - мероприятия для инвесторов пройдут у ACI Worldwide #ACIW, Instructure Holdings #INST, Cisco #CSCO. Акционеры Karuna Therapeutics #KRTX проголосуют по сделке с Bristol-Myers #BMY
13 марта - корпоративные события назначены у Starbucks Corporation #SBUX, MDU Resources Group #MDU, Juniper Networks #JNPR, Colgate-Palmolive #CL
14 марта - Дни инвестора проведут следующие компании Azenta #AZTA, 8x8's #EGHT, Leonardo DRS #DRS
#США #неделя_впереди
@aabeta
В центре внимания будет находиться отчет о потребительской инфляции, который повлияет на ожидания по динамике ключевой ставки. Сейчас экономисты Goldman Sachs прогнозируют, что крупнейшие центральные банки начнут смягчение денежно-кредитной политики с июня. Рынок свопов закладывает аналогичный срок первого снижения ставки. Помимо этого, на неделе выйдет отчет о розничных продажах, который предоставит дополнительные сигналы о состоянии потребительского спроса. Также важными станут данные по инфляционным ожиданиям и продолжение сезона отчетностей за 4-й квартал.
⚠️ Макроэкономические данные:
11 марта:
• Ожидаемая потребительская инфляция от ФРБ Нью-Йорка
12 марта:
• Индекс потребительских цен (CPI) (февраль)
• Краткосрочный прогноз ситуации на рынках энергоносителей Минэнерго США
14 марта:
• Ежемесячный отчет МЭА
• Индекс цен производителей (PPI) (февраль)
• Объем розничных продаж (февраль)
15 марта:
• Объем промышленного производства (февраль)
• Индекс настроения и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (январь)
📰 Заметные отчетности:
11 марта - Oracle #ORCL
12 марта - On Holding #ONON, Kohl's #KSS, Archer-Daniels-Midland #ADM, Miniso #MSNO
13 марта - Dollar Tree #DLTR, Williams-Sonoma #WSM, Lennar #LEN, SeninelOne #S
14 марта - DICK'S Sporting Goods #DKS, Dollar General #DG, Adobe #ADBE, Blink Charging #BLNK, Ulta Beauty #ULTA
15 марта - Jabil #JBL
Крупные конференции:
На этой неделе пройдет несколько важных конференций, на которых будут присутствовать множество представителей своих секторов. В понедельник начнется саммит от Deutsche Bank по сектору интернета и коммуникаций. Среди участников: AT&T #T, eBay #EBAY, fuboTV #FUBO, Fox Corporation #FOXA и Warner Music #WMG.
J.P. Morgan организует промышленную конференцию с выступлениями Delta Air Lines #DAL, Honeywell #HON и Canadian Pacific Kansas City #CP. В секторе здравоохранения пройдет 26-я ежегодная конференция Barclays, а также глобальная конференция Leerink Partners.
Календарь корпоративных событий:
На неделе несколько корпораций организуют собственные мероприятия, которые способны стать драйверами для акций:
12 марта - мероприятия для инвесторов пройдут у ACI Worldwide #ACIW, Instructure Holdings #INST, Cisco #CSCO. Акционеры Karuna Therapeutics #KRTX проголосуют по сделке с Bristol-Myers #BMY
13 марта - корпоративные события назначены у Starbucks Corporation #SBUX, MDU Resources Group #MDU, Juniper Networks #JNPR, Colgate-Palmolive #CL
14 марта - Дни инвестора проведут следующие компании Azenta #AZTA, 8x8's #EGHT, Leonardo DRS #DRS
#США #неделя_впереди
@aabeta
Утренний обзор - 13.03.2024
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.04% (5243 п.)
📈 Nasdaq: +0.01% (18479 п.)
📉 Dow Jones: -0.01% (39476 п.)
🌕 Золото: +0.06% ($2159)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.22% ($82.21)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.19% (4.145%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются без выраженной динамики. Вчера основные индексы завершили день с уверенным повышением: S&P 500 вырос на 1.12%, Dow Jones - на 0.61%, а Nasdaq - на 1.54%. Инвесторы оценивали публикацию данных по инфляции. Дополнительную поддержку технологическому сектору обеспечил мощный рост акций Oracle #ORCL после отчетности. Между тем, S&P вновь обновил исторический максимум. Фондовый рынок Азии торгуется без единой динамики.
В прошлом месяце темпы роста потребительских цен ускорились до 3.15% г/г, что оказалось выше прогноза на уровне 3.1%. В месячном выражении рост составил 0.44% м/м в то время, как экономисты рассчитывали на 0.3%. Базовый показатель без топлива и продовольствия снизился до 3.75%, против ожиданий падения до 3.7%. Рост м/м составил 0.36% - выше прогноза в 0.3%.
Несмотря на превышение прогнозов, структура была дезинфляционной: нормализовалась инфляция в секторе услуг, медицины и затрат на проживание. В то же время, подъем наблюдался в волатильных категориях подержанных авто и топливе. Из-за такой структуры и умеренного масштаба превышения прогнозов статистика не сбила ожидания инвесторов по смягчения ДКП в этом году. Вероятность первого снижения ставки ФРС в июне осталась в диапазоне 55-60%.
7 из 11 секторов S&P 500 завершили день с повышением. Лучшую динамику показали акции технологических компаний и особенно чипмейкеров. В то же время, сектора сырьевых товаров, коммунальных услуг и недвижимости отстали. Негативное влияние оказало возобновление роста доходностей казначейских облигаций, который был дополнительно усилен крупными объемами эмиссии трежерис и корпоративных бумаг.
На сегодняшний день не назначен выход ключевых макроэкономических данных, и инвесторы продолжат отыгрывать вчерашнюю статистику, отдельные корпоративные события и отчетности. Помимо прочих, свои квартальные результаты опубликуют Dollar Tree #DLTR, Williams-Sonoma #WSM, Lennar #LEN и SeninelOne #S
Публикация экономических данных сегодня:
• Запасы сырой нефти в США
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.04% (5243 п.)
📈 Nasdaq: +0.01% (18479 п.)
📉 Dow Jones: -0.01% (39476 п.)
🌕 Золото: +0.06% ($2159)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.22% ($82.21)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.19% (4.145%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются без выраженной динамики. Вчера основные индексы завершили день с уверенным повышением: S&P 500 вырос на 1.12%, Dow Jones - на 0.61%, а Nasdaq - на 1.54%. Инвесторы оценивали публикацию данных по инфляции. Дополнительную поддержку технологическому сектору обеспечил мощный рост акций Oracle #ORCL после отчетности. Между тем, S&P вновь обновил исторический максимум. Фондовый рынок Азии торгуется без единой динамики.
В прошлом месяце темпы роста потребительских цен ускорились до 3.15% г/г, что оказалось выше прогноза на уровне 3.1%. В месячном выражении рост составил 0.44% м/м в то время, как экономисты рассчитывали на 0.3%. Базовый показатель без топлива и продовольствия снизился до 3.75%, против ожиданий падения до 3.7%. Рост м/м составил 0.36% - выше прогноза в 0.3%.
Несмотря на превышение прогнозов, структура была дезинфляционной: нормализовалась инфляция в секторе услуг, медицины и затрат на проживание. В то же время, подъем наблюдался в волатильных категориях подержанных авто и топливе. Из-за такой структуры и умеренного масштаба превышения прогнозов статистика не сбила ожидания инвесторов по смягчения ДКП в этом году. Вероятность первого снижения ставки ФРС в июне осталась в диапазоне 55-60%.
7 из 11 секторов S&P 500 завершили день с повышением. Лучшую динамику показали акции технологических компаний и особенно чипмейкеров. В то же время, сектора сырьевых товаров, коммунальных услуг и недвижимости отстали. Негативное влияние оказало возобновление роста доходностей казначейских облигаций, который был дополнительно усилен крупными объемами эмиссии трежерис и корпоративных бумаг.
На сегодняшний день не назначен выход ключевых макроэкономических данных, и инвесторы продолжат отыгрывать вчерашнюю статистику, отдельные корпоративные события и отчетности. Помимо прочих, свои квартальные результаты опубликуют Dollar Tree #DLTR, Williams-Sonoma #WSM, Lennar #LEN и SeninelOne #S
Публикация экономических данных сегодня:
• Запасы сырой нефти в США
#обзор #рынок #утро
@aabeta
Взгляд на CrowdStrike после сбоев
💡 В прошлую пятницу клиенты CrowdStrike #CRWD столкнулись с серьезными техническими проблемами из-за дефектного обновления для Windows. Обновление привело к сбоям в работе Windows ПК по всему миру, включая компьютеры в банках, авиакомпаниях и других крупных организациях. Инцидент затронул 8.5 миллиона устройств по всему миру
Ошибка была быстро обнаружена, и уже через час после выпуска проблемного обновления было выпущено исправление. Однако многие компьютеры, которые уже успели загрузить дефектный файл, не могли автоматически восстановиться из-за системных сбоев, что потребовало ручного вмешательства для их восстановления. Разбор проблем все еще продолжается. Акции компании за две последние торговые сессии обрушились на 23%.
Последствия
Вероятность судебных исков к CrowdStrike довольно высокая. Помимо прямых выплат, компания может пойти на предоставление скидок для удержания клиентов. Также необходимо учитывать, что регуляторы могут начать собственные расследования.
Событие повлияет на финансовые и операционные показатели CrowdStrike, а также на показатели ее клиентов. Инцидент происходит в последние недели квартала компании (конец квартала в июле). Аналитики ожидают удлинения цикла продаж CrowdStrike, но минимального оттока в установленной базе.
Бренд CrowdStrike, вероятно, пострадает в результате сбоя и нарушения работы критически важных систем. Это может снизить премиальную оценку компании среди игроков рынка кибербезопасности.
Бенефициарами потенциального ухода пользователей от CrowdStrike могут стать конкуренты в сфере Endpoint Security такие, как Sentinel One #S и Palo Alto Networks #PANW. Тем не менее инцидент также усилит барьер для входа в отрасль и необходимость разработки лучших в своем классе протоколов обновления, устранения сбоев и обслуживания клиентов, что в конечном итоге благоприятно скажется на компаниях с большим масштабом.
💎 Мы сохраняем положительный взгляд на CrowdStrike даже после событий, учитывая превосходство платформы Falcon, широкое глобальное присутствие, высокие расходы на смену провайдера кибербезопасности и перспективы новых сервисов. На этом фоне не рассчитываем на сильный отток клиентов.
Текущая коррекция, вероятно, почти полностью заложила негативный эффект на финансовые показатели. Тем не менее, не спешим с покупками. Ожидаем сохранения высокой волатильности, пока компания не докажет инвесторам, что вернулась на устойчивую траекторию.
Выступление CEO в конгрессе в ближайшие дни может умерить опасения. Особое внимание также привлечет отчетность CrowdStrike в конце августа, в которой мы увидим эффект от инцидента и услышим новые прогнозы.
#аналитика #акции #США
@aabeta
💡 В прошлую пятницу клиенты CrowdStrike #CRWD столкнулись с серьезными техническими проблемами из-за дефектного обновления для Windows. Обновление привело к сбоям в работе Windows ПК по всему миру, включая компьютеры в банках, авиакомпаниях и других крупных организациях. Инцидент затронул 8.5 миллиона устройств по всему миру
Ошибка была быстро обнаружена, и уже через час после выпуска проблемного обновления было выпущено исправление. Однако многие компьютеры, которые уже успели загрузить дефектный файл, не могли автоматически восстановиться из-за системных сбоев, что потребовало ручного вмешательства для их восстановления. Разбор проблем все еще продолжается. Акции компании за две последние торговые сессии обрушились на 23%.
Последствия
Вероятность судебных исков к CrowdStrike довольно высокая. Помимо прямых выплат, компания может пойти на предоставление скидок для удержания клиентов. Также необходимо учитывать, что регуляторы могут начать собственные расследования.
Событие повлияет на финансовые и операционные показатели CrowdStrike, а также на показатели ее клиентов. Инцидент происходит в последние недели квартала компании (конец квартала в июле). Аналитики ожидают удлинения цикла продаж CrowdStrike, но минимального оттока в установленной базе.
Бренд CrowdStrike, вероятно, пострадает в результате сбоя и нарушения работы критически важных систем. Это может снизить премиальную оценку компании среди игроков рынка кибербезопасности.
Бенефициарами потенциального ухода пользователей от CrowdStrike могут стать конкуренты в сфере Endpoint Security такие, как Sentinel One #S и Palo Alto Networks #PANW. Тем не менее инцидент также усилит барьер для входа в отрасль и необходимость разработки лучших в своем классе протоколов обновления, устранения сбоев и обслуживания клиентов, что в конечном итоге благоприятно скажется на компаниях с большим масштабом.
💎 Мы сохраняем положительный взгляд на CrowdStrike даже после событий, учитывая превосходство платформы Falcon, широкое глобальное присутствие, высокие расходы на смену провайдера кибербезопасности и перспективы новых сервисов. На этом фоне не рассчитываем на сильный отток клиентов.
Текущая коррекция, вероятно, почти полностью заложила негативный эффект на финансовые показатели. Тем не менее, не спешим с покупками. Ожидаем сохранения высокой волатильности, пока компания не докажет инвесторам, что вернулась на устойчивую траекторию.
Выступление CEO в конгрессе в ближайшие дни может умерить опасения. Особое внимание также привлечет отчетность CrowdStrike в конце августа, в которой мы увидим эффект от инцидента и услышим новые прогнозы.
#аналитика #акции #США
@aabeta
Важные события недели - 26.08.2024
В своей «голубиной» речи на конференции в Джексон-Хоул председатель Пауэлл дал понять, что снижение ставки произойдет на сентябрьском заседании, но отметил, что дальнейшие темпы будут зависеть от поступающих данных. Пауэлл выразил больше уверенности в перспективах инфляции и сделал акцент на рисках на рынке труда, где, по его словам, любое дальнейшее ослабление было бы «нежелательным». Слов Пауэлла оказалось достаточно, чтобы доходности казначейских облигаций и курс доллара снизились, а акции возобновили подъем в пятницу.
На этой неделе инвесторы получат дополнительные сигналы о динамике инфляции. Будут опубликованы данные по Core PCE за июль. Экономисты прогнозируют рост на 0.2% м/м второй месяц подряд. Это приведет к сокращению трехмесячного годового показателя до 2.1%, что всего немного выше целевого показателя центрального банка в 2%.
Помимо этого, внимание будет сосредоточено на отчетностях. Результаты Nvidia #NVDA окажут существенное влияние на динамику широкого рынка. Недавно в канале мы делали превью отчетности с нашими ожиданиями - ссылка.
Также важными станут результаты Salesforce #CRM, которые предоставят сигналы о сфере корпоративного ПО, и отчеты ритейлеров Dollar General #DG, Best Buy #BBY, Gap #GAP, Ulta Beauty #ULTA, Lululemon #LULU.
В то же время данные от вендоров кибербезопасности SentinelOne #S, Okta #OKTA и CrowdStrike #CRWD дадут понимание о ситуации в секторе после глобального инцидента с платформой последней компании.
⚠️ Макроэкономические данные:
26 августа:
• Объём заказов на товары длительного пользования (июль)
27 августа:
• Индекс доверия потребителей CB (август)
29 августа:
• Вторая оценка ВВП США за 2-й квартал
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (июль)
30 августа:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (июль)
• Индекс ожиданий и настроения потребителей от Мичиганского университета (август)
📰 Заметные отчетности:
26 августа - PDD #PDD
27 августа - SentinelOne #S
28 августа - BYD #1211, Meituan #3690, Li Auto #LI, Nvidia #NVDA, Salesforce #CRM, CrowdStrike #CRWD, HP #HPQ, Okta #OKTA, Pure Storage #PSTG
29 августа - Dell Technologies #DELL, Marvell #MRVL, Autodesk #ADSK, Dollar General #DG, Best Buy #BBY, Gap #GAP, Ulta Beauty #ULTA, Lululemon #LULU
#США #неделя_впереди
@aabeta
В своей «голубиной» речи на конференции в Джексон-Хоул председатель Пауэлл дал понять, что снижение ставки произойдет на сентябрьском заседании, но отметил, что дальнейшие темпы будут зависеть от поступающих данных. Пауэлл выразил больше уверенности в перспективах инфляции и сделал акцент на рисках на рынке труда, где, по его словам, любое дальнейшее ослабление было бы «нежелательным». Слов Пауэлла оказалось достаточно, чтобы доходности казначейских облигаций и курс доллара снизились, а акции возобновили подъем в пятницу.
На этой неделе инвесторы получат дополнительные сигналы о динамике инфляции. Будут опубликованы данные по Core PCE за июль. Экономисты прогнозируют рост на 0.2% м/м второй месяц подряд. Это приведет к сокращению трехмесячного годового показателя до 2.1%, что всего немного выше целевого показателя центрального банка в 2%.
Помимо этого, внимание будет сосредоточено на отчетностях. Результаты Nvidia #NVDA окажут существенное влияние на динамику широкого рынка. Недавно в канале мы делали превью отчетности с нашими ожиданиями - ссылка.
Также важными станут результаты Salesforce #CRM, которые предоставят сигналы о сфере корпоративного ПО, и отчеты ритейлеров Dollar General #DG, Best Buy #BBY, Gap #GAP, Ulta Beauty #ULTA, Lululemon #LULU.
В то же время данные от вендоров кибербезопасности SentinelOne #S, Okta #OKTA и CrowdStrike #CRWD дадут понимание о ситуации в секторе после глобального инцидента с платформой последней компании.
⚠️ Макроэкономические данные:
26 августа:
• Объём заказов на товары длительного пользования (июль)
27 августа:
• Индекс доверия потребителей CB (август)
29 августа:
• Вторая оценка ВВП США за 2-й квартал
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (июль)
30 августа:
• Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (Core PCE) (июль)
• Индекс ожиданий и настроения потребителей от Мичиганского университета (август)
📰 Заметные отчетности:
26 августа - PDD #PDD
27 августа - SentinelOne #S
28 августа - BYD #1211, Meituan #3690, Li Auto #LI, Nvidia #NVDA, Salesforce #CRM, CrowdStrike #CRWD, HP #HPQ, Okta #OKTA, Pure Storage #PSTG
29 августа - Dell Technologies #DELL, Marvell #MRVL, Autodesk #ADSK, Dollar General #DG, Best Buy #BBY, Gap #GAP, Ulta Beauty #ULTA, Lululemon #LULU
#США #неделя_впереди
@aabeta
Важные события недели - 02.12.2024
Инвесторы возвращаются на рынок после сокращенной недели, что должно повысить торговую активность. В центре внимания будет находиться отчет по занятости за ноябрь, публикуемый в пятницу. Консенсус закладывает рост на 200 тыс. после того, как число созданных рабочих мест в октябре сократилось до всего 12 тысяч из-за разрушительных последствий ураганов и длительной забастовки Boeing. При этом, аналитики Bloomberg закладывают пересмотр данных за октябрь до 50 тыс.
Перед публикацией отчёта по занятости трейдеры также получат октябрьский отчёт о вакансиях и текучести кадров (JOLTS) и данные ADP по занятости в частном секторе. Кроме того, участники рынка услышат выступление председателя ФРС Джерома Пауэлла в среду, который примет участие в модерации дискуссии на саммите DealBook, организованном The New York Times.
Что касается сезона отчётности, число компаний, объявляющих результаты, продолжает снижаться. Среди крупных имён, которые планируют опубликовать свои отчёты, - Zscaler #ZS, Salesforce #CRM, Marvell Technology #MRVL, Lululemon Athletica #LULU и Kroger #KR.
Неделя также будет насыщена конференциями, которые могут стать катализаторами для котировок компаний. Всю неделю будет идти мероприятие AWS re:Invent от Amazon #AMZN. Во вторник выступит CEO подразделения AWS. Помимо этого, Goldman Sachs проведет конференцию для сектора промышленности, Morgan Stanley и Barclays - для розничной торговли, Citigroup - для материалов и здравоохранения, а Wells Fargo и UBS - для сфер телекоммуникаций, медиа и технологий.
⚠️ Макроэкономические данные:
2 декабря:
• Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (ноябрь)
3 декабря:
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (октябрь)
4 декабря:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (ноябрь)
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг (ноябрь)
• Объём промышленных заказов (м/м) (октябрь)
• Выступление главы ФРС Пауэлла
6 декабря:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (ноябрь)
• Предварительные индексы настроений и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (декабрь)
📰 Заметные отчетности:
2 декабря - Zscaler #ZS
3 декабря - Salesforce #CRM, Marvell Technology #MRVL, Okta #OKTA
4 декабря - Synopsys #SNPS, Dollar Tree #DLTR, Campbell’s Company #CPB, SentinelOne #S
5 декабря - Kroger #KR, Lululemon Athletica #LULU, DocuSign #DOCU, Dollar General #DG, Samsara #IOT, Ulta Beauty #ULTA
#США #неделя_впереди
@aabeta
Инвесторы возвращаются на рынок после сокращенной недели, что должно повысить торговую активность. В центре внимания будет находиться отчет по занятости за ноябрь, публикуемый в пятницу. Консенсус закладывает рост на 200 тыс. после того, как число созданных рабочих мест в октябре сократилось до всего 12 тысяч из-за разрушительных последствий ураганов и длительной забастовки Boeing. При этом, аналитики Bloomberg закладывают пересмотр данных за октябрь до 50 тыс.
Перед публикацией отчёта по занятости трейдеры также получат октябрьский отчёт о вакансиях и текучести кадров (JOLTS) и данные ADP по занятости в частном секторе. Кроме того, участники рынка услышат выступление председателя ФРС Джерома Пауэлла в среду, который примет участие в модерации дискуссии на саммите DealBook, организованном The New York Times.
Что касается сезона отчётности, число компаний, объявляющих результаты, продолжает снижаться. Среди крупных имён, которые планируют опубликовать свои отчёты, - Zscaler #ZS, Salesforce #CRM, Marvell Technology #MRVL, Lululemon Athletica #LULU и Kroger #KR.
Неделя также будет насыщена конференциями, которые могут стать катализаторами для котировок компаний. Всю неделю будет идти мероприятие AWS re:Invent от Amazon #AMZN. Во вторник выступит CEO подразделения AWS. Помимо этого, Goldman Sachs проведет конференцию для сектора промышленности, Morgan Stanley и Barclays - для розничной торговли, Citigroup - для материалов и здравоохранения, а Wells Fargo и UBS - для сфер телекоммуникаций, медиа и технологий.
⚠️ Макроэкономические данные:
2 декабря:
• Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (ноябрь)
3 декабря:
• Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (октябрь)
4 декабря:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (ноябрь)
• Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг (ноябрь)
• Объём промышленных заказов (м/м) (октябрь)
• Выступление главы ФРС Пауэлла
6 декабря:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (ноябрь)
• Предварительные индексы настроений и инфляционных ожиданий потребителей от Мичиганского университета (декабрь)
📰 Заметные отчетности:
2 декабря - Zscaler #ZS
3 декабря - Salesforce #CRM, Marvell Technology #MRVL, Okta #OKTA
4 декабря - Synopsys #SNPS, Dollar Tree #DLTR, Campbell’s Company #CPB, SentinelOne #S
5 декабря - Kroger #KR, Lululemon Athletica #LULU, DocuSign #DOCU, Dollar General #DG, Samsara #IOT, Ulta Beauty #ULTA
#США #неделя_впереди
@aabeta