Важные события предстоящей недели - 03.01.2022

Первая торговая неделя 2022 года начнется с публикации протоколов последнего заседания ФРС, а также декабрьского отчета по занятости населения. Помимо этого, в центре внимания окажутся отчеты о продажах электромобилей от производителей Nio #NIO, XPeng #XPEV, Li Auto #LI и Tesla #TSLA. Также инвесторы будут следить за отчетами авиаперевозчиков American Airlines #AAL, Delta Air Lines #DAL, United Airlines #UAL, Southwest Airlines #LUV, Spirit Airlines #SAVE и JetBlue Airways #JBLU. Ожидается, что компании могут снизить прогнозы на 4-й квартал из-за недавних задержек и отмен рейсов, вызванных омикрон-штаммом.

⚠️ Макроэкономические данные:

3 января:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (декабрь)

4 января:
• Заседание ОПЕК+
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (ноябрь)

5 января:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (декабрь)
• Публикация протоколов FOMC

7 января:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (декабрь)
• Уровень безработицы (декабрь)

Превью Consumer Electronics Show:
Технологическое мероприятие пройдет с 5 по 8 января. Ожидается, что AMD #AMD представит новое поколение процессоров Ryzen на базе архитектуры Zen 4. Intel #INTC намерен раскрыть подробности о своей архитектуре процессоров Alder Lake и первой линейке графических процессоров Arc. 

В этом году на выставке CES больше внимания будет уделено автопроизводителям. General Motors #GM представит электрический грузовик Silverado, а BMW #BMW продемонстрирует новую технологию, позволяющую менять цвет автомобиля одним нажатием кнопки. Blink #BLNK, в свою очередь, проведет обзор новых технологий в сфере зарядки электрокаров. Инновации в сфере автомобилестроения также могут представить компании Nvidia #NVDA, Micron #MU, Lear #LEA, Luminar #LAZR, Velodyne #VLDR.

На мероприятии компании из потребительского сектора, такие как Walmart #WMT, CVS #CVS, Nike #NKE, Amazon #AMZN и Best Buy #BBY также представят собственные технологические инновации. 

Заседание ОПЕК+:
Ожидается, что на первом в этом году заседании альянс увеличит добычу нефти на 400 тыс. баррелей в сутки. Участники ОПЕК+ ранее заявляли, что ожидают роста спроса на сырье в 2022 году. 

💡 Аналитики Barron’s провели полноценный обзор сектора полупроводников. Индекс PHLX Semiconductor #SOXX в прошлом году превзошел Nasdaq в 2 раза. В то же время форвардный P/E сектора составляет 7.9x, что также в два раза выше своего среднеисторического значения. Аналитики выделяют следующих чипмейкеров, как наиболее перспективных:

✅ Micron Technology #MU
✅ Amkor Technology #AMKR
✅ Qorvo #QRVO
✅ Skyworks Solutions #SWKS
✅ Intel #INTC
✅ Qualcomm #QCOM
✅ Microchip #MCHP
✅ NXP Semiconductors #NXPI
✅ Applied Materials #AMAT

Также Barron’s выделяет для покупки акции: 
✅ Graham Holdings #GHC - аналитики описывают компанию как аналог Berkshire Hathaway #BRKB, только более малого масштаба. К тому же акция торгуется с дисконтом относительно перекупленных аналогов. Ближайшим катализатором для роста акций может стать выделение телевизионного подразделения.

💎 Первая торговая неделя года обещает быть относительно спокойной. Главными событиями на неделе станут: данные по рынку труда в США, публикация протоколов FOMC и заседание ОПЕК+. Инвесторы по-прежнему будут следить за новостями вокруг эпидемиологической обстановки и распространения омикрон штамма. Продолжаем оптимистично смотреть на фондовый рынок, а также с позитивом смотрим на январское ралли, которое традиционно наблюдается среди акций малой и средней капитализации.

#США #неделя_впереди

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Важные события предстоящей недели - 14.02.2022

На неделе внимание инвесторов будет приковано к комментариям членов ФРС относительно дальнейших действий по ужесточению денежно-кредитной политики. Также в фокусе будет прогресс в ситуации вокруг Украины.

⚠️ Макроэкономические данные:
 
15 февраля:
• Индекс цен производителей (январь)

16 февраля:
• Объём розничных продаж (январь)
• Публикация протоколов ФРС

17 февраля:
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (февраль)
• Число выданных разрешений на строительство (январь)

18 февраля:
• Продажи на вторичном рынке жилья (январь)

📰   Отчетность интересующих нас компаний:

15 февраля - Zoominfo #ZI

16 февраля - Nvidia #NVDA, Cisco #CSCO

17 февраля - Walmart #WMT

Превью отчетности Nvidia:
Наиболее важными в отчетности станут результаты по продаже чипов для центров обработки данных. Согласно консенсусу, Nvidia сообщит о 68%-ном росте выручки от данного сегмента. Ожидается, что компания представит комментарии относительно замедления развития майнинга криптовалют и прогресса в разработке ПО Omniverse. Также стоит следить за сообщениями руководства о несостоявшемся приобретении Arm и дальнейших планах по сделкам M&A.

Превью отчетности Walmart:
Ожидается, что Walmart покажет сильные результаты и увеличение доли рынка в некоторых ключевых категориях. В ходе конференц-звонка руководство может рассказать о некоторых новых направлениях выручки, обозначить влияние высокой инфляции на бизнес и обсудить последствия окончания стимулирования ФРС.

Конференция 3M:
14 февраля 3M #MMM проведет мероприятие, посвященное обзору своего бизнеса. Компания представит обновленную информацию о стратегии, тенденциях развития подразделений и приоритетах при распределении капитала. Помимо этого, ожидается, что 3M обновит прогнозы по доходам на весь 2022 год. В прошлом, акции компании росли более чем на 10% в следующие шесть недель после проведения аналогичных мероприятий.

Другие корпоративные события:
Meta Platforms #FB 15 февраля проведет собрание, на котором обозначит основные пути реализации метавселенных. 17 февраля руководство Intel #INTC обсудит стратегию дальнейшего развития компании.

Топ-пики Citigroup в сфере досуга:
Аналитики считают, что инвесторам стоит обратить внимание на компании из индустрии досуга и развлечений. Главным драйвером для этих акций станет продолжающийся рост интереса потребителей к развлечениям на открытом воздухе и отложенный спрос на досуг, который возник во время пандемии. В подборку вошли: Polaris #PII, Six Flags #SIX, Royal Caribbean #RCL, Brunswick #BC, Winnebago #WGO, Cedar Fair #FUN.

💡 Аналитики провели обзор индустрии ставок на спорт и выделили лучшие идеи в преддверии Super Bowl - финальной игры за звание чемпиона NFL. По их мнению, общий адресный рынок индустрии к 2025 году вырастет до $20.6 млрд.

✅ DraftKings #DKNG
✅ MGM Resorts #MGM
✅ Caesars Entertainment #CZR
✅ Penn National Gaming #PENN
✅ Bally's #BALY
✅ Boyd Gaming #BYD

Barron’s также представили ежегодный список акций с самыми высокими ESG рейтингами. Аналитики утверждают, что, этот показатель с каждым годом становится все более важным для инвесторов.  

✅ Intel #INTC
✅ Clorox #CLX
✅ Ecolab #ECL
✅ Best Buy #BBY
✅ PVH #PVH

💎 Последняя публикация данных по инфляции вызвала турбулентность на американском рынке акций. Рост цен на товары и услуги стабильно сохраняется, что может привести к мартовскому повышению ставки сразу на 0.5%. Для возобновления притока покупателей на рынок может потребоваться время и адаптация к складывающейся ситуации. По всей видимости, в ближайшее время будем наблюдать повышенную волатильность, инвесторы вполне могут увеличить короткие позиции в преддверии мартовского заседания ФРС, что может привести к дополнительному давлению и снижению индексов. Учитывая крепкое состояние экономики, мы сохраняем долгосрочный умеренно позитивный взгляд на американские акции. Смещаем акцент на развивающиеся рынки (Россия и Китай).

#США #неделя_впереди

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Evercore: акции Macy's могут вырасти еще на 90%

💡 Evercore ISI считает, что у розничного ритейлера Macy's есть масса возможностей для наращивания выручки, благодаря которым акции могут продемонстрировать впечатляющую динамику.

✅ Macy’s #M - крупнейшая и старейшая в США сеть из более чем 700 универмагов по продаже мужской, женской и детской одежды, обуви и аксессуаров, мебели и товаров для дома.
🎯 Целевая цена от Evercore ISI - $50, потенциал роста +92%

⚡️ Тезисы в пользу роста компании:

• Новые потоки выручки. Evercore считает, что Macy's может создать новые источники дохода за счет монетизации своих объектов недвижимости и внедрения цифровой рекламы. Помимо этого, аналитики ожидают, что компания начнет усилять предложение товаров от сторонних продавцов на своей площадке, что благотворно отразится как на посещаемости сайта, так и на доходах Macy’s.

• Недооцененность. На текущий момент, форвардный P/E компании составляет всего 6.42x, в то время как у основных конкурентов таких как Best Buy #BBY, Kohl' #KSS и DICK'S Sporting Goods #DKS он находится на уровне 10x. При этом стоит учитывать, что примерная стоимость недвижимости Macy's составляет около $7 млрд, в то время как капитализация компании всего $8.16 млрд.

• Расширение клиентской базы. Благодаря развитию подразделения электронной коммерции во время пандемии, Macy's привлекла покупателей более молодой возрастной группы. Помимо этого, в текущий момент наблюдается возвращение своих основных покупателей старшего возраста в точках розничных продаж.

📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация = $8.16 млрд
• fwd P/E = 6.42х
• fwd P/E сектора = 15.78x

💎 Наше мнение: Позитивно оцениваем перспективы Macy's, учитывая узнаваемость бренда и активное развитие компании в сегменте онлайн-ритейла. Помимо этого, стоит отметить, что экономика США находится в достаточно хорошей форме, а объемы розничных продаж продолжают расти высокими темпами. Мы ожидаем, что совокупность этих факторов станет движущей силой для акций Macy's на долгосрочном горизонте.

#акции #США #товары_вторичной_необходимости #Evercore #M

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Компании из индекса S&P 500 запланировали рекордный по объему выкуп акций

По прогнозам аналитиков Goldman Sachs, в 2022 году объем обратного выкупа бумаг может на 12% превзойти прошлогодний показатель и достичь рекордного уровня в $1 трлн. 

Согласно данным, общая сумма запланированного обратного выкупа акций компаний из индекса S&P 500, в течение первых двух месяцев 2022 года достигла $238 млрд. 
Среди компаний объявивших о проведении buyback такие гиганты, как Union Pacific #UNP — $25 млрд и PepsiCo #PEP — $10 млрд. Такой же объем выкупа акций планирует промышленно-газовая компании Linde #LIN. Colgate-Palmolive #CL и Best Buy #BBY планируют выкуп акций в размере около $5 млрд каждая, Amazon #AMZN — $10 млрд.

Ранее Financial Times сообщало, что семь крупнейших западных нефтегазовых компаний: BP #BP, Shell #SHEL, ExxonMobil #XOM, Chevron #CVX, TotalEnergies #TTE, Eni #ENI и Equinor #EQNR— планируют в 2022 провести обратный выкуп акций на общую сумму $41 млрд.

Аналитики Goldman Sachs повысили свои прогнозы по выкупу акций на 2022 год до $1 трлн, что значительно больше, чем в прошлом году, когда buyback помог S&P 500 вырасти на 27%. Эксперты отметили, что сейчас масштаб активности по выкупу акций близок к историческому максимуму, а количество активных программ вдвое превышает средний показатель.

Большие объемы выкупа акций могут поддержать котировки компаний, поскольку это сокращает количество акций компании, увеличивая прибыль на акцию. Кроме того, инициатива может повысить уровень доверия инвесторов, так как это говорит о том, что руководители оптимистично оценивают перспективы корпораций и уверены в их финансовом положении. Все это может позитивно повлиять на рынок акций. 

Вторая сторона медали заключается в том, что обратный выкуп акций отнимает корпоративные средства, которые могли быть использованы для капитальных затрат, исследований и разработок, что потенциально может негативно отразиться на долгосрочном росте компании.

#акции #США #аналитика #GS

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Привлекательные дивидендные акции в условиях неопределенности на рынке

💡 Пока инвесторы пытаются пережить скачки на рынке, аналитики CNBC составили подборку акций с высокими и стабильными дивидендами, которые способны обеспечить постоянный доход.

Серьезные потрясения для рынка и падение S&P 500 
В этом году инвесторы столкнулись с потрясениями на рынках на фоне высокой инфляции, цикла повышения ставок ФРС, специальной операции в Украине и глобальных вспышек ковида. В 2022 году индекс S&P 500 упал уже более чем на 15%.

Защита от инфляции - дивидендные акции
Некоторые аналитики предлагают инвесторам обратить внимание на дивидендные акции как способ получения стабильных платежей. Дивиденд - это регулярная выплата части прибыли компании ее акционерам. Акции с большими и растущими дивидендами - это способ защиты от инфляции.

Основные идеи акций, показавших рост дивидендов на 25% за последние пять лет:

✅ NRG Energy #NRG
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ Citigroup #C
Дивидендная доходность - 4.2%

✅ Citizens Financial Group #CFG
Дивидендная доходность - 4.0%

✅ Comerica Incorporated #CMA
Дивидендная доходность - 3.5%

✅ Morgan Stanley #MS
Дивидендная доходность - 3.5%

✅ Regions Financial Corporation #RF 
Дивидендная доходность - 3.3%

✅ Best Buy Co. #BBY
Дивидендная доходность - 3.4%

✅ KeyCorp #KEY
Дивидендная доходность - 4.0%

✅ PNC Financial Services Group #PNC
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ Fifth Third Bancorp #FITB
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ JPMorgan Chase & Co. #JPM
Дивидендная доходность - 3.3%

✅ T.Rowe Price Group #TROW
Дивидендная доходность - 3.6%

✅ Bank of New York Mellon Corporation #BK
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ Interpublic Group of Companies #IPG
Дивидендная доходность - 3.4%

✅ U.S. Bancorp #USB
Дивидендная доходность - 3.6%

✅ Lincoln National Corporation #LNC
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ Prudential Financial #PRU
Дивидендная доходность - 4.5%

✅ Truist Financial Cprporation #TFC
Дивидендная доходность - 4.0%

✅ Franklin Resources #BEN
Дивидендная доходность - 4.6%

✅ Principal Financial Group #PFG 
Дивидендная доходность - 3.6%

✅ State Street Corporation #STT
Дивидендная доходность - 3.3%

✅ Paramount Global Class B  #PARA
Дивидендная доходность - 3.5%

✅ Whirlpool Corporation #WHR
Дивидендная доходность - 3.2%
 
✅ Intel Corporation #INTC
Дивидендная доходность - 3.2%

✅ LyondellBasell Industries #LYB
Дивидендная доходность - 4.3%

✅ Omnicom Group #OMC
Дивидендная доходность - 3.7%

✅ Pfizer #PFE
Дивидендная доходность - 3.2%



#акции #США #аналитика #дивиденды #дивидендные_акции

· получить доступ к premium
· telegram · сайт

Компании, которые будут увеличивать байбек

💡 Обратный выкуп акций был существенным драйвером для роста рынка достаточно продолжительное время, однако некоторые компании готовы и дальше наращивать объемы байбека.

Положительный эффект от байбека
Байбэк - процедура выкупа акций компанией-эмитентом у действующих акционеров. Компания объявляет о начале программы и в течение заявленного периода проводит скупку акций у их держателей на определенную сумму.

Таким образом, бизнес изымает часть акций с рынка, что потенциально увеличивает прибыль на акцию компании. Помимо этого, скупка акций оказывает положительное влияние на сами котировки.

Динамика объемов обратного выкупа
На фоне коррекции на рынке, объемы байбеков в США в первом квартале достигли $953 млрд, что является максимумом за последние 12 месяцев. Как правило, когда стоимость акций падает, компаниям выгоднее проводить обратный выкуп. Только на этой неделе ETF Invesco BuyBack Achievers #PKW, инвестирующий в акции с высокими объемами байбека, опередил динамику S&P 500 примерно на 5%.

Критерии отбора
В подборку вошли компании из S&P 500, которые уже выкупили крупное количество акций, но обладающие достаточными объемами кэша для продолжения байбека. 

Для выбора компаний было произведено сравнение количества акций в свободном обращении на сегодняшний день и год назад. Помимо этого, FCF yield или доходностью свободного денежного потока компании должна превышать 5%.

Топ-пики

✅ HP #HPQ
Количество акций: -15.4% (г/г), FCF yield = 15.7%

✅ eBay #EBAY
Количество акций: -15.3%, FCF yield = 5.1%

✅ Charter Communications #CHTR
Количество акций: -15.2%, FCF yield = 6.8%

✅ Bath & Body Works #BBWI
Количество акций: -14.4%, FCF yield = 8.2%

✅ Marathon Petroleum #MPC
Количество акций: -12.7%, FCF yield = 7.1%

✅ DaVita #DVA
Количество акций: -11.7%, FCF yield = 10.3%

✅ Synchrony Financial #SYF
Количество акций: -11.6%, FCF yield = 26.9%

✅ Best Buy #BBY
Количество акций: -11%, FCF yield = 10.3%

✅ HCA Healthcare #HCA
Количество акций: -10.5%, FCF yield = 6.4%

✅ Capital One Financial #COF
Количество акций: -10.4%, FCF yield = 18%

✅ Quest Diagnostics #DGX
Количество акций: -10.4%, FCF yield = 8.3%

✅ Nucor #NUE
Количество акций: -10.1%, FCF yield = 13.8%

#акции #США #аналитика

· получить доступ к premium
· telegram · сайт

Важные события предстоящей недели - 06.06.2022

В центре внимания - данные по инфляции за май. Ожидается, что рост индекса потребительских цен замедлится до 8.2% г/г против 8.3% в апреле. Значение базового индекса, по прогнозам, снизится до 5.9% г/г с 6.2% месяцем ранее. Некоторые аналитики Уолл-стрит допускают возможность ралли на рынке, если данные по инфляции не преподнесут негативных сюрпризов.

⚠️ Макроэкономические данные:

10 июня:
• Индекс потребительских цен (май)
• Базовый индекс потребительских цен (май)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (июнь)

📰   Отчетность интересующих нас компаний:

9 июня - Nio #NIO

Конференция Apple WWDC:
Всемирная конференция разработчиков Apple #AAPL пройдёт в онлайн-формате с 7 по 11 июня. Ожидается, что будут анонсированы обновления iOS/iPad OS, macOS, tvOS и watchOS, а также другие новинки в сфере ПО. Wedbush считает, что существует вероятность сюрприза в виде объявления о выигрыше контракта на стриминг NFL Sunday Ticket. Morgan Stanley ожидает, что Apple представит новые комментарии по поводу выхода на рынок гарнитур VR/AR. Исторически акции Apple отставали от динамики S&P 500 в среднем на 1 п.п. на неделе после WWDC, но опережали индекс на 0.7 п.п. в течение месяца после мероприятия.

Корпоративные события:
Ежегодные собрания акционеров проведут Shopify #SHOP, Penn National Gaming #PENN, eBay #EBAY, Target #TGT, Best Buy #BBY и Urban Outfitters #URBN. Мероприятия для инвесторов проведут AMD #AMD, Wendy's #WEN и MongoDB #MDB. 9 июня Meta Platforms #FB сменит тикер на «META».

💡 Аналитики Barron’s провели обзор на свадебный бум после пандемии, который может привести к активизации рождаемости в США после 12 лет снижения. Потенциальными бенефициарами роста числа новых пар могут стать:

✅ AvalonBay Communities #AVB
✅ Equity Residential #EQR
✅ Target #TGT

Barron’s выделяет для покупки акции следующей компании: 
✅ Eaton #ETN - компания является бенефициаром постоянно растущего спроса на электрооборудование для электромобилей. Помимо этого, акции Eaton торгуются с дисконтом к главным конкурентам Quanta #PWR и ABB #ABB.

💎 Ключевыми катализатором на текущей неделе станет публикация данных по потребительской инфляции. Пока публикуемая макро статистика говорит о перегретости экономики, что продолжает оказывать давление на фондовый рынок. Прошедший сезон отчетности был достаточно сильным, компании в среднем успешно перекладывали инфляцию издержек на потребителей, но что будет, если ситуация изменится? Пример компании Tesla был очень показателен, заявление Илона Маска о необходимости сократить штат сотрудников спровоцировало существенную коррекцию индексов в пятницу. На текущий момент мы видим больше рисков для рынка, поэтому придерживаемся осторожной позиции. В рамках отскока нарастили долю кэша и защитных инструментов в портфелях.

#США #неделя_впереди

· получить доступ к premium
· telegram · сайт

Три стратегии от Goldman Sachs

💡 Goldman Sachs ожидает, что во втором полугодии на рынке будет сохраняться высокая волатильность на фоне слабых отчетностей компаний и предлагает три стратегии, которые помогут инвесторам удержаться на плаву.

Мнение аналитиков
Первое полугодие для S&P 500 стало худшим с 1970 года. Рынок акций падал на фоне опасений, что ужесточение денежно-кредитной политики ФРС приведет экономику США к рецессии. В первом полугодии ни один сектор S&P 500, кроме нефтегазового, не продемонстрировал положительной динамики. 

Goldman Sachs ожидает, что пересмотр консенсус-прогнозов по компаниям в сторону понижения во втором полугодии окажет давление на акции, вне зависимости от того, наступит ли рецессия или нет. В связи с этим, банк предложил три стратегии, которые могут показать относительно неплохую доходность во втором полугодии. 

Компании со стабильными темпами роста доходов
По мнению банка, инвесторам следует сосредоточиться на акциях с доказанной историей роста доходов. В условиях замедления экономического роста и ужесточения финансовых условий акции, обладающие «качественными» характеристиками, исторически превосходят рынок. 

В подборку вошли компании, которые показывали стабильный рост EBITDA и низкую волатильность акций, что свидетельствует об уверенности рынка в сохранении фундаментальной стабильности. 

✅ Domino’s Pizza #DPZ
✅ AutoZone #AZO
✅ Home Depot #HD
✅ Colgate-Palmolive #CL
✅ PepsiCo #PEP
✅ Altria #MO
✅ Bank of New York Mellon #BNY
✅ Oracle #ORCL

Сектор здравоохранения
Goldman Sachs отмечает, что сектор обладает рядом защитных характеристик, которые позволят продемонстрировать опережающую динамику в среднесрочной перспективе, особенно если экономика пойдет на спад. 

Рентабельность сектора демонстрировала минимальное снижение во время прошлых рецессий, уступая по устойчивости только сектору товаров первичной необходимости. При этом, компании из сферы здравоохранения увеличивали прибыль на акцию во время каждой из последних шести рецессий. 

Аналитики не приводят конкретных акций для покупки, однако получить экспозицию с более низкими рисками можно через ETF, инвестирующий в компании сектора здравоохранения S&P 500:

✅ Health Care Select Sector SPDR Fund #XLV

Компании, выплачивающие дивиденды
В условиях повышенной волатильности инвесторы могут также обратиться к акциям, приносящим дивиденды, для получения стабильного дохода. Дивиденды останутся привлекательными даже если рецессия материализуется в 2023 году, отмечают аналитики. Согласно историческим данным, сумма дивидендных выплат компаний из S&P 500 падала в среднем всего на 1% во время рецессий с 1945 года. 

Средняя дивидендная доходность выбранных акций составляет около 3.8%, что выше показателя S&P 500 на уровне 2.1%. Эти компании также увеличивают дивиденды в два раза быстрее, чем S&P 500.

✅ Verizon #VZ
✅ Best Buy #BBY
✅ Whirlpool #WHR
✅ Darden Restaurants #DRI
✅ Tapestry #TPR
✅ Pioneer Natural Resources #PXD
✅ Devon Energy #DVN
✅ Ford #F
✅ Gilead Sciences #GILD

#акции #США #аналитика #GS

· получить доступ к premium
· telegram · сайт

Важные события предстоящей недели - 31.10.2022

В центре внимания - очередное заседание ФРС. Также инвесторы будут следить за продолжением сезона отчетностей за 3-й квартал. В конце недели будет опубликован отчет о занятости населения.

⚠️ Макроэкономические данные:

1 ноября:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (октябрь)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (сентябрь)

2 ноября:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (октябрь)
• Итоги заседания ФРС

3 ноября:
• Индекс менеджеров по снабжению для непроизводственной сферы от ISM (октябрь)

4 ноября:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (октябрь)
• Уровень безработицы (октябрь)

📰 Заметные отчетности:

31 октября - NXP Semiconductors #NXPI

1 ноября - Eli Lilly #LLY, AMD #AMD

2 ноября - Qualcomm #QCOM

3 ноября - ConocoPhillips #COP, Starbucks #SBUX

Заседание ФРС:
Ожидается, что ФРС повысит процентные ставки на 75 б.п., а также сохранит «ястребиный» тон, поскольку инфляция продолжает расти. Тем не менее накануне некоторые представители центрального банка выразили обеспокоенность масштабами проводимого ужесточения, а президент ФРБ Сан-Франциско Мэри Дэйли заявила, что необходимо обсудить вопрос о замедлении темпов повышения ставок. Ожидается, что председатель ФРС Джером Пауэлл отметит, что все решения в декабре будут зависеть от поступающих данных.

Сезон праздничных покупок:
3 ноября Национальная федерация розничной (NRF) представит свои прогнозы по розничным продажам в праздничный сезон 2022 года. Прогноз NRF станет ключевым для ритейлеров Target #TGT, Best Buy #BBY, Dick's Sporting Goods #DKS и Walmart #WMT. Bank of America ожидает, что в праздничные дни продажи вырастут на 1.3% г/г, что ниже прошлогоднего роста на 6.5% г/г, поскольку инфляция оказывает давление на потребителя. Однако это не означает, что в праздничный сезон не будет победителей. Своими топ-пиками в секторе банк называет: Tapestry #TPR, Ollie's #OLLI, Tractor Supply #TSCO, Costco #COST и BJ's Wholesale #BJ.

Другие события:
1 ноября пройдет трехдневный саммит LA Blockchain. Среди выступающих: представители MicroStrategy #MSTR, SkyBridge Partners и Apple #AAPL. 2 ноября пройдет День инвестора Boeing #BA. Ожидается, что менеджмент рассмотрит возможности поставок самолетов в 2023 году. Помимо этого, руководство обсудит вопросы, связанные с долгосрочными перспективами компании, что, возможно, успокоит опасения инвесторов. 3 ноября Twilio #TWLO проведет День инвестора, а AMD #AMD в рамках онлайн-конференции представит новые решения AMD Radeon.

💡 Barron’s рекомендует акции Visa #V к покупке. Компания обладает впечатляющим свободным денежным потоком, низкой долговой нагрузкой, привлекательной оценкой по мультипликаторам, а также двузначными темпами роста прибыли и выручки. Аналитики отметили, что Visa продолжала расти даже во время финансового кризиса 2008-2009 годов.

Также аналитики отметили перспективы компаний малой капитализации. Данный сегмент рынка менее подвержен негативному влиянию от укрепления доллара США, поскольку большинство компаний ориентированы на внутренний рынок. Что еще более важно, малые компании являются бенефициарами тенденций решоринга производства в США.

💎 Мы ожидали отскок на фондовом рынке и оказались правы, S&P 500 в пятницу закрылся выше 3900, хотя еще в середине октября устойчиво торговался около 3600. Многие инвесторы восприняли слабую отчетность большинства технологических гигантов, как важный сигнал о замедлении экономики и потенциальном снижении инфляции. На текущий момент времени наблюдается тенденция, когда «хорошие новости» в их классическом понимании воспринимаются негативно и наоборот. Мы считаем, что ралли, которое мы сейчас наблюдаем не будет устойчивым и мы вполне можем увидеть очередную коррекционную волну. Поэтому постепенно наращиваем кэш и защитные инструменты в портфелях.

#США #неделя_впереди

· telegram · сайт · курс

Утренний обзор - 21.11.2022

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.33% (3960 п.)
📉 Nasdaq: -0.30% (11673 п.)
📉 Dow Jones: -0.23% (33696 п.)
🌕 Золото: -0.24% ($1746)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.89% ($87.09)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.99% (3.793%/год.)

Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в красной зоне. В пятницу основные индексы завершили день в плюсе: S&P 500 вырос на 0.48%, Dow Jones - на 0.59%, а Nasdaq - на 0.01%. Индексы продолжили консолидироваться в узком диапазоне в ожидании новых более существенных драйверов для движения. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно со снижением.

Инвесторы продолжают оценивать перспективы текущего ралли на медвежьем рынке, которое началось в начале месяца с публикации позитивных данных по инфляции. По мнению Эда Ярдени из Yardeni Research S&P 500 может подняться до уровня около 4300 п. к концу года.

💎 «Одним из главных драйверов на рынке является устойчивость экономики. Она все еще остается впечатляющей. Все обсуждают, будет ли у нас мягкая посадка или жесткая. В то же время, мы пока что не наблюдаем никакой рецессии, поскольку потребители все еще продолжают тратить», - добавил Ярдени.

Согласно макростатистике на прошлой неделе, розничные продажи выросли на 1.3% м/м в октябре, что выше ожиданий рынка. Крупнейшие ритейлеры Home Depot #HD и Walmart #WMT представили квартальные результаты, которые также сигнализировали об устойчивом состоянии покупателей. В то же время, Target #TGT в своей отчетности предупредил, что продажи могут снизиться в 4-м квартале.

💎 «Несмотря на то, что расходы в праздничный сезон могут снизиться, акции розничных ритейлеров обычно являются одними из лидеров роста в период с ноября до середины января. Сезонность имеет свое место в анализе рынка и обладает определенной предсказательной ценностью», - отметила Лиз Янг, главный инвестиционный стратег SoFi.

На этой неделе инвесторы продолжают оценивать комментарии чиновников ФРС. Также будет опубликованы протоколы с последнего заседания центрального банка, а также крупный блок макростатистики. Помимо этого, отчитаются ритейлеры Best Buy #BBY, Nordstrom #JWN, Dick's Sporting Goods #DKS и Dollar Tree #DLTR.

💎 «Это действительно неделя, которая будет полностью зависеть от поступающих данных. Акции будут расти, если только данные не продолжат ухудшаться, а ФРС сохранит свой “ястребиный” настрой, который явно усилился в последние дни», - сказал Джулиан Эммануэль, старший управляющий директор Evercore ISI.

#обзор #рынок #утро

· telegram · сайт · курс

Новости премаркета США - 22.11.2022

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.27% (3968 п.)
📈 Nasdaq: +0.17% (11608 п.)
📈 Dow Jones +0.23% (33814 п.)
🌕 Золото: +0.48% ($1746)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.12% ($88.71)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.78% (3.803%/год.)

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Рынок акций отреагировал ростом на выход отчетности Best Buy #BBY, в которой ритейлер превысил ожидания по прибыли и выручке, а также повысил прогноз по результатам на весь год. В целом на рынке наблюдается снижение торговой активности в преддверии праздника Дня благодарения. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись без единой динамики.

🔴 Shell #SHEL заявила, что проведет повторную оценку планов по инвестированию до £25 млрд в Великобритании в течение следующего десятилетия после решения правительства увеличить налог на сверхприбыль нефтегазовых компаний.

🟡 JD.com #JD с 2023 года уменьшит зарплаты руководителей на 10-20% для того, чтобы повысить выплаты рядовым сотрудникам. Компания также сообщила, что создаст фонд обеспечения жильем сотрудников компании объемом $1.4 млрд.

🔴 По сообщению Reuters, Ant Group, дочернюю Alibaba #BABA, могут оштрафовать более чем на $1 млрд во 2-м квартале 2023 года. По словам источников, штраф будет наложен за предполагаемые нарушения Ant, связанные с «беспорядочным расширением капитала» и соответствующими финансовыми рисками, которые вызвал его бизнес.

🔴 Moody's понизило прогноз по кредитному рейтингу китайских компаний до «негативного». Агентство считает, что в 2023 году условия кредитования для компаний из КНР ухудшаться на фоне сохраняющихся внутренних стрессов и усиления внешних рисков.

🔴 Криптовалютный брокер Genesis предупредил инвесторов, что может быть вынужден объявить о банкротстве, если не сможет привлечь новое финансирование в размере как минимум $1 млрд. Ранее компания приостановила вывод средств со своей платформы на фоне кризиса ликвидности, вызванного крахом FTX.

🟢 World Platinum Investment Council (WPIC) прогнозирует дефицит платины на рынке в 2023 году после значительного профицита в текущем на фоне роста потребления со стороны автопроизводителей и ювелирных компаний. По оценкам, спрос на платину вырастет на 19% г/г, до 7.77 млн унций.

🔴 Nvidia #NVDA официально ушла из России. По оценкам компании, в 2022 году на долю России приходится около 2% от общего объема продаж и 4% от продаж игрового направления.

💎 Консолидация на рынке акций продолжается. Мы считаем, что в ближайшее время нас ожидает торговля в широком диапазоне и текущие уровни близки к верхней границе. Поэтому мы сократили долю акций в портфелях и будем откупать интересующие нас активы на более привлекательных уровнях.

#США #новости_премаркета

· telegram · сайт · курс

Вечерний обзор - 22.11.2022

Новости макроэкономики:
🟢 Основные фондовые индексы торгуются в зеленой зоне. Поддержку рынку акций оказывает падение доходностей казначейских облигаций после позитивных комментариев чиновника ФРС. Помимо этого, улучшила настроения инвесторов относительное неплохая отчетность Best Buy #BBY.

Один из главных «ястребов» ФРС Лоретта Местер заявила, что последние данные по инфляции являются многообещающими, и что она поддержит сокращение темпов повышения процентных ставок в будущем. При этом она отметила, что ФРС достигнет своей конечной цели по ставкам в диапазоне 4-5%.

💎 «Это огромный груз с плеч инвесторов, которым в этом году совершенно некуда было спрятаться», - говорит аналитик из JPMorgan Asset Management.

Акции ритейлера электроники Best Buy #BBY подскочили почти на 11%. Компания существенно превысила ожидания рынка по прибыли на акцию и выручке, а также повысила прогноз по продажам на весь год.

Менеджмент Best Buy также отметил, что флагманские модели iPhone 14 могут оказаться в дефиците во время праздничного сезона, что оказало некоторую поддержку бумагам Apple #AAPL.

Нефть:
Фьючерсы на нефть марки Brent демонстрируют положительную динамику. Нефтяные котировки продолжают восстанавливаться после заявлений нескольких представителей ОПЕК+ о том, что альянс не собирается увеличивать квоты добычи нефти. Ранее СМИ сообщали, что организация может пойти на такой шаг для балансировки рынка после введения новых санкций против РФ. Дополнительную поддержку ценам оказывает ослабление доллара США. В моменте индекс DXY падает на 0.3%. К моменту написания статьи фьючерсная цена на нефть марки Brent составляет около $89.53 за баррель.

Валюта:
Рубль укрепился к доллару. Российская валюта подорожала благодаря росту цен на нефть и подготовке компаний-экспортеров к пику налоговых выплат месяца. В пятницу им предстоит перечислить в бюджет НДС, НДПИ и акцизы. К моменту окончания торгов курс доллара США составил ₽60.68.

#обзор #события #вечер

· telegram · сайт · курс

Важные события предстоящей недели - 27.02.2023

⚠️ Макроэкономические данные:

27 февраля:
• Базовые заказы на товары длительного пользования (январь)
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (январь)

28 февраля:
• Индекс доверия потребителей от CB (февраль)

1 марта:
• Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM (февраль)

3 марта:
• Индекс деловой активности в секторе услуг от ISM (февраль)

📰 Заметные отчетности:

27 февраля - Occidental Petroleum #OXY

28 февраля - Target #TGT, Rivian #RIVN

1 марта - Lowe's #LOW, Dollar Tree #DLTR, Salesforce #CRM

2 марта - Kroger #KR, Best Buy #BBY, Macy's #M, Broadcom #AVGO, Dell #DELL

День инвестора Tesla:
1 марта компания проведет мероприятие, на котором представит долгосрочную стратегию, новые подробности по платформе третьего поколения для электромобилей и планы по распределению капитала. Аналитики Goldman Sachs рассчитывают, что Tesla также озвучит новые финансовые прогнозы и заострит внимание на энергетическом переходе. Стоит отметить, что исторически акции Tesla росли перед прошлыми мероприятиями и падали после них.

Превью отчетности Target:
Bank of America считает, что один из крупнейших ритейлеров США покажет заметное падение рентабельности из-за перехода потребителей на более дешевые товары, а также увеличение скидок для ликвидации переизбытка запасов. От менеджмента аналитики ожидают услышать комментарии по поводу тенденций потребительских расходов и состояния цепей поставок. Важно отметить, что слабые прогнозы Target ранее приводили к падению широкого рынка в день отчетности.

Другие корпоративные события:
Всю неделю в Барселоне будет проходить технологическая конференция The Mobile World Congress. Среди заметных участников: Verizon #VZ, Ericsson #ERIC, T-Mobile #TMUS, AT&T #T, Analog Devices #ADI, CEVA #CEVA, Airgain #AIRG, EPAM Systems #EPAM, OnePlus, Xiaomi, RealMe, ZTE и TruPhone. Также на MWC компания Microsoft #MSFT обсудит расширение сотрудничества с OpenAI, а Synchronoss #SNCR представит новые решения в сфере ИИ.

28 февраля Goldman Sachs #GS, Shutterstock #SSTK, Chevron #CVX и Banco Santander #SAN проведут мероприятия для инвесторов. Компания Frontdoor #FTDR проведет свой День инвестора 2 марта.

💡 Аналитики Barron’s рекомендуют обратить внимание на бумаги энергетических коммунальных компаний. Сектор является бенефициаром крупных инвестиций на увеличение мощностей для удовлетворения растущего спроса со стороны электромобилей, отопления и бытовой техники. В Barron’s также ожидают, что в этом году будут повышены тарифы на электроэнергию. Наиболее интересной компанией в секторе аналитики называют FirstEnergy #FE. Акции торгуются с дисконтом к аналогам, а дивидендная доходность составляет 3.9% - примерно на четверть выше среднего по сектору.

#США #неделя_впереди

· бот-аналитик · сайт · youtube

Важные события предстоящей недели - 22.05.2023

В центре внимания инвесторов продолжат оставаться обсуждения вокруг повышения лимита госдолга США. Также на неделе множество компаний представят очередную серию отчетностей. Кроме того, выйдет ряд важной макростатистики, включая протоколы с последнего заседания ФРС, а также апрельский ценовой индекс расходов на личное потребление.

⚠️ Макроэкономические данные:

23 мая:
• Индекс деловой активности в секторе услуг и производственном секторе (PMI) (май)

24 мая:
• Публикация протоколов с последнего заседания ФРС

25 мая:
• ВВП США (вторая оценка за 1-й квартал)
• Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости (апрель)

26 мая:
• Ценовой индекс расходов на личное потребление (PCE) (апрель)
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (май)

📰 Заметные отчетности:

22 мая - Zoom Video #ZM

23 мая - Lowe's #LOW, Intuit #INTU, DICK'S Sporting Goods #DKS, Palo Alto Networks #PANW

24 мая - Kohl's #KSS, Analog Devices #ADI, Nvidia #NVDA, Snowflake #SNOW

25 мая - Best Buy #BBY, Dollar Tree #DLTR, Autodesk #ADSK, Costco #COST

Сектор здравоохранения:
Конференция Американского торакального общества продлится до 24 мая. Среди заметных участников: Gossamer Bio #GOSS, Verona Pharma #VRNA и Galecto #GLTO. В акциях этих компаний может наблюдаться повышенная волатильность случае объявления новых исследования. AnaptysBio #ANAB 25 мая проведет мероприятие, посвященное исследованиям и разработкам. Обновленная информация о препаратах в прошлом приводила к росту цен на акции.

Также на неделе будут опубликованы тезисы с предстоящего собрания Американского общества клинической онкологии. Среди компаний, которые могут представить обновления: Gilead Sciences #GILD, Regeneron #REGN, Moderna #MRNA, PDS #PDSB, Day One Biopharma #DAWN, Exelixis #EXEL и Cue Biopharma #CUE.

Заметные конференции:
В понедельник начнется трехдневный саммит GamesBeat, посвященный разработке видеоигр. На мероприятии будут присутствовать спикеры из Warner Bros. #WBD, Hasbro #HAS, Chipotle #CMG, Playtika #PLTK и Amazon Games #AMZN.

C 23 по 26 мая пройдет конференция разработчиков Microsoft #MSFT. В центре внимания - новые предложения компании с поддержкой ИИ. На мероприятии также состоится тематические сессии по продуктам Nvidia #NVDA, ориентированным на искусственный интеллект.

Другие корпоративные события:
В понедельник Ford #F проведет День рынка капитала. Топ-менеджмент обсудит прогресс и ожидания в реализации плана Ford+, а также перспективы новых сегментов бизнеса. В этот же день гендиректор Dell #DELL и другие топ-менеджеры выступят с докладами на мероприятии Dell Technologies World Day.

Thermo Fisher Scientific #TMO и Luna Innovations #LUNA проведут День инвестора 24 мая. Насыщенная программа на 25 мая включает ежегодное собрание акционеров McDonald's #MCD, а также мероприятия для инвесторов у Zoetis #ZTS и Microvast Holdings #MVST.

Barron’s провел обзор на нефтегазовый сектор, отметив неплохие перспективы для роста. По мнению экспертов, когда опасения рецессии ослабнут, цены нефть будут расти, поддерживаемые дефицитом сырья на рынке. Аналитики издания считают, что ОПЕК+ на заседании в следующем месяце может предпринять дополнительные сокращения добычи, если нефтяные котировки будут находиться на текущих уровнях. Стратеги рекомендуют отыгрывать динамику цен через акции следующих нефтегазовых компаний:

Shell #SHEL
TotalEnergies #TTE
Exxon Mobil #XOM
Antero Resources #AR
Permian Resources #PR
Diamondback Energy #FANG
Diamond Offshore Drilling #DO

#США #неделя_впереди

· связаться с нами · сайт · youtube

Важные события недели - 10.07.2023

В центре внимания - публикация отчета по индексу потребительских цен за июнь. Помимо этого, в конце недели стартует сезон отчетности за 2-й квартал. Инвесторы будут пристально следить за результатами корпораций в поисках сигналов о влиянии высоких процентных ставок.

⚠️ Макроэкономические данные:

12 июля:
• Индекс потребительских цен (CPI) (июнь)

13 июля:
• Ежемесячный отчет ОПЕК
• Индекс цен производителей (PPI) (июнь)

14 июля:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (июль)

📰 Заметные отчетности:

13 июля - PepsiCo #PEP, Delta Air Lines #DAL, Conagra Brands #CAG

14 июля - UnitedHealth Group #UNH, JPMorgan Chase #JPM, Wells Fargo #WFC, State Street #STT, BlackRock #BLK, Citigroup #C

Отчет по инфляции:
Консенсус-прогноз экономистов предполагает, что темпы роста потребительской инфляции в июне замедлились до 3.1% с 4% в мае. В то же время, рост базового показателя, без учета продовольствия и топлива, сократился до 5% с 5.3% в предыдущем месяце. В случае выхода статистики выше прогнозов, на рынке усилятся ожиданий жесткой риторики ФРС.

Начало сезона отчетности:
Традиционно первыми свои отчетности представят крупнейшие банки США. Некоторые аналитики предупреждают, что чистая прибыль крупных банков достигла пика в 1-м квартале, учитывая продолжающийся рост расходов, связанных с инфляцией, а также подготовку к потенциальным регуляторным изменениям. Ожидается, что отчетности окажут наибольшее влияние на динамику акций региональных кредиторов.

Неделя ритейлеров:
Amazon #AMZN проведет Prime Day 11-12 июля, в рамках которого многие товары будут продаваться с крупными скидками. JPMorgan прогнозирует, что Prime Day принесет дополнительную выручку в размере $5 млрд, что на 13% больше по сравнению с мероприятием в прошлом году. Банк считает, что Amazon хорошо подготовлена к повышенному спросу, и полагает, что событие поможет компании правильно распределить запасы.

Помимо Amazon, такие ритейлеры как Walmart WMT, Target #TGT, Best Buy #BBY, Newegg #NEGG, Nordstrom #JWN и Wayfair #W также проведут распродажи на этой неделе.

Другие корпоративные события:
11 июля производитель грузовых автомобилей Daimler Truck #DTG проведет День рынка капитала впервые после выхода на биржу. Deutsche Bank ожидает, что компания представит обновленную техническую информацию, включающую показатели рентабельности дизельных и электрических грузовиков, а также дорожную карту развития бизнеса до 2030 года. Помимо прочего, Daimler Truck может объявить о проведении байбека.

Разработчик ПО Sprinklr #CXM проведет свой День инвестора 12 июля. Как ожидается, менеджмент опишет рыночные возможности компании, а также представит подробный обзор на платформу и финансовые перспективы. На неделе также множество биотехнологических компаний представят обновления по своим разработкам. Среди наиболее заметных: Journey Medical #DERM, Fortress Biotech #FBIO, Sarepta #SRPT, Avidity #RNA, Ionis #IONS, а ProQR #PRQR.

💡 Barron’s обращает внимание на акции региональных банков, которые еще не полностью восстановились после событий, связанных с крахом SVB и нескольких других кредиторов. По мнению аналитиков, коррекция предоставляет неплохую возможность для покупки. Последние данные указывают на нормализацию депозитов и кредитов банков, при этом они продолжают стабильно генерировать чистую прибыль. Barron’s выделяет для покупки акции следующих региональных банков:

✅ Axos Financial #AX
✅ Bread Financial Holdings #BFH
✅ First Financial Bancorp #FFBC
✅ OFG Bancorp #OFG
✅ Preferred Bank #PFBC
✅ S&T Bancorp #STBA

#США #неделя_впереди

· связаться с нами · сайт · youtube

Важные события предстоящей недели - 28.08.2023

В центре внимания на неделе - выход отчета по занятости, а также статистики по ценовому индексу расходов на личное потребление (PCE), который является предпочитаемым ФРС показателем инфляции. В области геополитики ключевым событием станет визит министра торговли США Джины Раймондо в Китай 27-30 августа. На фоне высокой напряженности в отношениях между странами встреча может повлиять на некоторые отдельные акции, особенно в секторе полупроводников.

⚠️ Макроэкономические данные:

29 августа:
• Индекс доверия потребителей от CB (август)
• Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) (июль)

30 августа:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (август)
• Финальная оценка ВВП США за 2-й квартал

31 августа:
• Ценовой индекс расходов на личное потребление (PCE) (июль)

1 сентября:
• Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от Минтруда США (август)
• Уровень безработицы (август)
• Средняя почасовая заработная плата (август)

📰 Отчетность интересующих нас компаний:

29 августа - Best Buy #BBY, HP #HPQ, NIO #NIO

30 августа - Salesforce #CRM, CrowdStrike #CRWD

31 августа - Campbell Soup #CPB, Broadcom #AVGO, UBS #UBS, VMware #VMW, Dell #DELL, lululemon #LULU

Превью отчетности Lululemon:
Ритейлер спортивной одежды отчитывается после слабых результатов аналогов Dick's Sporting Goods #DKS, Foot Locker #FL и Peloton #PTON, которые ослабили оптимизм относительно перспектив сектора среди инвесторов. Тем не менее аналитики Bank of America ожидают, что компания представит достойные результаты, которые были поддержаны восстановлением продаж в Китае и выпуску новых моделей. В преддверии отчета банк сохраняет целевую цену для акций на уровне $450, что предполагает потенциал роста в 23%.

Значимые конференции:
29 августа Jefferies организует двухдневный саммит, посвященный производителям сетевого оборудования. Среди заметных участников: AEye #LIDR, Juniper Networks #JNPR, Ericsson #ERIC и Amdocs #DOX. В этот же день начнется конференция Google Next, на которой выступят представители Google #GOOG, Wayfair #W, Accenture #ACN и Wendy's #WEN. Основное внимание будет сосредоточено на демонстрации примеров использования продуктов и услуг генеративного ИИ от Google.

30 августа пройдет технологическая конференция Deutsche Bank. Ключевыми спикерами станут представители Micron #MU, Logitech #LOGI, Informatica #INFA, Advanced Micro Devices #AMD, Zoom Video #ZM и Western Digital #WDC.

Другие корпоративные события:
28 августа состоится годовое собрание акционеров Workhorse Group #WKHS, на котором пройдет голосование за дополнительное размещение акций. 1 сентября в центре внимания окажутся китайские производители электромобилей Nio #NIO, XPeng #XPEV и Li Auto #LI, которые должны опубликовать отчеты по поставкам за август. За статистикой будут пристально наблюдать инвесторы на фоне активной ценовой борьбы в секторе.

#США #неделя_впереди

@aabeta

Важные события недели - 09.10.2023

На этой неделе в центре внимание будет обострение палестино-израильского конфликта, а также его последствия для глобального рынка. Помимо этого, инвесторы будут ожидать публикацию протоколов с последнего заседания ФРС, сентябрьской ценовой статистики, а также начало сезона отчетности за 3-й квартал.

Традиционно первыми свои результаты представят несколько крупнейших банков, а также PepsiCo и Delta Air Lines. По оценкам Jefferies, в преддверии начала сезона аналитики повысили оценки по выручке и прибыли на акцию для 10 из 11 секторов S&P 500 примерно на 6.5%. Это более чем в два раза превышает исторические значения. Фирма предупредила, что пересмотр ожиданий, возможно, установил слишком высокую планку.

⚠️ Макроэкономические данные:

11 октября:
• Индекс цен производителей (PPI) (сентябрь)
• Публикация протоколов с заседания ФРС

12 октября:
• Ежемесячный отчет ОПЕК+
• Индекс потребительских цен (CPI) (сентябрь)

13 октября:
• Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета (октябрь)

📰 Заметные отчетности:

10 октября - PepsiCo #PEP, LVMH #MC

12 октября - Delta Air Lines #DAL, Walgreens Boots Alliance #WBA, Domino's Pizza #DPZ

13 октября - UnitedHealth #UNH, JPMorgan Chase #JPM, Wells Fargo #WFC, BlackRock #BLK, Citigroup #C

Распродажа Amazon:
10-11 октября компания проведет распродажу Big Deal Days для подписчиков Prime. Аналитики ожидают, что событие и конкурирующие акции от Target #TGT, Walmart #WMT и Best Buy #BBY значительно увеличат общий объем продаж в электронной коммерции. По некоторым оценкам, реализация товаров ритейлерами станет рекордной в этом году, несмотря на высокие процентные ставки и ухудшение сентимента потребителя.

IPO Birkenstock:
Ожидается, что на этой неделе немецкий производитель обуви премиум-класса Birkenstock #BIRK объявит цену своего IPO и начнет торги. Компания стремится получить оценку в $9.2 млрд. Такая капитализация позволит Birkenstock занять третье место по величине в обувном секторе после Nike #NKE и Deckers Outdoor #DECK.

Кинопрокат:
Как ожидается, на этой неделе в секторе будет доминировать фильм «Eras Tour», снятый по мотивам рекордного турне Тейлор Свифт. Менее чем за сутки картина побила рекорд AMC #AMC по количеству продаж билетов за один день в США за всю 103-летнюю историю сети. Как ожидается, прокат фильма окажет ощутимую поддержку финансам кинотеатров AMC, Cineworld #CINE, Cinemark #CNK, IMAX #IMAX, Marcus #MCS, Reading #RDI, Cineplex #CA и National CineMedia #NCMI в 4-м квартале.

Конференции:
На неделе состоится выставка G2E Global Gaming Expo, посвященная индустрии азартных игр. На мероприятии выступит топ-менеджмент Churchill Downs #CHDN, Entain #ENT, MGM #MGM, DraftKings #DKNG, PlayAGS #AGS, International Game Technology #IGT и Everi Holdings #EVRI.

12 октября Dun & Bradstreet проведет саммит Power of Data + Generative AI. В мероприятии примут участие ведущие специалисты в области данных и искусственного интеллекта, в том числе руководители Google #GOOG и IBM #IBM.

Другие корпоративные события:
10 октября Adobe #ADBE проведет встречу с инвесторами, в ходе которой компания может рассказать о своих возможностях в области генеративного ИИ. В этот же день Rayonier Advanced Materials #RYAM, Planet Labs #PL и HP #HPQ проведут свои Дни инвестора.

11 октября корпоративные мероприятия организуют HashiCorp #HCP, Lamb Weston #LW, Longboard Pharmaceuticals #LBPH, Worthington Industries #WOR, Box #BOX, FRP Holdings #FRPH и Open Text #OTEX. На 12 октября назначены мероприятия у компаний Hormel Foods #HRL, Applied Digital #APLD, Wiley #WLY и IN8bio #INAB.

#США #неделя_впереди

@aabeta

Важные события недели - 20.11.2023

Эта неделя будет сокращенной: в четверг торги проводиться не будут в связи с празднованием Дня благодарения. В центре внимания на неделе будут находиться квартальные результаты Nvidia. Помимо этого, важными станут протоколы с последнего заседания ФРС, статистика с рынка недвижимости, а также предварительные данные по индексам деловой активности за ноябрь.

⚠️ Макроэкономические данные:

21 ноября:
• Продажи на вторичном рынке жилья (октябрь)
• Протоколы с ноябрьского заседания ФРС

22 ноября:
• Объём заказов на товары длительного пользования (октябрь)
• Данные по инфляционным ожиданиям от Мичиганского университета
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице

23 ноября:
• Нет торгов - День благодарения

24 ноября:
• Предварительные индексы деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе (ноябрь)

📰 Заметные отчетности:

20 ноября - Zoom Video #ZM

21 ноября - Nvidia #NVDA, Lowe's #LOW, Medtronic #MDT, Analog Devices #ADI, Autodesk #ADSK, Best Buy #BBY, Baidu #BIDU, DICK's Sporting Goods #DKS, HP #HPQ, Nordstrom #JWN

Автошоу:
До 26 ноября в Лас-Вегасе будет проходить выставка автопроизводителей с участием почти всех крупнейших компаний. Среди наиболее заметных событий: Ford #F представит целый ряд новых автомобилей, Lucid #LCID проведет обзор на новый электрический SUV, а Amazon #AMZN обсудит сотрудничество с Hyundai #HYUD.

На неделе также пройдет автосалон в Гуанчжоу, который считается одной из важнейших автомобильных выставок. Ожидается, что новые модели представят SAIC, Li Auto #LI, XPeng #XPEV, Leapmotor, BYD, Fang Cheng, Changan, Cadillac, Geely, HiPhi и совместное предприятие Chery и Huawei.

Черная пятница:
Традиционная американская распродажа Черная пятница в этом году состоится 24 ноября. Все внимание будет направлено на офлайн и онлайн ритейлеров. Аналитики будут следить за уровнем и интенсивностью акций в отдельных категориях. Согласно ежегодному прогнозу компании Deloitte, розничные продажи в период с ноября по январь вырастут на 3.5-4.6% г/г и составят $1.54-1.56 трлн.

Другие корпоративные события:
20 ноября Etsy #ETSY примет участие в технологической конференции Needham. 21 ноября MDU Resources Group #MDU проведет День инвестора. Менеджмент планирует представить обновленную информацию об операционной стратегии и финансовых показателях компании. 22 ноября руководство Mercedes-Benz #MBG, Volkswagen #VOW3 и Vitesco #VTSC примет участие в конференции Bernstein Electric Revolution.

#США #неделя_впереди

@aabeta