🟢 ИТОГИ ДНЯ
⚪️ Вечером во вторник индекс МосБиржи находится примерно на уровне закрытия понедельника. Новых краткосрочных драйверов роста не наблюдается. Цена барреля Брент стабильно держится около $86. Доллар стоит примерно 92,6 рубля.
⚪️ Софтлайн (плюс 4,1%) объявил об отборе ИТ-компаний для потенциальной покупки. Это еще один этап в реализации стратегии M&А, направленной на укрепление позиций Софтлайна на российском ИТ-рынке.
⚪️ Как сообщает Коммерсант, крупнейшие российские ИТ-компании заинтересовались покупкой отечественных разработчиков операционных систем. Среди потенциальных приобретений называют, например, ГК «Астра» (плюс 7,1%). Компания 2 апреля представит результаты по МСФО за прошлый год и проведет «день инвестора».
⚪️ Чистая прибыль ПАО «Газпром» по РСБУ за 2023 год составила 695,6 млрд рублей против 747,2 млрд рублей за 2022 год. Котировки Газпрома снизились на 0,5%.
⚪️ Ozon (плюс 1,8%) и Wildberries, по данным Коммерсанта, планируют развивать страховой бизнес. Ozon намерен запустить собственную страховую компанию уже в 2П24.
⚪️ ОГК-2 (минус 0,3%) объявила цену размещения в рамках допэмиссии — 0,5563 рубля за акцию, суммарно компания может привлечь примерно 26,9 млрд рублей. Бумаги будут выпущены в пользу ГЭХ Инжиниринга.
$SOFL $ASTR $GAZP $OZON $OGKB
⚪️ Вечером во вторник индекс МосБиржи находится примерно на уровне закрытия понедельника. Новых краткосрочных драйверов роста не наблюдается. Цена барреля Брент стабильно держится около $86. Доллар стоит примерно 92,6 рубля.
⚪️ Софтлайн (плюс 4,1%) объявил об отборе ИТ-компаний для потенциальной покупки. Это еще один этап в реализации стратегии M&А, направленной на укрепление позиций Софтлайна на российском ИТ-рынке.
⚪️ Как сообщает Коммерсант, крупнейшие российские ИТ-компании заинтересовались покупкой отечественных разработчиков операционных систем. Среди потенциальных приобретений называют, например, ГК «Астра» (плюс 7,1%). Компания 2 апреля представит результаты по МСФО за прошлый год и проведет «день инвестора».
⚪️ Чистая прибыль ПАО «Газпром» по РСБУ за 2023 год составила 695,6 млрд рублей против 747,2 млрд рублей за 2022 год. Котировки Газпрома снизились на 0,5%.
⚪️ Ozon (плюс 1,8%) и Wildberries, по данным Коммерсанта, планируют развивать страховой бизнес. Ozon намерен запустить собственную страховую компанию уже в 2П24.
⚪️ ОГК-2 (минус 0,3%) объявила цену размещения в рамках допэмиссии — 0,5563 рубля за акцию, суммарно компания может привлечь примерно 26,9 млрд рублей. Бумаги будут выпущены в пользу ГЭХ Инжиниринга.
$SOFL $ASTR $GAZP $OZON $OGKB
🟢 РЫНКИ СЕГОДНЯ
Российский рынок акций и рубль стабильны
📈 Во вторник индекс МосБиржи остался на уровне предыдущего закрытия. Голубые фишки реагировали на отдельные корпоративные новости и показали разнонаправленную динамику. Вместо НОВАТЭКа долю в проекте «Сахалин–2» получил Газпром. Последний также отчитался по РСБУ за 2023 год. Софтлайн объявил об отборе ИТ-компаний для потенциальной покупки, а маркетплейсы OZON и Wildberries, по сообщениям СМИ, начнут развивать страховой бизнес.
🔻 Американский рынок акций незначительно снизился, продолжив коррекцию после роста неделей ранее. Инвесторы ждут важных данных по потребительской инфляции (выйдут в пятницу). Рынок обратил внимание на дебютные торги медиакомпании Дональда Трампа — в свою первую сессию котировки подскочили почти на 50%.
🇷🇺 Рубль стабилен. Вчера, как и в предыдущие несколько дней, рубль торговался вблизи 92,7 за доллар. Обороты торгов были небольшими, но экспортеры перед уплатой налогов в четверг, возможно, продают некоторые объемы иностранной валюты. В связи с этим сегодня мы ожидаем, что российская валюта будет стабильной, но не исключаем ее ослабления в пятницу после окончания периода налоговых выплат.
🛢 Брент дешевеет — укрепление доллара компенсирует ограниченное предложение нефти на рынке. Во вторник баррель Брент подешевел на $0,5 до $86,25. Давление на котировки оказало укрепление доллара на фоне снижения индекса доверия потребителей и ожидания новых сигналов об инфляции в США. В среду утром цена Брент понизилась до $85,5 за баррель и в течение дня баррель Брент будет торговаться в диапазоне $85–86.
💼 Сегодня пройдут два аукциона ОФЗ. Сегодня Минфин вновь предложит сразу два номинальных выпуска. Напомним, что ведомство почти выполнило квартальный план заимствований (осталось привлечь лишь 34 млрд руб.). Вероятно, спрос на аукционе повысится по сравнению с прошлой неделей. Это должно оказать поддержку и вторичному рынку, который может завершить день близко к уровням вторника.
На повестке дня: Макростатистика России, США и еврозоны
⚪️ Промышленное производство в России в феврале
⚪️ Еженедельные данные Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов в стране
⚪️ Индекс доверия потребителей в еврозоне за март
Российский рынок акций и рубль стабильны
📈 Во вторник индекс МосБиржи остался на уровне предыдущего закрытия. Голубые фишки реагировали на отдельные корпоративные новости и показали разнонаправленную динамику. Вместо НОВАТЭКа долю в проекте «Сахалин–2» получил Газпром. Последний также отчитался по РСБУ за 2023 год. Софтлайн объявил об отборе ИТ-компаний для потенциальной покупки, а маркетплейсы OZON и Wildberries, по сообщениям СМИ, начнут развивать страховой бизнес.
🔻 Американский рынок акций незначительно снизился, продолжив коррекцию после роста неделей ранее. Инвесторы ждут важных данных по потребительской инфляции (выйдут в пятницу). Рынок обратил внимание на дебютные торги медиакомпании Дональда Трампа — в свою первую сессию котировки подскочили почти на 50%.
🇷🇺 Рубль стабилен. Вчера, как и в предыдущие несколько дней, рубль торговался вблизи 92,7 за доллар. Обороты торгов были небольшими, но экспортеры перед уплатой налогов в четверг, возможно, продают некоторые объемы иностранной валюты. В связи с этим сегодня мы ожидаем, что российская валюта будет стабильной, но не исключаем ее ослабления в пятницу после окончания периода налоговых выплат.
🛢 Брент дешевеет — укрепление доллара компенсирует ограниченное предложение нефти на рынке. Во вторник баррель Брент подешевел на $0,5 до $86,25. Давление на котировки оказало укрепление доллара на фоне снижения индекса доверия потребителей и ожидания новых сигналов об инфляции в США. В среду утром цена Брент понизилась до $85,5 за баррель и в течение дня баррель Брент будет торговаться в диапазоне $85–86.
💼 Сегодня пройдут два аукциона ОФЗ. Сегодня Минфин вновь предложит сразу два номинальных выпуска. Напомним, что ведомство почти выполнило квартальный план заимствований (осталось привлечь лишь 34 млрд руб.). Вероятно, спрос на аукционе повысится по сравнению с прошлой неделей. Это должно оказать поддержку и вторичному рынку, который может завершить день близко к уровням вторника.
На повестке дня: Макростатистика России, США и еврозоны
⚪️ Промышленное производство в России в феврале
⚪️ Еженедельные данные Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов в стране
⚪️ Индекс доверия потребителей в еврозоне за март
Нельзя исключать и того, что спрос на валюту вырастет, если иностранные инвесторы продолжат продавать российские активы.
👉🏼 С учетом того, что предложение валюты, по нашему мнению, останется достаточно низким, а спрос на нее, напротив, может вырасти, мы пересматриваем прогноз курса рубля на этот год в сторону ослабления — с 90 до 95 за доллар. При этом мы по-прежнему считаем, что справедливый уровень для рубля даже при нынешнем относительно низком предложении валюты и при текущей реальной ставке составляет около 90.
Автор: #Юрий_Попов
#валюта
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🥇Рыночная заявка означает, что сделка пройдет по лучшей цене на данный момент. Ей пользуются 60% инвесторов.
🥈Лимитная позволяет провести сделку по указанной в заявке цене. При условии, что на неё найдётся встречное предложение, конечно. Её используют 35% инвесторов.
☝️Оставшиеся три типа заявок — условные. То есть с определенным условием, без которого сделка не пройдёт. Вот они, слева направо:
1) Стоп-маркет — если цена достигнет заданного значения, мы выставим рыночную заявку. Сделка пройдёт по лучшей цене в моменте.
2) Стоп-Лимит — когда цена дойдёт до указанного значения, мы выставим лимитную заявку. Она поможет быстро купить или продать по вашей цене, если на рынке всё резко изменится.
3) Тейк-профит — если цена достигнет определённого значения, мы выставим лимитную заявку. Так можно в подходящий момент дорого продать и дешёво купить.
🔎 Все заявки, которые вы выставили, попадают в «Активные заявки». В нём же их можно отменить раньше времени.
🤖А чтобы пользоваться заявками в приложении СберИнвестиции было ещё удобнее, мы добавили умных фишек:
◽️ Виджет «Диапазон цен» поможет указать в заявке рыночную цену.
◽️ Раздел «Почему столько?» расскажет, почему к сделке доступно определенное число бумаг или денег. Спойлер:
◽️ Виджет «Номинал актива» удобно подскажет стоимость облигации.
🙆Торговые заявки — это полезно и удобно. Попробуйте! А чтобы пользоваться всем, что есть в приложении, скачайте его или обновите по ссылке.
#основы
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🟢 Новости к этому часу
⚪️ АФК «Система» утвердила дивидендную политику на три года — компания.
⚪️ Совет директоров Альфа-Банка одобрил замещение выпуска «вечных» еврооблигаций — компания.
⚪️ Новый совет директоров Polymetal будет состоять из представителей ГК «Мангазея» и менеджмента Polymetal — Polymetal.
⚪️ Выручка ВУШ Холдинга (оператор сервиса Whoosh) по МСФО от услуг кикшеринга в 2023 году выросла в 1,7 раза до 10,73 млрд рублей — компания.
⚪️ Чистая прибыль ВТБ по МСФО в январе-феврале сократилась примерно на одну треть год к году до 61,3 млрд рублей — банк.
⚪️ Экспорт электроэнергии Интер РАО в Китай в январе-феврале снизился на 75% год к году — компания.
$AFKS $WUSH $POLY $VTBR $IRAO
⚪️ АФК «Система» утвердила дивидендную политику на три года — компания.
⚪️ Совет директоров Альфа-Банка одобрил замещение выпуска «вечных» еврооблигаций — компания.
⚪️ Новый совет директоров Polymetal будет состоять из представителей ГК «Мангазея» и менеджмента Polymetal — Polymetal.
⚪️ Выручка ВУШ Холдинга (оператор сервиса Whoosh) по МСФО от услуг кикшеринга в 2023 году выросла в 1,7 раза до 10,73 млрд рублей — компания.
⚪️ Чистая прибыль ВТБ по МСФО в январе-феврале сократилась примерно на одну треть год к году до 61,3 млрд рублей — банк.
⚪️ Экспорт электроэнергии Интер РАО в Китай в январе-феврале снизился на 75% год к году — компания.
$AFKS $WUSH $POLY $VTBR $IRAO
Несмотря на прогнозируемый рост финансовых показателей, его будет недостаточно, чтобы компенсировать слабые результаты 3К23 и достичь представленных нами в сентябре финансовых прогнозов на 2023 год. Скорректированная чистая прибыль по итогам года может оказаться примерно на 20% меньше, чем мы ожидали. Поэтому мы планируем понизить оценки после выхода отчетности с учетом новых (более низких) прогнозов цен на удобрения, которые были пересмотрены из-за снижения цен на газ в ЕС.
👉🏼 Мы сохраняем осторожный взгляд на акции Акрона, которые торгуются с EV/EBITDA 2024о на уровне 7,3, что предполагает премию 10% к среднему за 2018–2022 гг. (6,7). Наша оценка акций — Продавать.
Автор: #Георгий_Иванин, #Никита_Ковалев
#акции $AKRN
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🟢 ИТОГИ ДНЯ. Российский рынок акций немного вырос
⚪️ К вечеру среды индекс МосБиржи прибавил 0,6%. Этому способствовали отдельные корпоративные новости. К вечеру рубль укрепился до 92,2 за доллар, цена барреля Брент восстановилась до $85,4.
⚪️ Бумаги Делимобиля поднялись в цене на 10% после сообщения компании о начале работы каршеринга в Сочи. С 2 апреля в городе будут доступны 250 автомобилей, позднее их число вырастет до 500.
⚪️ Акционеры HeadHunter Group Plc одобрили редомициляцию компании с Кипра в САР в Калининграде. Также на собрании были переизбраны пять членов совета директоров. Расписки компании по итогам дня подорожали на 2,4%.
⚪️ Чистая прибыль группы ВТБ (плюс 0,4%) по МСФО в январе-феврале составила 61,3 млрд рублей, что на треть меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов заявил, что размер чистой прибыли находится «на треке» годовой цели — в 2024 году группа намерена заработать 435 млрд рублей.
⚪️ Whoosh (минус 1,8%) сообщил о росте выручки по МСФО в 2023 году в 1,7 раза до 10,7 млрд рублей. EBITDA в прошлом году увеличилась на 36% до 4,45 млрд рублей, при этом рентабельность по EBITDA снизилась с 51% до 42%.
$DELI $HHRU $VTBR $WUSH
⚪️ К вечеру среды индекс МосБиржи прибавил 0,6%. Этому способствовали отдельные корпоративные новости. К вечеру рубль укрепился до 92,2 за доллар, цена барреля Брент восстановилась до $85,4.
⚪️ Бумаги Делимобиля поднялись в цене на 10% после сообщения компании о начале работы каршеринга в Сочи. С 2 апреля в городе будут доступны 250 автомобилей, позднее их число вырастет до 500.
⚪️ Акционеры HeadHunter Group Plc одобрили редомициляцию компании с Кипра в САР в Калининграде. Также на собрании были переизбраны пять членов совета директоров. Расписки компании по итогам дня подорожали на 2,4%.
⚪️ Чистая прибыль группы ВТБ (плюс 0,4%) по МСФО в январе-феврале составила 61,3 млрд рублей, что на треть меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов заявил, что размер чистой прибыли находится «на треке» годовой цели — в 2024 году группа намерена заработать 435 млрд рублей.
⚪️ Whoosh (минус 1,8%) сообщил о росте выручки по МСФО в 2023 году в 1,7 раза до 10,7 млрд рублей. EBITDA в прошлом году увеличилась на 36% до 4,45 млрд рублей, при этом рентабельность по EBITDA снизилась с 51% до 42%.
$DELI $HHRU $VTBR $WUSH
🟢 РЫНКИ СЕГОДНЯ
Российские акции подорожали, рубль может укрепиться до 91,5 за доллар
📈 В среду индекс МосБиржи поднялся на 0,6%, вновь преодолев отметку 3 300 пунктов. Рынок рос на отдельных корпоративных новостях. Делимобиль заявил о начале работы в Сочи, акционеры HeadHunter одобрили редомициляцию в Россию. ВТБ сообщил о снижении прибыли в январе – феврале, Whoosh отчитался за 2023 год по МСФО.
🔼 Американский рынок акций умеренно вырос после трех дней снижения. На этой короткой неделе важная макростатистика ожидается в пятницу (которая будет нерабочей) – выйдут данные по потребительской инфляции в США за февраль.
🇷🇺 Экспортеры поддержали рубль. Вчера рубль укрепился почти на 1%. Причем рост относительно юаня был более существенным, а обороты по паре CNY/RUB на спотовом рынке увеличились более чем в два раза – до 310 млрд руб., что близко к рекордным значениям. Сегодня экспортеры должны заплатить 2 трлн руб. налогов, и продажи иностранной валюты с их стороны могут остаться повышенными, хотя, скорее всего, снизятся по сравнению со вчерашним днем. В результате рубль может еще немного укрепиться – до 91,5 за доллар.
🛢 Неожиданный рост запасов нефти в США оказывает давление на котировки. В среду баррель Брент подешевел на $0,16 до $86,09. Вопреки ожиданиям рынка, запасы нефти и бензина в США выросли. В течение дня интерес будет представлять ВВП США за 4К23. По нашим прогнозам, сегодня Брент будет торговаться в диапазоне $86–87/барр.
💼 Спрос на ОФЗ с фиксированным купоном продолжает расти. По итогам последних аукционов ОФЗ в марте Минфин полностью выполнил квартальный план заимствований (800 млрд руб.). Премия в долгосрочном выпуске осталась повышенной, а в краткосрочном размещение прошло без премии. На вторичном рынке доходности по итогам дня снизились в среднем на 10 б. п. — вероятно, поддержку оказало укрепление рубля, а также остаточный спрос со стороны тех участников аукционов, чьи заявки не были удовлетворены. Сегодня доходности ОФЗ могут снизиться еще на несколько базисных пунктов.
На повестке дня: макростатистика США и еврозоны
⚪️ ВВП США за 4К23
⚪️ Ценовой индекс расходов на личное потребление в США за 4К23
⚪️ Количество первичных заявок на получение пособий по безработице в США за неделю
⚪️ Данные по кредитованию в еврозоне за февраль
Российские акции подорожали, рубль может укрепиться до 91,5 за доллар
📈 В среду индекс МосБиржи поднялся на 0,6%, вновь преодолев отметку 3 300 пунктов. Рынок рос на отдельных корпоративных новостях. Делимобиль заявил о начале работы в Сочи, акционеры HeadHunter одобрили редомициляцию в Россию. ВТБ сообщил о снижении прибыли в январе – феврале, Whoosh отчитался за 2023 год по МСФО.
🇷🇺 Экспортеры поддержали рубль. Вчера рубль укрепился почти на 1%. Причем рост относительно юаня был более существенным, а обороты по паре CNY/RUB на спотовом рынке увеличились более чем в два раза – до 310 млрд руб., что близко к рекордным значениям. Сегодня экспортеры должны заплатить 2 трлн руб. налогов, и продажи иностранной валюты с их стороны могут остаться повышенными, хотя, скорее всего, снизятся по сравнению со вчерашним днем. В результате рубль может еще немного укрепиться – до 91,5 за доллар.
🛢 Неожиданный рост запасов нефти в США оказывает давление на котировки. В среду баррель Брент подешевел на $0,16 до $86,09. Вопреки ожиданиям рынка, запасы нефти и бензина в США выросли. В течение дня интерес будет представлять ВВП США за 4К23. По нашим прогнозам, сегодня Брент будет торговаться в диапазоне $86–87/барр.
💼 Спрос на ОФЗ с фиксированным купоном продолжает расти. По итогам последних аукционов ОФЗ в марте Минфин полностью выполнил квартальный план заимствований (800 млрд руб.). Премия в долгосрочном выпуске осталась повышенной, а в краткосрочном размещение прошло без премии. На вторичном рынке доходности по итогам дня снизились в среднем на 10 б. п. — вероятно, поддержку оказало укрепление рубля, а также остаточный спрос со стороны тех участников аукционов, чьи заявки не были удовлетворены. Сегодня доходности ОФЗ могут снизиться еще на несколько базисных пунктов.
На повестке дня: макростатистика США и еврозоны
⚪️ ВВП США за 4К23
⚪️ Ценовой индекс расходов на личное потребление в США за 4К23
⚪️ Количество первичных заявок на получение пособий по безработице в США за неделю
⚪️ Данные по кредитованию в еврозоне за февраль
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🟢 Новости к этому часу
⚪️ Розничные продажи в Германии в феврале неожиданно упали на 1,9% м/м — Федеральное статистическое агентство страны.
⚪️ ВВП Великобритании в 4К23 сократился на 0,3% кв/кв — Национальное статистическое управление.
⚪️ ЦБ РФ включил Тинькофф Банк в реестр операторов по выпуску цифровых финактивов — сообщение регулятора.
⚪️ АЛРОСА и Минфин РФ заключили соглашение о выкупе алмазов в 2024 году — Интерфакс.
⚪️ Годовая чистая прибыль инвестхолдинга SFI по МСФО выросла в 3,2 раза г/г до 19,4 млрд рублей — компания.
⚪️ Стоимость активов Etalon Group в 2023 году повысилась на 5,2% г/г до 303 млрд рублей — компания.
⚪️ «Алкогольная группа Кристалл» в январе-феврале увеличила выручку на 39% г/г до 496 млн рублей — компания.
⚪️ Лензолото сократило годовую прибыль по РСБУ в шесть раз до 107,9 млн рублей — компания.
$TCSG $ALRS $ETLN $KLVZ $LNZL
⚪️ Розничные продажи в Германии в феврале неожиданно упали на 1,9% м/м — Федеральное статистическое агентство страны.
⚪️ ВВП Великобритании в 4К23 сократился на 0,3% кв/кв — Национальное статистическое управление.
⚪️ ЦБ РФ включил Тинькофф Банк в реестр операторов по выпуску цифровых финактивов — сообщение регулятора.
⚪️ АЛРОСА и Минфин РФ заключили соглашение о выкупе алмазов в 2024 году — Интерфакс.
⚪️ Годовая чистая прибыль инвестхолдинга SFI по МСФО выросла в 3,2 раза г/г до 19,4 млрд рублей — компания.
⚪️ Стоимость активов Etalon Group в 2023 году повысилась на 5,2% г/г до 303 млрд рублей — компания.
⚪️ «Алкогольная группа Кристалл» в январе-феврале увеличила выручку на 39% г/г до 496 млн рублей — компания.
⚪️ Лензолото сократило годовую прибыль по РСБУ в шесть раз до 107,9 млн рублей — компания.
$TCSG $ALRS $ETLN $KLVZ $LNZL
👉🏼 Опубликованные данные не принесли каких-либо сюрпризов, поэтому реакция рынка, скорее всего, будет сдержанной. В целом мы сохраняем позитивный взгляд на акции Эталона. Публикация операционных результатов компании за 1К24 может стать катализатором роста котировок. Объемы продаж новостроек в России снижаются, но мы ждем, что компания покажет хорошую динамику. В середине года мы ожидаем завершения редомициляции, которая технически приблизит Эталон к выплате дивидендов. Несмотря на убытки по итогам 2023 года, что связано со спецификой отчетности девелоперов, компания имеет возможность выплатить дивиденды — она обладает значительным объемом нераспределенной прибыли (44,5 млрд руб., что выше капитализации) и умеренной долговой нагрузкой (коэффициент «чистый долг с учетом средств на счетах эскроу/EBITDA» на конец 2023 года составлял 1,6). Оценка акций — «Покупать».
Автор: #Георгий_Иванин, #Никита_Ковалев
#акции $ETLN
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
👉🏼 По нашему мнению, эта новость негативна для Ozon. Действовавший механизм расчета мог бы перевести около 0,5% оборота (GMV) Ozon в дополнительную выручку, а значит, увеличить EBITDA компании. Сейчас количество ПВЗ, которые будут уплачивать сервисный сбор, снизится (в соответствии с условиями нового предложения, по расчетам Ozon, лишь 0,5% ПВЗ будут уплачивать сервисный сбор в размере 20–40% их выручки), что ослабит позитивный эффект. Напомним, что после введения нового сервисного сбора для ПВЗ в середине марта 2024 года Ozon получил многочисленные негативные отзывы от владельцев ПВЗ, а AУРЭК намерена обратиться в ФАС по этому вопросу. Это дополнительно усиливает регуляторный риск, значительно возросший в последнее время. Цена акций OZON сейчас находится вблизи нашей целевой цены.
Автор: #Максим_Кондратьев, #Дмитрий_Трошин
#акции $OZON
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🟢 ИТОГИ ДНЯ. Российский рынок немного подрос
⚪️ В четверг индекс МосБиржи прибавил 0,3% и после вчерашнего роста остался на уровнях выше 3 300 пунктов. Нефтяные котировки восстановились более чем на 1% до $86,4 за баррель Брент. Рубль к вечеру ослаб до 92,5 за доллар.
⚪️ ГК «Эталон» (плюс 1,3%) опубликовала оценку активов и портфеля по состоянию на конец 2023 года. Стоимость активов группы в 2023 году повысилась на 5,2% г/г до 303 млрд руб. Портфель проектов в денежном выражении увеличился на 5% до 286 млрд руб.
⚪️ Чистая прибыль по МСФО инвестхолдинга SFI (минус 1%) за 2023 год выросла в 3,2 раза до 19,4 млрд руб. Активы холдинга за год увеличились до 312 млрд руб. с 229,9 млрд руб. в 2022 году.
⚪️ Магнит (плюс 0,5%) получил 98,34 млрд руб. чистой прибыли по РСБУ против 272,04 млн руб. годом ранее. Таким образом, дивиденды за 2023 год могут составить около 970 руб. на акцию, что предполагает дивидендную доходность примерно 12,4%.
⚪️ Акционеры Черкизово (плюс 1,4%) одобрили дивиденды за 2023 год в размере 205,4 руб. на акцию. Дивидендная доходность составит 4%. Отсечка по бумагам компании запланирована на 7 апреля.
$ETLN $SFIN $MGNT $GCHE
⚪️ В четверг индекс МосБиржи прибавил 0,3% и после вчерашнего роста остался на уровнях выше 3 300 пунктов. Нефтяные котировки восстановились более чем на 1% до $86,4 за баррель Брент. Рубль к вечеру ослаб до 92,5 за доллар.
⚪️ ГК «Эталон» (плюс 1,3%) опубликовала оценку активов и портфеля по состоянию на конец 2023 года. Стоимость активов группы в 2023 году повысилась на 5,2% г/г до 303 млрд руб. Портфель проектов в денежном выражении увеличился на 5% до 286 млрд руб.
⚪️ Чистая прибыль по МСФО инвестхолдинга SFI (минус 1%) за 2023 год выросла в 3,2 раза до 19,4 млрд руб. Активы холдинга за год увеличились до 312 млрд руб. с 229,9 млрд руб. в 2022 году.
⚪️ Магнит (плюс 0,5%) получил 98,34 млрд руб. чистой прибыли по РСБУ против 272,04 млн руб. годом ранее. Таким образом, дивиденды за 2023 год могут составить около 970 руб. на акцию, что предполагает дивидендную доходность примерно 12,4%.
⚪️ Акционеры Черкизово (плюс 1,4%) одобрили дивиденды за 2023 год в размере 205,4 руб. на акцию. Дивидендная доходность составит 4%. Отсечка по бумагам компании запланирована на 7 апреля.
$ETLN $SFIN $MGNT $GCHE
🟢 РЫНКИ СЕГОДНЯ
Российский рынок акций немного вырос, рубль дешевеет
📈 В четверг российские акции в основном торговались в боковом тренде. К концу дня индекс МосБиржи прибавил 0,3% и закрепился выше 3 300 пунктов. Из интересных корпоративных новостей – вышла отчетность Магнита по РСБУ за прошлый год, ГК «Эталон» опубликовал оценку активов и портфеля, а акционеры Черкизово одобрили дивиденды.
Фондовые индексы в США почти не изменились в преддверии длинных выходных. Первый квартал оказался удачным для американского рынка акций: индексы S&P 500 и NASDAQ Composite с начала года прибавили более 10%, а Dow Jones поднялся почти на 5,5%. ВВП США в 4К23 вырос сильнее, чем ожидалось, но этого не хватило, чтобы рынок акций получил импульс для более уверенного роста. Сегодня в США Страстная пятница, рынки будут закрыты. Однако в течение дня выйдут важные данные по потребительской инфляции, на которые ориентируется Федрезерв при планировании денежно-кредитной политики.
🇷🇺 Рубль дешевеет после окончания периода налоговых выплат. Вчера в первой половине дня рубль торговался около 92 за доллар, а обороты торгов были существенными, что говорило об активности экспортеров. Но к вечеру рубль ослаб до 92,5, а сегодня утром — до 92,7, поскольку период налоговых выплат завершен и активность экспортеров, похоже, снизилась. По нашему мнению, сегодня рубль продолжит дешеветь и может преодолеть важный уровень 93.
🛢 Цены на нефть завершают 1К24 умеренным ростом. В четверг майский фьючерс на нефть Брент подорожал на $1,39 до $87,48. Более активно торгующийся июньский контракт вырос в цене на $1,59 до $87,00/барр. Поддержку котировкам оказало повышение ключевых показателей экономической активности в США. Сегодня торги Брент не проводятся в связи со Страстной пятницей.
💼 ОФЗ стабилизировались. В четверг большинство выпусков ОФЗ с фиксированным купоном были стабильны — доходности изменились не более чем на 5 б. п. от уровней закрытия среды. Вероятно, сегодня также не будет значительных изменений в отсутствие новых драйверов.
На повестке дня: данные по инфляции в США, комментарии от ФРС
⚪️ Страстная пятница — выходной день в США и ряде других стран
⚪️ Дефлятор расходов на личное потребление (PCE) в США за февраль
⚪️ Выступление главы ФРС Джерома Пауэлла
Российский рынок акций немного вырос, рубль дешевеет
📈 В четверг российские акции в основном торговались в боковом тренде. К концу дня индекс МосБиржи прибавил 0,3% и закрепился выше 3 300 пунктов. Из интересных корпоративных новостей – вышла отчетность Магнита по РСБУ за прошлый год, ГК «Эталон» опубликовал оценку активов и портфеля, а акционеры Черкизово одобрили дивиденды.
Фондовые индексы в США почти не изменились в преддверии длинных выходных. Первый квартал оказался удачным для американского рынка акций: индексы S&P 500 и NASDAQ Composite с начала года прибавили более 10%, а Dow Jones поднялся почти на 5,5%. ВВП США в 4К23 вырос сильнее, чем ожидалось, но этого не хватило, чтобы рынок акций получил импульс для более уверенного роста. Сегодня в США Страстная пятница, рынки будут закрыты. Однако в течение дня выйдут важные данные по потребительской инфляции, на которые ориентируется Федрезерв при планировании денежно-кредитной политики.
🇷🇺 Рубль дешевеет после окончания периода налоговых выплат. Вчера в первой половине дня рубль торговался около 92 за доллар, а обороты торгов были существенными, что говорило об активности экспортеров. Но к вечеру рубль ослаб до 92,5, а сегодня утром — до 92,7, поскольку период налоговых выплат завершен и активность экспортеров, похоже, снизилась. По нашему мнению, сегодня рубль продолжит дешеветь и может преодолеть важный уровень 93.
🛢 Цены на нефть завершают 1К24 умеренным ростом. В четверг майский фьючерс на нефть Брент подорожал на $1,39 до $87,48. Более активно торгующийся июньский контракт вырос в цене на $1,59 до $87,00/барр. Поддержку котировкам оказало повышение ключевых показателей экономической активности в США. Сегодня торги Брент не проводятся в связи со Страстной пятницей.
💼 ОФЗ стабилизировались. В четверг большинство выпусков ОФЗ с фиксированным купоном были стабильны — доходности изменились не более чем на 5 б. п. от уровней закрытия среды. Вероятно, сегодня также не будет значительных изменений в отсутствие новых драйверов.
На повестке дня: данные по инфляции в США, комментарии от ФРС
⚪️ Страстная пятница — выходной день в США и ряде других стран
⚪️ Дефлятор расходов на личное потребление (PCE) в США за февраль
⚪️ Выступление главы ФРС Джерома Пауэлла
🟢 Новости к этому часу
⚪️ Европлан провел IPO по верхней границе ценового диапазона, цена размещения составила 875 рублей за акцию — компания.
⚪️ Генпрокуратура России подала иск к АО «Макфа» и ряду его компаний — Интерфакс.
⚪️ Яндекс планирует закрыть первый этап сделки по продаже российского бизнеса до 30 апреля — компания.
⚪️ Чистый убыток СПБ Биржи по РСБУ в 2023 году сократился более чем втрое до 525,8 млн рублей – площадка.
⚪️ Выручка РЖД по МСФО в 2023 году увеличилась до 3,017 трлн рублей — компания.
⚪️ EBITDA Акрона в 2023 году сократилась вдвое до 68,7 млрд рублей — компания.
⚪️ Акрон выкупил у банков 30% в Талицком калийном проекте — компания.
$YNDX $SPBE $AKRN
⚪️ Европлан провел IPO по верхней границе ценового диапазона, цена размещения составила 875 рублей за акцию — компания.
⚪️ Генпрокуратура России подала иск к АО «Макфа» и ряду его компаний — Интерфакс.
⚪️ Яндекс планирует закрыть первый этап сделки по продаже российского бизнеса до 30 апреля — компания.
⚪️ Чистый убыток СПБ Биржи по РСБУ в 2023 году сократился более чем втрое до 525,8 млн рублей – площадка.
⚪️ Выручка РЖД по МСФО в 2023 году увеличилась до 3,017 трлн рублей — компания.
⚪️ EBITDA Акрона в 2023 году сократилась вдвое до 68,7 млрд рублей — компания.
⚪️ Акрон выкупил у банков 30% в Талицком калийном проекте — компания.
$YNDX $SPBE $AKRN
#опрос
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Участвовали ли вы в IPO на российском рынке?
Anonymous Poll
34%
Да, участвовал и держу акции
14%
Да, но продал акции в первые дни торгов
40%
Не участвовал в первичных размещениях
12%
Посмотреть ответы
Цена IPO — 875 рублей за акцию. Спрос от инвесторов многократно превысил предложение. Рыночная капитализация Европлана на момент начала торгов составит 105 млрд рублей.
Начало торгов — 29 марта 2024 года. Акции Европлана были включены в первый котировальный список ценных бумаг, допущенных к торгам на Московской бирже. Торги акциями компании (тикер LEAS) на площадке начнутся сегодня около 15:00 мск.
Сбалансированная аллокация между розничными и институциональными инвесторами. Доля институциональных инвесторов составила около 43% от всего объема IPO, доля физлиц — примерно 57%.
Free float по итогам IPO — 12,5%. В рамках IPO было предложено 15 млн акций со стороны единственного акционера компании – ПАО «ЭсЭфАй». Общий размер IPO с учетом цены размещения составил 13,1 млрд рублей, из них 1,5 млрд рублей предназначены для проведения возможной стабилизации на вторичных торгах в период до 30 календарных дней после их начала.
Цели IPO. IPO позволит повысить узнаваемость бренда среди потенциальных клиентов и партнеров, создать ликвидность акций на Московской бирже, а также реализовать эффективную программу мотивации сотрудников компании.
Lock-up период — 180 дней. Компания и ее действующие акционеры приняли на себя стандартные обязательства, ограничивающие отчуждение акций в течение 180 дней с даты начала торгов ими на Московской бирже.
👉🏼 Ранее мы выпускали обзор компании «Европлан». Ознакомиться с ним можно по ссылке.
Автор: #Ирина_Иртегова
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Акрон представил финансовые результаты по МСФО за 4К23 и 2023.
Наше мнение:
◽️ В 4К23 компания нарастила продажи азотных удобрений, что позволило компенсировать снижение цен и нарастить квартальную выручку на 15% кв./кв. и EBITDA на 12% кв./кв. Выручка, EBITDA и скорректированная чистая прибыль оказались около наших прогнозов (отклонение 3-4%).
◽️ Приятным сюрпризом стал положительный свободный денежный поток. Улучшения в части расчетов с покупателями и поставщиками помогли сгенерировать 4 млрд руб свободного денежного потока (мы ожидали лишь 0,1 млрд руб.).
◽️ Поскольку мировые цены на удобрения в 2023 активно снижались, по итогам 2023 года EBITDA и скорректированная чистая прибыль снизились на 50% и 58%, свободный денежный поток— на 51%.
◽️ Небольшие улучшения квартальных результатов недостаточны для изменения нашего взгляда на более позитивный. Акции Акрона остаются относительно дорогими при коэффициенте EV/EBITDA 2024о на уровне 7,1. Более того, низкие цены на газ в мире (газ является одним из ключевых видов сырья при производстве удобрений) могут привести к снижению цен на азотные удобрения. Поэтому мы сохраняем оценку «Продавать» акции Акрона (с начала года уже потеряли 9%).
Автор: #Георгий_Иванин, #Никита_Ковалев
#акции $AKRN
Наше мнение:
◽️ В 4К23 компания нарастила продажи азотных удобрений, что позволило компенсировать снижение цен и нарастить квартальную выручку на 15% кв./кв. и EBITDA на 12% кв./кв. Выручка, EBITDA и скорректированная чистая прибыль оказались около наших прогнозов (отклонение 3-4%).
◽️ Приятным сюрпризом стал положительный свободный денежный поток. Улучшения в части расчетов с покупателями и поставщиками помогли сгенерировать 4 млрд руб свободного денежного потока (мы ожидали лишь 0,1 млрд руб.).
◽️ Поскольку мировые цены на удобрения в 2023 активно снижались, по итогам 2023 года EBITDA и скорректированная чистая прибыль снизились на 50% и 58%, свободный денежный поток— на 51%.
◽️ Небольшие улучшения квартальных результатов недостаточны для изменения нашего взгляда на более позитивный. Акции Акрона остаются относительно дорогими при коэффициенте EV/EBITDA 2024о на уровне 7,1. Более того, низкие цены на газ в мире (газ является одним из ключевых видов сырья при производстве удобрений) могут привести к снижению цен на азотные удобрения. Поэтому мы сохраняем оценку «Продавать» акции Акрона (с начала года уже потеряли 9%).
Автор: #Георгий_Иванин, #Никита_Ковалев
#акции $AKRN
🟢 ИТОГИ ДНЯ. Российский рынок акций постепенно растет
⚪️ В первой половине дня индекс МосБиржи был почти стабилен. «Голубые фишки» торговались разнонаправленно, изменения котировок были минимальными. Однако к вечеру индикатор смог прибавить 0,6%. В результате на этой неделе рост индекса МосБиржи фиксировался ежедневно и составил в общей сложности 1,9%.
⚪️ Первичное размещение акций Европлана прошло по верхней границе прогнозного диапазона с ценой 875 рублей за акцию. В ходе IPO компания привлекла 13,1 млрд рублей (предложение составляло 15 млн акций). Торги бумагами компании начались в 15:00 мск с роста до 1 070 рублей, к вечеру котировки снизились до 950 рублей (плюс 8,6% к цене размещения).
⚪️ Акрон (минус 0,6%) представил результаты за 2023 год по МСФО. Выручка компании снизилась на 30% до 179,5 млрд рублей, EBITDA — на 52% до 68,7 млрд рублей, а рентабельность по этому показателю опустилась с 53% годом ранее до 38%. Чистая прибыль сократилась в 2,5 раза до 35,9 млрд рублей.
⚪️ Московская биржа с 1 апреля допустит к вечерним торгам замещающие облигации. Площадка сообщила, что можно будет заключать сделки по 50 замещающим облигациям 16 российских компаний. Таким образом, общее количество доступных на вечерней сессии инструментов увеличится до 236.
$LEAS $AKRN
⚪️ В первой половине дня индекс МосБиржи был почти стабилен. «Голубые фишки» торговались разнонаправленно, изменения котировок были минимальными. Однако к вечеру индикатор смог прибавить 0,6%. В результате на этой неделе рост индекса МосБиржи фиксировался ежедневно и составил в общей сложности 1,9%.
⚪️ Первичное размещение акций Европлана прошло по верхней границе прогнозного диапазона с ценой 875 рублей за акцию. В ходе IPO компания привлекла 13,1 млрд рублей (предложение составляло 15 млн акций). Торги бумагами компании начались в 15:00 мск с роста до 1 070 рублей, к вечеру котировки снизились до 950 рублей (плюс 8,6% к цене размещения).
⚪️ Акрон (минус 0,6%) представил результаты за 2023 год по МСФО. Выручка компании снизилась на 30% до 179,5 млрд рублей, EBITDA — на 52% до 68,7 млрд рублей, а рентабельность по этому показателю опустилась с 53% годом ранее до 38%. Чистая прибыль сократилась в 2,5 раза до 35,9 млрд рублей.
⚪️ Московская биржа с 1 апреля допустит к вечерним торгам замещающие облигации. Площадка сообщила, что можно будет заключать сделки по 50 замещающим облигациям 16 российских компаний. Таким образом, общее количество доступных на вечерней сессии инструментов увеличится до 236.
$LEAS $AKRN
🎢 Чему могут научить кризисы
Для новичков на бирже кризис — это паника, убытки и «всё пропало». Для опытного инвестора — время возможностей. В кризисы можно создавать большие капиталы и получать самые полезные уроки.
#полезное
Для новичков на бирже кризис — это паника, убытки и «всё пропало». Для опытного инвестора — время возможностей. В кризисы можно создавать большие капиталы и получать самые полезные уроки.
#полезное
На этой неделе в США выйдет отчет по рынку труда за март, АФК «Система» представит финансовые результаты за 4К23.
🗓 1 апреля
• Производственные индексы PMI в Китае и США за март
🗓 2 апреля
• Индекс потребительских цен в Германии за март
• Число вакансий на рынке труда США в феврале
🗓 3 апреля
• Индексы PMI для сектора услуг в США и Китае за март
• Индекс потребительских цен в еврозоне за март
• Росстат опубликует доклад «Социально-экономическое положение России»
• Минфин РФ опубликует оценку дополнительных нефтегазовых доходов в апреле
• Безработица в еврозоне в феврале
🗓 4 апреля
• Индекс цен производителей в еврозоне за февраль
• Торговый баланс США за февраль
• Финансовые результаты АФК «Система» за 4К23
🗓 5 апреля
• Отчет по рынку труда в США за март
• Розничные продажи в еврозоне в феврале
• Потребительское кредитование в США в феврале
$AFKS
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM