Как прошел день
Российский рынок акций в среду снизился на 0,11%, удержавшись выше 2800п. по основному индексу МосБиржи. Курс рубля продолжил обновлять свои уровни - 99,0 руб. за евро (+1,8%), 91,0 руб. за доллар США (+2,0%) и 12,54 руб. за юань (+1,7%). Основные отрасли на МосБирже, за исключением компаний металлургии и добычи (+0,34%) снизились - финансовый сектор (-0,01%), ТЭК (-0,27%). Отмечаем, лидерство акций компании с высокой долей валютной выручки - #MTLR (+4,31%), #SGZH (+4,14%), #ENPG (+3,78%), #FLOT (+2,93%) и #RUAL (+2,56%).
Инфляция за неделю выросла до 3,43% с 3,21% в годовом выражении. С 27 июня по 3 июля рост цен замедлился до 0,13% с +0,16% неделей ранее. В продовольственных товарах инфляция сохранилась на уровне прошлой недели (+0,16%). В непродовольственных товарах рост цен снизился до 0,12% с 0,19% неделей ранее. В сфере услуг рост цен составил 0,18%. Удешевление мясной и молочной продукции замедлилось, выросли цены на муку (+0,3%), яйца (+0,65%), а также макаронные (+0,45%) и крупяные изделия. Темпы роста цен на сахар выросли с 0,97% до 1,13%. Цены на автомобильный бензин выросли за неделю на 0,28%.
Минфин раскрыл результаты размещения средств ФНБ в июне
По состоянию на 1 июля 2023 г. объем ФНБ увеличился на 317,1 млрд руб., до 12,67 трлн руб., что составляет 8,4% ВВП, прогнозируемого на 2023 год. Совокупный доход от размещения средств ФНБ в разрешенные финансовые активы, за исключением средств на счетах в Банке России, в 2023 г. составил 303,7 млрд руб., что эквивалентно $3,63 млрд.
В июне средства ФНБ были размещены в следующие ценные бумаги, связанные с реализацией инфраструктурных проектов: 9,36 млрд руб. в облигации ППК «Фонд развития территорий», 28,3 млрд руб. в облигации ГК «Российские автомобильные дороги», 17,25 млрд руб. в облигации ООО «Авиакапитал-Сервис» и 23,65 млрд руб. в облигации АО ГТЛК.
Американские фондовые площадки в основном снижаются в ожидании публикации протокола заседания ФРС – #DJI (-0,4%), #S&P (-0,2%), #NDX (+1,5%). Индексы PMI в сфере услуг указывает на резкое замедление в Китае и большее, чем прогнозировалось, в Еврозоне. Объемы производственных заказов в США выросли гораздо меньше (+0,3%), чем ожидалось (+0,8%). Напомним, что председатель регулятора Пауэлл подтверждал ранее, что процентные ставки должны быть повышены в текущем году. Среди секторов рынка в «плюсе» лишь недвижимость (+0,8%), коммуникационные сервисы (+1,3%), utilities (+1.6%).
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
Российский рынок акций в среду снизился на 0,11%, удержавшись выше 2800п. по основному индексу МосБиржи. Курс рубля продолжил обновлять свои уровни - 99,0 руб. за евро (+1,8%), 91,0 руб. за доллар США (+2,0%) и 12,54 руб. за юань (+1,7%). Основные отрасли на МосБирже, за исключением компаний металлургии и добычи (+0,34%) снизились - финансовый сектор (-0,01%), ТЭК (-0,27%). Отмечаем, лидерство акций компании с высокой долей валютной выручки - #MTLR (+4,31%), #SGZH (+4,14%), #ENPG (+3,78%), #FLOT (+2,93%) и #RUAL (+2,56%).
Инфляция за неделю выросла до 3,43% с 3,21% в годовом выражении. С 27 июня по 3 июля рост цен замедлился до 0,13% с +0,16% неделей ранее. В продовольственных товарах инфляция сохранилась на уровне прошлой недели (+0,16%). В непродовольственных товарах рост цен снизился до 0,12% с 0,19% неделей ранее. В сфере услуг рост цен составил 0,18%. Удешевление мясной и молочной продукции замедлилось, выросли цены на муку (+0,3%), яйца (+0,65%), а также макаронные (+0,45%) и крупяные изделия. Темпы роста цен на сахар выросли с 0,97% до 1,13%. Цены на автомобильный бензин выросли за неделю на 0,28%.
Минфин раскрыл результаты размещения средств ФНБ в июне
По состоянию на 1 июля 2023 г. объем ФНБ увеличился на 317,1 млрд руб., до 12,67 трлн руб., что составляет 8,4% ВВП, прогнозируемого на 2023 год. Совокупный доход от размещения средств ФНБ в разрешенные финансовые активы, за исключением средств на счетах в Банке России, в 2023 г. составил 303,7 млрд руб., что эквивалентно $3,63 млрд.
В июне средства ФНБ были размещены в следующие ценные бумаги, связанные с реализацией инфраструктурных проектов: 9,36 млрд руб. в облигации ППК «Фонд развития территорий», 28,3 млрд руб. в облигации ГК «Российские автомобильные дороги», 17,25 млрд руб. в облигации ООО «Авиакапитал-Сервис» и 23,65 млрд руб. в облигации АО ГТЛК.
Американские фондовые площадки в основном снижаются в ожидании публикации протокола заседания ФРС – #DJI (-0,4%), #S&P (-0,2%), #NDX (+1,5%). Индексы PMI в сфере услуг указывает на резкое замедление в Китае и большее, чем прогнозировалось, в Еврозоне. Объемы производственных заказов в США выросли гораздо меньше (+0,3%), чем ожидалось (+0,8%). Напомним, что председатель регулятора Пауэлл подтверждал ранее, что процентные ставки должны быть повышены в текущем году. Среди секторов рынка в «плюсе» лишь недвижимость (+0,8%), коммуникационные сервисы (+1,3%), utilities (+1.6%).
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
*Как прошел день*
🇷🇺 Российский рынок акций во вторник смог преодолеть давление со стороны растущего рубля и коррекции в нефти. Индекс Мосбиржи вырос на 0,35%, до 3 218п. В лидерах роста #POLY (+7,02%). #OZON (+2,79%) и #TATN (+2,86). Пара USDRUB снизилась на 0,6%, до 87,9 руб., курс юаня к рублю - на 0,2%, до 12,29 руб.
🛒 #OZON (+4,3%) - бумаги российского e-ритейлера близки к преодолению уровня в 3000 руб. накануне «черной пятницы» (ориентировочно с 24 по 30 ноября). Инвесторы ожидают высоких результатов продаж.
🌳 #SGZH (+2,2%) – акции компании воспряли на новости о том, что Минпромторг подготовил предложения по освобождению целлюлозно-бумажной промышленности от гибкой экспортной пошлины, которая сейчас составляет 7%. Предложение будет направлено в МЭР РФ в ближайшее время;
🛢️ #TATN (+2,86%), #TATNp (+2,52%) - Татнефть определилась с дивидендами за 3К23 – на каждый вид акции рекомендовано выплатить 35,17 руб., что соответствует дивидендной. доходности в 5,6% и по обыкновенным, и по привилегированным бумагам. Дата закрытия реестра – 9 января 2024 г.
🌐 Американские фондовые площадки незначительно снижаются: S&P проседает на 0,39%, Nasdaq – на 0,86%, Dow Jones – на 0,26%. Основное событие сегодняшнего дня – публикация протоколов ФРС, но до неё рынки оценивают статистику по рынку недвижимости. Продажи на вторичном рынке жилья в октябре в США просели на 4,1% м/м, до 3,79 млн домов, а средняя цена при этом выросла на 3,4%, до $391 тыс. Нехватка жилья и высочайшие ставки по ипотеке по-прежнему являются сдерживающим фактором на пути восстановления рынка. Сезон отчётности пока не радует: к неуверенному отчёту Zoom Video (-3,3%) добавился неоднозначный отчёт ритейлера товаров для ремонта Lowe’s (-2,8%) и ритейлера бытовой техники Best Buy (-3,5%). Вся надежда – на результаты NVIDIA, которые могут преломить этот негативный тренд, хотя справедливости ради, ожидания по доходам у рынка очень велики.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций во вторник смог преодолеть давление со стороны растущего рубля и коррекции в нефти. Индекс Мосбиржи вырос на 0,35%, до 3 218п. В лидерах роста #POLY (+7,02%). #OZON (+2,79%) и #TATN (+2,86). Пара USDRUB снизилась на 0,6%, до 87,9 руб., курс юаня к рублю - на 0,2%, до 12,29 руб.
🛒 #OZON (+4,3%) - бумаги российского e-ритейлера близки к преодолению уровня в 3000 руб. накануне «черной пятницы» (ориентировочно с 24 по 30 ноября). Инвесторы ожидают высоких результатов продаж.
🌳 #SGZH (+2,2%) – акции компании воспряли на новости о том, что Минпромторг подготовил предложения по освобождению целлюлозно-бумажной промышленности от гибкой экспортной пошлины, которая сейчас составляет 7%. Предложение будет направлено в МЭР РФ в ближайшее время;
🛢️ #TATN (+2,86%), #TATNp (+2,52%) - Татнефть определилась с дивидендами за 3К23 – на каждый вид акции рекомендовано выплатить 35,17 руб., что соответствует дивидендной. доходности в 5,6% и по обыкновенным, и по привилегированным бумагам. Дата закрытия реестра – 9 января 2024 г.
🌐 Американские фондовые площадки незначительно снижаются: S&P проседает на 0,39%, Nasdaq – на 0,86%, Dow Jones – на 0,26%. Основное событие сегодняшнего дня – публикация протоколов ФРС, но до неё рынки оценивают статистику по рынку недвижимости. Продажи на вторичном рынке жилья в октябре в США просели на 4,1% м/м, до 3,79 млн домов, а средняя цена при этом выросла на 3,4%, до $391 тыс. Нехватка жилья и высочайшие ставки по ипотеке по-прежнему являются сдерживающим фактором на пути восстановления рынка. Сезон отчётности пока не радует: к неуверенному отчёту Zoom Video (-3,3%) добавился неоднозначный отчёт ритейлера товаров для ремонта Lowe’s (-2,8%) и ритейлера бытовой техники Best Buy (-3,5%). Вся надежда – на результаты NVIDIA, которые могут преломить этот негативный тренд, хотя справедливости ради, ожидания по доходам у рынка очень велики.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок акций в среду снизился до 3170п. (-0,71%) по основному индексу МосБиржи. До половины всего торгового оборота по #IMOEX прошло сегодня в #SGZH (+0,48%), SBER (-0,84%) и #MTLR (-3,04%), заметный прирост на относительно высоких объемах сделок показали ведущие ритейлеры - #MGNT (+0,84%), #OZON (+073%) и #FIVE (+0,51%).
💎 #ALRS (+0,84%) - котировки показали наибольший прирост среди бумаг индекса МосБиржи по итогам дня благодаря раскрытию позитивных финансовых результатов по РСБУ за 9М23 - выручка составила 237 млрд руб (+7,7% г/г), прибыль сократилась до 87,86 млрд руб (-7,4% г/г)
🛢️ #TRNFp (-0,17%) – Транснефть сегодня представила отчётность по МСФО за 3К23. Выручка компании выросла до 343,4 млрд руб. (+17,1%), EBITDA — до 135,1 млрд руб. (+5,6% г/г), а чистая прибыль увеличилась до 63,8 млрд руб. (+32,4% г/г). Ожидаем, что итоговая прибыль по году может превысить 320 млрд руб. Потенциальные дивиденды за 2023 год, на наш взгляд, могут превысить 20 тыс. руб. на акцию, что делает #TRNFp одной из самых интересных дивидендных историй следующего года.
📊 Инфляция за неделю с 21 по 27 ноября, ускорилась до 0,33% с +0,20% ранее. В годовом выражении инфляция ускорилась до 7,54% (пред. 7,28%).
· Цены на продовольственные товары немного снизились, до 0,44% (+0,40% неделей ранее) при этом темпы роста цен на плодоовощную продукцию снизились до +1,88% (+2,09% ранее);
· В непродовольственных товарах темпы роста цен снизились на 0,02% (+0,07% ранее);
· В сегменте услуг темпы роста цен ускорились до +0,72% (+0,16% неделей ранее).
Инфляция в годовом выражении превысила верхнюю границу прогнозного диапазона Банка России (7-7,5%). Вероятность ужесточения денежно-кредитной политики регулятором в декабре остается высокой.
🌐 Фондовые рынки США начали день на позитивной ноте: S&P в моменте прибавляет 0,16%, Nasdaq растет на 0,13%, Dow Jones на 0,13%. ВВП США в 3К23 подскочил на 5,2%, что на 0,3 п.п. выше, чем по предварительной оценке. Обновление отразило пересмотр в сторону увеличения инвестиций в основной капитал, а также расходов органов власти штатов и местных органов власти, что было частично компенсировано понижением потребительских расходов. Дефицит торгового баланса США в октябре вырос до $89,8 млрд (+3,4% м/м), при этом экспорт составил $170,8 млрд (-1,7% м/м), импорт – $260,7 млрд, не изменившись м/м. Число заявок на ипотеку в США за неделю выросло на 0,3%, а ставка по 30-летней ипотеке снизилась до 7,37%. За последние шесть недель ставки снизились более чем на 50 базисных пунктов, что помогло стимулировать покупки. Тем не менее, рынок недвижимости всё ещё пребывает «в депрессии» из-за низкого предложения существующих домов на рынке.
#DELL (+1,3%), #HP (+7,9%) - Dell, HP и китайский Lenovo вошли в число 27 компаний, получивших разрешение на производство высокотехнологичного оборудования в Индии. Бюджет проекта, рассчитанного на 6 лет, составляет около $2 млрд и включает в себя производство ноутбуков, планшетов, персональных компьютеров, микрокомпьютеров и серверов. Ожидается, что компании совместно инвестируют $360 млн и создадут около 200 000 рабочих мест. Ожидается, что индийский рынок ИТ-оборудования вырастет до $22,77 млрд в 2027 году с $15,52 млрд в 2022 году.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций в среду снизился до 3170п. (-0,71%) по основному индексу МосБиржи. До половины всего торгового оборота по #IMOEX прошло сегодня в #SGZH (+0,48%), SBER (-0,84%) и #MTLR (-3,04%), заметный прирост на относительно высоких объемах сделок показали ведущие ритейлеры - #MGNT (+0,84%), #OZON (+073%) и #FIVE (+0,51%).
💎 #ALRS (+0,84%) - котировки показали наибольший прирост среди бумаг индекса МосБиржи по итогам дня благодаря раскрытию позитивных финансовых результатов по РСБУ за 9М23 - выручка составила 237 млрд руб (+7,7% г/г), прибыль сократилась до 87,86 млрд руб (-7,4% г/г)
🛢️ #TRNFp (-0,17%) – Транснефть сегодня представила отчётность по МСФО за 3К23. Выручка компании выросла до 343,4 млрд руб. (+17,1%), EBITDA — до 135,1 млрд руб. (+5,6% г/г), а чистая прибыль увеличилась до 63,8 млрд руб. (+32,4% г/г). Ожидаем, что итоговая прибыль по году может превысить 320 млрд руб. Потенциальные дивиденды за 2023 год, на наш взгляд, могут превысить 20 тыс. руб. на акцию, что делает #TRNFp одной из самых интересных дивидендных историй следующего года.
📊 Инфляция за неделю с 21 по 27 ноября, ускорилась до 0,33% с +0,20% ранее. В годовом выражении инфляция ускорилась до 7,54% (пред. 7,28%).
· Цены на продовольственные товары немного снизились, до 0,44% (+0,40% неделей ранее) при этом темпы роста цен на плодоовощную продукцию снизились до +1,88% (+2,09% ранее);
· В непродовольственных товарах темпы роста цен снизились на 0,02% (+0,07% ранее);
· В сегменте услуг темпы роста цен ускорились до +0,72% (+0,16% неделей ранее).
Инфляция в годовом выражении превысила верхнюю границу прогнозного диапазона Банка России (7-7,5%). Вероятность ужесточения денежно-кредитной политики регулятором в декабре остается высокой.
🌐 Фондовые рынки США начали день на позитивной ноте: S&P в моменте прибавляет 0,16%, Nasdaq растет на 0,13%, Dow Jones на 0,13%. ВВП США в 3К23 подскочил на 5,2%, что на 0,3 п.п. выше, чем по предварительной оценке. Обновление отразило пересмотр в сторону увеличения инвестиций в основной капитал, а также расходов органов власти штатов и местных органов власти, что было частично компенсировано понижением потребительских расходов. Дефицит торгового баланса США в октябре вырос до $89,8 млрд (+3,4% м/м), при этом экспорт составил $170,8 млрд (-1,7% м/м), импорт – $260,7 млрд, не изменившись м/м. Число заявок на ипотеку в США за неделю выросло на 0,3%, а ставка по 30-летней ипотеке снизилась до 7,37%. За последние шесть недель ставки снизились более чем на 50 базисных пунктов, что помогло стимулировать покупки. Тем не менее, рынок недвижимости всё ещё пребывает «в депрессии» из-за низкого предложения существующих домов на рынке.
#DELL (+1,3%), #HP (+7,9%) - Dell, HP и китайский Lenovo вошли в число 27 компаний, получивших разрешение на производство высокотехнологичного оборудования в Индии. Бюджет проекта, рассчитанного на 6 лет, составляет около $2 млрд и включает в себя производство ноутбуков, планшетов, персональных компьютеров, микрокомпьютеров и серверов. Ожидается, что компании совместно инвестируют $360 млн и создадут около 200 000 рабочих мест. Ожидается, что индийский рынок ИТ-оборудования вырастет до $22,77 млрд в 2027 году с $15,52 млрд в 2022 году.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок акций откатился на 0,14%, до 3095п. по индексу МосБиржи. В оставшиеся торговые дни года ожидаем сохранения тренда по индексу в диапазоне 3090-3110п. Лидерами роста среди акций, входящих в #IMOEX, стали бумаги сталепроизводителей (Северсталь +2,33%; НЛМК +1,2%) и акции Татнефти (об. +1,98%,прив. +1,54%). После дивидендной отсечки сильнее прочих бумаг #IMOEX потеряли акции Норильского никеля (-4,2%). Акции НМТП (+3,73%) рванули вверх за час до завершения основной торговой сессии, возглавив рост в транспортном секторе. На валютном рынке пара USD/RUB снизилась на 0,10%, до уровня 91,66 руб., юань вырос на 0,21%, до 12,78 руб.
🪵#SGZH (-2,74%) – акции Группы «Сегежа» снизились под давлением рейтингового решения Эксперт РА, понизившего рейтинг компании с «ruA-» до «ruBBB» в связи с ухудшением метрик долговой и процентной нагрузки из-за падения доходов на фоне общего спада в отрасли.
🌐 Фондовые рынки США начали первые торги после праздников умеренным ростом: S&P поднимается на 0,32%, Nasdaq – на 0,45%, Dow Jones – на 0,3%. Цены на жилье в США растут девятый месяц подряд, достигнув нового рекорда, поскольку ограниченное предложение предложений повышает конкуренцию между покупателями - индекс цен на жильё в октябре вырос на 0,3% м/м (+6,3% г/г). Ещё один индикатор рынка недвижимости, индекс Case-Shiller, зафиксировал рост цен на 4,8% г/г за аналогичный период. Композитный индекс для 10 городов прибавил 5,7% г/г, для 20 городов – 4,9% г/г, а самыми быстрыми темпами недвижимость дорожала в Детройте и Сан-Диего (+8,1% г/г и +7,2% г/г, соответственно).
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций откатился на 0,14%, до 3095п. по индексу МосБиржи. В оставшиеся торговые дни года ожидаем сохранения тренда по индексу в диапазоне 3090-3110п. Лидерами роста среди акций, входящих в #IMOEX, стали бумаги сталепроизводителей (Северсталь +2,33%; НЛМК +1,2%) и акции Татнефти (об. +1,98%,прив. +1,54%). После дивидендной отсечки сильнее прочих бумаг #IMOEX потеряли акции Норильского никеля (-4,2%). Акции НМТП (+3,73%) рванули вверх за час до завершения основной торговой сессии, возглавив рост в транспортном секторе. На валютном рынке пара USD/RUB снизилась на 0,10%, до уровня 91,66 руб., юань вырос на 0,21%, до 12,78 руб.
🪵#SGZH (-2,74%) – акции Группы «Сегежа» снизились под давлением рейтингового решения Эксперт РА, понизившего рейтинг компании с «ruA-» до «ruBBB» в связи с ухудшением метрик долговой и процентной нагрузки из-за падения доходов на фоне общего спада в отрасли.
🌐 Фондовые рынки США начали первые торги после праздников умеренным ростом: S&P поднимается на 0,32%, Nasdaq – на 0,45%, Dow Jones – на 0,3%. Цены на жилье в США растут девятый месяц подряд, достигнув нового рекорда, поскольку ограниченное предложение предложений повышает конкуренцию между покупателями - индекс цен на жильё в октябре вырос на 0,3% м/м (+6,3% г/г). Ещё один индикатор рынка недвижимости, индекс Case-Shiller, зафиксировал рост цен на 4,8% г/г за аналогичный период. Композитный индекс для 10 городов прибавил 5,7% г/г, для 20 городов – 4,9% г/г, а самыми быстрыми темпами недвижимость дорожала в Детройте и Сан-Диего (+8,1% г/г и +7,2% г/г, соответственно).
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🌲Что происходит с Сегежа Групп?
Финансовые результаты за 4 кв. 2024 г. не продемонстрировали улучшений. Выручка за 4 кв. 2023 г. выросла всего на 4% по сравнению с 3 кв. 2023 г., до 24,8 млрд руб. OIBDA упала на 23% кв/кв, рентабельность по OIBDA – 9% по сравнению с 12% в 3 кв. 2023 г. Чистый убыток – 5,5 млрд руб.
За весь 2023 г. выручка снизилась на 9% г/г, до 88,5 млрд руб., OIBDA -60% г/г, до 9,3 млрд руб., чистый убыток -16,0 млрд руб. по сравнению с прибылью в 2022 г. на уровне 6,1 млрд руб.
Причина слабых результатов - негативная ценовая конъюнктура в совокупности с ростом себестоимости и логистических издержек. В целом цены на продукцию компании остаются под давлением. Стоимость бумаги снизилась на 10% кв/кв, фанеры березовой – на 19% кв/кв. Лучше выглядели цены на пиломатериалы (+14% кв/кв) и клееную балку (+9% кв/кв). Дополнительное давление оказывает рост себестоимости продукции и логистических издержек, что находит отражение в снижении рентабельности OIBDA.
Долговая нагрузка не снижается. Отношение чистого долга к OIBDA выросло до 13,2х (3 кв. 2023 г.: 10,4х) за счет снижения OIBDA, тогда как чистый долг практически не изменился кв/кв – 123 млрд руб. Средневзвешенная ставка по долгу выросла до 16% годовых. Процентные расходы выросли на 42% г/г, до 16,5 млрд руб. Денежного потока компании от операционной деятельности не хватает на покрытие процентных расходов. В 2024 г. компании необходимо будет погасить долг в размере 54,6 млрд руб.
Как компания планирует решать проблемы? Президент холдинга М. Шамолин заявил, что компания рассматривает докапитализацию для решения проблем с долгом. «Мы сейчас находимся в переговорах, есть ряд инициативных партнеров, которые заинтересованы войти в капитал Segezha Group, приобрести пакет акций и деньги в компанию вложить», - отметил М.Шамолин.
Бумаги отреагировали резким снижением, в моменте падение цены составляло более 6%. На 12:00 акции снижаются на 3,3%. Сохраняем осторожный взгляд на бумаги #SGZH.
Финансовые результаты за 4 кв. 2024 г. не продемонстрировали улучшений. Выручка за 4 кв. 2023 г. выросла всего на 4% по сравнению с 3 кв. 2023 г., до 24,8 млрд руб. OIBDA упала на 23% кв/кв, рентабельность по OIBDA – 9% по сравнению с 12% в 3 кв. 2023 г. Чистый убыток – 5,5 млрд руб.
За весь 2023 г. выручка снизилась на 9% г/г, до 88,5 млрд руб., OIBDA -60% г/г, до 9,3 млрд руб., чистый убыток -16,0 млрд руб. по сравнению с прибылью в 2022 г. на уровне 6,1 млрд руб.
Причина слабых результатов - негативная ценовая конъюнктура в совокупности с ростом себестоимости и логистических издержек. В целом цены на продукцию компании остаются под давлением. Стоимость бумаги снизилась на 10% кв/кв, фанеры березовой – на 19% кв/кв. Лучше выглядели цены на пиломатериалы (+14% кв/кв) и клееную балку (+9% кв/кв). Дополнительное давление оказывает рост себестоимости продукции и логистических издержек, что находит отражение в снижении рентабельности OIBDA.
Долговая нагрузка не снижается. Отношение чистого долга к OIBDA выросло до 13,2х (3 кв. 2023 г.: 10,4х) за счет снижения OIBDA, тогда как чистый долг практически не изменился кв/кв – 123 млрд руб. Средневзвешенная ставка по долгу выросла до 16% годовых. Процентные расходы выросли на 42% г/г, до 16,5 млрд руб. Денежного потока компании от операционной деятельности не хватает на покрытие процентных расходов. В 2024 г. компании необходимо будет погасить долг в размере 54,6 млрд руб.
Как компания планирует решать проблемы? Президент холдинга М. Шамолин заявил, что компания рассматривает докапитализацию для решения проблем с долгом. «Мы сейчас находимся в переговорах, есть ряд инициативных партнеров, которые заинтересованы войти в капитал Segezha Group, приобрести пакет акций и деньги в компанию вложить», - отметил М.Шамолин.
Бумаги отреагировали резким снижением, в моменте падение цены составляло более 6%. На 12:00 акции снижаются на 3,3%. Сохраняем осторожный взгляд на бумаги #SGZH.
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок акций снизился в пятницу на 1,34%, а за неделю на 3%, до 3997п. по индексу Мосбиржи. Коррекция после достижения максимума в 3502п. в пятницу 17 мая без сильного информационного повода обусловлена, вероятнее всего, ослаблением дивидендного фактора, высокими процентными ставками и укреплением рубля. Пара USDRUB снизилась до 89,52 руб. (-0,54%), а пара CNYRUB до 12,39 руб. (-0,15%).
🚢 Акции Совкомфлота (#FLOT +1,33%) одни из немногих, которые смогли вырасти в пятницу. Компания в 1К24 смогла заработать $216 млн. (-10,4% кв/кв) чистой прибыли. Показатель EBITDA вырос на 0,5% кв/кв, до $334 млн. Чистый долг невысок - $234 млн. Руководство компании подтвердила приверженность планам по выплате дивидендов за 2023 г. на уровне 50% от скорр. годовой прибыли по МСФО.
🪵 Группа Сегежа (#SGZH -3,63%) также подвела итоги 1К24. Выручка увеличилась до 22,8 млрд руб. (+22% г/г), OIBDA выросла до 2,53 млрд руб. (+140% г/г), чистый убыток выросла до 5,18 млрд руб. (+38% г/г), чистый долг вырос до 133,6 млрд руб. (+9% кв/вк). Ситуация в компании остается сложной, несмотря на небольшие подвижки в финансовых результатах на фоне улучшения ценовой конъюнктуры на продукцию Группы, роста спроса и снижения себестоимости производства. Долговая нагрузка остается высокой - чистый долг/OIDBA LTM на 31.03.2024 составил 12,4х. Представители Группы заявили, что «вопрос долга» компания планирует закрыть до конца года при поддержке акционеров компании. При этом пока что решения по SPO не принято. Кроме того, идут переговоры с банками относительно пролонгации долга
☑️ Европлан (#LEAS-1,03%) представил неплохие результаты по МСФО за 1К24. Чистая прибыль выросла до 4,4 млрд руб. (+33% г/г), чистый процентный доход увеличлся на 45% г/г, до 5,7 млрд руб. Капитал составил 48,9 млрд руб. (+8,5% кв/кв), лизинговый портфель - 240,7 млрд руб. (+4,8% кв/кв).
🌐 Американские индексы пытаются частично отыграть потери четверга: S&P прибавляет 0,79%, Nasdaq - 1,22%.
Мичиганский университет опубликовал инфляционные ожидания населения на год вперед и на 5 лет. На годовом интервале инфляционные ожидания выросли до 3,3% в мае по сравнению с 3,2% ранее, на 5ти летнем сроке - остались на уровне 3,1%. Оба показателя оказались лучше ожиданий рынка (3,5% и 3,1%). Вместе с ростом инфляционных ожиданий на год вперед ухудшились и настроения потребителей - индекс доверия потребителей (Michigan Consumer Sentiment) снизился до 69.1 п. по сравнению с 77.3 п. ранее..
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций снизился в пятницу на 1,34%, а за неделю на 3%, до 3997п. по индексу Мосбиржи. Коррекция после достижения максимума в 3502п. в пятницу 17 мая без сильного информационного повода обусловлена, вероятнее всего, ослаблением дивидендного фактора, высокими процентными ставками и укреплением рубля. Пара USDRUB снизилась до 89,52 руб. (-0,54%), а пара CNYRUB до 12,39 руб. (-0,15%).
🚢 Акции Совкомфлота (#FLOT +1,33%) одни из немногих, которые смогли вырасти в пятницу. Компания в 1К24 смогла заработать $216 млн. (-10,4% кв/кв) чистой прибыли. Показатель EBITDA вырос на 0,5% кв/кв, до $334 млн. Чистый долг невысок - $234 млн. Руководство компании подтвердила приверженность планам по выплате дивидендов за 2023 г. на уровне 50% от скорр. годовой прибыли по МСФО.
🪵 Группа Сегежа (#SGZH -3,63%) также подвела итоги 1К24. Выручка увеличилась до 22,8 млрд руб. (+22% г/г), OIBDA выросла до 2,53 млрд руб. (+140% г/г), чистый убыток выросла до 5,18 млрд руб. (+38% г/г), чистый долг вырос до 133,6 млрд руб. (+9% кв/вк). Ситуация в компании остается сложной, несмотря на небольшие подвижки в финансовых результатах на фоне улучшения ценовой конъюнктуры на продукцию Группы, роста спроса и снижения себестоимости производства. Долговая нагрузка остается высокой - чистый долг/OIDBA LTM на 31.03.2024 составил 12,4х. Представители Группы заявили, что «вопрос долга» компания планирует закрыть до конца года при поддержке акционеров компании. При этом пока что решения по SPO не принято. Кроме того, идут переговоры с банками относительно пролонгации долга
☑️ Европлан (#LEAS-1,03%) представил неплохие результаты по МСФО за 1К24. Чистая прибыль выросла до 4,4 млрд руб. (+33% г/г), чистый процентный доход увеличлся на 45% г/г, до 5,7 млрд руб. Капитал составил 48,9 млрд руб. (+8,5% кв/кв), лизинговый портфель - 240,7 млрд руб. (+4,8% кв/кв).
🌐 Американские индексы пытаются частично отыграть потери четверга: S&P прибавляет 0,79%, Nasdaq - 1,22%.
Мичиганский университет опубликовал инфляционные ожидания населения на год вперед и на 5 лет. На годовом интервале инфляционные ожидания выросли до 3,3% в мае по сравнению с 3,2% ранее, на 5ти летнем сроке - остались на уровне 3,1%. Оба показателя оказались лучше ожиданий рынка (3,5% и 3,1%). Вместе с ростом инфляционных ожиданий на год вперед ухудшились и настроения потребителей - индекс доверия потребителей (Michigan Consumer Sentiment) снизился до 69.1 п. по сравнению с 77.3 п. ранее..
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Сохранение ключевой ставки ЦБ РФ в пятницу стало драйвером для роста большинства российских акций. Индекс Мосбиржи в моменте растет на 1,1%, к уровню 3227п.
На фоне слабых попыток Brent закрепиться выше $80 (+0,1%) пара USDRUB растет в моменте на 0,9%, до 89,3 руб., а пара CNYRUB до 12,28 руб. (+0,8%).
📊 Наиболее динамичный рост показывают индексы транспортной (+3,5%), химической отраслей (+2,4%) и финансового сектора (+2,4%).
📈 Заявление главы государства о введении пониженной ставки налога на прибыль в 5% до 2030 года, а также поручения правительству проработать доп.меры поддержки сектора стали дополнительным сигналом для роста бумаг компаний, связанных с ИТ - #ASTR +3%; #POSI +4,4%; #VKCO +2,1%; #DIAS +2,5%.
🛫 Бумаги Аэрофлота (#AFLT +3,6%) также в лидерах роста. На ПМЭФ руководство компании подтвердило позитивные ожидания по финансовым и операционным результатам за год, ожидает что пассажиропоток может превысить 50 млн. человек. Компания планирует скорректировать собственную стратегию от 2022 года в сторону улучшения. Также глава компании сообщил, что все Аэрофлот проработал с ФАС все вопросы по ценообразованию и «вопросов у службы нет».
☑️ Глава АФК Система (#AFKS +4,8%) сообщил, что сеть «Медси» полностью готова к IPO и может выйти на биржу уже в текущем году. Другие дочерние компании Холдинга (Cosmos Hotel Group, «Биннофарм», агрохолдинг «Степь») также готовы к проведению IPO в 2024-2025гг.
🪵 Акции Группы Сегежа (#SGZH +5,5%) показали мощный отскок после слов главы АФК, о том, что SPO не будет. При этом докапитализация компании, в том числе за счет средств Холдинга, по мнению главы АФК, не исключается. Таким образом, риск размытия доли миноритариев не исключен полностью.
🌐 Американские рынки открылись небольшим снижением, однако в моменте удерживаются в плюсе: S&P + 0,22%, Nasdaq + 0,03%. Сегодня была опубликована статистика по рынку труда, которая не оправдала ожидания инвесторов - статистика подтвердила силу рынка труда и экономики США, что ставит под сомнение снижение ставки ФРС в сентябре. Количество новых рабочих мест выросло до 272 тыс. по сравнению с 165 тыс. в апреле, тогда как консенсус прогноз был на уровне 182 тыс., средняя почасовая за выросла на 4,1% г/г (пред. 4,0%) или на 0,4% м/м (пред. 0,2%). Не разочаровал рынки только уровень безработицы, который вырос до 4,0% по сравнению с 3,9% ранее.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Сохранение ключевой ставки ЦБ РФ в пятницу стало драйвером для роста большинства российских акций. Индекс Мосбиржи в моменте растет на 1,1%, к уровню 3227п.
На фоне слабых попыток Brent закрепиться выше $80 (+0,1%) пара USDRUB растет в моменте на 0,9%, до 89,3 руб., а пара CNYRUB до 12,28 руб. (+0,8%).
📊 Наиболее динамичный рост показывают индексы транспортной (+3,5%), химической отраслей (+2,4%) и финансового сектора (+2,4%).
📈 Заявление главы государства о введении пониженной ставки налога на прибыль в 5% до 2030 года, а также поручения правительству проработать доп.меры поддержки сектора стали дополнительным сигналом для роста бумаг компаний, связанных с ИТ - #ASTR +3%; #POSI +4,4%; #VKCO +2,1%; #DIAS +2,5%.
🛫 Бумаги Аэрофлота (#AFLT +3,6%) также в лидерах роста. На ПМЭФ руководство компании подтвердило позитивные ожидания по финансовым и операционным результатам за год, ожидает что пассажиропоток может превысить 50 млн. человек. Компания планирует скорректировать собственную стратегию от 2022 года в сторону улучшения. Также глава компании сообщил, что все Аэрофлот проработал с ФАС все вопросы по ценообразованию и «вопросов у службы нет».
☑️ Глава АФК Система (#AFKS +4,8%) сообщил, что сеть «Медси» полностью готова к IPO и может выйти на биржу уже в текущем году. Другие дочерние компании Холдинга (Cosmos Hotel Group, «Биннофарм», агрохолдинг «Степь») также готовы к проведению IPO в 2024-2025гг.
🪵 Акции Группы Сегежа (#SGZH +5,5%) показали мощный отскок после слов главы АФК, о том, что SPO не будет. При этом докапитализация компании, в том числе за счет средств Холдинга, по мнению главы АФК, не исключается. Таким образом, риск размытия доли миноритариев не исключен полностью.
🌐 Американские рынки открылись небольшим снижением, однако в моменте удерживаются в плюсе: S&P + 0,22%, Nasdaq + 0,03%. Сегодня была опубликована статистика по рынку труда, которая не оправдала ожидания инвесторов - статистика подтвердила силу рынка труда и экономики США, что ставит под сомнение снижение ставки ФРС в сентябре. Количество новых рабочих мест выросло до 272 тыс. по сравнению с 165 тыс. в апреле, тогда как консенсус прогноз был на уровне 182 тыс., средняя почасовая за выросла на 4,1% г/г (пред. 4,0%) или на 0,4% м/м (пред. 0,2%). Не разочаровал рынки только уровень безработицы, который вырос до 4,0% по сравнению с 3,9% ранее.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок акций в среду снизился до 2700п.(-1,1%), в соответствии с нашими ожиданиями. Полагаем, что текущий сентимент рынка позволит инвесторам протестировать более высокие уровни в четверг, в диапазоне 2720-2750п. по основному индексу. ✅ Большинство бумаг индекса подешевели, за исключением обыкновенных акций Сбербанка (#SBER +0,12%), которые удержались выше 260 руб. 🪵 Бумаги Сегежи (#SGZH -20,7%) возглавили топ-аутсайдеров дня на фоне публикации финансовых результатов по итогам 2К24г. и планах проведения допэмиссии до конца года.
📶 Компания МТС (#MTSS -0,5%) поделилась результатами за 2К24 и 1-е полугодие 2024 года. Выручка за прошедший квартал выросла на 10,5% кв/кв, до 170,8 млрд руб. Рост в основном за счет роста дохода от услуг-связи (+3% кв/кв, до 115,1 млрд руб.), рекламного сегмента Adtech (+28% кв/кв, до 14,3 млрд руб.) и выручки банка (+7,2% кв/кв, до 31,8 млрд руб.). Показатель OIBDA квартал к кварталу прибавил 10,5%, до 65,4 млрд руб. при этом рентабельность показателя выросла с 36,7% в 1К24 до 38,3% во 2К24. Величина финансовых расходов продолжает увеличиваться, до 22,5 млрд руб. (+8,5% кв/кв). Чистая прибыль на фоне роста процентных расходов сократилась на 80,5% кв/кв, до 7,8 млрд руб. по сравнению с 39,8 млрд руб. в 1К24. Капитальные затраты МТС составили 31,1 млрд руб. (+6% кв/кв и на 56% г/г) за счет инвестиций в развитие телеком-инфраструктуры и в новые направления бизнеса. Чистый долг МТС с начала года снизился на 4%, до 424 млрд руб. Показатель Чистый долг/OIBDA LTM - 1,8х, что ненамного выше среднего показателя компании за последние 3 года. В структуре долга преобладают кредиты и займы (~59%), облигации занимают 41%. Почти 29% всего долга будет необходимо погасить во 2-й половине 2024 года, еще почти 36% должны будут погашены или рефинансированы в 2025 году. Таким образом, ~276 млрд руб. долга в ближайшие 1,5 года могут быть рефинансированы по более высоким ставкам. По нашим прогнозам, выручка МТС может превысить 685 млрд руб. в текущем году. Акции компании сегодня вернулись к уровням ноября 2022 года с потенциалом отскока к 215 руб. в ближайшие дни. #MTSS торгуются по мультипликаторам EV/OIBDA ~x3,4, P/E~x5,5 при среднем значении с 2021 года на уровне x4,3 по EV/OIBDA и х10,6 по P/E соответственно.
☑️ Пара CNYRUB выросла на 0,34%, до 11,839 руб. Банк России понизил официальный курс доллара США на 28 августа до 91,4449руб. (-0,04%).
📊 Недельная инфляция замедлилась до 0,03% с 0,04% неделей ранее. В годовом выражении потребительская инфляция снизилась с 9,04% до 9,01%. Накопленная инфляция с начала года 5,19%. В топ-5 товаров и услуг, показавших наибольшее снижение оказались бананы (-2,1%), картофель (-2,9%), морковь (-3,5%), свекла (-4,0%) и полет в салоне экономического класса самолета (-5,1%). В 5-ке лидеров товаров, показавших наибольше повышение за неделю - огурцы (+3,4%), сливочное масло (+0,95%), консервы фруктовые для детского питания (+1,3%), эргоферон (+0,87%) и молоко (+0,86%). В целом непродовольственные товары подорожали на +0,14%, цены на продовольственные не показали изменений (0,0%), а цены на услуги подешевели на -0,07%.
🌐 Американские рынки в среду снижается: S&P -0,58%, Nasdaq -1,13%. Инвесторы все еще в ожидании отчетности Nvidia, которая будет опубликована сегодня после закрытия торгов и задаст тон всем ИТ компаниям на ближайшую неделю. В отсутствие важной статистики, внимание инвесторов, помимо отчетности, будет сконцентрировано и на комментариях представителя ФРС Р. Бостика, который, вероятно, подтвердит возможность снижения ставки в сентябре. На текущий момент вероятность снижения ставки в сентябре на 25 б.п. оценивается, согласно FedWatch, на уровне 65,5%, а на 50 б.п. - на 34,5%. Мы ожидаем, что скорее всего ФРС ограничится снижением на 25 б.п. - пока макроэкономические условия позволяют «не спешить».
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций в среду снизился до 2700п.(-1,1%), в соответствии с нашими ожиданиями. Полагаем, что текущий сентимент рынка позволит инвесторам протестировать более высокие уровни в четверг, в диапазоне 2720-2750п. по основному индексу. ✅ Большинство бумаг индекса подешевели, за исключением обыкновенных акций Сбербанка (#SBER +0,12%), которые удержались выше 260 руб. 🪵 Бумаги Сегежи (#SGZH -20,7%) возглавили топ-аутсайдеров дня на фоне публикации финансовых результатов по итогам 2К24г. и планах проведения допэмиссии до конца года.
📶 Компания МТС (#MTSS -0,5%) поделилась результатами за 2К24 и 1-е полугодие 2024 года. Выручка за прошедший квартал выросла на 10,5% кв/кв, до 170,8 млрд руб. Рост в основном за счет роста дохода от услуг-связи (+3% кв/кв, до 115,1 млрд руб.), рекламного сегмента Adtech (+28% кв/кв, до 14,3 млрд руб.) и выручки банка (+7,2% кв/кв, до 31,8 млрд руб.). Показатель OIBDA квартал к кварталу прибавил 10,5%, до 65,4 млрд руб. при этом рентабельность показателя выросла с 36,7% в 1К24 до 38,3% во 2К24. Величина финансовых расходов продолжает увеличиваться, до 22,5 млрд руб. (+8,5% кв/кв). Чистая прибыль на фоне роста процентных расходов сократилась на 80,5% кв/кв, до 7,8 млрд руб. по сравнению с 39,8 млрд руб. в 1К24. Капитальные затраты МТС составили 31,1 млрд руб. (+6% кв/кв и на 56% г/г) за счет инвестиций в развитие телеком-инфраструктуры и в новые направления бизнеса. Чистый долг МТС с начала года снизился на 4%, до 424 млрд руб. Показатель Чистый долг/OIBDA LTM - 1,8х, что ненамного выше среднего показателя компании за последние 3 года. В структуре долга преобладают кредиты и займы (~59%), облигации занимают 41%. Почти 29% всего долга будет необходимо погасить во 2-й половине 2024 года, еще почти 36% должны будут погашены или рефинансированы в 2025 году. Таким образом, ~276 млрд руб. долга в ближайшие 1,5 года могут быть рефинансированы по более высоким ставкам. По нашим прогнозам, выручка МТС может превысить 685 млрд руб. в текущем году. Акции компании сегодня вернулись к уровням ноября 2022 года с потенциалом отскока к 215 руб. в ближайшие дни. #MTSS торгуются по мультипликаторам EV/OIBDA ~x3,4, P/E~x5,5 при среднем значении с 2021 года на уровне x4,3 по EV/OIBDA и х10,6 по P/E соответственно.
☑️ Пара CNYRUB выросла на 0,34%, до 11,839 руб. Банк России понизил официальный курс доллара США на 28 августа до 91,4449руб. (-0,04%).
📊 Недельная инфляция замедлилась до 0,03% с 0,04% неделей ранее. В годовом выражении потребительская инфляция снизилась с 9,04% до 9,01%. Накопленная инфляция с начала года 5,19%. В топ-5 товаров и услуг, показавших наибольшее снижение оказались бананы (-2,1%), картофель (-2,9%), морковь (-3,5%), свекла (-4,0%) и полет в салоне экономического класса самолета (-5,1%). В 5-ке лидеров товаров, показавших наибольше повышение за неделю - огурцы (+3,4%), сливочное масло (+0,95%), консервы фруктовые для детского питания (+1,3%), эргоферон (+0,87%) и молоко (+0,86%). В целом непродовольственные товары подорожали на +0,14%, цены на продовольственные не показали изменений (0,0%), а цены на услуги подешевели на -0,07%.
🌐 Американские рынки в среду снижается: S&P -0,58%, Nasdaq -1,13%. Инвесторы все еще в ожидании отчетности Nvidia, которая будет опубликована сегодня после закрытия торгов и задаст тон всем ИТ компаниям на ближайшую неделю. В отсутствие важной статистики, внимание инвесторов, помимо отчетности, будет сконцентрировано и на комментариях представителя ФРС Р. Бостика, который, вероятно, подтвердит возможность снижения ставки в сентябре. На текущий момент вероятность снижения ставки в сентябре на 25 б.п. оценивается, согласно FedWatch, на уровне 65,5%, а на 50 б.п. - на 34,5%. Мы ожидаем, что скорее всего ФРС ограничится снижением на 25 б.п. - пока макроэкономические условия позволяют «не спешить».
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок вырос в четверг на 0,63%, до 2622п. по индексу Мосбиржи, протестировав днем недельный максимум 2662п. (+2,2%). Новость о том, что ОПЕК+ достигла во вторник соглашения об отсрочке сворачивания сокращений добычи нефти на 2 месяца, поддерживала котировки Brent в течение дня выше $73, после снижения на ~6% во вторник и среду. Среди компаний нефтегазового сектора (+0,45%) наибольший прирост сегодня показали бумаги Газпрома (#GAZP +1,3%) и Транснефти (#TRNF +2,1%).
🏗 Девелопер Самолет (#SMLT +0,62%) в сотрудничестве со Сбербанком (#SBER -0,19%) намерен развивать проекты комплексного развития территорий на Дальнем Востоке. На полях ВЭФа компания заключила соответствующее соглашение о строительстве 200 тыс. кв.м. жилья в Благовещенске к 2035г.
☑️ АФК Система (#AFKS +1,95%) планирует увеличить долю в Группе Cегежа (#SGZH +19,1%) в рамках допэмиссии. По мнению главы АФК привлеченных средств будет достаточно для решения проблемы высокого долга «Сегежи».
📊 Пара CNYRUB снизилась на 1,5%, до 12,49 руб. Официальный курс доллара США на 06 сентября был повышен Банком России на 0,87%, до 89,7044 руб.
🌐 Американские индексы в четверг демонстрируют разнонаправленную динамику: S&P -0,35%, Nasdaq +0,19%. В фокусе статистика по рынку труда - число первичных заявок на получение пособий по безработице снизилось до 227 тыс. по сравнению с 232 тыс. при прогнозе 231 тыс., что говорит о силе рынка труда, хотя однозначные выводы по недельным волатильным данным делать нецелесообразно. Немного поддержать настроения инвесторов могли данные по деловой активности от S&P Global - композитный индекс деловой активности вырос до 54,6 п. по сравнению с 54,3 п. месяцем ранее.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок вырос в четверг на 0,63%, до 2622п. по индексу Мосбиржи, протестировав днем недельный максимум 2662п. (+2,2%). Новость о том, что ОПЕК+ достигла во вторник соглашения об отсрочке сворачивания сокращений добычи нефти на 2 месяца, поддерживала котировки Brent в течение дня выше $73, после снижения на ~6% во вторник и среду. Среди компаний нефтегазового сектора (+0,45%) наибольший прирост сегодня показали бумаги Газпрома (#GAZP +1,3%) и Транснефти (#TRNF +2,1%).
🏗 Девелопер Самолет (#SMLT +0,62%) в сотрудничестве со Сбербанком (#SBER -0,19%) намерен развивать проекты комплексного развития территорий на Дальнем Востоке. На полях ВЭФа компания заключила соответствующее соглашение о строительстве 200 тыс. кв.м. жилья в Благовещенске к 2035г.
☑️ АФК Система (#AFKS +1,95%) планирует увеличить долю в Группе Cегежа (#SGZH +19,1%) в рамках допэмиссии. По мнению главы АФК привлеченных средств будет достаточно для решения проблемы высокого долга «Сегежи».
📊 Пара CNYRUB снизилась на 1,5%, до 12,49 руб. Официальный курс доллара США на 06 сентября был повышен Банком России на 0,87%, до 89,7044 руб.
🌐 Американские индексы в четверг демонстрируют разнонаправленную динамику: S&P -0,35%, Nasdaq +0,19%. В фокусе статистика по рынку труда - число первичных заявок на получение пособий по безработице снизилось до 227 тыс. по сравнению с 232 тыс. при прогнозе 231 тыс., что говорит о силе рынка труда, хотя однозначные выводы по недельным волатильным данным делать нецелесообразно. Немного поддержать настроения инвесторов могли данные по деловой активности от S&P Global - композитный индекс деловой активности вырос до 54,6 п. по сравнению с 54,3 п. месяцем ранее.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Динамику рынка акций сегодня можно описать словами «спасибо, что не 20%». Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии пятницы вырос на 2,45%, составив 2679п. Стремительному росту рынка после решения по ставке поспособствовали большинство бумаг, входящих в индекс Московской биржи. Наилучший результат показали бумаги компаний металлургии (#NLMK +3,8%), потребсектора (#MGNT +5,4%, #OZON +3,8%) и акции Сургутнефтегаза (#SNGS +5,2%, #SNGSP +5,7%). Ожидаемо положительно на рост ключа отреагировали акции Мосбиржи (#MOEX +1,45%). Бросились вдогонку за дорожающим золотом и за коллегами по отрасли бумаги ЮГК (#UGLD +5,4%). 📉 Из бумаг основного индекса лишь Европлан (#LEAS -0,2%), Сегежа (#SGZH -0,6%) и ПИК (#PIKK -1,5%) закрылись снижением.
📈 Глобалтранс (#GLTR +1,6%) прощается с российскими торговыми площадками. Компания объявила делистинг на Мосбирже и СПБ Бирже. Компания будет торговаться на AIX, держателям бумаг на российских биржах будет предложена оферта 520 руб за акцию. Внеочередное собрание акционеров состоится 30.09.24г.
📊 Пара CNYRUB выросла на 0,27%, до 12,765 руб. Банк России оценивает использование банками свопа в юанях как инструмента фондирования и намерен сокращать лимит по данным операциям. Официальный курс доллара США на 14 сентября был понижен Банком России на 0,19%, до 90,9345 руб.
🌐 Американские рынки закрывают пятницу на позитивной ноте: S&P +0,66%, Nasdaq +0,81%. Еще одним индикатором, который говорит о возможном продолжении снижении инфляции, выступают цены на импорт. По итогам августа индекс цен на импорт снизился на 0,3% м/м после роста на 0,1% в июле. Кроме того, население пересмотрело в позитивную сторону свои ожидания по инфляции на годовом горизонте - до 2,7% после 2,8% в августе.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
🇷🇺 Динамику рынка акций сегодня можно описать словами «спасибо, что не 20%». Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии пятницы вырос на 2,45%, составив 2679п. Стремительному росту рынка после решения по ставке поспособствовали большинство бумаг, входящих в индекс Московской биржи. Наилучший результат показали бумаги компаний металлургии (#NLMK +3,8%), потребсектора (#MGNT +5,4%, #OZON +3,8%) и акции Сургутнефтегаза (#SNGS +5,2%, #SNGSP +5,7%). Ожидаемо положительно на рост ключа отреагировали акции Мосбиржи (#MOEX +1,45%). Бросились вдогонку за дорожающим золотом и за коллегами по отрасли бумаги ЮГК (#UGLD +5,4%). 📉 Из бумаг основного индекса лишь Европлан (#LEAS -0,2%), Сегежа (#SGZH -0,6%) и ПИК (#PIKK -1,5%) закрылись снижением.
📈 Глобалтранс (#GLTR +1,6%) прощается с российскими торговыми площадками. Компания объявила делистинг на Мосбирже и СПБ Бирже. Компания будет торговаться на AIX, держателям бумаг на российских биржах будет предложена оферта 520 руб за акцию. Внеочередное собрание акционеров состоится 30.09.24г.
📊 Пара CNYRUB выросла на 0,27%, до 12,765 руб. Банк России оценивает использование банками свопа в юанях как инструмента фондирования и намерен сокращать лимит по данным операциям. Официальный курс доллара США на 14 сентября был понижен Банком России на 0,19%, до 90,9345 руб.
🌐 Американские рынки закрывают пятницу на позитивной ноте: S&P +0,66%, Nasdaq +0,81%. Еще одним индикатором, который говорит о возможном продолжении снижении инфляции, выступают цены на импорт. По итогам августа индекс цен на импорт снизился на 0,3% м/м после роста на 0,1% в июле. Кроме того, население пересмотрело в позитивную сторону свои ожидания по инфляции на годовом горизонте - до 2,7% после 2,8% в августе.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации