#нефть
☑️👉🏾Вот ещё любопытные факты к нефтяной истории на тему высока ли Цена для экономики и потребителей.❓
✔️Естественно на американском примере ибо Америка крупнейший потребитель топлива.
✔️Как выяснилось ранее ( https://t.iss.one/BeglaryanCapital/308 ) реальные цены пока далеки от того, чтобы считаться высокими, но интересно, что по сравнению с ценами на другие товары и услуги стоимость производимого из нефти товара (прежде всего топлива) практически не изменилась с 2014 года (последний ценовой пик нефти) а доля топлива в общих расходах американских домохозяйств и вовсе сократилась с 3.5% до 2.5%.
✔️Иными словами, американская экономика довольно легко перенесёт момент, если Цена нефти все же перевалит за $100
☑️👉🏾Вот ещё любопытные факты к нефтяной истории на тему высока ли Цена для экономики и потребителей.❓
✔️Естественно на американском примере ибо Америка крупнейший потребитель топлива.
✔️Как выяснилось ранее ( https://t.iss.one/BeglaryanCapital/308 ) реальные цены пока далеки от того, чтобы считаться высокими, но интересно, что по сравнению с ценами на другие товары и услуги стоимость производимого из нефти товара (прежде всего топлива) практически не изменилась с 2014 года (последний ценовой пик нефти) а доля топлива в общих расходах американских домохозяйств и вовсе сократилась с 3.5% до 2.5%.
✔️Иными словами, американская экономика довольно легко перенесёт момент, если Цена нефти все же перевалит за $100
#нефть ☑️В принципе разговоры о жёстких условиях на рынке нефти на данный период времени, не выглядят такой уж пустой болтовней.
✔️Если оценивать текущую динамику спроса и добычи то видно, что больше года спрос постоянно выше доступного на этот момент предложения.
✔️Хватит ли подобного расклада для выноса цен на нефть под $100 (?) предугадать сложно, но твёрдые $90 котировки более чем вероятны в обозримой перспективе.
✔️Если оценивать текущую динамику спроса и добычи то видно, что больше года спрос постоянно выше доступного на этот момент предложения.
✔️Хватит ли подобного расклада для выноса цен на нефть под $100 (?) предугадать сложно, но твёрдые $90 котировки более чем вероятны в обозримой перспективе.
#нефть 👉🏾Вышла статистика от Главного таможенного управления Китая по импорту сырой нефти, и декабрьские показатели оформляли весь объем импорта нефти за 2021 год.
✔️Итоговые цифры подтвердили предположение о том, что впервые за 20 лет чистый импорт нефти в Китая показал годовое снижение.
✔️Годовой импорт сырой нефти в Китай упал на 5,4% в 2021 году, поскольку Пекин ограничил нефтеперерабатывающий сектор, чтобы сдержать избыточное внутреннее производство топлива.
✔️Китай был движущей силой мирового спроса на нефть в течение последнего десятилетия, на его долю приходится 44% мирового роста импорта нефти с 2015 года, когда Пекин начал выдавать импортные квоты независимым НПЗ.
✔️Итоговые цифры подтвердили предположение о том, что впервые за 20 лет чистый импорт нефти в Китая показал годовое снижение.
✔️Годовой импорт сырой нефти в Китай упал на 5,4% в 2021 году, поскольку Пекин ограничил нефтеперерабатывающий сектор, чтобы сдержать избыточное внутреннее производство топлива.
✔️Китай был движущей силой мирового спроса на нефть в течение последнего десятилетия, на его долю приходится 44% мирового роста импорта нефти с 2015 года, когда Пекин начал выдавать импортные квоты независимым НПЗ.
#нефть 👉🏾Некоторые мысли по рынку нефти с точки зрения ценовой динамики.
✔️ В принципе изменений мало по сравнению с прошлым обзором (тут https://t.iss.one/BeglaryanCapital/67) и Цена все еще ползет к пикам 2018 г и скорее всего их превысит.
✔️Но в этом цикле рынка уже появляются препятствия, чтобы котировки спокойно могли бы расти дальше.
✔️Принимая во внимание политический момент в виде падения рейтинга Байдена из-за инфляции и предстоящее повышение процентной ставки от американского ЦБ, можно предположить, что эти факторы могут остановить ценовой рост нефти и даже спровоцировать приличное снижение.
✔️Важный фактор даже не повышение ставки от ФРС, а политика.
✔️По истории рынка Цена всегда была слабой в год промежуточных выборов в Конгресс (кстати не росла и в год выбора президента, если речь шла о перевыборах) и полагаю, что сейчас история повторится.
✔️Вопрос лишь в глубине спада - коррекция к среднему значению под $50+- или удержатся основные текущие уровни поддержки? (графики выше). Подождем развязки
✔️ В принципе изменений мало по сравнению с прошлым обзором (тут https://t.iss.one/BeglaryanCapital/67) и Цена все еще ползет к пикам 2018 г и скорее всего их превысит.
✔️Но в этом цикле рынка уже появляются препятствия, чтобы котировки спокойно могли бы расти дальше.
✔️Принимая во внимание политический момент в виде падения рейтинга Байдена из-за инфляции и предстоящее повышение процентной ставки от американского ЦБ, можно предположить, что эти факторы могут остановить ценовой рост нефти и даже спровоцировать приличное снижение.
✔️Важный фактор даже не повышение ставки от ФРС, а политика.
✔️По истории рынка Цена всегда была слабой в год промежуточных выборов в Конгресс (кстати не росла и в год выбора президента, если речь шла о перевыборах) и полагаю, что сейчас история повторится.
✔️Вопрос лишь в глубине спада - коррекция к среднему значению под $50+- или удержатся основные текущие уровни поддержки? (графики выше). Подождем развязки
#нефть Не знаю насчет роста мирового спроса на нефть, но вот потребление нефти в мире уже перебило доковидный пик.
#нефть
Какая-то эпоха манипуляций получается в нашем современном мире. Помню в свое время публиковались огромные статьи в Блумергах и Рейтерсах на тему обманов в китайской статистике, дескать врут и манипулируют.
Но прошло время и теперь все удивляются почему макроклимат в экономической и финансовой системе Запада настолько сильно изменился и реальное состояние дел как-то не стыкуется с официальными данными.
Как пример нефтяной рынок, вернее рынок нефтепродуктов.
Буквально еще в июне этого года, Минэнерго утверждал, что спрос на топоиво оказался в Америке очень тухлым даже в период сезона отпусков (так называемый driving season), но когда, чуть ли не впервые в истории, на фоне падения цен на нефть, вдруг стали расти цены на бензин, правду скрывать от общественности уже стало видимо совсем неприлично.
Тогда счетоводы из Минэнерго решили методику расчетов просто изменить, и стали считать не на базе еженедельных данных, а уже перешли на оценку за месяц, чтобы оправдать свои якобы ошибочные прошлые расчеты.
В итоге реальность вышла такой - общий спрос в США в мае составил 20,776 млн баррелей в сутки, то есть рост сразу аж на 973 000 баррелей в сутки с 19,803 млн баррелей в сутки на основе прошлой методики на базе недельных данных.
Таким образом, общий спрос на нефть в США в мае 2023 года был самым высоким за всю историю наблюдений.
Кстати говоря, видимо чтобы не было истерики у политиков в Минэнерго решили, что надо бы и статистику по добыче нефти тоже на основе данных за месяц сделать, и как вы наверное уже догадались добыча сырья тоже внезапно взлетела весьма прилично взлетела.
Вероятно в этом современном мире уже точно никаким оценкам ни от официозов, ни от инвестиционных аналитиков, лучше вообще не доверять. Даже теперь уже интересно, в каком секторе экономики в следующий раз тоже что-то видоизменят для новой методики, когда не смогут скрывать реальность.
Какая-то эпоха манипуляций получается в нашем современном мире. Помню в свое время публиковались огромные статьи в Блумергах и Рейтерсах на тему обманов в китайской статистике, дескать врут и манипулируют.
Но прошло время и теперь все удивляются почему макроклимат в экономической и финансовой системе Запада настолько сильно изменился и реальное состояние дел как-то не стыкуется с официальными данными.
Как пример нефтяной рынок, вернее рынок нефтепродуктов.
Буквально еще в июне этого года, Минэнерго утверждал, что спрос на топоиво оказался в Америке очень тухлым даже в период сезона отпусков (так называемый driving season), но когда, чуть ли не впервые в истории, на фоне падения цен на нефть, вдруг стали расти цены на бензин, правду скрывать от общественности уже стало видимо совсем неприлично.
Тогда счетоводы из Минэнерго решили методику расчетов просто изменить, и стали считать не на базе еженедельных данных, а уже перешли на оценку за месяц, чтобы оправдать свои якобы ошибочные прошлые расчеты.
В итоге реальность вышла такой - общий спрос в США в мае составил 20,776 млн баррелей в сутки, то есть рост сразу аж на 973 000 баррелей в сутки с 19,803 млн баррелей в сутки на основе прошлой методики на базе недельных данных.
Таким образом, общий спрос на нефть в США в мае 2023 года был самым высоким за всю историю наблюдений.
Кстати говоря, видимо чтобы не было истерики у политиков в Минэнерго решили, что надо бы и статистику по добыче нефти тоже на основе данных за месяц сделать, и как вы наверное уже догадались добыча сырья тоже внезапно взлетела весьма прилично взлетела.
Вероятно в этом современном мире уже точно никаким оценкам ни от официозов, ни от инвестиционных аналитиков, лучше вообще не доверять. Даже теперь уже интересно, в каком секторе экономики в следующий раз тоже что-то видоизменят для новой методики, когда не смогут скрывать реальность.
#нефть Кстати немаловажное событие для рынка нефти произойдет на днях - арабские нефтяные экспортеры будут заявлять отпускные цены для мира на новый месяц. Прежде всего, конечно же интересно какая ценовая политика от Саудовской Аравии для Азии. Пока есть ожидания, что СА воздержится от повышения для азиатских клиентов, то есть впервые за 6 месяцев не повысит стоимость.
Если Saudi Aramco оставит цены Arab Light в Азии на декабрь без изменений рынок воспримет это как сигнал на ослабление спроса в Китае и спекулянты попытаются начать новую игру на понижение котировок нефти, если премия за ближневосточный риск продолжит сокращаться.
Если Saudi Aramco оставит цены Arab Light в Азии на декабрь без изменений рынок воспримет это как сигнал на ослабление спроса в Китае и спекулянты попытаются начать новую игру на понижение котировок нефти, если премия за ближневосточный риск продолжит сокращаться.
#нефть В продолжении нефтяной темы рассмотрим как может двигаться Цена в предстоящие месяцы. На данный момент предполагаю,что если котировки Brent еще раз закроются по итогам недели ниже $84 неизбежно будет более глубокая коррекция вплоть до $60+ как минимум. По крайне мере, до тех пор, пока Цена не прорвется выше $99 по закрытию, риски снижения к $60+ доминируют на предстоящие месяцы.
#нефть По факту недавней встречи ОПЕК+ вернемся еще раз к нефтяной теме (было тут).
Политический цикл в США (действующий президент идет на перевыборы) форсирует игру на понижение нефтяных цен со стороны связанных с властью ручных" фондов. Даже несмотря на относительно высокий спрос от Китая, продажа "бумажной нефти" (т.е. фьючерсов на западных биржах) перевесит доводы по поводу этого спроса.
Очевидно, что ОПЕК+ пытаются противостоять этой игре на понижение, ограничивая так называемую ценовую кривую, для того, чтобы не возникло так называемое контанго, ибо в этом случае, слабость цен обычно только усиливается.
Реакция рынка после заседания ОПЕК+ показывает, что итоги не понравились, и ситуация у ОПЕК сейчас довольно сложная, так как техническая картина в Цене нефти, пока остается слабой.
Если спекулянты продолжат давление то могут быть пробиты важные уровни поддержки и пройдет более обширное снижение. На данный момент времени, предпочтительным сценарием выглядит сохранение ценовой слабости на будущее, но естественно не линейно. Как раз доллар, пока стал снижаться и есть признаки вялого, но роста спроса от переработчиков.
Как видно на иллюстрации графика Brent (выше) сформировался ценовой диапазон $88-$78 и вероятно, что на какой-то период времени Цена будет торговаться возле обозначенных уровней с выбросами на несколько долларов в обе стороны.
Долгосрочный взгляд на нефть (1-2 г) у меня пессимистичный, пока Цена не поднимется выше $92. Предполагаю, что остаётся тенденция на снижение и стало быть есть риски выхода ниже ключевого уровня поддержки $74. Во всяком случае этот риск будет доминировать.
Если упомянутая поддержка не устоит, ждите обширного падения под $64+, а возможно и к $50+.
Политический цикл в США (действующий президент идет на перевыборы) форсирует игру на понижение нефтяных цен со стороны связанных с властью ручных" фондов. Даже несмотря на относительно высокий спрос от Китая, продажа "бумажной нефти" (т.е. фьючерсов на западных биржах) перевесит доводы по поводу этого спроса.
Очевидно, что ОПЕК+ пытаются противостоять этой игре на понижение, ограничивая так называемую ценовую кривую, для того, чтобы не возникло так называемое контанго, ибо в этом случае, слабость цен обычно только усиливается.
Реакция рынка после заседания ОПЕК+ показывает, что итоги не понравились, и ситуация у ОПЕК сейчас довольно сложная, так как техническая картина в Цене нефти, пока остается слабой.
Если спекулянты продолжат давление то могут быть пробиты важные уровни поддержки и пройдет более обширное снижение. На данный момент времени, предпочтительным сценарием выглядит сохранение ценовой слабости на будущее, но естественно не линейно. Как раз доллар, пока стал снижаться и есть признаки вялого, но роста спроса от переработчиков.
Как видно на иллюстрации графика Brent (выше) сформировался ценовой диапазон $88-$78 и вероятно, что на какой-то период времени Цена будет торговаться возле обозначенных уровней с выбросами на несколько долларов в обе стороны.
Долгосрочный взгляд на нефть (1-2 г) у меня пессимистичный, пока Цена не поднимется выше $92. Предполагаю, что остаётся тенденция на снижение и стало быть есть риски выхода ниже ключевого уровня поддержки $74. Во всяком случае этот риск будет доминировать.
Если упомянутая поддержка не устоит, ждите обширного падения под $64+, а возможно и к $50+.
#нефть Выход Анголы из ОПЕК не настолько значимый фактор для того, чтобы нефтяные цены возобновили снижение. Идея, что сделка ОПЕК+ рассыплется, если уходят такие старожилы нефтяного картеля не слишком вдохновила рынок. Во-первых, Ангола имеет полное право на выход из ОПЕК, поскольку она не настолько большой игрок, и их производственная логистика намекает, что нефтяной сектор страны явно падает. Во-вторых совсем недавно в ОПЕК вошла Бразилия с добычей 3 +млн. б. против 1 +млн. б. у Анголы, поэтому нет особой необходимости рынку остро реагировать на событие. Судя по всему, основная часть игры на понижение нефтяных котировок на этот год сделана, и вероятно, что в начале 2024 года будет восстановление до верхней границы упомянутого ценового диапазона (было тут) хотя сомнительно, что уровень $88 (ценовое сопротивление) можно будет преодолеть. По крайне мере, сейчас, все еще не проглядывается аргумента, чтобы изменить сценарий для Цены Brent на предстоящий год, обозначенный в прошлом обзоре.
#нефть
С точки зрения конъюнктуры нефтяного рынка почти нет серьезных сдвигов по сравнению с тем, что было озвучено в прошлом обзоре (тут) с той лишь разницей, что теперь трендовая линия поддержки находится в районе $76+.
Весной прошлого года, и в конце осени, предпринимались постоянные попытки игры на понижение, но Цена устояла и даже активно росла, так как вмешивались разные факторы, в виде акций ОПЕК+ и геополитики.
Сейчас снова надо следить за динамикой цен на нефть, поскольку на данный момент котировки прижали в очередной раз к условной "красной линии".
Если на этот раз, рынок все-таки сможет уйти ниже $76+ (график выше) и закрепится, тогда начнется сползание, для начала в зону $60+ с рисками увидеть котировки и по $50+.
Возникнут ли, и в этот раз какие-то факторы для предотвращения сценария падения цен (как в прошлом году) или нефтяной рынок все-таки капитулирует?
С точки зрения конъюнктуры нефтяного рынка почти нет серьезных сдвигов по сравнению с тем, что было озвучено в прошлом обзоре (тут) с той лишь разницей, что теперь трендовая линия поддержки находится в районе $76+.
Весной прошлого года, и в конце осени, предпринимались постоянные попытки игры на понижение, но Цена устояла и даже активно росла, так как вмешивались разные факторы, в виде акций ОПЕК+ и геополитики.
Сейчас снова надо следить за динамикой цен на нефть, поскольку на данный момент котировки прижали в очередной раз к условной "красной линии".
Если на этот раз, рынок все-таки сможет уйти ниже $76+ (график выше) и закрепится, тогда начнется сползание, для начала в зону $60+ с рисками увидеть котировки и по $50+.
Возникнут ли, и в этот раз какие-то факторы для предотвращения сценария падения цен (как в прошлом году) или нефтяной рынок все-таки капитулирует?
Bloomberg.docx
12.8 KB
#нефть Заметка, как говорится "для нашего мальчика" от Bloomberg насчет того, что нефть (цена) и президентский цикл в США тесно связаны (об этом как раз упоминал ранее тут) и дескать вот теперь действующий президент точно переизберется и все будет хорошо.
А может Bloomberg поторопился, ведь во-первых г-н Байден еще должен дотянуть до выборов в целостном состоянии, а во-вторых, кто знает, а вдруг будет еще один непредвиденный всплеск геополитической напряженности в аккурат осенью?
А может Bloomberg поторопился, ведь во-первых г-н Байден еще должен дотянуть до выборов в целостном состоянии, а во-вторых, кто знает, а вдруг будет еще один непредвиденный всплеск геополитической напряженности в аккурат осенью?
#нефть Цены на нефть тихо, и незаметно, но зафиксировали самый низкий дневной уровень закрытия 2024 года.
Снижение было в основном обосновано падением спроса со стороны Китая- крупнейшего мирового импортера нефти, ежедневные закупки сырой нефти в июле и августе упали там до самого низкого уровня за два года.
В принципе, еще в прошлом году оценивал ценовые перспективы нефти пессимистично (об этом рассуждал тут) и по сути, лишь фактор геополитики удерживал котировки от снижения.
Судя по всему, реализовывается сценарий для более глубокого погружения стоимости нефти к тем уровням, которые были ранее озвучены тут.
Хотя вряд ли снижение будет идти линейно и возможны вспышки роста цен в условиях геополитики, но шансы увидеть в недалёком будущем котировки нефти на 60+ и ниже стали существенно выше.
Снижение было в основном обосновано падением спроса со стороны Китая- крупнейшего мирового импортера нефти, ежедневные закупки сырой нефти в июле и августе упали там до самого низкого уровня за два года.
В принципе, еще в прошлом году оценивал ценовые перспективы нефти пессимистично (об этом рассуждал тут) и по сути, лишь фактор геополитики удерживал котировки от снижения.
Судя по всему, реализовывается сценарий для более глубокого погружения стоимости нефти к тем уровням, которые были ранее озвучены тут.
Хотя вряд ли снижение будет идти линейно и возможны вспышки роста цен в условиях геополитики, но шансы увидеть в недалёком будущем котировки нефти на 60+ и ниже стали существенно выше.
#нефть
Еще раз обратимся к нефтяной теме (ранее тут) так как, цена на Brent снова прижалась к важной поддержке. На графике (выше) видно, что это уже пятая попытка продавить уровень.
Сейчас создается впечатление, что в аккурат перед началом переговорного процесса по украинскому конфликту, который намерен запустить будущий президент Трамп, нефтяные котировки все-таки продавят.
Когда цена наконец опустится ниже поддержки (сейчас это уровень в районе $71) пойдет быстрое снижение для начала к $60, и пока не видно фактора, который предотвратит такой сценарий.
Еще раз обратимся к нефтяной теме (ранее тут) так как, цена на Brent снова прижалась к важной поддержке. На графике (выше) видно, что это уже пятая попытка продавить уровень.
Сейчас создается впечатление, что в аккурат перед началом переговорного процесса по украинскому конфликту, который намерен запустить будущий президент Трамп, нефтяные котировки все-таки продавят.
Когда цена наконец опустится ниже поддержки (сейчас это уровень в районе $71) пойдет быстрое снижение для начала к $60, и пока не видно фактора, который предотвратит такой сценарий.