✅ Главное по секторам российского рынка
🏗 Девелопмент: Buy. Российские девелоперы продолжают показывать отличные результаты, спрос на недвижимость сохранится. Строительство - стратегическая цель правительства, помимо экономической составляющей, важная и социальная - государство стремится к улучшению жилищных условий населения. Акции девелоперов - лучший способ поучаствовать в тренде на строительство.
🏥 Здравоохранение: Buy. Компании, занимающиеся генетикой и генетическими тестами вовлечены в глобальный тренд, который в России еще и поддерживается государством. Компании-производители вакцин продолжат хорошо зарабатывать, если вирус станет сезонным.
🔌 Электроэнергетика.
Угольная и газовая генерация: Hold.
"Зеленая" генерация: Buy. Россия продолжает идти вслед за миром к отказу от грязной энергии. Доля возобновляемых источников в системе генерации России постоянно растет и продолжит тренд за счет государственных квот.
🔋 Сектор добычи газа: Buy. Цены на газ продолжают обновлять максимумы: за последнюю неделю цена на газ в Европе выросла на 10%. Высокий спрос на газ и СПГ поддерживается аномально жарким летом в Европе и недостаточной заполненостью газовых хранилищ. Дальнейший спрос будет расти из-за развития зеленой повестки: газ - экологически чистый источник энергии.
🏦 Банковский сектор: Buy. По итогам первых шести месяцев 2021 г. прибыль банковского сектора достигла рекордных 1.2 трлн руб., свидетельствуют данные Банка России. Банки продолжают раскрывать созданные в прошлом году резервы, завтра Сбербанк отчитается по итогам первого полугодия 2021 года. Консенсус прогноз по прибыли за второй квартал +75%.
📡 IT & Telecom: Hold. Сегодня Яндекс (YNDX) выпустил финансовую отчетность за 2 квартал 2021, в ходе которой раскрыл свой взгляд на рост свои целевых рынков в следующие 5 лет. В частности, компания ожидает, что рынок цифровой рекламы увеличится в 2.2 раза, рынок e-commerce - в 3 раза, e-grocery в 6.5 раз. Тем не менее некоторым негативом в кейсах IT компаний является их чрезмерно высокая оценка.
🛢Нефтяной сектор: Hold. Цена на Brent восстановилась после падения в район $68 за барр. и снова торгуется в диапазоне $74-76. Но небольшой негатив на сектор накладывают опасения инвесторов из-за коронавируса: сегодня стало известно, что власти Сиднея продлили локдаун до конца августа.
⛏ Металлургия: Hold. Металлурги на прошлой неделе отчитались об ожидаемо сильных результатах - весь сильный рост цен пришелся на второй квартал. В июле цены на сталь показывали нейтральную динамику. Но уже с августа начинают действовать экспортные пошлины на металлы, а Северсталь (CHMF) уже понизила августовские цены на внутреннем рынке.
#Сектор #SMLT #PIKK #LSRG #ETLN #ISKJ #AFKS #MDMG #ENRU #ENPG #NVTK #GAZP #SBER #SBERP #VTBR #BSPB #YNDX #MAIL #MTSS #RTKM #VEON #ROSN #LKOH #TATN #SNGS #CHMF #MAGN #NLMK
@AK47pfl
🏗 Девелопмент: Buy. Российские девелоперы продолжают показывать отличные результаты, спрос на недвижимость сохранится. Строительство - стратегическая цель правительства, помимо экономической составляющей, важная и социальная - государство стремится к улучшению жилищных условий населения. Акции девелоперов - лучший способ поучаствовать в тренде на строительство.
🏥 Здравоохранение: Buy. Компании, занимающиеся генетикой и генетическими тестами вовлечены в глобальный тренд, который в России еще и поддерживается государством. Компании-производители вакцин продолжат хорошо зарабатывать, если вирус станет сезонным.
🔌 Электроэнергетика.
Угольная и газовая генерация: Hold.
"Зеленая" генерация: Buy. Россия продолжает идти вслед за миром к отказу от грязной энергии. Доля возобновляемых источников в системе генерации России постоянно растет и продолжит тренд за счет государственных квот.
🔋 Сектор добычи газа: Buy. Цены на газ продолжают обновлять максимумы: за последнюю неделю цена на газ в Европе выросла на 10%. Высокий спрос на газ и СПГ поддерживается аномально жарким летом в Европе и недостаточной заполненостью газовых хранилищ. Дальнейший спрос будет расти из-за развития зеленой повестки: газ - экологически чистый источник энергии.
🏦 Банковский сектор: Buy. По итогам первых шести месяцев 2021 г. прибыль банковского сектора достигла рекордных 1.2 трлн руб., свидетельствуют данные Банка России. Банки продолжают раскрывать созданные в прошлом году резервы, завтра Сбербанк отчитается по итогам первого полугодия 2021 года. Консенсус прогноз по прибыли за второй квартал +75%.
📡 IT & Telecom: Hold. Сегодня Яндекс (YNDX) выпустил финансовую отчетность за 2 квартал 2021, в ходе которой раскрыл свой взгляд на рост свои целевых рынков в следующие 5 лет. В частности, компания ожидает, что рынок цифровой рекламы увеличится в 2.2 раза, рынок e-commerce - в 3 раза, e-grocery в 6.5 раз. Тем не менее некоторым негативом в кейсах IT компаний является их чрезмерно высокая оценка.
🛢Нефтяной сектор: Hold. Цена на Brent восстановилась после падения в район $68 за барр. и снова торгуется в диапазоне $74-76. Но небольшой негатив на сектор накладывают опасения инвесторов из-за коронавируса: сегодня стало известно, что власти Сиднея продлили локдаун до конца августа.
⛏ Металлургия: Hold. Металлурги на прошлой неделе отчитались об ожидаемо сильных результатах - весь сильный рост цен пришелся на второй квартал. В июле цены на сталь показывали нейтральную динамику. Но уже с августа начинают действовать экспортные пошлины на металлы, а Северсталь (CHMF) уже понизила августовские цены на внутреннем рынке.
#Сектор #SMLT #PIKK #LSRG #ETLN #ISKJ #AFKS #MDMG #ENRU #ENPG #NVTK #GAZP #SBER #SBERP #VTBR #BSPB #YNDX #MAIL #MTSS #RTKM #VEON #ROSN #LKOH #TATN #SNGS #CHMF #MAGN #NLMK
@AK47pfl
⚡️🔬 Энел Россия (ENRU) перевыполняет план 2021 года. Это позволит выплатить самые большие дивиденды в России — 28.4% за 2 года. Вчера Энел опубликовал отчетность за 1 полугодие 2021 года.
🔥 Чистая прибыль компании только за первое полугодие составила 2 млрд руб — 2/3 от всей целевой чистой прибыли в 2021 году.
#операционный_фактор #ENRU
@AK47pfl
🔥 Чистая прибыль компании только за первое полугодие составила 2 млрд руб — 2/3 от всей целевой чистой прибыли в 2021 году.
#операционный_фактор #ENRU
@AK47pfl
🔦 Enel Россия (ENRU): справедливая стоимость 1.45 руб, апсайд +78%.
👉 https://putinomics.ru/dashboard/ENRU/MOEX
#оценка #ENRU
@AK47pfl
👉 https://putinomics.ru/dashboard/ENRU/MOEX
#оценка #ENRU
@AK47pfl
💰 Энел Россия (ENRU) перевыполняет план 2021 года. Это позволит выплатить самые большие дивиденды в России.
Энел уже зарабатывает на ветре. В июне компания запустила Азовскую ветряную станцию, она уже начала генерировать электричество и получать квоты от государства. За счет запущенного ветропарка второе полугодие может оказаться ещё лучше первого.
Энел исполнит обязательство по выплате дивидендов — позитив для компании. На звонке по результатам отчетности CFO Энел Россия подтвердила, что дивидендная политика остается без изменений.
Энел останется самой дивидендной акцией в России с доходностью 28.4% за следующие 24 месяца.
#структура_финансирования #ENRU
@AK47pfl
Энел уже зарабатывает на ветре. В июне компания запустила Азовскую ветряную станцию, она уже начала генерировать электричество и получать квоты от государства. За счет запущенного ветропарка второе полугодие может оказаться ещё лучше первого.
Энел исполнит обязательство по выплате дивидендов — позитив для компании. На звонке по результатам отчетности CFO Энел Россия подтвердила, что дивидендная политика остается без изменений.
Энел останется самой дивидендной акцией в России с доходностью 28.4% за следующие 24 месяца.
#структура_финансирования #ENRU
@AK47pfl
✅ Главное по секторам российского рынка
🏥 Здравоохранение: Buy. Сектор в топе привлекательности для инвестиций. Переболев ковидом, инвесторы начинают более справедливо оценивать компании сектора, перераспределяют свой капитал в его пользу. В секторе созрели компании, имеющие значительные перспективы роста бизнеса.
🏗 Девелопмент: Buy. Ситуация вокруг застройщиков остается благоприятной: ожидается рост ипотечного рынка в 1.5 раза, цены на квартиры продолжают расти — в июле +5%. В строительство из бюджета дополнительно планируется направить около 163 млрд руб. Такая поддержка сектора приводит к рекордным результатам по вводу жилья за первое полугодие — 36.5 млн кв. м.
🔋 Сектор добычи газа: Buy. Вчера европейские цены на газ снова обновили многолетний максимум. Высокие цены на энергоресурс держатся на протяжении года, что отразится в отчетностях российских экспортеров газа.
🛢 Нефтяной сектор: Buy. Цены на нефть Brent держатся на уровне $68-72 за баррель. Правительство США сегодня выступило с призывом к увеличению добычи ОПЕК+. Увеличение добычи станет позитивом для российской нефтянки.
📡 IT & Telecom: Hold. Компании в этой сфере остаются самым масштабным потребителем офисов в Москве. Так, на них в первом полугодии 2021 пришлось более 30% от общего объема сделок. Высокий темп роста отрасли требует существенно расширять помещения и нанимать больше сотрудников. Обратной стороной такого роста является довольно высокая оценка этих компаний относительно их доходов. Консервативным выбором в такой ситуации может являться МТС (MTSS) с его стабильной дивдоходностью в 11% и отсутствием высокой оценки, например как у Яндекса (YNDX).
⛏ Золотовики: Hold. Цены на золото корректировались на фоне позитивных макроданных из США и отсутствии ликвидности на азиатском рынке. Но негатив на инвесторов накладывают опасения из-за распространения нового дельта-штамма коронавируса - хедж золотом все еще актуален.
🌾 Сельхоз сектор: Hold. Из-за рекордных цен на продукцию сектора в первом полугодии компании отчитались о двузначном росте доходов, что положительно повлияло на акции. Однако, аналитики прогнозируют высокий урожай в этом году, что может привести к снижению цен к 4 кварталу этого года.
🏦 Банковский сектор: Hold. Банки РФ растут вслед за банками США, которые в свою очередь зарабатывают на новой волне роста доходности длинных облигаций в США. Банк зарабатывает на разнице в кредитовании клиентов по длинным более высоким ставкам чем по низким коротким.
🔌 Электроэнергетика: Hold. Сектор восстановился после ковидного падения спроса и цен. Однако многие ожидаемые в секторе корпоративные события не случились или были отложены на неопределенный срок, снизив его привлекательность.
#Сектор #SMLT #PIKK #LSRG #ETLN #ISKJ #LIFE #AFKS #MDMG #ENRU #MSRS #MRKC #MRKP #RSTI #NVTK #GAZP #SBER #TSCG #YNDX #MAIL #MTSS #RTKM #ROSN #LKOH #TATN #GCHE #AGRO #PLZL #POGR
@AK47pfl
🏥 Здравоохранение: Buy. Сектор в топе привлекательности для инвестиций. Переболев ковидом, инвесторы начинают более справедливо оценивать компании сектора, перераспределяют свой капитал в его пользу. В секторе созрели компании, имеющие значительные перспективы роста бизнеса.
🏗 Девелопмент: Buy. Ситуация вокруг застройщиков остается благоприятной: ожидается рост ипотечного рынка в 1.5 раза, цены на квартиры продолжают расти — в июле +5%. В строительство из бюджета дополнительно планируется направить около 163 млрд руб. Такая поддержка сектора приводит к рекордным результатам по вводу жилья за первое полугодие — 36.5 млн кв. м.
🔋 Сектор добычи газа: Buy. Вчера европейские цены на газ снова обновили многолетний максимум. Высокие цены на энергоресурс держатся на протяжении года, что отразится в отчетностях российских экспортеров газа.
🛢 Нефтяной сектор: Buy. Цены на нефть Brent держатся на уровне $68-72 за баррель. Правительство США сегодня выступило с призывом к увеличению добычи ОПЕК+. Увеличение добычи станет позитивом для российской нефтянки.
📡 IT & Telecom: Hold. Компании в этой сфере остаются самым масштабным потребителем офисов в Москве. Так, на них в первом полугодии 2021 пришлось более 30% от общего объема сделок. Высокий темп роста отрасли требует существенно расширять помещения и нанимать больше сотрудников. Обратной стороной такого роста является довольно высокая оценка этих компаний относительно их доходов. Консервативным выбором в такой ситуации может являться МТС (MTSS) с его стабильной дивдоходностью в 11% и отсутствием высокой оценки, например как у Яндекса (YNDX).
⛏ Золотовики: Hold. Цены на золото корректировались на фоне позитивных макроданных из США и отсутствии ликвидности на азиатском рынке. Но негатив на инвесторов накладывают опасения из-за распространения нового дельта-штамма коронавируса - хедж золотом все еще актуален.
🌾 Сельхоз сектор: Hold. Из-за рекордных цен на продукцию сектора в первом полугодии компании отчитались о двузначном росте доходов, что положительно повлияло на акции. Однако, аналитики прогнозируют высокий урожай в этом году, что может привести к снижению цен к 4 кварталу этого года.
🏦 Банковский сектор: Hold. Банки РФ растут вслед за банками США, которые в свою очередь зарабатывают на новой волне роста доходности длинных облигаций в США. Банк зарабатывает на разнице в кредитовании клиентов по длинным более высоким ставкам чем по низким коротким.
🔌 Электроэнергетика: Hold. Сектор восстановился после ковидного падения спроса и цен. Однако многие ожидаемые в секторе корпоративные события не случились или были отложены на неопределенный срок, снизив его привлекательность.
#Сектор #SMLT #PIKK #LSRG #ETLN #ISKJ #LIFE #AFKS #MDMG #ENRU #MSRS #MRKC #MRKP #RSTI #NVTK #GAZP #SBER #TSCG #YNDX #MAIL #MTSS #RTKM #ROSN #LKOH #TATN #GCHE #AGRO #PLZL #POGR
@AK47pfl
💡 Вокруг Энел Россия (ENRU) складываются благоприятные условия для роста.
1️⃣ Энел выигрывает от растущих цен на электроэнергию в европейской части России, считает источник РДВ. Все электростанции компании расположены именно в европейской ценовой зоне.
#конкурентное_преимущество #ENRU
@AK47pfl
1️⃣ Энел выигрывает от растущих цен на электроэнергию в европейской части России, считает источник РДВ. Все электростанции компании расположены именно в европейской ценовой зоне.
#конкурентное_преимущество #ENRU
@AK47pfl
🔦 Энел Россия (ENRU): справедливая стоимость 1.45 руб, апсайд +75%.
👉 https://putinomics.ru/dashboard/ENRU/MOEX
#оценка #ENRU
@AK47pfl
👉 https://putinomics.ru/dashboard/ENRU/MOEX
#оценка #ENRU
@AK47pfl