대통령실 "한중 정상회담 개최 논의 중"


https://v.daum.net/v/20231117123008600

오늘 엔터섹터가 난리가 난 와중에 조용히 컴백한 엔하이픈. 17시 20분 기준 약 109만장 집계중(직전 1일차 110만 / 초동 132만) 직전 앨범이 상대적으로 망했던 기저효과빨을 받아 커하 예정

- 참고로 엔하이픈 직전 앨범 초동 대비 중국 공구 비중은 약 12%에 불과. 중국발 쇼크 영향은 덜할 것으로 예상됨

- 원래 소속사 빌리프랩이 CJ와 하이브 합작이라 불안정한 케어를 받고 있었으나, 최근 하이브 100% 자회사로 편입(연결실적으로 반영 예정)

- 뉴진스(10%), 르세라핌(24%) 등도 영향은 제한적일 것으로 보임

- TXT와 세븐틴이 높은 중국 공구 비중을 가지고 있었음에도 불구하고 10월 각각의 컴백에서 초동이 여전히 성장하는 모습을 보여줬음

: 참고로 TXT에서 가장 높은 중국 팬덤을 가진 연준+수빈 중국 공구수량은 직전 앨범 약 60만장에서 이번 앨범 14만장 가량으로 감소. 그럼에도 중국 감소분을 중국 외의 성장으로 커버한 모습이 인상적임

시장의 우려는 앨범판매량이 슬로우해지는(역성장까지도 가능) 것을 음원, MD나 공연 등으로 커버하더라도 증익 기울기는 완만해지는 것이 아니냐는데서 출발함(멀티플 디레이팅 이슈)

억까는 절대 아니라고 생각.
다만, 오해는 없는지 살펴볼 필요는 있는?

엔하이픈 직전 앨범 초동을 1일차에 넘어섬(아직 집계중)

삼성전자, AMD로부터 4나노 서버 칩 수주


Samsung reportedly has obtained 4nm server chip orders from AMD


https://www.digitimes.com/news/a20231116PD210/samsung-4nm-server-chip-amd.html?chid=10

✉️와이엠리서치 장전뉴스클리핑 2023.11.20(월)


1. 점점 커지는 K팝 영향력… ‘2023 빌보드 뮤직 어워즈’ 뉴진스·스키즈 공연→K팝 4개 부문 신설
https://entertain.naver.com/read?oid=468&aid=0001003606
: 금요일 엔터섹터 난리가 난 와중에, 엔하이픈이 직전 초동을 갱신하고 스키즈는 빌보드 핫100 진입이 예상되는 등 긍정적인 정황 역시 포착되었음. 특히나 눈에 띄는 점은 빌보드에 차트인하는 횟수와 기간이 길어지고 있다는 점인데, 이걸 결국 돈으로 이어내는 뚜렷한 시그널(투어 발표 등)이 나와야 하는 시점


2. 너도나도 동남아 여행 가는 이유는?…“한국, 이른 추위 너무 춥다”
https://v.daum.net/v/20231119075706193
: 환율, 유가는 하락 여행심리는 불경기에도 꺾이지 않음. 시장전체의 성장률 저하를 감안해도 아직은 포텐셜이 남아있어보임. 4Q실적 나오기 이전 한번쯤은 봐볼만한 섹터.


3.'반도체 질서' 흔들린다…"세계 거물들도 韓기업 짠 판에서 설계"
https://n.news.naver.com/mnews/article/025/0003322471?sid=101
: 이번 반도체 사이클은 전 세계 AI로 촉발되는 몇 년간 보장된 사이클이라고 볼 수 있을 정도로 엄중할 것 같음. 과거 스마트폰이 이끈 사이클보다 더 강력할지도? 포트에 반도체가 없으면 당분간 힘들지 않을까.


4. "이차전지·AI 신규사업 한다더니" 상장사 55% 이상 미추진
https://n.news.naver.com/mnews/article/277/0005342774?sid=101
: 유통시장의 자금이 올바르게 사용될 수 있도록 신사업에 어떻게 어떠한 투자를 할지 공지하고, 이에 대한 소통을 강화해야 "XX호소주"들 이 사라지게됨. 당연히 회사들도 이제 꿈과희망이 아닌 진짜 기술개발 & 매출액을 어떻게 연결할 것인지에 대한 구체적인 청사진을 내놓아야함


출처 : 와이엠리서치 텔레그램(t.iss.one/ym_research)

[IPO 그 후]씨앤씨인터, ‘글로벌 큰손’ 투자 유치…미·중 드라이브
https://m.thebell.co.kr/m/newsview.asp?svccode=00&newskey=202311201428505680109410

성기훈 씨앤씨인터내셔널 경영기획본부장(전무)은 “록펠러와 CICC는 대규모로 신규 화장품 브랜드 사업, 인디뷰티 브랜드 발굴 및 투자 계획을 추진하고 있다”며 “씨앤씨인터내셔널은 이들의 핵심 파트너사로서 제품기획 및 개발, 생산 등의 중추적인 역할을 수행하는 동시에 대규모 물량의 공급을 담당하게 될 것”이라고 말했다.

(위) 샘 알트만, 마이크로소프트 전격 합류키로

오픈AI에서 축출되다시피 한 샘 알트만 OpenAI CEO가 아예 마이크로소프트로 합류할 모양입니다. (위는 사티아 나델라 트위터)

상업화 아이디어를 많이 가지고 있는 그를 가만 내버려둘리 없었겠죠.

OpenAI 파트너십도 그대로 유지하되, 마이크로소프트 내에 새로운 AI 리서치 팀을 꾸리기로 했나봅니다.

오픈AI 엑소더스 “OpenAI is nothing without its people”

- OpenAI → MSFT Advanced AI Research, 샘 알트만 버전 엑소더스. 오픈AI 개발자 중 샘 알트만을 따라가기로 한 연구원들의 구호. CTO, COO 및 참여자 실시간 증가

- MSFT Advanced AI Research로 이직예정 (31명+) : Sam Altman, Greg Brockman, Jakub Pachocki, Szymon Sidor, CTO Mira Murati (링크), COO Brad Lightcap (링크), Felipe Such (링크), ilge (링크), Jason Kwon (링크), Dave (링크), Simón (링크), Ilan bigio (링크), Ben Leimberger (링크), Sandro Gianella (링크), filterpapi (링크), Kai (링크), Lama Ahmad (링크), Brydon Eastman (링크), Joshua Achiam (링크), Maddie Simens (링크), Chelsea Sierra Voss (링크), Jason Wei (링크), William Fedus (링크), Chester Cho (링크), shyamal (링크), Mohammad Bavarian (링크), Ilya Kostrikov (링크), Isa Fulford (링크), Diane Yoon (링크), roon (링크), Peter Welinder (링크), Michelle Fradin (링크), Vinnie Monaco (링크)

✉️와이엠리서치 장전뉴스클리핑 2023.11.21(화)

1. "11월의 크리스마스"…완구업계 동심 잡기
https://n.news.naver.com/mnews/article/009/0005217854?sid=105
: 본격적인 12월 크리스마스 시즌이 다가오면서 완구 업체들의 성수기가 기대되고 있음. SAMG엔터가 어제 급등했는데 크리스마스 성수기 + 판교 티니핑월드 오픈 기대감이 올라오는게 아닐까함.

2. 日 '오버 투어리즘' 몸살…관광지 20곳 탄력요금제 도입
https://n.news.naver.com/mnews/article/015/0004916177?sid=104
: '오버 투어리즘'에 몸살이라니. 중국 관광객의 회복 없이도 코로나19 이전 방문객 수준을 이미 달성하였으니, 참 눈에 띄는 성과라 볼 수 있음. 우리나라 기여가 매우 높은 상황. 엔화가 싸기 때문에 일본 내 관광 관련 종목(TYO:6547, 4661, 6561 등)들도 주가가 괜찮은 상황.

3.‘오픈AI→MS’ 샘올트만 합류에 MS 개장 전 거래부터 2%↑
https://n.news.naver.com/mnews/article/018/0005623676
: 애플의 시총을 뛰어넘을 가능성이 보이는 가장 큰 기업이 MS. 그 중심에는 AI가 있음. 시장도 그렇게 인식하고 있다는 증거의 뉴스들이 점점 더 많이 보이고 있음.

4. ‘갤S24 언팩’ 앞당긴 삼성의 노림수 3가지...‘애플·중국·퀄컴’
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=24271
: 작년 폴더블 때 부터 출시일정을 계속 당기고 있는 삼성의 갤럭시. 계속되는 조기투입은 결국 중국과의 경쟁 부담에서 나오는 액션. 4Q 모바일 부품 주 및 비메모리 관련 주들의 실적은 갤럭시 조기생산으로 기대보다는 괜찮을듯?

출처 : 와이엠리서치 텔레그램(t.iss.one/ym_research)

✉️와이엠리서치 장전뉴스클리핑 2023.11.22(수)


1. [르포]컨베이어 벨트없는 ‘셀 방식’ 생산..현대차그룹 제조혁신 엿보니
https://n.news.naver.com/mnews/article/018/0005624269?sid=103
: '컨베이어 벨트' 공장의 상징이었던 자동차 공장이 차세대로 전환되어 가는 미래를 볼 수 있음. AI, 로봇, 빅데이터를 활용한 공정 자동화는 제조업이 나아가는 길을 명확히 보여준다고 생각. 계속해서 산업현장과 일상생활에 스며드는 기술들이 메가트렌드 아닐까.


2.코어라인소프트, RSNA 2023에서 AVIEW 전 제품 시연
https://n.news.naver.com/mnews/article/015/0004916420?sid=105
: 26일부터 30일까지 미국 시카고에서 북미영상의학회(RSNA 2023)가 열림. 의료 AI 회사들에게는 가장 큰 학회인데 여기에 참가하는 우리나라 의료 AI 기업은 루닛, 뷰노, 코어라인소프트 3개 기업으로 보임. 딥노이드, 제이엘케이는 관련 뉴스가 없음.


3. 샘 올트먼 해고 후폭풍 오픈AI 공중분해 위기
https://n.news.naver.com/mnews/article/009/0005218550?sid=101
: 아이러닉하게도 AI산업에서 가장 중요한 것이 '인재'가 되고있음. 이 인재들은 빅테크로 몰리고 있는 상황, 미국 시장도 코로나 직후 상승과 비슷하게 대형주 위주로 흘러갈 분위기가 보이고 있음. 그동안 구글에 밀려 이를 갈고있던 MS의 진가가 발휘될 차례.


4.'협력의 시작' OLED, 핵심 차종에만 들어간다
https://www.thebell.co.kr/free/content/ArticleView.asp?key=202311160831458640104571&lcode=00
: 본격적으로 전장도 디스플레이의 중요한 수요처로 변화하는 모습. 분명히 전장용 OLED는 시장의 초기단계이고 유의미한 수준을 갖추려면 긴 시간이 소요되겠지만, 결국 주행거리 격차가 해결되면, 남은 격차는 자율주행 과 디스플레이 뿐. 특히 현대차의 새로운 플랫폼부터는 이런부분들이 더욱 부각 될것이기에 꾸준히 추적정도는 계속 해놓아야.


출처 : 와이엠리서치 텔레그램(t.iss.one/ym_research)

'갤럭시S24' 공개되는 언팩… 내년 1월17일 美 개최 '유력'
https://n.news.naver.com/article/417/0000963772

- 22일 전문 매체 샘모바일에 따르면 삼성전자는 지난해보다 보름 앞당긴 내년 1월17일(현지시각) 갤럭시 언팩 행사를 개최한다.

- 갤럭시S24는 삼성전자의 첫 인공지능(AI) 스마트폰으로 출시돼 실시간 통역과 메일작성 등 다양한 생성형 AI 기능을 활용할 수 있을 전망이다.

Nvidia outlook beats expectations but China worries linger
엔비디아 이번분기 및 차기분기 가이던스는 시장 컨센서스 상회.

미정부 제재로 중국향 매출은 감소할 가능성 배제할 수 없지만, 단기적으로는 그외 지역 내 수요 증가세가 더 강하기 때문에 영향이 크지 않을 것.

다만 추가적인 제재가 발생한다면 장기적인 영향 불가피할 것.

But the red-hot market for AI chips is playing out in the context of vastly expanded U.S. export controls on what Nvidia can sell to China.

While the company said on Tuesday that it expects those lost sales will be more than made up for by demand from other countries in the short term, it conceded that "our competitive position has been harmed, and our competitive position and future results may be further harmed over the long-term" if rules are tightened further.

https://www.reuters.com/technology/nvidia-forecasts-fourth-quarter-revenue-above-estimates-2023-11-21/

BTS RM·지민·뷔·정국 軍입대 준비 "병역의무 이행 절차 시작"
https://naver.me/5CrLbfLF

- 지금의 BTS를 만들어준 역사의 시발점이 되었던 앨범이 <화양연화> 시리즈였고, pt.1 앨범 발매시기가 2015년 4월이었음

- 회사에서는 최근 어닝콜을 통해 '25년 완전체 복귀와 함께 화양연화 10주년 기념 활동을 예정하고 있다고 밝힌 바 있음(하반기 완전체 활동 예정)

→ 이 시점을 맞추기 위해 나머지 잔여 멤버들이 모두 동반입대하는 것

이제 연말이 아니라 3월7일 주주에게 배당 줍니다…배당일 자율화
https://n.news.naver.com/mnews/article/008/0004964564?sid=101

- 배당금을 보고 투자할 수 있도록 제도가 개선되면서 매년 연말이었던 배당 기준일을 연초 이후로 변경하는 기업들이 속속 등장

Greece’s Sea Pioneer Shipping orders up to four product tankers in South Korea

- 케이조선이 그리스 Sea Pioneer Shipping으로부터 MR 탱커 2+2척을 수주하였음

- 선가는 척당 45m 수준으로 그리 인상적이진 않지만, 선수금으로 40%를 선지급한다는 점이 눈에 띄는 포인트

→ 업황 바닥에서 헤비테일(결제대금의 많은 부분을 선박 인도시 지급하는 형식) 형식으로 계약했던 부분들이 지금까지도 중형조선사 캐시플로우에 영향을 주고 있었음. 업황이 돌아서니 이 반대의 경우들이 보임

https://www.tradewindsnews.com/tankers/greece-s-sea-pioneer-shipping-orders-up-to-four-product-tankers-in-south-korea/2-1-1557356

엔비디아, 목표주가 $700으로 상향

견조한 실적 발표에 따라, 실적 전망 상향조정

24년 기준 PER 24배에 불과

30~35%의 CY23~27E 매출 및 EPS CAGR 성장률 전망. 40%이상의 FCF 마진을 고려하면 밸류에이션은 낮아보인다.

YTD로 주가는 많이 올랐지만, 펀더멘털로 극복 가능할것

약세론자들의 의문사항은..

1) 4분기 중국의 약세 전망 → 중국 제한은 리스크이지만, 중국 매출이 전분기 대비 30~40% 감소할 것으로 예상되는 가운데서도 NVDA의 4분기 매출 전망은 예상보다 훨씬 앞설 것으로 예상

2) 성장의 지속 가능성 → 기업들의 AI, copilot 도입 가속화에 힘입어 클라우드 강세가 지속될 것으로 예상되며, NVDA는 25년까지 데이터 센터 성장을 목표로 하고 있음

중국 리스크를 감안하여 목표주가를 PER 34배(이전 42배)를 적용 + 실적 전망 상향을 감안해 650달러에서 700달러로 상향 조정

PER은 여전히 역사적 밸류에이션 중간값 37배 이하 수준

[속보] "오픈AI, 올트먼 CEO 복귀 원칙적 합의"-로이터
https://n.news.naver.com/mnews/article/421/0007192278?sid=104

철강-조선 후판價 협상 막바지…90만원 중반 전망
https://m.ebn.co.kr/news/view/1601139/?sc=naver

- 하반기 조선향 후판 가격협상이 상반기 대비 소폭 인하된 수준에서 마무리될 것으로 전망

- 업계 관계자는 “상반기 90만원대 후반 수준이던 후판 가격이 하반기에는 90만원 중반 수준으로 소폭 인하될 것으로 생각하고 있다”며 “철광석 등 원자재가격이 오르긴 했으나 수요보다 공급이 많아지면서 철강사들의 가격인상 주장이 반영되기 어려운 상황”이라고 말했다.

✉️와이엠리서치 장전뉴스클리핑 2023.11.23(목)


1. [르포]로봇이 국 끓이고 치킨 튀긴다…학생들 "똑같이 바삭바삭"
https://n.news.naver.com/mnews/article/003/0012225755?sid=102
: 이제는 급식실까지 로봇이 침투중. 로봇 산업이 발전할수록 사람들이 힘들어하거나 기피하는 다양한 분야에서 많은 부분을 대체해줄 수 있을듯. 인사관리 필요없고 파업안하는 로봇을 선호할 수 밖에.


2. 삼천당제약, “유럽 5개국 총 계약 규모 최소 1조5000억 원 이상...PFS 첫 번째 바이오시밀러 진출 가능”
https://www.etoday.co.kr/news/view/2304741
: 이번 삼천당의 케이스는 투자대상으로서 뿐만 아니라 바이오 종목, 시밀러 종목으로서 지켜볼 가치가 있음. 모략이 판치는 바이오 시장을 공부하기에 좋은 케이스. 얼마 남지않은 시계열에서 어떤 결과가 나오는지 팔로우 해보면 좋을 것.


3. 물가 총력전 나선 정부… ‘마스크 대란’ 잠재운 국세청 동원할까
https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0000949303?sid=101
: P 전가의 시대가 슬슬 저무는 느낌이 있음. 총선도 생각해야 하고, 가계부채(금리 더 올릴 여력이 사실 없다) 문제도 생각하면 필사적으로 물가 관리를 할 것. 투자아이디어로 잡았던 것들에 대한 점검 필요.


4.“덜 먹고 멀리 가는 항공기"… 항공사들 경쟁 본격화
https://n.news.naver.com/mnews/article/417/0000964079?sid=101
: 드디어 몸을 움추리던 항공기 관련 산업도 신형 항공기로 인한 교체라는 명목하에 증설이라는 카드를 꺼냇음. 여기에는 역시 친환경 연료가 크게 기여하는 모습. 큰 운수사업에서도 친환경 연료전환은 진행되는 트렌드


출처 : 와이엠리서치 텔레그램(t.iss.one/ym_research)