​#мнение Григорий Бегларян. Soft commodities: кризис продовольствия случится, но не сегодня🥨

😱Многие эксперты ждут глобального мирового кризиса продовольствия, особенно если многие рынки окажутся без российской, украинской пшеницы. Но как показывает практика, когда все чего - то ждут, то происходит с точностью до наоборот. Во-первых, еще ждем урожая в США и Канаде.

🔥Погодные условия пока довольно сносные именно для хорошего урожая. Может, у кого -то и будет кризис, в Африке например, потому что цены, конечно, выросли. Если смотреть на пшеницу, то я жду и 45 долларов за бушель, и тогда мало не покажется никому. Но сейчас будет коррекция долларов семь за бушель.

⛔️Здесь надо учитывать, что рынки нефтяных и продовольственных фьючерсов контролируют американцы, и они вполне их могут перекрыть с точки зрения финансовых потоков. Ну почему такая смелость от ФРС? Потому что только так можно остановить рост цен на товары. Промышленные металлы Китай остановит, они уже гаечки стали заворачивать.

🧨И когда считаете мировые запасы пшеницы, то смело отнимайте Китай, они делиться не будут. Они хорошо управляют своими товарными запасами. Есть только один нюанс, который может смешать все карты: это события в Иране, которые могут случиться не в конце следующего года, а осенью.

​#мнение Григорий Бегларян: Парадоксы рынка золота: почему нет биржи и что делать со слитками😎

💪Золото стоически выдержало и повышение ставок, и рост доллара, и доходностей. Но с другой стороны, происходит это из-за дохода с рынка капитала. Он сейчас на уровне нуля: падают и акции и облигации. И вот когда доход с рынка капитала меньше 4%, то приходит время золота.

🥇Я скептически относился к тому, что золото начнет падать, если будет расти реальная ставка. Так оно и вышло. Но тут такой парадокс. Если будут попытки какого то ралли, то есть роста индекса на 10%, отдельных акций на 10-15%, тогда будут ждать дохода с рынка капитала, а золото начнут продавать.

⛔️Сейчас его периодически продают алгоритмические машины сдуру. Доходность выросла, они золото продали. Но это не работает. А вот если будет попытка ралли, то золото будет корректироваться. Если предположить, что рынок США каким-то чудом перестанет падать и вернется в бычий, тогда золото покажет мощную коррекцию. Но этого мы пока знать не можем. Поэтому российские золотодобытчики тут особняком стоят. Они может и получили бы поддержку, если бы началось какое-то феноменальное ралли золота.

✅И еще есть один важный момент. Если бы у нас все таки создали рынок золота, который хотели, но нет. А идея была шикарная, для частного инвестора кстати. Можно было бы создать великолепный рынок золота, биржу золотую, депозитарий, где хранить золото. Это и золотодобытчикам помогло бы, так как был бы ликвидный внутренний рынок. Но нет! Просто ляпнули и все! А так вот что людям делать? Слитки надо проверить - перепроверить, монеты эти - кому они нужны..

#мнение Олег Богданов: Исключительная роль России или как США намерены отомстить ОПЕК+😱

😎Вот все кричат: эмбарго введут на сырье, новые санкции, но ведь это ничего не работает. Если даже европейские санкции в рамках ЕС они не соблюдают: ведь формально нельзя открывать рублевые счета в Газпромбанке. Да и вообще нашу проблему повернули таким образом, что теперь они суетятся и говорят: а мы готовы в евро заплатить. А вот нет, не надо нам в евро!

☝️А по нефти очень важная тема - это ОПЕК+ . Ведь эта система работает. Никто из участников картеля не вышел из организации. И ОПЕК+ контролирует весь мировой энергетический баланс. А Россия там играет главную роль. И американцы не довольны. Вот скоро будут голосовать, что ОПЕК - это монопольная организация и теперь санкции к картелю нужно принимать.

🔥И вот то, что они голосуют много лет не проходит, но сейчас есть все шансы что это пройдет. И здесь проблема в том, что идет игра на энергетический баланс. И Россия контролирует здесь как энергетический баланс, так и продовольствие, soft commodities.

✅Это преимущество России никуда не денется - это природная данность нашей страны. Поэтому и товары к нам будут ввозить. И параллельный импорт разрешен. Правильно делает здесь правительство: гайки не закручивает, а наоборот, откручивает. Очень много послаблений.

📉Акции Amazon рухнули на 14% - худший день с 2006 года.

🔥📺Друзья! Так справимся мы с проблемами, учитывая ключевую роль России в энергетическом и продовольственном балансе, или все-таки снимаем розовые очки, потому что без потребления ни промышленность, ни сырье мировой экономике не нужны, а значит до глобальной катастрофы всего шаг.☠️
Накануне, подводя итоги недели, в нашей студии разгорелся жаркий спор. А эксперты были топовые: к Алексею Бобровскому и Олегу Богданову наконец- то присоединился долгожданный Григорий Бегларян.🥳 Итак приглашаем к просмотру👉

💸Рубль и платежи - кто тайно посещает любовницу Газпромбанк?

💬 Несколько тем для легкой навигации:

✅ Если покупаете Россию - делаете ставку на поражение

✅ Упал- отжался: рынок США скучен до невозможности

✅ Индикаторы Григория: секреты торговли на падающем рынке

✅ Пшеница: есть только один нюанс, который все спутает

✅ Валютный расклад: что с франком и когда рухнет евро

✅ Нефть: когда Китай ужмется, сырье никому будет не нужно

✅ Расклад по S&P500: ориентируйтесь на акции Apple

✅ Солнечная активность и катаклизмы: все плохо еще лет на 80

🔥 Ставьте лайки 👍 обсуждайте💬, подписывайтесь на все наши альтернативные каналы, чтобы не потеряться🤝

​🙉Пятничный обвал акций Акции Amazon стал самым большим однодневным падением с 2006 года.

💸Обвал снизил рыночную стоимость компании на 206,2 миллиарда долларов - второй результат в истории после Meta Platforms, потерявшей 251,3 миллиарда долларов рыночной стоимости после собственного катастрофического отчета в феврале.

❗️Обвал Amazon стал последним ударом по крупнейшим компаниям на фондовом рынке США. Индекс Nasdaq 100 упал на 4,5% в пятницу, в результате чего его апрельское падение составило 13%, что стало самым большим падением за месяц с октября 2008 года.

📉Акции Amazon за месяц упали на 24% - это самое большое процентное падение за месяц с ноября 2008 года.

📉Акции Alphabet упали на 18% в апреле, что также является худшим показателем с ноября 2008 года.

📉Акции Apple Inc. упали на 9,7% в апреле, что стало самым большим падением за месяц с сентября 2020 года.

⚠️Падение в технологическом секторе было настолько большим в апреле, что не остались в стороне даже компании, сообщившие о хороших результатах.

📉Акции Microsoft Corp. упали на 10% в апреле, что стало самым большим падением за месяц с января 2015 года, даже после того, как она сообщила о результатах, которые были сочтены сильными.

📉Акции Meta Platforms Inc. в апреле упали на 9,8%, несмотря на феерический (даже можно сказать подозрительный) рост результатов в отчете.

🗣"Что касается некоего компромиссного курса, который будет выгоден и экспортерам, и импортерам, еще раз хочу подчеркнуть, что мы не таргетируем никакой уровень курса. Мы считаем, что это благо - иметь плавающий курс, но сейчас он в рамках ограничений движения капитала. И такой задачи у нас нет - искать какой-то компромиссный курс", - сказала Эльвира Набиуллина на пресс-конференции по итогам заседания совета директоров Банка России в пятницу.

🤭Рубль в апреле - лучшая валюта среди валют развивающихся стран. Укрепление около 15% по отношению к доллару США.

⛴Объем грузов, перевозимых по всему миру контейнеровозами, в последние годы постоянно увеличивается. Порты в Азии, особенно в Китае, все больше доминируют в отрасли.

⚓️В 2005 году в рейтинге крупнейших судоходных узлов мира было два европейских и один североамериканский порт. В 2021 году в топ-10 остался только Роттердам — в нижней строчке.

⚠️В последние годы азиатские порты росли быстрыми темпами. Помимо нескольких китайских портов, Сингапур и Пусан в Южной Корее также входят в первую десятку рейтинга. В Малайзии, Тайване и Таиланде появились совершенно новые транспортные узлы.

❗️В отличие от производства товаров, увеличение размеров портов в Азии не является признаком того, что азиатские портовые технологии сами по себе являются более инновационными, быстрыми или более конкурентоспособными. Развитие портовой инфраструктуры просто отражает рост товаропотоков.

📌Это еще раз подтверждает тезис о том, что Азия теперь является центром мировой торговли.

🇨🇳❌Пробка в Шанхайском порту не рассасывается.

🚢Из-за того, что большая часть сотрудников по прежнему не выходит на работу из-за карантина, ситуация в порту продолжает быть напряженной.

🗺Карта района от www.fleetmon.com по состоянию на 28 апреля 2022 года.

🗣В настоящий момент западные СМИ и политики склонны списывать все экономические проблемы на конфликт на Украине. Но есть глобальные вещи, которые происходили и до конфликта. К примеру, мировая добыча сырой нефти отстает от необходимого для нормального потребления уровня с 2019 года.

❗️Дефицит сырой нефти, вероятно, будет увеличиваться в ближайшие годы, подталкивая мировую экономику к новым конфликтам за обладания ресурсами – мрачное мнение на Zerohedge.

🛢Мировая добыча сырой нефти увеличилась на 1,4% в 2021 году до 77,0 млн баррелей в сутки после снижения на -7,5% в 2020 году. Но если мы оглянемся назад, то увидим, что самый высокий год добычи сырой нефти был в 2018 году. Т.е. добыча нефти в 2021 году по-прежнему была на 5,9 млн баррелей в сутки ниже уровня 2018 года.

❗️До 2018 года каждый человек в мире потреблял в среднем около 4,0 барреля сырой нефти (636 литров) в год.

❌С начала 2018 года Китай запретил ввоз многих видов материалов для переработки, и вскоре его примеру последовали другие страны. Отказ от переработки и другие сокращения в Китае и Индии привели к тому, что меньше людей в этих странах могли позволить себе автомобили и смартфоны . Более низкое производство этих устройств способствовало более низкому использованию сырой нефти в мировом масштабе.

💰Скачок цен на сырую нефть в основном связан с нехваткой сырой нефти, а не с конфликтом на Украине. Конфликт начался 24 февраля 2022 года. Спотовая цена Brent на 23 февраля 2022 года составляла 99,29 доллара. Цены на нефть Brent ненадолго выросли, средние недельные цены до $123,60. Текущая цена на нефть марки Brent составляет около 107 долларов. Если мы сравним текущую цену с ценой за день до начала конфликта, цена будет выше всего на 8 долларов. Даже по сравнению со средней недельной ценой на 28 января в размере 90,22 доллара, текущая цена на 17 долларов выше.

❗️Заявление о том, что Украинский конфликт является причиной нынешней высокой цены, является в основном удобным оправданием, предполагающим, что высокие цены внезапно исчезнут, если исчезнет этот конфликт. Печальная правда заключается в том, что истощение приводит к росту стоимости добычи. Правительства стран-экспортеров нефти нуждаются в высоких ценах, чтобы обеспечить высокие налоги на экспортируемую нефть. Мир все больше сталкивается с конфликтом между ценами, которые могут себе позволить покупатели, и ценами, которые требуют те, кто занимается добычей. Большинству стран-экспортеров нефти нужна цена выше 120 долларов за баррель, чтобы удовлетворить все свои потребности, включая реинвестирование и налоги.

🇷🇺Вплоть до 2020 года добыча сырой нефти в России увеличивалась на 1,4% в год 2005 г. по 2020 г. За тот же период население мира увеличивалось примерно на 1,2%. Таким образом, добыча нефти в России была частью того, что помогло сохранить мировую добычу сырой нефти на одном уровне в расчете на душу населения.

🇺🇸Несмотря на то, что рост добычи сырой нефти в США наращивался в период с 2009 по 2018 год до 12 млн. баррелей в сутки, сейчас вернуть добычу до на уровень до ковидных ограничений будет, скорее всего, невозможно. Лучшие сланцевые места уже истощены, акционеры требуют финансовых результатов, а значит ставим крест на инвестициях в добычу нефти в США.

🌐Как бы это не казалось странным, но добыча сырой нефти странам ОПЕК остается достаточно равномерной – без глобальных всплесков и спадов. Совокупное увеличение добычи странами ОПЕК возможно по разным оценкам не более чем на 900 000 б/с. Добавим сюда Венесуэлу (300 тыс.) и Иран (1.млн). Получаем, что совокупная возможность увеличения добычи сырой нефти в мире составляет 2,2 мон б/с.

👆👆👆Продолжение👇👇👇

🧮Возвращаемся к тезису, что в настоящий момент мировая добыча меньше уровня 2018 года на 5,9 млн б/с. Получаем, что даже без учета ситуации с российской нефтью, в настоящий момент мир испытывает дефицит в 3 млн б/с.

‼️Глобально, это серьезная нехватка. Мы можем ожидать новый набор проблем, в том числе гораздо больше конфликтов. Войны вероятны. Вероятны дефолты по долгам. Политические партии будут занимать все более расходящиеся позиции в отношении того, как решать текущие проблемы.

Друзья, кто из Петербурга (Ленинграда), говорят, появились новые эклеры))) Где купить?

🇩🇪Spiegel: без российского газа европейская промышленность остановится

▪️Еврокомиссия предложила странам ЕС план отказа от российского газа. Предполагается, что зависимость от поставок российского газа уже до конца 2022 года может сократиться на 67%

▪️Немецкий исследовательский центр Юлиха поставил под сомнение инициативу Еврокомиссии о сокращении поставок российского газа на две трети и об одновременном заполнении не менее 80% газовых хранилищ, — передает Der Spiegel

▪️Эксперты разработали модель, которая показывает, что если реализовать предложение Еврокомиссии, то промышленность в ЕС остановится

▪️По данным исследования, Европе для реализации плана нужно сэкономить около 30 млрд кубометров газа. Для этого потребуется отключить от газа все металлургические, химические и цементные заводы по всему ЕС до конца июля, а электростанции, которые работают на газе,— почти на весь июль

▪️Только в этом случае ЕС сможет наполнить газовые хранилища к 1 августа на 63%. В октябре ЕС также потребуются дальнейшие отключения промышленности, чтобы к 1 ноября наполнить хранилища до 80%

▪️Этот прогноз эксперты считают весьма оптимистичным. Его можно реализовать только при условии существенного увеличения поставок газа из других источников, которые не подтверждают такой возможности, — подчёркивает Spiegel

▪️Если же Россия сама полностью прекратит поставлять газ, то наиболее пострадавшими странами станут Германия, хранилища которой в настоящее время заполнены всего на 33,5%, Италия — на 35% и Венгрия — на 19,4%, говорится в записке для инвесторов от RBC Capital Markets, — отмечает издание

«КРИСТАЛЛ РОСТА» ранее проводил позицию Заместителя секретаря Общественной палаты РФ А.Галушки, о том, что «Минимизация поставок российских энергоресурсов на Запад — это одновременно фактор роста инфляции и торможения западной экономики и фактор снижения инфляции и роста российской экономики», а также выводы американской CNN и британской Guardian, которые отмечают, что в связи с действующими антироссийскими санкциями (еще до заявленного сокращения поставок газа) экономика Европы уже входит в стагфляцию и рецесссию

Источник: https://www.spiegel.de/wirtschaft/versorgungsluecke-beim-erdgas-kalter-entzug-vom-stoff-aus-sibirien-a-7ce372ae-6f99-4611-a0c3-e52bfeb500b6

📌Ключевые события недели (2-8 мая):

🇺🇸Решение ФРС США по процентной ставке и объему выкупа активов, пресс-конференция главы ФРС США Дж.Пауэлла (среда, 04/05, 21:00 и 21:30)

🇺🇸Данные с рынка труда США за апрель (пятница, 06/05, 15:30)

🛢Ежемесячная встреча стран OPEC+ (четверг, 05/05)

✍️Решения по процентной ставке:
🇦🇺Резервный Банк Австралии (вторник, 03/05, 7:30)
🇧🇷Банка Бразилии (четверг, 05/05, 0:00)
🇳🇴Банка Норвегии (четверг, 05/05, 11:00)
🇬🇧Банка Англии (четверг, 05/05, 14:00)
🇵🇱Банка Польши (четверг, 05/05)
🇨🇱Банка Чили (пятница, 06/05, 1:00)

⚙️Индексы деловой активности PMI / ISM в промышленности (понедельник, 02/05 и вторник, 03/05) и 👩‍🍳сфере услуг (среда, 04/05 и четверг, 05/05) в крупнейших экономиках мира за апрель

🇺🇸Макроэкономическая статистика в США за март:
🏗расходы на строительство (понедельник, 02/05, 17:00)
🚚промышленные заказы (вторник, 03/05, 17:00)
💻заказы на товары длительного пользования (вторник, 03/05, 17:00)
🧮торговый баланс (среда, 04/05, 15:30)
💸потребительское кредитование (пятница, 06/05, 22:00)

✍️Квартальные отчеты крупнейших мировых компаний:
Mitsui & Co (понедельник, 02/05, 8:00)
BNP Paribas SA (вторник, 03/05, 8:00)
DuPont de Nemours Inc (вторник, 03/05, 13:00)
BP PLC (вторник, 03/05, до открытия рынка)
Eaton Corp PLC (вторник, 03/05, до открытия рынка)
Restaurant Brands International (вторник, 03/05, до открытия рынка)
Pfizer Inc (вторник, 03/05, до открытия рынка)
Estee Lauder Cos Inc (вторник, 03/05, до открытия рынка)
Advanced Micro Devices Inc (среда, 04/05, до 7:00)
Starbucks Corp (среда, 04/05, до 7:00)
Davide Campari-Milano NV (среда, 04/05, до 7:00)
Equinor ASA (среда, 04/05, 8:00)
Barrick Gold Corp (среда, 04/05, 13:00)
Marriott International Inc/MD (среда, 04/05, 14:00)
Emerson Electric Co (среда, 04/05, до открытия рынка)
Moderna Inc (среда, 04/05, до открытия рынка)
Airbus SE (среда, 04/05, до открытия рынка)
Raiffeisen Bank International (среда, 04/05, до открытия рынка)
AP Moller - Maersk A/S (среда, 04/05, до открытия рынка)
Volkswagen AG (среда, 04/05)
Ecopetrol SA (среда, 04/05)
Uber Technologies Inc (четверг, 05/05, до 7:00)
eBay Inc (четверг, 05/05, до 7:00)
Anheuser-Busch InBev SA/NV (четверг, 05/05, 8:00)
ConocoPhillips (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Zoetis Inc (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Credit Agricole SA (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Gerdau SA (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Shell PLC (четверг, 05/05, до открытия рынка)
UniCredit SpA (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Ambev SA (четверг, 05/05, до открытия рынка)
Bayerische Motoren Werke AG (четверг, 05/05)
Petroleo Brasileiro SA (пятница, 06/05, до 7:00)
Cloudflare Inc (пятница, 06/05, до 7:00)
ING Groep NV (пятница, 06/05, 8:00)
Intesa Sanpaolo SpA (пятница, 06/05, до открытия рынка)
Adidas AG (пятница, 06/05)

✍️Расписание торгов на Московской бирже в период майских праздников 2022 года.

💰Торги на фондовом, денежном, срочном, валютном рынке и рынке драгоценных металлов будут проводиться в официальные рабочие дни 29 апреля, 4–6 мая, а также 11–13 мая 2022 года по действующему регламенту.

🥃1–3 мая и 7–10 мая 2022 года торги не проводятся.

🇦🇺Доходности 10-летних облигаций Австралии подскочили до 3,25% - максимума с ноября 2014 года.

🇦🇺Рынок ждет, что ЦБ страны на этой неделе повысит ставки впервые с 2010 года.