[ iOS 18, 아이폰 역사상 '가장 큰' 소프트웨어 업데이트 가능성 ]

- 마크 거먼 "iOS18 이 애플 역사상은 아니어도 아이폰 역사상 가장 큰 OS 업데이트로 여겨지고 있다고 들었습니다"

- 마크 거먼은 일주일마다 애플의 신제품들에 대해서 코멘트를 해주는데요

- 이번주에는 새로운 맥북에어, 아이패드 등이 제조되고 있다고 코멘트했습니다

- 새로운 아이패드는 OLED 를 탑재한 아이패드로 한국 투자자들에게 큰 관심을 받은 제품이지만

이미 시장에 널리 반영된 이야기라고 생각됩니다. 최근 국내 언론사에서 말하는 제조 일정대로인 것 같습니다

- 제가 주목한 부분은 QnA 부분에서 iOS 18 업데이트가 아이폰 역사상 가장 큰 업데이트라는 점입니다

이는 누구나 다 예상하지만 어느 정도 범위일지 궁금한 Apple의 AI 덕분입니다

- 최근 마이크로소프트가 시가 총액 1위를 탈환하며 AI 시대를 알리고 있습니다

- 2등으로 밀려난 Apple 이지만 생각보다 시가총액 차이가 크지 않고 생각보다 최근에 주가도 센 모습을 보여주고 있습니다

- Apple이 LLM 기반의 AI 실력을 증명한 적은 없지만 어느 정도 실력을 보여준다면 사실 Apple은 굉장히 유리한 위치에 있습니다

- 지금 LLM이 효용을 나타내고 있는 곳은 코드 보관소 Github, Adobe의 생산앱, Spotify의 추천 기능, 윈도우의 Copilot 비서, 갤럭시S24에 적용된 AI 기능들 등 수없이 많으며 각 기업이나 제품들을 AI를 통해 수익성을 보여주기 시작하였습니다

- 중요한 점은 Apple은 단일 기업임에도 불구하고 그동안 IT 생태계를 너무 구축 잘 해두었기 때문에 현재 AI가 두각을 드러내고 있는 영역에 대부분 제품 및 서비스를 가지고 있습니다 (물론 오피스 앱처럼 뒤쳐지는 경우도 있지만요)

- Apple의 코드 개발 프로그램 xCode, 오피스 앱 (Page, Numbers 등), MacOS, Apple Music, Apple Photo APP, 애플 전용 음악 제작 앱 / 영상 편집 앱, 음성 비서 시리 등

- 따라서 Apple이 일정 수준 LLM을 개발했다면 적용할 수 있는 자사 소프트웨어, 서비스, 제품들이 무궁무진하며 기회 또한 무궁무진하다고 생각됩니다

- 애플은 우선적으로 음성비서 Siri은 LLM 기반으로 바꾸고 Apple Music, Pages, Keynote, Xcode 등에 LLM을 적용하는 것을 검토중이라고 합니다

결론

- 올해 Apple 투자에 있어서 중요한 점은 무엇보다 AI 라고 생각합니다

- Apple이 어느 수준으로 얼마나 광범위하게 자사 서비스와 제품들을 AI로 업그레이드 하냐가

올해 개발자대회 WWDC 6월에 결정될 것이고 이 때를 기점으로 Apple이 모바일 시대의 레거시로 남냐

아니면 다시 한 번 보여주며 마이크로소프트와 엎치락 뒤치락 하냐를 결정지을 것이라고 생각됩니다

- 제가 Microsoft 를 작성하고 공백기가 있어서 Apple 업로드가 늦어졌는데요 AI 관점에서 Apple 인뎁스도 2월에 업데이트 드리도록 하겠습니다

참고기사 : https://www.macrumors.com/2024/01/28/ios-18-big-expectations/

https://m.blog.naver.com/richyun0108/223336541627 #작투 #율촌화학

📌 더블유씨피(시가총액: 1조 3,260억)
📁 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
2024.01.29 09:46:29 (현재가 : 39,350원, -0.25%)

매출액 : 922억(예상치 : 693억/ +33%)
영업익 : 39억(예상치 : 98억/ -60%)
순이익 : 35억(예상치 : 73억/ -52%)

**최근 실적 추이**
매출/영업익/순익/예상대비 OP
2023.4Q 922억/ 39억/ 35억/ -60%
2023.3Q 617억/ 101억/ 150억/ -38%
2023.2Q 760억/ 168억/ 132억/ -2%
2023.1Q 751억/ 161억/ 220억/ +10%
2022.4Q 759억/ 216억/ 64억/ +6%

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240129900128
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=393890

이익률이 많이 떨어졌는데 나중에 한번 확인해봐야 할 듯요.

더블유씨피 4Q23 IR자료

출처 https://wcp.kr/home/sub.php?menukey=79&mod=view&no=383&scode=99999999

신규고객 확보 또는 미국 진출 이야기가 나와야될 듯

📮[메리츠증권 이차전지/석유화학 노우호]

2024.1.29 (월)

안녕하십니까
메리츠증권 노우호입니다

<엘앤에프 KOSPI 이전상장 첫 영업일>
업데이트 드립니다

URL: https://home.imeritz.com/include/resource/research/WorkFlow/20240129070753945K_02.pdf

[Event]
- 엘앤에프는 금일(1/29) Kospi에서 첫 거래 예정(보통주 기준 3,624.7만주)
- 전 영업일 기준 시가총액 5.7조원으로 마감
- 향후 엘앤에프가 K-200 지수 편입 시, 지수 대비 비중은 0.37%
- 23년 11월 상장했던 에코프로머티는 시가총액 3.9조원(Kospi 내 순위 85위)으로 상장 첫 영업일 거래 마감 후, 주가 급등으로 Kospi 50위권 상위 종목으로 분류되었고, K-200 수시변경 요건을 충족하며 23년 12월 지수 편입 완료
- 현재는 24년 2월 혹은 5월 중 MSCI 신규 편입도 예고된 상황
- 전 영업일 기준 엘앤에프의 시가총액은 Kospi 상위 60위권(롯데케미칼, 한미반도체, DB손해보험, 한화솔루션 사이)으로 분류
- 동종업계 기업의 과거 지수 편입된 사례를 참고하여 신규상장 대형주 특례조건 ‘매매 거래일 기준 15일간 일평균 시가총액 상위 50위 이내 유지’를 충족 시(시가총액 기준 7조원), 24년 3월 선물/옵션 만기일에 K-200 조기편입 조건을 충족하게 됨
- 조건 충족이 안된다면 24년 6월 정기변경에 편입 예정


[Comment]
- 최근 공식처럼 인식되던 ‘Kospi 이전상장=주가 상승’ 전망에 다소 보수적
- 신규 지수편입 이후 자금유입은 일시적 주가상승 동인으로 판단
- 결국 이차전지 업황 개선/엘앤에프의 펀더멘털에 유의미한 변화가 부재하다면 경쟁사들 대비 구조적인 주가 저평가 해소 or 주주가치 극대화는 다소 어려움

- 엘앤에프의 중장기 사업과제는
(1) Upstream 역량
(2) 전구체 합작사 투자집행(LS MnM JV)
(3) 양극재 Chemistry 다변화(하이니켈, 미드니켈, LFP) 및 Closed-loop 구성(Redwood Materials MOU)
(4) 흑연 음극재 사업 JV 추진(미쓰비시케미칼) 등
- 특히 엘앤에프는 LG에너지솔루션의 원통형 전지향 양극재 1차 공급기업으로, 고객사의 연간 원통형 전지 양적 확장 전략에 맞춰 원재료 구매, 생산설비 증설/원가 경쟁력 확보/기술력 선도 등을 위한 Capex 능력 확보는 필수적
- 금년 신규 사업 추진을 위한 자금 확보가 핵심 역량

- 향후 해당 사업 실행을 위한 외부차입/증자 등 다수의 자본조달 시도가 빈번하게 발생될 가능성 높고
- 이를 뒷받침할 수 있는 고객사향 중장기 수주계약 확정 등 사업 성과가 부재하다면 ‘주가 저평가 해소 필요’라는 동사의 외침에 시장의 동의가 어려울 것. - 이미 2023년 하반기부터 소액주주 중심으로 주주 행동주의 시도는 현재 진행 형
- Kospi 이전상장에 맞춰 동사의 진정성 있는 대응이 필요



* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

더블유씨피 IR 요약 - 24. 01. 29

- 유증계획 없다. 미국 CAPEX 시 코팅 / 원단 라인 각 2억불 지원금 / 연방정부 대출지원 2억 / 연간 자체 1억불 합하면 7억불. 이외에는 국내 금융조달.
- 24년 매출성장 YoY 20~30%.
- L / S사향 테스트 진행중, 원래 속도조절하려는 고객사 있었으나 FEOC 발표 후 다시 원래 계획대로 진행하고 있음.
- 충주 7~8라인 양산은 빠르면 2Q24 / 헝가리도 2Q25.
- 미국 29년 1월 1일부터 생산 가능하도록 하는 게 목표. 미국 대응물량은 헝가리 수준은 되어야 할 것 같다.

TMI) 막줄 나오고 컨퍼런스콜이 끝났음. 현재 +4.3%

대형주 저PBR (PBR은 3Q 자본 기준, ROE는 최근 4개 분기 합산 순이익 기준)

와..정용진 인스타 접은 줄 알았네...

인스타 접으면 상한가 직행

전고체는 어차피 비싸서 일부 하이엔드 모델에서나 탑재될 예정..전고체로 줄어드는 물량보다 2025~26녀 전기차 시장이 열리며 늘어날 Q가 훨씬 클 것임..지금 리튬이온도 비싸서 나트륨배터리 어쩌구 하는 마당에 전고체 가서 분리막 걱정할 생각은 지금 단계에 할 필요도 없어 보임.

저PBR 관련 기업 스크리닝

안녕하세요 미래에셋증권 유명간입니다. 오늘 저PBR관련 문의가 많아 관련 기업 스크리닝 파일을 공유드립니다. 저PBR, 순현금, ROE, 배당수익률 항목이 있고, 컨센서스 유무에 따라 시트를 구분해놨습니다.

*텔레그램 채널: t.iss.one/eqmirae

감사합니다.

왜 지금까지 저pbr이었는지 생각해 볼 필요가 있음

📌 효성중공업(시가총액: 1조 6,831억)
📁 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
2024.01.29 17:52:41 (현재가 : 180,500원, -2.43%)

매출액 : 12,920억(예상치 : 13,210억/ -2%)
영업익 : 634억(예상치 : 898억/ -29%)
순이익 : 253억(예상치 : 479억/ -47%)

**최근 실적 추이**
매출/영업익/순익/예상대비 OP
2023.4Q 12,920억/ 634억/ 253억/ -29%
2023.3Q 10,394억/ 946억/ 564억/ +28%
2023.2Q 11,227억/ 857억/ 588억/ +85%
2023.1Q 8,465억/ 141억/ -122억/ -11%
2022.4Q 11,975억/ 498억/ 14억/ -8%

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240129801030
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=298040

24.01.29 예측이 불가능한 시장
https://m.blog.naver.com/lhd1371/223337416279

[메리츠증권 시황 이수정]
20240129(월) 마감 시황

싼데는 이유가 있다

1. 저PBR이라는 잊혀졌던 테마 부각. 1/17 금융위원회의 2024년 업무 추진계획 속 '기업 밸류업 프로그램'은 코리아 디스카운트 문제 해결, 기업의 가치상승을 목표로 함. 상장사의 주요 투자지표(PBR 등)를 시가총액 · 업종별로 비교 공시, 상장사들에 기업가치 개선 계획 공표 권고, 기업가치 개선 우수기업 등으로 구성된 지수 개발 및 ETF 도입 등이 주요 내용

2. 특히 일본을 벤치마킹해 PBR 1배 이하 기업들을 타겟팅할 것으로 예상되며 저PBR 업종 급등. 코리아 디스카운트의 주범인 지주사도 강세. 일본에서 배당+자사주 매입=주주환원율이 올라갔다는 점에서 기존 고배당(은행), 자사주 매입 계획 발표 기업(자동차), 자사주 소각 여력(삼성전자, 삼성물산) 있는 기업 강세. 2012년 초의 은삼차 장세. 이들을 제외하면 저PBR 종목은 대체로 비인기 종목. 급하게 채우는 과정에서 주가 반응 극대화

https://blog.naver.com/thetruth0715/223337733843

오랜만에 효성중공업 리뷰