펭미업 오리지널

올해 증시를 씹어먹고 있는 에코프로의 유튜브 채널 구독자 수는 몇 명일까요?

https://blog.naver.com/kmsbabu1129/223159021960

추가로, 어제 미국장의 주인공은 제가볼땐 마이크로소프트였는데요, MS오피스 코파일럿365의 월 구독료가 30불로 공개되었습니다. AI가 알아서 차트도 만들어주고 PT장표도 그려주는 놀라운 일이 월 30달러로 결정된건데요, 직장인이라면 솔깃하신분들이 많으실텐데 그만큼 이 시장이 개화되면 MS의 어닝에 얼마나 큰 영향을 미칠지, 그리고 돈버는 AI가 지금 시장의 화두라는 것을 주가가 보여줬다고 생각합니다. 그런의미에서 엠로도 화이팅!

엠로도 화이팅이지만 중요한건 AI 트렌드는 실체가 있다는 것 + 쩐이 있는 빅테크들이 공격적으로 투자를 하고 있다는 점에서 그 동안 실체 없었던 테마주와는 다르다 생각. AI트렌드는 이어질 것이며, 국내 수혜주 중에서 실제 AI와 매출이 연결될 수 있는 종목 투자하는 것이 포인트

그런 의미에서 엠로는 AI기반의 기업인데다, 삼성을 뒷배로 실제 숫자로 이어질 수 있는 잠재력이 있다는 것이 긍정 포인트이며,
AI의 핵심이 되는 GPU와 GPU에 탑재되는 HBM 관련 찐 수혜주는 긍정적인 모멘텀이 이어질 것.
다만, 지금 시점에서 실적이 잘 나오리라고 기대하지는 말자

* 이유가 없는 급락

1) 일부 종목에서 이유없는 노이즈가 나옵니다. 특히 SK하이닉스가 한미반도체 외 벤더를 이용할 수 있다는 노이즈가 있습니다.

=> 한미반도체는 HBM3E나 그 후의 차세대 HBM까지 SK하이닉스와 함께 개발하고 있습니다. TSV용 TC 본더와 MR-MUF용 TC본더를 사실상 메인으로 공급하고 있습니다.

=> 거론되는 BESI는 파운드리 하이브리드 본딩에 집중하고 있어서 장비 대응 능력자체가 메모리에 할당할 양이 부족합니다. 또한 SK하이닉스의 MR-MUF 공정에 최적화된 TC본더는 한미반도체가 유일한 것으로 추정됩니다.

=> 만약 BESI가 공급하려고 할지라도 SK하이닉스의 특수화된 후공정 기술에 최적화된 장비를 다시 셋업해야 합니다. 일단 BESI의 capa는 TSMC CoWoS 대응 때문에 부족하거니와, MR-MUF 공정 자체에 대응이 어렵다고 추정됩니다.

2) AMAT의 하이브리드 본딩 장비 도입이 타격이 있을 수 있다는 얘기가 있습니다.

=> 이또한 아시다시피 SK하이닉스가 2026년까지 MR-MUF 기술을 계속 발전시킬 계획이고, 2027년 정도 16단의 HBM으로 넘어가서야 하이브리드 본딩을 쓴다는 점에서 큰 이슈가 아닙니다. 더욱이 27년 이후로도 Advanced MR-MUF 기술 등 기존의 MR-MUF를 계속 발전시킬 계획입니다.

=> 실제로 한미반도체는 SK하이닉스와 함께 차세대 Advanced MR-MUF 기술 등 개발을 같이하고 있고 장비 업그레이드 및 인라인 스케쥴링 등의 흐름이 추정되고 있습니다.

=> 현재 HBM에서는 엔비디아향 A100, H100 등에 공급되는 HBM3를 양산하는 SK하이닉스가 가장 앞서있는 기술을 가졌습니다. 그리고 거기에 메인으로 TSV, MR-MUF용 TC 본더를 공급하는 한미반도체가 이쪽에서 가장 높은 기술력을 가졌습니다.

AI테마 붙고 후공정테마 붙어서 죄다 올랐기에..이 떄다 싶어 급락 중..자연스럽게 찐과 가짜가 구분되는 시기로 이어질 듯

산업공부용 자료는 사짜님🙏

https://m.blog.naver.com/stoxxer/223160444083

근래 들어서 열정을 가지고 파봤던 종목이라 이전에 작성했던 것에서 조금 더 다듬어서 올려봅니다.

프로텍입니다.

* 이수페타시스: 목표주가 45,000원 상향

- 2분기 실적은 영업이익 240억원 전망. 2분기는 opm 14%로 yoy로 하락. 아직 AI가속기용 MLB는 최상위 통신장비 대비 기판 층수 낮음. 생산 초기 단계로 제조 효율성도 아직 낮기 때문
- 기존 1~3공장 이전으로 풀캐파 아직
- 그러나 내년 초를 기점으로 이 부분들 개선될 전망
- 미중분쟁 반사 수혜로 AI 기판 매출 빠르게 성장 중
- AI관련 매출은 23년 20% 초반 => 24년 30~40% 수준까지 성장

=> 24년 추정치는 영업이익 1,510억원으로 상향 조정. 현재 24년 영업이익 컨센서스는 대략 1,200억원

인텍플러스

https://blog.naver.com/humbleinvest/223161306499

아니 신규 참가자는 예상 못했는데

1) 하이닉스는 최근 진행된 주요 기관투자가 및 증권사 애널리스트 대상의 비공개 기업설명회에서 2024년 HBM과 DDR5의 사업규모가 2배 이상 커질 것이라고 전망

2) HBM의 판매 비중은 1% 안팎이지만 매출 기준으로 보면 10% 가량까지 확대 가능

3) 하이닉스는 상반기 6조원 이상의 적자 추정

4) HBM의 잠재 고객을 발굴하고 있고 협업 중인 파트너 숫자가 비약적으로 늘고 있음

5) HBM3E는 내년 상반기
6세대 제품인 HBM4 양산 목표 시점은 2026년

6) 올해 말 HBM3 양산에 나서는 삼성전자는 생산능력을 두 배로 늘리기 위해 수천억원의 투자 예정

이 기사를 보면서 3가지 생각이 들었습니다.

1) 이번주 기관 대상으로만 하는 IR활동에 대해 말이 많았는데 자고로 국민주식이라 불리는 하이닉스에서 문화를 바꿔줬으면 좋았을텐데 하는 아쉬움

2) 다음주 26일에 발표할 실적은 망인가보다

3) 1분기 내내 거론되다가 주가 상승과 함께 수면 아래로 내려간 유증의 향기

https://www.sedaily.com/NewsView/29S7EIJ22R

테크 의견

테크뿐 아니고 좋은 종목들은 마찬가지

조정 언제올지 알고 기다림