※ 국내 배터리 3사 전해액 밴더 (1. LG에너지솔루션)

1. LG에너지솔루션
메인벤더 : 엔켐(미국 및 기타지역), Capchem (중국 및 유럽지역)
서브밴더 : 미쓰비시, Guotai 등

IRA 법안이 발표되기 이전까지 LG엔솔의 메인 전해액 납품업체는 중국의 Capchem이었음.

미국의 IRA법안이 발표되면서 LG엔솔의 전해액 밴더 또한 비중국업체가 필요하게 되었으며, 엔켐과 LG엔솔의 관계가 급속도로 가까워지게 되었음.
엔켐의 전해액은 실질적으로 LG화학시절 LG화학의 전해액 사업부가 분리되어져서 설립되어졌기 때문에 엔켐 전해액 사업의 뿌리는 LG화학임.

LG엔솔이 중국사업에 집중하면서 중국업체인 Capchem을 메인밴더로 선택하였고, 중국 전해액 업체들의 비중을 계속 늘려갔고 이에 엔켐은 신생업체였던 SK온에 집중하면서 LG엔솔과의 관계가 멀어지기 시작하였음.

그러나 미국 IRA를 기점으로 LG엔솔과 엔켐의 사업협력이 다시 강화되기 시작하였음.

현실적으로 비중국 업체 중 LG엔솔의 미국 Capa를 감당해줄 수 있는 업체가 엔켐이었으며 IRA에서 핵심원자재로 분류된 리튬염에 대한 내재화(이디엘)를 추진하고 있는 비중국업체는 엔켐이 유일.

엔켐도 SK온 중심에서 LG엔솔 대응이 최우선 순위로 변경하였고, 이후 미국 뿐 아니라, LG에너지솔루션의 인도네시아, 튀르키예, 캐나다 등 다른 글로벌 사이트에도 전해액을 공급하기로 하고 현지에 전해액 공장 건설을 추진 중.

현재 LG에너지솔루션의 지역별 전해액 주요 밴더
중국 : Capchem(메인), 엔켐, Guotai
유럽 : Capchem(메인)
미국 : 엔켐(메인), 미쓰비시
기타지역(인도네이시아, 튀르키예, 캐나다) : 엔켐(메인)

※ 국내 배터리 3사 전해액 밴더 (2. SK온)

2. SK온
메인벤더 : 엔켐(중국, 미국 조지아/켄터키, 헝가리 이반차) 동화일렉트로라이트 (미국 테네시, 헝가리 코마롬)
서브밴더 : 솔브레인홀딩스(미국 조지아), 덕산일렉테라 (미국 테네시)

SK온은 2019년 폭스바겐의 배터리 협력업체로 선택되면서 국내 소재, 장비 업체들과의 협력을 빠르게 강화하였으며, 이때 전해액 업체로 Sk온의 메인 납품업체로 엔켐과 긴밀한 협력을 시작.

SK온은 중국에서는 현지 업체들과 JV를 통해(EVE, 베이징자동차 등) 중국 전기차 시장에 진출하는 전략을 세웠으며, 미국과 유럽에서는 폭스바겐 대응을 위해 미국 조지아와 헝가리 코마롬에 배터리 생산시설을 건설을 시작.

SK온의 글로벌 사이트 정책에 맞춰 엔켐도 2019년부터 중국 쿤룬, 미국 조지아 공장을 건설하였음.
헝가리는 기존 폴란드공장(LG화학 폴란드 공장 내에 위치)에서 납품.

이후 SK온과 LG에너지솔루선의 미국 특허분쟁에서 SK온이 패배하면서 폭스바겐과의 협력은 약화되었으나, 미국 IRA법안으로 인하여 새롭게 포드와의 협력이 강화되었음.

IRA를 계기로 포드와의 합작사인 블루오발을 설립하고 미국 켄터키와 테네시에 공장을 대규모 배터리 공장을 건설하기 시작하였음.

엔켐이 IRA를 계기로 LG에너지솔루션과의 협력을 강화하면서, SK온도 밴더 다변화의 필요성을 느끼며 동화일렉트로라이트를 메인 납품업체로 추가하였음.

동화일렉트로라이트는 헝가리 코마롬 2공장과 미국 테네시 공장의 전해액 납품업체가 됨.

덕산일렉테라도 SK온에 납품을 추진 중인 상태이나, 완공된 한국 공주 공장의 사후승인이 나지 않은 상황으로 전해액 생산시설을 운영한 경험이 없는 상황임.
미국 테네시에 전해액공장 건설을 추진 중에 있어, 스케줄 대로 전해액 공장이 완공되고 고객사로부터 완공 후 승인을 획득한다면 SK온 서브밴더가 될 수도 있을 것으로 보여 짐.

현재 SK온은 NCM 9반반, 811, 622/523 제품이 주력이며, 엔켐이 NCM9반반, 811 등 하이니켈 제품을, 동화일렉트라는 NCM 622/523 제품을 담당할 것으로 보여짐.

현재 SK온의 지역별 전해액 주요 밴더는,
미국 : 엔켐(메인), 동화일렉트로라이트(메인), 솔브레인홀딩스(서브), 덕산일렉트라(서브)
유럽 : 엔켐(메인), 동화일렉트로라이트(메인)
중국 : 엔켐(메인)

※ 국내 배터리 3사 전해액 밴더 (3. 삼성SDI)

3. 삼성SDI
메인벤더 : 솔브레인홀딩스 (미국, 유럽), 솔브레인 (한국)

삼성 SDI의 중대형 배터리용 전해액 공급업체는 솔브레인홀딩스/솔브레인 임.
IT용 소형 원통형 전해액 납품사로 동화일렉트로라이트가 말레이시아에서 납품하고 있으나, 전기차 배터리용 전해액은 솔브레인홀딩스가 전담하는 구조임.

LG엔솔과 SK온에 비해 상대적으로 전기차용 배터리 부문 투자에 보수적이었던 삼성SDI도 미국 IRA법안을 계기로 미국 인디애나를 중심으로 스텔란티스와의 협력을 강화하고 있으며, GM과의 합작공장도 추진 중에 있음.

2025년 SDI와 스텔란티스의 인디애나 합작공장 가동이 예상되며, 이를 위해 솔브레인홀딩스도 인디애나에 전해액 공장 설립을 추진 중에 있음.

솔브레인홀딩스는 미국 미시간에 5,000톤의 전해액 공장을 이미 가동 중에 있어, 인디애나공장의 가동이 예상보다 늦어진다 해도 미시간을 통해 초기 물량에 대응할 수 있는 여력을 갖추고 있음.

그러나 인디애나 공장 가동이 예상보다 더 늦어지게 된다면, 미국 현지에 이미 진출해 있는 한국 전해액 업체들에도 기회가 열릴 수도 있을 것으로 보임.

현재 삼성SDI의 지역별 전해액 주요 밴더는,
미국 : 솔브레인홀딩스(메인),
유럽 : 솔브레인홀딩스(메인)
국내 : 솔브레인(메인)

✅ SK하이닉스의 HBM 독점체제, 메모리 IDM 내 탑픽 유지!(+디아이티) by 알파카 이코노미아🦙🦙

- 이번 딜사이트에서 올라온 기사가 삼성의 내부 사정을 정확하게 짚고 있는 것 같습니다.
- 꽤 유의미한 내용이 많아, 기사의 내용을 요약해보자면 아래와 같습니다.

- 8월 엔비디아 구매팀이 HBM3 물량 계약을 위해 방한했을 때, 삼성전자 측은 HBM3 납품을 받아달라고 요청
- 그러나 엔비디아는 삼성 측이 수율이나 발열 부분에서 퀄리티를 맞추지 못했기에 납품을 받을 수 없다고 선언
- 그러자 삼성 측은 4분기까지 어떻게든 성능 맞출테니 시제품 물량이라도 가져가달라고 하면서 조건부 가계약 맺음(정식계약 아님!)
- 결국 조건부 가계약 수준에 불과한 것이 정식 계약인 것 마냥 시장에 소통되고 있었던 것...
- HBM 턴키도 시기상조, HBM3의 차기 제품은 SK하이닉스의 HBM3E로 이름을 결정, 삼전의 HBM3P는 이름도 사용하지 말라고 요구했다는 후문..

- 워낙 요즘 신빙성이 낮은 기사가 많아져 진위 여부는 잘 모르겠으나, 제가 파악한 내부 사정과도 거의 동일합니다.
- 저는 삼성전자보다는 sk하이닉스가 hbm의 독점체제를 유지할 가능성이 높다고 계속 말씀드렸고, 그 모습이 후속기사로 나오고 있는 모습이네요.
- 개인적으로는 이번 싸이클에 삼전에 투자할 필요가 있나 싶을 정도로 삼전이 너무나도 못하고 있습니다..ㅠ
- 모바일에서는 프리미엄 폰엔 애플에게 밀리고, 저가 폰엔 중국 기업에게 밀리는 형국+최악의 형세 판단까지..
- 반도체에서는 하닉에게 hbm3 납품도 완패한 모습..(삼성아 더 힘내자..ㅠ)

- 이번 싸이클에는 오히려 sk하이닉스 밸류체인이 더 높은 밸류를 받을 가능성이 높아지고 있는 것 같습니다.
- 특히 이 hbm과 연계된 선단공정 밸류체인일수록 더 좋겠죠..??
- 반도체 대형주로는 Sk하이닉스를, 선단공정 밸류체인 내 소형주로는 디아이티(HBM용 레이저어닐링 장비)를 Top-pick으로 제시합니다.

명언임

2023.10.05 16:28:56
기업명: 효성중공업(시가총액: 1조 5,068억)
보고서명: 주식등의대량보유상황보고서(약식)

대표보고 : 국민연금공단/대한민국
보유목적 : 단순투자

보고전 : 11.21%
보고후 : 12.24%
보고사유 : 단순추가취득/처분

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20231005000405
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=298040

'사람들은 잘 모르죠. 사실 알기가 어렵죠. 주식이라는게, 계속 갖고 있고 깊게 공부해야 가격과 가치의 그래프가 실시간으로 머리에 그려지는건데, 안 보다가 갑자기 점을 찍긴 어렵거든요. 선으로 보면 쉬운데... 그래서 텐버거는 처음에는 찾을 수 없다고 보는게.. 처음에 점을 찍었는데 10배 차이나는게 어딨어요. 처음에 점 찍기도 어려운데'

https://m.blog.naver.com/tmdejr1267/222622076355

영리한 황소님께서 DI동일이 보유한 부동산에 대한 포스팅을 잘 정리해 주셨습니다.

자세한 내용은 아래 블로그에서 확인하세요.

https://blog.naver.com/stockinvcowcow/223228400844

DI동일의 부동산 가운데 구로디지털단지역 관련 추가 내용을 말씀드리면 구로디지털단지역 유휴부지는 2023년7월27일에 교통영향평가 사전검토가 마무리되었습니다(위 이미지 참고, 출처 : 서울정보소통광장).

교통영향평가 본평가가 진행되고 있을 것으로 추정됩니다.

구로구청 담당자는 올해 말까지 지구단위계획 개정을 마무리할 예정이라고 합니다.

DI동일은 곧 구로디지털단지역 유휴부지와 관련하여 1) 매각 또는 2) 개발에 대한 결정을 내릴 것으로 보입니다.

매각시 최소 2,000억원, 개발시 장기적인 임대수입 발생이라는 측면에서 모두 호재로 생각됩니다.

투자에 참고하세요.

늘 현실적인 가르침을 주시는
김철광님 코멘트와 투자 단상.

https://m.blog.naver.com/lhd1371/223228162350

LG엔솔 도요타 계약 수혜 관련

#katiekim님

https://m.blog.naver.com/ioveguswn/223228676739

https://blog.naver.com/centum_tiger/223152466151

#센텀호랑이 님 이쯤에서 다시보는 율촌화학 관련 글

📈 상상인증권 리서치

반도체 2024년 산업전망
투자의견 : Overweight(유지)

'회복의 해'

▶️투자의견 Overweight 제시

- 반도체 수요 회복, 메모리 가격 반등, 재고 건전화 지속
- 지연되었던 기업들의 설비투자 재개 전망

▶️공급 조절 완료와 수요 회복

- 삼성전자 감산 합류 후 2개 분기, 감산효과 본격화
- 9월부터는 DRAM, 4Q23에는 NAND 가격 반등 예상
- Set 업체들의 적정재고 보유를 위한 수요 증가 전망
- 그래픽 수요는 AI에 힘입어 +18.4%YoY 전망

▶️어드밴스드 패키징, 후공정 주목

- 반도체 공정 미세화, 고집적화는 계속되고 있음
- 어드밴스드 패키징과 후공정 시장 성장세는 가파름
- HBM 제조 공정에서 Sorting, Bonding, Testing이 중요

▶️Top picks: 삼성전자/ SK하이닉스/ 한미반도체/ 펨트론/ 엑시콘

- 삼성전자: DRAM에 이어 NAND 흑자전환, HBM 양산 시작
- SK하이닉스: HBM 생산확대, HBM3e 기술 리더십 유지
- 한미반도체: Bonding 장비 매출확대, 신규 고객사 확보
- 엑시콘: 비메모리 검사장비 퀄테스트 승인 및 매출 확대
- 펨트론: 국내 IDM향 검사장비 매출 발생 기대

☑️ 보고서 : https://bit.ly/3F4yFGX
☑️ 컴플라이언스 승인을 득함
☑️ 상상인증권 반도체/IT 정민규
☑️ 상상인증권 신성장산업 이소중

효성중공업은 보유 종목이고, 수많은 기업들이 있지만 이랜텍이 눈에 띄네요.

관련 리포트(산업 인뎁스)
대신증권 박장욱 ESS, 에너지 전환의 퍼즐을 채우다

서진시스템, 이랜텍

https://bit.ly/44ihLia

현대차, 미국에서 2024년부터 테슬라 EV 충전 표준 채택

현대차는 미국과 캐나다에서 테슬라의 전기차(EV) 충전 기술을 채택하기로 5일 밝혔다

Ford, GM, Nissan 등 글로벌 경쟁업체와 함께 Tesla의 NACS(북미 충전 표준)를 채택한 현대차의 움직임은 테슬라의 슈퍼차저가 세계 최고 수준에 한발 더 가까워졌음을 의미. 경쟁업체인 CCS(결합 충전 시스템)를 희생하여 업계 표준을 달성

현대차는 성명을 통해 새로운 EV에 NACS 포트만 탑재하여 미국에서 2024년 4분기, 캐나다에서는 2025년 상반기에 출시할 것이라고 밝혔습니다.

이를 통해 NACS 포트를 갖춘 현대 EV는 미국, 캐나다, 멕시코 전역에서 12,000개 이상의 Tesla 슈퍼차저에 액세스할 수 있게 될 것이라고 회사측은 밝혔습니다.

현대자동차의 호세 무노즈(Jose Munoz) 사장 겸 글로벌 최고운영책임자(COO)는 성명을 통해 “테슬라와의 협력은 고객에게 탁월한 EV 경험을 제공하겠다는 약속의 또 다른 이정표”라고 말했다

현재 CCS가 탑재된 기존 및 미래의 현대 EV 소유자는 2025년 1분기부터 Tesla 슈퍼차징 네트워크에 액세스할 수 있습니다. 현대는 이러한 고객에게 어댑터를 제공할 것입니다. 현대자동차는 또한 CCS 충전기에서 NACS 장착 차량을 충전할 수 있는 어댑터를 만들 예정입니다.

지난 6월 현대자동차는 NACS 충전 시스템과 더욱 쉽게 호환되는 차량을 만드는 것을 고려하겠다고 밝혔습니다.

https://www.reuters.com/business/autos-transportation/hyundai-motor-adopt-tesla-ev-charging-standard-2024-us-2023-10-05/?taid=651eb48d47c6bc0001178f14&utm_campaign=trueAnthem:+Trending+Content&utm_medium=trueAnthem&utm_source=twitter

LG에너지솔루션은 5일 일본 토요타 자동차와 연간 20GWh 규모의 전기차 배터리 대규모 장기 공급계약을 체결했다고 밝혔다.

이번 계약은 합작공장(JV)을 제외한 LG에너지솔루션의 단일 수주계약으로는 최대 규모다. 하이니켈 NCMA 기반 파우치셀이 탑재된 모듈이 공급될 예정이다. LG에너지솔루션은 이를 위해 올해 말부터 2025년까지 미국 미시간 공장에 총 4조원을 투자해 토요타 전용 배터리 셀 및 모듈 생산라인을 구축할 계획이다.


https://n.news.naver.com/article/008/0004945222

#LG에너지솔루션

🔺이번 계약은 합작공장(JV)을 제외한 LG에너지솔루션의 단일 수주계약으로는 최대 규모다.

이베스트 성종화


유틸리티

7-9월 한국 변압기 수출 데이터
vs 전력기기 3사 3Q23 영업실적


결과적으로 8월 수출 데이터 MoM 급감은 시기적 특성일 뿐 그에 따른 3Q23 영업실적 영향은 거의 없을 것으로 전망