В заключительном видео из серии о бинарных опционах настало время поговорить о настоящих биржевых опционах.

В видео Александр Горчаков - математик, известный эксперт и трейдер, интересно рассказывает об истории появления бинарных опционов на CBOE (Chicago Board Options Exchange) и AMEX (American Stock Exchange), о модели ценообразования опционов Блэка — Шоулза (Black–Scholes Option Pricing Model, OPM), фьючерсах на VIX (индекс волатильности, ещё называемый «Индекс страха») и ликвидности опционов.
Также он рассказывает о молодой, специализирующейся на бинарных опционах американской бирже NADEX, выбор инструментов на которой довольно большой, но спреды оставляют желать лучшего. Александр обращает внимание российских бирж на бинарные опционы, как на интересный инструмент для торговли.

https://region-invest.ru/video-obzor-5-nastoyashhie-birzhevye-binarnye-opcziony-seriya-binarnye-opcziony/

#полезнознать #инвестиционныестратегии #инструменты #опционы #видео

Мы продолжаем публиковать полезные видео для начинающих трейдеров и инвесторов.
Познакомьтесь с Циклом лекций Владимира Твардовского "Торговля на срочном рынке".
Первая лекция "Базовые понятия срочного рынка" объясняет, что такое срочные рынки, описывает их основные этапы и вехи развития, а также основных участников торгов. В лекции также объясняется для чего нужны срочные контракты, как происходит ценообразование (устанавливается цена) на срочном рынке и раскрываются основные понятия срочного рынка, такие как: хедж, срочный контракт, форвард и фьючерс, форвардная цена, цена базисного актива, принцип арбитража, базис, контанго, бэквордация, спецификация контракта и другие.

Срочные рынки - это рынки, на которых заключение сделок и расчеты по ним разнесены во времени. Инициаторы срочного рынка - это производители и потребители. Одна из первых фьючерсных бирж возникла в Японии для торговли будущим урожаем риса. Крупнейшей биржей срочного рынка является американская CBOT (Chicago Board of Trade), возникшая в Чикаго (США) в 1860 г. В видео перечислены основные срочные площадки мирового рынка.

Благодарим Владимира Твардовского и компанию "Финам" за предоставленный материал. https://youtu.be/LO_U9mCGUn0
Чтобы смотреть новые видео, быть в курсе новостей и знать мнение лучших аналитиков и экспертов, подписывайтесь на канал Про Инвестиции.
#Срочныйрынок
#Фьючерсы
#Опционы
#начинающийинвестор

Представляем продолжение Цикла лекций Владимира Твардовского «Торговля на срочном рынке».
Вторая лекция «Торговля фьючерсами на бирже» раскрывает следующие основные темы:

- Принципы организации биржевого срочного рынка (организационная структура фьючерсной биржи, организаторы торгов, биржевые посредники);
- Определение фьючерсного контракта;
- Система гарантирования исполнения сделок, Гарантийное обеспечение (ГО);
- Начальная маржа;
- Начисление и списание вариационной маржи;
- Понятие “планки” и ее движение в течение дня;
- Поставочные фьючерсы;
- Проблемы экспирации и принудительное закрытие позиции;
- Налогообложение операций с фьючерсными контрактами.

Благодарим Владимира Твардовского и компанию «Финам» за предоставленный материал.

Посмотреть видео можно на YouTube канале Про инвестиции и по ссылке на сайте https://region-invest.ru/torgovlya-fyuchersami-na-birzhe-vtoroe-video-iz-czikla-lekczij-vladimira-tvardovskogo-torgovlya-na-srochnom-rynke/
#Срочныйрынок
#Фьючерсы
#Опционы
#начинающийинвестор

Представляем продолжение Цикла лекций «Торговля на срочном рынке».
Третья лекция Владимира Твардовского «Основные понятия Опционов» раскрывает следующие темы:
- Понятие опциона, опционы Колл (Call) и Пут (Put)
- Покупатель и продавец, Держатель и подписчик опциона
- Американский и Европейский стили опционов
- Классические и Маржируемые виды опционов
- Исполнение опционов
- Основные параметры опционов (БА, Тип, Экспирация, Страйк = Цена исполнения)
- Цена опциона = Премия = Стоимость опциона
- Примеры

Начинающим трейдерам и инвесторам нужно понимать, что Опцион — это прежде всего Возможность. Аналог — Опция, выбор.
Опцион — это право купить или продать базисный актив (БА) по фиксированной цене на или до определенной даты.
Базисный актив (БА) — это товар, на поставку которого заключается срочная сделка.
Опцион “Колл” используется для “игры” на повышение, а опцион “Пут” — на понижение.

Подробно все понятия раскрыты в видео на канале Про Инвестиции https://region-invest.ru/osnovnye-ponyatiya-opczionov-lekcziya-3-iz-czikla-lekczij-v-tvardovskogo-torgovlya-na-srochnom-rynke/
#Срочныйрынок
#Фьючерсы
#Опционы
#начинающийинвестор

Представляем продолжение Цикла лекций «Торговля на срочном рынке».
Четвертая видео лекция Владимира Твардовского «Внутренняя и временная стоимость опциона. Факторы, влияющие на ценообразование» из цикла «Торговля на срочном рынке» рассказывает про такие понятия:
- График выплат и внутренняя стоимость опциона
- Функция выплат по опциону Call (Кол) и Put (Пут)
- Понятия “в деньгах”, “на деньгах” и “вне денег”, а также “глубоко в деньгах” и “глубоко вне денег” (ITM, ATM, OTM)
- Какие факторы влияют на ценообразование опционов
- Что такое волатильность. Четыре вида волатильности — историческая (HV), подразумеваемая (IV), историческая подразумеваемая (HIV) и реализованная волатильность (RV).
- Формула Блэка-Шоулза
- Формула Блэка.

Смотрите видео по ссылке на сайте https://region-invest.ru/vnutrennyaya-i-vremennaya-stoimost-opcziona-faktory-vliyayushhie-na-czenoobrazovanie-lekcziya-4/
Благодарим Владимира Твардовского и компанию «Финам» за предоставленный материал.
#Срочныйрынок
#Фьючерсы
#Опционы
#начинающийинвестор

Представляем продолжение Цикла лекций «Торговля на срочном рынке».
Пятая лекция Владимира Твардовского «Греки и Волатильность» раскрывает вопросы:
- Графическое представление цены опциона
- Временная стоимость опциона
- Зависимость премии опциона от цены Базисного актива.
- Зависимость премии опциона от волатильности.
- Зависимость от процентных ставок и другие.

Основные параметры зависимости цен опционов:
- Срок до погашения
- Подразумеваемая волатильность (IV)
- Страйк опциона
- Текущая рыночная цена Базисного актива
- Текущая процентная ставка на денежном рынке
- Тип опциона: CALL или PUT
- Стиль опциона: европейский или американский.

Для успешного трейдинга и использования опционов при хеджировании инвестиций нужно помнить, что:
- Чем дальше «от денег» опцион, тем меньше он стоит. Опционы «вне денег» стоят очень дешево
- Опционы «в деньгах» стоят дороже, чем опционы «на деньгах» и опционы «вне денег»
- Стоимость опционов «глубоко в деньгах» пропорциональна текущей рыночной цене Базисного актива. Чем больше цена, тем дороже стоит опцион CALL. Чем меньше цена, тем дороже стоит опцион PUT.

Для знакомства с полной информацией смотрите видео по ссылке на сайте. https://region-invest.ru/greki-i-volatilnost-czikl-lekczij-torgovlya-na-srochnom-rynke-vladimir-tvardovskij-lekcziya-5/
Чтобы смотреть новые видео и знать, как и куда правильно инвестировать — подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
Благодарим Владимира Твардовского и компанию «Финам» за предоставленный материал.
#Опционы
#Фьючерсы
#Срочныйрынок
#Производныеинструменты

Шестая лекция известного эксперта Владимира Твардовского «Читаем рынок» из цикла «Торговля на срочном рынке» рассказывает, как можно читать опционный рынок.

В видео показаны примеры Доски опционов (Option Desk), рассказано, на что нужно обращать внимание на Доске опционов, об изменении волатильности в зависимости от страйков («улыбке волатильности»), о распределении ликвидности по страйкам, об объемах открытых позиций (Открытый интерес, Open Interest, OI).

Посмотреть видео можно по ссылке на сайте https://region-invest.ru/chitaem-rynok-vladimir-tvardovskij-torgovlya-na-srochnom-rynke-lekcziya-6/
Чтобы смотреть новые видео, узнать мнение лучших экспертов, как и во что правильно инвестировать, подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
#Опционы
#Срочныйрынок

Представляем седьмую лекцию Владимира Твардовского «Мифы опционной торговли» из цикла «Торговля на срочном рынке».
Эта лекция раскрывает следующие темы:
- Основные предпосылки Модели Блэка-Шоулза
- Принцип отсутствия арбитража при определении справедливой цены
- Миф 1: Опцион — это инструмент с ограниченным риском
- Миф 2: Опционы выгоднее продавать, чем покупать
- Миф 3: Общеизвестные опционные стратегии позволяют извлекать прибыль
- Работа с опционами — это инвестирование или спекуляция?

Смотрите видео по ссылке на сайте https://region-invest.ru/mify-opczionnoj-torgovli-vladimir-tvardovskij-czikl-lekczij-torgovlya-na-srochnom-rynke-lekcziya-7/
Чтобы смотреть новые видео, подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
#Опционы
#Срочныйрынок

Восьмая лекция Владимира Твардовского «Синтетические позиции и арбитраж» из цикла «Торговля на срочном рынке» является, в некотором смысле, центральной темой курса.
От того насколько хорошо она понята, зависит успешность затраченного на курс времени.

Лекция раскрывает следующие темы:
- Синтетический фьючерс и синтетический опцион (колл и пут)
- Покрытые (Covered) и непокрытые (Naked, голые) опционы
- Частичное покрытие опционов и формирование дельта-нейтральных позиций
- Паритет опционов пут и колл
- Сделка коробка — первый пример арбитража.

В лекции вы, в частности, узнаете, как использовать опционы для страхования длинных и коротких позиций в акциях и что такое комбинация “стрэддл”.
Смотрите видео по ссылке на сайте https://region-invest.ru/sinteticheskie-poziczii-i-arbitrazh-vladimir-tvardovskij-czikl-lekczij-torgovlya-na-srochnom-rynke-lekcziya-8/
Чтобы смотреть новые видео, подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
#Опционы
#Срочныйрынок

Девятая лекция Владимира Твардовского «Торговля волатильностью» из цикла «Торговля на срочном рынке» раскрывает следующие темы и отвечает на вопросы:
- Что такое торговля волатильностью?
- Техника торговли волатильностью
- Риски покупки волатильности
- Риски продажи волатильности.

Покупка волатильности — это способ торговли, рассчитанный на извлечение прибыли из роста волатильности при удержании позиции в дельта-нейтральном состоянии.
Продажа волатильности — это способ торговли, рассчитанный на извлечение прибыли из снижения волатильности при удержании позиции в дельта-нейтральном состоянии.

Смотрите видео по ссылке на сайте https://region-invest.ru/torgovlya-volatilnostyu-vladimir-tvardovskij-czikl-lekczij-torgovlya-na-srochnom-rynke-lekcziya-9/
Чтобы смотреть новые видео, подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
#Опционы
#Срочныйрынок

Десятая лекция Владимира Твардовского "Торговля на улыбке волатильности" - это заключительная лекция из цикла "Торговля на срочном рынке". Она рассказывает про “улыбку волатильности” и способы торговли на ней.

Лекция раскрывает такие темы:
- IV (Implied Volatility, подразумеваемая волатильность) - артефакт опционного рынка
- Подразумеваемая волатильность. Перезагрузка
- Кривая волатильности
- Улыбка волатильности. Факторы, влияющие на форму кривой волатильности
- Основные ошибки торговли волатильностью, следуемые из наличия “улыбки волатильности”
- Ухмылка волатильности
- Поверхность волатильности
- Арбитраж на кривой волатильности.

Кривая волатильности - это зависимость волатильности от страйков.
Улыбка волатильности - это симметричная форма кривой волатильности, когда кривая волатильности имеет вогнутый вид с приподнятыми краями.
Ухмылка волатильности (Volatility smirk) - это несимметричная форма кривой волатильности (перекос улыбки).

Смотрите видео по ссылке на сайте https://region-invest.ru/torgovlya-na-ulybke-volatilnosti-vladimir-tvardovskij-czikl-lekczij-torgovlya-na-srochnom-rynke-lekcziya-10/
Чтобы смотреть новые видео, подписывайтесь на YouTube канал Про Инвестиции.
#Опционы
#Срочныйрынок
#волатильность
#улыбкаволатильности