▪️НОВАТЭК остался один.

Один из главных индустриальных партнеров производителя СПГ, китайская Wison, заявил о прекращении работы в России. Китайцы были одними из производителей модулей для "Арктик СПГ-2", а также должны были помогать НОВАТЭКу со строительством электростанции.

Wison ещё изготавливала корпуса для "Росатома", конкретно для плавучих энергоблоков Баимского ГОКа. Китайцы обещают "плавный переход", но удастся ли получить от них уже заказанные и выпущенные детали – неизвестно.

Изначально контракт на поставку комплектующих для "Арктик СПГ-2" был подписан ещё в 2019 году. Модули для первой и второй линии проекта успели построить и отгрузить, пока в подвешенном состоянии остается третья линия – по предварительным данным, четыре из 14 комплектов уже готовы, два даже успели отгрузить. С самой третьей линией, кстати, нет определенности и у НОВАТЭКа, в апреле появлялась информация, что ее могут перенести на "Мурманский СПГ".

Скорее всего, НОВАТЭК свое оборудование получить успеет. Тем более что для электроснабжения планируется использовать отечественные газотурбинные энергетические установки ГТЭ-170, так что с электростанцией проблем быть не должно. Но звоночек о том, что из проекта выходят даже китайские подрядчики, нехороший.

▪️"Транснефть" определилась с дивидендами.

Точнее, не сама компания, а правительство, т.к. 100% обычных акций "Транснефти" принадлежат государству и управляются Росимуществом.

Всего на дивиденды отправится 128,5 млрд рублей, владельцы привилегированных акций получат по 177,2 рубля на бумагу.

Но на рынке ждали больше – около 190 рублей на акцию, а в некоторых случаях и более 200.

До этого глава компании Николая Токарев пообещал "неплохие" выплаты, т.к. выручка значительно выросла. Кроме того, он заявил, что обсуждается вопрос о переходе на выплату дивидендов дважды в год.

▪️Добыли чуть больше, сожгли – сильно больше.

В обоих случаях речь идет про попутный нефтяной газ, сжигание которого в факелах в этом году увеличилось по всему миру на 7%, до 148 млрд кубометров. При этом добыча нефти в общемировом масштабе подросла всего на 1%.

По поводу цифр беспокоится Всемирный банк, аналитики которого заявили, что текущий рост перекрыл снижение показателей за 2021 и 2022 год. Нет уменьшения – нет достижения целей устойчивого развития.

На долю девяти крупнейших нефтедобывающих стран приходится 75% сжигания по факелам и 46% добычи нефти. Это Россия, Иран, Ирак, США, Венесуэла, Алжир, Ливия, Нигерия и Мексика, в порядке объемов сгоревшего газа.

Причем Алжир и Венесуэла за год смогли улучшить свою статистику, но на общемировом показатели это никак не сказалось – Россия и США только увеличили количество факелов.

Решать вопрос с факелами везде пытаются по-разному, но пока ни у кого особенно не получается. В России за сжигание попутного нефтяного газа штрафуют, поэтому нефтяники стараются закачивать его обратно, вдобавок увеличивая нефтеотдачу. Кое-где на нем пытаются майнить биткоины, но в масштабах даже не мира, а отдельной страны это всегда капля в море.

▪️Как американские СПГ-компании записали Киев в жертвы политики Байдена.

В январе мы писали про то, что Белый дом сдался под давлением экологов и запретил ввод в эксплуатацию новых СПГ-площадок. Формального срока у ограничений нет, официально разрешения начнут выдавать после "выработки новой экологической политики".

Неофициально – минимум до выборов в ноябре, а то и дальше, если Байден сохранит пост.

Пострадавшие компании, особенно те, которые строили на кредитные деньги, тут же взвыли. Но теперь в список "жертв непродуманной политики" затесался ещё и Киев.

Неделю назад крупнейшая частная энергетическая компания Украины, ДТЭК, подписала контракт на поставку СПГ из США. Обеспечить отгрузку должна была Venture Global со своей площадки CP2 LNG от Venture Global, которая потенциально могла бы производить по 24 млн тонн СПГ в год. Но из-за январьского решения Белого дома она не может войти в строй.

Теперь Байдена ещё винят в том, что он якобы ставит под угрозу энергетическую безопасность Киева и мешает Украине победить зависимость от транзита российского газа.

Причем тут прокачка по трубопроводу, которая нужна украинцам главным образом из-за выплат за транзит, решительно непонятно.

Ещё меньше понятно, кто в здравом уме будет заключать сделку с компанией, которая очевидно не может отгружать СПГ сейчас и точно не сможет делать это минимум до ноября. История отдает или предельной глупостью, или коррупцией.

Ну или американские энергетики решили завладеть ещё одним рычагом давления на Белый дом и вышли со своим лоббизмом на международный уровень. Заголовок "Байден ставит под угрозу энергетическую безопасность Киева" будет звучать несколько лучше, чем "вы мешаете нам зарабатывать на поставках СПГ в Европу".

Можно ещё вспомнить, что в истории якобы замешан Рокфеллер, который финансирует экологов и натравил их на производителей СПГ. Причем вся история базируется на одном толком не проверенном исследовании.

В любом случае, у нас почти готов сценарий для шпионского фильма: страна в Восточной Европе, многомилионные энергетические контракты и Рокфллеры, которые из-за кулис пытаются сорвать сделки. Ну или просто все смешалось в доме Облонских.

▪️"Нефть": превращение американской мечты в американскую трагедию.

Фильм Пола Томаса Андерсона регулярно занимает первые места в авторитетных рейтингах кинокритиков, поэтому упустить его мы никак не могли.

В основе картины лежит вольный пересказ романа классика американской литературы Эптона Синклера, вышедшего ещё в 1927 году. Сам роман так и называется – Oil или "Нефть!" в русском переводе.

Но так как Андерсон не занимался точной экранизацией, в качестве названия использовали цитату из Библии – There Will Be Blood. Российские переводчики, правда, всё равно вернули фильму название романа.

Крови в картине много не будет, а вот нефти – более чем. Действие фильма разворачивается в Калифорнии, главную роль сыграл Дэниел Дэй-Льюис, под которого специально и писался образ Дэниела Плейнвью.

Главной темой Андерсона стала алчность, которая толкает на поиски нефти, тянет в медвежьи углы Калифорнии цивилизацию, противостоит религиозности глубинки и доводит до разложения личности и краха.

Фильм окупился в прокате, заработав $76 млн при бюджете в $25, получил восемь номинаций на "Оскар", так что строго рекомендуем к просмотру.

▪️Нефтяники не укладываются в план по бензину, но всё равно ждут продолжения экспорта.

За первые три недели июня НПЗ выпускали около 108 тыс. тонн в сутки, на 7% меньше, чем ждут в Минэнерго. Рост относительно мая есть, но небольшой – всего плюс 2%.

При этом отгрузки на внешние рынки увеличиваются куда быстрее. Хотя экспорт открыли ещё 20 мая, за границу пока уходит только около 8,4 тыс. тонн в сутки. Плюс 53% относительно мая, но всё ещё в три раза отстаёт от результатов января и февраля.

На нефтебазах запасы все равно превышают прошлогодние показатели, поэтому власти уверены в стабильной ситуации на рынке. По сравнению с концом прошлой недели Аи-92 подешевел на бирже на 617 рублей, до 51,1 тыс. рублей за тонну, Аи-95 наоборот, подорожал почти на тысячу рублей, до 60,2 тыс. за тонну.

Судя по всему, ожидания нефтяников могут удовлетворить и экспорт пролонгируют на июль. На внешние рынки отправляется не так много бензина, если цены в опте не будут расти выше ожиданий, то экспорт можно и оставить.

⚡️ЕС опубликовал новый санкционный список.

В документе к нефтегазовому сектору относится четыре пункта:

Танкеры и транспортировка нефти, всё касается "Совкомфлота":

• Глава "СовКомФлота" Игорь Тонковидов;
• Весь "СовКомФлот" как юридическое лицо;

Нефтесервисные компании:

• "Нефтегазпромстрой"
• "Буровая компания "Евразия
• "Сибирская сервисная компания"

▪️РСПП вышел на защиту газовиков.

Президент союза промышленников и предпринимателей Александр Шохин вступился за газовую индустрию. Камнем преткновения стал рост НДПИ и акциза на газ.

По мнению Шохина, в ближайшие шесть лет газовая индустрия недоберет около 1 трлн рублей инвестиций, в основном проекты по производству аммиака. Поступления акцизов на природный газ, приобретенный для его выпуска, сейчас оцениваются в размере порядка 43 млрд рублей в год.

В 2025 бюджет ожидает уже сумму в 130 млрд рублей, то есть в три раза выше. При этом в целом, судя по законопроекту о федеральном бюджете, власти недосчитаются примерно 518 млрд рублей от отрасли.

До внесения поправок ожидалось, что в этом году нефтегаз принесет в бюджет порядка 11,5 трлн рублей. Так что недосдачу одного решили компенсировать повышением сборов с другого.

Но у РСПП повлиять на это вряд ли получится. Законопроект уже прошел первое чтение, так что его судьба звучит решенной.

Обсуждался бы акциз на газ предварительно, шансов было бы больше.

▪️Нефть сдадут бактериям.

В Новосибирском университете продолжают заниматься вопросом очистки асфальтосмолопарафиновых отложений в оборудовании скважин. В середине мая мы писали про патент на горелку со специальным химическим составом, теперь ученые запатентовали специально выведенные для этой цели бактерии.

Причём в этот раз к разработке неожиданно присоединился Роспотребнадзор, а точнее – подведомственный службе центр "Вектор", который обычно занимается эпидемиологией и вирусологией. Хотя основа технологии как раз по его профилю – микроорганизмы-деструкторы нефти, которых взяли из загрязнённых нефтью почв в ХМАО и ЯНАО.

Бактерии комфортно себя чувствуют и растут при температуре около 10 градусов Цельсия, поэтому вполне комфортно чувствуют себя в скважине. Концентрат с микроорганизмами заливается в скважину и затем за счет насоса начинает циркулировать по оборудованию. В результате проблема того, что для очистки отложений нужно извлекать оборудование и останавливать добычу надолго, отпадает сам собой. Бонусом идет возможность применения для очистки загрязненных почв и воды.

Убрать бактерии из скважины ещё проще – штамм аэробный, для их жизнедеятельности нужен кислород. Так что после остановки подачи воздуха в скважину микроорганизмы умирают, к добыче нефти можно возвращаться. Сейчас разработчики ищут партнёров для полевых испытаний, причем настроены весьма оптимистично. В России технология есть только у них, а с зарубежным нефтесервисом сейчас плохо, даже бактериальным.

▪️Gasum больше не будет покупать российский СПГ.

Вот и первая ласточка 14-го пакета санкций Евросоюза: финская Gasum отказалась от импорта сжиженного природного газа из Росси. Хотя формально изменения не позволяют ей напрямую расторгнуть контракт, компания объявила о форс-мажоре.

В январе отгрузки СПГ уже запретили на крупнейший терминал в Финляндии "Инкоо", но Gasum продолжала импорт.

С российской стороны реализацией занимается совместное предприятие "Газпрома" и НОВАТЭКа (на 49% и 51% соответственно) – "Криогаз-Высоцк". Контракт заключен на принципах "бери или плати", так что минимальные закупки пока приходится продолжать. При этом формальным экспортером числился "Газпром экспорт", т.к. "Криогаз-Высоцк" так и не получил право на поставки энергоносителей на внешние рынки.

До этого уже ходили слухи, что контракт расторгнут, но они не подтвердились. Как оказалось, имели место проблемы с оплатой, так что пока Gasum забирает примерно 40% от 770 тыс. тонн СПГ, которые в год производит "Криогаз-Высоцк".

Учитывая, что площадка производила всего 770 тыс. тонн СПГ в год и была ориентирована на европейских покупателей, её будущее теперь под вопросом. Формально новый пакет санкций запрещает импорт российского СПГ только на терминалы на территории ЕС, не подключенные к общей газовой сети.

Но для этого нужны стабильные покупатели в других странах ЕС, которые не запретят импорт в одностороннем порядке, как это случилось с "Инкоо".

▪️"Восток Ойл" может остаться на 20%.

Речь, конечно же, про налоги. С 2025 года ставка сборов с корпоративной прибыли должна увеличиться на 5%, как раз с 20 до 25%, причем законопроект уже прошел первое чтение в Госдуме. Но в Минфине все же решили сделать некоторых равнее.

Компания до этого публично заявляла, что работает с правительством над стабилизацией налогового режима. В ноябре прошлого года Игорь Сечин в отчётности компании уже проходился по регуляторам. Тогда досталось всем, в основном ЦБ и Минфину. В последнем отчете за май Игорь Сечин заявлял, что дополнительное повышение сборов с и так платящей больше всех отрасли заставит её экономить на инвестициях.

Продавить Минфин на полный откат новой политики, очевидно, не удастся никому, но льготы выбить, похоже, получилось. Учитывая, сколько средств "Роснефть" вложила в проект с 2020 года, хоть какие-то преференции компания получить хочет, тем более прибыль "Восток Ойл" пока не генерирует.

С начала года "Роснефть" успела запустить строительство нового нефтеналивного терминала и нефтеперекачивающих станций, но у всех не заявлены сроки ввода в строй. У компании есть ещё один козырь в рукаве – важность "Восток Ойла" для СевМорПути, который без отгрузок с проекта не уложится в планы по транзиту. Так что побороться за 5% можно, чем меньше будет ставка на прибыль, тем быстрее вернутся инвестиции.

Агрохолдинг бывшего вице-президента ЛУКОЙЛа Алексея Смирнова выиграл суд у застройщика, по вине которого два свиноводческих комплекса в Тверской области были запущены на два года позже расчетного срока.

Агрокомплекс "Коралл" требовал в суде взыскать с ООО "Современные технологии строительства" 837 млн рублей в качестве упущенной выгоды. Из этой суммы суд постановил выплатить 313 млн рублей, но и эти деньги получить вряд ли получится — компания застройщика находится в процессе банкротства, погрязнув в судах с другими контрагентами.

Аграрный бизнес — не новая сфера для Алексея Смирнова. До 2014 году он был собственником компании, занимающейся выращиванием зерновых и масличных культур, а до 2017 года у него был бизнес в молочном животноводстве. В свиноводство он пришел в конце 2019 года, затеяв строительство двух крупных свинокомплексов в Бежецке Тверской области, строительство которых должно было завершиться в 2019-2020 гг., но сроки были сорваны по вине подрядчика.

По итогам 2023 года агрохолдинг «Коралл» получил выручку 12,13 млрд рублей, а чистый убыток составил 1,5 млрд рублей. На компанию приходится 1,8% от всего рынка свинины России — в 2023 году она реализовала 102,2 тыс. тонн продукции в живом весе, заняв 13-е место по объему производства в стране.

▪️Доходы России от нефтегаза в июле вырастут на 50%.

Но есть нюанс – подсчеты публикуют не Минфин или российские аналитики, а Reuters. Всего экспорт энергоресурсов должен принести в бюджет около $9,4 млрд.

Если считать в рублях, то речь идет о 814 млрд в июле против 794 млрд в мае этого года и 529 млрд в июне 2023 года. Частично доходы должно поддержать сокращение, по заявлению СМИ, демпфера на 60 млрд рублей. До этого выплаты по нему только увеличивались, так что причин для снижения пока нет.

В целом на 2024 год правительство заложило доходы федерального бюджета в размере 10,7 трлн рублей от продажи нефти и газа, что на 21% больше, чем в 2023 году.

Свою статистику Минфин должен опубликовать 3 июля, тогда и узнаем, кто считает лучше.

▪️Нижегородский НПЗ ЛУКОЙЛа вернул в строй установку перегонки нефти.

Многострадальный нефтеперерабатывающий завод, похоже, полностью возвращается в работу. Установка пострадала еще в середине марта из-за удара БПЛА.

Причем под удар попала самая мощная – АВТ-6. До пожара она перерабатывала примерно 9 млн тонн нефти в год из 17 млн тонн всех производственных мощностей НПЗ.

До этого компания смогла починить установку каталитического крекинга, которая сломалась еще в середине января.

Если у НПЗ и правда все хорошо, то внутренние цены на топливо вполне могут пойти вниз. Нижегородский НПЗ обеспечивает примерно 11% от всей нефтепереработки в России, поэтому потери для рынки действительно были.

▪️"Транснефть" vs "Роснефть": иск третий

Бесконечно можно смотреть на три вещи: как горит огонь, как течёт вода и как две компании судятся из-за загрязнения нефти хлорорганикой. В этот раз "Транснефть" требует 3,4 млрд рублей, это уже третий иск по одной и той же проблеме.

Корни истории уходят в лето 2021, когда оператор трубопроводов взял пробы нефти. Если даты соответствуют действительности, то подача иска в арбитражный суд связана с истечением сроков давности, поэтому требовать деньги нужно было или сейчас, или никогда.

Первые разбирательства вокруг хлора начались весной 2019 года, когда белорусская сторона заявила о резком падении качества продукта, а затем и вовсе приостановила прокачку нефти. Позже заявили, что четверо сотрудников "Транснефти" вместе с группой поставщиков сливали качественную нефть, а вместо нее закачивали топливо с хлором, чтобы скрыть недостачу.

Стороны начали активно судиться, "Роснефть" требовала 11 млрд рублей, "Транснефть" – всего 2 млрд и компенсировать ущерб иностранным покупателям.

В ноябре 2023 года стороны вроде как договорились и "Роснефть" отозвала иск. К январю конфликт вернулся и в суд отправилось новое заявление от компании Игоря Сечина. В "Транснефти" решили не отставать и тоже начали требовать 5 млрд рублей.

Смогут ли стороны хоть когда-то договориться – неизвестно, но пока ни один иск о хлорной нефти выплатами не закончился.