Денис Илатовский - ГК Дело
На фоне предыдущих спикеров, очень нейтральная тема от Дениса - виртуальная сцепка:))
Тут плюс, что человек хорошо понимающий в экономике, разобрался в инжиниринге и сделал акцент на этой технологической инновации.
Эффект по расчетам Илатовского- 280 млрд.руб
Проверить сложно, думаю что не нарочно, но бумажки или презентации у спикера не было🤷♀️
Разумный комментарий Владимира Совчука на доклад Илатовского, о росте бизнес преимуществ для предприятий, которые производят инновационные вагоны, росте цен на вагоны и затрат для грузоотправителей.
Но это не сильно обеспокоило Илатовского, что в общем и понятно … для группы Дело, как рост затрат грузоотправителей в вагонах, так и прибыль флагманов вагоностроения не сильно интересна… или даже наоборот может быть полезна для роста контейнерной конкурентоспособности.
На фоне предыдущих спикеров, очень нейтральная тема от Дениса - виртуальная сцепка:))
Тут плюс, что человек хорошо понимающий в экономике, разобрался в инжиниринге и сделал акцент на этой технологической инновации.
Эффект по расчетам Илатовского- 280 млрд.руб
Проверить сложно, думаю что не нарочно, но бумажки или презентации у спикера не было🤷♀️
Разумный комментарий Владимира Совчука на доклад Илатовского, о росте бизнес преимуществ для предприятий, которые производят инновационные вагоны, росте цен на вагоны и затрат для грузоотправителей.
Но это не сильно обеспокоило Илатовского, что в общем и понятно … для группы Дело, как рост затрат грузоотправителей в вагонах, так и прибыль флагманов вагоностроения не сильно интересна… или даже наоборот может быть полезна для роста контейнерной конкурентоспособности.
Профессор Осьминин Александр Трофимович д.т.н.
Заместитель председателя ученого совета РЖД
❗️ Опроверг однозначность эффекта и виртуальной сцепки, и роста инновационных вагонов в восточном направлении.
Заместитель председателя ученого совета РЖД
❗️ Опроверг однозначность эффекта и виртуальной сцепки, и роста инновационных вагонов в восточном направлении.
❗️Великолепная презентация Синева Александра (ИПЕМ)
Это самое актуальное, что может быть сегодня с точки зрения развития транспорта и перспектив развития экономики.
Особенно в текущих условиях, когда на нас с одной стороны давят санкции, а с другой финансовый/кредитный дефицит. И кажется, что медленное дрейфование в глобальный кризис - единственная наша возможность и образ будущего.
Александр предлагает двуконтурную модель экономического развития. В которой финансирование инфраструктурных проектов осуществляется по отдельным правилам монетарной политики. Во первых, за счёт денежной эмиссии, а во-вторых, за счёт низких ставок кредитования для этих средств и инфраструктурных проектов.
Риски инфляции преодолеваются здесь через то, что такие средства будут цифровыми, что снизит их прямое перетекание на потребительский рынок.
Я очень хочу коллаборации с ИПЭМ и Синевым по этой теме, например, в рамках проекта МТК Север-Юг.
Надеюсь- это получится их уговорить🤞
Это самое актуальное, что может быть сегодня с точки зрения развития транспорта и перспектив развития экономики.
Особенно в текущих условиях, когда на нас с одной стороны давят санкции, а с другой финансовый/кредитный дефицит. И кажется, что медленное дрейфование в глобальный кризис - единственная наша возможность и образ будущего.
Александр предлагает двуконтурную модель экономического развития. В которой финансирование инфраструктурных проектов осуществляется по отдельным правилам монетарной политики. Во первых, за счёт денежной эмиссии, а во-вторых, за счёт низких ставок кредитования для этих средств и инфраструктурных проектов.
Риски инфляции преодолеваются здесь через то, что такие средства будут цифровыми, что снизит их прямое перетекание на потребительский рынок.
Я очень хочу коллаборации с ИПЭМ и Синевым по этой теме, например, в рамках проекта МТК Север-Юг.
Надеюсь- это получится их уговорить🤞
Forwarded from Vgudok.PRO
Тема: последствия перекрестного субсидирования.
Спикер: Мария Никитина, основатель проекта N.trans Lab.
«Первая и основная трагедия, на мой взгляд, которая разворачивается на железнодорожном транспорте — это опережающий или ничем не обоснованный экономически спрос на развитие железнодорожной инфраструктуры. За 20 лет мы завалили всё углем, и конца этого не видно, у нас третья очередь БАМ, а коллеги говорят, что даже и с третьей очередью у портов на 100 млн больше. Очевидно, что вопрос дефицита инфраструктуры совершенно не решается.
Почему это происходит именно так? Основная причина такого маниакального спроса на рост инфраструктуры со стороны угля заключается в том, что, по сути дела, значительную часть себестоимости угольного бизнеса через тарифы оплачивают другие бизнесы нашей экономики, то есть другие грузоотправители. Средний сетевой тариф раза в два примерно выше, чем угольный. Тариф, например, на перевозки нефти и металлов, которые являются спонсорами всей выручки РЖД, в 4 раза выше, чем угольный.
Когда вы ведёте бизнес, и вам гарантировано, что ваши затраты полностью покрыты, у вас возникнет нормальное желание увеличивать и увеличивать объёмы этого бизнеса. Потому что вам уже гарантировали, что затраты вам покроют другие грузоотправители через тарифную компенсацию.
Второй принципиальный момент — у нас тарифы отделены от правил недискриминационного доступа. Это экономический нонсенс, потому что, по большому счёту, мы отделили спрос от цены. При этом это такой креативный ход ответственных за тарифные решения, потому что когда принимаются решения, кто проедет вперёд или почему РДЛ не собирают достаточно выручки, или почему у нас столько много угля с пониженными тарифными ставками, те, кто отвечают за тарифы, отвечают: мы совершенно ни при чём, это постановление правительства, и по постановлению правительства уголь проезжает вперёд.
Но возникает вопрос: по постановлению правительства, которое определяет приоритетность тех или иных грузов, не сказано, по какому тарифу они должны ехать. И в этом смысле совершенно спокойно условно регулятор или РЖД могут сказать: хорошо, вот на дефицитных направлениях, пожалуйста, вы едете вперёд, но только по среднесетевому тарифу. Я думаю, что ажиотажный спрос на такие направление может сам собой сильно снизиться, если будет такое решение».
Спикер: Мария Никитина, основатель проекта N.trans Lab.
«Первая и основная трагедия, на мой взгляд, которая разворачивается на железнодорожном транспорте — это опережающий или ничем не обоснованный экономически спрос на развитие железнодорожной инфраструктуры. За 20 лет мы завалили всё углем, и конца этого не видно, у нас третья очередь БАМ, а коллеги говорят, что даже и с третьей очередью у портов на 100 млн больше. Очевидно, что вопрос дефицита инфраструктуры совершенно не решается.
Почему это происходит именно так? Основная причина такого маниакального спроса на рост инфраструктуры со стороны угля заключается в том, что, по сути дела, значительную часть себестоимости угольного бизнеса через тарифы оплачивают другие бизнесы нашей экономики, то есть другие грузоотправители. Средний сетевой тариф раза в два примерно выше, чем угольный. Тариф, например, на перевозки нефти и металлов, которые являются спонсорами всей выручки РЖД, в 4 раза выше, чем угольный.
Когда вы ведёте бизнес, и вам гарантировано, что ваши затраты полностью покрыты, у вас возникнет нормальное желание увеличивать и увеличивать объёмы этого бизнеса. Потому что вам уже гарантировали, что затраты вам покроют другие грузоотправители через тарифную компенсацию.
Второй принципиальный момент — у нас тарифы отделены от правил недискриминационного доступа. Это экономический нонсенс, потому что, по большому счёту, мы отделили спрос от цены. При этом это такой креативный ход ответственных за тарифные решения, потому что когда принимаются решения, кто проедет вперёд или почему РДЛ не собирают достаточно выручки, или почему у нас столько много угля с пониженными тарифными ставками, те, кто отвечают за тарифы, отвечают: мы совершенно ни при чём, это постановление правительства, и по постановлению правительства уголь проезжает вперёд.
Но возникает вопрос: по постановлению правительства, которое определяет приоритетность тех или иных грузов, не сказано, по какому тарифу они должны ехать. И в этом смысле совершенно спокойно условно регулятор или РЖД могут сказать: хорошо, вот на дефицитных направлениях, пожалуйста, вы едете вперёд, но только по среднесетевому тарифу. Я думаю, что ажиотажный спрос на такие направление может сам собой сильно снизиться, если будет такое решение».
Рождество под угрозой.
…И опять виновата логистика.
Как и два года назад – в октябре и ноябре 2021 года, когда мировые СМИ писали о том, что из-за global disrupt of chain supplies (нарушения глобальных цепей поставок) и многочисленных забастовок рабочих, может реализоваться сценарий фильма "Похититель Рождества", - сегодня СМИ опять бъют тревогу.
Первой «2+2» сложила Financial Times (FT) и написала, ссылаясь на директора Института экспорта и международной торговли, который представляет интересы импортеров UK, что глобальная предрождественская торговля находится под угрозой из проблем на двух самых важных морских путей – Суэцком и Панамском каналах. Через Суэц - из-за вопросов безопасности и угроз йеменских хуситов, через Панамский канал - из-за непрекращающейся засухи и мелководья. Через них проходит около 50% всех контейнерных перевозок между Северной Америкой и Азией.
На прошлой неделе мы писали про риск разрушения мировых цепочек поставок на главных торговых маршрутах. (Ссылки на посты👉 здесь и 👉здесь).
FT ссылается на ряд источников и приводит следующие цифры. MarineTraffic: в первую неделю декабря Панамский канал пересекли 167 судов по сравнению с 238 в прошлом. Среднее ожидание на рейде до прохода более 12 суток. В итоге суда перенаправляются на маршрут по Суэцу, что увеличивает время в пути между Шанхаем и Нюь Йорком на 5 дней. А если из-за йеменских хуситов, которые угрожают топить не только израильские суда, но и флот всех стран, поддерживающих израильские военные действия в секторе Газа, то время в пути увеличится еще на 6 суток.
Такие вот реалии новой мировой логистики…
…И опять виновата логистика.
Как и два года назад – в октябре и ноябре 2021 года, когда мировые СМИ писали о том, что из-за global disrupt of chain supplies (нарушения глобальных цепей поставок) и многочисленных забастовок рабочих, может реализоваться сценарий фильма "Похититель Рождества", - сегодня СМИ опять бъют тревогу.
Первой «2+2» сложила Financial Times (FT) и написала, ссылаясь на директора Института экспорта и международной торговли, который представляет интересы импортеров UK, что глобальная предрождественская торговля находится под угрозой из проблем на двух самых важных морских путей – Суэцком и Панамском каналах. Через Суэц - из-за вопросов безопасности и угроз йеменских хуситов, через Панамский канал - из-за непрекращающейся засухи и мелководья. Через них проходит около 50% всех контейнерных перевозок между Северной Америкой и Азией.
На прошлой неделе мы писали про риск разрушения мировых цепочек поставок на главных торговых маршрутах. (Ссылки на посты👉 здесь и 👉здесь).
FT ссылается на ряд источников и приводит следующие цифры. MarineTraffic: в первую неделю декабря Панамский канал пересекли 167 судов по сравнению с 238 в прошлом. Среднее ожидание на рейде до прохода более 12 суток. В итоге суда перенаправляются на маршрут по Суэцу, что увеличивает время в пути между Шанхаем и Нюь Йорком на 5 дней. А если из-за йеменских хуситов, которые угрожают топить не только израильские суда, но и флот всех стран, поддерживающих израильские военные действия в секторе Газа, то время в пути увеличится еще на 6 суток.
Такие вот реалии новой мировой логистики…
Минтранс, РЖД и прочие участники рынка с началом отопительного сезон вновь обеспокоены ростом дальности перевозок угля для внутреннего потребления ЖКХ.
Даже есть поручение в адрес Минэнерго:…привести угольщиков в порядок. То есть, заставить их снабжать ТЭЦ с разрезов поблизости.
Не понятно одно, почему угольщиков надо заставлять работать эффективнее? Казалось бы, потребители на внутреннем рынке всегда находятся в преимущественном положении, так как логистические затраты для них объективно ниже, просто по географии (плечо снабжения короче).
Оказывается, что в целом это утверждение верно, но не для нашего угля. У угля, по словам Павла Иванкина, тариф на перевозку на экспорт в 2,5 раза ниже своей среднесетевой ставки, а внутри страны в 1,7 раз выше нее.
Нет бы РЖД обратить внимание на тарифные стимулы, чтобы изменить ситуацию?! И мотивировать уголь естественным путем -ехать по кратчайшему расстоянию и более дешёвому маршруту. Приглядеться к беспрецедентным скидкам на уголь на дальность (см материалы 34 семинара ВШЭ)
- Ан нет! Это не наши методы, нам легкого не надо….Мы будем просить Минэнерго административном путем решить эту проблему, и через колено заставлять угольщиков ехать КОРОЧЕ, НО и ДОРОЖЕ. Зато с пользой для всей дальневосточной логистики, роста пропускных способностей, то есть для того же угля. получается.
Какая-то «Алиса в зазеркалье»?!🤷♀️
Даже есть поручение в адрес Минэнерго:…привести угольщиков в порядок. То есть, заставить их снабжать ТЭЦ с разрезов поблизости.
Не понятно одно, почему угольщиков надо заставлять работать эффективнее? Казалось бы, потребители на внутреннем рынке всегда находятся в преимущественном положении, так как логистические затраты для них объективно ниже, просто по географии (плечо снабжения короче).
Оказывается, что в целом это утверждение верно, но не для нашего угля. У угля, по словам Павла Иванкина, тариф на перевозку на экспорт в 2,5 раза ниже своей среднесетевой ставки, а внутри страны в 1,7 раз выше нее.
Нет бы РЖД обратить внимание на тарифные стимулы, чтобы изменить ситуацию?! И мотивировать уголь естественным путем -ехать по кратчайшему расстоянию и более дешёвому маршруту. Приглядеться к беспрецедентным скидкам на уголь на дальность (см материалы 34 семинара ВШЭ)
- Ан нет! Это не наши методы, нам легкого не надо….Мы будем просить Минэнерго административном путем решить эту проблему, и через колено заставлять угольщиков ехать КОРОЧЕ, НО и ДОРОЖЕ. Зато с пользой для всей дальневосточной логистики, роста пропускных способностей, то есть для того же угля. получается.
Какая-то «Алиса в зазеркалье»?!🤷♀️
Telegram
N.Trans Lab
Совершенно новый мир, с которым я познакомилась благодаря N.trans Lab - видоепродакшн.
Без вынужденной необходимости популяризировать проблемы транспортной отрасли, такого знакомства бы не произошло…
Как сказал один мой знакомый оператор: «мы с разных планет!»
Сегодня в гостях у N.trans Lab был действительно долгожданный гость, уникальный эксперт логистического рынка с самой большой буквы - Анатолий Голомолзин
… но вот я одновременно, и неожиданно🤷♀️, очень рада возможности, пообщаться с ребятами из моего видеопродакшна. Поболтать с операторами о прелестях сьемки «Дрифт гонок» Посплетничать о В.Гай Генманике:)
К тому, что я могу расти как логист и отраслевой эксперт- за более чем 20-тилетнюю работу в логистике, я по чуть-чуть привыкла - и оценить это вы сможете из нашего диалога с Анатолием Николаевичем (см интервью на нашем канале скоро)
Но вот роль интервьюера, ведущей, видеоблогера - это для меня КРУТЕЙШИЙ вызов, и подарок судьбы!
Ребята - операторы & Ко, ОГРОМНОЕ СПАСИБО!
Без вынужденной необходимости популяризировать проблемы транспортной отрасли, такого знакомства бы не произошло…
Как сказал один мой знакомый оператор: «мы с разных планет!»
Сегодня в гостях у N.trans Lab был действительно долгожданный гость, уникальный эксперт логистического рынка с самой большой буквы - Анатолий Голомолзин
… но вот я одновременно, и неожиданно🤷♀️, очень рада возможности, пообщаться с ребятами из моего видеопродакшна. Поболтать с операторами о прелестях сьемки «Дрифт гонок» Посплетничать о В.Гай Генманике:)
К тому, что я могу расти как логист и отраслевой эксперт- за более чем 20-тилетнюю работу в логистике, я по чуть-чуть привыкла - и оценить это вы сможете из нашего диалога с Анатолием Николаевичем (см интервью на нашем канале скоро)
Но вот роль интервьюера, ведущей, видеоблогера - это для меня КРУТЕЙШИЙ вызов, и подарок судьбы!
Ребята - операторы & Ко, ОГРОМНОЕ СПАСИБО!
Статья о ПНД, которая вышла во 👉Вгудке вчера.
Во-первых, респект журналистам, ребята поняли меня лучше, по-моему, чем я сама👍
Во-вторых, наметился пул несогласных (Пастернака не читал, но осуждаю:)). Почти каждый день я слышу - «Мария, мы будем с Вами спорить»,- «у нас другое мнение», или
- «мнение редакции не совпадает …» Но аргументов за такими вводными пока не следует… а хотелось бы, так как именно в споре рождается истина … И это, как раз, третий любопытный момент, этой статьи:
в первой редакции мою позицию сравнивали с Цицероном. Но во втором варианте публикации (пока я листала) сравнение изменили на Катона Старшего в борьбе за Карфаген.
И по-моему, это сильно меняет коннотацию - Цицерон, последовательный и даже непревзойденный борец за ценности Рима, а Марк Порций Катон в борьбе за Карфаген больше популист, олицетворяющий здесь борьбу с утратившим силу стереотипом.
Но я возможно, не права ..тут дело за историками. Хотя разобраться - любопытно
И спасибо за оба варианта коллегам и журналистам 🫶
Во-первых, респект журналистам, ребята поняли меня лучше, по-моему, чем я сама👍
Во-вторых, наметился пул несогласных (Пастернака не читал, но осуждаю:)). Почти каждый день я слышу - «Мария, мы будем с Вами спорить»,- «у нас другое мнение», или
- «мнение редакции не совпадает …» Но аргументов за такими вводными пока не следует… а хотелось бы, так как именно в споре рождается истина … И это, как раз, третий любопытный момент, этой статьи:
в первой редакции мою позицию сравнивали с Цицероном. Но во втором варианте публикации (пока я листала) сравнение изменили на Катона Старшего в борьбе за Карфаген.
И по-моему, это сильно меняет коннотацию - Цицерон, последовательный и даже непревзойденный борец за ценности Рима, а Марк Порций Катон в борьбе за Карфаген больше популист, олицетворяющий здесь борьбу с утратившим силу стереотипом.
Но я возможно, не права ..тут дело за историками. Хотя разобраться - любопытно
И спасибо за оба варианта коллегам и журналистам 🫶
Консолидация в транспортной отрасли продолжается.
Сегодня стало известно о том, о чем весь рынок говорит и ждет уже несколько лет. О смене собственников ОВК - банксторов на отраслевиков. С тех, кто мыслил исключительно категориями кредит/дебит и годовой бонус на тех, кто думает категориями развития производства, товара и рынка.
В итоге акции ОВК в моменте сегодня утром подорожали на 21%. Именно такая реакция рынка на продажу банком непрофильных активов «Траста», владевшего более 93% акций ОВК, «профильному» инвестору.
Кто стоит за этим обозначением «профильного инвестора» мы пока не знаем, но список кандидатов известен давно.
Вначале, когда группа ИСТ выходила из актива, все думали (все были уверены), что новым собственником станет Ростех, который через УВЗ уже владел около 10% ОВК и делал заявления о необходимости консолидации рынка вагоностроения. Помните, глава Ростеха Чемезов даже писал письма на имя президента. Но у него не получилось договориться с банкирами.
Возглавивший банк Открытие Михаил Задорнов не проявлял гибкость и понимания проблем отрасли, а ЦБ через главу банка Траст говорил о необходимости вернуть ЦБ его средства потраченные на санацию Открытия.
Еще один записной претендент на Тихвин – Трансмашхолдинг и/или его акционер Андрей Бокарев. Для ТМХ включение ОВК в свой контур выглядит наиболее логично.
Производитель вагонов с повышенной нагрузкой закрывало бы железнодорожную тему для акционеров ТМХ с точки зрения производимой номенклатуры ж\д подвижного состава. Плюс к этому, часть акционеров ТМХ владеют крупными угольными, металлургическими, портовыми и перевозочными активами. И этой части бизнеса нужны грузовые вагоны на 25 т в условиях дефицита провозных мощностей. И они способны продвинуть на рынок перспективные разработки ОВК на 27 т и более.
Ну, и третий кандидат – Альтайвагонзавод и его видимые и скрытые акционеры и интересанты в лице Центра развития портовой инфраструктуры (читай Роттенберги) и РЖД, которые покровительствуют этому производителю.
Продавец банк Траст устами своего главы Александра Соколова заявляет, что сделка закрыта через прямую продажу без объявления торгов, деньги получены, детали не раскрываются из соображений «важности этой сделки для государства». Что неудивительно, поскольку, цитата, - «это системообразующее предприятие в вагоностроении, ОВК на сегодня занимает более 80% рынка в сегменте инновационного вагоностроения.
Объективно для страны это стратегический актив».
Согласимся и заметим лишь, что таковым ТВСЗ являлся и год, и пять назад, когда банкстеры фактически заморозили его развитие. По всей видимости, СВО и новая геполитическая и логистическая реальность внесла коррективы в позицию.
⚡️А теперь вопрос нашей аудитории, на кого ставите в гонке победителей:
- ТМХ/Бокарев
- УВЗ/Чемезов
- Алтайвагон/Роттенберги
Сегодня стало известно о том, о чем весь рынок говорит и ждет уже несколько лет. О смене собственников ОВК - банксторов на отраслевиков. С тех, кто мыслил исключительно категориями кредит/дебит и годовой бонус на тех, кто думает категориями развития производства, товара и рынка.
В итоге акции ОВК в моменте сегодня утром подорожали на 21%. Именно такая реакция рынка на продажу банком непрофильных активов «Траста», владевшего более 93% акций ОВК, «профильному» инвестору.
Кто стоит за этим обозначением «профильного инвестора» мы пока не знаем, но список кандидатов известен давно.
Вначале, когда группа ИСТ выходила из актива, все думали (все были уверены), что новым собственником станет Ростех, который через УВЗ уже владел около 10% ОВК и делал заявления о необходимости консолидации рынка вагоностроения. Помните, глава Ростеха Чемезов даже писал письма на имя президента. Но у него не получилось договориться с банкирами.
Возглавивший банк Открытие Михаил Задорнов не проявлял гибкость и понимания проблем отрасли, а ЦБ через главу банка Траст говорил о необходимости вернуть ЦБ его средства потраченные на санацию Открытия.
Еще один записной претендент на Тихвин – Трансмашхолдинг и/или его акционер Андрей Бокарев. Для ТМХ включение ОВК в свой контур выглядит наиболее логично.
Производитель вагонов с повышенной нагрузкой закрывало бы железнодорожную тему для акционеров ТМХ с точки зрения производимой номенклатуры ж\д подвижного состава. Плюс к этому, часть акционеров ТМХ владеют крупными угольными, металлургическими, портовыми и перевозочными активами. И этой части бизнеса нужны грузовые вагоны на 25 т в условиях дефицита провозных мощностей. И они способны продвинуть на рынок перспективные разработки ОВК на 27 т и более.
Ну, и третий кандидат – Альтайвагонзавод и его видимые и скрытые акционеры и интересанты в лице Центра развития портовой инфраструктуры (читай Роттенберги) и РЖД, которые покровительствуют этому производителю.
Продавец банк Траст устами своего главы Александра Соколова заявляет, что сделка закрыта через прямую продажу без объявления торгов, деньги получены, детали не раскрываются из соображений «важности этой сделки для государства». Что неудивительно, поскольку, цитата, - «это системообразующее предприятие в вагоностроении, ОВК на сегодня занимает более 80% рынка в сегменте инновационного вагоностроения.
Объективно для страны это стратегический актив».
Согласимся и заметим лишь, что таковым ТВСЗ являлся и год, и пять назад, когда банкстеры фактически заморозили его развитие. По всей видимости, СВО и новая геполитическая и логистическая реальность внесла коррективы в позицию.
⚡️А теперь вопрос нашей аудитории, на кого ставите в гонке победителей:
- ТМХ/Бокарев
- УВЗ/Чемезов
- Алтайвагон/Роттенберги