└ 참 방송하기 쉽죠잉 ㅋㅋㅋㅋ

트럼프 대통령: 한화 필리조선소 Golden Defender 건조 승인

- MASGA 외 미군 Golden Dome 방공망 프로젝트까지 협업 확대
- 기존 다목적 함정 디자인을 Missile Monitor Ship 으로 변경 활용
- 한화 Defense USA CEO : 연간 건조 캐파 3척 > 10-20척 확장 시사

WASHINGTON — Hanwha Philly Shipyard will construct a new missile range instrumentation vessel, dubbed Golden Defender to support the Pentagon’s Golden Dome missile shield system, the head of the Office of Management and Budget said today
. 
“This new ship will not only support the president’s policies of restoring American maritime dominance, but also support the president’s Golden Dome missile defense system over the entirety of our nation,” Vought said.

https://breakingdefense.com/2026/07/new-golden-defender-missile-monitor-ship-to-be-built-at-hanwha-philly-shipyard/

논의를 하는게 웃긴 일인데 뭐 논의 한적없다고 정부에서 공식적으로 발표를 하냐 ㅋㅋㅋㅋ

https://n.news.naver.com/article/056/0012220538

The House of Saud : 사우디 방공망 요격능력 위기 심각성 보도

7월13일부터 사우디는 후티 드론 미사일 요격 중단

The coalition has not launched a single airstrike against Yemen since July 13. On that date, six Houthi ballistic missiles and drones struck Abha International Airport and King Khalid Air Base at Khamis Mushait. No retaliatory strike followed, extending a four-year air pause that had held since the 2022 UN-brokered truce.

패트리어트 미사일 재고 수준 -86% 감소 (약 400발)

Saudi Arabia’s PAC-3 interceptor stockpile has fallen to approximately 400 rounds from an original inventory of 2,800 — a drawdown of 86 percent over roughly 38 days of high-intensity combat in March and April 2026. CSIS analysts described the depletion rate as without precedent in the system’s operational history. Lockheed Martin’s Camden, Arkansas production facility cannot deliver replacement rounds before 2028. At the consumption rates observed during the March-April period, the remaining 400 interceptors could be exhausted within two to six weeks of renewed high-intensity engagement.

반면 후티 반군 아람코 정유시설까지 공격 확대 시사

Ansarullah’s political bureau has named Saudi Aramco’s oil infrastructure as a target set — oil wells, transmission lines, tankers, refineries, exporting ports, and petrochemical plants — in a statement timed to arrive when Saudi Arabia’s air defenses cannot answer the threat. Hizam al-Assad published the list on July 18, one day after Abdul Malik al-Houthi declared all Saudi oil facilities legitimate targets in a televised address, and five days after six Houthi ballistic missiles struck Abha International Airport without drawing a single coalition airstrike in response.

파키스탄 HQ-9 중국산 방공시스템 사실상 무용지물

Pakistan’s HQ-9 battery operates outside Saudi Arabia’s integrated air defense system. Yanbu, the kingdom’s only Red Sea oil export terminal bypassing the Strait of Hormuz, is running above its sustainable capacity ceiling. The threat exploits a defense vacuum that is structural, not temporary. Pakistan’s HQ-9 battery at PSAB has yet to record a confirmed combat intercept

사우디 주요 원유시설 대부분 후티의 공격 범위에 위치

The Washington Institute for Near East Policy confirmed that the Sammad-3 loitering munition can reach Saudi targets as far as 900 miles from northern Yemen, and the Zulfiqar ballistic missile — a Fateh-110 derivative — has a range of 1,400 km, placing every named category inside the engagement envelope.

Abqaiq is the world’s largest crude oil processing and stabilization plant. Its capacity — 7 million barrels per day — accounts for more than half of Saudi Arabia’s total crude output. Every barrel of Saudi crude from the Eastern Province’s Ghawar, Shaybah, and Khurais fields passes through Abqaiq before reaching an export terminal or the East-West Pipeline.

이란과 유사한 드론+미사일 섞어쏘기 따른 재고 고갈

The saturation problem compounds the stockpile problem. PAC-3 is designed to engage one target per interceptor — each incoming drone, cruise missile, or ballistic reentry vehicle requires its own round. A saturation attack combining Sammad-3 drones, Quds-2 cruise missiles, and Zulfiqar ballistic missiles across multiple Aramco facilities simultaneously would force PAC-3 operators to allocate from a finite pool across multiple axes. At 400 remaining rounds distributed across the kingdom’s entire air defense network, the arithmetic does not support sustained defense of even one major facility against a multi-vector saturation attack.

2-5월 상황과 달리 원유 공급 차질 장기화 리스크 부각

The paradox is familiar to any energy-exporting state under military threat: a strike on its own infrastructure would likely spike crude prices and increase revenue per barrel on surviving output — but only if the disruption is temporary and the market trusts the restoration timeline. A sustained disruption, or one that damages the East-West Pipeline’s Abqaiq origin point, would reduce both volume and market confidence simultaneously. The 2019 attack took weeks to repair into a benign fiscal environment. The 2026 version has no such buffer.

https://houseofsaud.com/the-houthis-named-what-saudi-arabia-cannot-defend/

억.... 태원이형 천조국에 갔다가 CIA 비밀기지라도 끌려갔다왔어??

https://m.etnews.com/20260719000064

알고리즘에 왜 이게 뜨냐....

All time Low..

https://www.youtube.com/watch?v=5wUd_7Hbxvw

본인회사 직원을 대놓고 믿지말라하네 ㅋㅋㅋㅋ

https://www.mk.co.kr/news/society/12101811

고개 좀 돌리봐봐~ 방산주가 보일끼야 ㅋㅋ

Defence expenditure is projected to rise to €454 billion in 2026, or 2.4% of GDP, underscoring Europe's unprecedented rearmament drive.

https://www.escudodigital.com/en/defense/europe/eu-defence-spending-to-hit-454-billion-in-2026-as-europe-accelerates-rearmament.html

이번 주도 가봅시다..

[삼성전자, 로봇 역량 ‘하나’로…로봇사업부 출범 채비]

- 16일 삼성전자는 DX부문 산하의 ‘미래로봇추진단’과 선행 연구개발(R&D) 조직인 삼성리서치 내 로봇인재, 생산기술연구소 등 여러 갈래로 분산된 로봇 R&D 및 사업화 조직을 통합한 전담 조직을 공식 출범할 예정이다.

- 이후 독자적인 생산라인을 갖추고 수익성이 확보되면 정식 ‘사업부’로 승격하는 방안도 검토 중이다.

- 조직 통합과 인력 재배치를 앞두고 삼성전자 사업지원실 소속 경영진단팀이 로봇 조직들을 대상으로 대대적인 경영진단을 벌이기도 했다.

- 업계에선 이르면 올 하반기 삼성전자가 만든 로봇이 자사 생산라인에 투입될 거란 관측도 나온다.

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https://www.joongang.co.kr/article/25445724

[7/20, Kiwoom Weekly, 키움 전략 한지영]

"연쇄 폭락 이후 하단 테스트 구간”
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<Weekly Three Points>

a. 휴장 기간(15~16일) 미국 증시는 TSMC 호실적에도, AI 수요 불안 지속, 중국 AI 업체들과 경쟁 심화 우려, 호르무즈 해협 불확실성 등으로 하방 압력을 받으면서 약세 마감(2거래일 누적 등락률, 다우 -0.2%, S&P500 -0.5%, 나스닥 -1.5%, 필라델피아 반도체 지수 -4.3%).

b. 코스피의 12개월 선행 PER은 5.8배로 20년 이래 최저치까지 내려온 만큼, 6,000pt 초중반 레벨에서 하방 지지력을 확보해 나갈 예정.

c. 주중 최대 이벤트는 알파벳 실적으로, 26~27년 CAPEX 가이던스 변화, 클라우드 중심의 본업 수익성 개선 여부가 중요할 전망

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0.

이번주 코스피는 1) 휴일 기간 중 미국, 일본 반도체주 약세, 2) 미-이란 지정학적 갈등, 3) 알파벳, 인텔, 테슬라 등 미국 빅테크 실적, 4) 현대차, 두산에너빌리티, KB금융 등 국내 주요 기업 실적, 5) 단일종목레버리지 규제 발표 이후 관련 수급 변화 등에 영향을 받으면서 하방 지지력 테스트 구간에 돌입할 전망(주간 코스피 예상 레인지 6,300~7,300pt).

1.

7월 이후 코스피는 고점 대비 약 -25.2%를 기록하며, 기술적인 약세장에 진입한 상황.

여기에 삼성전자(고점대비 -29.7%), SK하이닉스(-36.9%), 삼성전기(-43.7%) 등 주도주들이 30~40% 급락을 맞았다는 점이 체감상 하락의 강도를 키우고 있는 모습.

문제는 이미 알려진 악재에 시장이 민감하게 반응하고 있다는 것임.

CXMT 상장, 미국 내 데이터센터 건설 지연, 반도체의 이익 증가율 둔화 등 지난주 조정 유발 재료들이 그에 해당.

이들은 상반기에도 여러 차례 노출됐던 재료였지만, 당시에는 반도체 이익 레벨업, AI 내러티브 확산, 코스피 지수 상향 조정 릴레이 등 상승 논리들이 이를 상쇄시키면서 강세장을 견인해오기는 했음.

2.

이제는 기존과 달리 시장의 반응 함수가 변하고 있는 상태.

상반기 역대급 폭등에 대한 차익실현 욕구 및 주가 되돌림 압력 점증, 반도체를 둘러싼 부정적인 내러티브 및 레버리지발 수급 혼란 등으로 인한 연쇄 급락이 시장의 기초체력을 약화시키고 있기 때문.

이로 인해 시간이 지날수록 시장 스스로가 팔고 싶은 악재를 소환하고 있는 악순환의 고리를 만들어 내고 있는 실정.

앞으로 그 악순환을 어떤 식으로 풀어 나갈지가 중요해진 시점.

일단 코스피의 12개월 선행 PER은 5.8배로 08년 금융위기 저점 포함해 20년 이래 최저치까지 내려올 정도로 낙폭이 과도한 상태.

따라서, 6,000pt 초중반 레벨에서 하방 지지력을 확보해 나갈 것이며, 주중 예정된 주요 이벤트를 통해 최근 연쇄 급락분을 얼마나 만회해 나갈 수 있는지가 관건.

3.

이번주부터 시작하는 AI 업체들의 실적 시즌은 AI 수요의 지속성과 반도체주의 디레버리징 및 디레이팅 국면 탈출 여부를 동시에 점검하는 분기점이 될 것으로 판단.

주 후반 23일(목) 예정된 알파벳 실적에서는 이들의 26~27년 CAPEX 가이던스 변화, 클라우드 중심의 본업 수익성 개선 여부가 중요할 전망.

클라우드 고성장이 유지되는 가운데 CAPEX 가이던스까지 유지 또는 상향될 시 AI 수요 우려를 덜어 낼 수 있을 것으로 판단.

TPU 등 자체 AI 가속기 수요의 견조함이 확인된다면, 이는 HBM 뿐만 아니라 범용 DRAM 수요의 중장기 가시성을 높인다는 점에서 국내 반도체주에 긍정적인 재료가 될 예정.

24일(금) 인텔 실적에서는 데이터센터 매출 증가율보다 서버 CPU 출하량이 실제로 회복되고 있는지가 관전 포인트.

최근 올해 이들의 실적 개선은 평균판매가격 상승에 의존한 측면이 있었던 만큼, 이번 분기에 서버 출하량까지 반등할 시 AI 데이터센터 투자가 GPU와 HBM에 국한되지 않고 CPU와 범용 메모리로 확산되고 있다는 신호로 작용할 전망.

4.

국내에서는 현대차, 두산에너빌리티, KB금융 등 주력 업종이었던 로보틱스, 원전, 은행 내 대장 실적이 대기 중에 있음.

현재 코스피는 반도체주가 만들어 내는 주가 조정 및 변동성 증폭 환경에 놓여있으나, 비 반도체 관련 업종들이 동반 급락을 맞는 과정에서 가격 메리트가 생성된 상태.

이 같은 현상은 주중 비 반도체 업종들의 실적이 개별 반등의 촉매로 작용할 가능성을 내포하고 있기에, 주 후반으로 갈수록 업종별 반등 탄력이 상이해질 것으로 판단.

5.

지난 금요일 발표된 단일종목 레버리지 규제가 반도체 수급 변동성을 완화시킬 수 있는지도 관전 포인트.

신규 상장 중단, 광고 금지는 즉시 시행되지만, 예탁금 상향(1,000만원->3,000만원), 괴리율 관리(3% -> 2%), 매매수량 단위 변경(1좌 -> 20좌) 등 주요 규제안들은 8월부터 순차적으로 도입될 예정.

이는 규제 발표 직후인 금주 월요일부터 실질적인 단일종목 레버리지의 부작용을 해소하는 데에는 한계점이 발생할 수 있음을 시사.

기존에 시장에서 거론됐던 레버리지 배율 축소, 기존 단일종목 레버리지 신규 설정 제약 등과 같은 방안들이 포함되지 않은 점도 마찬가지.

6.

그러나 이번 규제안으로 레버리지 베팅 추가 과열을 억제할 수 있다는 점이나, 이들 단일종목 레버리지의 전체 AUM이 6월 말 16조원을 고점으로 현재 10조원 수준으로 감소한 점도 주목할 필요.

AUM 규모와 리밸런싱 충격이 비례하는 경향이 있기에, 7월 1~2주차에 비해 이들이 만들어내는 증시 전반으로 확산되는 수급 변동성 증폭 현상이 덜해질 가능성이 있기 때문.

현재는 레버리지발 수급 이슈보다 반도체 업황 본연의 내러티브, 펀더멘털 회복 여부가 급선무인 만큼, 기업 실적 이벤트에 무게중심을 두고 가는 것이 적절.

https://www.kiwoom.com/h/invest/research/VMarketSWDetailView?sqno=792

프리 -3.8%

나선 /

중동에서 하이마스 사라지면 다연장 로켓 공백은 누가 메꾸나?

나선 /

아~주 양호

[하나/에너지화학/윤재성] 효성티앤씨: 회복 사이클 진입으로 컨센 24% 상회 전망

▶ 보고서: https://bit.ly/4pBKw5S


▶ 2Q26 영업이익 컨센 24% 상회 전망

- 영업이익 1,618억원(QoQ +88%, YoY +121%)으로 컨센(1,305억원) 24% 상회 전망. 스판덱스/PTMG의 대폭 개선과 나일론/폴리의 흑자전환 덕분

- 스판덱스/PTMG 1,484억원(QoQ +96%, OPM +19.7%)으로 개선 추정

- 중국법인(26만톤/년)의 판가/판매량 각각 +15%/+10% 이상 상승 추정. 판가 상승 국면에서 긍정적인 래깅효과도 일부 발생한 영향


▶ 3Q26 영업이익 QoQ -13%로 축소되나, YoY +150% 높아

- 영업이익 1,404억원(QoQ -13%, YoY +150%) 예상. 중국의 비수기 영향으로 물량/판가 소폭 약세 시현 예상

- 하지만, 중국 스판덱스 증설 사이클 종료와 중국 재고일수 30일 중후반으로 건전한 상황 등을 감안할 때, 사이클 회복의 방향성은 우상향

- 스판덱스/PTMG 1,263억원(QoQ -15%, OPM +17.7%) 추정. 비수기에 따른 물량 감소 및 전분기에 발생한 긍정적 래깅효과 일부 제거 영향


▶ 2026년 영업이익 YoY +111% 증가. PER 4.5배에 불과

- BUY, TP 59만원 유지

- 중국 스판덱스 업황 회복 국면 진입. 대규모 증설 사이클 종료와 일부 업체의 구조조정 영향. 반면, 중국 수요는 꾸준히 CAGR +10% 이상 증가

- 중국 스판덱스 재고일수는 2025년 초 50일 초에서 현재 38일로 대폭 축소되고, 가동률도 70% 대에서 80% 중반까지 상승하면서 가격 상승세를 지지

- 단기 계절적 요인을 제외하고 향후 수 년간 이어질 회복 사이클에 주목할 필요

- 2026년 영업이익 5,293억원(YoY +111%)으로 대폭 증가할 전망이나, 주가는 YTD +22% 상승에 불과

- 게다가, 사이클 회복 초입에서 PER은 4.5배에 불과하며, PBR은 0.7배로 ROE 16% 대비 절대 저평가 상태

- 2026~27년 추정치를 25% 가량 상향하나, 보수적 관점에서 TP는 유지. 그럼에도 여전히 TP 대비 주가 Upside는 +117%로 높아



** 하나증권/에너지화학/윤재성

https://t.iss.one/energy_youn

효성티앤씨 : 업황 개선 기대감으로 올랐다가 태초마을로 회귀. 오늘 보고서와 함께 숫자로 증명하는 시기 도래.

너무 숨었네

https://pharm.edaily.co.kr/News/Read?newsId=01315286645516488&mediaCodeNo=257

└ 이...김... 아 그만해야지. 무서워