#MTSS #market_update
МТС. Технический расклад на первую неделю года
Акции МТС на прошлой торговой сессии упали на 0,48%. Цена на закрытии составила 247,65 руб. Бумаги торговались хуже рынка. Объем торгов достиг 0,58 млрд руб.
Краткосрочная картина
•В течение недели бумаги пришли к нижней границе консолидации 246–254. Часовая структура указывает на цели роста 257,5–258,7. Этот сценарий актуален, пока нет слома минимума 245,85. Дополнительно на дневном графике есть цели 259,5–261.
•Техническая картина часового графика сейчас на стороне продавцов. Для возобновления роста нужен проход выше отметки 254,7.
•Кривая RSI дневного графика на отметке 38 п. На 4-часовом таймфрейме цена под 50- и 200-дневной скользящей средней. В первую очередь следим за структурой графика и уровнями: 254,7 и 245,85.
Уровни сопротивления: 254,7 / 286,3 / 303
Уровни поддержки: 245,85 / 241 / 238
Дивиденды
•Компания объявила высокие дивиденды за 2022 г. и выплатила 34,29 руб. на акцию (доходность +10,81%).
•28 июня состоялся дивидендный гэп, снижение оказалось на 2% больше размера выплат. Это не самый позитивный сигнал для бумаг, отражающий невысокий спрос. По опыту предыдущих месяцев можно сказать, что в большинстве случаев гэпы у компаний оказывались меньше величины дивидендов.
•В 2023 г. ожидаем продолжения дивидендных выплат, особенно с учетом потребности в денежном потоке материнской АФК Система. Акции МТС остаются консервативной дивидендной фишкой.
МТС. Технический расклад на первую неделю года
Акции МТС на прошлой торговой сессии упали на 0,48%. Цена на закрытии составила 247,65 руб. Бумаги торговались хуже рынка. Объем торгов достиг 0,58 млрд руб.
Краткосрочная картина
•В течение недели бумаги пришли к нижней границе консолидации 246–254. Часовая структура указывает на цели роста 257,5–258,7. Этот сценарий актуален, пока нет слома минимума 245,85. Дополнительно на дневном графике есть цели 259,5–261.
•Техническая картина часового графика сейчас на стороне продавцов. Для возобновления роста нужен проход выше отметки 254,7.
•Кривая RSI дневного графика на отметке 38 п. На 4-часовом таймфрейме цена под 50- и 200-дневной скользящей средней. В первую очередь следим за структурой графика и уровнями: 254,7 и 245,85.
Уровни сопротивления: 254,7 / 286,3 / 303
Уровни поддержки: 245,85 / 241 / 238
Дивиденды
•Компания объявила высокие дивиденды за 2022 г. и выплатила 34,29 руб. на акцию (доходность +10,81%).
•28 июня состоялся дивидендный гэп, снижение оказалось на 2% больше размера выплат. Это не самый позитивный сигнал для бумаг, отражающий невысокий спрос. По опыту предыдущих месяцев можно сказать, что в большинстве случаев гэпы у компаний оказывались меньше величины дивидендов.
•В 2023 г. ожидаем продолжения дивидендных выплат, особенно с учетом потребности в денежном потоке материнской АФК Система. Акции МТС остаются консервативной дивидендной фишкой.
#AGRO #MTSS #market_update
Две интересные бумаги на следующую неделю
Разберём две российские бумаги, которые на данный момент выглядят максимально интересно
Русагро
Русагро 4 марта планирует опубликовать финансовые результаты по МСФО за IV квартал 2023 г. Отчет ожидается сильным — ранее компания опубликовала операционные результаты, показав рост выручки на 76% год к году (г/г). Отчасти столь сильная динамика связана с консолидацией НМЖК, позитивный вклад оказал и рост объемов продаж в сахарном и с/х сегментах. Чистая прибыль может показать кратный рост к низкой базе 2022 г. В финансовом отчете в фокусе — EBITDA и чистая прибыль. Кроме того, важен будет конференц-звонок компании, который пройдет в тот же день в 16:00 МСК. Менеджмент может поделиться апдейтами по процессу редомициляции — это наиболее важный аспект в инвестиционном кейсе на текущий момент. Переезд в РФ или дружественную юрисдикцию позволит возобновить выплату дивидендов.
Техническая картина в акциях Русагро преимущественно нейтральная, бумаги находятся в волатильной консолидации с начала 2024 г. Сигналов по осцилляторам пока не просматривается. Финансовые результаты могут стать драйвером для роста акций, особенно учитывая ожидаемые сильные показатели. Если негативных сюрпризов не будет, возможен подъем к 1480 руб. или выше. Многое будет зависеть и от новостей по редомициляции.
МТС
5 марта компания МТС опубликует финансовый отчет по МСФО за IV квартал. В фокусе динамика EBITDA, свободного денежного потока, а также долговая нагрузка. В целом результаты ожидаются сильными. По оценкам, EBITDA вырастет на 5% год к году, а чистая прибыль увеличится в 2,2 раза к уровню 2022 г.
Возможно, появится информация по двум ключевым моментам в кейсе МТС: IPO МТС Банка и дивидендам за 2023 г. Выход МТС Банка на IPO позитивен для МТС, так как позволит раскрыть стоимость актива — оценка банка за периметрами МТС должна быть выше, чем в структуре группы. Появление большей конкретики по срокам, целям и ожидаемой оценке могут стать локальными драйверами для роста акций МТС.
В плане дивидендов есть небольшая неопределенность: у МТС до сих пор нет актуальной дивполитики, хотя предыдущая прекратила действовать еще в 2021 г. Сейчас у участников рынка нет ожиданий сильного роста/снижения дивидендов относительно уровней прошлого года (33,85 руб. на акцию), однако формализация подхода была бы воспринята позитивно.
В акциях МТС намечается откат после импульса роста в последние дни на новостях о готовящемся IPO МТС Банка. RSI дает сигнал на продажу, однако вряд ли стоит ожидать сильной коррекции — разгрузка может пройти в боковике. В перспективе ближайших месяцев возможен подъем котировок в зону 300–305 руб., однако, здесь многое будет зависеть от параметров IPO. Вероятность движения выше 315 руб. низкая — для этого может потребоваться снижение процентных ставок в экономике, которые сильно влияют на привлекательность консервативных дивидендных фишек.
Две интересные бумаги на следующую неделю
Разберём две российские бумаги, которые на данный момент выглядят максимально интересно
Русагро
Русагро 4 марта планирует опубликовать финансовые результаты по МСФО за IV квартал 2023 г. Отчет ожидается сильным — ранее компания опубликовала операционные результаты, показав рост выручки на 76% год к году (г/г). Отчасти столь сильная динамика связана с консолидацией НМЖК, позитивный вклад оказал и рост объемов продаж в сахарном и с/х сегментах. Чистая прибыль может показать кратный рост к низкой базе 2022 г. В финансовом отчете в фокусе — EBITDA и чистая прибыль. Кроме того, важен будет конференц-звонок компании, который пройдет в тот же день в 16:00 МСК. Менеджмент может поделиться апдейтами по процессу редомициляции — это наиболее важный аспект в инвестиционном кейсе на текущий момент. Переезд в РФ или дружественную юрисдикцию позволит возобновить выплату дивидендов.
Техническая картина в акциях Русагро преимущественно нейтральная, бумаги находятся в волатильной консолидации с начала 2024 г. Сигналов по осцилляторам пока не просматривается. Финансовые результаты могут стать драйвером для роста акций, особенно учитывая ожидаемые сильные показатели. Если негативных сюрпризов не будет, возможен подъем к 1480 руб. или выше. Многое будет зависеть и от новостей по редомициляции.
МТС
5 марта компания МТС опубликует финансовый отчет по МСФО за IV квартал. В фокусе динамика EBITDA, свободного денежного потока, а также долговая нагрузка. В целом результаты ожидаются сильными. По оценкам, EBITDA вырастет на 5% год к году, а чистая прибыль увеличится в 2,2 раза к уровню 2022 г.
Возможно, появится информация по двум ключевым моментам в кейсе МТС: IPO МТС Банка и дивидендам за 2023 г. Выход МТС Банка на IPO позитивен для МТС, так как позволит раскрыть стоимость актива — оценка банка за периметрами МТС должна быть выше, чем в структуре группы. Появление большей конкретики по срокам, целям и ожидаемой оценке могут стать локальными драйверами для роста акций МТС.
В плане дивидендов есть небольшая неопределенность: у МТС до сих пор нет актуальной дивполитики, хотя предыдущая прекратила действовать еще в 2021 г. Сейчас у участников рынка нет ожиданий сильного роста/снижения дивидендов относительно уровней прошлого года (33,85 руб. на акцию), однако формализация подхода была бы воспринята позитивно.
В акциях МТС намечается откат после импульса роста в последние дни на новостях о готовящемся IPO МТС Банка. RSI дает сигнал на продажу, однако вряд ли стоит ожидать сильной коррекции — разгрузка может пройти в боковике. В перспективе ближайших месяцев возможен подъем котировок в зону 300–305 руб., однако, здесь многое будет зависеть от параметров IPO. Вероятность движения выше 315 руб. низкая — для этого может потребоваться снижение процентных ставок в экономике, которые сильно влияют на привлекательность консервативных дивидендных фишек.
#MTSS #market_update
Акционеры МТС-Банка приняли решение обратиться с заявлением о листинге акций на Мосбирже
Акционеры МТС-Банка (дочерняя кредитная организация МТС) приняли решение обратиться с заявлением о листинге акций на Мосбирже, говорится в официальном сообщении банка.
Главное
Ранее совет директоров МТС-Банка одобрил дополнительную эмиссию обыкновенных акций на сумму до 3,6 млрд руб. По данным источника Интерфакса, знакомого с планами кредитной организации, она ведет техническую подготовку к потенциальному первичному размещению акций (IPO).
Агентство Reuters в середине февраля со ссылкой на источники сообщило, что МТС-Банк планирует провести IPO на Мосбирже весной 2024 г. По информации, банк планирует привлечь до 15 млрд руб. Однако два источника, которые знакомы с планами кредитной организации, уточняют, что она планирует привлечь с рынка до 10–11 млрд руб.
Акционеры МТС-Банка приняли решение обратиться с заявлением о листинге акций на Мосбирже
Акционеры МТС-Банка (дочерняя кредитная организация МТС) приняли решение обратиться с заявлением о листинге акций на Мосбирже, говорится в официальном сообщении банка.
Главное
Ранее совет директоров МТС-Банка одобрил дополнительную эмиссию обыкновенных акций на сумму до 3,6 млрд руб. По данным источника Интерфакса, знакомого с планами кредитной организации, она ведет техническую подготовку к потенциальному первичному размещению акций (IPO).
Агентство Reuters в середине февраля со ссылкой на источники сообщило, что МТС-Банк планирует провести IPO на Мосбирже весной 2024 г. По информации, банк планирует привлечь до 15 млрд руб. Однако два источника, которые знакомы с планами кредитной организации, уточняют, что она планирует привлечь с рынка до 10–11 млрд руб.
#MTSS #market_update
МТС Банк в рамках IPO планирует привлечь 10–12 млрд рублей
МТС Банк в рамках IPO планирует привлечь в капитал 10–12 млрд руб., передает Интерфакс слова вице-президента банка Сергея Ульева.
Главное
На прошлой неделе МТС Банк официально объявил о намерении провести IPO обыкновенных акций на Московской бирже. Инвесторам будут предложены бумаги банка, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии.
ПАО «МТС», мажоритарный акционер банка, не планирует продавать принадлежащие ему акции. По итогам IPO сохранит мажоритарную долю в капитале банка.
По данным источников ТАСС, МТС Банк в рамках выхода на IPO оценен банками-организаторами до 115 млрд руб.
Московская биржа накануне допустила к торгам акции МТС Банка с 25 апреля. Бумаги с этой даты будут включены в раздел «Первый уровень» списка ценных бумаг, допущенных к торгам на бирже. Торговый код — MBNK.
МТС Банк в рамках IPO планирует привлечь 10–12 млрд рублей
МТС Банк в рамках IPO планирует привлечь в капитал 10–12 млрд руб., передает Интерфакс слова вице-президента банка Сергея Ульева.
Главное
На прошлой неделе МТС Банк официально объявил о намерении провести IPO обыкновенных акций на Московской бирже. Инвесторам будут предложены бумаги банка, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии.
ПАО «МТС», мажоритарный акционер банка, не планирует продавать принадлежащие ему акции. По итогам IPO сохранит мажоритарную долю в капитале банка.
По данным источников ТАСС, МТС Банк в рамках выхода на IPO оценен банками-организаторами до 115 млрд руб.
Московская биржа накануне допустила к торгам акции МТС Банка с 25 апреля. Бумаги с этой даты будут включены в раздел «Первый уровень» списка ценных бумаг, допущенных к торгам на бирже. Торговый код — MBNK.
#MTSS #аналитика
МТС. На праздниках следим за 303,95
Акции МТС на прошлой торговой сессии упали на 0,5%. Цена на закрытии составила 309,95 руб. Бумаги торговались хуже рынка. Объем торгов достиг 0,39 млрд руб.
Краткосрочная картина
•Цели ускорения роста продолжают формироваться. Прошлое закрепление недельной свечой выше зоны 303,3–307,85 подтвердило будущий потенциал еще одной волны роста.
•Техническая картина часового графика еще на стороне продавцов. Ждем окончания отката и первых разворотных пробоев наверх. В ближайшую неделю допускается движение в боковике 303,95–314,7.
•Кривая RSI дневного графика на отметке 58 п. На 4-часовом таймфрейме цена между 50- и 200-дневной скользящей средней. В первую очередь следим за структурой графика и уровнями: 314,7 и 303,95.
Уровни сопротивления: 314,7 / 322,6 / 335,45
Уровни поддержки: 303,95 / 296,87 / 285,35
Долгосрочная картина
•Сейчас формируется структура, которая может быть отработана в период ожидания дивидендов. Сценарий роста в приоритете, пока нет слома минимума 285,35. Локальные цели движения смотрим в краткосрочной картине.
•35 руб. на одну акцию рекомендовал выплатить совет директоров МТС в качестве дивидендов за 2023 г. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято на общем собрании акционеров 26 июня.
•Дата закрытия реестра на получение дивидендов — 16 июля 2024 г. Если вы хотите получить дивиденды, то последний день для покупки бумаг компании — 15 июля.
•Ожидания годовых дивидендов — исторически сильный катализатор для МТС: в 2022–2023 гг. с середины апреля до середины июня бумага росла на 29–33% — это на 20–40 п.п. лучше индекса МосБиржи. Ждем повторения позитивного тренда в этом году, если не будет значимых негативных новостей.
МТС. На праздниках следим за 303,95
Акции МТС на прошлой торговой сессии упали на 0,5%. Цена на закрытии составила 309,95 руб. Бумаги торговались хуже рынка. Объем торгов достиг 0,39 млрд руб.
Краткосрочная картина
•Цели ускорения роста продолжают формироваться. Прошлое закрепление недельной свечой выше зоны 303,3–307,85 подтвердило будущий потенциал еще одной волны роста.
•Техническая картина часового графика еще на стороне продавцов. Ждем окончания отката и первых разворотных пробоев наверх. В ближайшую неделю допускается движение в боковике 303,95–314,7.
•Кривая RSI дневного графика на отметке 58 п. На 4-часовом таймфрейме цена между 50- и 200-дневной скользящей средней. В первую очередь следим за структурой графика и уровнями: 314,7 и 303,95.
Уровни сопротивления: 314,7 / 322,6 / 335,45
Уровни поддержки: 303,95 / 296,87 / 285,35
Долгосрочная картина
•Сейчас формируется структура, которая может быть отработана в период ожидания дивидендов. Сценарий роста в приоритете, пока нет слома минимума 285,35. Локальные цели движения смотрим в краткосрочной картине.
•35 руб. на одну акцию рекомендовал выплатить совет директоров МТС в качестве дивидендов за 2023 г. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято на общем собрании акционеров 26 июня.
•Дата закрытия реестра на получение дивидендов — 16 июля 2024 г. Если вы хотите получить дивиденды, то последний день для покупки бумаг компании — 15 июля.
•Ожидания годовых дивидендов — исторически сильный катализатор для МТС: в 2022–2023 гг. с середины апреля до середины июня бумага росла на 29–33% — это на 20–40 п.п. лучше индекса МосБиржи. Ждем повторения позитивного тренда в этом году, если не будет значимых негативных новостей.