ОБЗОР LOCKHEED MARTIN 💣
На текущий момент на рынке царит неопределенность связанная с распространением нового штамма коронавируса, а также неоднозначными результатами некоторых китайских и американских компаний по итогам 3 квартала 2021 года. В те моменты когда растёт волатильность и ничего не ясно - хочется передержать свои средства в надежном месте.
Сегодня мы вам расскажем - почему одним из таких активов может стать Lockheed Martin.
🚧 Lockheed Martin Corporation #LMT - американская военно-промышленная корпорация, специализирующаяся в области авиастроения, авиакосмической техники, судостроения, автоматизации почтовых служб и аэропортовой инфраструктуры и логистики. Является крупнейшим в мире разработчиком и производителем вооружения и военной техники по объёму заключенных контрактов со структурами федерального правительства США.
В пандемийный 2020 год многие компании ухудшили свои финансовые показатели. Кто-то работал в минус, какие-то корпорации обанкротились. Но только не Lockheed Martin! Благодаря государственным заказам - компания не только не ухудшила, но и смогла продемонстрировать результат лучше, чем в 2019 году. Прирост по выручке составил около 9%, чистая прибыль же выросла на 9,5%.
Даже несмотря на небольшое снижение выручки по итогам 3 квартала 2021 года компания теперь рассчитывает в 2021 году получить выручку на уровне $67 млрд. Это на 2,5% лучше результатов 2020 года.
🔶 Сильные стороны компании:
- Сильная поддержка со стороны правительства США, поскольку 85% доходов поступает от контактов с правительством США.
- Клиентская база небольшая, но стабильная.
- Компания работает в олигополистической среде.
🔶 Слабые стороны компании:
- Высокая зависимость доходов и проектов от правительства США.
🔷 Возможности:
- Модернизация обороны во всех странах будет постоянно приводить к увеличению спроса в будущем.
- Растут потребности стран в защите от угроз террористов.
🔷 Угрозы:
- Сокращение оборонного бюджета серьезно скажется на компании.
- Конкуренция со стороны других производителей.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 15,81
P/S - 1,42
Рентабельность
ROA - 11,81%
ROE - 83%
ROI - 16,74%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 121% Net Profit Margin - 9,13%
✔️ Что в итоге?
Отличная стабильная компания оборонной отрасли США. Справедливая оценка акций рынком, а также высокая рентабельность и маржинальность бизнеса подтверждают это. Не стоит забывать, что помимо "оборонки" компания занимается и вполне гражданскими делами. Например, корпорация успешно сотрудничает с Boeing и организовывает полёты ракет-носителей к МКС, чем вносит существенный вклад в развитие космической отрасли.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🔥А какое твоё мнение по компании? Пиши в комментариях ниже!
#SWOT #LMT #акции #доллар
На текущий момент на рынке царит неопределенность связанная с распространением нового штамма коронавируса, а также неоднозначными результатами некоторых китайских и американских компаний по итогам 3 квартала 2021 года. В те моменты когда растёт волатильность и ничего не ясно - хочется передержать свои средства в надежном месте.
Сегодня мы вам расскажем - почему одним из таких активов может стать Lockheed Martin.
🚧 Lockheed Martin Corporation #LMT - американская военно-промышленная корпорация, специализирующаяся в области авиастроения, авиакосмической техники, судостроения, автоматизации почтовых служб и аэропортовой инфраструктуры и логистики. Является крупнейшим в мире разработчиком и производителем вооружения и военной техники по объёму заключенных контрактов со структурами федерального правительства США.
В пандемийный 2020 год многие компании ухудшили свои финансовые показатели. Кто-то работал в минус, какие-то корпорации обанкротились. Но только не Lockheed Martin! Благодаря государственным заказам - компания не только не ухудшила, но и смогла продемонстрировать результат лучше, чем в 2019 году. Прирост по выручке составил около 9%, чистая прибыль же выросла на 9,5%.
Даже несмотря на небольшое снижение выручки по итогам 3 квартала 2021 года компания теперь рассчитывает в 2021 году получить выручку на уровне $67 млрд. Это на 2,5% лучше результатов 2020 года.
🔶 Сильные стороны компании:
- Сильная поддержка со стороны правительства США, поскольку 85% доходов поступает от контактов с правительством США.
- Клиентская база небольшая, но стабильная.
- Компания работает в олигополистической среде.
🔶 Слабые стороны компании:
- Высокая зависимость доходов и проектов от правительства США.
🔷 Возможности:
- Модернизация обороны во всех странах будет постоянно приводить к увеличению спроса в будущем.
- Растут потребности стран в защите от угроз террористов.
🔷 Угрозы:
- Сокращение оборонного бюджета серьезно скажется на компании.
- Конкуренция со стороны других производителей.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 15,81
P/S - 1,42
Рентабельность
ROA - 11,81%
ROE - 83%
ROI - 16,74%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 121% Net Profit Margin - 9,13%
✔️ Что в итоге?
Отличная стабильная компания оборонной отрасли США. Справедливая оценка акций рынком, а также высокая рентабельность и маржинальность бизнеса подтверждают это. Не стоит забывать, что помимо "оборонки" компания занимается и вполне гражданскими делами. Например, корпорация успешно сотрудничает с Boeing и организовывает полёты ракет-носителей к МКС, чем вносит существенный вклад в развитие космической отрасли.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🔥А какое твоё мнение по компании? Пиши в комментариях ниже!
#SWOT #LMT #акции #доллар
ПОЧЕМУ МАЙКЛ БЬЮРРИ ВЕРИТ В ДИСТРИБЬЮТОРА НА НЕФТЕГАЗОВОМ И ПРОМЫШЛЕННОМ РЫНКАХ КОМПАНИЮ NOW ?
*Фонд Scion Asset Management Майкла Бьюрри раскрыл данные по сделкам за третий квартал 2021 года. Бьюрри известен тем, что предсказал кризис 2008 года и стал прототипом одного из главных героев фильма «Игра на понижение»
Благодаря отчёту мы узнали много полезной информации о сделках фонда. В том числе и о его некоторых покупках. Например, институционал купил 150 тыс. акций компании NOW. Что это за компания и зачем она нужны инвестору? Разберемся в этом обзоре.
🛢 NOW Inc. #DNOW - является глобальным дистрибьютором на нефтегазовом и промышленном рынках. Фактически компания занимается тем, что покупает оптом расходные материалы для технического обслуживания, ремонта и эксплуатации нефтегазового и промышленного оборудования и продаёт их ритейлерам или дилерам на региональных рынках.
Продукция потребляется во всех секторах нефтегазовой промышленности – от бурения, разведки и добычи, развития инфраструктуры среднего потока до нефтехимии и нефтепереработки, а также в других отраслях, таких как химическая обработка, добыча полезных ископаемых, коммунальные услуги и промышленное производство.
🔶 Сильные стороны компании:
- Сильная дистрибьюторская сеть. За эти годы NOW Inc. построила надежную дистрибьюторскую сеть, которая может охватить большую часть ее потенциального рынка.
- Автоматизация деятельности обеспечила стабильное качество услуг NOW Inc. и позволила компании увеличивать и уменьшать масштабы предложения в зависимости от условий спроса на рынке.
🔶 Слабые стороны компании:
- NOW Inc не проводила маркетинговых исследований обслуживаемого рынка в течение последних 2 лет. В результате он принимает решения на основе данных двухлетней давности, в то время как потребности клиентов могут со временем меняться.
- Конкуренция. Квалифицированные сотрудники покидают организацию в последние годы, что может означать нехватку талантов для компании в ближайшие годы.
🔷 Возможности:
- Глобализация: усиление глобализации не ограничивает NOW Inc своей собственной страной. Он может расширить свою деятельность на другие страны, выходя на эти рынки и используя возможности, которые открываются на этих рынках.
🔷 Угрозы:
- Растущая конкуренция: в отрасли наблюдается рост конкуренции, что оказывает давление на цены. Это может привести к снижению доходов NOW Inc, если она будет приспосабливается к изменениям цен или же к потере доли рынка.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-18,12)
P/B - 1,32
P/S - 0,61
Рентабельность
ROA - (-4,83%)
ROE - (-7,30%)
ROS - (-3,36%)
L/A - 36,68% Net Profit Margin - (-3,5%)
✔️ Что в итоге?
Малоизвестная компания с даун трендом акций уже около 5 лет. Чем так заинтересовала компания Майкла Бьюрри? Вся фишка в возросшем спросе на их услуги. Дело в том, что в пандемию мощности буровых установок были ограничены, однако теперь, когда экономика восстанавливается и нужно много ресурсов - они начинают работать на максимум. Следовательно, доходы таких компаний как NOW будут повышаться.
Но будьте аккуратны, долгосрочные прогнозы по рынку нефти неблагоприятны. Возможно известный инвестор решил поспекулировать на бумагах и долго их держать в своём портфеле не собирается.
🔥 Полезный материал? Посоветуй мой канал «Фундаменталка», делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #NOW #OILANDGAS
*Фонд Scion Asset Management Майкла Бьюрри раскрыл данные по сделкам за третий квартал 2021 года. Бьюрри известен тем, что предсказал кризис 2008 года и стал прототипом одного из главных героев фильма «Игра на понижение»
Благодаря отчёту мы узнали много полезной информации о сделках фонда. В том числе и о его некоторых покупках. Например, институционал купил 150 тыс. акций компании NOW. Что это за компания и зачем она нужны инвестору? Разберемся в этом обзоре.
🛢 NOW Inc. #DNOW - является глобальным дистрибьютором на нефтегазовом и промышленном рынках. Фактически компания занимается тем, что покупает оптом расходные материалы для технического обслуживания, ремонта и эксплуатации нефтегазового и промышленного оборудования и продаёт их ритейлерам или дилерам на региональных рынках.
Продукция потребляется во всех секторах нефтегазовой промышленности – от бурения, разведки и добычи, развития инфраструктуры среднего потока до нефтехимии и нефтепереработки, а также в других отраслях, таких как химическая обработка, добыча полезных ископаемых, коммунальные услуги и промышленное производство.
🔶 Сильные стороны компании:
- Сильная дистрибьюторская сеть. За эти годы NOW Inc. построила надежную дистрибьюторскую сеть, которая может охватить большую часть ее потенциального рынка.
- Автоматизация деятельности обеспечила стабильное качество услуг NOW Inc. и позволила компании увеличивать и уменьшать масштабы предложения в зависимости от условий спроса на рынке.
🔶 Слабые стороны компании:
- NOW Inc не проводила маркетинговых исследований обслуживаемого рынка в течение последних 2 лет. В результате он принимает решения на основе данных двухлетней давности, в то время как потребности клиентов могут со временем меняться.
- Конкуренция. Квалифицированные сотрудники покидают организацию в последние годы, что может означать нехватку талантов для компании в ближайшие годы.
🔷 Возможности:
- Глобализация: усиление глобализации не ограничивает NOW Inc своей собственной страной. Он может расширить свою деятельность на другие страны, выходя на эти рынки и используя возможности, которые открываются на этих рынках.
🔷 Угрозы:
- Растущая конкуренция: в отрасли наблюдается рост конкуренции, что оказывает давление на цены. Это может привести к снижению доходов NOW Inc, если она будет приспосабливается к изменениям цен или же к потере доли рынка.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-18,12)
P/B - 1,32
P/S - 0,61
Рентабельность
ROA - (-4,83%)
ROE - (-7,30%)
ROS - (-3,36%)
L/A - 36,68% Net Profit Margin - (-3,5%)
✔️ Что в итоге?
Малоизвестная компания с даун трендом акций уже около 5 лет. Чем так заинтересовала компания Майкла Бьюрри? Вся фишка в возросшем спросе на их услуги. Дело в том, что в пандемию мощности буровых установок были ограничены, однако теперь, когда экономика восстанавливается и нужно много ресурсов - они начинают работать на максимум. Следовательно, доходы таких компаний как NOW будут повышаться.
Но будьте аккуратны, долгосрочные прогнозы по рынку нефти неблагоприятны. Возможно известный инвестор решил поспекулировать на бумагах и долго их держать в своём портфеле не собирается.
🔥 Полезный материал? Посоветуй мой канал «Фундаменталка», делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #NOW #OILANDGAS
ДРОБЛЕНИЕ АКЦИЙ У ТРАНСНЕФТЬ / SWOT-АНАЛИЗ КОМПАНИИ
*РФПИ еще в 2017 году предлагал конвертировать привилегированные акции в обыкновенные, а также провести сплит в пропорции 100 к 1, чтобы упростить вход для розничных инвесторов. Однако впоследствии, из-за санкций ЕС - от этой идеи отказались.
Вице-президент компании Максим Гришанин в ходе телеконференции, которая прошла в сентябре - отметил, что «Транснефть» планирует дробление акций, и в данный момент ожидает одобрения регуляторов Евросоюза. Компания надеется решить этот вопрос в 2022 году.
Будет сплит или нет, ответить точно мы не сможем, однако проанализировать и принять взвешенное решение о покупке акций компании - вполне в наших силах.
⛽️ Транснефть #TRNFP - российская транспортная монополия, оператор магистральных нефтепроводов и нефтепродуктопроводов. Крупнейшая в мире нефтепроводная компания, владеет более 70 тыс. километров магистральных трубопроводов и транспортирует около 80% добываемой в России нефти и 30% производимых светлых нефтепродуктов.
Сейчас компания активно реконструирует свои трубопроводы, тем самым избавляясь от своей самой главной слабости - износа мощностей и оборудования. Так Транснефть завершила реконструкцию пяти подводных переходов магистральных трубопроводов на территории Липецкой, Орловской и Брянской областей, а также ввела в эксплуатацию участки МНПП Омск - Сокур общей протяженностью 70,5 км на территории Омской области.
🔶 Сильные стороны:
- Имеет высокую долю на внутреннем рынке
- В наличии большое кол-во долгосрочных контрактов с компаниями нефтегазового сектора
- Монополист по транспортировке нефти
🔶 Слабые стороны:
- Высокий износ мощностей
- Государственное регулирование тарифов
- Значительная зависимость от мировой общеэкономической конъюнктуры, которая оказывает сильное влияние на стоимость сырья
🔷 Возможности:
- Возможность роста внутреннего потребления труб, строительство новых трубопроводов «Транснефти»
- Рост экспортных возможностей на фоне повышения качества
- Предложение о сотрудничестве с другими компаниями
🔷 Угрозы:
- Скачки курсов валют
- Постоянный рост цен на сталь, а также тарифов на энергию и транспортировку на фоне невозможности повышать отпускные цены - угрожает рентабельности компании
- Снижение доли рынка из-за высокой и растущей конкуренции между отечественными игроками на внутреннем рынке
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 5,73
P/B - 0,45
P/S - 0,99
Рентабельность
ROA - 5,41%
ROE - 8,13%
ROS - 17,19%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 23,96% Рентабельность по EBITDA - 43,41%
✔️ Что в итоге?
В перспективе сплит однозначно положительно скажется на акциях компании. Появится ликвидность, вырастет интерес частных инвесторов. Однако на текущий момент - с 2015 года акции компании находятся в нисходящем тренде, несмотря на растущие денежные потоки.
Компания сегодня недооценена по основным мультипликаторам стоимости, но существуют большие риски дальнейшего падения бумаги. За счет введения новых локдаунов, а также падения цены на нефть - будьте осторожны с покупками акций компании.
🔥 Посоветуй мой канал «Фундаменталка» делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #Транснефть #OILPIPELINE
*РФПИ еще в 2017 году предлагал конвертировать привилегированные акции в обыкновенные, а также провести сплит в пропорции 100 к 1, чтобы упростить вход для розничных инвесторов. Однако впоследствии, из-за санкций ЕС - от этой идеи отказались.
Вице-президент компании Максим Гришанин в ходе телеконференции, которая прошла в сентябре - отметил, что «Транснефть» планирует дробление акций, и в данный момент ожидает одобрения регуляторов Евросоюза. Компания надеется решить этот вопрос в 2022 году.
Будет сплит или нет, ответить точно мы не сможем, однако проанализировать и принять взвешенное решение о покупке акций компании - вполне в наших силах.
⛽️ Транснефть #TRNFP - российская транспортная монополия, оператор магистральных нефтепроводов и нефтепродуктопроводов. Крупнейшая в мире нефтепроводная компания, владеет более 70 тыс. километров магистральных трубопроводов и транспортирует около 80% добываемой в России нефти и 30% производимых светлых нефтепродуктов.
Сейчас компания активно реконструирует свои трубопроводы, тем самым избавляясь от своей самой главной слабости - износа мощностей и оборудования. Так Транснефть завершила реконструкцию пяти подводных переходов магистральных трубопроводов на территории Липецкой, Орловской и Брянской областей, а также ввела в эксплуатацию участки МНПП Омск - Сокур общей протяженностью 70,5 км на территории Омской области.
🔶 Сильные стороны:
- Имеет высокую долю на внутреннем рынке
- В наличии большое кол-во долгосрочных контрактов с компаниями нефтегазового сектора
- Монополист по транспортировке нефти
🔶 Слабые стороны:
- Высокий износ мощностей
- Государственное регулирование тарифов
- Значительная зависимость от мировой общеэкономической конъюнктуры, которая оказывает сильное влияние на стоимость сырья
🔷 Возможности:
- Возможность роста внутреннего потребления труб, строительство новых трубопроводов «Транснефти»
- Рост экспортных возможностей на фоне повышения качества
- Предложение о сотрудничестве с другими компаниями
🔷 Угрозы:
- Скачки курсов валют
- Постоянный рост цен на сталь, а также тарифов на энергию и транспортировку на фоне невозможности повышать отпускные цены - угрожает рентабельности компании
- Снижение доли рынка из-за высокой и растущей конкуренции между отечественными игроками на внутреннем рынке
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 5,73
P/B - 0,45
P/S - 0,99
Рентабельность
ROA - 5,41%
ROE - 8,13%
ROS - 17,19%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 23,96% Рентабельность по EBITDA - 43,41%
✔️ Что в итоге?
В перспективе сплит однозначно положительно скажется на акциях компании. Появится ликвидность, вырастет интерес частных инвесторов. Однако на текущий момент - с 2015 года акции компании находятся в нисходящем тренде, несмотря на растущие денежные потоки.
Компания сегодня недооценена по основным мультипликаторам стоимости, но существуют большие риски дальнейшего падения бумаги. За счет введения новых локдаунов, а также падения цены на нефть - будьте осторожны с покупками акций компании.
🔥 Посоветуй мой канал «Фундаменталка» делай репосты и подписывайся на канал!
#SWOT #Транснефть #OILPIPELINE
UNITED MEDICAL GROUP: В ЧЁМ СЕКРЕТ СТОЙКОСТИ БУМАГИ, КОГДА ВЕСЬ РЫНОК ПАДАЕТ?
Компания вышла на IPO совсем недавно, но уже успела вырасти в стоимости на 20%. В чём причина такого роста, а также стоит ли покупать акции компании - разберем в данном обзоре.
💉 United Medical Group #GEMC - компания, управляющая российской сетью частных клиник «Европейский медицинский центр». В группу входят семь многопрофильных медицинских центров, три гериатрических центра, родильный дом и реабилитационный центр. Основана в 1989 году, работает в Москве и Московской области.
Компания продолжает развивать своё платформу для отслеживания своего здоровья. Здоровье на 360 - это уникальная клиентоориентированная платформа на базе мобильного приложения. Перспективная платформа, которая прекрасно дополняет экосистему компании.
🔶 Сильные стороны компании:
- Многолетний опыт работы в сфере частного мед. обслуживания в РФ.
- Широкий ассортимент оказываемых услуг премиального класса.
- Высококвалифицированные врачи из России, Западной Европы, США, Израиля и других стран.
- Использование новейшего медицинского оборудования.
🔶 Слабые стороны компании:
- Нет выдающегося преимущества над конкурентами
🔷 Возможности:
- Внедрение прямых планов (услуг, продуктов) для решения конкретных проблем со здоровьем людей.
- Дальнейшее развитие уникальной экосистемы, построенной вокруг пациента.
🔷 Угрозы:
- Изменение государственного регулирования может повлиять на работу компании.
- Рост конкуренции может стать серьезной угрозой для корпорации.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 12,21
P/S - 4,40
Рентабельность
ROA - 29,88%
ROE - 91,31%
ROS - 36,05%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 88,05% Net Profit Margin - 36,03%
✔️ Что в итоге?
Отличная компания с растущими денежными потоками и высокими показателями рентабельности. Также оценка компании, учитывая её прекрасные финансовые результаты - вполне справедливая. Акции на текущий момент снизились от своих максимумов на 12% и вполне привлекательны для покупок.
Полезный материал? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка» 🏆
#SWOT #медицина #Healthcare #pharm
Компания вышла на IPO совсем недавно, но уже успела вырасти в стоимости на 20%. В чём причина такого роста, а также стоит ли покупать акции компании - разберем в данном обзоре.
💉 United Medical Group #GEMC - компания, управляющая российской сетью частных клиник «Европейский медицинский центр». В группу входят семь многопрофильных медицинских центров, три гериатрических центра, родильный дом и реабилитационный центр. Основана в 1989 году, работает в Москве и Московской области.
Компания продолжает развивать своё платформу для отслеживания своего здоровья. Здоровье на 360 - это уникальная клиентоориентированная платформа на базе мобильного приложения. Перспективная платформа, которая прекрасно дополняет экосистему компании.
🔶 Сильные стороны компании:
- Многолетний опыт работы в сфере частного мед. обслуживания в РФ.
- Широкий ассортимент оказываемых услуг премиального класса.
- Высококвалифицированные врачи из России, Западной Европы, США, Израиля и других стран.
- Использование новейшего медицинского оборудования.
🔶 Слабые стороны компании:
- Нет выдающегося преимущества над конкурентами
🔷 Возможности:
- Внедрение прямых планов (услуг, продуктов) для решения конкретных проблем со здоровьем людей.
- Дальнейшее развитие уникальной экосистемы, построенной вокруг пациента.
🔷 Угрозы:
- Изменение государственного регулирования может повлиять на работу компании.
- Рост конкуренции может стать серьезной угрозой для корпорации.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 12,21
P/S - 4,40
Рентабельность
ROA - 29,88%
ROE - 91,31%
ROS - 36,05%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 88,05% Net Profit Margin - 36,03%
✔️ Что в итоге?
Отличная компания с растущими денежными потоками и высокими показателями рентабельности. Также оценка компании, учитывая её прекрасные финансовые результаты - вполне справедливая. Акции на текущий момент снизились от своих максимумов на 12% и вполне привлекательны для покупок.
Полезный материал? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка» 🏆
#SWOT #медицина #Healthcare #pharm
ИНВЕСТИЦИИ В ROCKET LAB USA INC: УДАЧА ИЛИ БЕЗУМИЕ?
Сфера космических запусков набирает обороты. Компании выходят на IPO и уже сегодня начинают торговаться на бирже. Так и наш сегодняшний герой вышел на просторы публичного рынка совсем недавно - в марте 2021 года, и уже успел завоевать признание у многих инвесторов. Почему компания так полюбилась трейдерам? Давайте разбираться.
🚀 Rocket Lab #RKLB - частный американский производитель аэрокосмической техники и поставщик услуг по запуску малых спутников с дочерним подразделением в Новой Зеландии. Компания разработала суборбитальную ракету Atea и в настоящее время эксплуатирует легкую орбитальную ракету под названием Electron, которая обеспечивает запуски малых спутников и кубсатов.
В марте 2021 г. Rocket Lab представила всему миру разработку новой ракеты-носителя среднего класса, которая будет двухступенчатой и пригодной для запуска космонавтов. Такой носитель будет способен вывести на орбиту около 8т полезного груза. Ракета получила название Neutron. Корпорация заявляет, что Neutron будет альтернативой ракете от SpaceX - Falcon 9, хотя первая по грузоподъемности скорее напоминает российский средний «Союз-2», то есть занимает нишу между лёгкими и тяжёлыми носителями.
🔶 Сильные стороны компании:
- Имеет 2 пусковых комплекса (Launch Complex 1 и Launch Complex 2)
- В 2020 году Rocket Lab получила лицензию Федерального управления гражданской авиации США (FAA) на осуществление в США деятельности по запуску малых спутников с помощью собственных ракет Electron с территории своего второго пускового комплекса LC-2.
🔶 Слабые стороны компании:
- Ракеты запускаются, однако не так часто как хотелось бы. Доля компании на рынке космических запусков довольно мала.
🔷 Возможности:
- Компания имеет возможность проводить до 130 пусков ракет Electron в год, в планы компании входит выполнение и правительственных заказов.
- Возможное многоразовое использование элементов Electron. Пока что был осуществлен только один удачный запуск с этой технологией.
🔷 Угрозы:
- У компании нет выручки и как следствие она терпит лишь убытки, на одном энтузиазме долго не протянуть, будут нужны постоянные подпитывания финансами, однако без явных успехов в деятельности компании - их не будет.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/B - 8,62
P/S - 558
Рентабельность
ROA - (-20%)
ROE - (-26%)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 19% Рентабельность по EBITDA - (-940%)
✔️ Что в итоге?
Компания планирует к 2025 году отправить первого коммерческого клиента в космос, однако верится в это с трудом. Пока что корпорация не может наладить даже обычные запуски ракет с полезным грузом, а тут разговоры идут про запуск живого человека. В целом стоит осторожно подходить к покупкам таких компаний в свой портфель, их доля не должна превышать 1% от всего инвестиционного портфеля.
Данная компания доступна для покупки только квалифицированным инвесторам
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #RocketLab #финансы #инвестиции
Сфера космических запусков набирает обороты. Компании выходят на IPO и уже сегодня начинают торговаться на бирже. Так и наш сегодняшний герой вышел на просторы публичного рынка совсем недавно - в марте 2021 года, и уже успел завоевать признание у многих инвесторов. Почему компания так полюбилась трейдерам? Давайте разбираться.
🚀 Rocket Lab #RKLB - частный американский производитель аэрокосмической техники и поставщик услуг по запуску малых спутников с дочерним подразделением в Новой Зеландии. Компания разработала суборбитальную ракету Atea и в настоящее время эксплуатирует легкую орбитальную ракету под названием Electron, которая обеспечивает запуски малых спутников и кубсатов.
В марте 2021 г. Rocket Lab представила всему миру разработку новой ракеты-носителя среднего класса, которая будет двухступенчатой и пригодной для запуска космонавтов. Такой носитель будет способен вывести на орбиту около 8т полезного груза. Ракета получила название Neutron. Корпорация заявляет, что Neutron будет альтернативой ракете от SpaceX - Falcon 9, хотя первая по грузоподъемности скорее напоминает российский средний «Союз-2», то есть занимает нишу между лёгкими и тяжёлыми носителями.
🔶 Сильные стороны компании:
- Имеет 2 пусковых комплекса (Launch Complex 1 и Launch Complex 2)
- В 2020 году Rocket Lab получила лицензию Федерального управления гражданской авиации США (FAA) на осуществление в США деятельности по запуску малых спутников с помощью собственных ракет Electron с территории своего второго пускового комплекса LC-2.
🔶 Слабые стороны компании:
- Ракеты запускаются, однако не так часто как хотелось бы. Доля компании на рынке космических запусков довольно мала.
🔷 Возможности:
- Компания имеет возможность проводить до 130 пусков ракет Electron в год, в планы компании входит выполнение и правительственных заказов.
- Возможное многоразовое использование элементов Electron. Пока что был осуществлен только один удачный запуск с этой технологией.
🔷 Угрозы:
- У компании нет выручки и как следствие она терпит лишь убытки, на одном энтузиазме долго не протянуть, будут нужны постоянные подпитывания финансами, однако без явных успехов в деятельности компании - их не будет.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/B - 8,62
P/S - 558
Рентабельность
ROA - (-20%)
ROE - (-26%)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 19% Рентабельность по EBITDA - (-940%)
✔️ Что в итоге?
Компания планирует к 2025 году отправить первого коммерческого клиента в космос, однако верится в это с трудом. Пока что корпорация не может наладить даже обычные запуски ракет с полезным грузом, а тут разговоры идут про запуск живого человека. В целом стоит осторожно подходить к покупкам таких компаний в свой портфель, их доля не должна превышать 1% от всего инвестиционного портфеля.
Данная компания доступна для покупки только квалифицированным инвесторам
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #RocketLab #финансы #инвестиции
ИНВЕСТДОМА ВЫБИРАЮТ АКЦИИ РИТЕЙЛЕРА НАПОЛЬНЫХ ПОКРЫТИЙ FLOOR & DECOR HOLDINGS (FND) / ПОЧЕМУ ?
*По итогам отчетов за III квартал фонд легендарного инвестора - Berkshire Hathaway Уоррена Баффета совершил несколько покупок, среди них также был ритейлер напольных покрытий - Floor & Decor Holdings.
Почему фонды выбирают именно эту компанию к покупке? И стоит ли присмотреться к приобретению акций нам? Попробуем разобраться.
📍 Floor & Decor Holdings #FND является специализированным розничным продавцом напольных покрытий и сопутствующих аксессуаров. В магазинах компании представлены напольные покрытия из плитки, дерева, ламината и натурального камня, а также декоративные и монтажные аксессуары.
Из последних новостей компании - в ноябре открылось целых 3 новых магазина: в Лисбурге, штат Вирджиния, в Коньерсе, штат Джорджия, а также компания Floor & Decor торжественно отпраздновала открытие своего 10-го магазина в Дентоне, штат Техас. Темпы развития сети высокие.
🔶 Сильные стороны:
- Компания закупает большую часть своей продукции напрямую у производителей, что исключает дополнительные расходы со стороны экспортеров, импортеров, оптовиков и дистрибьюторов.
- Известный бренд в США.
- Рост денежных потоков от года к году.
🔶 Слабые стороны:
- Высокая стоимость по мультипликаторам.
🔷 Возможности:
- Средний возраст домов в США составляет 37 лет - а больше половины домов еще старше. Это уже готовый источник спроса на услуги компаний, поставляющих товары для приведения жилья в пристойный вид для продажи.
- Если верить данным о поисковых запросах американцев, отрасль обустройства дома в ближайшее время ожидает хороший рост продаж.
🔷 Угрозы:
- Компания сталкивается с конкуренцией со стороны крупных центров по ремонту дома, национальных и региональных сетей специализированных напольных покрытий (Lumber Liquidators, Ace Hardware, Carpet One Mentor и др).
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 45,85
P/B - 10,53
P/S - 4,11
Рентабельность
ROA - 8,93%
ROE - 29,13%
ROS - 8,96%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 110,88% Рентабельность по EBITDA - 14,02%
✔️ Что в итоге?
Отличный растущий бизнес. Сейчас сфера напольных покрытий в США только набирает обороты. У компании большие шансы стать одним из бенефициаров этой ситуации. Однако есть и минус у бумаги. Высокая стоимость по фундаментальным показателям, даже Forward P/E завышен - 43. С такими мультипликаторами брать компанию довольно рисковано.
👉 Было полезно? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #ритейл #финансы
*По итогам отчетов за III квартал фонд легендарного инвестора - Berkshire Hathaway Уоррена Баффета совершил несколько покупок, среди них также был ритейлер напольных покрытий - Floor & Decor Holdings.
Почему фонды выбирают именно эту компанию к покупке? И стоит ли присмотреться к приобретению акций нам? Попробуем разобраться.
📍 Floor & Decor Holdings #FND является специализированным розничным продавцом напольных покрытий и сопутствующих аксессуаров. В магазинах компании представлены напольные покрытия из плитки, дерева, ламината и натурального камня, а также декоративные и монтажные аксессуары.
Из последних новостей компании - в ноябре открылось целых 3 новых магазина: в Лисбурге, штат Вирджиния, в Коньерсе, штат Джорджия, а также компания Floor & Decor торжественно отпраздновала открытие своего 10-го магазина в Дентоне, штат Техас. Темпы развития сети высокие.
🔶 Сильные стороны:
- Компания закупает большую часть своей продукции напрямую у производителей, что исключает дополнительные расходы со стороны экспортеров, импортеров, оптовиков и дистрибьюторов.
- Известный бренд в США.
- Рост денежных потоков от года к году.
🔶 Слабые стороны:
- Высокая стоимость по мультипликаторам.
🔷 Возможности:
- Средний возраст домов в США составляет 37 лет - а больше половины домов еще старше. Это уже готовый источник спроса на услуги компаний, поставляющих товары для приведения жилья в пристойный вид для продажи.
- Если верить данным о поисковых запросах американцев, отрасль обустройства дома в ближайшее время ожидает хороший рост продаж.
🔷 Угрозы:
- Компания сталкивается с конкуренцией со стороны крупных центров по ремонту дома, национальных и региональных сетей специализированных напольных покрытий (Lumber Liquidators, Ace Hardware, Carpet One Mentor и др).
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 45,85
P/B - 10,53
P/S - 4,11
Рентабельность
ROA - 8,93%
ROE - 29,13%
ROS - 8,96%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 110,88% Рентабельность по EBITDA - 14,02%
✔️ Что в итоге?
Отличный растущий бизнес. Сейчас сфера напольных покрытий в США только набирает обороты. У компании большие шансы стать одним из бенефициаров этой ситуации. Однако есть и минус у бумаги. Высокая стоимость по фундаментальным показателям, даже Forward P/E завышен - 43. С такими мультипликаторами брать компанию довольно рисковано.
👉 Было полезно? Делай репосты и подписывайся на мой канал «Фундаменталка»
#SWOT #ритейл #финансы
⛱🌠АКЦИИ PARK HOTELS & RESORTS УЖЕ СКОРО ВВЕРХ ?
В США насчитывается около 4,4 млн. гостиничных номеров, которые оцениваются в $1,92 трлн. Прогнозируемые темпы роста рынка коммерческой недвижимости на 2021 год уже положительные - около 0,5%. Поэтому неудивительно, что многие инвесторы начинают присматриваться к компаниям сектора Real estate.
🏡 Park Hotels & Resorts #PK - инвестиционный фонд, специализирующийся на гостиничной недвижимости, расположенный в Тайсоне, штат Вирджиния, США. Он был образован в 2017 году как дочернее предприятие Hilton Worldwide. Большинство отелей компании работают под брендами, лицензированными Hilton Worldwide, включая Hilton, DoubleTree и Embassy Suites.
Финансовые показатели компании:
Выручка у Park Hotels & Resorts была растущей до пандемии коронавируса. Однако её рост был довольно скудным - около 3-4%. Выручка по итогам 3 квартала 2021 года (12 мес) составила $1 млрд, а чистый убыток - $605 млн.
🔶 Сильные стороны компании:
- У компании более 40 действующих отелей в Европе, на Ближнем Востоке и в Азии.
- В наличии множество специальных услуг для деловых путешественников, таких как конференц-залы.
🔶 Слабые стороны компании:
- Глобальное распространение компании ограничено, особенно в Северной и Южной Америке.
- Отрицательная чистая прибыль
- Медленный рост денежных потоков в прошлом
🔷 Возможности:
- Развитие бизнеса в странах БРИКС экономика которых активно развивается.
- Открываются границы, пандемия отступает потоки компании могут существенно вырасти
🔷 Угрозы:
- Другие международные сети также выходят на новые рынки, такие как Индия, Бразилия.
- Во всем мире наблюдается политическая нестабильность, которая может затруднить рост гостиничного сектора.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-7,18)
P/B - 0,97
P/S - 4,24
Рентабельность
ROA - (-5,94%)
ROE - (-12,49%)
ROS - (-59,08%)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 108,57% Рентабельность по EBITDA - (-8,01%)
✔️ Подводим итог
Потоки компании начинают восстанавливаться, однако темпы этого восстановления не воодушевляют. Корпорация до сих пор убыточна и может быть интересна только лишь для спекуляций, т.к. однозначного роста акций компаний до пандемии мы не наблюдаем, а также фундаментальные показатели далеко не самые лучшие. Первая локальная цель (в случае продолжения восстановления рынка) - $22 или +27% от текущих цен.
Данная компания недоступна для покупки неквалифицированным инвесторам
⚠️Какое ваше мнение по компании? Есть ли смысл инвестировать? Жду в комментариях ниже.
#SWOT #ParkHotelsResorts #realestate #прибыль #трейдинг
В США насчитывается около 4,4 млн. гостиничных номеров, которые оцениваются в $1,92 трлн. Прогнозируемые темпы роста рынка коммерческой недвижимости на 2021 год уже положительные - около 0,5%. Поэтому неудивительно, что многие инвесторы начинают присматриваться к компаниям сектора Real estate.
🏡 Park Hotels & Resorts #PK - инвестиционный фонд, специализирующийся на гостиничной недвижимости, расположенный в Тайсоне, штат Вирджиния, США. Он был образован в 2017 году как дочернее предприятие Hilton Worldwide. Большинство отелей компании работают под брендами, лицензированными Hilton Worldwide, включая Hilton, DoubleTree и Embassy Suites.
Финансовые показатели компании:
Выручка у Park Hotels & Resorts была растущей до пандемии коронавируса. Однако её рост был довольно скудным - около 3-4%. Выручка по итогам 3 квартала 2021 года (12 мес) составила $1 млрд, а чистый убыток - $605 млн.
🔶 Сильные стороны компании:
- У компании более 40 действующих отелей в Европе, на Ближнем Востоке и в Азии.
- В наличии множество специальных услуг для деловых путешественников, таких как конференц-залы.
🔶 Слабые стороны компании:
- Глобальное распространение компании ограничено, особенно в Северной и Южной Америке.
- Отрицательная чистая прибыль
- Медленный рост денежных потоков в прошлом
🔷 Возможности:
- Развитие бизнеса в странах БРИКС экономика которых активно развивается.
- Открываются границы, пандемия отступает потоки компании могут существенно вырасти
🔷 Угрозы:
- Другие международные сети также выходят на новые рынки, такие как Индия, Бразилия.
- Во всем мире наблюдается политическая нестабильность, которая может затруднить рост гостиничного сектора.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - (-7,18)
P/B - 0,97
P/S - 4,24
Рентабельность
ROA - (-5,94%)
ROE - (-12,49%)
ROS - (-59,08%)
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 108,57% Рентабельность по EBITDA - (-8,01%)
✔️ Подводим итог
Потоки компании начинают восстанавливаться, однако темпы этого восстановления не воодушевляют. Корпорация до сих пор убыточна и может быть интересна только лишь для спекуляций, т.к. однозначного роста акций компаний до пандемии мы не наблюдаем, а также фундаментальные показатели далеко не самые лучшие. Первая локальная цель (в случае продолжения восстановления рынка) - $22 или +27% от текущих цен.
Данная компания недоступна для покупки неквалифицированным инвесторам
⚠️Какое ваше мнение по компании? Есть ли смысл инвестировать? Жду в комментариях ниже.
#SWOT #ParkHotelsResorts #realestate #прибыль #трейдинг
БАФФЕТТ ПОЛНОСТЬЮ ИЗБАВИЛСЯ ОТ БУМАГ ORGANON / РАЗБИРАЕМСЯ В ПРИЧИНАХ
*В последнем отчетном квартале Berkshire Hathaway Уоррена Баффета значительно сократила ставку на фармацевтический сектор. За три месяца Berkshire Hathaway полностью избавилась от акций Organon.
С чем это связано, а также стоит ли волноваться инвесторам - разберем в этом обзоре.
💊 Organon & Co. #OGN - американская фармацевтическая компания, специализирующаяся в следующих основных терапевтических областях: репродуктивная медицина, контрацепция, психиатрия, гормонозаместительная терапия (ГЗТ) и анестезия. Зарегистрирована в 2020 году, штаб-квартира - в Джерси-Сити, штат Нью-Джерси.
Из последних новостей компании: приобретение Forendo - это компания по разработке лекарств на клинической стадии, ориентированную на новые методы лечения женского здоровья. Является пионером в науке intracrinology (изучение гормонов), решая проблемы с заболеваниями с помощью нового подхода (tissue-specific).
В портфель Forendo также входит доклиническая программа, направленная на синдром поликистозных яичников (PCOS), одно из наиболее распространенных состояний здоровья женщин, часто связанное с нарушением обмена веществ, гиперандрогенизмом и бесплодием.
🔶 Сильные стороны компании:
- У компании большой портфель продуктов среди них такие препараты как: Nexplanon, Импланон, 3 иммунологических средства Brenzys, Renflexis и Hadlima, а также 2 онкологических продукта, включая Ontruzant и Aybintio.
- Низкое соотношение цены и прибыли.
🔶 Слабые стороны компании:
- Рост отношения задолженности к активам.
- Снижение выручки и прибыли компании в последние 3 года.
🔷 Возможности:
- Низкое соотношение цены и прибыли, компания имеет большой потенциал к росту акций.
🔷 Угрозы:
- Высокая конкуренция, из-за которой компании теряет долю рынка. Конкуренты компании: Teva Pharmaceutical Industries, Novartis, Abbott, Actavis и другие.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 5,10
P/B - (-3,77)
P/S - 0,92
Рентабельность
ROA - 10,34%
ROE - 26,05%
ROS - 18,14%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - (-483,35%) Рентабельность по EBITDA - 99,13%
✔️ Подводим итог
После разделения Merck & Co - Organon & Co стала отдельной публичной компанией, однако большого спроса на её акции сейчас нет. Виной всему не самые лучшие результаты по итогам 2021 года. Стоит ли добавлять компанию к себе в портфель? Нет, т.к. явных предпосылок для роста бизнеса не наблюдается - думаем именно поэтому Баффет принял решение выйти из компании.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
Баффетт ошибся или снова Оракул из Омахи будет в профите!? Пиши в комментариях 🙏🏻
#SWOT #OrganonCo #pharmaceutical #медицина
*В последнем отчетном квартале Berkshire Hathaway Уоррена Баффета значительно сократила ставку на фармацевтический сектор. За три месяца Berkshire Hathaway полностью избавилась от акций Organon.
С чем это связано, а также стоит ли волноваться инвесторам - разберем в этом обзоре.
💊 Organon & Co. #OGN - американская фармацевтическая компания, специализирующаяся в следующих основных терапевтических областях: репродуктивная медицина, контрацепция, психиатрия, гормонозаместительная терапия (ГЗТ) и анестезия. Зарегистрирована в 2020 году, штаб-квартира - в Джерси-Сити, штат Нью-Джерси.
Из последних новостей компании: приобретение Forendo - это компания по разработке лекарств на клинической стадии, ориентированную на новые методы лечения женского здоровья. Является пионером в науке intracrinology (изучение гормонов), решая проблемы с заболеваниями с помощью нового подхода (tissue-specific).
В портфель Forendo также входит доклиническая программа, направленная на синдром поликистозных яичников (PCOS), одно из наиболее распространенных состояний здоровья женщин, часто связанное с нарушением обмена веществ, гиперандрогенизмом и бесплодием.
🔶 Сильные стороны компании:
- У компании большой портфель продуктов среди них такие препараты как: Nexplanon, Импланон, 3 иммунологических средства Brenzys, Renflexis и Hadlima, а также 2 онкологических продукта, включая Ontruzant и Aybintio.
- Низкое соотношение цены и прибыли.
🔶 Слабые стороны компании:
- Рост отношения задолженности к активам.
- Снижение выручки и прибыли компании в последние 3 года.
🔷 Возможности:
- Низкое соотношение цены и прибыли, компания имеет большой потенциал к росту акций.
🔷 Угрозы:
- Высокая конкуренция, из-за которой компании теряет долю рынка. Конкуренты компании: Teva Pharmaceutical Industries, Novartis, Abbott, Actavis и другие.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 5,10
P/B - (-3,77)
P/S - 0,92
Рентабельность
ROA - 10,34%
ROE - 26,05%
ROS - 18,14%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - (-483,35%) Рентабельность по EBITDA - 99,13%
✔️ Подводим итог
После разделения Merck & Co - Organon & Co стала отдельной публичной компанией, однако большого спроса на её акции сейчас нет. Виной всему не самые лучшие результаты по итогам 2021 года. Стоит ли добавлять компанию к себе в портфель? Нет, т.к. явных предпосылок для роста бизнеса не наблюдается - думаем именно поэтому Баффет принял решение выйти из компании.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
Баффетт ошибся или снова Оракул из Омахи будет в профите!? Пиши в комментариях 🙏🏻
#SWOT #OrganonCo #pharmaceutical #медицина
SWOT -АНАЛИЗ ПО THE PROCTER & GAMBLE COMPANY
Сектор Consumer Discretionary будет одним из основных бенефициаров постковидного времени. Ожидается, что люди начнут посещать общественные и культурные места, спортивные события, а также путешествовать. Заниматься всем тем, по чему многие скучали за время пандемии. Более того, заметно повышается потребность в продуктах по уходу за собой. Сегодня на примере Procter & Gamble проследим эту закономерность.
🪒 The Procter & Gamble Company #PG - американская транснациональная компания, один из лидеров мирового рынка потребительских товаров. Компания производит такие товары, как моющие и чистящие средства, детские подгузники, средства женской гигиены, средства для ухода за волосами, бритвы, бытовую технику и многое другое.
Основные бренды компании и сфера применения их продуктов:
Уход за детьми - Pampers, Luvs;
Средства для стирки - Ariel, Tide, Миф, Lenor, Ace.
Женская гигиена - Always, Tampax, Discreet.
Средства для бритья - Braun, Gillete, Venus;
Уход за волосами - Head & Shoulders, Pantene, Herbal Essense.
Уход за домом (моющие средства) - Fairy, Mr. Propper, Миф, Comet.
Уход за полостью рта - Blend-a-Med, Oral-B, Crest;
Забота о здоровье - Clearblue, Vicks, Prilosec;
Уход за кожей и личная гигиена - Gillette, Old Spice, Safeguard.
🔶 Сильные стороны:
- Одним из лучших преимуществ P&G является то, что он владеет многими брендами. Она владеет Gillette, ей также принадлежат Tide и Ariel, которые вообще входят в топ-500 брендов мира и т.д.
- Преимущество P&G - это отличные исследования и разработки, благодаря которым компания вывела на рынок множество продуктов.
- P&G известна своими маркетинговыми стратегиями, включая тактику, используемую на местах. P&G - одна из компаний, которая эффективно использует pull-маркетинг, и мы можем увидеть эффект в Tide, Ariel или Olay.
🔶 Слабые стороны:
- Организационная структура приводит к медленному принятию решений - поскольку это старая организация и у компании так много cтратегических бизнес-единиц и портфелей, которыми нужно управлять, поэтому процесс принятия решений медленный и, следовательно, отрицательно влияет на успешность организации в целом.
- Низкий органический рост - темпы увеличения клиентской базы медленные по мере достижения кривой насыщения и снижения количества инноваций.
🔷 Возможности:
- Сельские рынки - основная проблема для всех FMCG компаний проникновение на сельские рынки, которые являются чувствительными к цене и невосприимчивы к рекламе.
- Выпускать на рынок более качественные продукты или увеличивая маркетинговые усилия, P&G может продолжать улучшать свой бренд.
- Слияния и поглощения - привлечение местных конкурентов, которые хорошо разбираются в своих продуктах или каналах сбыта, - это способ устранить конкуренцию, а также добавить новый бизнес в портфель.
🔷 Угрозы:
- Острая конкуренция - P&G приходится постоянно беспокоиться о конкуренции, особенно со стороны HUL. HUL - это конкуренция в нескольких продуктовых линейках.
- Частные торговые марки - многие розничные бренды, такие как D Mart и Reliance fresh , начали производить собственные торговые марки и планируют свои марки, в том числе для моющих средств, средств личной гигиены и прочего.
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 27,38
P/B - 8,36
P/S - 5,03
Рентабельность
ROA - 11,86%
ROE - 30,37%
ROS - 18,37%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 70,13% Рентабельность по EBITDA - 26,71%
✔️ Подводим итог
Рост доходов компании очевиден. По итогам 2021 финансового года компания заработала на 6,5% больше, чем в прошлом году. Для такой огромной корпорации - это фантастический результат. В 2022 прогнозируется похожая ситуация, именно поэтому акции сегодня растут довольно сильно. Однако не стоит рваться быстрее покупать акции по любой цене, ведь уже сегодня по всем мультипликаторам компания выглядит сильно перекупленной - будьте внимательней.
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #инвестиции #прибыль #consumersector
Сектор Consumer Discretionary будет одним из основных бенефициаров постковидного времени. Ожидается, что люди начнут посещать общественные и культурные места, спортивные события, а также путешествовать. Заниматься всем тем, по чему многие скучали за время пандемии. Более того, заметно повышается потребность в продуктах по уходу за собой. Сегодня на примере Procter & Gamble проследим эту закономерность.
🪒 The Procter & Gamble Company #PG - американская транснациональная компания, один из лидеров мирового рынка потребительских товаров. Компания производит такие товары, как моющие и чистящие средства, детские подгузники, средства женской гигиены, средства для ухода за волосами, бритвы, бытовую технику и многое другое.
Основные бренды компании и сфера применения их продуктов:
Уход за детьми - Pampers, Luvs;
Средства для стирки - Ariel, Tide, Миф, Lenor, Ace.
Женская гигиена - Always, Tampax, Discreet.
Средства для бритья - Braun, Gillete, Venus;
Уход за волосами - Head & Shoulders, Pantene, Herbal Essense.
Уход за домом (моющие средства) - Fairy, Mr. Propper, Миф, Comet.
Уход за полостью рта - Blend-a-Med, Oral-B, Crest;
Забота о здоровье - Clearblue, Vicks, Prilosec;
Уход за кожей и личная гигиена - Gillette, Old Spice, Safeguard.
🔶 Сильные стороны:
- Одним из лучших преимуществ P&G является то, что он владеет многими брендами. Она владеет Gillette, ей также принадлежат Tide и Ariel, которые вообще входят в топ-500 брендов мира и т.д.
- Преимущество P&G - это отличные исследования и разработки, благодаря которым компания вывела на рынок множество продуктов.
- P&G известна своими маркетинговыми стратегиями, включая тактику, используемую на местах. P&G - одна из компаний, которая эффективно использует pull-маркетинг, и мы можем увидеть эффект в Tide, Ariel или Olay.
🔶 Слабые стороны:
- Организационная структура приводит к медленному принятию решений - поскольку это старая организация и у компании так много cтратегических бизнес-единиц и портфелей, которыми нужно управлять, поэтому процесс принятия решений медленный и, следовательно, отрицательно влияет на успешность организации в целом.
- Низкий органический рост - темпы увеличения клиентской базы медленные по мере достижения кривой насыщения и снижения количества инноваций.
🔷 Возможности:
- Сельские рынки - основная проблема для всех FMCG компаний проникновение на сельские рынки, которые являются чувствительными к цене и невосприимчивы к рекламе.
- Выпускать на рынок более качественные продукты или увеличивая маркетинговые усилия, P&G может продолжать улучшать свой бренд.
- Слияния и поглощения - привлечение местных конкурентов, которые хорошо разбираются в своих продуктах или каналах сбыта, - это способ устранить конкуренцию, а также добавить новый бизнес в портфель.
🔷 Угрозы:
- Острая конкуренция - P&G приходится постоянно беспокоиться о конкуренции, особенно со стороны HUL. HUL - это конкуренция в нескольких продуктовых линейках.
- Частные торговые марки - многие розничные бренды, такие как D Mart и Reliance fresh , начали производить собственные торговые марки и планируют свои марки, в том числе для моющих средств, средств личной гигиены и прочего.
📊 Мультипликаторы:
Оценка стоимости
P/E - 27,38
P/B - 8,36
P/S - 5,03
Рентабельность
ROA - 11,86%
ROE - 30,37%
ROS - 18,37%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 70,13% Рентабельность по EBITDA - 26,71%
✔️ Подводим итог
Рост доходов компании очевиден. По итогам 2021 финансового года компания заработала на 6,5% больше, чем в прошлом году. Для такой огромной корпорации - это фантастический результат. В 2022 прогнозируется похожая ситуация, именно поэтому акции сегодня растут довольно сильно. Однако не стоит рваться быстрее покупать акции по любой цене, ведь уже сегодня по всем мультипликаторам компания выглядит сильно перекупленной - будьте внимательней.
👉 Было полезно? Подписывайся на наш канал «Фундаменталка»
#SWOT #инвестиции #прибыль #consumersector
⚡️БЕСКОНЕЧНЫЙ РОСТ ИНВЕСТИЦИЙ В MARSH & MCLENNAN / НОВАЯ "ЗОЛОТАЯ ЖИЛА"!?
Сегодня речь пойдет о компании страховой индустрии. С начала года SPDR S&P Insurance ETF (KIE) вырос на 19%, а индекс S&P 500 увеличился на 18%. Получается вложения в страховщиков оказались бы чуть выгоднее инвестиций в широкий рынок. Давайте рассмотрим перспективную и довольно именитую компанию данной сферы - _Marsh & McLennan.
_🛡Marsh & McLennan Companies, Inc. #MMC - международная компания, предоставляющая услуги в сфере страхового брокериджа, управления рисками, услуги по перестрахованию, инвестиционному консультированию и управленческому консалтингу. Осуществляет деятельность через дочерние компании Marsh, Mercer, Oliver Wyman Group и Guy Carpenter.
На текущий момент деятельность компании имеет несколько направлений:
1) Услуги по управлению рисками и страхованию.
2) Консалтинговые услуги в сфере здравоохранения, пенсионного обеспечения, а также специализированные управленческие и экономические консалтинговые услуги.
🔶 Сильные стороны компании:
- Бизнес имеет большой географический охват, клиентскую базу и сохраняет идентичность бренда.
- Marsh McLennan Companies Inc имеет большой портфель продуктов, который предлагает услуги в большом диапазоне категорий. У него есть ряд уникальных продуктовых предложений, которых нет у конкурентов.
- У компании отличные денежные потоки. Выручка и EPS растут средними темпами 6% в год.
🔶 Слабые стороны компании:
- Даже относительно предыдущих периодов компания по мультипликаторам стоимости стоит сегодня достаточно дорого.
🔷 Возможности:
- После рецессии увеличился средний доход домохозяйства, а также увеличились потребительские расходы. Это приведет к росту целевого рынка Marsh McLennan Companies Inc за счет новых клиентов, которых можно привлечь к бизнесу.
🔷 Угрозы:
- Акции могут снижаться. Ситуация неопределенности с пандемией всё еще давит на бумагу и бизнес компании. В таких условиях сложно делать какие-то прогнозы по поводу дальнейшего роста или падения показателей компании.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 31,59
P/B - 8,77
P/S - 4,54
Рентабельность
ROA - 8,32%
ROE - 29,65%
ROS - 14,38%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 133,38% Рентабельность по EBITDA - 26,25%
✔️ Подводим итог
На текущий момент акции компании сильно перекуплены. Однако это не отменяет того факта, что компания сильна фундаментально. Денежные потоки растут, бизнес развивается и его эффективность на уровне и даже выше уровня конкурентов. Поэтому если Marsh & McLennan вам приглянулась, то дождитесь коррекции по её акциям, т.к. покупать бумаги сейчас рискованно.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🏆 История конечно интересная и для кого-то очень даже прибыльная! Но, что впереди?
#SWOT #MarshMcLennan #страхование #доллар
Сегодня речь пойдет о компании страховой индустрии. С начала года SPDR S&P Insurance ETF (KIE) вырос на 19%, а индекс S&P 500 увеличился на 18%. Получается вложения в страховщиков оказались бы чуть выгоднее инвестиций в широкий рынок. Давайте рассмотрим перспективную и довольно именитую компанию данной сферы - _Marsh & McLennan.
_🛡Marsh & McLennan Companies, Inc. #MMC - международная компания, предоставляющая услуги в сфере страхового брокериджа, управления рисками, услуги по перестрахованию, инвестиционному консультированию и управленческому консалтингу. Осуществляет деятельность через дочерние компании Marsh, Mercer, Oliver Wyman Group и Guy Carpenter.
На текущий момент деятельность компании имеет несколько направлений:
1) Услуги по управлению рисками и страхованию.
2) Консалтинговые услуги в сфере здравоохранения, пенсионного обеспечения, а также специализированные управленческие и экономические консалтинговые услуги.
🔶 Сильные стороны компании:
- Бизнес имеет большой географический охват, клиентскую базу и сохраняет идентичность бренда.
- Marsh McLennan Companies Inc имеет большой портфель продуктов, который предлагает услуги в большом диапазоне категорий. У него есть ряд уникальных продуктовых предложений, которых нет у конкурентов.
- У компании отличные денежные потоки. Выручка и EPS растут средними темпами 6% в год.
🔶 Слабые стороны компании:
- Даже относительно предыдущих периодов компания по мультипликаторам стоимости стоит сегодня достаточно дорого.
🔷 Возможности:
- После рецессии увеличился средний доход домохозяйства, а также увеличились потребительские расходы. Это приведет к росту целевого рынка Marsh McLennan Companies Inc за счет новых клиентов, которых можно привлечь к бизнесу.
🔷 Угрозы:
- Акции могут снижаться. Ситуация неопределенности с пандемией всё еще давит на бумагу и бизнес компании. В таких условиях сложно делать какие-то прогнозы по поводу дальнейшего роста или падения показателей компании.
📊 Мультипликаторы компании:
Оценка стоимости
P/E - 31,59
P/B - 8,77
P/S - 4,54
Рентабельность
ROA - 8,32%
ROE - 29,65%
ROS - 14,38%
Debt/Equity (Долг / Капитал) - 133,38% Рентабельность по EBITDA - 26,25%
✔️ Подводим итог
На текущий момент акции компании сильно перекуплены. Однако это не отменяет того факта, что компания сильна фундаментально. Денежные потоки растут, бизнес развивается и его эффективность на уровне и даже выше уровня конкурентов. Поэтому если Marsh & McLennan вам приглянулась, то дождитесь коррекции по её акциям, т.к. покупать бумаги сейчас рискованно.
Данная компания доступна для покупки неквалифицированным инвесторам
🏆 История конечно интересная и для кого-то очень даже прибыльная! Но, что впереди?
#SWOT #MarshMcLennan #страхование #доллар
