С сегодняшнего дня на канале «Фундаменталка» я начинаю серию материалов про основы инвестирования. Опрос на канале в прошлом месяце только подтвердил, что тематика интересна подписчикам. Поэтому "повторяем матчасть!" 🎓📊
№1. Начинаем с основных принципов инвестирования в ETF 💼
ETF - это биржевой фонд, который инвестирует в определенные группы активов. Если кратко, то эмитент ETF имеет определенный актив (например, акции из индекса или золото) и на этот актив выпускает ценные бумаги, динамика цены которых зависит от динамики цены базового актива.
Цена акции индексного фонда будет повторять динамику цен на активы, которые входят в основу фонда. Цена одной акции фонда — стоимость чистых активов фонда, приходящаяся на одну акцию. Это расчетная (справедливая) стоимость акции — некий ориентир цены ETF. Расчетная цена акций фонда публикуется на сайте фонда или информационных агентств.
ETF классифицируют по типу актива, на который они выпущены:
• Фондовые рынки стран
• Отдельные сектора экономики
• Валюты
• Индексы
• Еврооблигации
• Биржевые товары (золото, нефть, серебро и т.д.)
• другие активы.
Существует еще ряд ETF с более сложной структурой управления. Такие ETF называют экзотическими или специфическими. Среди них можно выделить:
• Перевернутые или реверсивные ETF — динамика цены таких ETF обратно пропорциональна цене базового актива. Такие ETF, попросту говоря, «шортят» базовый актив.
• Маржинальные ETF — противоположны реверсивным, они используют механизм длинной позиции, чтобы показать большую доходность, чем базовый актив. Например, при росте цены базового актива на 1%, цена ETF вырастет на 2%.
• ETF на волатильность (VIX) — ETF, в основе которого лежит индекс волатильности или, как его еще называют, индекс страха.
Сильные стороны ETF:
✔️Сравнительно низкая стоимость. Этот инструмент позволяет инвестировать небольшие деньги в крупные компании. Если покупать эти же акции напрямую, то придется вложить больше. Например, акции Apple и Facebook стоят сотни долларов, а некоторые ETF кратно дешевле, хотя включают в себя акции и Apple, и Facebook.
✔️Диверсификация. ETF позволяют вкладывать деньги не только в отдельные компании, но и в целые отрасли, страны или рынки, что существенно снижает риск потери денег.
✔️Ликвидность. ETF можно быстро продать или купить.
✔️Прозрачность. Структура и другая информация о ETF находится в открытом доступе и посмотреть ее может любой инвестор.
Риски: 🔥
• Во-первых, вы можете столкнуться с фактом отставания цены ETF от динамики цены базового актива.
• Во-вторых, в случае если вы работаете со сложными ETF, может возникнуть необходимость дополнительного анализа структуры и рисков этого инструмента.
• В-третьих, существует риск закрытия странового индекса для соответствующих ETF.
• В-четвертых, не стоит забывать и о риске делистинга инструмента.
Наибольшее количество ETF торгуются на площадке NYSE Arca. Данная площадка недоступна для торговли неквалифицированным клиентам. Центральный Банк РФ не классифицирует часть иностранных ETF (например, на волатильность) как ценные бумаги, поэтому на данный момент нет возможности купить их на российский брокерский счет.
#обучение #капитал #фонд
№1. Начинаем с основных принципов инвестирования в ETF 💼
ETF - это биржевой фонд, который инвестирует в определенные группы активов. Если кратко, то эмитент ETF имеет определенный актив (например, акции из индекса или золото) и на этот актив выпускает ценные бумаги, динамика цены которых зависит от динамики цены базового актива.
Цена акции индексного фонда будет повторять динамику цен на активы, которые входят в основу фонда. Цена одной акции фонда — стоимость чистых активов фонда, приходящаяся на одну акцию. Это расчетная (справедливая) стоимость акции — некий ориентир цены ETF. Расчетная цена акций фонда публикуется на сайте фонда или информационных агентств.
ETF классифицируют по типу актива, на который они выпущены:
• Фондовые рынки стран
• Отдельные сектора экономики
• Валюты
• Индексы
• Еврооблигации
• Биржевые товары (золото, нефть, серебро и т.д.)
• другие активы.
Существует еще ряд ETF с более сложной структурой управления. Такие ETF называют экзотическими или специфическими. Среди них можно выделить:
• Перевернутые или реверсивные ETF — динамика цены таких ETF обратно пропорциональна цене базового актива. Такие ETF, попросту говоря, «шортят» базовый актив.
• Маржинальные ETF — противоположны реверсивным, они используют механизм длинной позиции, чтобы показать большую доходность, чем базовый актив. Например, при росте цены базового актива на 1%, цена ETF вырастет на 2%.
• ETF на волатильность (VIX) — ETF, в основе которого лежит индекс волатильности или, как его еще называют, индекс страха.
Сильные стороны ETF:
✔️Сравнительно низкая стоимость. Этот инструмент позволяет инвестировать небольшие деньги в крупные компании. Если покупать эти же акции напрямую, то придется вложить больше. Например, акции Apple и Facebook стоят сотни долларов, а некоторые ETF кратно дешевле, хотя включают в себя акции и Apple, и Facebook.
✔️Диверсификация. ETF позволяют вкладывать деньги не только в отдельные компании, но и в целые отрасли, страны или рынки, что существенно снижает риск потери денег.
✔️Ликвидность. ETF можно быстро продать или купить.
✔️Прозрачность. Структура и другая информация о ETF находится в открытом доступе и посмотреть ее может любой инвестор.
Риски: 🔥
• Во-первых, вы можете столкнуться с фактом отставания цены ETF от динамики цены базового актива.
• Во-вторых, в случае если вы работаете со сложными ETF, может возникнуть необходимость дополнительного анализа структуры и рисков этого инструмента.
• В-третьих, существует риск закрытия странового индекса для соответствующих ETF.
• В-четвертых, не стоит забывать и о риске делистинга инструмента.
Наибольшее количество ETF торгуются на площадке NYSE Arca. Данная площадка недоступна для торговли неквалифицированным клиентам. Центральный Банк РФ не классифицирует часть иностранных ETF (например, на волатильность) как ценные бумаги, поэтому на данный момент нет возможности купить их на российский брокерский счет.
#обучение #капитал #фонд
📚📊 Повторяем «матчасть»
Давно у нас не было на канале разных задач для инвесторов 🔥сегодня одна из таких. Условия простые, пишите ваши ответы в комментариях ниже.
Пайщик инвестировал денежные средства в сумме 33 500 рублей в «портфель», купив паи:
▫️ПИФа акций на сумму 30000 рублей, цена 1 пая – 3000 рублей
▫️ПИФа облигаций на сумму 3500 рублей, цена 1 пая – 700 рублей
Через 1 год стоимость 1 пая фондов составила:
▪️ПИФ акций – 2700 рублей
▪️ПИФ облигаций – 600 рублей
Как изменилась стоимость портфеля инвестора через 1 год?
Правильное решение будет опубликовано на канале во вторник. Следи за обновлениями!
#обучение #инвестор #фонд #облигации
Давно у нас не было на канале разных задач для инвесторов 🔥сегодня одна из таких. Условия простые, пишите ваши ответы в комментариях ниже.
Пайщик инвестировал денежные средства в сумме 33 500 рублей в «портфель», купив паи:
▫️ПИФа акций на сумму 30000 рублей, цена 1 пая – 3000 рублей
▫️ПИФа облигаций на сумму 3500 рублей, цена 1 пая – 700 рублей
Через 1 год стоимость 1 пая фондов составила:
▪️ПИФ акций – 2700 рублей
▪️ПИФ облигаций – 600 рублей
Как изменилась стоимость портфеля инвестора через 1 год?
Правильное решение будет опубликовано на канале во вторник. Следи за обновлениями!
#обучение #инвестор #фонд #облигации
VANGUARD EUROPEAN STOCK INDEX FUND ETF / СБАЛАНСИРОВАННЫЙ СРЕЗ ЕВРОПЕЙСКОГО РЫНКА
Экономика стран Еврозоны находилась под давлением ковидных ограничений более длительное время, чем например в России. Но меры постепенно ослабляются. Темпы роста потребительских цен всё ещё высоки (4,9%), однако цены на многие ведущие европейский сейчас находятся в стадии коррекции. Быть может - стоит присмотреться к наименее рискованному варианту инвестиций в рынок Европы. Например - через етф фонд на европейские компании.
🇪🇺 Vanguard European Stock Index Fund ETF #VEUSX - владеет обширным комплексным портфелем компаний с большой, средней и малой капитализацией из развитых европейских стран, включая Великобританию. Базовый индекс является частью серии индексов FTSE Global Equity Index Series, которая охватывает примерно 98% мирового рынка. Фонд охватывает европейский фондовый рынок, который классифицируется как развитый на основе набора стандартов, определенных и поддерживаемых индексом FTSE.
📊 Параметры фонда:
VANGUARD EUROPEAN STOCK INDEX FUND ETF / VEUSX
Комиссия фонда - 0,10%
Стоимость 1 акции ~ 81,81$
Доходность ETF за 1 год в $ - 28%
Cреднегодовая доходность (индекса) за 5 лет в $ - 10,51%
Индекс-ориентир: Spliced European Stock Index
Страна регистрации фонда: США
🔹 Структура фонда (по странам):
Соединенное Королевство - 23,8%
Франция - 15,7%
Швейцария - 14,8%
Германия - 13,2%
Нидерланды - 7,4%
Швеция - 6.5%
Италия - 4,0%
Дания - 4,0%
Испания - 3,5%
Финляндия - 2,2%
и др.
🔸 Топ 10 крупнейших активов фонда:
Nestle SA - 2,90%
ASML Holding NV - 2,50%
Roche Holding AG - 2.30%
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE - 1,60%
Novo Nordisk A/S - 1,40%
AstraZeneca plc - 1,40%
Novartis AG - 1,40%
Royal Dutch Shell plc - 1,30%
SAP SE - 1,20%
Siemens AG - 1,00%
✔️ Данный фонд является одним из лучших Етф-ов на европейский рынок бумаг. Хотите иметь диверсифицированный инвестиционный портфель состоящий из акций Европы ? Не доверяете экономике США или России, а также любите стабильный доход в евро? Тогда этот фонд для вас.
Данный актив недоступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаешь насчет европейского фондового рынка? Пиши своё мнение в комментариях.
#SWOT #актив #доход #фонд
Экономика стран Еврозоны находилась под давлением ковидных ограничений более длительное время, чем например в России. Но меры постепенно ослабляются. Темпы роста потребительских цен всё ещё высоки (4,9%), однако цены на многие ведущие европейский сейчас находятся в стадии коррекции. Быть может - стоит присмотреться к наименее рискованному варианту инвестиций в рынок Европы. Например - через етф фонд на европейские компании.
🇪🇺 Vanguard European Stock Index Fund ETF #VEUSX - владеет обширным комплексным портфелем компаний с большой, средней и малой капитализацией из развитых европейских стран, включая Великобританию. Базовый индекс является частью серии индексов FTSE Global Equity Index Series, которая охватывает примерно 98% мирового рынка. Фонд охватывает европейский фондовый рынок, который классифицируется как развитый на основе набора стандартов, определенных и поддерживаемых индексом FTSE.
📊 Параметры фонда:
VANGUARD EUROPEAN STOCK INDEX FUND ETF / VEUSX
Комиссия фонда - 0,10%
Стоимость 1 акции ~ 81,81$
Доходность ETF за 1 год в $ - 28%
Cреднегодовая доходность (индекса) за 5 лет в $ - 10,51%
Индекс-ориентир: Spliced European Stock Index
Страна регистрации фонда: США
🔹 Структура фонда (по странам):
Соединенное Королевство - 23,8%
Франция - 15,7%
Швейцария - 14,8%
Германия - 13,2%
Нидерланды - 7,4%
Швеция - 6.5%
Италия - 4,0%
Дания - 4,0%
Испания - 3,5%
Финляндия - 2,2%
и др.
🔸 Топ 10 крупнейших активов фонда:
Nestle SA - 2,90%
ASML Holding NV - 2,50%
Roche Holding AG - 2.30%
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE - 1,60%
Novo Nordisk A/S - 1,40%
AstraZeneca plc - 1,40%
Novartis AG - 1,40%
Royal Dutch Shell plc - 1,30%
SAP SE - 1,20%
Siemens AG - 1,00%
✔️ Данный фонд является одним из лучших Етф-ов на европейский рынок бумаг. Хотите иметь диверсифицированный инвестиционный портфель состоящий из акций Европы ? Не доверяете экономике США или России, а также любите стабильный доход в евро? Тогда этот фонд для вас.
Данный актив недоступен для покупки неквалифицированным инвесторам ☝️
❇️ Что думаешь насчет европейского фондового рынка? Пиши своё мнение в комментариях.
#SWOT #актив #доход #фонд
УВЕЛИЧЕНИЕ СТАВОК ФРС В 2022 БЛАГОПРИЯТНО ДЛЯ ФИНАНСОВ / КАКОЙ ФОНД ВЫБРАТЬ ДЛЯ ИНВЕСТИЦИЙ В СЕКТОР?
В истории были периоды, когда высокие процентные ставки совпадали с невысокими доходностями на рынке акций. Но если говорить о повышении ключевой ставки с низких уровней (сейчас она находится в диапазоне 0-0,25%), то это чаще приводило к росту акций, чем к их падению.
Банки и финансовые учреждения обычно хорошо переживают периоды повышения ставок, потому что их процентная маржа, а также прибыль по кредитам и финансовым операциям растут. Давайте рассмотрим один из лучших ЕТФ на финансовый сектор США.
💸 Financial Select Sector SPDR Fund #XLF - предлагает доступ к крупнейшим компаниям финансового сегмента США. Его взвешенный по капитализации портфель, состоящий только из акции индекса S&P 500, означает, что фонд сконцентрирован на крупных банках и избегает малых по капитализации компаний.
📊 Параметры фонда:
Financial Select Sector SPDR Fund / XLF
Комиссия фонда - 0,12%
Стоимость 1 акции ~ 38,62$
Доходность ETF за 1 год в $ - 38,17%
Cреднегодовая доходность (индекса) за 5 лет в $ - 12,62%
Страна регистрации фонда: США
🔹 Структура фонда (по секторам):
Banking Services - 44.04%
Insurance - 28.63%
Investment Banking & Investment Services - 22.19%
Professional & Commercial Services - 5.15%
🔸 Топ 10 крупнейших активов фонда:
Berkshire Hathaway Inc. Class B - 12.57%
JPMorgan Chase & Co. - 10.83%
Bank of America Corp - 7.45%
Wells Fargo & Company - 4.49%
Morgan Stanley - 3.32%
Goldman Sachs Group, Inc. - 3.05%
BlackRock, Inc. - 3.04%
Charles Schwab Corporation - 2.98%
Citigroup Inc. - 2.78%
S&P Global, Inc. - 2.66%
✔️ Ключевым риском для рынка акций остается разгон инфляции, из-за которого регулятор может перейти к ужесточению монетарной политики, а именно к повышению ключевой ставки, быстрее, чем планировал. Именно поэтому уже сегодня стоит определиться с теми секторами, кто выиграет от принятия таких решений. Финансовый сектор - является одним из фаворитов данного сценария.
❇️ Что думаешь насчет финансового сектора в 2022 году? Пиши своё мнение в комментариях.
#SWOT #актив #фонд #Финансы
В истории были периоды, когда высокие процентные ставки совпадали с невысокими доходностями на рынке акций. Но если говорить о повышении ключевой ставки с низких уровней (сейчас она находится в диапазоне 0-0,25%), то это чаще приводило к росту акций, чем к их падению.
Банки и финансовые учреждения обычно хорошо переживают периоды повышения ставок, потому что их процентная маржа, а также прибыль по кредитам и финансовым операциям растут. Давайте рассмотрим один из лучших ЕТФ на финансовый сектор США.
💸 Financial Select Sector SPDR Fund #XLF - предлагает доступ к крупнейшим компаниям финансового сегмента США. Его взвешенный по капитализации портфель, состоящий только из акции индекса S&P 500, означает, что фонд сконцентрирован на крупных банках и избегает малых по капитализации компаний.
📊 Параметры фонда:
Financial Select Sector SPDR Fund / XLF
Комиссия фонда - 0,12%
Стоимость 1 акции ~ 38,62$
Доходность ETF за 1 год в $ - 38,17%
Cреднегодовая доходность (индекса) за 5 лет в $ - 12,62%
Страна регистрации фонда: США
🔹 Структура фонда (по секторам):
Banking Services - 44.04%
Insurance - 28.63%
Investment Banking & Investment Services - 22.19%
Professional & Commercial Services - 5.15%
🔸 Топ 10 крупнейших активов фонда:
Berkshire Hathaway Inc. Class B - 12.57%
JPMorgan Chase & Co. - 10.83%
Bank of America Corp - 7.45%
Wells Fargo & Company - 4.49%
Morgan Stanley - 3.32%
Goldman Sachs Group, Inc. - 3.05%
BlackRock, Inc. - 3.04%
Charles Schwab Corporation - 2.98%
Citigroup Inc. - 2.78%
S&P Global, Inc. - 2.66%
✔️ Ключевым риском для рынка акций остается разгон инфляции, из-за которого регулятор может перейти к ужесточению монетарной политики, а именно к повышению ключевой ставки, быстрее, чем планировал. Именно поэтому уже сегодня стоит определиться с теми секторами, кто выиграет от принятия таких решений. Финансовый сектор - является одним из фаворитов данного сценария.
❇️ Что думаешь насчет финансового сектора в 2022 году? Пиши своё мнение в комментариях.
#SWOT #актив #фонд #Финансы
