📑Рынок акций сегодня: Газпром, Норильский никель, Магнит, Белуга
Премьер-министр Польши, Матеуш Моравецкий вновь высказывается об остановке газопровода Газпрома – «Северный поток–2». Премьер считает, что проект снижает энергетическую безопасность Центральной Европы и должен быть остановлен. Рынок уже перестал реагировать на высказывания о Северном потоке–2, акции Газпрома сегодня растут более чем на 2%. #GAZP
Один из крупнейших акционеров Магнита – «Marathon Group», продолжает увеличивать долю в компании. Сегодня «Марафон ритейл» на внебиржевом рынке купил 0,136% акций Магнита на сумму 539,9 млн руб. Ранее 7 сентября Марафон купил пакет акций Магнита на общую сумму 95,5 млн руб. Сегодня акции Магнита растут больше 4%.
Здесь ещё появился дополнительный инфоповод, который мог обрадовать акционеров Магнита и участников рынка. Исполнительный директор Магнита сообщил, что компания планирует запустить суперприложение для программы лояльности, доставки и других сервисов. Это как раз к тому, о чём мы писали вчера. #MGNT
Совет директоров Белуги утвердил новую дивидендную политику, которая подразумевает размер дивидендных выплат в размере не менее 25% от консолидированной чистой прибыл по МСФО. Дивиденды планируется выплачивать не менее двух раз в год. Несмотря на позитивную новость, акции Белуги стоят, как вкопанные. #BELU
Представители Норильского никеля сообщили, что в воду после аварии попало меньше дизеля, чем считалось ранее и чем оценивал экологический регулятор. Первый вице-президент компании Сергей Дяченко, считает, что спасателям удалось собрать свыше 90% или 12.000 тонн, то есть почти все, что попало в воду. При этом, Росприроднадзор оценил ущерб природе почти в $2 млрд, считая, что в реки попало около 19.000 тонн.
Мы считаем, что размер ущерба, который зарезервировал Норильский никель, уже находиться в цене акций, тем более есть шанс, что компания оспорит часть суммы. В связи с этим, планируем начинать постепенно покупать акции Норильского никеля, цены на металлы держатся вблизи максимумов, а рубль всё ещё очень слаб. #GMKN
🔍Продолжаем следить за фондовым рынком, теперь уже c помощью нашего скринера акций.
@finrangecom
Премьер-министр Польши, Матеуш Моравецкий вновь высказывается об остановке газопровода Газпрома – «Северный поток–2». Премьер считает, что проект снижает энергетическую безопасность Центральной Европы и должен быть остановлен. Рынок уже перестал реагировать на высказывания о Северном потоке–2, акции Газпрома сегодня растут более чем на 2%. #GAZP
Один из крупнейших акционеров Магнита – «Marathon Group», продолжает увеличивать долю в компании. Сегодня «Марафон ритейл» на внебиржевом рынке купил 0,136% акций Магнита на сумму 539,9 млн руб. Ранее 7 сентября Марафон купил пакет акций Магнита на общую сумму 95,5 млн руб. Сегодня акции Магнита растут больше 4%.
Здесь ещё появился дополнительный инфоповод, который мог обрадовать акционеров Магнита и участников рынка. Исполнительный директор Магнита сообщил, что компания планирует запустить суперприложение для программы лояльности, доставки и других сервисов. Это как раз к тому, о чём мы писали вчера. #MGNT
Совет директоров Белуги утвердил новую дивидендную политику, которая подразумевает размер дивидендных выплат в размере не менее 25% от консолидированной чистой прибыл по МСФО. Дивиденды планируется выплачивать не менее двух раз в год. Несмотря на позитивную новость, акции Белуги стоят, как вкопанные. #BELU
Представители Норильского никеля сообщили, что в воду после аварии попало меньше дизеля, чем считалось ранее и чем оценивал экологический регулятор. Первый вице-президент компании Сергей Дяченко, считает, что спасателям удалось собрать свыше 90% или 12.000 тонн, то есть почти все, что попало в воду. При этом, Росприроднадзор оценил ущерб природе почти в $2 млрд, считая, что в реки попало около 19.000 тонн.
Мы считаем, что размер ущерба, который зарезервировал Норильский никель, уже находиться в цене акций, тем более есть шанс, что компания оспорит часть суммы. В связи с этим, планируем начинать постепенно покупать акции Норильского никеля, цены на металлы держатся вблизи максимумов, а рубль всё ещё очень слаб. #GMKN
🔍Продолжаем следить за фондовым рынком, теперь уже c помощью нашего скринера акций.
@finrangecom
📑Рынок акций сегодня: ТМК, ВСМПО-Ависма, Детский мир, Белуга, Мечел, Обувь России
Сегодня стало известно, что совет директоров ТМК одобрил новую программу выкупа акций по цене первой оферты – 61 руб. Компания выкупит около 12,5% от free float. Сбор заявок будет осуществляться с 15 сентября по 15 октября 2020 г. включительно. Кто держал акции, мог сегодня продавать акции ТМК по 61 руб. и забыть про данную историю. На фоне данной новости, акции выросли более чем на 4%. #TRMK
Ещё одно корпоративное событие – Мечел сообщил о намерении выкупить бумаги у миноритариев после снятия моратория на банкротство. Напомним, акции Мечела могли предъявить акционеры, голосовавшие против или не принимавшие участия в голосовании по вопросу о реструктуризации долга Мечела на годовом собрании 30 июня 2020 г. Цена выкупа была установлена в размере 80,57 руб. Обыкновенные акции Мечел отреагировали ростом более чем на 3%. #MTLR
Обувь России отчиталась о финансовых результатах за I пол. 2020 г. по МСФО. Выручка обувного ритейлера сократилась на 26,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 322 млн руб. Компания получила чистый убыток в размере 306 млн руб. против прибыли годом ранее. Слабые финансовые результаты в основном обусловлены влиянием карантинных мер в отчётном периоде, в апреле 2020 г. все магазины группы были полностью закрыты из-за пандемии. Дополнительное давление на прибыль оказали резервы, которые были созданы под кредитные убытки. #OBUV
Акционеры ВСМПО-Ависма на годовом собрании приняли решение не выплачивать дивиденды за 2019 г., говорится в сообщении компании. Титановый гигант впервые за 16 лет не выплатит годовые дивиденды. #VSMO
Совет директоров Белуги рекомендовал промежуточные дивиденды в размере 10 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 0,76%. Дата закрытия реестра для получения дивидендов назначена на 23 октября 2020 г. #BELU
Инвестиционный банк Goldman Sachs увеличил долю в Детском мире с 4,5% до 8,5%. В результате чего, Goldman стал крупнейшим совладельцем ритейлера детский товаров. #DSKY
🔍Продолжаем следить за фондовым рынком, теперь уже c помощью нашего скринера акций.
@finrangecom
Сегодня стало известно, что совет директоров ТМК одобрил новую программу выкупа акций по цене первой оферты – 61 руб. Компания выкупит около 12,5% от free float. Сбор заявок будет осуществляться с 15 сентября по 15 октября 2020 г. включительно. Кто держал акции, мог сегодня продавать акции ТМК по 61 руб. и забыть про данную историю. На фоне данной новости, акции выросли более чем на 4%. #TRMK
Ещё одно корпоративное событие – Мечел сообщил о намерении выкупить бумаги у миноритариев после снятия моратория на банкротство. Напомним, акции Мечела могли предъявить акционеры, голосовавшие против или не принимавшие участия в голосовании по вопросу о реструктуризации долга Мечела на годовом собрании 30 июня 2020 г. Цена выкупа была установлена в размере 80,57 руб. Обыкновенные акции Мечел отреагировали ростом более чем на 3%. #MTLR
Обувь России отчиталась о финансовых результатах за I пол. 2020 г. по МСФО. Выручка обувного ритейлера сократилась на 26,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 322 млн руб. Компания получила чистый убыток в размере 306 млн руб. против прибыли годом ранее. Слабые финансовые результаты в основном обусловлены влиянием карантинных мер в отчётном периоде, в апреле 2020 г. все магазины группы были полностью закрыты из-за пандемии. Дополнительное давление на прибыль оказали резервы, которые были созданы под кредитные убытки. #OBUV
Акционеры ВСМПО-Ависма на годовом собрании приняли решение не выплачивать дивиденды за 2019 г., говорится в сообщении компании. Титановый гигант впервые за 16 лет не выплатит годовые дивиденды. #VSMO
Совет директоров Белуги рекомендовал промежуточные дивиденды в размере 10 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 0,76%. Дата закрытия реестра для получения дивидендов назначена на 23 октября 2020 г. #BELU
Инвестиционный банк Goldman Sachs увеличил долю в Детском мире с 4,5% до 8,5%. В результате чего, Goldman стал крупнейшим совладельцем ритейлера детский товаров. #DSKY
🔍Продолжаем следить за фондовым рынком, теперь уже c помощью нашего скринера акций.
@finrangecom
📑Рынок акций сегодня: Газпром нефть, Магнит, Белуга
Финансовые результаты Газпром нефти за 2020 г. по МСФО. Выручка компании по итогам года сократилась на 19,5% по сравнению с 2019 г. – до 1999 млрд руб. на фоне падения спроса и цен на нефть и нефтепродукты из-за сокращения добычи нефти в рамках сделки ОПЕК+ и влияния от распространения коронавируса.
Чистая прибыль упала на 70,6% – до 117,7 млрд, но по итогам IV кв. 2020 г. выросла почти в 2,9 раза на фоне восстановления цен на нефть и валютной переоценки долга. Таким образом, финальный дивиденд на акцию Газпром нефти составит 7,5 руб., текущая дивидендная доходность 2,2%. #SIBN
Новая стратегия Магнита. Продуктовый рителйер сегодня представил новую стратегию Магнита на 2021-2025 годы, которая предусматривает фокус на рост доходности за счет повышения эффективности бизнеса, планирует увеличить маржу по EBITDA до 8%. Также менеджмент сообщил, что проложит повышать дивидендные выплаты, несмотря на это, акции падают вместе с рынком. #MGNT
Ралли в акциях Белуги. Пока финансовые рынки начали синхронно снижаться, котировки производителя алкогольных напитков продолжают который день расти более чем на 30% на высоких оборотах. Многие связывают данный рост с будущем SPO, о котором в декабре 2020 г. намекнул глава компании Александр Мечетин, но краткосрочно такие события приводят к падению цены.
Возможно участники рынка считают, что это разгон котировок перед предстоящим SPO, всё может быть. Пока что, мы считаем, что такой вертикальный рост фундаментально не обоснован, кроме того, сама Белуга опубликовала сообщение, в котором сказала, что важные корпоративная информация отсутствует. #BELU
——————————————————
💻Сервис для инвесторов: finrange.com
💼Сопровождение портфеля: @Finrange_bot
Финансовые результаты Газпром нефти за 2020 г. по МСФО. Выручка компании по итогам года сократилась на 19,5% по сравнению с 2019 г. – до 1999 млрд руб. на фоне падения спроса и цен на нефть и нефтепродукты из-за сокращения добычи нефти в рамках сделки ОПЕК+ и влияния от распространения коронавируса.
Чистая прибыль упала на 70,6% – до 117,7 млрд, но по итогам IV кв. 2020 г. выросла почти в 2,9 раза на фоне восстановления цен на нефть и валютной переоценки долга. Таким образом, финальный дивиденд на акцию Газпром нефти составит 7,5 руб., текущая дивидендная доходность 2,2%. #SIBN
Новая стратегия Магнита. Продуктовый рителйер сегодня представил новую стратегию Магнита на 2021-2025 годы, которая предусматривает фокус на рост доходности за счет повышения эффективности бизнеса, планирует увеличить маржу по EBITDA до 8%. Также менеджмент сообщил, что проложит повышать дивидендные выплаты, несмотря на это, акции падают вместе с рынком. #MGNT
Ралли в акциях Белуги. Пока финансовые рынки начали синхронно снижаться, котировки производителя алкогольных напитков продолжают который день расти более чем на 30% на высоких оборотах. Многие связывают данный рост с будущем SPO, о котором в декабре 2020 г. намекнул глава компании Александр Мечетин, но краткосрочно такие события приводят к падению цены.
Возможно участники рынка считают, что это разгон котировок перед предстоящим SPO, всё может быть. Пока что, мы считаем, что такой вертикальный рост фундаментально не обоснован, кроме того, сама Белуга опубликовала сообщение, в котором сказала, что важные корпоративная информация отсутствует. #BELU
——————————————————
💻Сервис для инвесторов: finrange.com
💼Сопровождение портфеля: @Finrange_bot
📑Рынок акций сегодня: Тинькофф, Северсталь, Белуга
Финансовые результаты Тинькофф за 2020 г. по МСФО. Выручка компании выросла на 21% по сравнению с прошлым годом – до 195,8 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 22% – до 44,2 млрд руб.
Тинькофф показал ожидаемо рекордные показатели, несмотря на создание резервов. При этом, доля направлений деятельности компании, не связанных с кредитованием, достигла рекордного уровня — 37% от выручки TCS Group.
Дивиденды Тинькофф. Менеджмент сообщил, что TCS Group выплатит финальные дивиденды за 2020 г. в размере $0,24 на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 0,45%. Дата закрытия реестра назначена на 26 марта 2021 г.
Кроме этого, компания сообщила, что планирует временно приостановить выплату дивидендов до конца 2021 г. Менеджмент считает, что сейчас эффективнее инвестировать денежные средства в развитие бизнеса. #TCSG
Производственные прогнозы Северсталь. Металлург сегодня сообщил, что планирует к 2023 г. увеличить производство стали на 15%, при этом не наращивая CAPEX в ближайшие годы. По данным презентации в текущем году Северсталь инвестирует $1,35 млрд, в 2022 г. – $1,3 млрд, в 2023 г. – $0,9 млрд и $0,8 млрд в 2024 г.
Участники рынка восприняли с позитивом ожидаемый рост производства и сокращение капитальных затрат на горизонте нескольких лет. Так как вышеперечисленные прогнозы приведут к росту свободного денежного потока и соответственно к дивидендам. #CHMF
Акции Белуги снова раллируют. Производитель алкоголя сегодня опубликовал сильные финансовые результаты за 2020 г. по МСФО. После чего, совет директоров рекомендовал рекордные дивиденды за 2020 г. в размере 90 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 3,7%. Дата закрытия реестра назначена на 6 мая 2021 г. #BELU
——————————————————
💻Сервис для инвесторов
💼Finrange PREMIUM
Финансовые результаты Тинькофф за 2020 г. по МСФО. Выручка компании выросла на 21% по сравнению с прошлым годом – до 195,8 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 22% – до 44,2 млрд руб.
Тинькофф показал ожидаемо рекордные показатели, несмотря на создание резервов. При этом, доля направлений деятельности компании, не связанных с кредитованием, достигла рекордного уровня — 37% от выручки TCS Group.
Дивиденды Тинькофф. Менеджмент сообщил, что TCS Group выплатит финальные дивиденды за 2020 г. в размере $0,24 на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 0,45%. Дата закрытия реестра назначена на 26 марта 2021 г.
Кроме этого, компания сообщила, что планирует временно приостановить выплату дивидендов до конца 2021 г. Менеджмент считает, что сейчас эффективнее инвестировать денежные средства в развитие бизнеса. #TCSG
Производственные прогнозы Северсталь. Металлург сегодня сообщил, что планирует к 2023 г. увеличить производство стали на 15%, при этом не наращивая CAPEX в ближайшие годы. По данным презентации в текущем году Северсталь инвестирует $1,35 млрд, в 2022 г. – $1,3 млрд, в 2023 г. – $0,9 млрд и $0,8 млрд в 2024 г.
Участники рынка восприняли с позитивом ожидаемый рост производства и сокращение капитальных затрат на горизонте нескольких лет. Так как вышеперечисленные прогнозы приведут к росту свободного денежного потока и соответственно к дивидендам. #CHMF
Акции Белуги снова раллируют. Производитель алкоголя сегодня опубликовал сильные финансовые результаты за 2020 г. по МСФО. После чего, совет директоров рекомендовал рекордные дивиденды за 2020 г. в размере 90 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 3,7%. Дата закрытия реестра назначена на 6 мая 2021 г. #BELU
——————————————————
💻Сервис для инвесторов
💼Finrange PREMIUM
📑Рынок акций сегодня: X5 Retail Group, Белуга, Татнефть
SPO Белуги. Компания сообщила о старте вторичного размещения акций по цене 2800-3200 руб. Суммарный объём размещения составит около 2 млн акций – это 12,7% от капитала Белуги. Текущий free float составляет 15%.
Денежные средства, полученные от SPO будут направлены на развитие и ускорение бизнеса в рамках текущей стратеги развития компании. На фоне этого акции Белуги упали более чем на 6,5%. Подробнее об SPO читайте в статье. #BELU
Прогноз X5 RetailGroup. Генеральный директор X5 Игорь Шехтерман в кулуарах Петербургского международного экономического форума рассказал о предстоящих сильных финансовых результатах за II кв. 2021 г., несмотря высокую базу прошлого года.
Глава продуктового ритейлера сообщил, что по итогам II кв. 2021 г. X5 Retail Group вернулась на двузначные цифры, тренды вернулись на допандемийный уровень. По итогам текущего года ждёт роста выручки выше 10%. #FIVE
Финансовые результаты Татнефти за I кв. 2021 г. по МСФО. Выручка компании за отчётный период увеличилась на 30% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 257,8 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 72,6% и составила 65,8 млрд руб.
Результаты Татнефти вышли в рамках наших ожиданий, такой сильный эффект связан с положительной динамикой цен на нефть и нефтепродукты. При этом нужно отметить, что результаты продаж были ниже чем в I кв. 2020 г. Подробнее смотрите в нашем обзоре. #TATN #TATNP
——————————————————
Используйте: Дивидендный календарь | Скринер акций | Календарь инвестора | Finrange PREMIUM
SPO Белуги. Компания сообщила о старте вторичного размещения акций по цене 2800-3200 руб. Суммарный объём размещения составит около 2 млн акций – это 12,7% от капитала Белуги. Текущий free float составляет 15%.
Денежные средства, полученные от SPO будут направлены на развитие и ускорение бизнеса в рамках текущей стратеги развития компании. На фоне этого акции Белуги упали более чем на 6,5%. Подробнее об SPO читайте в статье. #BELU
Прогноз X5 RetailGroup. Генеральный директор X5 Игорь Шехтерман в кулуарах Петербургского международного экономического форума рассказал о предстоящих сильных финансовых результатах за II кв. 2021 г., несмотря высокую базу прошлого года.
Глава продуктового ритейлера сообщил, что по итогам II кв. 2021 г. X5 Retail Group вернулась на двузначные цифры, тренды вернулись на допандемийный уровень. По итогам текущего года ждёт роста выручки выше 10%. #FIVE
Финансовые результаты Татнефти за I кв. 2021 г. по МСФО. Выручка компании за отчётный период увеличилась на 30% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 257,8 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 72,6% и составила 65,8 млрд руб.
Результаты Татнефти вышли в рамках наших ожиданий, такой сильный эффект связан с положительной динамикой цен на нефть и нефтепродукты. При этом нужно отметить, что результаты продаж были ниже чем в I кв. 2020 г. Подробнее смотрите в нашем обзоре. #TATN #TATNP
——————————————————
Используйте: Дивидендный календарь | Скринер акций | Календарь инвестора | Finrange PREMIUM
📑Рынок акций сегодня: ВТБ, Nord Gold, Энел Россия, Белуга
Финансовые результаты ВТБ за 5 мес. 2021 г. по РСБУ. Банк за январь – май увеличил чистую прибыль в 2,2 раза по сравнению с алогичным периодом прошлого года – до 112 млрд руб. В мае ВТБ заработал 25,4 млрд руб. чистой прибыли – это в 28 раз больше чем в мае прошлого года.
Сильные результаты обусловлены ростом процентных и комиссионных доходов на 27% и 36% соответственно. При этом, ВТБ оставила административные и расходы персонал на прежнем уровне. На фоне этого, акции банка сегодня в числе лидеров роста. Продолжаем держать акции ВТБ в активном портфеле, текущая доходность составляет +11%. #VTBR
IPO NordGold. Сегодня стало известно, что золотодобытчик будет включён в список акций первого эшелона на Московской бирже c тикером NORD. Также в компании после размещения ожидают включения акции в индексы FTSE.
После IPO ожидается, что free float может составить около 25%. Напомним, в данный момент основным акционером Nordgold с долей 99,9% является семья Алексея Мордашова. #NORD
Дивиденды Энел Россия. Акционеры компании всё-таки утвердил невыплату дивидендов по итогам 2020 г. Напомним, Энел Россия вернётся к выплатам дивидендов в 2022 г., в планах направить 3 млрд руб. по результатам 2021 г. и порядка 5,2 млрд руб. - в 2023 г. #ENRU
SPO Белуга. Прошло вторичное размещение акций Белуги по цене 2800 руб., как и планировали ранее. В рамках SPO продано 12,7% дочерней компанией Tottenwell Limited. На фоне этого акции сегодня падают почти на 6% к цене размещения. #BELU
——————————————————
Используйте: Дивидендный календарь | Скринер акций | Календарь инвестора | Finrange PREMIUM
Финансовые результаты ВТБ за 5 мес. 2021 г. по РСБУ. Банк за январь – май увеличил чистую прибыль в 2,2 раза по сравнению с алогичным периодом прошлого года – до 112 млрд руб. В мае ВТБ заработал 25,4 млрд руб. чистой прибыли – это в 28 раз больше чем в мае прошлого года.
Сильные результаты обусловлены ростом процентных и комиссионных доходов на 27% и 36% соответственно. При этом, ВТБ оставила административные и расходы персонал на прежнем уровне. На фоне этого, акции банка сегодня в числе лидеров роста. Продолжаем держать акции ВТБ в активном портфеле, текущая доходность составляет +11%. #VTBR
IPO NordGold. Сегодня стало известно, что золотодобытчик будет включён в список акций первого эшелона на Московской бирже c тикером NORD. Также в компании после размещения ожидают включения акции в индексы FTSE.
После IPO ожидается, что free float может составить около 25%. Напомним, в данный момент основным акционером Nordgold с долей 99,9% является семья Алексея Мордашова. #NORD
Дивиденды Энел Россия. Акционеры компании всё-таки утвердил невыплату дивидендов по итогам 2020 г. Напомним, Энел Россия вернётся к выплатам дивидендов в 2022 г., в планах направить 3 млрд руб. по результатам 2021 г. и порядка 5,2 млрд руб. - в 2023 г. #ENRU
SPO Белуга. Прошло вторичное размещение акций Белуги по цене 2800 руб., как и планировали ранее. В рамках SPO продано 12,7% дочерней компанией Tottenwell Limited. На фоне этого акции сегодня падают почти на 6% к цене размещения. #BELU
——————————————————
Используйте: Дивидендный календарь | Скринер акций | Календарь инвестора | Finrange PREMIUM
🥂Прививка от санкций – секрет невосприимчивости Белуги к испытаниям «новой реальностью»
Белуга на днях подвела финансовые итоги 2021 г. по МСФО. Выручка выросла за год на 18,4% по сравнению с 2020 г. – до 74,94 млрд руб. Чистая прибыль составила 3,86 млрд руб., что на 57% больше, чем в предыдущем году.
Beluga Group показала устойчивое развитие, превысив рекордные прошлогодние показатели. Секрет особой устойчивости компании – диверсифицированный портфель брендов, масштабная дистрибуция, экспорт и собственный специализированный ретейл. Все это помогает адаптироваться под постоянно меняющийся внешний фон, сохраняя за компанией ключевые позиции в отрасли. Компания отмечает рост собственных и партнерских брендов в сегментах с высокой маржинальностью.
💪Рецепт успеха от Белуги
Компания не делает секретов в том, как ей удалось сохранить сильные позиции. Это результат комплексных мер, своевременно предпринятых и предпринимаемых компанией.
Исходный акцент на отказ от импортной составляющей дал свои результаты – у Белуги нет импортозависимости, а 90% локализовано в РФ. Китайским поставщикам отведена доля в 10% для закупки этикеток, пробок, прочих незначимых товаров, сбой по поставкам которых маловероятен. Таким образом, санкции и ограничения со стороны запада не повлияют на производство.
Кредиты и облигации номинированы, получены и выплачиваются в рублях. Суммарно на конец 2021 г. всех долгов было на 16,4 млрд руб., денежных средств – на 9,7 млрд руб., из них 1,26 млрд руб. на счетах в долларах и евро. Таким образом, компания имеет низкую долговую нагрузку и не пострадает от роста процентных ставок.
Стабильность дивидендов. Немногие компании в столь непростых условиях оправдали ожидания акционеров, рассчитывавших получить дивиденды. Белуга держит слово, подтвердив обещание выплатить дивиденды в размере 90 руб. на акцию с текущей дивидендной доходностью в 3,3%.
Высокомотивированный топ-менеджмент. 16 февраля 2022 г. запустила 5-летнюю программу мотивации с промежуточным вестингом 40% пакета вознаграждения через два с половиной года с момента старта. Программа затронет 50 менеджеров группы, рад которых компания резервирует до 3% от уставного капитала из квазиказначейского пакета акций. Среди ключевых ориентиров – предпринятые каждым усилия по росту капитализации.
Листинг 1 уровня. МосБиржа включила обыкновенные акции Белуги в раздел «Первый уровень» списка ценных бумаг, допущенных к торгам. Это приведёт к притоку денег в акции и увеличит их ликвидность. А учитывая низкие объёмы без резидентов – это важно.
🧐Оцениваем риски
Дистрибуция иностранных марок. Пока отказались только несколько американских партнёров (бурбоны) без значимой доли выручки, с годовым складским запасом. Тенденция может продолжится, а доля в общей выручке от импорта составляет около 30%. Единственный риск, который пока мы видим – это проблемы с таким каналом продаж, как Duty Free. Снижение международных перелётов и падение реальных доходов населения скажется на бизнесе Duty Free в России.
Экспорт продукции. По словам менеджмента, проблемы есть только с США – около 10% от всего экспорта. Всё остальное пока идёт по плану.
В 2021 г. произошло серьезное развитие экспортной программы, возглавляемой флагманским брендом Beluga, удвоившим объемы продаж в 2021 г., несмотря на пандемию и не до конца восстановившийся канал Duty Free. Отгрузки водки Beluga за рубеж впервые превысили объемы, реализуемые внутри страны, показали рост +104,5% и достигли максимальных значений за историю марки. Все вышеперечисленные достижения не сойдут на нет, но могут начаться проблемы в логистике, как у других компаний – это в свою очередь может привести к снижению выручки и росту расходов.
Подробнее обзор и вывод смотрите в Finrange журнале. #BELU
🗣С уважением, команда аналитического сервиса Finrange!
——————————————————
👥Чат для обсуждения
😎Закрытая аналитика
📲Сервис для инвесторов
Белуга на днях подвела финансовые итоги 2021 г. по МСФО. Выручка выросла за год на 18,4% по сравнению с 2020 г. – до 74,94 млрд руб. Чистая прибыль составила 3,86 млрд руб., что на 57% больше, чем в предыдущем году.
Beluga Group показала устойчивое развитие, превысив рекордные прошлогодние показатели. Секрет особой устойчивости компании – диверсифицированный портфель брендов, масштабная дистрибуция, экспорт и собственный специализированный ретейл. Все это помогает адаптироваться под постоянно меняющийся внешний фон, сохраняя за компанией ключевые позиции в отрасли. Компания отмечает рост собственных и партнерских брендов в сегментах с высокой маржинальностью.
💪Рецепт успеха от Белуги
Компания не делает секретов в том, как ей удалось сохранить сильные позиции. Это результат комплексных мер, своевременно предпринятых и предпринимаемых компанией.
Исходный акцент на отказ от импортной составляющей дал свои результаты – у Белуги нет импортозависимости, а 90% локализовано в РФ. Китайским поставщикам отведена доля в 10% для закупки этикеток, пробок, прочих незначимых товаров, сбой по поставкам которых маловероятен. Таким образом, санкции и ограничения со стороны запада не повлияют на производство.
Кредиты и облигации номинированы, получены и выплачиваются в рублях. Суммарно на конец 2021 г. всех долгов было на 16,4 млрд руб., денежных средств – на 9,7 млрд руб., из них 1,26 млрд руб. на счетах в долларах и евро. Таким образом, компания имеет низкую долговую нагрузку и не пострадает от роста процентных ставок.
Стабильность дивидендов. Немногие компании в столь непростых условиях оправдали ожидания акционеров, рассчитывавших получить дивиденды. Белуга держит слово, подтвердив обещание выплатить дивиденды в размере 90 руб. на акцию с текущей дивидендной доходностью в 3,3%.
Высокомотивированный топ-менеджмент. 16 февраля 2022 г. запустила 5-летнюю программу мотивации с промежуточным вестингом 40% пакета вознаграждения через два с половиной года с момента старта. Программа затронет 50 менеджеров группы, рад которых компания резервирует до 3% от уставного капитала из квазиказначейского пакета акций. Среди ключевых ориентиров – предпринятые каждым усилия по росту капитализации.
Листинг 1 уровня. МосБиржа включила обыкновенные акции Белуги в раздел «Первый уровень» списка ценных бумаг, допущенных к торгам. Это приведёт к притоку денег в акции и увеличит их ликвидность. А учитывая низкие объёмы без резидентов – это важно.
🧐Оцениваем риски
Дистрибуция иностранных марок. Пока отказались только несколько американских партнёров (бурбоны) без значимой доли выручки, с годовым складским запасом. Тенденция может продолжится, а доля в общей выручке от импорта составляет около 30%. Единственный риск, который пока мы видим – это проблемы с таким каналом продаж, как Duty Free. Снижение международных перелётов и падение реальных доходов населения скажется на бизнесе Duty Free в России.
Экспорт продукции. По словам менеджмента, проблемы есть только с США – около 10% от всего экспорта. Всё остальное пока идёт по плану.
В 2021 г. произошло серьезное развитие экспортной программы, возглавляемой флагманским брендом Beluga, удвоившим объемы продаж в 2021 г., несмотря на пандемию и не до конца восстановившийся канал Duty Free. Отгрузки водки Beluga за рубеж впервые превысили объемы, реализуемые внутри страны, показали рост +104,5% и достигли максимальных значений за историю марки. Все вышеперечисленные достижения не сойдут на нет, но могут начаться проблемы в логистике, как у других компаний – это в свою очередь может привести к снижению выручки и росту расходов.
Подробнее обзор и вывод смотрите в Finrange журнале. #BELU
🗣С уважением, команда аналитического сервиса Finrange!
——————————————————
👥Чат для обсуждения
😎Закрытая аналитика
📲Сервис для инвесторов
📑Важное за неделю: Полюс, АЛРОСА, МосБиржа, Белуга и другие
Возвращаемся к еженедельной публикации промежуточных итогов и комментариям по важным новостям, которые оказывают влияние на динамику акций.
На этой неделе портфель «Finrange NEW» прибавил +0,26% до 960 388,65 руб. по сравнению со снижением индекса МосБиржи на -0,64% до 1944,75 пунктов. Такая динамика портфеля обусловлена за счёт открытия короткой позиции по привилегированным акциям Мечела в начале недели и удачного переворота в шорт по акциям Полюса в пятницу. #MTLRP #PLZL
Физлицам разрешили покупать золотые слитки без НДС. Правительство РФ приняло в первом чтении законопроекта о покупке физлицами слитков драгметаллов у заводов без НДС. Таким образом, может увеличиться ликвидность драгоценных металлов и спрос на них - это отчасти может привести к росту дополнительной выручки у золотодобытчиков. #PLZL
Московская биржа опубликовала торговые обороты за сентябрь 2022 г. Общий объем торгов на рынках МосБиржи за сентябрь сократился на 16,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 74,3 трлн руб. Основное падение торгов произошло на денежном, валютном и срочном рынках. Тем временем, объем торгов на российском фондовом рынке вырос на 33,9%. Подробнее смотрите в обзоре. #MOEX
АЛРОСА исключена из санкционного списка ЕС. Бельгии удалось заблокировать ввод санкций в отношении АЛРОСА, так как в стране находится алмазная биржа в Антверпене – самая крупная из всех существующих в мире бирж. Подробности влияния данного события на компанию смотрите в обзоре.
Белуга опубликовала операционные результаты за 9 мес. 2022 г. Отгрузки Группы выросли на 8,4% по сравнению с 9 мес. 2021 г. – до 11,4 млн декалитров.В частности, продажи продукции собственного производства выросли на 6,2% - до 9,5 млн декалитров, а партнерских брендов – на 20,2% – до 1,96 млн декалитров.
Компания показывает высокую эффективность, несмотря на влияние санкций со стороны Запада. В III кв. 2022 г. экспорт на рынки США и Европы приостановился, что в свою очередь, привело к незначительному снижению продаж собственных брендов. #BELU
ОПЕК+ договорились о сокращении добычи нефти. Картель и страны партнеры вопреки давлению США договорились о сокращении добычи на 2 млн баррелей в сутки, начиная с ноября 2022 г., стремясь стимулировать восстановление цен на нефть. На фоне этого, цены на нефть за неделю выросли на 15,3%.
Несмотря на это, акции нефтегазовых компаний в пятницу упали вместе с рынком. Если от России не последует в ближайшие дни никаких серьёзных действий в ответ на подрыв Крымского моста, рынок РФ будет отскакивать. В этом случае, в первую очередь целесообразно покупать акции нефтяников – они должны отскакивать сильнее на фоне роста цен на нефть.
📲Следите за фондовым рынком c помощью нашего скринера акций и календаря инвестора.
👍Хотите сказать «спасибо» нам? Лайки и репосты будут лучшей благодарностью
Возвращаемся к еженедельной публикации промежуточных итогов и комментариям по важным новостям, которые оказывают влияние на динамику акций.
На этой неделе портфель «Finrange NEW» прибавил +0,26% до 960 388,65 руб. по сравнению со снижением индекса МосБиржи на -0,64% до 1944,75 пунктов. Такая динамика портфеля обусловлена за счёт открытия короткой позиции по привилегированным акциям Мечела в начале недели и удачного переворота в шорт по акциям Полюса в пятницу. #MTLRP #PLZL
Физлицам разрешили покупать золотые слитки без НДС. Правительство РФ приняло в первом чтении законопроекта о покупке физлицами слитков драгметаллов у заводов без НДС. Таким образом, может увеличиться ликвидность драгоценных металлов и спрос на них - это отчасти может привести к росту дополнительной выручки у золотодобытчиков. #PLZL
Московская биржа опубликовала торговые обороты за сентябрь 2022 г. Общий объем торгов на рынках МосБиржи за сентябрь сократился на 16,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 74,3 трлн руб. Основное падение торгов произошло на денежном, валютном и срочном рынках. Тем временем, объем торгов на российском фондовом рынке вырос на 33,9%. Подробнее смотрите в обзоре. #MOEX
АЛРОСА исключена из санкционного списка ЕС. Бельгии удалось заблокировать ввод санкций в отношении АЛРОСА, так как в стране находится алмазная биржа в Антверпене – самая крупная из всех существующих в мире бирж. Подробности влияния данного события на компанию смотрите в обзоре.
Белуга опубликовала операционные результаты за 9 мес. 2022 г. Отгрузки Группы выросли на 8,4% по сравнению с 9 мес. 2021 г. – до 11,4 млн декалитров.В частности, продажи продукции собственного производства выросли на 6,2% - до 9,5 млн декалитров, а партнерских брендов – на 20,2% – до 1,96 млн декалитров.
Компания показывает высокую эффективность, несмотря на влияние санкций со стороны Запада. В III кв. 2022 г. экспорт на рынки США и Европы приостановился, что в свою очередь, привело к незначительному снижению продаж собственных брендов. #BELU
ОПЕК+ договорились о сокращении добычи нефти. Картель и страны партнеры вопреки давлению США договорились о сокращении добычи на 2 млн баррелей в сутки, начиная с ноября 2022 г., стремясь стимулировать восстановление цен на нефть. На фоне этого, цены на нефть за неделю выросли на 15,3%.
Несмотря на это, акции нефтегазовых компаний в пятницу упали вместе с рынком. Если от России не последует в ближайшие дни никаких серьёзных действий в ответ на подрыв Крымского моста, рынок РФ будет отскакивать. В этом случае, в первую очередь целесообразно покупать акции нефтяников – они должны отскакивать сильнее на фоне роста цен на нефть.
📲Следите за фондовым рынком c помощью нашего скринера акций и календаря инвестора.
👍Хотите сказать «спасибо» нам? Лайки и репосты будут лучшей благодарностью
💰Белуга – новая дивидендная политика и спецдивиденды
Совет директоров Белуги утвердил новую дивидендную политику. Изменения коснулось размера выплат, которые с этого момента устанавливаются на уровне не менее 50% от консолидированной чистой прибыли по МСФО за год. Ранее в дивполитике было прописано не более 25% от прибыли. Целевая периодичность остается без изменений — 2 раза в год.
Увеличение payout ratio — это демонстрация отношения к акционерам и уверенности в завтрашнем дне. При этом, Белуга и так последние годы направляла на выплату дивидендов 50% от чистой прибыли по МСФО. Сейчас руководство компании закрепило уровень выплат на «бумаге».
Кроме этого, компания сообщила о продаже международных прав на свой флагманский бренд из-за трудностей в экспорте. По итогам 2021 г. экспортные продажи водки Beluga составляли 4% от общей выручки группы, или 2% от отгрузок. Остановка продаж не окажет существенного влияния на общие результаты, отмечает компания.
«Сумма сделки составит не менее $75 млн, что значительно превышает расчет стоимости, выполненный независимыми оценщиками», — говорится в сообщении.
Причиной продажи прав компания отмечает невозможность эффективной работы экспортного подразделения компании по поставкам российской водки на глобальные рынки из-за санкций.
Таким образом, Белуга принимает правильное решение, убирая из бизнеса неэффективность. Учитывая оптимальную долговую нагрузку, полученные средства Белуга может направить на спецдивиденды. В пересчёте на акцию, сумма соответствует около 290 руб. или 145 руб. при коэффициенте выплат 50%. Потенциальная дивидендная доходность составляет 5-10%.
В связи с вышеперечисленным, сохраняем положительное отношение к компании и акциям Белуги в целом. #BELU
С уважением, команда аналитического сервиса Finrange!
👍Хотите сказать «спасибо» нам? Лайки и репосты будут лучшей благодарностью
Совет директоров Белуги утвердил новую дивидендную политику. Изменения коснулось размера выплат, которые с этого момента устанавливаются на уровне не менее 50% от консолидированной чистой прибыли по МСФО за год. Ранее в дивполитике было прописано не более 25% от прибыли. Целевая периодичность остается без изменений — 2 раза в год.
Увеличение payout ratio — это демонстрация отношения к акционерам и уверенности в завтрашнем дне. При этом, Белуга и так последние годы направляла на выплату дивидендов 50% от чистой прибыли по МСФО. Сейчас руководство компании закрепило уровень выплат на «бумаге».
Кроме этого, компания сообщила о продаже международных прав на свой флагманский бренд из-за трудностей в экспорте. По итогам 2021 г. экспортные продажи водки Beluga составляли 4% от общей выручки группы, или 2% от отгрузок. Остановка продаж не окажет существенного влияния на общие результаты, отмечает компания.
«Сумма сделки составит не менее $75 млн, что значительно превышает расчет стоимости, выполненный независимыми оценщиками», — говорится в сообщении.
Причиной продажи прав компания отмечает невозможность эффективной работы экспортного подразделения компании по поставкам российской водки на глобальные рынки из-за санкций.
Таким образом, Белуга принимает правильное решение, убирая из бизнеса неэффективность. Учитывая оптимальную долговую нагрузку, полученные средства Белуга может направить на спецдивиденды. В пересчёте на акцию, сумма соответствует около 290 руб. или 145 руб. при коэффициенте выплат 50%. Потенциальная дивидендная доходность составляет 5-10%.
В связи с вышеперечисленным, сохраняем положительное отношение к компании и акциям Белуги в целом. #BELU
С уважением, команда аналитического сервиса Finrange!
👍Хотите сказать «спасибо» нам? Лайки и репосты будут лучшей благодарностью
Forwarded from Finrange_bot
📈Закрытие 50% позиции по акциям Белуги - 18.07.23
Цена сделки: 4790 руб.
Доходность: +11,66%
В деньгах: +48 024,38 руб.
Портфель: среднесрочный
Доля: 5% (была 10%)
Комментарий: Акции Белуги не только дошли до нашего целевого ориентира - 4700 руб., но и пробили уровень сопротивления. В связи с этим, мы закрыли только 50% позиции, на открытии рынка по 4790 руб. оставшуюся долю оставим, пока бумаги в сильном восходящем тренде. Текущая доходность +13,45% за 8 дней. #АкцииРФ #BELU
С уважением, команда Finrange!
‼️Не упустите очередную идею, следите за статусом подписки Finrange Premium. Чтобы оформить / продлить, нажмите/введите в боте https://t.iss.one/Finrange_bot на команду /start => на кнопку оформить подписку => выберите тариф!
Цена сделки: 4790 руб.
Доходность: +11,66%
В деньгах: +48 024,38 руб.
Портфель: среднесрочный
Доля: 5% (была 10%)
Комментарий: Акции Белуги не только дошли до нашего целевого ориентира - 4700 руб., но и пробили уровень сопротивления. В связи с этим, мы закрыли только 50% позиции, на открытии рынка по 4790 руб. оставшуюся долю оставим, пока бумаги в сильном восходящем тренде. Текущая доходность +13,45% за 8 дней. #АкцииРФ #BELU
С уважением, команда Finrange!
‼️Не упустите очередную идею, следите за статусом подписки Finrange Premium. Чтобы оформить / продлить, нажмите/введите в боте https://t.iss.one/Finrange_bot на команду /start => на кнопку оформить подписку => выберите тариф!
Forwarded from Finrange_bot
📈Закрытие оставшейся части от позиции по акциям Белуги - 24.07.23
Цена сделки: 5045 руб.
Доходность: +17,60%
Портфель: среднесрочный
Доля: 2,5% (была 10%)
Комментарий: Акции продолжают рост котировок, обновляя новые максимумы, несмотря на сообщение Росстата о снижении продажи водки и коньяка на 16,4% и 20,3%. Эксперты связывают уменьшение продаж крепких алкогольных напитков с ростом нелегального рынка и сокращением доходов среднего класса, что приводит к переходу потребителей на более дешевые алкогольные напитки, в том числе некачественные или суррогаты.
В связи с этим, мы приняли решение закрыть полностью позицию в среднесрочном портфеле по 5045 руб. Текущая доходность составила +17,6% #АкцииРФ #BELU
Напоминаем, в конце месяца мы возвращаем старые цены!
👉Чтобы оформить подписку снова или продлить нажмите/введите в боте https://t.iss.one/Finrange_bot на команду /start => на кнопку оформить подписку => выберите тариф!
С уважением, команда Finrange!
Цена сделки: 5045 руб.
Доходность: +17,60%
Портфель: среднесрочный
Доля: 2,5% (была 10%)
Комментарий: Акции продолжают рост котировок, обновляя новые максимумы, несмотря на сообщение Росстата о снижении продажи водки и коньяка на 16,4% и 20,3%. Эксперты связывают уменьшение продаж крепких алкогольных напитков с ростом нелегального рынка и сокращением доходов среднего класса, что приводит к переходу потребителей на более дешевые алкогольные напитки, в том числе некачественные или суррогаты.
В связи с этим, мы приняли решение закрыть полностью позицию в среднесрочном портфеле по 5045 руб. Текущая доходность составила +17,6% #АкцииРФ #BELU
Напоминаем, в конце месяца мы возвращаем старые цены!
👉Чтобы оформить подписку снова или продлить нажмите/введите в боте https://t.iss.one/Finrange_bot на команду /start => на кнопку оформить подписку => выберите тариф!
С уважением, команда Finrange!