💰 Роснефть – дивиденды
Совет директоров Роснефти рекомендовал дивиденды по итогам 1 полугодия 2019 года в размере 15,34 руб на акцию. Дата закрытия реестра: 11 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 9 октября.
Дивидендная доходность к текущим ценам: 3,7%. Общая сумма средств, которая будет направлена на выплату дивидендов, составит 162,6 млрд рублей или 50% чистой прибыли по МСФО.
#Роснефть #Дивиденды
Роснефть в сервисе Дивиденды
Совет директоров Роснефти рекомендовал дивиденды по итогам 1 полугодия 2019 года в размере 15,34 руб на акцию. Дата закрытия реестра: 11 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 9 октября.
Дивидендная доходность к текущим ценам: 3,7%. Общая сумма средств, которая будет направлена на выплату дивидендов, составит 162,6 млрд рублей или 50% чистой прибыли по МСФО.
#Роснефть #Дивиденды
Роснефть в сервисе Дивиденды
💰 Черкизово - дивиденды
Совет директоров Черкизово рекомендовал дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 48,79 рублей на акцию. Дата закрытия реестра: 7 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 3 октября. Дивидендная доходность к текущим ценам: 2,6%.
Завтра ждем отчетность Черкизово по МСФО за II квартал и I полугодие 2019 года
#Черкизово #Дивиденды
Черкизово в сервисе Дивиденды
Совет директоров Черкизово рекомендовал дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 48,79 рублей на акцию. Дата закрытия реестра: 7 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 3 октября. Дивидендная доходность к текущим ценам: 2,6%.
Завтра ждем отчетность Черкизово по МСФО за II квартал и I полугодие 2019 года
#Черкизово #Дивиденды
Черкизово в сервисе Дивиденды
💎 Алроса: снижение свободного денежного потока и дивидендов
🔹Алроса, крупнейший в мире производитель алмазов, опубликовала ожидаемо слабые результаты по итогам 2 квартала 2019 года.Выручка упала на 21% г/г, чистая прибыль, снизилась на 47% г/г.
🔹Компания фактически работает на склад: менеджмент считает, что сокращать добычу экономически нецелесообразно и рассчитывает распродать алмазы при восстановлении спроса.
🔹Снижение свободного денежного потока отразится на сокращении дивидендов, однако акции останутся в дивидендной стратегии благодаря хорошему рейтингу стабильности. Низкий рейтинг по DCF- модели подразумевает держать долю ниже, чем в бенчмарке.
#Отчетность #Алроса
Пост с графиками
🔹Алроса, крупнейший в мире производитель алмазов, опубликовала ожидаемо слабые результаты по итогам 2 квартала 2019 года.Выручка упала на 21% г/г, чистая прибыль, снизилась на 47% г/г.
🔹Компания фактически работает на склад: менеджмент считает, что сокращать добычу экономически нецелесообразно и рассчитывает распродать алмазы при восстановлении спроса.
🔹Снижение свободного денежного потока отразится на сокращении дивидендов, однако акции останутся в дивидендной стратегии благодаря хорошему рейтингу стабильности. Низкий рейтинг по DCF- модели подразумевает держать долю ниже, чем в бенчмарке.
#Отчетность #Алроса
Пост с графиками
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Когда не можешь оторваться от графиков
Упоминание слова "рецессия" в англоязычных новостях на максимумах. Давление на публику со стороны СМИ нарастает.
Twitter @EricBalchunas
Twitter @EricBalchunas
🏭Норникель продолжает ставить рекорды по прибыли и дивидендам
🔹Увеличение производства металлов и рост цены палладия позволили Норникелю увеличить выручку по итогам 1 полугодия на 19% г/г, операционную прибыль на 32% г/г. Чистая прибыль выросла в 2 раза до 188,6 млрд рублей за счет положительных курсовых разниц, образовавшихся после переоценки валютного долга.
🔹Свободный денежный поток остается внушительным, составляя чуть меньше 300 млрд рублей за последние 12 месяцев и позволяя компании поддерживать высокий уровень дивидендов. Мы ожидаем, что в ближайшие 12 месяцев дивиденды Норникеля составят 265 млрд рублей, что сформирует дивидендную доходность на уровне 11% к текущим ценам. Учитывая высокий коэффициент стабильности выплат, компания остается в портфеле по дивидендной стратегии.
🔹В 2019-2022 гг. Норникель вступает в новый инвестиционный цикл: ежегодные капзатраты прогнозируются на среднем уровне $2,3-2,6 млрд в год по сравнению с уровнем в $1,6 млрд в 2018 году. На данный момент операционного денежного потока Норникеля достаточно, чтобы увеличивать инвестиции и поддерживать высокий уровень дивидендов.
🔹Даже при невысоких ожидаемых темпах роста финансовых показателей, Норникель получает хорошую оценку по DCF-модели
#Отчетность #Норникель
Полный обзор с графиками
🔹Увеличение производства металлов и рост цены палладия позволили Норникелю увеличить выручку по итогам 1 полугодия на 19% г/г, операционную прибыль на 32% г/г. Чистая прибыль выросла в 2 раза до 188,6 млрд рублей за счет положительных курсовых разниц, образовавшихся после переоценки валютного долга.
🔹Свободный денежный поток остается внушительным, составляя чуть меньше 300 млрд рублей за последние 12 месяцев и позволяя компании поддерживать высокий уровень дивидендов. Мы ожидаем, что в ближайшие 12 месяцев дивиденды Норникеля составят 265 млрд рублей, что сформирует дивидендную доходность на уровне 11% к текущим ценам. Учитывая высокий коэффициент стабильности выплат, компания остается в портфеле по дивидендной стратегии.
🔹В 2019-2022 гг. Норникель вступает в новый инвестиционный цикл: ежегодные капзатраты прогнозируются на среднем уровне $2,3-2,6 млрд в год по сравнению с уровнем в $1,6 млрд в 2018 году. На данный момент операционного денежного потока Норникеля достаточно, чтобы увеличивать инвестиции и поддерживать высокий уровень дивидендов.
🔹Даже при невысоких ожидаемых темпах роста финансовых показателей, Норникель получает хорошую оценку по DCF-модели
#Отчетность #Норникель
Полный обзор с графиками
🛢Роснефть: свободного денежного потока недостаточно для выплаты дивидендов
🔹Роснефть показала нейтральные финансовые результаты по итогам 2 квартала 2019 года. Выручка компании увеличилась +3,4% г/г, операционная прибыль -13,9% г/г Чистая прибыль -14,9% г/г.
🔹Свободный денежный поток Роснефти снижается. Без улучшения в ценах на нефть компании будет проблематично выплачивать прежний уровень дивидендов, не увеличивая долговую нагрузку.
🔹Роснефть не входит в наши активные стратегии. Имеет потенциал роста по DCF-модели на уровне рынка.
#Отчетность #Роснефть
Полный обзор с графиками
🔹Роснефть показала нейтральные финансовые результаты по итогам 2 квартала 2019 года. Выручка компании увеличилась +3,4% г/г, операционная прибыль -13,9% г/г Чистая прибыль -14,9% г/г.
🔹Свободный денежный поток Роснефти снижается. Без улучшения в ценах на нефть компании будет проблематично выплачивать прежний уровень дивидендов, не увеличивая долговую нагрузку.
🔹Роснефть не входит в наши активные стратегии. Имеет потенциал роста по DCF-модели на уровне рынка.
#Отчетность #Роснефть
Полный обзор с графиками
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Инвестор и новостной шум
Несколько интересных фактов из обзора Morgan Stanley о "Sheconomy", процесса увеличения влияния женщин на экономику:
🔸Доля незамужних женщин в США к 2030 году достигнет 45% от общего числа женщин трудоспособного возраста.
🔸Незамужние женщины тратят гораздо больше денег на одежду, обувь, предметы личной гигиены, меньше на автомобили.
🔸Замужние женщины тоже увеличивают свое влияние. В США 29% жен имеют доходы выше, чем у мужей. В 1987 году показатель был на уровне 18%.
🔸Выиграть от увеличения влияния женщин могут компании с большей ориентацией на женскую аудиторию. Любопытно, что из крупных сетей кафе, "Starbucks" имеет одну из самых высоких долей женщин среди покупателей.
🔸Доля незамужних женщин в США к 2030 году достигнет 45% от общего числа женщин трудоспособного возраста.
🔸Незамужние женщины тратят гораздо больше денег на одежду, обувь, предметы личной гигиены, меньше на автомобили.
🔸Замужние женщины тоже увеличивают свое влияние. В США 29% жен имеют доходы выше, чем у мужей. В 1987 году показатель был на уровне 18%.
🔸Выиграть от увеличения влияния женщин могут компании с большей ориентацией на женскую аудиторию. Любопытно, что из крупных сетей кафе, "Starbucks" имеет одну из самых высоких долей женщин среди покупателей.
Лучшие и худшие акции индекса широкого рынка Мосбиржи (топ 50 по капитализации) с начала 2019 года, с учетом дивидендов
Лидеры роста:
1. НКНХ преф +126.7%
2. Газпром +62.6%
3. QIWI +61.9%
4. Россети +49.6%
5. Система +43.9%
Лидеры падения:
1. Алроса -24.2%
2. Русал -14.6%
3. Транснефть преф -8.9%
4. Русагро -4.7%
5. ММК -4.2%
Лидеры роста:
1. НКНХ преф +126.7%
2. Газпром +62.6%
3. QIWI +61.9%
4. Россети +49.6%
5. Система +43.9%
Лидеры падения:
1. Алроса -24.2%
2. Русал -14.6%
3. Транснефть преф -8.9%
4. Русагро -4.7%
5. ММК -4.2%
На днях я завтракал с финансовым консультантом со стажем почти 30 лет. Он наблюдал за тем, как люди принимают решения об инвестициях со времен высокой инфляции 1980-х до пузыря доткомов начала 2000-х и финансового кризиса 2008 года.
Я спросил его, что он считает самой большой ошибкой, которую люди совершают со своими деньгами.
- "Не достаточно сберегают" - ответил он.
- "Ок. Скучно. Какая вторая самая большая ошибка?"
- "Недостаточно наличных денег. Когда наступает кризис, ни у кого нет денег", - сказал он.
- "Что вы имеете в виду?" - спросил я.
- "Процентные ставки были низкими в течение 10 лет. Поэтому никто не хотел держать наличные деньги", - сказал он. "Но подумайте о ситуации 2008 года. Было два типа людей: с надежной работой и без нее. И вот экономика рухнула. У тех, у кого была надежная работа, не было наличных денег, чтобы использовать возможно самые лучшие возможности для инвестиций в их жизни. Те кто потеряли работу не имели достаточно денег, чтобы просто выживать".
Мы остановились на этом. Но позже это напомнило мне что-то из книги "Антихрупкость" Нассима Талеба: "У того, кто "обладает опциональностью", нет особой нужды в том, что принято называть разумом, знанием, смекалкой, сноровкой и прочими словами, которые означают сложные процессы, происходящие в клетках мозга. Вам просто не нужно оказываться правым слишком часто".
Опциональность. Это ключ. Наличные деньги дают вам выбор, тогда как другие активы нет. Это позволяет вам использовать преимущества в некоторых ситуациях и защититься в других. И вам не нужно прогнозировать, какими могут быть эти ситуации. Это близко к тому как получить карточку освобождения из тюрьмы в монополии.
Опциональность явно имеет ценность. Какую? Я не знаю, но это больше, чем 0,001%, которые можно зарабатывать на своих наличных деньгах. Реальная «прибыль», которую вы зарабатываете на наличных, - это процентная ставка плюс стоимость их опциональности.
Большинство людей так не думают. Они берут текущую ставку, вычитают инфляцию и предполагают, что они получают отрицательный реальный доход.
Но когда вы размышляете о том какую опциональность дают вам эти деньги, вы получаете совершенно другой прогноз.
Вернитесь в 2004 год. Денежные средства в банке дают 1%. Индекс S&P500 дешев. Что является лучшим выбором для инвестиций на следующие пять лет?
Ну, акции, конечно. Но самым лучшим выбором было бы удерживать наличные деньги, пока мир не развалится в 2008-2009 годах, а затем "обналичить опциональность", используя деньги для покупки дешевых акций.
Это очень грубый, сугубо теоритический пример и он создан на основе ретроспективного анализа. Но он показывает силу опциональности. Денежные средства, удерживаемые в банке в 2004 году, ничего не дадут, если вы будете хранить их там всегда. Если вы используете свою опциональность, когда экономика рухнет, ее реальная доходность с точки зрения стоимости, которую она предоставит вам, будет намного выше, чем 1%.
Но, разумеется, вы не должны держать все свои деньги наличными в ожидании следующего краха рынка. Чем дольше вы держите наличные деньги, тем ниже стоимость опциональности, потому что она теряет ее относительно долгосрочного роста рынка акций. Если акции упадут на 50% завтра, стоимость опциональности наличных денег будет огромной. Если акции утроятся в течение следующего десятилетия, а затем упадут на 50%, результат будет значительно меньше.
Но в рамках всех ваших инвестиций доля "кэша" вполне может занимать 10-15% - существенно больше, чем рекомендуют обычные финансовые консультанты.
И теперь всякий раз, когда я смотрю на ничтожные процентные ставки на наличные деньги, я напоминаю себе, что они не являются тем, что делает такие деньги ценными. А опциональность делает. И эта ценность может быть огромной.
Это была часть статьи Моргана Хазела, партнера Collaborative Fund, "Психология денег".
==========
Все об инвестициях без графиков и новостей в нашем Instagram: https://www.instagram.com/dohod_ru/
Я спросил его, что он считает самой большой ошибкой, которую люди совершают со своими деньгами.
- "Не достаточно сберегают" - ответил он.
- "Ок. Скучно. Какая вторая самая большая ошибка?"
- "Недостаточно наличных денег. Когда наступает кризис, ни у кого нет денег", - сказал он.
- "Что вы имеете в виду?" - спросил я.
- "Процентные ставки были низкими в течение 10 лет. Поэтому никто не хотел держать наличные деньги", - сказал он. "Но подумайте о ситуации 2008 года. Было два типа людей: с надежной работой и без нее. И вот экономика рухнула. У тех, у кого была надежная работа, не было наличных денег, чтобы использовать возможно самые лучшие возможности для инвестиций в их жизни. Те кто потеряли работу не имели достаточно денег, чтобы просто выживать".
Мы остановились на этом. Но позже это напомнило мне что-то из книги "Антихрупкость" Нассима Талеба: "У того, кто "обладает опциональностью", нет особой нужды в том, что принято называть разумом, знанием, смекалкой, сноровкой и прочими словами, которые означают сложные процессы, происходящие в клетках мозга. Вам просто не нужно оказываться правым слишком часто".
Опциональность. Это ключ. Наличные деньги дают вам выбор, тогда как другие активы нет. Это позволяет вам использовать преимущества в некоторых ситуациях и защититься в других. И вам не нужно прогнозировать, какими могут быть эти ситуации. Это близко к тому как получить карточку освобождения из тюрьмы в монополии.
Опциональность явно имеет ценность. Какую? Я не знаю, но это больше, чем 0,001%, которые можно зарабатывать на своих наличных деньгах. Реальная «прибыль», которую вы зарабатываете на наличных, - это процентная ставка плюс стоимость их опциональности.
Большинство людей так не думают. Они берут текущую ставку, вычитают инфляцию и предполагают, что они получают отрицательный реальный доход.
Но когда вы размышляете о том какую опциональность дают вам эти деньги, вы получаете совершенно другой прогноз.
Вернитесь в 2004 год. Денежные средства в банке дают 1%. Индекс S&P500 дешев. Что является лучшим выбором для инвестиций на следующие пять лет?
Ну, акции, конечно. Но самым лучшим выбором было бы удерживать наличные деньги, пока мир не развалится в 2008-2009 годах, а затем "обналичить опциональность", используя деньги для покупки дешевых акций.
Это очень грубый, сугубо теоритический пример и он создан на основе ретроспективного анализа. Но он показывает силу опциональности. Денежные средства, удерживаемые в банке в 2004 году, ничего не дадут, если вы будете хранить их там всегда. Если вы используете свою опциональность, когда экономика рухнет, ее реальная доходность с точки зрения стоимости, которую она предоставит вам, будет намного выше, чем 1%.
Но, разумеется, вы не должны держать все свои деньги наличными в ожидании следующего краха рынка. Чем дольше вы держите наличные деньги, тем ниже стоимость опциональности, потому что она теряет ее относительно долгосрочного роста рынка акций. Если акции упадут на 50% завтра, стоимость опциональности наличных денег будет огромной. Если акции утроятся в течение следующего десятилетия, а затем упадут на 50%, результат будет значительно меньше.
Но в рамках всех ваших инвестиций доля "кэша" вполне может занимать 10-15% - существенно больше, чем рекомендуют обычные финансовые консультанты.
И теперь всякий раз, когда я смотрю на ничтожные процентные ставки на наличные деньги, я напоминаю себе, что они не являются тем, что делает такие деньги ценными. А опциональность делает. И эта ценность может быть огромной.
Это была часть статьи Моргана Хазела, партнера Collaborative Fund, "Психология денег".
==========
Все об инвестициях без графиков и новостей в нашем Instagram: https://www.instagram.com/dohod_ru/
💰Новатэк - дивиденды
Новатэк рекомендовал дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 14,23 рублей на акцию (+53,8% по сравнению с дивидендами за 1п 2018г). Дата закрытия реестра: 10 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 8 октября.
На выплату будет направлено 43,2 млрд рублей, что эквивалентно 33% нормализованной прибыли компании за период.
Дивидендная доходность к текущим ценам: 1,1%. Ожидаемая дивидендная доходность в ближайшие 12 месяцев - 2,7%. Индекс стабильности выплат находится на максимальном уровне.
#Новатэк #Дивиденды
Новатэк в сервисе Дивиденды
Новатэк рекомендовал дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 14,23 рублей на акцию (+53,8% по сравнению с дивидендами за 1п 2018г). Дата закрытия реестра: 10 октября 2019г. Последний день для покупки акций под дивиденды: 8 октября.
На выплату будет направлено 43,2 млрд рублей, что эквивалентно 33% нормализованной прибыли компании за период.
Дивидендная доходность к текущим ценам: 1,1%. Ожидаемая дивидендная доходность в ближайшие 12 месяцев - 2,7%. Индекс стабильности выплат находится на максимальном уровне.
#Новатэк #Дивиденды
Новатэк в сервисе Дивиденды
⚡️Интер РАО: улучшение результатов продолжается
🔹Компания представила отличные результаты за 2 квартал, увеличив выручку на 12%, операционную прибыль на 18%. Свободный денежный поток за последние 12 месяцев обновил исторический максимум.
🔹Интер РАО ожидают масштабные инвестиции с гарантированным возвратом средств с фиксированной доходностью. Кэша на балансе достаточно для реализации программы.
🔹Акции имеют существенную недооценку, так как инвесторы не уверены, что доходы компании будут использоваться для увеличения дивидендов. Непрозрачность корпоративных решений объясняет низкие мультипликаторы Интер РАО.
🔹Наша DCF-модель учитывает, что компания в рамках новой стратегии изменит дивидендную политику в следующем году, что формирует потенциал роста.
#ИнтерРао #отчетность
Полный обзор с графиками
🔹Компания представила отличные результаты за 2 квартал, увеличив выручку на 12%, операционную прибыль на 18%. Свободный денежный поток за последние 12 месяцев обновил исторический максимум.
🔹Интер РАО ожидают масштабные инвестиции с гарантированным возвратом средств с фиксированной доходностью. Кэша на балансе достаточно для реализации программы.
🔹Акции имеют существенную недооценку, так как инвесторы не уверены, что доходы компании будут использоваться для увеличения дивидендов. Непрозрачность корпоративных решений объясняет низкие мультипликаторы Интер РАО.
🔹Наша DCF-модель учитывает, что компания в рамках новой стратегии изменит дивидендную политику в следующем году, что формирует потенциал роста.
#ИнтерРао #отчетность
Полный обзор с графиками
Ключевые события недели
26.08.2019, понедельник
🛍 Детский мир, МСФО за II квартал 2019г
🛍 М.Видео, МСФО за II квартал 2019г
💰 Алроса, решение по дивидендам за I полугодие 2019г
27.08.2019, вторник
🏦 Банк Санкт-Петербург, МСФО за I полугодие 2019г
⛏ Полиметалл, МСФО за I полугодие 2019г
💰 Распадская, решение по дивидендам за I полугодие 2019г
🇩🇪 ВВП Германии, 2кв
28.08.2019, среда
🛢 Лукойл, МСФО за II квартал 2019г
🛍 Лента, МСФО за I полугодие 2019г
⛏ Распадская, МСФО за I полугодие 2019г
🌾 Фосагро, МСФО за I полугодие 2019г
💰 Последний день для покупки акций Qiwi под дивиденды за II квартал 2019г (ДД 1,2%)
🇫🇷 ВВП Франции, 1кв пересм.
29.08.2019, четверг
🏛 АФК Система, МСФО за II квартал 2019г
🔌 Россети, МСФО за II квартал 2019г
🔌 Русгидро, МСФО за II квартал 2019г
🇺🇸 ВВП США, 2 кв
🇩🇪 Индекс потребительских цен, август
30.08.2019, пятница
🇫🇷 Индекс потребительских цен, август
🇯🇵 Розничные продажи, июль
🇩🇪 Розничные продажи, июль
Photo by Fas Khan on Unsplash
26.08.2019, понедельник
🛍 Детский мир, МСФО за II квартал 2019г
🛍 М.Видео, МСФО за II квартал 2019г
💰 Алроса, решение по дивидендам за I полугодие 2019г
27.08.2019, вторник
🏦 Банк Санкт-Петербург, МСФО за I полугодие 2019г
⛏ Полиметалл, МСФО за I полугодие 2019г
💰 Распадская, решение по дивидендам за I полугодие 2019г
🇩🇪 ВВП Германии, 2кв
28.08.2019, среда
🛢 Лукойл, МСФО за II квартал 2019г
🛍 Лента, МСФО за I полугодие 2019г
⛏ Распадская, МСФО за I полугодие 2019г
🌾 Фосагро, МСФО за I полугодие 2019г
💰 Последний день для покупки акций Qiwi под дивиденды за II квартал 2019г (ДД 1,2%)
🇫🇷 ВВП Франции, 1кв пересм.
29.08.2019, четверг
🏛 АФК Система, МСФО за II квартал 2019г
🔌 Россети, МСФО за II квартал 2019г
🔌 Русгидро, МСФО за II квартал 2019г
🇺🇸 ВВП США, 2 кв
🇩🇪 Индекс потребительских цен, август
30.08.2019, пятница
🇫🇷 Индекс потребительских цен, август
🇯🇵 Розничные продажи, июль
🇩🇪 Розничные продажи, июль
Photo by Fas Khan on Unsplash
Список облигаций с высоким кредитным качеством. Август 2019
🔸В обзоре представлен список рублевых облигаций эмитентов высокого кредитного качества. Как правило, они представлены крупными компаниями с невысокой долговой нагрузкой или собственниками в виде государства. Для попадания в список эмитент должен иметь рейтинг от рейтинговых агентств не ниже 1-2 ступени от максимально возможного.
🔸Среди различных выпусков одного эмитента в итоговый список попадает тот, который имеет высокую ликвидность и наибольший потенциал роста стоимости согласно нашему последнему прогнозу изменения кривой процентных ставок. Кроме того, облигации из списка имеют освобождение от уплаты НДФЛ по купонам и фиксированный размер купонных платежей.
🔸В обзоре приведен краткий анализ каждого из эмитентов, а также список остальных выпусков облигаций.
#облигации
Обзор на нашем сайте
🔸В обзоре представлен список рублевых облигаций эмитентов высокого кредитного качества. Как правило, они представлены крупными компаниями с невысокой долговой нагрузкой или собственниками в виде государства. Для попадания в список эмитент должен иметь рейтинг от рейтинговых агентств не ниже 1-2 ступени от максимально возможного.
🔸Среди различных выпусков одного эмитента в итоговый список попадает тот, который имеет высокую ликвидность и наибольший потенциал роста стоимости согласно нашему последнему прогнозу изменения кривой процентных ставок. Кроме того, облигации из списка имеют освобождение от уплаты НДФЛ по купонам и фиксированный размер купонных платежей.
🔸В обзоре приведен краткий анализ каждого из эмитентов, а также список остальных выпусков облигаций.
#облигации
Обзор на нашем сайте
