LCD TV 수요 부진으로 연간 판매 목표치 하향 조정 지속(Sony 제외)

OLED TV 판매 목표치도 하향 조정(Sony 제외)

삼성디스플레이
QDOLED 분기 수율 가동율 개선 지속
8.5G RGB IT 하반기 장비 발주 전망
(Oxide, 수직 증착)

[미래에셋 EV/배터리팀]

[Battery Ev newS Traker]
배터리/전기차 뉴스 업데이트
(6월 14일, 화요일)

▶ 리포트링크:
https://bit.ly/3HiQySw

■ 배터리 셀/소재/장비

(4680) LG엔솔, '23년 하반기 '4680' 배터리 양산할 계획
동사는 공시를 통해 한국 오창공장에 총 7,300억원을 투자해 원통형 배터리 생산라인을 신/증설 한다고 밝힘. ① 오창 2공장에 5,800억원을 투자해 9GWh 규모의 '4680' 배터리 양산 설비 구축, ② 오창 1공장에 1,500억원을 투자해 4GWh 규모의 '2170' 배터리 라인 증설할 계획. 모두 '23년 하반기부터 본격 양산 개시할 예정. 동사가 '4680' 배터리 양산 설비 구축과 생산 계획을 밝힌 것은 이번이 처음임
[연합뉴스/6월13일]
https://bit.ly/3xPneQM

(산업단지) SVOLT, 중국에 배터리 산업단지 구축할 계획
중국 배터리셀 업체인 동사는 중국 쓰촨성 Dazhou시에 170억위안(약 3.2조원)을 투자해 배터리 산업단지를 구축할 계획. '22년 11월부터 착공될 건설 작업은 총 3단계로 진행될 예정. 산업단지에서는 LFP, 코발트 프리 양극재 및 전구체 , 전해액, 배터리 재활용, 배터리 패키징 관련 프로젝트가 포함됨. 또한, 30억위안(약 5,722억원)의 산업단지 투자기금을 조성하여 향후 30GWh 규모의 ESS 배터리 생산라인도 구축할 계획
[Sina/6월11일]
https://bit.ly/3HnUkuc

(합작사) EVE에너지, 합작사로 탄산/수산화리튬 생산할 계획
중국 화학 업체인 Sichuan Chem과 배터리 업체 EVE에너지, SVOLT는 합작사를 설립해 연산 3만톤 규모의 배터리급 탄산리튬/수산화리튬 생산라인을 구축할 계획. 합작사 지분은 각각 51%, 24.5%, 24.5%로 구성
[Cnstock/6월13일]
https://bit.ly/3ObSzCf

(리튬) 포스코, 아르헨 주정부와 '염호리튬' 개발 비용 지급 합의
동사는 아르헨티나 주정부와 염호 리튬 개발 관련 법정 로열티와 기금 지불을 합의함. 매출액 3.5%를 매달 지급할 예정. 동사는 지난 3월 염호 리튬 상용화 공장이 착공했음을 발표함. 이는 수산화리튬 연산 2.5만톤 규모로 '24년 상반기 준공 목표. 또한, 올해 2단계로 연산 2.5만톤을 추가로 투자해 '24년말부터 연산 5만톤, '28년까지는 최대 10만톤 규모까지 생산을 단계적으로 확장할 계획임을 밝힌 바 있음
[더구루/6월13일]
https://bit.ly/3OgJMPM

■ EV 완성차/부품

(보조금) 네덜란드, '22년 EV 보조금, 신차 소진, 중고차 유효
네덜란드 정부는 올해 EV 신차 보조금 예산으로 총 7,100만(약 958억원)유로(대당 3,350유로(약 452만원)이며 2.2만대 지원 가능)을 배정했으나, 현재 예산이 소진됐다고 밝힘. 신차 보조금은 '23년, '24년에 다른 규모로 재개될 예정. 다만, 중고 전기차 보조금은 여전히 유효. 예산은 총 2,040만유로(약 276억원)으로 대당 2,000유로(약 270만원)
[Electrive/6월13일]
https://bit.ly/3MJ9LxP

(정책) 완성차 4개사, EV 보조금 지급 상한선 폐지 촉구
GM/포드/스텔란/도요타의 CEO들은 의회에 ZEV(탄소무배출차)의 생산 비용 증가를 이유로, 최대 7,500달러(약 966만원)의 세액공제를 지급하는 판매량 상한선을 폐지해달라고 요구함. '30년까지 전기차 개발, 생산, 판매에 1,700억달러(약 219조원) 이상을 투자할 것이라고 약속함. 현재 미국 법안에 따르면, 전기차 누적판매량이 20만대를 초과하면 최대 7,500달러의 세액공제가 단계적으로 폐지됨. 테슬라와 GM은 이미 초과한 상황
[Reuters/6월13일]
https://reut.rs/3O7Wjom

(합작사) 태국, 폭스콘-PTT 합작사 설립 승인, 1.3조원 규모
태국 투자청은 대만 폭스콘과 태국 국영 에너지그룹 PTT간의 361억바트(약 1.3조원) 규모의 전기차 생산 합작사(Horizon Plus Co)의 설립을 승인함. 양사는 올해 2월에 합작사 설립 계획을 밝힌 바 있음. 지분 구성은 PTT 자회사 아룬플러스가 60%, 폭스콘 자회사 린인이 40% 보유. 당시 발표에 따르면 첫 생산은 '24년 1분기 부터이며, 생산량은 연간 약 5만대에서 '30년까지 15만대로 확장할 계획
[Reuters/서울경제/6월13일]
https://reut.rs/3xMy9dE

(생산) 테슬라, 기가베를린 지난주 생산량 약 1,000대 수준
최근 일론머스크가 직원들에게 보낸 이메일에 따르면, 기가베를린은 지난주에 거의 1,000대를 생산함. 기가베를린은 3월에 공식적으로 개장하고 생산을 시작함. 해당 공장의 향후 생산 목표는 연간 최대 50만대 수준. 또한, 동사는 5월에 기가베를린 공장 동쪽에 100헥타르 (기존 규모 3분의 1)을 추가로 건설하는 신청서를 제출한 바 있음
[Insideevs/6월13일]
https://bit.ly/3NW9lWA

(생산) BYD, 'Seal' 모델 6월 양산, 월 최대 1.5만대 생산 전망
중국 장쑤성 Changzhou시 정부는 공식 SNS 계정을 통해 BYD의 'Seal'이 6월에 양산될 예정이며 생산역량은 월 1.5만대로 예상한다고 밝힘
[Cnevpost/6월13일]
https://bit.ly/3OeHErG

추가적으로 최근 전기차 배터리 회사가 아닌거 아니냐라는 질문들이 있으신데, 이미 1분기 기준 배터리 매출 중 EV 향 비중이 50%를 상회하기 시작하였고, 연간으로 60% 상회할 것으로 예상합니다. 원통형 안에서도 EV 비중 지속 상승하고 있습니다.

공신부는 전기차 구매세 혜택 연장 정책에 대해 최대한 빠르게 결정할 것이라고 발표

工信部：将尽快研究明确新能源汽车车辆购置税优惠延续政策

공신부 발표 이후 외국인 순매도폭 축소.
중국/홍콩 주요 지수 전반 낙폭 축소 중

안녕하세요.

미래에셋 배터리/디스플레이 담당 김철중입니다.
디배저 채널을 구독해주셔서 감사합니다.

산업 데이터를 저장하려고 개인적으로 열었던 저장소인데 구독자가 1만명 이상까지 증가했네요.

산업 관련된 유의미한 데이터 계속 공유할수 있게 노력 하겠습니다.

자세한 설명을 달지 않지 않아 이해가 어려우신 부분이 있으시면 언제든지 연락 부탁드립니다.

상반기 한경 애널리스트 폴 기간입니다.
디배저 데이터가 투자에 도움이 되셨다면,
소중한 한표 부탁드립니다. 감사합니다.

아직 배터리 섹터가 없어서, 디스플레이 섹터에 올렸습니다(대표 보고서 엘앤에프).

t.iss.one/cjdbj

상반기 당사 리서치센터 신규 이닛 자료들도 많았습니다.

타 섹터도 잘 부탁드립니다.

미래에셋증권 리서치센터 텔레그램 채널입니다.

(New) 배터리 장비 박준서: https://t.iss.one/junseo_park

(New) 정유화학 이진호: https://t.iss.one/miraeoillee

(New) 엔터 송범용 : https://t.iss.one/miraesby

배터리/디스플레이 김철중: t.iss.one/cjdbj

글로벌 인터넷 정용제 : https://t.iss.one/miraeyj

글로벌 Tech 류영호 : https://t.iss.one/globaltech05

글로벌 SW/콘텐츠 김수진 : https://t.iss.one/mdkimsoojin

첨단의료기기/디지털헬스 김충현 : https://t.iss.one/globalmedtech

바이오 김승민 : https://t.iss.one/bioksm

퀀트 유명간 : https://t.iss.one/miraequant

반도체 김영건 : https://t.iss.one/gateoxide

인터넷/게임 임희석 : https://bit.ly/2KwOGN6

우주/금속/기계 이재광 : https://t.iss.one/rheejaekwang

[미래에셋 EV/배터리팀]

[Battery Ev newS Traker]
배터리/전기차 뉴스 업데이트
(6월 15일, 수요일)

▶ 리포트링크:
https://bit.ly/3txvnGD

■ 배터리 셀/소재/장비

(하이니켈) CATL, 하이니켈 삼원계 배터리 출시 공식화
중국 공업신식화부가 최근 발표한 2022년 제5차 '신에너지차 보급 응용추천 목록'에 하이니켈 삼원계 배터리가 등재됨. 동사가 란투자동차에 공급하기로 한 이 배터리의 에너지밀도는 212Wh/kg, 이는 NCM 삼원계 배터리로 동사의 2세대 하이니켈 제품. NCM 비율은 8:1:1 수준으로 추정됨
[전자신문/6월14일]
https://bit.ly/3xReERu

(탑재) BMW, iX 모델로 ONE의 차세대 배터리 테스트할 계획
동사는 미국 배터리 업체인 ONE의 Gemini 배터리를 BEV SUV 모델인 'iX'로 테스트 진행할 계획. 1회 충전시 주행거리 600마일(965km) 기록 가능할 것으로 전망. 먼저 테스트를 진행하고, 차량 시제품은 연말까지 완성될 예정. ONE의 Gemini 배터리는 혼합형 구조로, Aires 배터리(CTP 기술 기반 LFP 배터리)를 고밀도 배터리팩과 연결해 충전하는 방식으로 구성됨
[Reuters/Electrive/6월14일]
https://reut.rs/3xOHG4a

(공장) FinDreams,15GWh 배터리공장 1단계 라인 가동
BYD의 배터리 자회사인 동사는, 중국 Shaoxing시에 위치한 배터리 생산기지의 1단계가 가동되었다고 발표. 해당 프로젝트는 총 130억위안(약 2.5조원) 규모로, 1단계는 70억위안(약 1.3조원), 연간 15GWh 규모 DM-i 전용 블레이드 배터리 생산할 예정
[Eastmoney/6월14일]
https://bit.ly/3OchhCH

(ESS) Edify, 테슬라 메가팩 기반 ESS 프로젝트 자금조달 완료
호주 ESS 업체인 동사는 150MW/300MWh ESS 프로젝트의 자금조달을 완료했다고 공식적으로 발표. 해당 프로젝트에는 테슬라의 메가팩이 사용될 예정이라고 지난 3월 발표한 바 있음
[Teslarati/6월14일]
https://bit.ly/3Qqge3N

■ EV 완성차/부품

(리콜) Ford, 전력 손실 우려로 'Mach-E' 49,000대 리콜
동사는 부품 과열에 따른 전력 손실 우려로 머스탱 'Mach-E' 모델 49,000대를 리콜하고 있다고 밝힘. 리콜 대상은 '20년 5월 말부터 '22년 5월말까지 생산된 차량. 동사는 다음달부터 소프트웨어 업데이트를 통해 해결할 예정. 딜러점은 차량에 소프트웨어 업데이트가 있을때까지 신차 인도 불가능
[Reuters/6월15일]
https://reut.rs/3tDtOY1

(보조금) 영국, PHEV 신차 보조금 지급 중단
현지시각 14일, 영국 교통부는 3억파운드(약 4,645억원) 규모의 PHEV 신차 보조금 지급 중단 발표. 이를 전기 밴/택시/트럭/오토바이/휠체어 등에 대한 보조금으로 활용할 계획. 정부는 이전의 보조금 삭감 조치가 전기차 수요에 거의 영향을 미치지 않았으며, 이는 자원 충전 인프라와 다른 종류의 전기차 보조금으로 전환해야 할 시기라고 언급
[The Guardian/6월14일]
https://bit.ly/3HDxwXv

(공장) 테슬라, 미국과 함께 캐나다/멕시코도 공장부지 검토중
일론머스크는 테슬라가 캐나다와 멕시코를 새로운 북미 공장 부지로 선택할 수 있는 방안을 고려중이기에 반드시 미국에 건설될 것은 아니라고 언급. 이는 지난주 직원들과의 전사적인 미팅에서 언급된 공장 부지 관련 답변. 그러나 지금 북미에서 제일 중요한건 기가텍사스의 생산량을 큰 폭으로 확대하는 것이라고 언급
[Electrek/6월13일]
https://bit.ly/3xrU7RR

(파트너사) Huawei, Chery와 JAC와 파트너십 체결
현지 언론에 따르면 동사는 현재 Sokon 이외에, Chery와 JAC 등과 파트너십을 체결함. Chery와는 최소 2개의 모델을, JAC와는 최소 1개의 모델을 공동으로 개발중. 또한, 동사가 BAIC의 Arcfox 브랜드와도 유사한 파트너십을 맺고 있다고 추가로 언급
[Cnevpost/6월14일]
https://bit.ly/3aPrA0X

[미래에셋증권 박준서]

피엔티 NDR 후기: 옥에 티를 찾을 수 없다

매수 의견 및 가이던스 유지
- 22년 매출액 4,158억원, 영업이익 615억원, OPM 14.9% 전망 유지
- 가이던스는 코로나로 인한 리스크를 반영해 보수적으로 제시
- 그러나 추가적인 부품 조달 지연, 운송비 증가, 리드 타임 지연 등의 리스크는 제한적일 것으로 판단

진입 장벽 높은 R2R 기술
- 지속적으로 얇아지는 집전체에 필수적인 R2R 기술 보유
- 국내 최초 R2R 6 마이크론 집전체 코팅 기술력 보유, 3~4 마이크론 동박 생산 장비 납품 레퍼런스 보유
- 주요 일본 경쟁사들과의 기술 격차가 없으며, 국내 셀 업체향 M/S 침투율이 높아지는 것으로 파악

수주 잔고 전망
- 올해 하반기 수주 잔고는 지속적으로 증가할 전망
- 1Q 22 말 수주 잔고는 1조 3천억원 수준으로 보수적으로 리드타임을 상정하더라도 매출 성장은 본격화
- 국내 셀 업체들의 하반기 대규모 장비 발주가 기대되며, 해외 신규 업체의 발주도 증가하는 추세
- 현재 연간 CAPA는 6천억원 수준이 점진적으로 1조원까지 증가, 임대 부지를 활용해 CAPA 초과한 발주도 대응 가능

보고서 링크: https://bit.ly/3xTeE3u
텔레 그램: https://t.iss.one/junseo_park