УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,99% (🔻1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,53% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign YTM Index:
3,1% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,13%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💵Газпромбанк, ГПБ-КИ-02 (500 млн)
Размещения
🏢Джи-групп, 002Р-01 (3 млрд)
Оферты
🚚Каскад, 001P-01 (300 млн)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,99% (🔻1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,53% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign YTM Index:
3,1% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,13%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💵Газпромбанк, ГПБ-КИ-02 (500 млн)
Размещения
🏢Джи-групп, 002Р-01 (3 млрд)
Оферты
🚚Каскад, 001P-01 (300 млн)
@Cbonds
#НовостиКомпаний
⚡️Российские компании: основные события, 16 августа
👤"HeadHunter" опубликует финансовые результаты за II квартал 2021 г. Квартальный прогноз отсутствует. По ожиданиям, выручка за полный год составит 12,5 млрд руб. при EBITDA в объеме 6,5 млрд руб. и прибыли на уровне 4,1 млрд руб. Долговая нагрузка не превысит 1,5х EBITDA. Консенсус-прогноз по котировкам на 12 месяцев: 3 040 руб. за бумагу. (ИК Фридом Финанс)
БКС Экспресс:
🌾"Русагро" опубликует отчет по МСФО за II квартал 2021 г. и объявят рекомендацию по дивидендам
🐟Совет директоров "РусАква" даст рекомендацию по дивидендам.
📝Опубликуют отчет по МСФО за II квартал 2021 г.: "ИСКЧ", "Акрон".
⚡️Российские компании: основные события, 16 августа
👤"HeadHunter" опубликует финансовые результаты за II квартал 2021 г. Квартальный прогноз отсутствует. По ожиданиям, выручка за полный год составит 12,5 млрд руб. при EBITDA в объеме 6,5 млрд руб. и прибыли на уровне 4,1 млрд руб. Долговая нагрузка не превысит 1,5х EBITDA. Консенсус-прогноз по котировкам на 12 месяцев: 3 040 руб. за бумагу. (ИК Фридом Финанс)
БКС Экспресс:
🌾"Русагро" опубликует отчет по МСФО за II квартал 2021 г. и объявят рекомендацию по дивидендам
🐟Совет директоров "РусАква" даст рекомендацию по дивидендам.
📝Опубликуют отчет по МСФО за II квартал 2021 г.: "ИСКЧ", "Акрон".
🆕🏛Банк России изменил требования к классам ценных бумаг для включения в Ломбардный список
Источник: пресс-релиз ЦБ РФ
Совет директоров Банка России приостановил c 1 октября 2021 года включение в Ломбардный список всех ценных бумаг, за исключением облигаций, выпущенных от имени Российской Федерации, и облигаций Банка России. Все ранее включенные в Ломбардный список ценные бумаги сохраняются в нем до их погашения.
Решение принято с учетом сформировавшегося профицита ликвидности в банковском секторе и достаточности имеющегося у кредитных организаций обеспечения по операциям рефинансирования.
💡Банк России реализует контрциклический подход к формированию Ломбардного списка, в соответствии с которым при структурном профиците ликвидности сокращается количество принимаемых в обеспечение классов ценных бумаг. При возникновении и росте структурного дефицита ликвидности, который может привести к нехватке обеспечения, Банк России будет смягчать требования к его качеству и увеличивать число принимаемых им в обеспечение классов ценных бумаг.
Источник: пресс-релиз ЦБ РФ
Совет директоров Банка России приостановил c 1 октября 2021 года включение в Ломбардный список всех ценных бумаг, за исключением облигаций, выпущенных от имени Российской Федерации, и облигаций Банка России. Все ранее включенные в Ломбардный список ценные бумаги сохраняются в нем до их погашения.
Решение принято с учетом сформировавшегося профицита ликвидности в банковском секторе и достаточности имеющегося у кредитных организаций обеспечения по операциям рефинансирования.
💡Банк России реализует контрциклический подход к формированию Ломбардного списка, в соответствии с которым при структурном профиците ликвидности сокращается количество принимаемых в обеспечение классов ценных бумаг. При возникновении и росте структурного дефицита ликвидности, который может привести к нехватке обеспечения, Банк России будет смягчать требования к его качеству и увеличивать число принимаемых им в обеспечение классов ценных бумаг.
#РейтингиМир
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 13 августа
🇮🇪Moody's подтвердило рейтинг Ирландии на уровне "А2", изменив прогноз со стабильного на позитивный.
"Ключевыми факторами, лежащими в основе позитивного прогноза по рейтингам А2, являются устойчивость ирландской экономики к потрясениям и ожидания Moody's относительно того, что события, связанные с Brexit, глобальной реформой корпоративного подоходного налога или пандемией, не подорвут экономический прогресс и ожидания Moody's относительно того, что правительство сохранит приверженность сокращению долга, сохраняя тем самым увеличившееся фискальное пространство, которое было восстановлено в последние годы."
🇭🇺S&P Ratings подтвердило рейтинг Венгрии на уровне "ВВВ" со стабильным прогнозом.
Fitch Ratings:
🇰🇿🇹🇷Подтвердило рейтинг Казахстана на уровне "ВВВ" и Турции на уровне "ВВ-" со стабильным прогнозом.
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 13 августа
🇮🇪Moody's подтвердило рейтинг Ирландии на уровне "А2", изменив прогноз со стабильного на позитивный.
"Ключевыми факторами, лежащими в основе позитивного прогноза по рейтингам А2, являются устойчивость ирландской экономики к потрясениям и ожидания Moody's относительно того, что события, связанные с Brexit, глобальной реформой корпоративного подоходного налога или пандемией, не подорвут экономический прогресс и ожидания Moody's относительно того, что правительство сохранит приверженность сокращению долга, сохраняя тем самым увеличившееся фискальное пространство, которое было восстановлено в последние годы."
🇭🇺S&P Ratings подтвердило рейтинг Венгрии на уровне "ВВВ" со стабильным прогнозом.
Fitch Ratings:
🇰🇿🇹🇷Подтвердило рейтинг Казахстана на уровне "ВВВ" и Турции на уровне "ВВ-" со стабильным прогнозом.
#Аналитика
🇨🇳🔎На рынках опасаются за Китай
Источник: аналитический обзор ИК "Велес Капитал"
🔹Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показали единой динамики и завершили неделю ниже сопротивлений 3900 и 1670 пунктов. До закрепления выше можно говорить о рисках коррекционного снижения в район 3790 и 1620 пунктов. В остальном индикаторы сохраняют потенциал восходящего движения к пикам текущего года 3915 и 1695 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на день 3820-3920 пунктов.
🔹Рубль в пятницу укрепился против доллара и евро, а на утренних торгах незначительно снижается. Пара доллар/рубль остается ниже сопротивления 73,50 руб., что сдерживает её от возвращения к августовскому пику 74,13 руб. Пара евро/рубль в последние сессии продолжает торговлю в диапазоне 86-87 руб.
🔹В начале основной сессии российские фондовые индексы, судя по всему, выйдут в минус, присоединившись к пессимистичным настроениям за рубежом. Неделя начнется под знаком опасений дальнейшего замедления роста китайской экономики,что неблагоприятно в том числе для цен на нефть. В ближайшие дни на рынках продолжат оценивать вероятность сворачивания стимулирующих мер в США, которая прояснится во время выступления главы ФРС и публикации протоколов заседания регулятора. У рекордных пиков в период пониженной летней активности чувствительность фондовых индикаторов к возможным негативным сигналам может быть повышенной.
📍Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
🇨🇳🔎На рынках опасаются за Китай
Источник: аналитический обзор ИК "Велес Капитал"
🔹Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показали единой динамики и завершили неделю ниже сопротивлений 3900 и 1670 пунктов. До закрепления выше можно говорить о рисках коррекционного снижения в район 3790 и 1620 пунктов. В остальном индикаторы сохраняют потенциал восходящего движения к пикам текущего года 3915 и 1695 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на день 3820-3920 пунктов.
🔹Рубль в пятницу укрепился против доллара и евро, а на утренних торгах незначительно снижается. Пара доллар/рубль остается ниже сопротивления 73,50 руб., что сдерживает её от возвращения к августовскому пику 74,13 руб. Пара евро/рубль в последние сессии продолжает торговлю в диапазоне 86-87 руб.
🔹В начале основной сессии российские фондовые индексы, судя по всему, выйдут в минус, присоединившись к пессимистичным настроениям за рубежом. Неделя начнется под знаком опасений дальнейшего замедления роста китайской экономики,что неблагоприятно в том числе для цен на нефть. В ближайшие дни на рынках продолжат оценивать вероятность сворачивания стимулирующих мер в США, которая прояснится во время выступления главы ФРС и публикации протоколов заседания регулятора. У рекордных пиков в период пониженной летней активности чувствительность фондовых индикаторов к возможным негативным сигналам может быть повышенной.
📍Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
Cbonds.ru
#Премаркетинг ✈️«ГК «Самолет» , БО-П10 (10 млрд) Сбор заявок запланирован на вторую половину августа. Дата начала размещения и ориентиры будут определены позднее. 📝Облигационный долг Эмитента: 24.404 млрд руб. - Чистая прибыль по МСФО за 2 квартал 2021…
#Премаркетинг
✈️«ГК «Самолет» , БО-П10 (10 млрд)
Ориентир доходности – не выше G-curve на сроке 3 года + 300 б.п.
✈️«ГК «Самолет» , БО-П10 (10 млрд)
Ориентир доходности – не выше G-curve на сроке 3 года + 300 б.п.
#РейтингиСНГ
🗂 Присвоение / изменение рейтинга или прогноза в странах СНГ за 13 августа
🇺🇦 Украина
Fitch Ratings
Украинская ЖД подтвержден "B", прогноз🔺со стабильного на позитивный
Изменение прогноза связано с пересмотром со «Стабильного» на «Позитивный» прогноза по суверенным рейтингам Украины, что отражает сильные связи компании с государством.
Харьков, Николаев, Львов, Мариуполь, Одесса, Днепр и Киев подтвержден "B", прогноз🔺со стабильного на позитивный
Улучшение прогнозов следует за повышением суверенных рейтингов Украины.
🇰🇿 Казахстан
Moody's
Нур-Султан🔺с "Baa3" до "Baa2", прогноз стабильный
Повышение рейтинга обусловлено прочными институциональными, экономическими и финансовыми связями с Правительством Казахстана, которое является крупнейшим кредитором города.
🇬🇪 Грузия
Fitch Ratings
Грузинская железная дорога подтвержден "BB-", прогноз🔺с негативного на стабильный
Изменение прогноза обусловлено повышением суверенного рейтинга Грузии, что отражает сильную связь Компании с государством и заинтересованность страны в поддержке Грузинской ЖД.
🗂 Присвоение / изменение рейтинга или прогноза в странах СНГ за 13 августа
🇺🇦 Украина
Fitch Ratings
Украинская ЖД подтвержден "B", прогноз🔺со стабильного на позитивный
Изменение прогноза связано с пересмотром со «Стабильного» на «Позитивный» прогноза по суверенным рейтингам Украины, что отражает сильные связи компании с государством.
Харьков, Николаев, Львов, Мариуполь, Одесса, Днепр и Киев подтвержден "B", прогноз🔺со стабильного на позитивный
Улучшение прогнозов следует за повышением суверенных рейтингов Украины.
🇰🇿 Казахстан
Moody's
Нур-Султан🔺с "Baa3" до "Baa2", прогноз стабильный
Повышение рейтинга обусловлено прочными институциональными, экономическими и финансовыми связями с Правительством Казахстана, которое является крупнейшим кредитором города.
🇬🇪 Грузия
Fitch Ratings
Грузинская железная дорога подтвержден "BB-", прогноз🔺с негативного на стабильный
Изменение прогноза обусловлено повышением суверенного рейтинга Грузии, что отражает сильную связь Компании с государством и заинтересованность страны в поддержке Грузинской ЖД.
Cbonds.ru
#Премаркетинг 💰Мираторг Финанс, 001Р-01 (3 млрд) Сбор заявок – 17 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 19 августа. 📝Облигационный долг Эмитента: 5 млрд руб. - Чистая прибыль по РСБУ за 1 квартал 2021 г. составила 110 млн руб. по сравнению с 1 081…
#Премаркетинг
💰Мираторг Финанс, 001Р-01 (3 млрд)
📍Ориентир ставки купона – 8.4-8.6% годовых.
Сбор заявок – 17 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 19 августа.
💰Мираторг Финанс, 001Р-01 (3 млрд)
📍Ориентир ставки купона – 8.4-8.6% годовых.
Сбор заявок – 17 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 19 августа.
#Аналитика
✅📝Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю
За неделю с 9 по 15 августа в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 300 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.
🔝В ТОП-10 самых читаемых материалов вошли следующие обзоры:
🔹 Рынки. Коротко о главном от РОСБАНКА за 11 августа: «Мы полагаем, что на фоне более слабого рынка приоритеты Минфина сместятся в сторону ценовых параметров размещений, и ожидаем доходность по цене отсечения в 7.13-7.16% годовых для серии 26237 и 7.34-7.37% годовых для серии 26240»
🔸Ежедневные обзоры Райффайзенбанка «#RAIF: Daily Focus» от 11 и 12 августа «…мы не видим большого потенциала для укрепления рубля, учитывая значительный объем интервенций Минфина и сохранение оттока капитала (рост иностранных активов на фоне ожиданий ужесточения политики ФРС)».
🔹Специальный обзор Россельхозбанка от 10 августа «Мы оцениваем новый выпуск Джи-групп, 002Р-01 привлекательным с точки зрения «риска-доходности».
🔸Ежедневный обзор долгового и валютного рынков от Открытие Брокер «Обзор FX & Fixed Income от 11 августа 2021 г.: Adaro Energy, Mineral Resources, Банк «ФК ОТКРЫТИЕ», «ЛК «Европлан»»: «Оцениваем справедливую доходность нового выпуска «ЛК «Европлан» серии 001Р-03 на уровне порядка 8,60% годовых, что предполагает премию озвученного ориентира в размере 50 б.п.»
🔹Ежедневный обзор ВТБ Капитала «Рубль: в небольшом минусе» от 11 августа: «Сегодня основное внимание рынка сосредоточено на публикации данных об инфляции в США за июль. Согласно медианному прогнозу Bloomberg, она должна составить 5,3% г/г.»
💡Research hub Cbonds – лента аналитических материалов по рынкам акций, облигаций, валют, макроэкономике от ведущих банков, брокеров, управляющих компаний и рейтинговых агентств. Мы предоставляем материалы от более чем 200 компаний, география охватывает российский и глобальные рынки. Доступ к аналитическим материалам свободный, требуется регистрация на сайте Cbonds.
✅📝Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю
За неделю с 9 по 15 августа в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 300 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.
🔝В ТОП-10 самых читаемых материалов вошли следующие обзоры:
🔹 Рынки. Коротко о главном от РОСБАНКА за 11 августа: «Мы полагаем, что на фоне более слабого рынка приоритеты Минфина сместятся в сторону ценовых параметров размещений, и ожидаем доходность по цене отсечения в 7.13-7.16% годовых для серии 26237 и 7.34-7.37% годовых для серии 26240»
🔸Ежедневные обзоры Райффайзенбанка «#RAIF: Daily Focus» от 11 и 12 августа «…мы не видим большого потенциала для укрепления рубля, учитывая значительный объем интервенций Минфина и сохранение оттока капитала (рост иностранных активов на фоне ожиданий ужесточения политики ФРС)».
🔹Специальный обзор Россельхозбанка от 10 августа «Мы оцениваем новый выпуск Джи-групп, 002Р-01 привлекательным с точки зрения «риска-доходности».
🔸Ежедневный обзор долгового и валютного рынков от Открытие Брокер «Обзор FX & Fixed Income от 11 августа 2021 г.: Adaro Energy, Mineral Resources, Банк «ФК ОТКРЫТИЕ», «ЛК «Европлан»»: «Оцениваем справедливую доходность нового выпуска «ЛК «Европлан» серии 001Р-03 на уровне порядка 8,60% годовых, что предполагает премию озвученного ориентира в размере 50 б.п.»
🔹Ежедневный обзор ВТБ Капитала «Рубль: в небольшом минусе» от 11 августа: «Сегодня основное внимание рынка сосредоточено на публикации данных об инфляции в США за июль. Согласно медианному прогнозу Bloomberg, она должна составить 5,3% г/г.»
💡Research hub Cbonds – лента аналитических материалов по рынкам акций, облигаций, валют, макроэкономике от ведущих банков, брокеров, управляющих компаний и рейтинговых агентств. Мы предоставляем материалы от более чем 200 компаний, география охватывает российский и глобальные рынки. Доступ к аналитическим материалам свободный, требуется регистрация на сайте Cbonds.
🔖 Индикаторы склонности к риску
Нефть Brent, USD/баррель:
70.59 (🔻0.11)
Золото (Лондон), USD/тр.унцию:
1 773.85 (🔺10.95)
USD/RUB:
73.3603 (🔻0.1435)
CDX.EM, б.п:
159.23 (🔻6.11)
S&P 500, USD:
4 468 (🔺31.48)
VIX Index, б.п.:
15.45(🔻0.7)
UST 10Y UTM, б.п.:
1.29 (🔻2 bp)
Данные USD/RUB представлены за текущий день и сравниваются с показателями прошлого понедельника, остальные индикаторы рассчитаны за пятницу и сравниваются с показателями пятницы неделей ранее.
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
💰Мировые рынки акций. Европейские площадки закрылись небольшим ростом (EuroSTOXX: +0,1%; DAX: +0,2%), как и американские индексы(S&P 500: +0,2%; Nasdaq Comp.: +0,04%). Развивающиеся рынки,напротив, оказались под умеренным давлением (MSCI EM: -0,8%).
🛢Цена Brent упала на 1,0% до 70,59 долл./барр. на фоне опасений в связи с распространением в Азии дельта-штамма COVID-19 и выхода данных Baker Hughes, согласно которым число действующих буровых установок в США на прошлой неделе выросло на 10 единиц (это самое большое недельное увеличение с апреля).
💸Российские суверенные еврооблигации показали позитивную динамику,доходности в среднем снизились на 1 б.п.: RUSSIA 23 (0,66%; без изменений), RUSSIA 47 (3,55%; -1 б.п.). В корпоративном сегменте доходности в среднем также уменьшились – на 1–2 б.п.
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
📊Динамика показателей доступна по ссылке.
Нефть Brent, USD/баррель:
70.59 (🔻0.11)
Золото (Лондон), USD/тр.унцию:
1 773.85 (🔺10.95)
USD/RUB:
73.3603 (🔻0.1435)
CDX.EM, б.п:
159.23 (🔻6.11)
S&P 500, USD:
4 468 (🔺31.48)
VIX Index, б.п.:
15.45(🔻0.7)
UST 10Y UTM, б.п.:
1.29 (🔻2 bp)
Данные USD/RUB представлены за текущий день и сравниваются с показателями прошлого понедельника, остальные индикаторы рассчитаны за пятницу и сравниваются с показателями пятницы неделей ранее.
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
💰Мировые рынки акций. Европейские площадки закрылись небольшим ростом (EuroSTOXX: +0,1%; DAX: +0,2%), как и американские индексы(S&P 500: +0,2%; Nasdaq Comp.: +0,04%). Развивающиеся рынки,напротив, оказались под умеренным давлением (MSCI EM: -0,8%).
🛢Цена Brent упала на 1,0% до 70,59 долл./барр. на фоне опасений в связи с распространением в Азии дельта-штамма COVID-19 и выхода данных Baker Hughes, согласно которым число действующих буровых установок в США на прошлой неделе выросло на 10 единиц (это самое большое недельное увеличение с апреля).
💸Российские суверенные еврооблигации показали позитивную динамику,доходности в среднем снизились на 1 б.п.: RUSSIA 23 (0,66%; без изменений), RUSSIA 47 (3,55%; -1 б.п.). В корпоративном сегменте доходности в среднем также уменьшились – на 1–2 б.п.
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
📊Динамика показателей доступна по ссылке.
💡Онлайн-семинар Cbonds «Инвестиционные идеи на рынке облигаций 08/2021» – 17 августа в 16:30 (мск)
Мы продолжаем цикл онлайн-семинаров, посвященных лучшим инвестиционным идеям на рынках облигаций.
🧑🏻💻Эксперты нового выпуска:
- Сергей Лялин, генеральный директор, Группа компаний Cbonds;
- Алексей Третьяков, основатель, генеральный директор ООО УК «Арикапитал»;
- Андрей Хохрин, генеральный директор ООО ИК «Иволга Капитал»;
- Виктор Щеглов, старший персональный брокер, БКС;
- Александр Афонин, руководитель направления анализа рынка облигаций, Инвестиционный банк Синара.
Онлайн-семинар «Инвестиционные идеи на рынке облигаций 08/2021» ориентирован на широкий круг участников, интересующихся инвестициями. Что изменилось на долговом рынке за последние 3 месяца? Какие новые перспективные идеи появились, а какие, наоборот, потеряли актуальность?
В рамках семинара эксперты поделятся своими прогнозами и инвестиционными идеями для рынка евробондов, российских облигаций и ВДО, а также ответят на вопросы участников.
⏰Когда: 17 августа 2021г, 16:30 (мск)
📍Где: Необходима предварительная регистрация
Участие бесплатное.
Язык семинара – русский.
До встречи!
Мы продолжаем цикл онлайн-семинаров, посвященных лучшим инвестиционным идеям на рынках облигаций.
🧑🏻💻Эксперты нового выпуска:
- Сергей Лялин, генеральный директор, Группа компаний Cbonds;
- Алексей Третьяков, основатель, генеральный директор ООО УК «Арикапитал»;
- Андрей Хохрин, генеральный директор ООО ИК «Иволга Капитал»;
- Виктор Щеглов, старший персональный брокер, БКС;
- Александр Афонин, руководитель направления анализа рынка облигаций, Инвестиционный банк Синара.
Онлайн-семинар «Инвестиционные идеи на рынке облигаций 08/2021» ориентирован на широкий круг участников, интересующихся инвестициями. Что изменилось на долговом рынке за последние 3 месяца? Какие новые перспективные идеи появились, а какие, наоборот, потеряли актуальность?
В рамках семинара эксперты поделятся своими прогнозами и инвестиционными идеями для рынка евробондов, российских облигаций и ВДО, а также ответят на вопросы участников.
⏰Когда: 17 августа 2021г, 16:30 (мск)
📍Где: Необходима предварительная регистрация
Участие бесплатное.
Язык семинара – русский.
До встречи!
💵💯Московская биржа допустила к торгам 100-ю еврооблигацию
Источник: пресс-релиз Московской биржи
Сегодня Московская биржа допустила к торгам на долговом рынке еврооблигации Газпрома (эмиссия – "Baa2/BBB-/BBB" – M/S&P/F; эмитент – "Baa2 / BBB- / BBB" – M/S&P/F, "AAA(RU) / ruAAA" – ACRA/Expert RA). Таким образом, количество еврооблигаций в листинге Московской биржи достигло 100, из которых 87 бумаг доступны для покупки на сумму от $1 тыс.
Минимальный лот еврооблигаций, как правило, составляет 200 бумаг (каждая номиналом в $1000 ). Возможность приобретать еврооблигации в малом лоте (от 1 шт.) на Московской бирже существенно повышает их доступность различным категориями инвесторов, в том числе частным инвесторам, которые получают возможность получать фиксированный доход в валюте. Их доля в среднедневном объеме торгов еврооблигациями в 2021 году составляет 31%.
💰По состоянию на середину августа 2021 года частные инвесторы вложили в государственные и корпоративные еврооблигации на Московской бирже 55,2 млрд рублей.
Источник: пресс-релиз Московской биржи
Сегодня Московская биржа допустила к торгам на долговом рынке еврооблигации Газпрома (эмиссия – "Baa2/BBB-/BBB" – M/S&P/F; эмитент – "Baa2 / BBB- / BBB" – M/S&P/F, "AAA(RU) / ruAAA" – ACRA/Expert RA). Таким образом, количество еврооблигаций в листинге Московской биржи достигло 100, из которых 87 бумаг доступны для покупки на сумму от $1 тыс.
Минимальный лот еврооблигаций, как правило, составляет 200 бумаг (каждая номиналом в $1000 ). Возможность приобретать еврооблигации в малом лоте (от 1 шт.) на Московской бирже существенно повышает их доступность различным категориями инвесторов, в том числе частным инвесторам, которые получают возможность получать фиксированный доход в валюте. Их доля в среднедневном объеме торгов еврооблигациями в 2021 году составляет 31%.
💰По состоянию на середину августа 2021 года частные инвесторы вложили в государственные и корпоративные еврооблигации на Московской бирже 55,2 млрд рублей.
💵🇵🇰Долларовые евробонды Пакистана снижаются на фоне переворота в Афганистане
📉Сегодня на европейских биржах еврооблигации Пакистана ("B3 / B- / B-" – M/S&P/F) снижаются, теряя в цене от 0.2% до 1.5% и прибавляя в доходности 0.1-0.2% на всей долларовой кривой.
По мнению аналитиков такие изменения связаны с переворотом в стране-соседке Пакистана Афганистане и бегством официальных властей и союзников из Афганистана. Что может создать риски конфликта на пакистано-афганской границе.
Например, самый долгосрочный выпуск страны в долларах с погашением в 2051 году на Франкфуртской бирже торгуется по цене 102.85% и доходностью к погашению 8.79%. В пятницу цена составляла 104.02% и доходностью 8.68%.
У Пакистана 9 еврооблигаций, все они в долларах, суммарный евробондовый долг $8.9 млрд. Рейтинг страны в ин.валюте очень скромный (B3 / B- / B).
В самом Афганистане, по нашим данным, облигации в обращении есть только у центрального банка Афганистана, который называется «Да Афганистан банк». Это серии коротких выпусков, которые обычно выпускают для управления ликвидностью. Судьба облигаций неясна в связи с полным бегством властей. На сайте ЦБ Афганистана последний пресс-релиз от 5 августа 2021 года. В нём указано о церемонии запуска перечислении зарплат по мобильному телефону. На церемонии присутствовал президент Афганистана, который со вчерашнего дня в изгнании. Однако, курсы валют на сайте ЦБ Афганистана обновляют, последнее обновление – 16 августа.
💰Курс доллара к афгани приближается к историческому максимуму (81.7) и составляет 80.7, сам ЦБ Афганистана установил курс выше 86 – новый максимум.
📉Сегодня на европейских биржах еврооблигации Пакистана ("B3 / B- / B-" – M/S&P/F) снижаются, теряя в цене от 0.2% до 1.5% и прибавляя в доходности 0.1-0.2% на всей долларовой кривой.
По мнению аналитиков такие изменения связаны с переворотом в стране-соседке Пакистана Афганистане и бегством официальных властей и союзников из Афганистана. Что может создать риски конфликта на пакистано-афганской границе.
Например, самый долгосрочный выпуск страны в долларах с погашением в 2051 году на Франкфуртской бирже торгуется по цене 102.85% и доходностью к погашению 8.79%. В пятницу цена составляла 104.02% и доходностью 8.68%.
У Пакистана 9 еврооблигаций, все они в долларах, суммарный евробондовый долг $8.9 млрд. Рейтинг страны в ин.валюте очень скромный (B3 / B- / B).
В самом Афганистане, по нашим данным, облигации в обращении есть только у центрального банка Афганистана, который называется «Да Афганистан банк». Это серии коротких выпусков, которые обычно выпускают для управления ликвидностью. Судьба облигаций неясна в связи с полным бегством властей. На сайте ЦБ Афганистана последний пресс-релиз от 5 августа 2021 года. В нём указано о церемонии запуска перечислении зарплат по мобильному телефону. На церемонии присутствовал президент Афганистана, который со вчерашнего дня в изгнании. Однако, курсы валют на сайте ЦБ Афганистана обновляют, последнее обновление – 16 августа.
💰Курс доллара к афгани приближается к историческому максимуму (81.7) и составляет 80.7, сам ЦБ Афганистана установил курс выше 86 – новый максимум.
#ОсновныеСобытия
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
👔Эксперт РА присвоило рейтинг кредитоспособности ООО "Тами и Ко" (объединяет магазины под брендом Henderson) на уровне "ruВВВ+" со стабильным прогнозом. Компания рассматривает возможность разместить облигационный заём на 2 млрд руб., что приведет к росту отношения общий долг/EBITDA чуть выше 2,0х, – следует из пресс-релиза агентства.
🏛Банк России утвердил изменения, согласно которым рублевые кредитные требования российских коммерческих банков к ВЭБу – и по облигациям, и по межбанковским кредитам – теперь будут взвешиваться с пониженным коэффициентом риска в размере 20% при расчете обязательных нормативов. Эти регуляторные изменения создают необходимые предпосылки для наращивания объемов рыночного фондирования деятельности ВЭБа, – старший банкир - член правления ВЭБа Константин Вышковский.
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
👔Эксперт РА присвоило рейтинг кредитоспособности ООО "Тами и Ко" (объединяет магазины под брендом Henderson) на уровне "ruВВВ+" со стабильным прогнозом. Компания рассматривает возможность разместить облигационный заём на 2 млрд руб., что приведет к росту отношения общий долг/EBITDA чуть выше 2,0х, – следует из пресс-релиза агентства.
🏛Банк России утвердил изменения, согласно которым рублевые кредитные требования российских коммерческих банков к ВЭБу – и по облигациям, и по межбанковским кредитам – теперь будут взвешиваться с пониженным коэффициентом риска в размере 20% при расчете обязательных нормативов. Эти регуляторные изменения создают необходимые предпосылки для наращивания объемов рыночного фондирования деятельности ВЭБа, – старший банкир - член правления ВЭБа Константин Вышковский.
#Аналитика
📈💵Индекс доллара отыгрывает пятничные потери
Источник: аналитический обзор "ИК Велес Капитал"
Новую неделю рубль начал под давлением негативных настроений инвесторов на глобальных площадках.
Основную тревогу у участников рынка вызывает активное распространение дельта-штамма коронавируса в странах Юго-Восточной Азии. Кроме того, не добавили настроения инвесторам слабые утренние макро данные из Китая, отразившие замедление экономического роста в стране. В результате фондовые индексы Европы и фьючерсы на индексы в США снижались, индекс доллара рос, а котировки марки Brent в утренние часы снова опустились ниже 70 долл. за баррель.
Пара доллар/рубль к концу первой половины дня пыталась закрепиться выше 73,45 руб., прибавляя порядка 0,3%. Пара евро/рубль тестировала отметку 86,55 руб., демонстрируя рост на 0,2%. При этом в целом на валютных площадках EM единой динамики не наблюдалось. Наряду с российским рублем теряла позиции к доллару США валюта Мексики и совсем незначительно снижался южноафриканский рэнд. В то же время заметное укрепление демонстрировала турецкая лира, незначительно росли валюты Бразилии, Индии и Индонезии.
📝 Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
📈💵Индекс доллара отыгрывает пятничные потери
Источник: аналитический обзор "ИК Велес Капитал"
Новую неделю рубль начал под давлением негативных настроений инвесторов на глобальных площадках.
Основную тревогу у участников рынка вызывает активное распространение дельта-штамма коронавируса в странах Юго-Восточной Азии. Кроме того, не добавили настроения инвесторам слабые утренние макро данные из Китая, отразившие замедление экономического роста в стране. В результате фондовые индексы Европы и фьючерсы на индексы в США снижались, индекс доллара рос, а котировки марки Brent в утренние часы снова опустились ниже 70 долл. за баррель.
Пара доллар/рубль к концу первой половины дня пыталась закрепиться выше 73,45 руб., прибавляя порядка 0,3%. Пара евро/рубль тестировала отметку 86,55 руб., демонстрируя рост на 0,2%. При этом в целом на валютных площадках EM единой динамики не наблюдалось. Наряду с российским рублем теряла позиции к доллару США валюта Мексики и совсем незначительно снижался южноафриканский рэнд. В то же время заметное укрепление демонстрировала турецкая лира, незначительно росли валюты Бразилии, Индии и Индонезии.
📝 Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
🥳Instagram Cbonds – 1000 подписчиков
🔊Мы рады сообщить о новой круглой цифре в наших социальных сетях. На этот раз мы благодарим первую тысячу наших подписчиков в Instagram за доверие.
Мы стараемся развивать наш контент, делать его уникальным, и новая «фишка» нашего аккаунта в Instagram – «весёлые картинки» – надеемся, будет вас веселить и дальше. Мы продолжим придумывать что-то необычное, чтобы нашим подписчикам было интересно.
Спасибо, что вы с нами!
📍Ссылка для тех, кто еще не подписан на нас.
Ваш Cbonds💙
🔊Мы рады сообщить о новой круглой цифре в наших социальных сетях. На этот раз мы благодарим первую тысячу наших подписчиков в Instagram за доверие.
Мы стараемся развивать наш контент, делать его уникальным, и новая «фишка» нашего аккаунта в Instagram – «весёлые картинки» – надеемся, будет вас веселить и дальше. Мы продолжим придумывать что-то необычное, чтобы нашим подписчикам было интересно.
Спасибо, что вы с нами!
📍Ссылка для тех, кто еще не подписан на нас.
Ваш Cbonds💙
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,94% (🔻5 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,52% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign YTM Index:
3,09% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,15%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💵Газпромбанк, ГПБ-КИ-02 (500 млн)
🚚ЛК Европлан, 001Р-03 (5 млрд)
🥩Мираторг Финанс, 001Р-01 (3 млрд)
Размещения
🏛Банк России, КОБР-48 (77.9 млрд), КОБР-47 (115.85 млрд), КОБР-46 (143.3 млрд)
💰Газпромбанк, ГПБ-КИ-01 (500 млн)
Оферты
💵Финанс-менеджмент, 01 (500 млн)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,94% (🔻5 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,52% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign YTM Index:
3,09% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,15%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💵Газпромбанк, ГПБ-КИ-02 (500 млн)
🚚ЛК Европлан, 001Р-03 (5 млрд)
🥩Мираторг Финанс, 001Р-01 (3 млрд)
Размещения
🏛Банк России, КОБР-48 (77.9 млрд), КОБР-47 (115.85 млрд), КОБР-46 (143.3 млрд)
💰Газпромбанк, ГПБ-КИ-01 (500 млн)
Оферты
💵Финанс-менеджмент, 01 (500 млн)
@Cbonds
#НовостиКомпаний
⚡️Российские компании: основные события, 17 августа
БКС Экспресс:
🍞Заседание совета директоров "НКХП". В повестке – вопрос дивидендов за 6 месяцев 2021 г.
🍖Заседание совета директоров "Черкизово". В повестке – вопрос дивидендов за I полугодие 2021 г.
ИК "Фридом Финанс":
🎥"М.видео" (MVID 641, +0,25%) представит результаты за апрель-июль по международным стандартам. Выручка ретейлера за год прогнозируется на уровне 474 млрд руб., EBITDA – 56 млрд руб., прибыль – 11,7 млрд руб. Консенсус по целевой цене акции на 12 месяцев: 900 руб.
🛒"Ozon" (OZON 3 829,5, +0,24%) отчитается за второй квартал по МСФО. Прогноз предполагает выручку в объеме 43,1 млрд руб. при EBITDA -5,6 млрд руб. По итогам текущего года ожидается рост выручки до 170 млрд руб., по итогам 2022-го – до 275 млрд руб. Выход на прибыль ранее будущего года маловероятен. Консенсус-прогноз по целевой цене на горизонте 12 месяцев: 5100 руб.
⚡️Российские компании: основные события, 17 августа
БКС Экспресс:
🍞Заседание совета директоров "НКХП". В повестке – вопрос дивидендов за 6 месяцев 2021 г.
🍖Заседание совета директоров "Черкизово". В повестке – вопрос дивидендов за I полугодие 2021 г.
ИК "Фридом Финанс":
🎥"М.видео" (MVID 641, +0,25%) представит результаты за апрель-июль по международным стандартам. Выручка ретейлера за год прогнозируется на уровне 474 млрд руб., EBITDA – 56 млрд руб., прибыль – 11,7 млрд руб. Консенсус по целевой цене акции на 12 месяцев: 900 руб.
🛒"Ozon" (OZON 3 829,5, +0,24%) отчитается за второй квартал по МСФО. Прогноз предполагает выручку в объеме 43,1 млрд руб. при EBITDA -5,6 млрд руб. По итогам текущего года ожидается рост выручки до 170 млрд руб., по итогам 2022-го – до 275 млрд руб. Выход на прибыль ранее будущего года маловероятен. Консенсус-прогноз по целевой цене на горизонте 12 месяцев: 5100 руб.
#Аналитика
💼💡Настроения на рынках нефти, еврооблигаций и ОФЗ
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
📊Мировые рынки акций. Европейские индексы завершили день снижением (FTSE: -0,9%; EuroSTOXX: -0,6%). Фондовые площадки США показали неоднородную динамику (S&P 500: +0,3%; Nasdaq Comp.:-0,2%). Развивающиеся рынки акций оставались под давлением (MSCIEM: -0,6%).
🛢Цена нефти Brent упала на 1,5% до 69,5 долл./барр., но сегодня утром стабилизировалась вблизи этого уровня. Участники нефтяного рынка ждут публикации данных по запасам углеводородного сырья в США, а также следующего заседания ОПЕК, которое пройдет 1 сентября: оно поможет сформировать общее представление о векторе движения рынка в условиях сохраняющихся опасений относительно распространения COVID-19 и его потенциального влияния на глобальный спрос.
💶В российских суверенных еврооблигациях наблюдался позитивный тренд,доходности сократились на 1-2 б.п.: RUSSIA 23 (0,66%; без изменений), RUSSIA 47 (3,53%; -2 б.п.). В корпоративном сегменте наблюдалась смешанная динамика, в среднем доходности изменились на 1–2 б.п.
💵На рынке ОФЗ доходности по бумагам снизились на 3–7 б.п. Доходность ОФЗ-26228 составила 6,86% (-6 б.п.).
Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
💼💡Настроения на рынках нефти, еврооблигаций и ОФЗ
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
📊Мировые рынки акций. Европейские индексы завершили день снижением (FTSE: -0,9%; EuroSTOXX: -0,6%). Фондовые площадки США показали неоднородную динамику (S&P 500: +0,3%; Nasdaq Comp.:-0,2%). Развивающиеся рынки акций оставались под давлением (MSCIEM: -0,6%).
🛢Цена нефти Brent упала на 1,5% до 69,5 долл./барр., но сегодня утром стабилизировалась вблизи этого уровня. Участники нефтяного рынка ждут публикации данных по запасам углеводородного сырья в США, а также следующего заседания ОПЕК, которое пройдет 1 сентября: оно поможет сформировать общее представление о векторе движения рынка в условиях сохраняющихся опасений относительно распространения COVID-19 и его потенциального влияния на глобальный спрос.
💶В российских суверенных еврооблигациях наблюдался позитивный тренд,доходности сократились на 1-2 б.п.: RUSSIA 23 (0,66%; без изменений), RUSSIA 47 (3,53%; -2 б.п.). В корпоративном сегменте наблюдалась смешанная динамика, в среднем доходности изменились на 1–2 б.п.
💵На рынке ОФЗ доходности по бумагам снизились на 3–7 б.п. Доходность ОФЗ-26228 составила 6,86% (-6 б.п.).
Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
⚡️📈Российский рынок акций установил новый исторический максимум по индексу Мосбиржи
Российский рынок акций усилил рост, установив новый исторический максимум по индексу Мосбиржи – выше 3915 пунктов впервые с 6 июля, индекс РТС также заметно растет, следует из данных торгов.
Рублевый индекс Мосбиржи к 10:35 (мск) рос на 0,4% – до 3911,06 пункта (уже поднимался до 3915,09 пункта), долларовый индекс РТС – на 0,22%, до 1677,8 пункта.
Российский рынок акций усилил рост, установив новый исторический максимум по индексу Мосбиржи – выше 3915 пунктов впервые с 6 июля, индекс РТС также заметно растет, следует из данных торгов.
Рублевый индекс Мосбиржи к 10:35 (мск) рос на 0,4% – до 3911,06 пункта (уже поднимался до 3915,09 пункта), долларовый индекс РТС – на 0,22%, до 1677,8 пункта.
📝Книги заявок сегодня, 17 августа:
🚚Книга заявок по облигациям ЛК «Европлан» ( АКРА: A+(RU); Эксперт РА: Withdrawn; Fitch: BB) серии 001Р-03 объемом 5 млрд рублей открыта до 15:00 (мск). Срок обращения – 10 лет. Купонный период – 182 дня. Ориентир ставки купона установлен на уровне не более 8.85% годовых, что соответствует эффективной доходности на уровне 9.05% годовых. Предварительная дата начала размещения – 20 августа. Организаторами выступят Альфа-Банк, ВТБ Капитал, Московский кредитный банк, Совкомбанк, Тинькофф Банк. Агент по размещению – Совкомбанк.
🍖Книга заявок по облигациям «Мираторг Финанс» серии 001Р-01 объемом 3 млрд рублей открыта до 15:00 (мск). Срок обращения – 3 года. Купонный период – 182 дня. Ориентир ставки купона установлен на уровне 8.4-8.6% годовых. Дата начала технического размещения – 19 августа. Поручителем выступает АПХ «Мираторг». Организатором и агентом по размещению выступит Россельхозбанк.
🚚Книга заявок по облигациям ЛК «Европлан» ( АКРА: A+(RU); Эксперт РА: Withdrawn; Fitch: BB) серии 001Р-03 объемом 5 млрд рублей открыта до 15:00 (мск). Срок обращения – 10 лет. Купонный период – 182 дня. Ориентир ставки купона установлен на уровне не более 8.85% годовых, что соответствует эффективной доходности на уровне 9.05% годовых. Предварительная дата начала размещения – 20 августа. Организаторами выступят Альфа-Банк, ВТБ Капитал, Московский кредитный банк, Совкомбанк, Тинькофф Банк. Агент по размещению – Совкомбанк.
🍖Книга заявок по облигациям «Мираторг Финанс» серии 001Р-01 объемом 3 млрд рублей открыта до 15:00 (мск). Срок обращения – 3 года. Купонный период – 182 дня. Ориентир ставки купона установлен на уровне 8.4-8.6% годовых. Дата начала технического размещения – 19 августа. Поручителем выступает АПХ «Мираторг». Организатором и агентом по размещению выступит Россельхозбанк.