Cbonds.ru
30.5K subscribers
4.09K photos
60 videos
35 files
13.8K links
Облигации: премаркетинг, новости и аналитика от https://cbonds.ru

Контент: @Anna_Doronina, [email protected]

Реклама: [email protected]
Заявление № 4860965532

InvestFunds | ПИФы - https://t.iss.one/investfundsru Cbonds: IPO/SPO - https://t.iss.one/IPO_SPO_Cbonds
Download Telegram
🏆Итоги V студенческого конкурса Cbonds по рынку облигаций

Cbonds провел V конкурс лучших студенческих работ по тематике рынка облигаций. Конкурс направлен на стимулирование исследовательской деятельности в области рынка облигаций и поддержку лучших студентов, интересующихся проблематикой финансовых рынков России и всего мира.

К участию были допущены студенты бакалавриата и магистратуры высших учебных заведений. В соревновании приняли участие студенты из различных ВУЗов России и СНГ.

Результаты:
1️⃣ место – Ворожцов Виктор (Европейский университет в Санкт-Петербурге)

Тема: Прогнозирование экономической активности в России на основе кривой доходности

2️⃣место – Тиняков Алексей (МГУ им. М. В. Ломоносова)

Тема: Факторы премии за риск корпоративных облигаций

3️⃣место – Алексеева Ольга (Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»)

Тема: Влияние Государственных интервенций на Цены Суверенных Облигаций

Мы благодарим каждого участника нашего конкурса и всех членов комиссии!
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 7 августа:

🛒«КИФА» объявил о переносе своего IPO на Московской бирже из-за неблагоприятной конъюнктуры на рынках капитала. ➡️Подробнее в нашем канале про IPO и SPO

💳🚚ВТБ берет в управление Первую грузовую компанию. Банк планирует смену Генерального Директора ПГК и рассматривает возможность продажи или передачи управления компанией в будущем.

📱12 августа «Ростелеком» проведет заседание совета директоров. Повестка дня – рекомендации годовому общему собранию акционеров ПАО «Ростелеком» по итогам 2023 года по определению размера дивидендов, сроков и формы их выплаты.

🏦Мосбиржа получила «мягкое согласие» всех 11 отечественных платформ по выпуску ЦФА на интеграцию с ней как оператором обмена для создания вторичного рынка ЦФА, сообщил директор Мосбиржи по цифровым активам Сергей Харинов.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺🧮Минфин РФ разместил ОФЗ-ПК 29025 (дата погашения – 12 августа 2037 года) на 46.471 млрд рублей при спросе в 236.657 млрд рублей

Цена отсечения составила 95.7% от номинала. Средневзвешенная цена – 95.74% от номинала.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺🧮 Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26247 (дата погашения – 11 мая 2039 года) на 16.775 млрд рублей при спросе в 86.469 млрд рублей.

Цена отсечения составила 82.55% от номинала, доходность по цене отсечения – 15.82% годовых. Средневзвешенная цена – 82.67% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 15.8% годовых.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#Премаркетинг
💰Министерство финансов и налоговой политики Новосибирской области, 34024 (до 13.5 млрд)

Сбор заявок – 20 августа с 11:00 до 14:00 (мск), размещение – 23 августа.

📝Облигационный долг Эмитента: 26.25 млрд рублей.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,79% (⬇️16 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
18,31% (⬆️17 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
23,49% (⬆️35 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
🤲Городской супермаркет (Азбука Вкуса), БО-П03 (2 млрд)
💰 АФК Система, 001Р-31 (от 10 млрд)
💳Газпромбанк, 004P-10 (300 млн)

Размещения
Северсталь, 05 (1 млрд)

Оферты
💳ДОМ.РФ, БО-08 (5 млрд)

Размещения ЦФА по ссылке.

@Cbonds
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Cbonds.ru
#Премаркетинг 🏢«Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест», 002Р-10 (1.5 млрд) Сбор заявок – 7 августа с 11:00 до 16:00 (мск), размещение – 9 августа. 📝Облигационный долг Эмитента: 12.971 млрд рублей.
#Премаркетинг
🏢«Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест», 002Р-10 (1.5 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС установлен на уровне 450 б.п.

Размещение запланировано на 9 августа.

📝​Организаторы – Газпромбанк, БКС КИБ, Инвестбанк Синара

👉Запись свежего онлайн-семинара с Эмитентом смотрите здесь
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#Аналитика
💵 Research Hub Cbonds: валютный рынок

Наиболее обсуждаемой темой аналитических обзоров, опубликованных в Research Hub Cbonds за последние несколько дней, стал валютный рынок.

Мы подготовили подборку ресечей по этой теме:

🟣«Обзор валютного рынка» от РОСБАНКа: «Несмотря на бодрое начало месяца, рублю активнее бороться со стереотипом о неблагоприятности «фактора августа». На ближайшую неделю мы видим высокими шансы для CNY/RUB протестировать отметку 11.90, а для USD/RUB – остаться в пределах 86.0».

🟣«Еженедельный обзор валют» от БКС КИБ: «Нефтегазовые доходы в июле оказались ниже ожиданий Минфина, что привело к снижению объемов покупки валюты в августе. Примечательно, что сильный рубль снижает нефтегазовые доходы, а это ведет к сокращению интервенций и еще большему укреплению рубля».

🟣«Утренний сок» от Промсвязьбанка: «Мы допускаем, что юань в краткосрочной перспективе может опуститься до 11,5 руб. на фоне слабого спроса на валюту из-за угрозы вторичных санкций и увеличения предложения юаней».

🟣«ALFA Morning Bulletin» от Альфа-Банка: «Стоит отметить, что текущее снижение цен на нефть может способствовать сохранению совокупного объема продажи валюты регулятором на уровне 1П24, тогда как мы ожидали его снижения во 2П24 на фоне сокращения объема продажи валюты по операциям зеркалирования с 1 июля 2024 года».

🟣«#RAIF: Daily Focus» от Райффайзенбанка: « Нормализация ситуации с импортом должна привести к коррекции рубля, ближе к уровню 90 руб./долл., но ее темпы, судя по всему, могут растянуться больше, чем на несколько месяцев».

📍 Консенсус-прогнозы по валютам на конец 3-го квартала 2024 года:

🔴USD/RUB: 90
🔴EUR/RUB: 97.1
🔴CNY/RUB: 12.43
🔴EUR/USD: 1.08
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 7 августа

🇷🇺Россия

💰АйДи Коллект - Эксперт РА, "ruBB+", прогноз изменен со "стабильный" на "позитивный"

«Позитивный прогноз отражает ожидания агентства по улучшению долговых метрик компании – рейтинг может быть повышен в случае успешной реализации стратегии развития на 2024 год».

🧱АПРИ - НКР,⬆️с "BB.ru" до "BBB-.ru", "стабильный"

«Повышение рейтинга обусловлено улучшением оценок финансового профиля и значительным совершенствованием системы управления после реорганизации группы «АПРИ», включения в периметр консолидации 30 компаний и выхода компании на IPO».
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#ИтогиРазмещения
📱Ростелеком, 001Р-09R

Итоги первичного размещения

Объем размещения: 15 млрд руб.

Количество сделок на бирже: 2124
Самая крупная сделка: 2 млрд руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (40%) заняли сделки объёмом от 1 млрд руб., второе место заняли сделки объёмом от 300 до 500 млн руб. (22%).

📝Организаторами выступили БК Регион, Банк ДОМ.PФ, Газпромбанк, Россельхозбанк.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#ИтогиРазмещения
🏠 Группа компаний Самолет, БО-П14

Итоги первичного размещения

Объем размещения: 20 млрд руб.

Количество сделок на бирже: 9715
Самая крупная сделка: 2.9 млрд руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (32%) заняли сделки объёмом от 1 до 500 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 500 млн руб. до 1.1 млрд руб. (26%).

📝Организаторами выступили Банк Синара, Газпромбанк.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Cbonds.ru
#Премаркетинг 📆Календарь рыночных размещений: август (данные от 2 августа)
#Премаркетинг
💳 Совкомбанк Лизинг, БО-П07

⚡️UPD: Объем размещения увеличен и составит 5 млрд рублей.

Сбор заявок – 20 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение запланировано на 23 августа.

📝Организатор – Совкомбанк
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 8 августа:

🍏Чистая прибыль Fix Price во II кв. 2024 года по МСФО сократилась на 57,9% по сравнению с показателем за аналогичный период прошлого года - до 5,81 млрд руб. EBITDA увеличилась на 3% - до 12,772 млрд руб. Выручка ретейлера выросла на 9,9% - до 76,707 млрд руб.

🏦Чистая прибыль Сбербанка по МСФО в апреле - июне 2024 г. увеличилась на 10,1% по сравнению с таким же периодом прошлого года и достигла 418,7 млрд руб. Сильные результаты первого полугодия в совокупности с ростом экономики позволили поднять прогноз по рентабельности капитала группы до уровня выше 23% за 2024 год.

🛢Выручка Подзембургаз в I полугодии 2024 г. снизилась на 11.5% и составила 1.81 млрд руб. Чистый убыток равен -109.04 млн руб.

🏭Выручка ЧКПЗ в I полугодии 2024 г. увеличилась на 217.31% и составила 54.34 млрд руб. Чистая прибыль выросла до 5.26 млрд руб.

🔌«Юнипро» по итогам I полугодия 2024 года увеличила чистую прибыль по МСФО в 1,4 раза, до 21,7 млрд руб. Выручка компании увеличилась на 8%, до 62,96 млрд руб.

🌐Чистый убыток МКПАО ВК за I полугодие 2024 г. составил -1.19 млрд руб. По данным отчетности активы компании составили 246.93 млрд руб. Внеоборотные активы МКПАО ВК находятся на уровне 218.66 млрд руб. Оборотные активы равны 28.27 млрд руб.

🔍Совет директоров МКПАО «Яндекс» впервые рекомендовал акционерам компании выплатить дивиденды, размер которых составит 80 руб. на обыкновенную акцию. Голосование акционеров по этому вопросу состоится 9 сентября.

🍏Компания «Тандер», операционная структура ретейлера «Магнит», стала владельцем 33,01% в ООО «ДВ Невада» - головной компании дальневосточной торговой сети «Самбери».
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Cbonds.ru
#Премаркетинг 💰 АФК «Система», 001P- 31 (не менее 10 млрд) Сбор заявок – 8 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 14 августа. 📝Облигационный долг Эмитента: 283.3 млрд рублей.
#Премаркетинг
💰 АФК «Система», 001P- 31 (не менее 10 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС – 220 б.п.

Книга открыта до 15:00 (мск). Размещение запланировано на 14 августа.

📝Организаторы – Велес Капитал, ВТБ Капитал Трейдинг, Локо-Банк, МКБ, Промсвязьбанк, Совкомбанк.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Cbonds.ru
#Премаркетинг 🤲«Городской супермаркет» (Азбука Вкуса), БО-П03 (2 млрд) Сбор заявок и размещение предварительно запланированы на начало августа. 📝Облигационный долг Эмитента: 4.5 млрд рублей.
#Премаркетинг
🤲«Городской супермаркет» (Азбука Вкуса), БО-П03

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС – 200 б.п. Объем размещения зафиксирован и составит 1.05 млрд рублей.

Книга закрыта. Размещение запланировано на 13 августа.

📝Организаторы – Газпромбанк, Россельхозбанк.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#Премаркетинг
🌾 «Фосагро», БО-П02-CNY и БО-П03-CNY (выпуски в юанях)

Сбор заявок и размещение предварительно пройдут во второй половине августа – первой половине сентября.

Ориентир по ставке купона будет определен позднее.
Расчеты по облигациям – в юанях / в рублях по курсу Банка России (будет определено позднее).

📝Облигационный долг Эмитента: $1.1 млрд, 2 млрд CNY, 20 млрд руб.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#РынкиСНГ
💡💼События на рынках СНГ:

🇰🇬Один из крупнейших банков Кыргызстана, Бакай Банк, приступил к размещению своего дебютного выпуска облигаций. Облигации объёмом 250 млн сомов (порядка $3 млн) сроком обращения 2 года имеют ежеквартальный купон в размере 13,5% годовых и возможность досрочного погашения по истечении одного года после начала размещения. Облигации предложены к продаже инвесторам через Кыргызскую ФБ и брокера ФК Сенти. Средства, привлеченные с помощью данного выпуска планируется направить на расширение кредитного портфеля Банка.

🇺🇿Центральный Банк Узбекистана снизил ставку рефинансирования до рекордно низкого уровня — 13.5%. Это наименьшее значение ставки за последние 7 лет, в прошлый раз ставка была ниже этого значения летом 2017 года. Это уже четвертое снижение ставки за последние 2 года, Банк последовательно смягчает монетарную политику, однако сейчас делает это осторожнее — снижение составило 50 б.п. вместо обычных 100 б.п. Так как уровень инфляции в размере 10.5% по итогам июля всё ещё более чем в 2 раза превышает целевой показатель в 5%, Банк намерен продолжать проводить относительно жёсткую денежно-кредитную политику.

🇦🇿Рейтинговое агентство Fitch Ratings пересмотрело кредитный рейтинг Азербайджана в сторону повышения с BB+ до BBB-. Ключевыми позитивными факторами для Агентства послужили сильный внешний баланс страны, бюджетный профицит и низкий государственный долг. Центральный Банк Азербайджана успешно борется с инфляцией и удерживает её в пределах целевого диапазона в 4%. Экономический рост при этом, согласно прогнозам, составит 3,2% в этом году, за счет медленного снижения добычи нефти и положительного эффекта восстановления Карабаха.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM