Уоррен Баффет, владелец фонда Berkshire Hathaway, приобрел значительную часть бизнеса Dominion Energy с фокусом на транспортировку и хранение природного газа. Кроме этого, компания занимается производством и сбытом электроэнергии.
За часть бизнеса Dominion Energy фонд Баффета заплатит $9,7 млрд, включая $5,7 млрд долга.
Эта новость способствовала также и повышению биржевой стоимости фьючерсного контракта на природный газ до $1,85.
Очень интересно! Во-первых, Баффет не давал распоряжений о крупных покупках с 2016 года, а также во время текущего кризиса, вызванного пандемией корона вируса, предпочитал продавать акции. Особенно большой резонанс в СМИ вызвала новость о выходе из авиакомпаний со значительными убытками.
Также во время кризиса 2008 – 2009 годов именно решение Баффета войти в капитал ряда крупнейших банков СГША стало сигналом о переломе негативной тенденции для следящих за действиями Berkshire управляющих активами. Правда, об этом его попросили его друг бывший на тот министром финансов Генри Полсон и экс-глава ФРС Бен “Вертолет” Бернанке.
Тем не менее, текущее приобретение – это все равно сигнал для рынков. И особенно - для нефтегазовой (прежде всего – газовой) отрасли, которая находилась под повышенным давлением из-за резкого снижения цен на энергоносители.
@bitkogan
За часть бизнеса Dominion Energy фонд Баффета заплатит $9,7 млрд, включая $5,7 млрд долга.
Эта новость способствовала также и повышению биржевой стоимости фьючерсного контракта на природный газ до $1,85.
Очень интересно! Во-первых, Баффет не давал распоряжений о крупных покупках с 2016 года, а также во время текущего кризиса, вызванного пандемией корона вируса, предпочитал продавать акции. Особенно большой резонанс в СМИ вызвала новость о выходе из авиакомпаний со значительными убытками.
Также во время кризиса 2008 – 2009 годов именно решение Баффета войти в капитал ряда крупнейших банков СГША стало сигналом о переломе негативной тенденции для следящих за действиями Berkshire управляющих активами. Правда, об этом его попросили его друг бывший на тот министром финансов Генри Полсон и экс-глава ФРС Бен “Вертолет” Бернанке.
Тем не менее, текущее приобретение – это все равно сигнал для рынков. И особенно - для нефтегазовой (прежде всего – газовой) отрасли, которая находилась под повышенным давлением из-за резкого снижения цен на энергоносители.
@bitkogan
«Кот Леопольд разбушевался.»
Ой, извините. Имел в виду Росприроднадзор, о ситуации с «Норникелем»
Народ занервничал. Посыпались в личку вопросы: что это было? Не приведет ли данный штраф к большим проблемам для компании?
Пока скажу коротко, а в течение дня дам более подробный ответ.
С одной стороны, это невероятно большая сумма не только в масштабе России, но и в мировой табели о рангах.
С другой стороны, для Никеля это конечно уже не слону – дробина, как мы предполагали ранее. Однако, не катастрофа. Четверть EBITDA компании.
Скорее, удар по дивидендам.
Я полагаю, что:
1. Сумма будет оспорена в суде. Вполне возможно, она сократится в несколько раз.
2. Поскольку в нашей стране ничего из такого рода вещей не происходит без согласования наверху (для понимания этого можно просто изучить историю Византии), то тут, рискну предположить, попахивает неким политически ангажированным решением.
3. «Рабинович», по обыкновению, выкрутится, но ему будет больно.
Если коротко ответить на этот вопрос, думаю, все достаточно просто. Основная причина: «очень хочется кушать» и очень нужны деньги. А тут такой шикарный повод подвернулся. И денег в казну стрясти, и олигархам в очередной раз ежа в шорты от Бриони засунуть. Чтоб не расслаблялись.
Если это именно политически ангажированное решение - не думаю, что в судах Никелю удастся сильно сократить сумму. Хотя судиться, разумеется, будут.
Думаю, что делать с позицией. Скорее всего, оставлю. Добавлять? Пока не уверен.
@bitkogan
Ой, извините. Имел в виду Росприроднадзор, о ситуации с «Норникелем»
Народ занервничал. Посыпались в личку вопросы: что это было? Не приведет ли данный штраф к большим проблемам для компании?
Пока скажу коротко, а в течение дня дам более подробный ответ.
С одной стороны, это невероятно большая сумма не только в масштабе России, но и в мировой табели о рангах.
С другой стороны, для Никеля это конечно уже не слону – дробина, как мы предполагали ранее. Однако, не катастрофа. Четверть EBITDA компании.
Скорее, удар по дивидендам.
Я полагаю, что:
1. Сумма будет оспорена в суде. Вполне возможно, она сократится в несколько раз.
2. Поскольку в нашей стране ничего из такого рода вещей не происходит без согласования наверху (для понимания этого можно просто изучить историю Византии), то тут, рискну предположить, попахивает неким политически ангажированным решением.
3. «Рабинович», по обыкновению, выкрутится, но ему будет больно.
Если коротко ответить на этот вопрос, думаю, все достаточно просто. Основная причина: «очень хочется кушать» и очень нужны деньги. А тут такой шикарный повод подвернулся. И денег в казну стрясти, и олигархам в очередной раз ежа в шорты от Бриони засунуть. Чтоб не расслаблялись.
Если это именно политически ангажированное решение - не думаю, что в судах Никелю удастся сильно сократить сумму. Хотя судиться, разумеется, будут.
Думаю, что делать с позицией. Скорее всего, оставлю. Добавлять? Пока не уверен.
@bitkogan
Что интересного для нас вчера произошло на рынках?
1. Рубль. Четко обозначил направление движения. Вопреки основным трендам. Полагаю, что движение доллара вверх еще продолжится. Позицию тащу. Хотя примерно треть (что открыл ниже 69) закрыл – зафиксировал немного прибыли.
2. Золото. Тренд пока продолжается. Думаю, скоро увидим 1790-1800.
3. Ну и ряд бумажек, что мы очень любим и держим в портфелях, вчера порадовали нас. К примеру, Тата моторс. Возможно, скоро буду фиксировать прибыль. Опять же, посмотрим.
Чего ждать от дня сегодняшнего?
Скорее всего, некой коррекции. Ничего драматического. Рубль, возможно, еще немного просядет. Золото ... все дальше на север.
Ну а акции... творчески.
Но стратегию на постепенное увеличение доли кеша или коротких бондов буду аккуратно продолжать.
@bitkogan
1. Рубль. Четко обозначил направление движения. Вопреки основным трендам. Полагаю, что движение доллара вверх еще продолжится. Позицию тащу. Хотя примерно треть (что открыл ниже 69) закрыл – зафиксировал немного прибыли.
2. Золото. Тренд пока продолжается. Думаю, скоро увидим 1790-1800.
3. Ну и ряд бумажек, что мы очень любим и держим в портфелях, вчера порадовали нас. К примеру, Тата моторс. Возможно, скоро буду фиксировать прибыль. Опять же, посмотрим.
Чего ждать от дня сегодняшнего?
Скорее всего, некой коррекции. Ничего драматического. Рубль, возможно, еще немного просядет. Золото ... все дальше на север.
Ну а акции... творчески.
Но стратегию на постепенное увеличение доли кеша или коротких бондов буду аккуратно продолжать.
@bitkogan
26 июня закончился мой первый авторский марафон «Учимся инвестировать на фондовом рынке».
Отзывы участников, которые мы получаем по всевозможным каналам, говорят об одном: курс удался, людям понравилось!
Друзья, прежде всего, хочу поблагодарить всех причастных: и команду, которая в этом проекте выложилась на все 100%, и участников, которые решились подписаться на первый поток обучающего интенсива.
В новом видео подвожу итоги прошедшего мероприятия и... раскрываю некоторые планы на будущее 😉
@bitkogan
Отзывы участников, которые мы получаем по всевозможным каналам, говорят об одном: курс удался, людям понравилось!
Друзья, прежде всего, хочу поблагодарить всех причастных: и команду, которая в этом проекте выложилась на все 100%, и участников, которые решились подписаться на первый поток обучающего интенсива.
В новом видео подвожу итоги прошедшего мероприятия и... раскрываю некоторые планы на будущее 😉
@bitkogan
YouTube
Новый марафон по инвестированию от Bitkogan. Когда?
Вы мне часто пишите, когда будет новый марафон по инвестированию? Друзья, мы не хотим переусердствовать с марафонами и делать их слишком часто. Марафону быть однозначно! Но так как это занимает достаточно много времени и сил мы создадим платный сервис, доступ…
Несколько слов о белорусских финансовых инструментах.
Продолжаю в сервисе по подписке BidKogan около 9% активов в Российском портфеле держать в инструментах с кредитным риском Белоруссии.
Крупнейший фуд-ритейлер Белоруссии сейчас предлагает 9,67% годовых примерно на пять лет, а суверенные облигации страны – 8,68% годовых с сопоставимым сроком. По моему мнению, премии за риск слегка завышены.
Временные разногласия с Россией, скорее всего, будут носить лишь временный и, скорее всего, краткосрочный характер. Россия – главный и безоговорочный союзник Белоруссии.
Напряженность вокруг выборов президента страны, я думаю, раздута немного.
Украинских сценариев там пока не просматривается даже под микроскопом. Кандидатов, которые могли бы составить хоть маломальскую конкуренцию Александру Лукашенко, нет. И, как мы с вами хорошо понимаем, быть не может.
Эти все бумаги торгуются на Московской бирже. Разумеется в рублях.
Доходность этих бумаг неразрывно связана с доходностью российских бумаг и вообще с общей ситуацией на российском финансовом рынке.
В целом, сегодня на долговом рынке РФ мы имеем коррекцию.
Не драматическую, но тем не менее.
Доходность ОФЗ 2036 года погашения после снижения ставки 19-го июня уже выросла на 30 б.п. Почему?
Здесь повлияло и ослабление рубля, и опасения второй волны COVID 2019, и «фикс» прибыли на факте снижения ставки – несколько факторов сразу.
Инвесторы в целом очень беспокоятся за экономику России, которая испытала двойной удар. От короновируса и одновременно с этим от снижения цен на энергоносители.
Если ЦБ не задаст ориентиры для дальнейшего снижения ставок, роста цен мы можем и не увидеть. Но и сильного снижения цен я не ожидаю, доходность не уйдет слишком высоко от ключевой ставки – появляются возможности для эффективного арбитража у банков.
Более того, из-за некоторого роста доходностей керри трейдеры, похоже, у нас получают второе дыхание.
Ждемс.
@bitkogan
Продолжаю в сервисе по подписке BidKogan около 9% активов в Российском портфеле держать в инструментах с кредитным риском Белоруссии.
Крупнейший фуд-ритейлер Белоруссии сейчас предлагает 9,67% годовых примерно на пять лет, а суверенные облигации страны – 8,68% годовых с сопоставимым сроком. По моему мнению, премии за риск слегка завышены.
Временные разногласия с Россией, скорее всего, будут носить лишь временный и, скорее всего, краткосрочный характер. Россия – главный и безоговорочный союзник Белоруссии.
Напряженность вокруг выборов президента страны, я думаю, раздута немного.
Украинских сценариев там пока не просматривается даже под микроскопом. Кандидатов, которые могли бы составить хоть маломальскую конкуренцию Александру Лукашенко, нет. И, как мы с вами хорошо понимаем, быть не может.
Эти все бумаги торгуются на Московской бирже. Разумеется в рублях.
Доходность этих бумаг неразрывно связана с доходностью российских бумаг и вообще с общей ситуацией на российском финансовом рынке.
В целом, сегодня на долговом рынке РФ мы имеем коррекцию.
Не драматическую, но тем не менее.
Доходность ОФЗ 2036 года погашения после снижения ставки 19-го июня уже выросла на 30 б.п. Почему?
Здесь повлияло и ослабление рубля, и опасения второй волны COVID 2019, и «фикс» прибыли на факте снижения ставки – несколько факторов сразу.
Инвесторы в целом очень беспокоятся за экономику России, которая испытала двойной удар. От короновируса и одновременно с этим от снижения цен на энергоносители.
Если ЦБ не задаст ориентиры для дальнейшего снижения ставок, роста цен мы можем и не увидеть. Но и сильного снижения цен я не ожидаю, доходность не уйдет слишком высоко от ключевой ставки – появляются возможности для эффективного арбитража у банков.
Более того, из-за некоторого роста доходностей керри трейдеры, похоже, у нас получают второе дыхание.
Ждемс.
@bitkogan
Акции компании Mail Group вышли на Московскую Биржу. Стоит ли покупать акции сейчас?
Думаю, что в России бренд известен почти каждому и, тем не менее, немного общей информации. У компании несколько направлений бизнеса: Почтовый сервис Mail.ru; электронная торговля - Delivery Club; сервис объявлений Юла; социальные сети – Вконтакте, Одноклассники, Мой Мир;Мессенджеры: ICQ, Mail Агент; игровой бизнес и другие направления. Основную долю выручки компании составляют: реклама (40%), ММО-игры (30%), социальные сети (20%).
Выручка ежегодно растёт, но чистая прибыль нестабильна, были убыточные годы, и прогноз на 2020 год по Net Income пока негативен. Хотя в тоже время денежный поток сохраняется позитивным и будет в плюсе по итогаv 2020 года.
Долгов у компании немного. Net Debt/EBITDA находится на уровне 0,75. Хотя до 2019 года долга у компании не было вообще.
По P/E чистой прибыли прошлого года компания сейчас оценивается на уровне 66. Выглядит дороговато. Хотя в целом на уровне Yandex. EV/EBITDA - около 16. Это – более приемлемо, но нельзя сказать, что действительно привлекательно.
В ноябре 2020 GDR Mail будет включен в состав индекса MSCI Russia, это может вызвать интерес со стороны крупных иностранных игроков.
Также драйвером роста может стать заключение договора на запуск гибридной облачной платформы для бизнеса с сервисом Amazon Web Services (AWS), входящим в материнскую компанию Amazon. Это решение может быть очень интересно для российского рынка, ведь благодаря партнерству как отечественные, так и зарубежные организации смогут получить доступ к облачным сервисам и Amazon, и Mail.ru Group. Может повысить прибыль для российской компании.
Кроме того, Mail.ru Group сообщила о приобретении доли в размере 18,31% в онлайн образовательном проекте SkillFactory. Дополнительно компания сможет реализовать опцион на акции компании. SkillFactory будет встроен в структуру образовательных проектов, куда уже входят принадлежащие Mail.ru онлайн-университеты GeekBrains и Skillbox.
Несмотря на наличие драйверов для роста, которые не очевидны, компания оценивается уже достаточно дорого.
Скорее всего, подумаю о покупке акций только на более низких ценовых уровнях, когда ажиотаж после выхода на Мосбиржу схлынет.
@bitkogan
Думаю, что в России бренд известен почти каждому и, тем не менее, немного общей информации. У компании несколько направлений бизнеса: Почтовый сервис Mail.ru; электронная торговля - Delivery Club; сервис объявлений Юла; социальные сети – Вконтакте, Одноклассники, Мой Мир;Мессенджеры: ICQ, Mail Агент; игровой бизнес и другие направления. Основную долю выручки компании составляют: реклама (40%), ММО-игры (30%), социальные сети (20%).
Выручка ежегодно растёт, но чистая прибыль нестабильна, были убыточные годы, и прогноз на 2020 год по Net Income пока негативен. Хотя в тоже время денежный поток сохраняется позитивным и будет в плюсе по итогаv 2020 года.
Долгов у компании немного. Net Debt/EBITDA находится на уровне 0,75. Хотя до 2019 года долга у компании не было вообще.
По P/E чистой прибыли прошлого года компания сейчас оценивается на уровне 66. Выглядит дороговато. Хотя в целом на уровне Yandex. EV/EBITDA - около 16. Это – более приемлемо, но нельзя сказать, что действительно привлекательно.
В ноябре 2020 GDR Mail будет включен в состав индекса MSCI Russia, это может вызвать интерес со стороны крупных иностранных игроков.
Также драйвером роста может стать заключение договора на запуск гибридной облачной платформы для бизнеса с сервисом Amazon Web Services (AWS), входящим в материнскую компанию Amazon. Это решение может быть очень интересно для российского рынка, ведь благодаря партнерству как отечественные, так и зарубежные организации смогут получить доступ к облачным сервисам и Amazon, и Mail.ru Group. Может повысить прибыль для российской компании.
Кроме того, Mail.ru Group сообщила о приобретении доли в размере 18,31% в онлайн образовательном проекте SkillFactory. Дополнительно компания сможет реализовать опцион на акции компании. SkillFactory будет встроен в структуру образовательных проектов, куда уже входят принадлежащие Mail.ru онлайн-университеты GeekBrains и Skillbox.
Несмотря на наличие драйверов для роста, которые не очевидны, компания оценивается уже достаточно дорого.
Скорее всего, подумаю о покупке акций только на более низких ценовых уровнях, когда ажиотаж после выхода на Мосбиржу схлынет.
@bitkogan
И снова РРР: расизм, Россия, рецессия.
Именно на этом и зиждется избирательная компания демократов.
Расизм отрабатывается по полной программе. Боюсь, скоро быть белым станет просто неприлично. По крайней мере, в США.
Представляю себе новую моду: срочный поиск в своей генеалогии африканских корней. Портрет нового идеального американца – смуглый, в маске, громящий очередной магазин Gucci, обливающий краской монумент очередного исторического деятеля.
Самое забавное, что после выборов в США, я практически убежден, тема эта достаточно быстро сойдёт на нет.
Тема России, на мой взгляд, еще только начала отрабатываться. Кульминация, по всей видимости, будет достигнута в августе-сентябре.
Не удивлюсь, если в итоге выяснится, что МегаДед состоит в дальних закамуфлированных родственных связях с руководством ФСБ, ФСО и ГРУ. Причем со всеми одновременно.
А любые поставки любых товаров из России и Китая в США – это скрытая помощь талибам и режиму Мадуро.
Связи никакой, но звучит устрашающе.
Скорее хочется бежать к избирательной урне и голосовать за борца за свободу и главное, независимость Америки, – впадающего в деменцию ковбоя.
Тем более, что и Пентагон подливает масла в огонь, рассказывая о своей тяжелой и изнурительной борьбе с русской и китайской экспансией.
Убежден, что после выборов все эти ритуальные пояски быстро куда-то улетучатся. Но пока ждем интригующих продолжений. Все только начинается.
И тот факт, что, к примеру, руководство ВС США глубоко сомневается в правдивости информации о связях русских с талибами, никого не должен успокаивать. Главное – поднять тему.
Меня, если честно, более всего волнует вопрос последнего Р – рецессии. Полагаю, если теория трех Р верна, нас в ближайшее время ждет вал негативной экономической информации.
Жуткие прогнозы экономистов.
Мрачные картинки....
Короче, всего того, в чем точно виноват Великий Укротитель симпатичных моделей и королев красоты.
Это все может, в свою очередь, очень серьезно пошатать рынки.
Ждать осталось недолго.
Полагаю, что тема рецессии будет начинать активно раскручиваться с конца июля-начала августа, чтобы достичь своей кульминации в сентябре - октябре.
Ждемс.
МегаДеда хотят свалить любой ценой.
Жаль, если получится. В мире станет скучнее.
@bitkogan
Именно на этом и зиждется избирательная компания демократов.
Расизм отрабатывается по полной программе. Боюсь, скоро быть белым станет просто неприлично. По крайней мере, в США.
Представляю себе новую моду: срочный поиск в своей генеалогии африканских корней. Портрет нового идеального американца – смуглый, в маске, громящий очередной магазин Gucci, обливающий краской монумент очередного исторического деятеля.
Самое забавное, что после выборов в США, я практически убежден, тема эта достаточно быстро сойдёт на нет.
Тема России, на мой взгляд, еще только начала отрабатываться. Кульминация, по всей видимости, будет достигнута в августе-сентябре.
Не удивлюсь, если в итоге выяснится, что МегаДед состоит в дальних закамуфлированных родственных связях с руководством ФСБ, ФСО и ГРУ. Причем со всеми одновременно.
А любые поставки любых товаров из России и Китая в США – это скрытая помощь талибам и режиму Мадуро.
Связи никакой, но звучит устрашающе.
Скорее хочется бежать к избирательной урне и голосовать за борца за свободу и главное, независимость Америки, – впадающего в деменцию ковбоя.
Тем более, что и Пентагон подливает масла в огонь, рассказывая о своей тяжелой и изнурительной борьбе с русской и китайской экспансией.
Убежден, что после выборов все эти ритуальные пояски быстро куда-то улетучатся. Но пока ждем интригующих продолжений. Все только начинается.
И тот факт, что, к примеру, руководство ВС США глубоко сомневается в правдивости информации о связях русских с талибами, никого не должен успокаивать. Главное – поднять тему.
Меня, если честно, более всего волнует вопрос последнего Р – рецессии. Полагаю, если теория трех Р верна, нас в ближайшее время ждет вал негативной экономической информации.
Жуткие прогнозы экономистов.
Мрачные картинки....
Короче, всего того, в чем точно виноват Великий Укротитель симпатичных моделей и королев красоты.
Это все может, в свою очередь, очень серьезно пошатать рынки.
Ждать осталось недолго.
Полагаю, что тема рецессии будет начинать активно раскручиваться с конца июля-начала августа, чтобы достичь своей кульминации в сентябре - октябре.
Ждемс.
МегаДеда хотят свалить любой ценой.
Жаль, если получится. В мире станет скучнее.
@bitkogan