Uber может оказаться перспективной ставкой на следующий год

💡 Аналитики UBS провели обзор на агрегатора такси Uber и считают, что в следующем году акции компании могут вырасти более чем в 2 раза.

✅ Uber #UBER - разработчик одноименного агрегатора такси. Также компания является оператором сервиса доставки Uber Eats.
🎯 Целевая цена от UBS - $80, потенциал роста +110%

⚡️ Тезисы в пользу роста компании:

• Вектор развития. Аналитики считают, что акции Uber могут продемонстрировать впечатляющую динамику благодаря восстановлению спроса на такси и увеличению доли на рынке доставки. Вдобавок, компания осуществляет множество вертикальных интеграций, которые будут способствовать ее развитию. 

• Расширение сервиса доставки. Uber объявил о сотрудничестве с канадским легальным продавцом каннабиса Tokyo Smoke. Кроме того, Uber заключил соглашение с Hims & Hers #HIMS для доставки товаров личной гигиены на 12 рынках США. Можно сказать, что Uber активно развивает свое присутствие в сфере доставки, что положительно скажется на финансовых результатах.

• Uber One. Компания запустила новую программу лояльности, которая предлагает скидки на поездки и доставку, а также прочие преимущества. Стоимость подписки на Uber One составляет $100 в год или $10 в месяц. Ожидается, что инициатива сможет ускорить генерацию денежных потоков Uber и укрепить позицию на рынке среди аналогов.

• Отчетность и прогнозы. Uber представила достаточно неплохие результаты за 3-й квартал. Скорректированный показатель EBITDA впервые вышел в плюс и составил $8 млн. Выручка увеличилась на 73%, по сравнению с прошлым годом и на 27.3% по сравнению с допандемийным уровнем. Заказы достигли исторического максимума в $23.1 млрд, что на 57% выше прошлогоднего показателя.

После выхода отчетности руководство заявило, что не видит каких-либо преград для развития. В 4-м квартале компания ожидает увеличения количества заказов до $25-26 млрд.

📊 Фундаментальные показатели:

• Рыночная капитализация: $74.68 млрд
• P/S = 4.76х
• P/S сектора = 1.62x
• fwd темпы роста выручки = 20.79%
____________________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Горелов С.
Источники: UBS

💎 Наше мнение: Продолжаем держать акции Uber в нашем «Спекулятивном» watchlist. Uber обладает отличными долгосрочными перспективами благодаря новым векторам развития, а также является бенефициаром восстановления спроса на услуги такси. Также отметим, что сервис доставки может обеспечить Uber некоторую защиту при введении новых локдаунов.

#инвестиционная_идея #акции #США #промышленный_сектор #UBS #UBER

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Уже завтра, 9 декабря пройдет прямой эфир.

ОБСУДИМ
📈Что сейчас происходит на рынках: Россия, развитые рынки, Китай.

📈Наш взгляд на рынок акций в 2022 году.

Спикеры:
Дмитрий Котегов, CFA
Василий Белокрылецкий
Алексей Чечукевич
____
9 декабря, четверг
18:30 МСК
В прямом эфире нашего официального аккаунта abeta.capital в Instagram

Привлекательно ли выглядит американский рынок акций с технической точки зрения?

Отскок, который произошел на фондовом рынке за последние дни имел очень «здоровый» характер с технической точки зрения. На текущий момент резко выросло количество американских акций, торгующихся выше 200- и 50-ти дневных скользящих средних:

 ⁃ Более 70% акций торгуются выше своих 200-дневных скользящих средних по сравнению с 55% в ноябре.
 ⁃ Около 65% акций - выше 50-дневных скользящих средних, при этом неделю назад только 30% могли этим похвастаться.

Фактически, в текущем росте фондового рынка принимает участие практически весь спектр бумаг, а не какие-то отдельные сектора или стили (например, акции роста или стоимости). К тому же большинству акций удалось преодолеть важные уровни технического сопротивления. Поэтому мы считаем, что еще рано фиксировать прибыль и стоит продолжать держать качественные акции.
________________
Автор: Дмитрий Котегов, CFA

#акции #США #Abeta #мнение_abeta

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Стоит ли S&P 500 бояться повышения ключевой ставки?

💡 Согласно исследованию аналитиков Evercore, инвесторам не стоит чрезмерно беспокоиться по поводу повышения ключевой ставки ФРС в следующем году.

⚡️ Тезисы в пользу роста рынка акций:

• Исторический анализ, проведенный Evercore ISI, показывает, что S&P 500, как правило, демонстрирует достаточно позитивные результаты, когда ФРС повышает ставки впервые в цикле ужесточения политики.

• Например, 30 июня 1999 года ФРС повысила ключевую ставку на 0.25 п.п. После этого S&P 500 вырос на 7%, достигнув годового прироста в 19.5%.

• Когда центральный банк 30 июня 2004 года повысил ставку, S&P 500 прибавил более 6% и завершил год с ростом на 9%. Индекс также демонстрировал отличные результаты на протяжении всего цикла повышения ставок, увеличившись на 33.2% к сентябрю 2007 года.

• Впервые S&P 500 начал демонстрировать негативную динамику после повышения ставок в цикле ужесточения 2015-2019 годов. Однако аналитики утверждают, что наибольшее влияние на рынок оказали другие макроэкономические факторы.

• Что касается текущей ситуации, аналитики отмечают, что мировая экономика растет, рынок недвижимости в США достаточно стабилен, а корпорации продолжают публиковать сильные отчетности. Эти факторы должны оказать поддержку рынку в случае повышения ставки.

• Согласно данным инструмента FedWatch, рынок закладывает ближайшее повышение ставки на 0.25 п.п. в мае 2022 года. Если к тому времени экономика останется сильной, S&P 500 сможет продолжить свой рост несмотря на ужесточение политики.

Вывод аналитиков:
Хотя рынок акций, вероятно, останется волатильным в ближайшей перспективе, пока что нет причин для окончания ралли на фоне ужесточения политики ФРС.

Кроме того с учетом темпов роста экономики, восстановления занятости населения и достаточно высокого уровня средств домохозяйств - повышения ставки даже на 0.5 п.п будет недостаточно для окончания экономического роста.
____________________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Горелов С.
Источники: Evercore ISI

#акции #США #аналитика #Evercore

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Сегодня, 9 декабря, в 18:30 (время МСК), не забудьте подключиться к прямому эфиру в нашем аккаунте abeta.capital в Instagram

Темы эфира:
▪️Что сейчас происходит на рынках: Россия, развитые рынки, Китай.

▪️Наш взгляд на рынок акций в 2022 году.

Спикеры:
Дмитрий Котегов, CFA
Василий Белокрылецкий
Алексей Чечукевич
____
Перейти в Instagram ➡️ abeta.capital

Новости премаркета США - 09.12.2021

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📉 S&P 500: -0.35% (4683 п.)
📉 Nasdaq: -0.37% (16330 п.)
📉 Dow Jones -0.38% (35606 п.)
🌕 Золото: -0.35% ($1776)
⚫️ Нефть марки Brent: -1.12% ($74.38)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -3.15% (1.477%/год.)

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются с минусом. Опасения по поводу нового штамма COVID-19 вновь вернулись на рынок. Вчера новости по поводу эффективности вакцины от Pfizer #PFE / BioNTech #BNTX придали импульс рынку. Однако введение новых ограничений в Европе вновь внесло неопределенность в ситуацию. Также инвесторы занимают выжидательную позицию перед выходом важных макроданных. Сегодня выходят данные по числу первичных заявок на пособие по безработице, а завтра будет опубликован индекс потребительских цен. Оба показателя являются ключевыми для ФРС при принятии решения по поводу ужесточения политики. Европейские фондовые индексы торгуются преимущественно со снижением, фондовые рынки Азии закрылись без единой динамики.

🔴 Evergrande впервые объявил официальный дефолт в отношении выплат процентов по долларовым облигациям. После этого рейтинговое агентство Fitch понизило кредитный рейтинг китайского девелопера до уровня RD - «Ограниченный дефолт». 

🔴 Антимонопольная служба Италии оштрафовала Amazon #AMZN на €1.13 млрд за «злоупотребление доминирующим положением на рынке». Как отмечает регулятор, онлайн-ритейлер использовал свой масштаб для продвижения сервисов, нанеся ущерб другим службам в сфере интернет-торговли. Amazon, в свою очередь, заявил, что «категорически не согласен» с решением регулятора и намерен подать апелляцию.

🔴 Правительство Великобритании объявило о введении некоторых ограничений для борьбы с распространением COVID-19. С 10 декабря жителям страны нужно будет обязательно использовать маски в большинстве общественных мест и иметь при себе свидетельства о вакцинации. Также правительство рекомендовало перейти на удаленный режим работы.

🟡 В Новой Зеландии намерены ввести закон, запрещающий курение для будущих поколений. Это означает, что все граждане страны, рожденные после 2008 года, не смогут покупать табачную продукцию. Уровень никотина в сигаретах, доступных для людей более старшего поколения, также будет снижен к 2025 году. Ожидается, что новость может негативно повлиять на крупные табачные компании: Altria #MO, Philip Morris #PM и British American Tobacco #BTI.

🟢 Апелляционный суд удовлетворил жалобу Apple #AAPL и приостановил первоначальное решение по делу Epic Games. Таким образом, Apple оставит себе право не вставлять ссылки на сторонние способы оплаты в приложениях App Store. Теперь дело компаний ждет новое рассмотрение, которое может занять как минимум несколько месяцев. 

💎 Рынок переводит дух после нескольких дней закрытия в зеленой зоне. Явные катализаторы движения пока отсутствуют, но чуть позднее будут традиционно опубликованы заявки на пособие по безработице, на которые могут отреагировать индексы. Также завтра будут представлены данные по инфляции потребителей в США за ноябрь. Последняя перед заседанием ФРС макростатистика будет особенно интересна для инвесторов. Укрепление ожиданий, что ФРС начнет ускоренно сворачивать программу количественного смягчения и повышение вероятности поднятия ключевой ставки ранее прогнозируемого - создает риск коррекции. Тем не менее, пока пользуемся текущей ситуацией на рынке: фиксируем выросшие спекулятивные позиции, наращиваем перспективные бумаги.

#США #новости_премаркета

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Apple. Есть ли перспективы дальнейшего роста?

💡 Несмотря на недавнее обновление исторического максимума, акции Apple, по мнению Morgan Stanley, сохраняют потенциал роста на фоне потенциального запуска новых продуктов, включая смарт-очки и беспилотный электромобиль, в ближайшие несколько лет.

✅ Apple #AAPL - производитель смартфонов, планшетов, ПК, программного обеспечения и периферийных устройств. 
🎯 Целевая цена от Morgan Stanley - $200, потенциал роста +14%

⚡️ Тезисы в пользу роста компании:

• Новые продукты.
Известно, что Apple тщательно скрывает свои планы по выпуску новых продуктов, но один из ведущих аналитиков считает, что AR-очки могут быть выпущены уже в 2022 году. Что касается беспилотных автомобилей, то компания объявила, что хочет построить «iCar» уже к 2025 году.

По мнению аналитиков, новые продукты и услуги компании не полностью отражены в текущей цене ее акций. Morgan Stanley ожидает повышения оценки компании по мере приближения запуска AR/VR-очков в следующем году.

• Рост доходов благодаря новым направлениям.
Акции Apple выросли более чем на 500% за последние пять лет, в то время как выручка от продаж iPhone выросла всего на 40% за тот же период, отметили в Morgan Stanley. Это говорит о том, что доход от новых направлений, а не продажи смартфонов, стали основной причиной впечатляющей динамики акций Apple, считает банк. 

• Эксперты ожидают сильных квартальных результатов.
Более того, ожидаемое улучшение ситуации с поставками iPhone и увеличение доходов от App Store должны способствовать тому, что ближайшие квартальные результаты компании превзойдут ожидания аналитиков.

📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $2.71 трлн
• fwd P/E = 30.03х
• fwd P/E сектора = 25x
• fwd PEG = 2.71x
____________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Сметанин И.

💎 Наше мнение: Технологический гигант сохраняет потенциал долгосрочного роста наряду с развитием новых направлений и силы своего бренда - продолжаем держать бумагу в одном из наших портфелей. Дополнительным драйвером для спроса на яблочные гаджеты может стать преддверие праздничного сезона.

#инвестиционная_идея #акции #ИТ #MS #AAPL

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

‼️‼️Прямо сейчас обсуждаем китайские акции🇨🇳🇨🇳🇨🇳🇨🇳 в прямом эфире ➡️ abeta.capital

Благодарим всех участников прямого эфира!

К сожалению, по техническим причинам, эфир не удалось сохранить.

Но мы обещаем совсем скоро организовать еще эфиры.

Пишите в комментариях на какие темы вам было бы интересно послушать обсуждения.⬇️

Марко Коланович о перспективах рынка на 2022 год

💭 Марко Коланович — главный стратег JPMorgan по глобальным рынкам, ожидает полного восстановления экономики в следующем году. 

Факторы роста рынка
Коланович считает, что главным драйвером для роста станет прогресс в вакцинации населения. Улучшение эпидемиологической обстановки должно высвободить отложенный спрос на путешествия и услуги. Также ожидается, что поддержку окажет восполнение уровня запасов компаниями и увеличение капитальных расходов.

💎 «Мы считаем, что 2022 станет годом полного глобального восстановления, и возвращения к нормальным экономическим и рыночным условиям, которые были до пандемии», - заявил стратег.

Несмотря на существующие риски ужесточения политики ФРС, Коланович отмечает, что центральный банк находится только в начале цикла повышения ставок, а программа монетарного стимулирования еще не завершена.

💎 «Именно по этой причине мы имеем позитивный взгляд на акции, и негативный - на долговые инструменты», - продолжает Коланович.

Прогнозы на следующий год
Стратег ожидает, что в 2022 году S&P 500 достигнет отметки в 5050, что подразумевает потенциал роста примерно на 8%.

Хотя прогноз Колановича достаточно консервативен, стратег отмечает, что некоторые сегменты рынка могут продемонстрировать опережающую динамику. По его словам, акции международных и развивающихся рынков, а также циклические сектора должны превзойти S&P 500 в 2-3 раза.

Перспективные идеи
Что касается американского рынка, наиболее перспективными стратег  называет компании, связанные с открытием экономики, а также бенефициаров роста доходностей казначейских облигаций. 

Среди отдельных отраслей, Коланович выделяет сектор здравоохранения, а также компании из нефтегазового и финансового сектора. Также он считает, что сфера услуг и компании малой капитализации станут одними из наиболее интересных историй.

Вывод
Стратег позитивно настроен относительно перспектив рынка. Однако темпы роста, скорее всего, будут более умеренными.

#акции #США #мнение_инвестора

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

MKM Partners видит возможность для покупки Starbucks

💡 MKM Partners повысила рейтинг до «покупать» по акциям кофейного гиганта и считает недавнюю просадку возможностью для покупки бумаг. Аналитики поддерживают силу и масштаб бренда Starbucks, возможности развития и сбалансированность инвестиций в собственный капитал, считая компанию привлекательной.

✅ Starbucks #SBUX - американская компания по продаже кофе и одноименная сеть кофеен.
🎯 Целевая цена от MKM Partners - $130, потенциал роста +13%

⚡️ Основные тезисы к покупке:

• Повышение ставки заработной платы.
Starbucks столкнулась с ростом расходов, связанных с инвестициями в персонал, поскольку компании конкурируют за привлечение и удержание работников. В октябре Starbucks объявила о планах повысить зарплату своим сотрудникам как минимум в два раза в 2022 году, доведя минимальную зарплату до $15 в час еще быстрее, чем планировалось.

Однако, MKM Partners считает, что возросшие затраты на оплату труда окупятся в долгосрочной перспективе при нынешней ситуации с трудовыми ресурсами. Инициатива укрепит итак сильные позиции Starbucks против конкурентов компании в индустрии общественного питания.

• Инвестирование в собственный капитал.
Аналитики отметили решение руководства Starbucks инвестировать $1 млрд во внутреннюю систему компании, которое должно улучшить ее операционную модель, для которой прежде всего важны партнеры и потребители. Ожидается, что в долгосрочной перспективе это благоприятно скажется на продажах и прибыли Starbucks.

• Планы на Китай.
Китай играет ключевую роль в стратегии роста компании. Starbucks открыла уже более 5 тыс. кофеен в стране, к которым каждый финансовый год прибавляется еще около 600 новых. Starbucks выделила Китай наравне с США в качестве ключевого рынка и планирует дальше инвестировать в китайский рынок, открывая больше кофеен.

📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $136.38 млрд
• fwd P/E = 33.57х
• fwd P/E сектора = 14.79x
• fwd PEG = 1.07x
____________________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Сметанин И.

💎 Наше мнение: Starbucks является интересным решением для покупки на долгосрочную перспективу в сегменте потребительских товаров. У компании всемирно известный бренд, понятная стратегия увеличения эффективности бизнеса, числа клиентов и, соответственно, прибыли.

#инвестиционная_идея #акции #США #товары_вторичной_необходимости #SBUX

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Новости премаркета США - 10.12.2021

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.15% (4673 п.)
📈 Nasdaq: +0.22% (16185 п.)
📉 Dow Jones -0.03% (35741 п.)
🌕 Золото: +0.10% ($1776)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.74% ($74.98)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.40% (1.508%/год.) 

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются без единой динамики. Все внимание инвесторов приковано к выходу данных по индексу потребительских цен за ноябрь. Экономисты ожидают, что инфляция достигнет рекордных значений с рецессии 1982 года. Если прогнозы оправдают себя, то ФРС, скорее всего примет решение по ускорению тейперинга на ближайшем заседании 15 декабря. Вчерашние данные об улучшении ситуации с занятостью также увеличили шансы на более раннее ужесточение политики. Европейские фондовые индексы торгуются преимущественно со снижением, фондовые рынки Азии закрылись в минусе.

🔴 Инфляция в Германии в ноябре ускорилась до 5.2% в годовом выражении. Таким образом, инфляция достигла максимальных уровней с июня 1992 года. При этом потребительские цены, согласно стандартам ЕС, ускорили рост до 6%. Среди основных факторов роста цен экономисты отметили ускорение темпов восстановления экономики и рост стоимости энергоресурсов в преддверии зимы.

🟡 Глава Центробанка Эльвира Набиуллина огласила прогноз по инфляции в России на конец текущего года. Итоговый показатель может оказаться чуть выше верхней границы прогноза ЦБ в 7.4-7.9%. При этом Набиуллина заверила, что регулятор не рассматривает повышение ставки более чем на 1 п.п. на ближайшем заседании 17 декабря.

🟢 Daimler Truck #DTR сегодня была выделена из головного концерна Daimler #DAI. Новая компания станет заниматься исключительно производством грузовиков под маркой Mercedes-Benz. Головная компания, в свою очередь, будет переименована в Mercedes-Benz Group AG и начнет производить только легковые автомобили. Аналитики Berenberg написали, что рентабельность Daimler Truck может существенно вырасти после отделения от материнской компании.

🟢 Ford #F заявил, что перестает принимать предзаказы на электромобиль F-150 Lightning, производство которого начнется в первой половине 2022 года. На данный момент компания собрала около 200 тыс. заказов, которые будут выполнены только к 2024 году.

🟢 Netflix #NFLX запустил сервис под названием Tudum. Новое приложение от компании будет включать материалы о премьерах, эксклюзивные интервью и другой контент о самых популярных проектах. 

🟢 Основатель Microsoft #MSFT Билл Гейтс заявил, что через два-три года большинство виртуальных встреч будет происходить в метавселенных. Он также отметил, что в 2022 году Microsoft планирует выпустить промежуточную версию своего VR-комплекта.

💎 Инвесторы сосредоточили внимание на предстоящих данных об инфляции и на том, как они повлияют на заседание Федеральной резервной системы, которое состоится уже на следующей неделе. Вполне вероятно, что в случае если сегодняшние данные окажутся выше ожиданий - это подтолкнет регулятора к ускорению темпов по сворачиванию QE и заставит задуматься насчет более раннего повышения ставки. Реализация такого сценария положительно отразится на некоторых секторах, в частности, на банках. Продолжаем пересматривать позиции в долгосрочном портфеле и ожидаем волатильную торговую сессию.

#США #новости_премаркета

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт

Краткий обзор от Дмитрия Котегова, CFA
_______
Вышли так долго ожидаемые всеми данные по инфляции.

Инфляция оказалась высокая, собственно, как и закладывал рынок.

А как на эти данные отреагировал индекс S&P 500?

На 5-ти минутных свечках мы с вами видим достаточно бурный рост.

Сегодня ярко проявилось правило: "Покупай слухи, продавай факты и наоборот".

Потому что крупные участники рынка позиционируют портфели заранее, а на факте события - фиксируют прибыль.

Делимся списком успешных сделок за неделю из канала αβeta.premium.

• Nvidia #NVDA, прибыль +10.97%
Изобретатель GPU, создает интерактивную графику, создают решения для беспилотных автомобилей, умных машин и интернета вещей (IoT).

• Builders FirstSource #BLDR, прибыль +7.7%
Один из крупнейших производителей и поставщиков строительных материалов в 🇺🇸.

• Darden Restaurants #DRI, прибыль +6.83%
Оператор ресторанного бизнеса 🇺🇸, владеющий крупнейшей сетью ресторанов. Darden занимает 5-е место в мире среди ресторанных сетей по выручке.

• Freeport-McMoran #FCX, прибыль +6.75%
Американский производитель меди с самыми низкими издержками в мире, а также один из крупнейших мировых производителей золота.

• Horizon Bancorp #HBNC, прибыль +3.5%
Холдинговая компания 🇺🇸 предоставляющая банковские услуги.

📈Актуальную аналитику на эти и другие компании, обзоры и свои сделки по акциям мы публикуем в канале αβeta.premium.

Присоединяйтесь, чтобы зарабатывать вместе с нами🙌

Основные посты за прошедшую неделю: 

Инвестиционные идеи:
• Applied Materials #AMAT
• Uber #UBER
• Apple #AAPL
• Starbucks #SBUX
• DoorDash #DASH (premium) 
• Simon Property Group #SPG (premium) 
• Lennar Corporation #LEN (premium) 
• Bumble #BMBL (premium) 

Аналитика:
• Интернет-компании. Какие добавить в портфель с прицелом на следующий год?
• Стоит ли S&P 500 бояться повышения ключевой ставки? 
• Список перспективных идей с заниженными ожиданиями рынка (premium) 
• Уолл-стрит назвал лучшие акции роста (premium) 
• Топ идеи в акциях роста и акциях стоимости (premium) 

Технический анализ:
• Marriott International #MAR (premium) 
• Arista Networks #ANET (premium)
• Linde #LIN (premium)

Мнение Abeta:
• Почему сейчас стоит покупать акции?
• Последствия делистинга китайских акций
• Итоги переговоров Путина и Байдена. Что дальше?
• Привлекательно ли выглядит американский рынок акций с технической точки зрения?

Обзор сектора:
• Перспективные направления в полупроводниковом секторе на 2022

Мнение инвестора:
• Марко Коланович

Watchlist «Алгоритмический»:
• Изменения в портфеле

Облигации:
• Комментарий (premium)
• Watchlist «Еврооблигации USD» (premium)
• Watchlist «Облигации RUB» (premium)

#навигатор

· получить доступ к premium

Благодаря нашему подписчику @Frakir у нас появилась возможность выложить прямой эфир на YouTube!

Смотрите и оставляйте комментарии!

Недавно мы совершили несколько прибыльных краткосрочных сделок по бумагам Silvergate Capital #SI - первого криптобанка 🇺🇸, который разработал платежную сеть, позволяющую криптобиржам и институциональным инвесторам совершать сделки по криптовалюте 24/7.

Открывали позицию по акциям компании дважды, причем обе сделки оказались прибыльными!

12 ноября приобрели акции, после того как JPMorgan присвоили бумагам рейтинг overweight.

22 ноября решили закрыть позицию, поскольку котировки обновили исторический максимум и потенциал роста оставался ограниченным. Всего за торговую неделю прибыль составила 8.7%!

К 23 ноября акции Silvergate рухнули почти на 12%. На наш взгляд реакция рынка была чрезмерной, поэтому мы вновь решили зайти в бумагу, руководствуясь принципом buy the dip.
Уже на следующий день наша идея оправдала себя - зафиксировали прибыль 4.5% за одну торговую сессию!

Наш опыт и постоянный мониторинг рынка позволили за короткий промежуток времени дважды заработать на акциях Silvergate Capital.

Важные события предстоящей недели - 13.12.2021

На этой неделе в центре внимания - заседание ФРС. Инвесторы ожидают комментарии относительно ужесточения политики, а также информации о том, как новый штамм COVID-19 повлияет на риторику центрального банка.

⚠️ Макроэкономические данные:

13 декабря:
• Ежемесячный отчет ОПЕК

14 декабря:
• Индекс цен производителей (PPI) (ноябрь)

15 декабря:
• Объём розничных продаж (ноябрь)
• Заявление FOMC

16 декабря:
• Число выданных разрешений на строительство в США (ноябрь)
• Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (декабрь)

Заседание ФРС:
Ожидается, что центральный банк объявит об ускорении темпов сворачивания программы монетарного стимулирования. В результате скупка активов может завершиться уже в марте 2022 года, что позволит ФРС рассмотреть вопрос о более раннем повышении ставки. Центральный банк, вероятно, также объявит о своих планах по денежно-кредитной политике на следующие несколько лет.

Превью Дня инвестора Lowe’s #LOW:
Ритейлер мебели проведет корпоративное мероприятие 15 декабря. Bank of America ожидает, что Lowe’s представит пути увеличения рентабельности, а также даст прогноз на следующий год. Инвесторы внимательно будут следить за мероприятием, поскольку компания отстает по рентабельности от конкурента Home Depot #HD.

Другие корпоративные события:
15 декабря Eli Lilly #LLY представит новые фармацевтические разработки. 16 декабря Delta Air Lines #DAL и Alibaba #BABA проводят Дни инвестора. 17 декабря у Nio #NIO запланировано мероприятие NIO Day 2021.

Взгляд на метавселенные:
Инвестбанк Jefferies считает, что инвесторам еще не поздно рассмотреть акции, связанные с метавселенными. Аналитики отмечают, что метавселенные со временем изменят все аспекты человеческой жизни. Лучшими компаниями в индустрии аналитики считают: Meta Platforms #FB, Snap #SNAP, Apple #AAPL, Roblox #RBLX, Take-Two #TTWO, Microsoft #MSFT, Unity #U, Coinbase #COIN, Warner #WMG, а также ETF - The Round Hill Ball Metaverse #META. 

💡 Barron’s сделал обзор ритейлера люксовой одежды LVMH #MC. Аналитики отметили высокую эффективность маркетинга, который способен привлечь более молодое поколение. Кроме того, компания сумела повысить рентабельность несмотря на существующие проблемы с цепями поставок. Что касается перспектив, LVMH обладает высокими объемами свободного денежного потока, которые могут быть направлены на новые сделки по слиянию и поглощению.

✅ LVHM #MC

На этой неделе Barron’s выделил компании, сочетающие высокие дивиденды и быстрые темпы роста акций:

✅ Exxon Mobil #XOM
✅ Chevron #CVX
✅ People's United Financial #PBCT
✅ Federal Realty Investment #FRT
✅ Essex Property Trust #ESS

💎 Главным событием прошлой недели стала публикация макроданных по потребительской инфляции за ноябрь. Показатель совпал с ожиданиями экономистов, установив самый высокий уровень роста цен в годовом выражении с 1982 года. Однако, стоит отметить, что негатива это не вызвало, поскольку инвесторы были к этому готовы. На текущей неделе в фокусе будет заседание ФРС. С учетом инфляции и улучшения ситуации на рынке труда - регулятор с высокой вероятностью ускорит программу сворачивания. Но основное беспокойство инвесторов вызывает потенциально более раннее повышение ставки. Мы считаем, что текущие высокие темпы роста экономики позволят абсорбировать предстоящее ужесточение денежно-кредитной политики, поэтому продолжаем с оптимизмом смотреть на перспективы фондового рынка. Стоит отметить, что при реализации более жёсткой политики ФРС в выигрыше будет банковский сектор.

#США #неделя_впереди

· получить доступ к premium
· telegram · instagram · сайт