#watchlist #акции #алгоритмический
21.07.2021

Изменения в портфеле за неделю

Добавлены:
• Citigroup #C

Исключены:
• DFS #DFS

#новости_премаркета #США

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.10% (4320 п.)
📉 Nasdaq: -0.25% (14685 п.)
📈 Dow Jones +0.25% (34485 п.)
🌕 Золото: -0.46% ($1801)
⚫️ Нефть марки Brent: +2.58% ($69.67)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.82% (1.233%/год.) 

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются разнонаправленно. Рынок похоже намерен продолжить вчерашнее восстановление после того, как агрессивная стратегия выкупа просадки оживила краткосрочный «‎бычий» импульс, несмотря на опасения по поводу распространения COVID-19 и снижения темпов восстановления экономики. Также сегодня в Сенате США пройдет голосование по двухпартийному законопроекту об инфраструктуре стоимостью $1.2 трлн, направленному на модернизацию дорог и мостов, систем водоснабжения и расширение широкополосного интернета. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись без единой динамики.

🟡 Сегодня состоится «The ₿ Word» - конференция, направленная на демистификацию и дестигматизацию основных представлений о биткойне, объяснение того, как учреждения могут использовать его, и повышение осведомленности о рынке криптовалют. На мероприятии состоится живая дискуссия между Кэти Вуд, Джеком Дорси и Илоном Маском. Кэти Вуд по-прежнему придерживается бычьей позиции относительно биткойна и подала заявку на создание ETF биткойна.

🔴 Компании Netflix #NFLX становится все труднее оправдывать ожидания Уолл-стрит. Доказательством этого стало вчерашнее сообщение компании о том, что прогнозируемый прирост подписчиков стриминговой платформы в третьем квартале оказался значительно ниже ожиданий аналитиков (3.5 млн. против 5.9 млн.). И хотя за период, закончившийся 30 июня, Netflix добавила 1.54 млн подписчиков - по сравнению с прогнозами 1.12 млн - общий рост пользователей в первом полугодии оказался худшим с 2013 года. Прибыль также составила $2.97 за акцию, не оправдав ожиданий аналитиков в $3.14, хотя выручка в размере $7.34 млрд. превысила консенсус-прогноз в $7.32 млрд.

🟡 Президент Байден выдвинул Джонатана Кантера на должность помощника генерального прокурора антимонопольного отдела Министерства юстиции, что является высшей должностью в антимонопольном подразделении Минюста. Этот шаг называют крупной победой прогрессистов, которые обвиняют ведомство в неспособности агрессивно преследовать антиконкурентное поведение технологических гигантов. В случае утверждения Сенатом Кантер возглавит подразделение Минюста, которое в октябре подало иск против Google #GOOG, что стало первой федеральной жалобой против технологического гиганта со времен иска против Microsoft #MSFT в 90-х годах.

Сезон отчетности:

🟢 Компания Johnson & Johnson отчиталась за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.48, что на $0.19 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $23.31 млрд – на $810 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с умеренным ростом. 

🟢 Coca-Cola Co #KO также представила свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.68 против ожидания аналитиков в $0.56. Выручка достигла $10.10 млрд, что на $800 млн выше консенсус-прогнозов. Бумага торгуется с уверенным ростом.

🟢 Harley-Davidson #HOG отчитался за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $1.41, что на $0.2 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $1.53 млрд – на $130 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с уверенным ростом. 

🟢 Компания Verizon #VZ также представила свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $1.37 против ожидания аналитиков в $1.3. Выручка достигла $33.76 млрд, что на $1.05 млрд выше консенсус-прогнозов. Бумага торгуется с уверенным ростом.

💎 Вчера основным индексам удалось нивелировать последствия распродажи понедельника. Инвесторы в очередной раз пытаются выкупить произошедшую просадку. Пока сложно сделать вывод о том, насколько устойчив текущий отскок, ближайшее торговые сессии будут определяющими.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#мнение_инвестора #рынок #акции #США

💭 Управляющий хедж-фондом Pershing Square Билл Экман считает, что экономика США переживет «массовый бум» осенью, несмотря на стремительное распространение дельта-штамма COVID-19.

Мнение по поводу ближайших перспектив экономики. По словам миллиардера, триллионы долларов правительственных стимулов, повышение заработной платы, появление накоплений и увеличение количества вакцинаций приведут к экономическому возрождению Америки.
В июне аналитики инвестбанка JPMorgan заявили, что распространение нового штамма коронавируса может не создать риска для фондового рынка США из-за существенной доли вакцинированного населения.

💎 «Я думаю, что люди перестали прятаться от остального мира. Они собираются выходить на улицу и развлекаться, ходить в рестораны.... Я думаю, что осенью у нас будет чрезвычайно сильная экономика», - сказал Акман.

Инфляция. Акман также сказал, что более высокая инфляция, вероятно, станет "новой нормой".

💎 «Я думаю, что инфляция недооценена», - добавил он, сославшись на бурный рост рынка жилья. Акман также сказал, что работодателям придется повышать заработную плату, чтобы стимулировать работников к возвращению, и это будет "долгосрочным позитивом" для экономики.

Мнение по поводу доходности облигаций. Управляющий хедж-фондом считает, что во второй половине 2021 года доходность облигаций будет значительно выше, поскольку экономика продолжает восстанавливаться после рецессии, вызванной пандемией.

💎 «Я думаю, что ставки будут расти. Я думаю, что короткие ставки будут расти гораздо быстрее, чем люди думают», - сказал Акман. «Ближе к концу года ... я думаю, что мы будем иметь значительно более высокую доходность, так как люди осознают, что экономика будет активно восстанавливаться».

Топ-пики инвестора. Управляющий хедж-фондом делает ставку на подъем в ресторанном, розничном и гостиничном бизнесе. По состоянию на конец первого квартала в число его крупнейших активов входили: Lowe's, Hilton, Restaurant Brands и Chipotle. Недавно он приобрел акции Domino's Pizza после отката.

В понедельник также Акман отказался от своего плана купить 10% акций Universal Music через свою SPAC.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#инвестиционная_идея #акции #США #коммуникационные_услуги #NFLX #Abeta

💡 Введение карантина с целью борьбы с пандемией привело к тому, что многие отрасли экономики пострадали. Однако есть и те, кому это позволило оказаться в выигрыше. В фокусе внимания - Netflix.

✅ Netflix #NFLX - американская компания, поставщик фильмов и сериалов на основе потокового мультимедиа. В последние годы компания начала собственное производство телесериалов, которые доступны только пользователем сервиса, в частности, популярный сериал «Бумажный дом».
🎯 Целевая цена от UBS - $620, потенциал роста +17%

⚡️ Тезисы в пользу роста компании:

• Рост новых пользователей. Во время пандемии, когда большинство населения оказались дома взаперти, Netflix приобрел почти 37 млн новых подписчиков. На конец 2020 года общее количество пользователей сервиса составило 203.66 млн, в то время как в 2011 году их было всего лишь 24.3 млн. Формат подписки позволяет получать стабильный денежный поток, который легче прогнозировать. 

• Мерчандайзинг. Большая пользовательская база и положительный чистый денежный поток дают компании широкие возможности для активного развития. Так Netflix заявил о запуске Netflix.Shop. Поклонники смогут приобрести товары, связанные с контентом компании. Этот проект заимствует опыт компании Disney #DIS, которая зарабатывает миллиарды долларов в год на лицензировании и продаже товаров. 

• Новое направление. Netflix планирует выйти на рынок видеоигр, компания наняла для этого бывшего руководителя Electronic Arts #EA и Facebook #FB - Майка Верду, участвовавшего в создании таких игр, как The Sims, Plants vs. Zombies и франшизы Star Wars. Netflix надеется представить видеоигры на своей потоковой платформе в течение следующего года. Netflix заявила, что рассматривает видеоигры как еще одну новую категорию контента.

• Сотрудничество с громким именем. Netflix и Amblin Partners режиссера Стивена Спилберга заключили партнерство, что позволит компании ежегодно выпускать по несколько полнометражных фильмов. Netflix уже увеличил производство до уровня «фильм в неделю» в 2021 году. Это партнерство примечательно, поскольку Спилберг ранее скептически относился к Netflix.

• Компания вчера отчиталась о своих квартальных доходах и несколько разочаровала инвесторов: Netflix не оправдал ожидания по прибыли на акцию, но продемонстрировал выручку слегка выше прогнозов аналитиков. Однако Netflix заявила, что по-прежнему ожидает, что свободный денежный поток будет безубыточным в течение всего года, а средний доход на одного члена сервиса в текущем квартале вырастет примерно на 5%. Netflix также подтвердила сообщения о том, что находится на ранних стадиях выхода на рынок видеоигр с первоначальным фокусом на мобильные устройства. Netflix также сообщила, что потратила на контент $8 млрд, что на 41% больше, чем годом ранее.

• Позитивный взгляд на компанию. UBS ожидает, что в в 4-м квартале количество активных пользователей сервиса увеличится на 8.7 млн, что обусловлено увеличением выпуска нового контента, а также возвращением популярных сериалов. 

📊 Фундаментальные показатели:

• Рыночная капитализация: $241 млрд
• fwd P/E = 40.94х
• P/S =  9.12х

💎 Наше мнение: Последствия пандемии смогли положительно отразиться на показателях Netflix. Увеличение числа пользователей сервиса привело к увеличению денежного потока, что позволило компании продолжать активное развитие, проникая в другие сегменты, такие как видеоигры, электронная коммерция и т.д. Популярность сервиса, по прогнозам аналитиков, продолжит расти. Все это в совокупности делает акции компании привлекательными для долгосрочного инвестирования.
____________________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Дейнега М.
Источники: отчеты Bloomberg и Refinitiv

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

График #NFLX от TradingView

#аналитика #акции #США #ИТ #Wedgewood

💡 Общий анализ: Wedgewood Partners считают, что акции Facebook #FB торгуются с дисконтом, учитывая значительный рост доходов. Аналитики также отметили акции Alphabet #GOOG из-за долгосрочных драйверов дохода и прибыльности и акции Taiwan Semiconductor Manufacturing #TSM.

⚡️ Факторы роста:
• Инвестиционный фонд Wedgewood Partners открыл позицию в Taiwan Semiconductor Manufacturing #TSM, заявив, что инвестиции, сделанные компанией, дают ей сильное и устойчивое конкурентное преимущество.

• По акциям Facebook отмечают значительный рост выручки в 1 кв. на 48% г/г, и добавляют, что другие компании с таким уровнем роста обычно имеют более высокие мультипликаторы.
Аналитики инвестиционного фонда также обратили внимание на то, что #FB увеличила расходы, большая часть которых пошла на недавнее увеличение численности персонала, таким образом, продлив период возврата инвестиций на несколько лет вперед. С учетом этого аналитики ожидают повышения производительности в ближайшие годы за счет увеличения автоматизации.

• В отношении Alphabet аналитики Wedgewood говорят, что с учетом продолжающегося роста выручки и увеличения маржи в Google компания обладает способностью приносить доходность за счет возврата чистых денежных средств акционерам.

• Alphabet и Facebook занимают соответственно первую и вторую по величине позицию в портфеле инвестиционного фонда Wedgewood.

Основные идеи:
✅ Alphabet #GOOG
🎯 Целевая цена от Credit Suisse - $2755, потенциал роста +5%

✅ Facebook #FB
🎯 Целевая цена от Argus Research - $410, потенциал роста +19%

✅ Taiwan Semiconductor Manufacturing #TSM
🎯 Целевая цена от Argus Research - $150, потенциал роста +28%

💎 Наше мнение: Важно следить за позициями крупных хедж-фондов, чтобы понимать, куда инвестируют «умные деньги», и, возможно, добавить интересные бумаги в свой портфель.
____________________________________
Авторы: Котегов Д. и Сеидова М.
Источники: отчеты Bloomberg и Refinitiv

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#новости_премаркета #США

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.13% (4356 п.)
📈 Nasdaq: +0.14% (14847 п.)
📈 Dow Jones +0.15% (34741 п.)
🌕 Золото: -0.42% ($1795)
⚫️ Нефть марки Brent: +1.04% ($72.11)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.16% (1.292%/год.) 

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются с незначительным плюсом. Инвесторы продолжают выражать оптимизм, поддерживаемый, в основном, сильным сезоном отчетностей, хотя это объясняется во многом благодаря сравнению с крайне слабыми результатами прошлого года. Сегодня будут опубликованы данные по числу первичных заявок на получение пособий по безработице. Ожидается, что на этой неделе количество заявок незначительно сократится, несмотря на признаки того, что экономический рост в США может замедлиться из-за очередного распространения COVID-19. Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, фондовые рынки Азии закрылись ростом.

🟡 Республиканцы Сената в среду заблокировали попытку начать дебаты по двухпартийному законопроекту о модернизации инфраструктуры США, однако законодатели ожидают, что окончательное соглашение будет достигнуто к началу следующей недели. Напомним, законопроект предусматривает инвестиции в инфраструктуру в размере $1.2 трлн. 

🟢 Администрация Байдена достигла соглашения с Германией, которое позволяет завершить строительство газопровода ‎«Северный поток-2» между Россией и Германией. Предыдущие администрации США выступали против строительства газопровода, посчитав, что это даст Кремлю больше политических рычагов влияния на транзитные страны, через которые в течение последних четырех десятилетий осуществлялся экспорт газа в Европу. Украина заявила, что потеряет $2 млрд ежегодных платежей, получаемых от России в рамках газового контракта, срок действия которого истекает в 2024 году.

🟢 Илон Маск появился на конференции «B Word» в футболке с надписью о том, что биткойн - это эволюция денег. Он отметил, что является владельцем биткоина не только через Tesla #TSLA, но и через SpaceX, а также лично владеет биткоином, Etherium и Dogecoin. На конференции Макс заявил, что как только он убедится, что более 50% майнинга биткойна основано на использовании возобновляемых источников энергии, Tesla снова будет принимать биткойн в качестве оплаты. 

Сезон отчетности:

🟢 Компания Abbott Labs #ABT отчиталась за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $1.17, что на $0.15 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $10.22 млрд – на $530 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с незначительной динамикой. 

🟢 AT&T #T также представил свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.89 против ожидания аналитиков в $0.7937. Выручка достигла $44.05 млрд, что на $1.39 млрд выше консенсус-прогнозов. Бумага торгуется на премаркете с уверенным ростом.

🟢 Компания Dow #DOW отчиталась за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.72, что на $0.36 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $13.86 млрд – на $800 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с уверенным ростом. 

🟡 D.R. Horton #DHI также представил свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $3.06 против ожидания аналитиков в $2.82. Выручка достигла $7.28 млрд, что на $150 млн выше консенсус-прогнозов. Несмотря на хороший отчет, акции на премаркете торгуется со значительным снижением.

🟡 Компания American Airlines  #AAL отчиталась за 2 кв 2021 года. Убыток на акцию составил -$1.69, что на $0.43 лучше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $7.48 млрд – на $180 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется со снижением. 

💎 Отскок на американском рынке продолжился и в среду. Новостной фон пока умеренно позитивный, несмотря на рост количества заболевших. Ближайшим фактором волатильности может послужить сегодняшняя публикация первичных заявок на пособие по безработице.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#технический_анализ #акции #США #здравоохранение #UNH #Abeta

💡 UnitedHealth Group #UNH - американская компания, предоставляющая услуги в области здравоохранения и страхования, предлагает свою продукцию и услуги через две дочерние компании: UnitedHealthcare и Optum. Является крупнейшей по выручке публичной компанией в американском сегменте медобслуживания.

📈 Техническая картина:

• В начале 2021 года акции UNH достигли локального максимума, после чего на протяжении двух месяцев формировали фигуру «бычья чашка». 

• После выхода из данной фигуры график, корректируясь, образовал фигуру «бычий флаг». Затем котировки демонстрировали движение вверх, приблизившись к верхней границе долгосрочного восходящего канала на уровне $425.

• Далее наблюдался еще один «бычий флаг», во время которого котировки ушли ниже 50-дневной скользящей средней, однако в последние две недели произошел прорыв данной фигуры вверх.

• После месяца отставания от рынка акции UNH на данный момент демонстрируют умеренный рост, направляясь к верхней границе канала. Локальным сопротивлением является уровень прошлого максимума - $425. В случае успешного пробития следующей целью может стать отметка в $450.

✅ UnitedHealth Group #UNH
• Уровень поддержки - $387
• Тэйк-профит - $450
• Стоп-лосс - $385

Подключайтесь к ⚡️premium⚡️через @alpha_one_bot, чтобы получать больше технически привлекательных идей, а также иметь доступ к реальным торговым сделкам!

Технический анализ #UNH

#инвестиционная_идея #акции #Европа  #ИТ #SAP #BoFA

💡 В следующем году немецкий гигант корпоративного программного обеспечения SAP отметит свое 50-летие. Инвесторам стоит подумать о том, чтобы принять участие в этом событии.

✅ SAP SE #SAP - немецкая компания, производитель программного обеспечения для организаций.
🎯 Целевая цена от Bank of America - €150, потенциал роста +27%

⚡️ Тезисы в пользу роста компании:

• Трансформация бизнеса. Программное обеспечение для организации бизнес-процессов ERP переживает глобальную трансформацию - на смену корпоративным центрам обработки данных приходят облачные вычисления. Компания SAP планирует ускорить переход на облачные технологии. 

Генеральный директор Кристиан Кляйн заявил, что к 2025 году SAP рассчитывает утроить свои доходы от продажи облачных продуктов. Хотя часть этих доходов будет получена за счет перехода в облако текущих клиентов, по его словам, 40% доходов от облачных технологий будет поступать за счет привлечения новых клиентов.

• Предстоящие финансовые результаты. Руководство компании ожидает ускорения роста дохода во 2-м квартале за счет увеличения продаж облачных продуктов. «‎В первом квартале мы уже наблюдали рост доходов от облачных решений, что является индикатором будущего потока доходов», - добавил генеральный директор SAP. 

Результаты за 2-й квартал компания представит 21 июля. По прогнозам, прибыль на акцию составит €1.2, а выручка - €6.69 млрд.

‎• Конкурентные преимущества. Компания уверена, что использует правильную облачную стратегию, и, в отличие от главного конкурента Oracle #ORCL, не заинтересована в сегменте публичных облаков, где конкурентами являются Microsoft Azure и Amazon Web Services. Хорошей новостью является то, что эти публичные облака все чаще используются для запуска программного обеспечения SAP.

‎• Текущий потенциал роста. С начала пандемии акции SAP сильно отстают от акций Oracle, а также всего сектора программного обеспечения и широкого рынка. За последние 18 месяцев акции SAP выросли на 9%, в то время как акции Nasdaq Composite выросли на 58%, а Oracle - на 61%. Ввиду более слабой динамики за данный период времени, справедливо говорить, что акции SAP имеют значительный потенциал роста в будущем.

‎• Позитивный взгляд на компанию. Аналитики из Bank of America присвоили бумагам компании рейтинг «‎покупать» с целевой ценой €150, ссылаясь на возможности компании продавать новые услуги, а также более высокую удовлетворенность клиентов в результате облачных обновлений и более предсказуемые результаты в целом. По прогнозам, доходы SAP будут расти двузначными темпами и к 2025 году могут составить €37 млрд.

📊 Фундаментальные показатели:

• Рыночная капитализация: €143.3 млрд
• fwd P/E = 22.82х 
• P/S =  5.3х

💎 Наше мнение: Немецкий разработчик ПО на данный момент совершает переход на облачные технологии, что позволит компании существенно нарастить доходы в будущем. Стратегия SAP, направленная на разработку частного, а не публичного облака, позволяет не конкурировать с такими гигантами как Microsoft #MSFT и Amazon #AMZN. Позитивные взгляды аналитиков и хороший потенциал роста ввиду более слабой, чем у всего сектора ПО, динамики за последние полтора года - все это делает акции SAP привлекательными для покупки на сегодняшний день.
____________________________________
Авторы: Белокрылецкий В. и Дейнега М.
Источники: отчеты Bloomberg и FactSet

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

График #SAP от TradingView

#разбор_сделки #акции #TBT

🔥 Вчера мы продали ETF UltraShort Barclays 20+ Year Treasury #TBT и зафиксировали прибыль +5.6% всего за один день!

ETF UltraShort Barclays 20+ Year Treasury - инверсный маржинальный ETF. Данный индекс включает публичные выпуски ценных бумаг США, у которых оставшийся срок до погашения составляет более двадцати лет.

Почему нас привлекла данная ставка?
Сделка является ставкой на снижение стоимости и, соотвественно, обратный рост доходности длинных казначейских облигаций США.
По нашему мнению, текущий откат доходностей до минимума с февраля 2021 года носит временный технический характер. Инфляционные ожидания скорее будут нарастать по мере открытия экономик, что будет сопровождаться и ростом доходностей в казначейских облигациях.

Взгляд также поддерживался прогнозами крупных инвестбанков, по мнению которых, доходность по десятилетним трежерис до конца года вырастет до 2%.
Аналогичную по логике сделку мы уже проводили в апреле текущего года - тоже вышли в прибыль.

Наше решение по сделке.
Применив наш опыт и закрытую аналитику крупных инвесторов - мы сделали ставку на снижение стоимости длинных облигаций (увеличение стоимости). Как результат, за один день нам удалось получить прибыль выше 5%.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#инвестиционная_идея #акции #США #альтернативная_энергетика #BE #PLUG #Abeta

💡 В условиях растущей популярности рынка альтернативной энергетики мы решили рассмотреть и сравнить Bloom Energy Corporation и Plug Power Inc.

• Интерес к акциям чистой энергии резко возрос в 2020 году благодаря низким процентным ставкам и избранию на пост демократа Джо Байдена, который предложил потратить до $2 трлн на борьбу с изменением климата. 

• К 2050 году объем мирового рынка водорода может увеличиться в 6 раз, что объясняется стремительно растущим спросом на безуглеводородную энергетику. 

✅ Bloom Energy Corporation #BE - наиболее известна своими модульными генераторами топливных элементов.
🎯 Целевая цена от Wells Fargo - $43, потенциал роста +91%

⚡️ Основные тезисы к покупке: 
• Компания представила прогноз на весь 2021 год после публикации последней отчетности и отметила, что выручка ожидается между $950 млн и $1 млрд. В 1 кв текущего года компания улучшила ситуацию с убытком на акцию. В течение текущего года ожидается положительный денежный поток от операционной деятельности. 

• Компания подписала соглашение с Национальной лабораторией Айдахо об испытании использования ядерной энергии для получения чистого водорода с помощью твердооксидного высокотемпературного электролизера. 

• Компания планирует предложить электролизеры, которые могут вырабатывать водород, используя воду и возобновляемые источники энергии в качестве входных материалов. Это сделает продукт Bloom Energy безвредным для окружающей среды.

📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $4.53 млрд
• fwd P/E = 126.78х
• P/S =  5.44х

✅ Plug Power Inc. #PLUG - сосредоточена на проектировании, разработке, коммерциализации и производстве систем на водороде и топливных элементах.
🎯 Целевая цена от RBC Capital - $42, потенциал роста +50%

⚡️ Основные тезисы к покупке: 
• Компания продала 10% своей доли корейской SK Group за $1.5 млрд в феврале. Партнерство с SK Group, одним из крупнейших конгломератов в Южной Корее, поможет ускорить производство водорода на азиатских рынках.

• Plug Power также сотрудничает с ACCIONA, компанией, специализирующейся на экологически чистом водороде. Компании совместно планируют к 2030 году достичь 20% доли в бизнесе экологически чистого водорода в Испании и Португалии с инвестициями в размере более €2 млрд.

• В партнерстве с французским автопроизводителем Renault компания создала совместное предприятие, которое нацелено на то, чтобы занять 30% -ную долю европейского рынка легких коммерческих автомобилей на топливных элементах. Plug Power ожидает, что к 2030 году в Европе будет эксплуатироваться 500 тыс. автомобилей на топливных элементах.

• Plug Power объявила о строительстве трех новых заводов по производству экологически чистого водорода в США. Plug Power нацелена на производство экологически чистого водорода в размере 500 тонн в день к 2025 году и 1000 тонн в день к 2028 году.

• Компания ожидает, что к 2024 году валовая прибыль превысит 30%. 

• По прогнозам Plug Power, цены на водород во второй половине года существенно снизятся, что повысит рентабельность. 

📊 Фундаментальные показатели:
• Рыночная капитализация: $19.15 млрд
• fwd P/E = N/A
• P/S = N/A

Сравнение:
• Чистая прибыль Plug Power ниже, чем у Bloom Energy Corporation. Выручка #BE за последний квартал в 2.7х выше, чем у #PLUG. Выручка Bloom Energy в 1 кв выросла на 23.8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до $194 млн. Выручка #PLUG выросла на 76% г/г до $72 млн.

• Валовая рентабельность Bloom Energy за 1 кв = 28.2%, а рентабельность ближайшего конкурента Ballard - 14.9%. В функциональном отношении Bloom Energy на голову выше остальных.

• Согласно прогнозам аналитиков, Bloom Energy станет прибыльной к 2023 году, тогда как Plug Power - к 2024 году.

💎Несмотря на то, что обе компании занимаются интересными проектами, основываясь на фундаментальных показателях большее предпочтение стоит отдать Bloom, если же больше склонны к риску, то в портфель можно включить Plug.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#новости_премаркета #США

Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.44% (4378 п.)
📈 Nasdaq: +0.37% (14983 п.)
📈 Dow Jones +0.48% (34878 п.)
🌕 Золото: -0.60% ($1795)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.45% ($73.19)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +1.40% (1.300%/год.) 

Фьючерсы на американские фондовые индексы на премаркете торгуются в зеленой зоне. Американские индексы могут завершить неделю на рекордных максимумах либо вблизи них, так как положительная динамика продолжает наблюдаться на премаркете на фоне вчерашних отчетов, вышедших после закрытия рынка. Опасения по поводу распространения дельта-штамма COVID-19 уменьшились на этой неделе после того, как республиканцы и некоторые эксперты ослабили критику в адрес программы вакцинации в США. Европейские фондовые индексы торгуются с положительной динамикой, фондовые рынки Азии закрылись разнонаправленно.

🟢 «Трехдневная полоса побед на Уолл-стрит, последовавшая за резким падением в понедельник, не проявляет признаков замедления: индексы продолжают рост на премаркете. Компании продолжают публиковать сильные отчеты, а прогнозы показывают, что дельта-штамм COVID-19 не влияет на темпы восстановления экономики, по крайней мере, пока. Это придает рынку уверенность», - сказал Эсти Двек, глава отдела в Natixis Investment Managers. 

🟡 Великобритания призывает Евросоюз пересмотреть особые торговые правила для Северной Ирландии. Всего семь месяцев назад обе стороны пришли к соглашению по Brexit, но теперь Великобритания хочет пересмотреть торговые правила для Ирландии, которая, несмотря на Brexit, останется членом-участником Евросоюза. Специальное соглашение было подписано ранее, чтобы избежать жесткой границы на острове и при этом предотвратить возможность контрабанды, но привело к многочисленным торговым спорам. 

🔴 Акции Intel #INTC упали в четверг несмотря на то, что результаты за 2-й квартал превзошли ожидания аналитиков благодаря продолжающемуся росту популярности ПК и восстановлению центров обработки данных. Компания прогнозирует валовую маржу на уровне 55% в 3-м квартале, что заметно ниже, чем 59.2% во 2 кв. Снижение прогноза вызвано ограничениями поставок и более высокими затратами, связанными с производством чипов по новой технологии. 

🟢 Nasdaq #NDAQ объединится с крупнейшими банками, включая SVB Financial Group #SIVB, Citigroup #C, Goldman Sachs #GS и Morgan Stanley #MS, для реализации масштабного нового проекта - платформы для покупки и продажи акций частных компаний. 

Сезон отчетности:
🟢 Компания Honeywell #HON отчиталась за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.02, что на $0.08 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $8.81 млрд – на $160 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с умеренным ростом. 

🟢 American Express #AXP также представила свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $2.8 против ожидания аналитиков в $1.63. Выручка достигла $10.24 млрд, что на $690 млн выше консенсус-прогнозов. Бумага на премаркете торгуется со значительным ростом.

🟢 Компания Schlumberger #SLB отчиталась за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.3, что на $0.04 выше ожиданий аналитиков. Выручка достигла $5.63 млрд – на $120 млн выше консенсус-прогнозов. На премаркете бумага торгуется с уверенным ростом. 

🟡 NextEra Energy #NEE также представила свою отчетность за 2 кв 2021 года. Прибыль на акцию составила $0.71 против ожидания аналитиков в $0.6863. Выручка достигла $3.93 млрд, что на $980 млн ниже консенсус-прогнозов. Бумага на премаркете торгуется со снижением.

💎 Рынок акций уверенно отыграл коррекцию, которая заставила понервничать инвесторов в конце прошлой недели и в понедельник текущей. Мы удачно сформировали позиции в понедельник и частично зафиксировали по ним прибыль вчера. В целом мы сохраняем положительный взгляд на перспективы фондового рынка на текущий момент.

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

#сложный_опыт #акции #NIO #XPEV

На рынке невозможно застраховать себя на 100% от убыточных сделок. Порой случается непредвиденное и это нормально. Самое главное в данном случае: извлекать уроки на будущее.
Представляем вам возможность учиться на чужих ошибках.

Сложный опыт.

Мы считаем сектор электрокаров крайне перспективным для инвестиций. Поэтому в январе и феврале текущего года мы формировали позицию в одном из лучших его представителей, по нашему мнению - компании Nio #NIO

Nio #NIO - китайский производитель, специализирующийся на проектировании и разработке электромобилей.

Мы несколько раз совершали спекулятивные сделки по данной бумаге, поскольку она отличается повышенной волатильностью.

15.01.2021 мы начали формировать позицию в бумаге на привлекательных уровнях.
23.02.2021 добирали #NIO еще на 1% от портфеля на фоне просадки.
25.02.2021 продали часть позиции и зафиксировав прибыль.
26.02.2021 на общей коррекции мы докупили еще.

*Кстати, по сделке закрытой 25 февраля - прибыль составила +12% всего за два дня🔥

Однако спустя несколько недель бумага продолжила снижение и мы решили сделать реверанс - продали всю позицию и зафиксировали убыток -24%.
Но так как мы считаем сегмент перспективным - переложились в другого китайского производителя электрокаров Xpeng #XPEV, у которого появились более явные катализаторы для роста, такие как: государственная поддержка, старт автопробега по автономному вождению, ряд апгрейдов со стороны крупных инвестбанков.

Уже 1 апреля мы продали один из траншей Xpeng #XPEV и зафиксировали первую прибыль +20%, существенно опередив динамику отнсоительно акций Nio. Наша перекладка из NIO себя полностью оправдала.

Вывод:
Несмотря на то, что фиксировать убытки может быть психологически тяжело, не стоит этого бояться и перекладываться в аналогичные компании внутри перспективного сектора, у которых есть более очевидные драйверы для роста. Также напоминаем, что необходимо всегда с осторожностью подходить к формированию позиций в волатильных бумагах.

Подключайтесь к ⚡️premium⚡️через @alpha_one_bot и получайте доступ к реальным торговым сделкам в моменте.

#инвестиционная_идея #акции #США #кибербезопасность #CHKP #Abeta

💡 Общий анализ: 26 июля Check Point представит отчетность за 2 кв 2021 года. Компания после публикации результатов за 1 кв анонсировала прогноз по финансовым показателям за 2 кв: выручка от $510 до $535 млн, чистая прибыль на акцию по non-GAAP между $1.50 и $1.60. Акции компании снизились с начала года. Стоит ли инвесторам присмотреться к бумаге для включения в портфель?

• Как и многие другие зрелые компании, занимающиеся кибербезопасностью, Check Point выходит за рамки локальных устройств с помощью облачных сервисов. Также предлагает множество способов защитить производственные предприятия, коммунальные предприятия и другие критически важные среды от кибератак.

✅ Check Point Software #CHKP - израильская компания, занимающаяся кибербезопасностью, которая предоставляет систему сетевой защиты более чем 100 тыс. предприятий и миллионам пользователей по всему миру.
🎯 Целевая цена от Cowen & Co - $140, потенциал роста +14%

Основные тезисы к покупке:

• Перспективный сектор кибербезопасности. Сегмент является быстро развивающимся, также ожидается поддержка со стороны государства и увеличение расходов на кибербезопасность на фоне участившихся хакерских атак. 

• Итоги 1 квартала. По итогам 1 кв 2021 года, выручка компании выросла на 4% г/г до $508 млн, скорректированная прибыль на акцию non-GAAP выросла на 9% г/г до $1.54.

• Ожидания аналитиков по выручке. Аналитики ожидают, что выручка Check Point в текущем году вырастет на 4%. Эти темпы роста кажутся умеренными по сравнению с другими акциями кибербезопасности, но #CHKP торгуется с форвардным P/E = 16x, что делает ее особенно привлекательной в технологическом секторе. 

• Обратный выкуп. Check Point также неоднократно тратила свой свободный денежный поток на обратный выкуп, в результате чего количество выпущенных акций сократилось на 34% за последние 10 лет. Основываясь на прогнозе выручки и прибыли, обратный выкуп не только будет продолжаться с тем же темпом, но также есть вероятность его ускоренния.

• Здоровый баланс. На балансе компании более чем $4 млрд денежных средств и практически нет долгов.

• Сотрудничество с Alibaba Group #BABA. Поставщик решений для кибербезопасности #CHKP расширил свою поддержку нескольких облаков за счет интеграции Check Point CloudGuard с облаком BABA Cloud от Alibaba Group Holding Ltd. Это сотрудничество принесет пользу клиентам Alibaba Cloud, которым нужна защита всей своей облачной инфраструктуры; также предоставит клиентам Check Point возможность использовать Alibaba Cloud.

• Фундаментальная недооценка по мультипликаторам может способствовать росту капитализации компании. По данным finviz, среди компаний с капитализацией больше $10 млрд у #CHKP наименьший показатель мультипликатора P/E = 19.77х, среднее значение мультипликатора среди первой десятки составляет 31.7х. 

📊 Фундаментальные показатели:

• Рыночная капитализация: $16 млрд
• fwd P/E = 17х
• P/S =  8х

💎 Наше мнение:  Кибербезопасность станет одним из самых популярных секторов в сфере технологий в ближайшие несколько лет, поскольку организации отчаянно избегают дорогостоящего репутационного ущерба или выплат выкупа хакерам. Это может способствовать росту котировок компаний сектора, в том числе и Checkpoint Technologies.
____________________________________
Авторы: Котегов Д. и Сокольвак П.
Источники: отчеты компании, Bloomberg

@aabeta 📸 instagram
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️

График #CHKP от TradingView

🔥 #Результаты прошедшей недели premium-канала αβeta

⚠️ ТОП закрытых позиций за неделю:

• ASML #ASML, прибыль +11.7%.
• MGM Resorts International #MGM, прибыль +8.35%
• Accor #AC, прибыль +7.1%
• ETF UltraShort Barclays 20+ Year Treasury #TBT, прибыль +5.6%
• Caesars Entertainment #CZR, прибыль +5.6%
• Magna International #MGA, прибыль +5.3%
_______________________
Подключайтесь к ⚡️premium⚡️через @alpha_one_bot, и получайте доступ к реальным торговым сделкам, а также к полному составу текущих портфелей.

Отзыв подписчика Premium канала

Все еще думаете, что для того что бы начать зарабатывать на рынке акций нужен большой капитал?

Читайте отзыв одного из наших подписчиков, который работая оператором на заводе, начал инвестировать и зарабатывать деньги.
_______________________
Подключайтесь к ⚡️premium⚡️через @alpha_one_bot, и получайте доступ к реальным торговым сделкам, а также к полному составу текущих портфелей.

🔻🔻🔻

Отзыв