Ваше мнение по акциям Qualcomm #QCOM
Anonymous Poll
32%
🟢 Покупать
18%
🟡 Держать
12%
🔴 Продавать
38%
См. результаты опроса
#аналитика #ETF #США #UFO #MS
💡 Согласно Morgan Stanley, принадлежащая Илону Маску компания-производитель космически ракет и кораблей SpaceX может оказаться в первых рядах по внесению радикальных изменений в коммуникациях благодаря использованию технологий квантовой физики с прицелом на прорыв в области квантовых вычислений.
⚡️ Факторы роста:
👉🏻 Главные преимущества расположенной на орбите квантовой сети в том, что она предлагает более широкий охват и является более настраиваемой (адаптируемой) по сравнению с наземными оптоволоконными линиями.
👉🏻 По мнению аналитиков Morgan Stanley, коммерческий потенциал квантовых сетей, а также потенциальные преимущества от их быстрого размещения в космосе, могут стать значительными факторами роста оценки компании.
👉🏻 При этом сама компания не дает комментариев по поддерживающим квантовую связь технологиям, таким как квантовые повторители, генераторы случайных чисел и передовая криогеника, а также по экономическому потенциалу развития данного направления.
👉🏻 Несмотря на это, SpaceX продолжает укреплять свои позиции в качестве центра управления полетами, на рынке спутниковой связи, а также на рынках оборонного заказа и государственных контрактов - при этом развитие технологий квантовой связи является, по оценке банка, логичным расширением текущих возможностей компании.
👉🏻 В свою очередь, успехи в развитии проектов Starlink и Starship, а также государственные контракты, позволят поддержать значительный рост выручки - аналитики банка недавно повысили оценку стоимости компании выше $100 млрд. (или более $200 млрд при позитивном сценарии) - при этом оценка не учитывает связанных с развитием квантовых сетей факторов и технологий.
👉🏻 Аналитики обращают внимание на то, что на текущий момент ситуация по квантовым сетевым технологиям очень похожа на первые дни Интернета в 1969 г.
👉🏻 Стоит упомянуть также, что самыми ранними инвесторами в SpaceX, наравне с Илоном Маском и другими венчурными фирмами, выступили Google #GOOG и инвестбанк Fidelity.
⚡️ ETF на акции космического сектора:
✅ Procure Space ETF #UFO - основными позициями являются Virgin Galactic #SPCE, ORBCOMM #ORBC и Maxar Technologies #MAXR.
💎 Похоже в какой то момент нас ждет крайне перспективное и масштабное IPO, а Илон Маск в очередной раз подтверждает статус одного из величайших бизнесменов современности. К сожалению акции компании пока не торгуются на бирже, поэтому можно обратить внимание на ETF #UFO.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Согласно Morgan Stanley, принадлежащая Илону Маску компания-производитель космически ракет и кораблей SpaceX может оказаться в первых рядах по внесению радикальных изменений в коммуникациях благодаря использованию технологий квантовой физики с прицелом на прорыв в области квантовых вычислений.
⚡️ Факторы роста:
👉🏻 Главные преимущества расположенной на орбите квантовой сети в том, что она предлагает более широкий охват и является более настраиваемой (адаптируемой) по сравнению с наземными оптоволоконными линиями.
👉🏻 По мнению аналитиков Morgan Stanley, коммерческий потенциал квантовых сетей, а также потенциальные преимущества от их быстрого размещения в космосе, могут стать значительными факторами роста оценки компании.
👉🏻 При этом сама компания не дает комментариев по поддерживающим квантовую связь технологиям, таким как квантовые повторители, генераторы случайных чисел и передовая криогеника, а также по экономическому потенциалу развития данного направления.
👉🏻 Несмотря на это, SpaceX продолжает укреплять свои позиции в качестве центра управления полетами, на рынке спутниковой связи, а также на рынках оборонного заказа и государственных контрактов - при этом развитие технологий квантовой связи является, по оценке банка, логичным расширением текущих возможностей компании.
👉🏻 В свою очередь, успехи в развитии проектов Starlink и Starship, а также государственные контракты, позволят поддержать значительный рост выручки - аналитики банка недавно повысили оценку стоимости компании выше $100 млрд. (или более $200 млрд при позитивном сценарии) - при этом оценка не учитывает связанных с развитием квантовых сетей факторов и технологий.
👉🏻 Аналитики обращают внимание на то, что на текущий момент ситуация по квантовым сетевым технологиям очень похожа на первые дни Интернета в 1969 г.
👉🏻 Стоит упомянуть также, что самыми ранними инвесторами в SpaceX, наравне с Илоном Маском и другими венчурными фирмами, выступили Google #GOOG и инвестбанк Fidelity.
⚡️ ETF на акции космического сектора:
✅ Procure Space ETF #UFO - основными позициями являются Virgin Galactic #SPCE, ORBCOMM #ORBC и Maxar Technologies #MAXR.
💎 Похоже в какой то момент нас ждет крайне перспективное и масштабное IPO, а Илон Маск в очередной раз подтверждает статус одного из величайших бизнесменов современности. К сожалению акции компании пока не торгуются на бирже, поэтому можно обратить внимание на ETF #UFO.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#аналитика #акции #США #ESG #ABETA
💡 В мире активно набирает популярность ESG-инвестирование (aббревиатура ESG - environmental, social, governance). Данная стратегия инвестирования подразумевает, что компания оценивается по трём направлениям: экология, социальное развитие, корпоративное управление. Все чаще в качестве важного компонента в принятии инвестиционных решений используются нефинансовые показатели компаний, такие как: влияние на изменение климата, условия труда, гендерное равенство, коррупция. В контексте ESG сегодня является привлекательным социально ориентированный бизнес, который отличается качественным управлением и заботой об экологии.
💡 Мы считаем, что текущую ситуацию на рынке можно назвать «новым рассветом» для ESG-инвестирования. Одной из причин является «зеленая» повестка Байдена, которая направлена на борьбу с изменением климата. Вторым катализатором послужила пандемия коронавируса, позволившая в этом году обратить внимание не только на актуальные и ранее проблемы экологии «Е» (environmental), но и на социальные проблемы «S» (social) и проблемы управления «G» (governance). Как следствие, активы ESG-фондов за этот год выросли более, чем в два раза.
⚡️ Факторы роста:
• Программа избранного президента США Дж. Байдена "Build Back Better", ускорит переход от капитализма, при котором учитываются только интересы акционеров, к капитализму, учитывающему интересы и иных групп.
• Растущая популярность принципов ответственного инвестирования среди участников рынка, часть институциональных инвесторов не будут покупать акции компании, если она не соблюдает ESG стандарты.
• Общая капитализация ESG компаний на текущий момент составляет около $7,2 трлн., что уже превысило прошлогодний показатель на начало года более чем в два раза (около $3 трлн.)
• Cовокупный объем активов пассивных ESG фондов за тот же период вырос с $7 млрд до $20 млрд.
• Ряд исследований отмечает прямую корреляцию между ESG-показателями и финансовыми результатами компаний.
💎 Мы считаем, что популярность ESG-инвестирования будет только расти со временем и нужно это учитывать при принятии инвестиционных решений.
@alpha_one_bot - подключайся на⚡️premium⚡️
💡 В мире активно набирает популярность ESG-инвестирование (aббревиатура ESG - environmental, social, governance). Данная стратегия инвестирования подразумевает, что компания оценивается по трём направлениям: экология, социальное развитие, корпоративное управление. Все чаще в качестве важного компонента в принятии инвестиционных решений используются нефинансовые показатели компаний, такие как: влияние на изменение климата, условия труда, гендерное равенство, коррупция. В контексте ESG сегодня является привлекательным социально ориентированный бизнес, который отличается качественным управлением и заботой об экологии.
💡 Мы считаем, что текущую ситуацию на рынке можно назвать «новым рассветом» для ESG-инвестирования. Одной из причин является «зеленая» повестка Байдена, которая направлена на борьбу с изменением климата. Вторым катализатором послужила пандемия коронавируса, позволившая в этом году обратить внимание не только на актуальные и ранее проблемы экологии «Е» (environmental), но и на социальные проблемы «S» (social) и проблемы управления «G» (governance). Как следствие, активы ESG-фондов за этот год выросли более, чем в два раза.
⚡️ Факторы роста:
• Программа избранного президента США Дж. Байдена "Build Back Better", ускорит переход от капитализма, при котором учитываются только интересы акционеров, к капитализму, учитывающему интересы и иных групп.
• Растущая популярность принципов ответственного инвестирования среди участников рынка, часть институциональных инвесторов не будут покупать акции компании, если она не соблюдает ESG стандарты.
• Общая капитализация ESG компаний на текущий момент составляет около $7,2 трлн., что уже превысило прошлогодний показатель на начало года более чем в два раза (около $3 трлн.)
• Cовокупный объем активов пассивных ESG фондов за тот же период вырос с $7 млрд до $20 млрд.
• Ряд исследований отмечает прямую корреляцию между ESG-показателями и финансовыми результатами компаний.
💎 Мы считаем, что популярность ESG-инвестирования будет только расти со временем и нужно это учитывать при принятии инвестиционных решений.
@alpha_one_bot - подключайся на⚡️premium⚡️
#новости_премаркета #США
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.23% (3694 п.)
📈 Nasdaq: +0.55% (12753 п.)
📈 Dow Jones +0.07% (30129 п.)
🌕 Золото: -0.12% ($1874)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.34% ($50.51)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.35% (0.933%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы продолжают отыгрывать потери вчерашней коррекции на фоне принятия Конгрессом США нового пакета экономических стимулов суммой $900 млрд, а также умеренного оптимизма вокруг ожиданий, что разработанные вакцины окажутся эффективными и против нового штамма коронавируса, ранее выявленного в Великобритании. На этом фоне европейские фондовые индексы умеренно растут, а рынки Азии закончили день снижением.
🟡 Ряд экспертов и официальных лиц дали комментарии касательно эффективности разработанных вакцин против нового штамма коронавируса:
• CEO BioNTech #BNTX Угур Шахин заявил, что белки нового штамма на 99% идентичны ранее выявленным, что позволяет говорить об относительно высокой вероятности эффективности вакцины компании, разработанной совместно с Pfizer #PFE. Компания уже проводит исследования эффективности против нового штамма и рассчитывает получить окончательные результаты в ближайшие недели.
• Монсеф Слауи, руководитель американской правительственной программы по борьбе с коронавирусом Warp Speed, также ожидает, что одобренные вакцины будут эффективными против новой мутации вируса, получившей название B117.
• В свою очередь, официальные лица Всемирной организации здравоохранения заявили, что коронавирус мутирует гораздо медленнее, чем сезонный грипп, и ранее эти мутации не снижали эффективность его лечения.
🟢 Сообщается, что экспериментальная вакцина от коронавируса китайской компании Sinovac #SVA преодолела 50% порог эффективности на поздних этапах клинических испытаний в Бразилии – о точном показателе эффективности станет известно завтра. Акции #SVA растут на 1.55% на премаркете.
🟢 Reuters сообщает, что Apple #AAPL к 2024 г. планирует произвести электромобиль с «революционной аккумуляторной батареей» и возможностью беспилотного вождения. Акции #AAPL растут на 3% на премаркете.
🟢 Peloton Interactive #PTON объявила о покупке производителя фитнес-оборудования Precor за $420 млн, что станет самой крупной сделкой в истории компании и позволит увеличить ее долю на рынке товаров для фитнеса. На этом фоне акции #PTON растут на 10% на пре-маркете.
Что еще происходит в мире…
🔴 Курсы основных криптовалют значительно падают на фоне новостей о подготовленном Министерстве финансов проекте регулирования их оборота и о подаче Комиссии США по ценным бумагам иска против Ripple Inc. за продажу криптовалюты.
🟢 Частный ритейлер одежды The American Outdoors объявил о покупке Sportsman’s Warehouse #SPWH за $18/акция. Акции #SPWH растут на 37.15% на премаркете.
🔴 Согласно отчету агентства недвижимости CoStar Group, в 2020 г. было закрыто более 11 тыс. торговых точек на фоне роста онлайн-продаж в условиях пандемии. По оценке CEO Macy's Терри Лундгрена, в следующем году экономика может столкнуться с продолжением данного тренда.
💎 Вчера инвесторы по настоящему «испугались», но страх длился не долго - существенное снижение первой половины дня быстро выкупили. Это говорит о том, что текущее позиционирование инвесторов далеко от экстремального, многие не успели поучаствовать в ралли и имеют существенную долю кэша в портфелях, который перераспределяется в акции в такие моменты. К тому же, новые порции ликвидности начнут поступать на рынок в ближайшее время через экономические стимулы. В таких условиях вероятность длительной и глубокой коррекции не высока, поэтому мы используем всплески волатильности для покупок качественных активов.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.23% (3694 п.)
📈 Nasdaq: +0.55% (12753 п.)
📈 Dow Jones +0.07% (30129 п.)
🌕 Золото: -0.12% ($1874)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.34% ($50.51)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.35% (0.933%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы продолжают отыгрывать потери вчерашней коррекции на фоне принятия Конгрессом США нового пакета экономических стимулов суммой $900 млрд, а также умеренного оптимизма вокруг ожиданий, что разработанные вакцины окажутся эффективными и против нового штамма коронавируса, ранее выявленного в Великобритании. На этом фоне европейские фондовые индексы умеренно растут, а рынки Азии закончили день снижением.
🟡 Ряд экспертов и официальных лиц дали комментарии касательно эффективности разработанных вакцин против нового штамма коронавируса:
• CEO BioNTech #BNTX Угур Шахин заявил, что белки нового штамма на 99% идентичны ранее выявленным, что позволяет говорить об относительно высокой вероятности эффективности вакцины компании, разработанной совместно с Pfizer #PFE. Компания уже проводит исследования эффективности против нового штамма и рассчитывает получить окончательные результаты в ближайшие недели.
• Монсеф Слауи, руководитель американской правительственной программы по борьбе с коронавирусом Warp Speed, также ожидает, что одобренные вакцины будут эффективными против новой мутации вируса, получившей название B117.
• В свою очередь, официальные лица Всемирной организации здравоохранения заявили, что коронавирус мутирует гораздо медленнее, чем сезонный грипп, и ранее эти мутации не снижали эффективность его лечения.
🟢 Сообщается, что экспериментальная вакцина от коронавируса китайской компании Sinovac #SVA преодолела 50% порог эффективности на поздних этапах клинических испытаний в Бразилии – о точном показателе эффективности станет известно завтра. Акции #SVA растут на 1.55% на премаркете.
🟢 Reuters сообщает, что Apple #AAPL к 2024 г. планирует произвести электромобиль с «революционной аккумуляторной батареей» и возможностью беспилотного вождения. Акции #AAPL растут на 3% на премаркете.
🟢 Peloton Interactive #PTON объявила о покупке производителя фитнес-оборудования Precor за $420 млн, что станет самой крупной сделкой в истории компании и позволит увеличить ее долю на рынке товаров для фитнеса. На этом фоне акции #PTON растут на 10% на пре-маркете.
Что еще происходит в мире…
🔴 Курсы основных криптовалют значительно падают на фоне новостей о подготовленном Министерстве финансов проекте регулирования их оборота и о подаче Комиссии США по ценным бумагам иска против Ripple Inc. за продажу криптовалюты.
🟢 Частный ритейлер одежды The American Outdoors объявил о покупке Sportsman’s Warehouse #SPWH за $18/акция. Акции #SPWH растут на 37.15% на премаркете.
🔴 Согласно отчету агентства недвижимости CoStar Group, в 2020 г. было закрыто более 11 тыс. торговых точек на фоне роста онлайн-продаж в условиях пандемии. По оценке CEO Macy's Терри Лундгрена, в следующем году экономика может столкнуться с продолжением данного тренда.
💎 Вчера инвесторы по настоящему «испугались», но страх длился не долго - существенное снижение первой половины дня быстро выкупили. Это говорит о том, что текущее позиционирование инвесторов далеко от экстремального, многие не успели поучаствовать в ралли и имеют существенную долю кэша в портфелях, который перераспределяется в акции в такие моменты. К тому же, новые порции ликвидности начнут поступать на рынок в ближайшее время через экономические стимулы. В таких условиях вероятность длительной и глубокой коррекции не высока, поэтому мы используем всплески волатильности для покупок качественных активов.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#инвестиционная_идея #акции #США #BofA #Microsoft
💡 Ссылаясь на устойчивые циклы роста Azure и Office 365, Bank of America подтверждает рекомендацию «покупать» по акциям Microsoft #MSFT c целевой ценой в $256.
⚡️ Факторы роста:
• Аналитики считают, что Microsoft сможет поддерживать рост на уровне 11-13% в ближайшие 3-5 лет благодаря облачной платформе Azure, программному продукту Office 365, а также более прибыльному игровому подразделению Microsoft Xbox за счет выручки подписок Games and Games Pass.
• BofA отмечает, что рост низкорентабельных Azure и Office 365 может компенсировать уровень затрат на реализацию в ближайшем будущем, при этом эффект масштаба, вероятно, приведет к устойчивому росту рентабельности на 70-110 б.п. в ближайшие годы.
👉🏻 Для Azure BofA моделирует оценку подразделений IaaS (Инфраструктура как услуга) и PaaS (Платформа как услуга) с пятилетним совокупным темпом роста (CAGR) на уровне 33% и долей рынка до 33% (по сравнению с 20% в 2020г.), которая близка к 35% доли рынка платформы Amazon Web Services.
🎯 Целевая цена - $256, потенциал роста +15%.
💎 Мы считаем, что акции Microsoft #MSFT обязательно должны присутствовать в инвестиционном портфеле учитывая качество и масштаб бизнеса компании.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #MSFT от TradingView
💡 Ссылаясь на устойчивые циклы роста Azure и Office 365, Bank of America подтверждает рекомендацию «покупать» по акциям Microsoft #MSFT c целевой ценой в $256.
⚡️ Факторы роста:
• Аналитики считают, что Microsoft сможет поддерживать рост на уровне 11-13% в ближайшие 3-5 лет благодаря облачной платформе Azure, программному продукту Office 365, а также более прибыльному игровому подразделению Microsoft Xbox за счет выручки подписок Games and Games Pass.
• BofA отмечает, что рост низкорентабельных Azure и Office 365 может компенсировать уровень затрат на реализацию в ближайшем будущем, при этом эффект масштаба, вероятно, приведет к устойчивому росту рентабельности на 70-110 б.п. в ближайшие годы.
👉🏻 Для Azure BofA моделирует оценку подразделений IaaS (Инфраструктура как услуга) и PaaS (Платформа как услуга) с пятилетним совокупным темпом роста (CAGR) на уровне 33% и долей рынка до 33% (по сравнению с 20% в 2020г.), которая близка к 35% доли рынка платформы Amazon Web Services.
🎯 Целевая цена - $256, потенциал роста +15%.
💎 Мы считаем, что акции Microsoft #MSFT обязательно должны присутствовать в инвестиционном портфеле учитывая качество и масштаб бизнеса компании.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #MSFT от TradingView
Ваше мнение по акциям Microsoft #MSFT
Anonymous Poll
47%
🟢 Покупать
18%
🟡 Держать
9%
🔴 Продавать
26%
См. результаты опроса
#аналитика #акции #США #medtech #JPM
💡 J.P. Morgan представил обзор сектора медицинских технологий и его перспектив 2021 г., выделив ряд наиболее интересных инвестиционных идей.
⚡️Согласно прогнозу аналитиков, динамика сектора в 2021 г. будет обусловлена следующими факторами:
• Одобрение регулятором и последующее внедрение новых вакцин от коронавируса.
• Низкая база этого года, что облегчит компаниям задачу превышения консенсус-прогнозов.
• Реализация отложенного из-за пандемии спроса и проведение перенесенных медицинских процедур, по аналогии с третьим кварталом этого года.
🚫 Связанные с рисками пандемии факторы снижения, с учетом всплеска числа заражений в текущем квартале, а также угроза новой волны пандемии после предстоящих праздников.
👉🏻 Учитывая данные факторы, J.P. Morgan прогнозирует общий рост компаний сектора на уровне 10.1% с соответствующим ростом прибыли на 24.8% в 2021 г. - резкий разворот после снижения на 0.5% и 12.7% соответственно, которое банк прогнозирует по итогам этого года.
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях медицинских технологий крупных компаний:
✅ DexCom, Inc #DXCM - банк в целом отмечает, что инвесторам стоит обратить внимание на игроков рынка контроля и лечения диабета, в особенности DexCom #DXCM, указывая на следующие факторы:
• Рост продаж устройств компании в аптеках должен снизить стоимость для потребителей.
• Рост продаж системы непрерывного мониторинга глюкозы (CGM) среди пациентов с тяжелой формой диабета второго типа.
• Менеджмент компании уделяет значительное внимание информированию инвесторов о развитии и проектах компании. Ближайшим катализатором роста могут стать новости компании на JPM Healthcare Conference, которая пройдет 13-16 января.
✅ Medtronic #MDT
✅ Edwards Lifesciences Corporation #EW
✅ Abbott Laboratories #ABT
✅ Stryker Corporation #SYK
✅ Becton, Dickinson and Company #BDX
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях MedTech-компаний малой и средней капитализации:
✅ Insulet Corporation #PODD
✅ AtriCure, Inc. #ATRC
💎 Мы делаем ставку на сектор медицинских технологий на фоне восстановления экономики и «обычного» образа жизни. Среди точеных компаний мы выделяем акции DexCom #DXCM, Medtronic #MDT, Abbott Laboratories #ABT. Также мы держим в портфеле ETF на сектор: iShares U.S. Medical Devices #IHI.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 J.P. Morgan представил обзор сектора медицинских технологий и его перспектив 2021 г., выделив ряд наиболее интересных инвестиционных идей.
⚡️Согласно прогнозу аналитиков, динамика сектора в 2021 г. будет обусловлена следующими факторами:
• Одобрение регулятором и последующее внедрение новых вакцин от коронавируса.
• Низкая база этого года, что облегчит компаниям задачу превышения консенсус-прогнозов.
• Реализация отложенного из-за пандемии спроса и проведение перенесенных медицинских процедур, по аналогии с третьим кварталом этого года.
🚫 Связанные с рисками пандемии факторы снижения, с учетом всплеска числа заражений в текущем квартале, а также угроза новой волны пандемии после предстоящих праздников.
👉🏻 Учитывая данные факторы, J.P. Morgan прогнозирует общий рост компаний сектора на уровне 10.1% с соответствующим ростом прибыли на 24.8% в 2021 г. - резкий разворот после снижения на 0.5% и 12.7% соответственно, которое банк прогнозирует по итогам этого года.
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях медицинских технологий крупных компаний:
✅ DexCom, Inc #DXCM - банк в целом отмечает, что инвесторам стоит обратить внимание на игроков рынка контроля и лечения диабета, в особенности DexCom #DXCM, указывая на следующие факторы:
• Рост продаж устройств компании в аптеках должен снизить стоимость для потребителей.
• Рост продаж системы непрерывного мониторинга глюкозы (CGM) среди пациентов с тяжелой формой диабета второго типа.
• Менеджмент компании уделяет значительное внимание информированию инвесторов о развитии и проектах компании. Ближайшим катализатором роста могут стать новости компании на JPM Healthcare Conference, которая пройдет 13-16 января.
✅ Medtronic #MDT
✅ Edwards Lifesciences Corporation #EW
✅ Abbott Laboratories #ABT
✅ Stryker Corporation #SYK
✅ Becton, Dickinson and Company #BDX
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях MedTech-компаний малой и средней капитализации:
✅ Insulet Corporation #PODD
✅ AtriCure, Inc. #ATRC
💎 Мы делаем ставку на сектор медицинских технологий на фоне восстановления экономики и «обычного» образа жизни. Среди точеных компаний мы выделяем акции DexCom #DXCM, Medtronic #MDT, Abbott Laboratories #ABT. Также мы держим в портфеле ETF на сектор: iShares U.S. Medical Devices #IHI.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#аналитика #акции #США #ABETA
💡 Как сообщает Bloomberg, триллионы долларов в виде государственных стимулов, внедрение вакцины против Covid и устойчивый спрос Китая на сырье убедили аналитиков в том, что резкий рост акций горнодобывающих компаний в этом году может продолжиться и в следующем.
👉🏻 Цены на медь выросли примерно на 80% по сравнению с мартовскими минимумами начала пандемии, при этом Goldman Sachs и другие инвестиционные компании прогнозируют начало нового долгосрочного роста цен на рынке, а Bank of America полагает, что цены на промышленные металлы будут и дальше укрепляться, поскольку перспективы вакцинации способствуют восстановлению экономики.
👉🏻 Цены на промышленные товары растут, когда мировое промышленное производство ускоряется, говорят аналитики Bank of Montreal, ожидая, что, даже несмотря на большое ралли, положительная динамика сохранится в течение первого квартала следующего года.
👉🏻 Berenberg Bank заявляет, что рост цен на металлы продолжится в первом квартале, но снизится к концу года, поскольку настроения рынка выглядят все более оторванными от фундаментальных показателей.
⚡️ Топ-идеи Jefferies среди производителей цветных металлов на ближайшие 12-18 месяцев:
✅ Freeport McMoRan #FCX
✅ First Quantum Minerals #FQVLF
✅ BHP Billiton #BHP
✅ Vale #VALE
✅ Anglo American #AAUKF
✅ Glencore #GLCNF
✅ Antofagasta #ANFGF
💎 Наш фаворит из списка выше акции Freeport McMoRan #FCX, также стоит отметить, что все больше аналитиков выделяют Vale #VALE.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Как сообщает Bloomberg, триллионы долларов в виде государственных стимулов, внедрение вакцины против Covid и устойчивый спрос Китая на сырье убедили аналитиков в том, что резкий рост акций горнодобывающих компаний в этом году может продолжиться и в следующем.
👉🏻 Цены на медь выросли примерно на 80% по сравнению с мартовскими минимумами начала пандемии, при этом Goldman Sachs и другие инвестиционные компании прогнозируют начало нового долгосрочного роста цен на рынке, а Bank of America полагает, что цены на промышленные металлы будут и дальше укрепляться, поскольку перспективы вакцинации способствуют восстановлению экономики.
👉🏻 Цены на промышленные товары растут, когда мировое промышленное производство ускоряется, говорят аналитики Bank of Montreal, ожидая, что, даже несмотря на большое ралли, положительная динамика сохранится в течение первого квартала следующего года.
👉🏻 Berenberg Bank заявляет, что рост цен на металлы продолжится в первом квартале, но снизится к концу года, поскольку настроения рынка выглядят все более оторванными от фундаментальных показателей.
⚡️ Топ-идеи Jefferies среди производителей цветных металлов на ближайшие 12-18 месяцев:
✅ Freeport McMoRan #FCX
✅ First Quantum Minerals #FQVLF
✅ BHP Billiton #BHP
✅ Vale #VALE
✅ Anglo American #AAUKF
✅ Glencore #GLCNF
✅ Antofagasta #ANFGF
💎 Наш фаворит из списка выше акции Freeport McMoRan #FCX, также стоит отметить, что все больше аналитиков выделяют Vale #VALE.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#новости_премаркета #США
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.16% (3683 п.)
📈 Nasdaq: +0.08% (12720 п.)
📈 Dow Jones +0.16% (29961 п.)
🌕 Золото: +0.05% ($1861)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.91% ($50.19)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.18% (0.921%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы перешли к росту на премаркете после умеренного снижения на фоне ожиданий инвесторов, что, так или иначе, новый пакет стимулов американской экономике суммой $900 млрд будет принят и, возможно, расширен в части прямых выплат гражданам, на чем настаивает президент Д. Трамп, и в чем его поддержала спикер Палаты представителей Н. Пелоси. Если Д. Трамп в итоге откажется подписывать законопроект, он может быть принят большинством в Конгрессе. Более оптимистичным сценарием является увеличение суммы прямых выплат гражданам с $600 до $2000 с голосованием и подписанием Д. Трампом до Рождества, что позволит начать выплаты уже на следующей неделе, как и ранее обещал министр финансов С. Мнучин. На этом фоне европейские фондовые индексы преимущественно растут, рынки Азии также закончили день в зеленой зоне.
🟢 Франция вновь открыла границы с Великобританией для водителей грузовиков, которые смогут предъявить отрицательный тест на коронавирус. Границы были закрыты в воскресенье в связи с выявлением в Великобритании на 70% более заразного нового штамма вируса. В свою очередь, до окончательного завершения переговоров по BREXIT, то есть до выхода Великобритании из единого европейского рынка, остается неделя. Основным камнем преткновения остается вопрос раздела вод и регулирования рыбной ловли.
🔴 Министерство юстиции США подало гражданский иск против Walmart #WMT и требует компенсировать миллиарды долларов убытков за предполагаемую роль Walmart в опиоидной эпидемии. Компания обвиняется в незаконном оформлении рецептов на обезболивающие, а также в оказании давления на своих сотрудников с целью увеличения продаж опиоидных препаратов. Walmart, в свою очередь, называет иск министерства попыткой свалить вину, поскольку рецепты были выписаны получившими одобрение регулятором докторами.
🟢 New York Times сообщает, что Pfizer #PFE близок к соглашению с администрацией Д. Трампа об увеличении поставок своей вакцины от коронавируса как минимум на десятки миллионов доз в следующем году. В обмен на это правительство могло бы задействовать Закон об оборонном производстве, чтобы предоставить Pfizer максимальный доступ к специальным компонентам, необходимым для увеличения выпуска.
🟢 Комиссия по ценным бумагам (SEC) США позволит компаниям привлекать новый капитал посредством прямого листинга, при котором компания размещает свои акции на фондовой бирже, но без привлечения банков для подтверждения сделки, как при IPO. Президент NYSE #ICE Стейси Каннингем оценивает решение SEC как победу, поскольку биржа стремилась упростить доступ к листингу для новых компаний.
Что еще происходит в мире…
🟢 Согласно данным IDC, глобальная выручка от видеоигр в этом году вырастет на 20% до $179.7 млрд, что превысит выручки мировой киноиндустрии ($100 млрд) и спортивного сектора ($75 млрд). Росту индустрии способствуют и игровые приставки нового поколения от Playstation #SNE и Xbox #MSFT.
🟢 Magna International #MGA и LG Electronics #066570 объявили о создании совместного предприятия по производству комплектующих и аккумуляторов для электромобилей. Акции #MGA растут на 29% на премаркете, а акции #066570 выросли на 30% на сегодняшних торгах.
💎 Фондовый рынок продолжает демонстрировать силу, коррекция понедельника практически полностью выкуплена. Устойчивость демонстрируют нефтяные котировки, с утра «черное золото» снижалось более чем на 1.5% из-за неожиданно выросших запасов в США, но на текущий момент цены на нефть полностью восстановились. Избыток ликвидности и отсутсвие альтернатив для размещения капитала диктуют правила игры, поэтому мы положительно оцениваем перспективы рынка акций, но не исключаем новых всплесков волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.16% (3683 п.)
📈 Nasdaq: +0.08% (12720 п.)
📈 Dow Jones +0.16% (29961 п.)
🌕 Золото: +0.05% ($1861)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.91% ($50.19)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.18% (0.921%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы перешли к росту на премаркете после умеренного снижения на фоне ожиданий инвесторов, что, так или иначе, новый пакет стимулов американской экономике суммой $900 млрд будет принят и, возможно, расширен в части прямых выплат гражданам, на чем настаивает президент Д. Трамп, и в чем его поддержала спикер Палаты представителей Н. Пелоси. Если Д. Трамп в итоге откажется подписывать законопроект, он может быть принят большинством в Конгрессе. Более оптимистичным сценарием является увеличение суммы прямых выплат гражданам с $600 до $2000 с голосованием и подписанием Д. Трампом до Рождества, что позволит начать выплаты уже на следующей неделе, как и ранее обещал министр финансов С. Мнучин. На этом фоне европейские фондовые индексы преимущественно растут, рынки Азии также закончили день в зеленой зоне.
🟢 Франция вновь открыла границы с Великобританией для водителей грузовиков, которые смогут предъявить отрицательный тест на коронавирус. Границы были закрыты в воскресенье в связи с выявлением в Великобритании на 70% более заразного нового штамма вируса. В свою очередь, до окончательного завершения переговоров по BREXIT, то есть до выхода Великобритании из единого европейского рынка, остается неделя. Основным камнем преткновения остается вопрос раздела вод и регулирования рыбной ловли.
🔴 Министерство юстиции США подало гражданский иск против Walmart #WMT и требует компенсировать миллиарды долларов убытков за предполагаемую роль Walmart в опиоидной эпидемии. Компания обвиняется в незаконном оформлении рецептов на обезболивающие, а также в оказании давления на своих сотрудников с целью увеличения продаж опиоидных препаратов. Walmart, в свою очередь, называет иск министерства попыткой свалить вину, поскольку рецепты были выписаны получившими одобрение регулятором докторами.
🟢 New York Times сообщает, что Pfizer #PFE близок к соглашению с администрацией Д. Трампа об увеличении поставок своей вакцины от коронавируса как минимум на десятки миллионов доз в следующем году. В обмен на это правительство могло бы задействовать Закон об оборонном производстве, чтобы предоставить Pfizer максимальный доступ к специальным компонентам, необходимым для увеличения выпуска.
🟢 Комиссия по ценным бумагам (SEC) США позволит компаниям привлекать новый капитал посредством прямого листинга, при котором компания размещает свои акции на фондовой бирже, но без привлечения банков для подтверждения сделки, как при IPO. Президент NYSE #ICE Стейси Каннингем оценивает решение SEC как победу, поскольку биржа стремилась упростить доступ к листингу для новых компаний.
Что еще происходит в мире…
🟢 Согласно данным IDC, глобальная выручка от видеоигр в этом году вырастет на 20% до $179.7 млрд, что превысит выручки мировой киноиндустрии ($100 млрд) и спортивного сектора ($75 млрд). Росту индустрии способствуют и игровые приставки нового поколения от Playstation #SNE и Xbox #MSFT.
🟢 Magna International #MGA и LG Electronics #066570 объявили о создании совместного предприятия по производству комплектующих и аккумуляторов для электромобилей. Акции #MGA растут на 29% на премаркете, а акции #066570 выросли на 30% на сегодняшних торгах.
💎 Фондовый рынок продолжает демонстрировать силу, коррекция понедельника практически полностью выкуплена. Устойчивость демонстрируют нефтяные котировки, с утра «черное золото» снижалось более чем на 1.5% из-за неожиданно выросших запасов в США, но на текущий момент цены на нефть полностью восстановились. Избыток ликвидности и отсутсвие альтернатив для размещения капитала диктуют правила игры, поэтому мы положительно оцениваем перспективы рынка акций, но не исключаем новых всплесков волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#инвестиционная_идея #акции #США #JPM #Mondelez
Mondelez #MDLZ - американская транснациональная компания, производитель продуктов питания.
💡 После двухдневной встречи с менеджментом Mondelez J.P. Morgan подтверждает рекомендацию «покупать» и считает, что основное внимание инвесторов компания должна привлечь благодаря перспективам роста выручки более чем на 3% и разумной оценке компании.
⚡️ Факторы роста:
• Хотя в 2020 году #MDLZ увеличила долю на рынках печенья и шоколада, выручка категорий этих продуктов росла медленнее, чем обычно. Поэтому, несмотря на то, что в следующем году компания вряд ли сможет значительно увеличить долю рынка, выручка данной категории должна восстановиться быстрее ожиданий.
• Сегмент жевательных резинок показал худшие результаты (даже до пандемии это был один из самых медленно растущих направлений бизнеса), и Mondelez планирует нарастить инвестиции, чтобы оптимизировать свое присутствие в этой категории, что должно привести к увеличению доли рынка или, по крайней мере, к снижению скорости ее сокращения.
• Оптимизация номенклатуры производимых товаров Mondelez уже превысила 2/3 от числа позиций.
• Компания должна реинвестировать в рост бизнеса большую часть дополнительной прибыли, которую она получает от разницы валютных курсов при экспорте товаров (которую JPM оценивает на уровне +2.8% к чистой прибыли).
🎯 Целевая цена - $66, потенциал роста +15%.
💎 Нам нравится защитное позиционирование акций Mondelez #MDLZ, наличие бумаги в портфеле зачастую позволяет снизить уровень его волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #MDLZ от TradingView
Mondelez #MDLZ - американская транснациональная компания, производитель продуктов питания.
💡 После двухдневной встречи с менеджментом Mondelez J.P. Morgan подтверждает рекомендацию «покупать» и считает, что основное внимание инвесторов компания должна привлечь благодаря перспективам роста выручки более чем на 3% и разумной оценке компании.
⚡️ Факторы роста:
• Хотя в 2020 году #MDLZ увеличила долю на рынках печенья и шоколада, выручка категорий этих продуктов росла медленнее, чем обычно. Поэтому, несмотря на то, что в следующем году компания вряд ли сможет значительно увеличить долю рынка, выручка данной категории должна восстановиться быстрее ожиданий.
• Сегмент жевательных резинок показал худшие результаты (даже до пандемии это был один из самых медленно растущих направлений бизнеса), и Mondelez планирует нарастить инвестиции, чтобы оптимизировать свое присутствие в этой категории, что должно привести к увеличению доли рынка или, по крайней мере, к снижению скорости ее сокращения.
• Оптимизация номенклатуры производимых товаров Mondelez уже превысила 2/3 от числа позиций.
• Компания должна реинвестировать в рост бизнеса большую часть дополнительной прибыли, которую она получает от разницы валютных курсов при экспорте товаров (которую JPM оценивает на уровне +2.8% к чистой прибыли).
🎯 Целевая цена - $66, потенциал роста +15%.
💎 Нам нравится защитное позиционирование акций Mondelez #MDLZ, наличие бумаги в портфеле зачастую позволяет снизить уровень его волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #MDLZ от TradingView
Ваше мнение по акциям Mondelez #MDLZ
Anonymous Poll
23%
🟢 Покупать
13%
🟡 Держать
11%
🔴 Продавать
53%
См. результаты опроса
Forwarded from αβeta • premium
#сделка #sell #акции #SDGR #долгосрочный_акции
⚠️ Продали акции Schrödinger #SDGR по $83.75, весь объем, зафиксировали прибыль +24.8% менее чем за 2 недели.
💎 Акции компании еще сохраняют потенциал роста с точки зрения фундаментальных метрик, но с учетом высокой волатильности мы приняли решение зафиксировать прибыль, и ждать новых точек для входа.
⭐ Не откладывайте подключение к premium-каналу на следующий год — подписывайтесь через @alpha_one_bot.
⚠️ Продали акции Schrödinger #SDGR по $83.75, весь объем, зафиксировали прибыль +24.8% менее чем за 2 недели.
💎 Акции компании еще сохраняют потенциал роста с точки зрения фундаментальных метрик, но с учетом высокой волатильности мы приняли решение зафиксировать прибыль, и ждать новых точек для входа.
⭐ Не откладывайте подключение к premium-каналу на следующий год — подписывайтесь через @alpha_one_bot.
#аналитика #акции #США #cruise #JPM
💡 J.P. Morgan ожидает, что акции операторов туристических круизов продолжат расти в краткосрочной перспективе на фоне прогресса в распространении вакцин от коронавируса даже несмотря на сохранение неопределенности касательно сроков восстановления рейсов. Настроения инвесторов в 2021 г. будут определяться динамикой доходов компаний.
⚡️ Факторы роста:
• Распространение вакцин от коронавируса.
• Ожидаемый рост выручки и денежных потоков. Несмотря на трудности, с которыми могут столкнуться операторы при восстановлении рейсов во втором/третьем кварталах 2021 г., существенный рост денежных потоков будет преобладать над негативными факторами.
• Фокус инвесторов на 2022 г., в котором ожидается общий рост операционной деятельности и почти полная загрузка лайнеров, а также уменьшение ценового давления.
• Потенциальный всплеск спроса в случае восстановления круизов американских лайнеров на Кубу.
🚫 Риски:
• При этом банк отмечает, что на текущий момент стоимость компаний (EV) ниже уровня прошлого года на 13%, а стоимость акций ниже на ~42-54%, что делает текущую оценку менее привлекательной даже в сравнении с уровнями прошлых месяцев.
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях круизных компаний:
✅ Carnival Corporation & Plc #CCL
🎯 Целевая цена - $25, потенциал роста +26%.
✅ Royal Caribbean #RCL - компания обладает самым лучшим показателем денежных средств на акцию (Cash per share), что говорит о большей финансовой устойчивости компании в условиях минимальных доходов от операционной деятельности.
🎯 Целевая цена - $91, потенциал роста +30%.
✅ Norwegian Cruise Line Holdings #NCLH
🎯 Целевая цена - $30, потенциал роста +29%.
💎 Акции круизных компаний - это наиболее агрессивная ставка на восстановление «обычного» образа жизни, которая при повышенном риске способна принести доходность в десятки процентов при правильном выборе момента для формирования позиции.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 J.P. Morgan ожидает, что акции операторов туристических круизов продолжат расти в краткосрочной перспективе на фоне прогресса в распространении вакцин от коронавируса даже несмотря на сохранение неопределенности касательно сроков восстановления рейсов. Настроения инвесторов в 2021 г. будут определяться динамикой доходов компаний.
⚡️ Факторы роста:
• Распространение вакцин от коронавируса.
• Ожидаемый рост выручки и денежных потоков. Несмотря на трудности, с которыми могут столкнуться операторы при восстановлении рейсов во втором/третьем кварталах 2021 г., существенный рост денежных потоков будет преобладать над негативными факторами.
• Фокус инвесторов на 2022 г., в котором ожидается общий рост операционной деятельности и почти полная загрузка лайнеров, а также уменьшение ценового давления.
• Потенциальный всплеск спроса в случае восстановления круизов американских лайнеров на Кубу.
🚫 Риски:
• При этом банк отмечает, что на текущий момент стоимость компаний (EV) ниже уровня прошлого года на 13%, а стоимость акций ниже на ~42-54%, что делает текущую оценку менее привлекательной даже в сравнении с уровнями прошлых месяцев.
⚡️ Топ-идеи J.P. Morgan в акциях круизных компаний:
✅ Carnival Corporation & Plc #CCL
🎯 Целевая цена - $25, потенциал роста +26%.
✅ Royal Caribbean #RCL - компания обладает самым лучшим показателем денежных средств на акцию (Cash per share), что говорит о большей финансовой устойчивости компании в условиях минимальных доходов от операционной деятельности.
🎯 Целевая цена - $91, потенциал роста +30%.
✅ Norwegian Cruise Line Holdings #NCLH
🎯 Целевая цена - $30, потенциал роста +29%.
💎 Акции круизных компаний - это наиболее агрессивная ставка на восстановление «обычного» образа жизни, которая при повышенном риске способна принести доходность в десятки процентов при правильном выборе момента для формирования позиции.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#аналитика #акции #США #banks #ABETA
💡 По оценке аналитиков, Goldman Sachs #GS станет главным бенефициаром на фоне нового постановления ФРС, которое позволяет крупным банкам и компаниям, занимающимся потребительским кредитованием, возобновить программы обратного выкупа акций в следующем квартале.
👉🏻 Напомним, в пятницу после закрытия биржи ФРС разрешила крупнейшим банкам возобновить выкуп акций при условии, что он не превышает средний показатель чистой прибыли банка за последние четыре квартала. Кроме того, Центральный банк не менял стрессовые резервы капитала, но заявил, что потенциально может пересчитать их на основе обновленных результатов.
👉🏻 Аналитики Wolfe Research считают, что Morgan Stanley #MS, Goldman Sachs, Bank of New York Mellon #BK и State Street #STT извлекут наибольшую пользу из результатов стресс-тестов ФРС (CCAR - программа комплексной проверки и анализа достаточности капитала) и возобновления выкупа акций.
✅ Morgan Stanley #MS
✅ Goldman Sachs #GS
✅ Bank of New York Mellon #BK
✅ State Street #STT
👉🏻 Аналитики Wolfe Research ожидают, что увеличение дивидендных выплат станет фактором роста всех банковских компаний: при этом новая система будет благоприятствовать тем банкам, которые демонстрировали более высокие доходы в течение последних 12 месяцев в условиях пандемии, при этом ужесточив контроль над банками, на которые негативно повлияло увеличение резервов под возможные потери по кредитам.
👉🏻 В то время как многие аналитики и инвесторы сосредоточены на возобновлении выкупа акций в первом квартале 2021 г., на шесть месяцев раньше, чем некоторые ожидали, Odeon Capital уделяет больше внимания самим результатам стресс-тестов. По оценке Odeon, сам запрос на возобновление программ обратного выкупа и выплат дивидендов возник по причине подтвержденного хорошего финансового положения банков, однако, деньги, потраченные на программы обратного выкупа, имеют низкий экономический мультипликатор - существуют более эффективные способы использования этих средств, и банкиры должны быть достаточно предусмотрительны в этом отношении.
👉🏻 Оценив результаты стресс-тестов компаний потребительского финансирования, аналитики KBW считают разрешение на обратный выкуп фактором роста для следующих компаний:
✅ Capital One Finance #COF
✅ Ally Financial #ALLY
✅ American Express #AXP
✅ Discover Financial #DFS
• При этом текущий прогноз прибыли банков не учитывает программы обратного выкупа до 2022 г.
👉🏻 KBW также считает, что выиграет Synchrony Financial #SYF - несмотря на то, что #SYF не обязана проходить стресс-тесты, компания, вероятно, последует за конкурентами в правилах управления капиталом. Кроме того, аналитики видят наибольший потенциал роста для #COF и #ALLY на фоне ослабления ограничений ФРС, действие которых должно продлиться до конца 2021 г., и при условии, что им разрешено будет направить на дивиденды капитал, превышающий целевые уровни.
✅ Synchrony Financial #SYF
👉🏻 Аналитики KBW полагают, что более раннее, чем ожидалось, возобновление обратного выкупа добавит 2.7% к прогнозу прибыли на акцию (EPS) на 2022 г., при этом прирост для крупных банков составит 3% и 1.9% для средних и малых банков. Среди крупных банков наибольший потенциал роста прибыли на акцию в 2022 г. от возобновления программ обратного выкупа в первом полугодии 2021 г. имеют Goldman Sachs, Bank of New York Mellon и Morgan Stanley.
💎 Наши фавориты в банковом секторе: Goldman Sachs #GS и Morgan Stanley #MS.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 По оценке аналитиков, Goldman Sachs #GS станет главным бенефициаром на фоне нового постановления ФРС, которое позволяет крупным банкам и компаниям, занимающимся потребительским кредитованием, возобновить программы обратного выкупа акций в следующем квартале.
👉🏻 Напомним, в пятницу после закрытия биржи ФРС разрешила крупнейшим банкам возобновить выкуп акций при условии, что он не превышает средний показатель чистой прибыли банка за последние четыре квартала. Кроме того, Центральный банк не менял стрессовые резервы капитала, но заявил, что потенциально может пересчитать их на основе обновленных результатов.
👉🏻 Аналитики Wolfe Research считают, что Morgan Stanley #MS, Goldman Sachs, Bank of New York Mellon #BK и State Street #STT извлекут наибольшую пользу из результатов стресс-тестов ФРС (CCAR - программа комплексной проверки и анализа достаточности капитала) и возобновления выкупа акций.
✅ Morgan Stanley #MS
✅ Goldman Sachs #GS
✅ Bank of New York Mellon #BK
✅ State Street #STT
👉🏻 Аналитики Wolfe Research ожидают, что увеличение дивидендных выплат станет фактором роста всех банковских компаний: при этом новая система будет благоприятствовать тем банкам, которые демонстрировали более высокие доходы в течение последних 12 месяцев в условиях пандемии, при этом ужесточив контроль над банками, на которые негативно повлияло увеличение резервов под возможные потери по кредитам.
👉🏻 В то время как многие аналитики и инвесторы сосредоточены на возобновлении выкупа акций в первом квартале 2021 г., на шесть месяцев раньше, чем некоторые ожидали, Odeon Capital уделяет больше внимания самим результатам стресс-тестов. По оценке Odeon, сам запрос на возобновление программ обратного выкупа и выплат дивидендов возник по причине подтвержденного хорошего финансового положения банков, однако, деньги, потраченные на программы обратного выкупа, имеют низкий экономический мультипликатор - существуют более эффективные способы использования этих средств, и банкиры должны быть достаточно предусмотрительны в этом отношении.
👉🏻 Оценив результаты стресс-тестов компаний потребительского финансирования, аналитики KBW считают разрешение на обратный выкуп фактором роста для следующих компаний:
✅ Capital One Finance #COF
✅ Ally Financial #ALLY
✅ American Express #AXP
✅ Discover Financial #DFS
• При этом текущий прогноз прибыли банков не учитывает программы обратного выкупа до 2022 г.
👉🏻 KBW также считает, что выиграет Synchrony Financial #SYF - несмотря на то, что #SYF не обязана проходить стресс-тесты, компания, вероятно, последует за конкурентами в правилах управления капиталом. Кроме того, аналитики видят наибольший потенциал роста для #COF и #ALLY на фоне ослабления ограничений ФРС, действие которых должно продлиться до конца 2021 г., и при условии, что им разрешено будет направить на дивиденды капитал, превышающий целевые уровни.
✅ Synchrony Financial #SYF
👉🏻 Аналитики KBW полагают, что более раннее, чем ожидалось, возобновление обратного выкупа добавит 2.7% к прогнозу прибыли на акцию (EPS) на 2022 г., при этом прирост для крупных банков составит 3% и 1.9% для средних и малых банков. Среди крупных банков наибольший потенциал роста прибыли на акцию в 2022 г. от возобновления программ обратного выкупа в первом полугодии 2021 г. имеют Goldman Sachs, Bank of New York Mellon и Morgan Stanley.
💎 Наши фавориты в банковом секторе: Goldman Sachs #GS и Morgan Stanley #MS.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#новости_премаркета #США
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.18% (3688 п.)
📈 Nasdaq: +0.09% (12663 п.)
📈 Dow Jones +0.16% (30082 п.)
🌕 Золото: +0.07% ($1874)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.39% ($50.77)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.01% (0.940%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы умеренно растут в преддверии сокращенного торгового дня – объем торгов в сочельник на Нью-Йоркской бирже и Nasdaq в среднем составляет ~36.8% от обычного. Также не исключено новогоднее ралли – акции чаще растут в пять последних торговых сессий перед новым годом и две торговые сессии после. Основные надежды инвесторов также связаны со скорым внесением изменений и подписанием Д. Трампом нового пакета помощи американской экономике, а также с достижением ЕС и Великобританией торгового соглашения. На этом фоне европейские фондовые индексы растут, рынки Азии также закончили день преимущественно в зеленой зоне.
🟢 Ожидается, что в ближайшие часы ЕС и Великобритания опубликуют полный текст нового торгового соглашения – как предполагается, он будет включать в себя в том числе положения о нулевых тарифах и квотах на товары, а также положения о сотрудничестве в таких областях, как авиация, транспорт, безопасность и энергетика. С момента референдума о выходе страны из ЕС доля британских активов в глобальных фондах акций сократилась до рекордно низкого уровня в 5.8% с 9% в начале 2016 г.
🔴 Китайское правительство усиливает давление на Alibaba #BABA, начав антимонопольное расследование ряда фактов в деятельности компании – например, принуждения продавцов размещать их товары исключительно на платформе компании. Месяц назад китайские регуляторы также запретили проведение IPO дочерней fintech-компании AntGroup, которое могло стать крупнейшим в мировой истории. Также ходят слухи, что основатель Alibaba Джек Ма предлагал передать часть AntGroup китайскому правительству. На этом фоне акции #BABA падают на 8.1% на премаркете.
🔴 Помимо того, что Трамп не утвердил новый пакет помощи американской экономике, он также наложил вето на проект оборонного бюджета суммой $740 млрд, который не включает положение об отмене Раздела 230 (Section 230), в том числе ограничивающего ответственность социальных сетей за публикуемый пользователями контент, но включавший создание специальной комиссии по переименованию военных баз США, названных в честь лидеров Конфедерации. По оценке экспертов, реакция лидеров республиканцев палат Конгресса может оказать влияние на исход второго тура выборов сенаторов от Джорджии.
Что еще происходит в мире…
🟢 Bloomberg сообщает, что Square #SQ провела переговоры с рэппером Jay-Z о покупке музыкального сервиса Tidal, который был куплен Jay-Z за $56 млн в начале 2015 г.
🔴 Агентство по кибербезопасности и безопасности инфраструктуры США сообщило, что масштабная кибератака через программное обеспечение SolarWinds #SWI продолжает оказывать влияние на сетевую инфраструктуру государственных и частных организаций.
💎 В предпраздничный день на рынке будет низкий уровень ликвидности и скорее всего достаточно спокойная сокращенная торговая сессия. Мы не планируем высокую торговую активность сегодня.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.18% (3688 п.)
📈 Nasdaq: +0.09% (12663 п.)
📈 Dow Jones +0.16% (30082 п.)
🌕 Золото: +0.07% ($1874)
⚫️ Нефть марки Brent: -0.39% ($50.77)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: +0.01% (0.940%/год.)
💡 Фьючерсы на американские фондовые индексы умеренно растут в преддверии сокращенного торгового дня – объем торгов в сочельник на Нью-Йоркской бирже и Nasdaq в среднем составляет ~36.8% от обычного. Также не исключено новогоднее ралли – акции чаще растут в пять последних торговых сессий перед новым годом и две торговые сессии после. Основные надежды инвесторов также связаны со скорым внесением изменений и подписанием Д. Трампом нового пакета помощи американской экономике, а также с достижением ЕС и Великобританией торгового соглашения. На этом фоне европейские фондовые индексы растут, рынки Азии также закончили день преимущественно в зеленой зоне.
🟢 Ожидается, что в ближайшие часы ЕС и Великобритания опубликуют полный текст нового торгового соглашения – как предполагается, он будет включать в себя в том числе положения о нулевых тарифах и квотах на товары, а также положения о сотрудничестве в таких областях, как авиация, транспорт, безопасность и энергетика. С момента референдума о выходе страны из ЕС доля британских активов в глобальных фондах акций сократилась до рекордно низкого уровня в 5.8% с 9% в начале 2016 г.
🔴 Китайское правительство усиливает давление на Alibaba #BABA, начав антимонопольное расследование ряда фактов в деятельности компании – например, принуждения продавцов размещать их товары исключительно на платформе компании. Месяц назад китайские регуляторы также запретили проведение IPO дочерней fintech-компании AntGroup, которое могло стать крупнейшим в мировой истории. Также ходят слухи, что основатель Alibaba Джек Ма предлагал передать часть AntGroup китайскому правительству. На этом фоне акции #BABA падают на 8.1% на премаркете.
🔴 Помимо того, что Трамп не утвердил новый пакет помощи американской экономике, он также наложил вето на проект оборонного бюджета суммой $740 млрд, который не включает положение об отмене Раздела 230 (Section 230), в том числе ограничивающего ответственность социальных сетей за публикуемый пользователями контент, но включавший создание специальной комиссии по переименованию военных баз США, названных в честь лидеров Конфедерации. По оценке экспертов, реакция лидеров республиканцев палат Конгресса может оказать влияние на исход второго тура выборов сенаторов от Джорджии.
Что еще происходит в мире…
🟢 Bloomberg сообщает, что Square #SQ провела переговоры с рэппером Jay-Z о покупке музыкального сервиса Tidal, который был куплен Jay-Z за $56 млн в начале 2015 г.
🔴 Агентство по кибербезопасности и безопасности инфраструктуры США сообщило, что масштабная кибератака через программное обеспечение SolarWinds #SWI продолжает оказывать влияние на сетевую инфраструктуру государственных и частных организаций.
💎 В предпраздничный день на рынке будет низкий уровень ликвидности и скорее всего достаточно спокойная сокращенная торговая сессия. Мы не планируем высокую торговую активность сегодня.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#инвестиционная_идея #акции #США #JPM #ABT
Abbott Laboratories #ABT - американская компания, производитель медицинского оборудования.
💡 По оценке J.P. Morgan, разрешение FDA на экстренное использование экспресс-тестов в домашних условиях BinaxNOW от компании Abbott Laboratories - явная победа. Банк подтверждает лидерство #ABT в диагностических тестах на Covid.
👉🏻 Основные тезисы по итогам встречи с менеджментом:
• На приобретение теста по-прежнему требуется рецепт.
• Прогноз по продажам 90 млн тестов во втором квартале 2021г. отражает объем дополнительных тестов сверх первоначального прогноза в ~50 млн тестов в месяц (или ~150 млн в квартал).
• При общей стоимости $25, JPM предполагает, что Abbott получит бОльшую премию по сравнению со средней ценой продажи стандартных тестов в $5 на текущий момент.
👉🏻 Спрос на тесты BinaxNO, вероятно, намного превысит предложение, учитывая отсутствие других высококачественных домашних тестов на рынке на сегодняшний день, и J.P. Morgan уверен, что это обеспечит успех Abbott.
👉🏻 В целом, банк подтверждает рекомендацию «покупать» для #ABT, поскольку одобрение FDA BinaxNO вкупе с и без того сильным портфелем медицинских тестирований должны принести дополнительные ~$250-300 млн выручки во втором квартале 2021 г. и дополнительные доходы в последующих кварталах, все это обеспечивает потенциал роста по сравнению с консенсус-прогнозом.
🎯 Целевая цена - $125, потенциал роста +16%.
💎 Abbott Laboratories #ABT - один из ключевых лидеров на рынке медицинских технологий, акции компании включены в наш watchlist.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #ABT от TradingView
Abbott Laboratories #ABT - американская компания, производитель медицинского оборудования.
💡 По оценке J.P. Morgan, разрешение FDA на экстренное использование экспресс-тестов в домашних условиях BinaxNOW от компании Abbott Laboratories - явная победа. Банк подтверждает лидерство #ABT в диагностических тестах на Covid.
👉🏻 Основные тезисы по итогам встречи с менеджментом:
• На приобретение теста по-прежнему требуется рецепт.
• Прогноз по продажам 90 млн тестов во втором квартале 2021г. отражает объем дополнительных тестов сверх первоначального прогноза в ~50 млн тестов в месяц (или ~150 млн в квартал).
• При общей стоимости $25, JPM предполагает, что Abbott получит бОльшую премию по сравнению со средней ценой продажи стандартных тестов в $5 на текущий момент.
👉🏻 Спрос на тесты BinaxNO, вероятно, намного превысит предложение, учитывая отсутствие других высококачественных домашних тестов на рынке на сегодняшний день, и J.P. Morgan уверен, что это обеспечит успех Abbott.
👉🏻 В целом, банк подтверждает рекомендацию «покупать» для #ABT, поскольку одобрение FDA BinaxNO вкупе с и без того сильным портфелем медицинских тестирований должны принести дополнительные ~$250-300 млн выручки во втором квартале 2021 г. и дополнительные доходы в последующих кварталах, все это обеспечивает потенциал роста по сравнению с консенсус-прогнозом.
🎯 Целевая цена - $125, потенциал роста +16%.
💎 Abbott Laboratories #ABT - один из ключевых лидеров на рынке медицинских технологий, акции компании включены в наш watchlist.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
График #ABT от TradingView
Ваше мнение по акциям Abbott Laboratories #ABT
Anonymous Poll
42%
🟢 Покупать
14%
🟡 Держать
7%
🔴 Продавать
37%
См. результаты опроса
#аналитика #акции #США #BoFA
💡 Bank of America выделил лучшие инвестиционные идеи на 2021 г. в разных секторах экономики с учетом факторов ESG-инвестирования (недавно писали об этом здесь - ссылка).
⚡️Коммуникационные услуги
✅ Disney #DIS - потенциал роста в связи с открытием тематических парков и круизных путешествий, также банк отмечает высокий уровень лояльности сотрудников компании.
⚡️Потребительский сектор
✅ Hilton Worldwide #HLT - ставка на открытие экономики, компания входит в топ-50 рейтинга ESG Bank of America, простота в сравнительном анализе, компания торгуется дешево относительно доходности свободного денежного потока, но с премией по соотношению цены к прогнозной прибыли (P/E).
⚡️Товары массового потребления
✅ Walmart #WMT - Bank of America относит компанию к качественным акциям стоимости и отмечает ее переход к цифровым технологиям. Основным риском для акций является вторая волна рецессии в американской экономике.
⚡️Энергетика
✅ Chevron #CVX - банк выделяет компанию как ключевого бенефициара ротации в пользу акций стоимости в энергетическом секторе. Компания сгенерировала положительный свободный денежный поток даже в 2020 г.: для сравнения свободный денежный поток крупнейшего конкурента, Exxon Mobil Corporation, составил -$3 млрд. Также компания смогла превысить прогноз банка и консенсус-прогноз по прибыли на акцию (EPS).
⚡️Финансовый сектор
✅ Allstate #ALL - качественная акция стоимости с высоким рейтингом ESG.
⚡️Здравоохранение
✅ HCA Healthcare #HCA
⚡️Промышленный сектор
✅ Alaska Air Group #ALK - бенефициар открытия экономики. Также отмечается высокая удовлетворенность сотрудников и, по оценке банка, акции компании выиграют от экологических факторов, которые могут быть учтены инвесторами.
⚡️ИТ-сектор
✅ Qorvo #QRVO - компания станет бенефициаром последовательного перехода компаний на сетевые протоколы GARP, развития сетей 5G и интернета вещей (IoT),а также ответных повышений импортных пошлин в рамках торговой войн. Основными рисками росту акций являются завышенные ожидания аналитиков по итогам этого года, а также значительный объем сотрудничества с Huawei, которое теперь поставлено вне закона новыми санкциями.
⚡️Материалы
✅ Vale S.A. #VALE - компания станет бенефициаром прогнозируемого роста цен на железную руду, общего роста инфляции и ослабления доллара. В качестве риска отмечено слабое соответствие компании параметрам ESG, что может быть связано с экологическими скандалами в Бразилии.
⚡️Недвижимость
✅ Realty Income Corporation #O - инвестиционный фонд недвижимости, который станет бенефициаром восстановления рынка аренды со значительным потенциалом роста в 2021 г.
⚡️Сектор электроэнергетики
✅ NextEra Energy #NEE - компания станет бенефициаром перехода к возобновляемой и альтернативной энергетике, также банк отмечает высокие показатели по ESG-рейтингу.
💎 Bank of America сформировал полноценный портфель выделив лидеров в каждом секторе. Стоит отметить уклон аналитиков банка на соответствие компаний ESG стандартам, что становится новым и важным трендом современности.
Мы держим в портфелях акции: Chevron #CVX, NextEra Energy #NEE. Присматриваем к покупке: Disney #DIS, Hilton Worldwide #HLT, Qorvo #QRVO.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Bank of America выделил лучшие инвестиционные идеи на 2021 г. в разных секторах экономики с учетом факторов ESG-инвестирования (недавно писали об этом здесь - ссылка).
⚡️Коммуникационные услуги
✅ Disney #DIS - потенциал роста в связи с открытием тематических парков и круизных путешествий, также банк отмечает высокий уровень лояльности сотрудников компании.
⚡️Потребительский сектор
✅ Hilton Worldwide #HLT - ставка на открытие экономики, компания входит в топ-50 рейтинга ESG Bank of America, простота в сравнительном анализе, компания торгуется дешево относительно доходности свободного денежного потока, но с премией по соотношению цены к прогнозной прибыли (P/E).
⚡️Товары массового потребления
✅ Walmart #WMT - Bank of America относит компанию к качественным акциям стоимости и отмечает ее переход к цифровым технологиям. Основным риском для акций является вторая волна рецессии в американской экономике.
⚡️Энергетика
✅ Chevron #CVX - банк выделяет компанию как ключевого бенефициара ротации в пользу акций стоимости в энергетическом секторе. Компания сгенерировала положительный свободный денежный поток даже в 2020 г.: для сравнения свободный денежный поток крупнейшего конкурента, Exxon Mobil Corporation, составил -$3 млрд. Также компания смогла превысить прогноз банка и консенсус-прогноз по прибыли на акцию (EPS).
⚡️Финансовый сектор
✅ Allstate #ALL - качественная акция стоимости с высоким рейтингом ESG.
⚡️Здравоохранение
✅ HCA Healthcare #HCA
⚡️Промышленный сектор
✅ Alaska Air Group #ALK - бенефициар открытия экономики. Также отмечается высокая удовлетворенность сотрудников и, по оценке банка, акции компании выиграют от экологических факторов, которые могут быть учтены инвесторами.
⚡️ИТ-сектор
✅ Qorvo #QRVO - компания станет бенефициаром последовательного перехода компаний на сетевые протоколы GARP, развития сетей 5G и интернета вещей (IoT),а также ответных повышений импортных пошлин в рамках торговой войн. Основными рисками росту акций являются завышенные ожидания аналитиков по итогам этого года, а также значительный объем сотрудничества с Huawei, которое теперь поставлено вне закона новыми санкциями.
⚡️Материалы
✅ Vale S.A. #VALE - компания станет бенефициаром прогнозируемого роста цен на железную руду, общего роста инфляции и ослабления доллара. В качестве риска отмечено слабое соответствие компании параметрам ESG, что может быть связано с экологическими скандалами в Бразилии.
⚡️Недвижимость
✅ Realty Income Corporation #O - инвестиционный фонд недвижимости, который станет бенефициаром восстановления рынка аренды со значительным потенциалом роста в 2021 г.
⚡️Сектор электроэнергетики
✅ NextEra Energy #NEE - компания станет бенефициаром перехода к возобновляемой и альтернативной энергетике, также банк отмечает высокие показатели по ESG-рейтингу.
💎 Bank of America сформировал полноценный портфель выделив лидеров в каждом секторе. Стоит отметить уклон аналитиков банка на соответствие компаний ESG стандартам, что становится новым и важным трендом современности.
Мы держим в портфелях акции: Chevron #CVX, NextEra Energy #NEE. Присматриваем к покупке: Disney #DIS, Hilton Worldwide #HLT, Qorvo #QRVO.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
🔥 Результаты прошедшей недели premium-канала αβeta
⚠️ ТОП закрытых позиций за неделю:
• Schrödinger #SDGR, прибыль +24.8%
• NIO #NIO, прибыль +17%
• Moderna #MRNA, прибыль +10%
💎 В начале недели рынок акций скорректировался в рамках наших ожиданий. Но несмотря на весьма сложную ситуацию с пандемией и новыми локдаунами, просадку быстро выкупили на фоне положительной информации о согласовании пакета поддержки экономики. В связи с этим мы в основном наращивали новые позиции за счет сформированной ранее доли денежных средств.
⭐ Подключайтесь на premium через @alpha_one_bot.
⚠️ ТОП закрытых позиций за неделю:
• Schrödinger #SDGR, прибыль +24.8%
• NIO #NIO, прибыль +17%
• Moderna #MRNA, прибыль +10%
💎 В начале недели рынок акций скорректировался в рамках наших ожиданий. Но несмотря на весьма сложную ситуацию с пандемией и новыми локдаунами, просадку быстро выкупили на фоне положительной информации о согласовании пакета поддержки экономики. В связи с этим мы в основном наращивали новые позиции за счет сформированной ранее доли денежных средств.
⭐ Подключайтесь на premium через @alpha_one_bot.
#неделя_впереди #США
⚠️ Важные события предстоящей недели:
• Инвесторов ожидает сокращенная неделя в преддверии Нового года – в пятницу 1 января рынок США не работает. В канун Нового года 31 декабря - биржи работают в обычном режиме, но уровень ликвидности будет не высоким всю неделю.
• Во вторник выйдут декабрьские данные по Индексу потребительского доверия в США - ожидается значение в 97.0.
• В течение недели должны выйти ноябрьские данные от Комиссии по азартным играм штата Невада. Если данные окажутся хуже показателей октября - в секторе может наблюдаться волатильность.
⚡️ На следующей неделе внимание инвесторов снова будет приковано к развитию событий вокруг пакета поддержки экономики США, который отказался подписывать Дональд Трамп на прошлой неделе в с связи с несогласием по размеру прямых выплат американским гражданам и в части внешних расходов.
🟡 В связи со значительными мерами поддержки, авиаотрасль также будет в центре внимания инвесторов - на данный момент компании продолжают балансировать между снижением трат денежных средств для поддержания операционной деятельности с максимально возможным сохранением рабочих мест, на что и направлены новые меры поддержки:
✅ Delta Air Lines #DAL
✅ American Airlines #AAL
✅ United Airlines #UAL
✅ JetBlue #JBLUE
✅ Southwest Airlines #LUV
🟢 На неделе ожидается одобрение индийским регулятором вакцины от коронавируса, разработанной AstraZeneca #AZN совместно с Оксфордским университетом.
🚫 Акции, по которым значительно увеличился объем коротких позиций за последние несколько недель:
• Intel #INTL
• Tyson Foods #TSN
🚫 Акции c соотношением коротких позиций к общему объему акций в свободном обращении, превышающим 30%:
• GameStop #GME
• National Beverage #FIZZ
• Stitch Fix #SFIX
• Revlon #REV
• Virgin Galactic #SPCE
• Bed, Bath & Beyond #BBBY
🟢 Wedbush Securities считает, что инвесторы технологического сектора могут быть спокойны: в 2021 г. компании сектора продолжат получать существенную прибыль. Wedbush отмечает, что на текущий момент портфель инвестбанка в технологическом секторе фокусируется на нескольких направлениях: кибербезопасность, облачные технологии, а также на компаниях FAANG - Facebook, Apple, Amazon, Netflix и Google. Банк прогнозирует рост акций сектора на 25% в течение следующих лет благодаря трансформирующим технологический уклад компаниям, в том числе:
✅ Uber #UBER
✅ Lyft #LYFT
✅ Tesla #TSLA
✅ Cerence #CRNC
✅ Nuance #NUAN
💡 Barron’s отмечает:
⚡️ Издание выделило 6 лучших идей в секторе путешествий и отдыха, которые, могут показать значительный рост по мере восстановления нормальной образа жизни после пандемии и роста спроса до уровней 2019 г.
✅ Wyndham Hotels & Resorts #WH
✅ Norwegian Cruise Line Holdings #NCLH
✅ Caesars Entertainment #CZR
✅ Marriott Vacations #VAC
✅ Extended Stay American #STAY
✅ Wynn Resorts #WYNN
⚡️ Лучшие инвестиционные идеи Barron's в акциях авиакомпаний:
✅ Delta Air Lines #DAL
✅ Southwest Airlines #LUV
✅ Allegiant Travel #ALGT
✅ Ryanair Holdings #RYAAY
✅ Gol Linhas #GOL
⚡️ Отдельно Barron’s выделяет акции платформы рейтингов и отзывов на рынке услуг Yelp #YELP. При этом акции компании торгуются по отношению цены акций к выручке (P/S) равным 2, против 3.5 у TripAdvisor #TRIP и 8 у Booking Holdings #BKNG.
💎 Рынок акций продолжает демонстрировать силу, фокус инвесторов постепенно смещается от успехов фармацевтических компаний в разработке вакцины к эффективности логистики ее распространения и скорости вакцинирования. Также важное значение имеет то, в каком виде и когда будет окончательно одобрен пакет экономических стимулов, решение Трампа не подписывать документ в его текущем виде привело к росту уровня неопределенности. К тому же в начале января состоятся перевыборы в сенат в штате Джорджия, из-за чего контроль может перейти к демократам. Мы сохраняем оптимистичный взгляд на рынок американских акций, но, учитывая вышесказанное, причин для всплесков волатильности предостаточно, поэтому необходимо сохранять бдительность и внимательно следить за потоками информации.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
⚠️ Важные события предстоящей недели:
• Инвесторов ожидает сокращенная неделя в преддверии Нового года – в пятницу 1 января рынок США не работает. В канун Нового года 31 декабря - биржи работают в обычном режиме, но уровень ликвидности будет не высоким всю неделю.
• Во вторник выйдут декабрьские данные по Индексу потребительского доверия в США - ожидается значение в 97.0.
• В течение недели должны выйти ноябрьские данные от Комиссии по азартным играм штата Невада. Если данные окажутся хуже показателей октября - в секторе может наблюдаться волатильность.
⚡️ На следующей неделе внимание инвесторов снова будет приковано к развитию событий вокруг пакета поддержки экономики США, который отказался подписывать Дональд Трамп на прошлой неделе в с связи с несогласием по размеру прямых выплат американским гражданам и в части внешних расходов.
🟡 В связи со значительными мерами поддержки, авиаотрасль также будет в центре внимания инвесторов - на данный момент компании продолжают балансировать между снижением трат денежных средств для поддержания операционной деятельности с максимально возможным сохранением рабочих мест, на что и направлены новые меры поддержки:
✅ Delta Air Lines #DAL
✅ American Airlines #AAL
✅ United Airlines #UAL
✅ JetBlue #JBLUE
✅ Southwest Airlines #LUV
🟢 На неделе ожидается одобрение индийским регулятором вакцины от коронавируса, разработанной AstraZeneca #AZN совместно с Оксфордским университетом.
🚫 Акции, по которым значительно увеличился объем коротких позиций за последние несколько недель:
• Intel #INTL
• Tyson Foods #TSN
🚫 Акции c соотношением коротких позиций к общему объему акций в свободном обращении, превышающим 30%:
• GameStop #GME
• National Beverage #FIZZ
• Stitch Fix #SFIX
• Revlon #REV
• Virgin Galactic #SPCE
• Bed, Bath & Beyond #BBBY
🟢 Wedbush Securities считает, что инвесторы технологического сектора могут быть спокойны: в 2021 г. компании сектора продолжат получать существенную прибыль. Wedbush отмечает, что на текущий момент портфель инвестбанка в технологическом секторе фокусируется на нескольких направлениях: кибербезопасность, облачные технологии, а также на компаниях FAANG - Facebook, Apple, Amazon, Netflix и Google. Банк прогнозирует рост акций сектора на 25% в течение следующих лет благодаря трансформирующим технологический уклад компаниям, в том числе:
✅ Uber #UBER
✅ Lyft #LYFT
✅ Tesla #TSLA
✅ Cerence #CRNC
✅ Nuance #NUAN
💡 Barron’s отмечает:
⚡️ Издание выделило 6 лучших идей в секторе путешествий и отдыха, которые, могут показать значительный рост по мере восстановления нормальной образа жизни после пандемии и роста спроса до уровней 2019 г.
✅ Wyndham Hotels & Resorts #WH
✅ Norwegian Cruise Line Holdings #NCLH
✅ Caesars Entertainment #CZR
✅ Marriott Vacations #VAC
✅ Extended Stay American #STAY
✅ Wynn Resorts #WYNN
⚡️ Лучшие инвестиционные идеи Barron's в акциях авиакомпаний:
✅ Delta Air Lines #DAL
✅ Southwest Airlines #LUV
✅ Allegiant Travel #ALGT
✅ Ryanair Holdings #RYAAY
✅ Gol Linhas #GOL
⚡️ Отдельно Barron’s выделяет акции платформы рейтингов и отзывов на рынке услуг Yelp #YELP. При этом акции компании торгуются по отношению цены акций к выручке (P/S) равным 2, против 3.5 у TripAdvisor #TRIP и 8 у Booking Holdings #BKNG.
💎 Рынок акций продолжает демонстрировать силу, фокус инвесторов постепенно смещается от успехов фармацевтических компаний в разработке вакцины к эффективности логистики ее распространения и скорости вакцинирования. Также важное значение имеет то, в каком виде и когда будет окончательно одобрен пакет экономических стимулов, решение Трампа не подписывать документ в его текущем виде привело к росту уровня неопределенности. К тому же в начале января состоятся перевыборы в сенат в штате Джорджия, из-за чего контроль может перейти к демократам. Мы сохраняем оптимистичный взгляд на рынок американских акций, но, учитывая вышесказанное, причин для всплесков волатильности предостаточно, поэтому необходимо сохранять бдительность и внимательно следить за потоками информации.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
#аналитика #акции #макро #риски #GS
💡 Goldman Sachs представил ключевые риски для роста фондового рынка в 2021 г.
🚫 Ключевые риски для роста рынка акций в 2021 г., по мнению Goldman Sachs:
👉🏻 Распространение вакцины от коронавируса будет идти медленнее, чем изначально ожидалось, или не окажет планируемого экономического эффекта.
• В основе оптимистичного прогноза банка по росту фондового рынка в 2021 г. лежит предположение о том, что эффективная вакцина будет доставлена и широко распространена в США в первой половине года.
• При этом первая неделя распространения вакцин показала, насколько это сложный с точки зрения логистики процесс. Также остается неопределенность вокруг точного количества доз, которые будут распределены в первом полугодии.
• Согласно опросу YouGov, всего 41% опрошенных согласны привиться, 28% - не уверены и 31% - не намерены прививаться.
• Возможное несоответствие между спросом и предложением на рынке вакцин и более медленное, чем ожидалось, восстановление потребительского спроса на фоне медленного хода вакцинации.
👉🏻 Бюджетная и монетарная политика приведут к неожиданно резкому росту инфляции и процентных ставок.
• В базовом прогнозе экономисты банка прогнозируют низкий уровень инфляции в связи с избытком предложения на рынках труда и продукции. Однако ряд экономистов указывают на риски резкого роста инфляции и ставок на фоне восстановления экономической активности, дополнительных мер бюджетной поддержки экономики и продолжении ФРС программ количественного смягчения экономики.
• Несмотря на то, что доходности казначейских облигаций остаются на исторически низких уровнях, важным фактором является скорость их изменения. Исторически рынок акций спокойно реагировал на постепенный рост долгосрочных ставок, однако, акции обычно падали, когда доходность казначейских облигаций росла больше, чем на два стандартных отклонения в месяц (~37 б.п. в данный момент).
👉🏻 Политические и регуляторные риски.
• В случае получения демократами обоих мест по итогам второго тура выборов в Джорджии, они фактически получат контроль над Сенатом (50 на 50) с учетом права голоса вице-президента. На данный момент вероятность перехода контроля к демократам оценивается в 31%.
• Рынок опционов указывает на резкий рост волатильности перед выборами 5 января. При этом банк ожидает рост фондового рынка вне зависимости от их исхода на фоне макроэкономического прогноза, однако в дальнейшем на динамику рынка будут влиять риски повышения налогов (в случае победы демократов в Джорджии) или законодательный тупик в случае сохранения контроля над Сенатом республиканцами.
• Также в центре внимания инвесторов будут регуляторные риски, в особенности с учетом недавних антимонопольных исков против Facebook и Google. Аналитики банка выявили, что схожие антимонопольные процессы в прошлом приводили к снижениям оценки компаний и сокращению роста их выручки. При этом акции #FB и #GOOG составляют ~50% от всего сектора коммуникационных услуг – ранее в ноябре Goldman Sachs понизил рекомендацию по сектору до «продавать».
💎 Большинство аналитиков оптимистично смотрят на перспективы рынка акций в 2021 году, но не стоит забывать о рисках, т.к. иногда они реализуются. Поэтому мы предпочитаем держать в портфелях инструменты с экспозицией на золото, сохранять долю кэша и периодически добавлять инструменты выигрывающие от роста волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️
💡 Goldman Sachs представил ключевые риски для роста фондового рынка в 2021 г.
🚫 Ключевые риски для роста рынка акций в 2021 г., по мнению Goldman Sachs:
👉🏻 Распространение вакцины от коронавируса будет идти медленнее, чем изначально ожидалось, или не окажет планируемого экономического эффекта.
• В основе оптимистичного прогноза банка по росту фондового рынка в 2021 г. лежит предположение о том, что эффективная вакцина будет доставлена и широко распространена в США в первой половине года.
• При этом первая неделя распространения вакцин показала, насколько это сложный с точки зрения логистики процесс. Также остается неопределенность вокруг точного количества доз, которые будут распределены в первом полугодии.
• Согласно опросу YouGov, всего 41% опрошенных согласны привиться, 28% - не уверены и 31% - не намерены прививаться.
• Возможное несоответствие между спросом и предложением на рынке вакцин и более медленное, чем ожидалось, восстановление потребительского спроса на фоне медленного хода вакцинации.
👉🏻 Бюджетная и монетарная политика приведут к неожиданно резкому росту инфляции и процентных ставок.
• В базовом прогнозе экономисты банка прогнозируют низкий уровень инфляции в связи с избытком предложения на рынках труда и продукции. Однако ряд экономистов указывают на риски резкого роста инфляции и ставок на фоне восстановления экономической активности, дополнительных мер бюджетной поддержки экономики и продолжении ФРС программ количественного смягчения экономики.
• Несмотря на то, что доходности казначейских облигаций остаются на исторически низких уровнях, важным фактором является скорость их изменения. Исторически рынок акций спокойно реагировал на постепенный рост долгосрочных ставок, однако, акции обычно падали, когда доходность казначейских облигаций росла больше, чем на два стандартных отклонения в месяц (~37 б.п. в данный момент).
👉🏻 Политические и регуляторные риски.
• В случае получения демократами обоих мест по итогам второго тура выборов в Джорджии, они фактически получат контроль над Сенатом (50 на 50) с учетом права голоса вице-президента. На данный момент вероятность перехода контроля к демократам оценивается в 31%.
• Рынок опционов указывает на резкий рост волатильности перед выборами 5 января. При этом банк ожидает рост фондового рынка вне зависимости от их исхода на фоне макроэкономического прогноза, однако в дальнейшем на динамику рынка будут влиять риски повышения налогов (в случае победы демократов в Джорджии) или законодательный тупик в случае сохранения контроля над Сенатом республиканцами.
• Также в центре внимания инвесторов будут регуляторные риски, в особенности с учетом недавних антимонопольных исков против Facebook и Google. Аналитики банка выявили, что схожие антимонопольные процессы в прошлом приводили к снижениям оценки компаний и сокращению роста их выручки. При этом акции #FB и #GOOG составляют ~50% от всего сектора коммуникационных услуг – ранее в ноябре Goldman Sachs понизил рекомендацию по сектору до «продавать».
💎 Большинство аналитиков оптимистично смотрят на перспективы рынка акций в 2021 году, но не стоит забывать о рисках, т.к. иногда они реализуются. Поэтому мы предпочитаем держать в портфелях инструменты с экспозицией на золото, сохранять долю кэша и периодически добавлять инструменты выигрывающие от роста волатильности.
@aabeta
@alpha_one_bot ⚡️premium⚡️