12월 메모리 고정거래가격 최대 100% 폭등

Team Group: “2026년 상반기가 진짜 부족의 시작”


메모리 공급 부족이 시장 전반으로 확산되는 가운데, 상류 DRAM·NAND 원천 업체들의 공급이 극도로 타이트해지며 메모리 가격이 가파르게 상승하고 있다.

메모리 모듈 제조사 Team Group 총경리인 천칭원은 최근 인터뷰에서 세 곳의 주요 원천 메모리 업체들이 2025년 12월 고정거래가격(Contract Price) 인상을 대폭 확대했으며, 일부 제품은 단 한 달 만에 80~100%까지 급등했다고 밝혔다.

천칭원 총경리는 이어 다음과 같이 전망했다:

“지금은 아직 진짜 부족이 아니다.
2026년 1~2분기가 되면 진정한 공급난이 시작될 것이다.”

그는 서버용 메모리 수요 폭증, AI·고대역폭 메모리(HBM) 투자 우선순위, 모바일 DRAM/NAND 재고 정상화 등이 겹치며 2026년 상반기 메모리 시장이 구조적으로 ‘심각한 공급 부족’ 국면에 진입할 것으로 예상했다.

https://www.digitimes.com.tw/tech/dt/n/shwnws.asp?CnlID=1&id=0000739661_BWX700785WBN1826RVD3D

하루에 루틴화 해야 정리도 하고, 고민도 하게되는것이 있어서 다시 블로그에 하나씩 정리해보려합니다.

대부분 걍 스쳐가는 글이지만 간간히 도움되는 글도 있으니 한번씩 들여다봐 주세요

[메리츠증권 전기전자/IT부품 양승수]

해성디에스(195870) : 지속되는 우상향

- 4Q25 연결 매출액과 영업이익을 각각 1,855억원(27.8% YoY), 189억원(+201.7% YoY)으로 기존 추정치 대비 3.1%, 10.8% 상향

- DDR5 국내 고객사 D1b 내 점유율 확대 효과와 DDR4의 OSAT향 물량 확대로 예상보다 강한 Package Substrate 수요가 지속

- 환율 효과까지 우호적으로 작용하면서 통상적인 비수기라는 인식과 달리 3분기 대비 추가 성장을 기대

- 2026년 실적은 매출액 7,983억원(+21.1% YoY), 영업이익 906억원(+107.8% YoY)을 전망

- Package Substrate는 국내 고객사향 D1b Prime 퀄 테스트가 연내 마무리 될 예정이며, 통과 시 국내 사업장은 내년 1분기, 중국 사업장은 내년 2분기부터 추가 공급이 시작될 전망

- 다른 국내 고객사향 1b 테스트도 순조롭게 진행중이며 내년 1분기 양산 개시를 기대

- 그 외 중국 고객사향은 내년 1분기, 북미 고객사향은 4분기 추가 공급이 본격화될 것으로 예상

- 리드프레임은 판가에 LME 가격이 연동되는 특성상 원재료 가격 상승에도 안정적인 수익성이 유지될 전망

- 또한 신규 제품으로 AI 서버용 Copper-Clip 제품 샘플 테스트를 진행 중이며, 승인 시 북미 GPU 고객사의 800V 신규 서버랙 도입 관련 유의미한 수혜 기대

- 해당 제품은 전력 변환 과정에서 발생하는 열을 효과적으로 방출하는 역할을 수행하며, 기존 전기차용 파워모듈 패키징 역량이 활용되는 제품으로 파악

- 내년 100% 이상 이익 성장이 전망되는 상황에서도 동사 주가(‘26년 PER 11.9배)는 국내 메모리 기판 Peer와 글로벌 리드프레임 Peer 대비 여전히 뚜렷한 저평가 구간에 위치

- 투자 매력도가 높다고 판단하며, ‘26년 EPS 5.3% 상향을 반영해 적정주가는 69,000원으로 상향 제시

https://vo.la/tKDYOus (링크)


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"트럼프 대통령은 화요일 오후 2시(미 동부 시간)에 중대 발표를 하겠다고 밝혔습니다." (한국 시간: 수요일 오전 4시)

종전 or 미국 경기관련

전이 유력스

아님 말고

✅ 생중계: 미국 특사, 우크라이나 전쟁 종식 논의 위해 푸틴 러시아 대통령과 회담 예정 (외신)

https://www.france24.com/en/europe/20251202-live-us-envoy-to-meet-russia-s-putin-for-talks-on-ending-ukraine-war

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아닙니다 해째 이런 개구린건 하기시름

죽기 딱 좋은 라스트 댄스다이

빠른 배송으로 관 주문해라

결이 좋고 친절한 사람은 호감인데