미국, 트럼프 재선 이후 피로감 확산
- 트럼프 대통령은 집권 초기부터 예고되지 않은 정책들을 쏟아내며 유권자들에게 혼란을 주고 있다.
- 경제 회복을 기대했던 국민들은 물가 상승 우려 속 높은 관세 정책에 실망하고 있다.
- 외교정책 및 국내정책 전반에서 즉흥적 결정이 잦아 일관성이 부족하다는 지적이 나온다.
- 그의 강경한 정치 스타일은 일부 지지층엔 환영받지만 중도 유권자들에겐 피로감을 준다.
- 여론조사에서 지지율은 하락세를 보이고 있으며, 향후 국정 운영에 부담으로 작용할 수 있다.
https://www.wsj.com/opinion/america-gets-trump-fatigue-trade-economy-policy-politics-41109d6d

Donald Trump
- ECB가 금리를 7번째 인하할 예정인 상황에서 제롬 파월은 항상 너무 늦고 틀린 결정을 내리고 있다.
- 파월이 발표한 보고서는 완전히 엉망이며 전형적인 실패작이다.
- 미국의 유가는 하락하고 있으며, 식료품 가격도 하락하고 있고, 달걀 가격조차도 내려가고 있다.
- 미국은 관세를 통해 부유해지고 있다.
- 파월은 유럽중앙은행처럼 이미 오래전에 금리를 인하했어야 한다.
- 지금이라도 반드시 금리를 인하해야 한다.
- 파월 해임은 하루라도 빨리 이뤄져야 한다.

코스피 신용잔고

코스닥 신용잔고

4월 16일 BDI
- 발틱 운임지수(BDI)가 이틀 연속 하락해 3월 5일 이후 최저치인 1,241포인트 기록했음
- 미중 관세 갈등으로 미국산 석탄 수출이 차질을 빚으며, 중국은 기존 공급국에서 대체 물량을 확보 중임
- 케이프사이즈 지수는 5.5% 하락했지만, 파나막스와 수프라막스 지수는 각각 상승세를 보였음

Goldman Sachs : 알루미늄 가격 전망 하향 조정

Goldman Sachs사가 미 트럼프 행정부의 관세조치에 따른 미중 갈등으로 알루미늄 가격 전망을 하향 조정함. 2025년 3분기 중 월평균 알루미늄 가격이 U$2,000/톤으로 하락한 후 12월 U$2,300/톤으로 반등할 전망임. 2025년 알루미늄 시장에 대한 전망도 7.6만톤의 공급부족에서 58만톤의 공급과잉으로 수정했으며, 2025년 수요 증가율도 2.6%에서 1.1%로 하향 조정함. 앞서 3월 트럼프 대통령은 알루미늄, 철강, 자동차 부품 등에 25%의 관세를 부과했으며, 금주 수입 반도체에 대한 관세율도 발표하겠다고 예고함. (Mining.com 4.15)

Vale사, 1분기 철광석 생산량 4.5% 감소 불구 판매량 증가

브라질 철광석 생산업체 Vale사의 1분기 철광석 생산량이 전년 동기 대비 4.5% 감소한 6,770만톤에 그쳤으나, 동기 판매량은 3.6% 증가해 6,610만톤을 기록함.. 동사는 브라질 북부 폭우로 전년 동기 대비 생산량이 감소했다고 설명하며, 2025년 생산량 전망치에는 부합함을 강조함. 2025년 연간 철광석 생산량 전망은 3억 2,500만톤~3억 3,500만톤임. (Mining.com 4.15)

입 좀 다물어 주시지요


트럼프, 금리 인하 지연 비판…미 증시 선물 상승폭 축소
- 도널드 트럼프 전 대통령이 제롬 파월 연준 의장을 비판하면서 S&P 500 선물 상승폭이 줄었다.
- TSMC가 긍정적인 매출 전망을 내놓으면서 Nasdaq 100 선물은 0.5% 상승했다.
- 미국과 일본의 초기 무역 협상 진전 소식이 낙관론을 자극하며 시장에 긍정적 영향을 줬다.
- UnitedHealth Group 실적 부진으로 헬스케어 종목들이 급락하면서 시장 분위기를 악화시켰다.
- 유럽중앙은행의 금리 인하 기대 속에 Stoxx 600 지수는 0.6% 하락했다.
https://www.swissinfo.ch/eng/stock-futures-trim-gains-as-trump-rebukes-powell%3A-markets-wrap/89176691

미국 관세 영향으로 메모리 재고 확보 급증
- 2분기 DRAM 및 NAND 계약가격 추가 상승 전망

1. 미국 관세 조치와 대응
- 미국이 4월 9일부터 상호 관세 조치를 시행했다.
- 대부분 지역에 대해 90일 유예기간이 부여되었다.
- 이에 따라 구매자와 공급자는 정책 불확실성에 대응하기 위해 전략을 조정했다.
- 유예기간 내 거래를 신속히 완료하려는 움직임이 증가했다.
- 이에 따라 2025년 2분기 메모리 시장의 거래 활동이 활발해질 것으로 전망된다.

2. 재고 확보 움직임
- 새로운 관세 장벽에 대한 우려가 일시적으로 완화되었다.
- 그러나 미국 무역정책의 향방이 불확실해 방어적 대응이 나타났다.
- DRAM과 NAND Flash의 재고를 적극적으로 확보하려는 수요가 증가했다.
- 이러한 선제적 재고 확보가 2분기 계약가격 상승폭을 더욱 키우고 있다.

3. 가격 상승의 지속 가능성
- 현재의 가격 상승세는 단기적일 가능성이 높다.
- 관세 변화에 민감한 미국 브랜드와 수출업체 수요가 상반기에 집중됐다.
- 계절적 수요 흐름이 왜곡될 가능성이 있다.

4. 향후 관건
- 미국의 향후 관세 정책이 하반기 메모리 수급 및 가격 흐름의 핵심 변수가 될 전망이다.

4월 17일 한국 저녁 뉴스 (전체 공개)

* 주요 내용

1. 버킨백 미국 판매 차질, 에르메스 가격 인상 예고
2. 중국, 2월 미국채 보유 235억 달러 증가
3. 대만 증시 미중 갈등 우려로 0.66% 하락
4. 중국 증시 혼조세, 상하이지수 소폭 상승
5. 일본 증시, TSMC 실적·엔저로 상승 마감
6. A주 혼조세, 건설주 주택경기 기대에 상승
7. 도쿄증시, 미 관세 협상 기대감에 상승
8. 피치, 한국 성장률 전망 1.0%로 하향 조정
9. 한국 중소형주, 밸류업 기대에 투자 유입
10. 이재명 공약 기대감에 방산·콘텐츠주 강세
11. 한전 주가 상승, 외국인·기관 동반 매수
12. 태양광주, 관세 피하고 기대감에 16% 급등
13. 한국 디스플레이, OLED로 글로벌 시장 선방
14. TSMC, AI칩 수요로 1분기 매출 42% 증가
15. TSMC 미국 투자로 수익률 3~4%포인트 하락
16. 씨이랩, GPU 가상화로 5년 내 1000% 성장
17. 한미반도체, SK하이닉스에 가격 인상 요구
18. 한미반도체, 마이크론에 TC본더 50대 수주
19. 휴젤, 1분기 실적 최고…2분기 추가 기대
20. 릴리, 경구 비만 치료제 임상 성공 발표
21. 전국 아파트값 하락세…서울만 상승 지속

https://naver.me/FSw29yJc

(자세한 내용은 링크 참조)

세계 3대 암학회 'AACR 2025' D-7…주목할 국내 기업은?

1. AACR 2025 참가 개요
- 국내 제약·바이오 기업들이 미국 시카고에서 열리는 AACR 2025에 참가한다.
- 4월 25일부터 30일까지 진행되며, 글로벌 제약사들과의 기술이전 및 파트너십 논의 기회로 활용된다.
- 비임상부터 임상 초기 단계 신약 후보물질 발표가 예정되어 있다.

2. 주요 참가 기업 및 발표 내용
- 유한양행과 에이비엘바이오는 이중항체 신약 후보물질 YH32364(ABL104)의 비임상 데이터를 공개한다.
- 에이비엘바이오의 플랫폼 기술 'Grabody-T'가 적용됐으며, 종양 미세환경 내 T 세포 활성화를 통해 항암 효능을 강화했다.
- 한미약품은 EZH1/2, HER2, MAT2A 저해제 등 항암 신약 후보물질 11건의 비임상 결과를 포스터 발표한다.
- 대웅제약은 DWP216, DWP217, DWP223 등 3개 파이프라인의 전임상 결과를 발표한다.
- DWP223은 낮은 용량에서도 강력한 항암 효과를 보였고, 병용 투여 시 종양 축소 효과가 50% 이상으로 확인됐다.
- 리가켐바이오는 STING 작용제 LCB39와 항체약물접합체 기반 후보물질 SOT106, IKS04 등 5건의 연구 결과를 발표한다.
- LCB39는 기존 부작용 문제를 개선한 차세대 면역항암제로 평가되며, 단독 및 병용 투여 데이터를 함께 공개할 예정이다.
- 온코닉테라퓨틱스는 이중저해 표적항암제 네수파립(Nesuparib)의 위암 비임상 연구 결과를 발표한다.
- 네수파립은 기존 약물 대비 항종양 효능이 크게 높은 것으로 나타났다.

3. 업계 반응 및 기대
- 국내 기업들은 비임상 데이터를 기반으로 글로벌 제약사와의 공동개발 및 기술이전 논의를 본격화할 예정이다.
- 발표 성과는 향후 임상개발 및 상업화 전략 수립에 결정적 영향을 미칠 것으로 보인다.
https://www.newspim.com/news/view/20250418000283

유가 1불 하락시 영업익 3000억 증가…외인·기관 달려든 이유
- 한국전력이 트럼프발 관세 영향권 밖에 있어 경기방어주로 주목받고 있다.
- 유가와 석탄 가격 하락, 환율 안정화가 실적 개선 요인으로 작용 중이다.
- 외국인과 기관이 이달 들어 한국전력 주식을 대거 순매수하고 있다.
- 산업용 전기요금 인상 효과로 매출 증가도 기대된다.
- 실적 회복에 따른 높은 배당 수익률이 투자 매력으로 작용하고 있다.
https://www.hankyung.com/article/2025041894426

4월 18일 식전 뉴스

이재명, K-콘텐츠 등 문화 예산 확대…"문화강국 '빅5' 약속"
https://www.newspim.com/news/view/20250418000056

TSMC, 차세대 2나노 이하 생산 30%를 미국에 배치 예정
- TSMC 회장 C.C. Wei는 2025년 1분기 실적 발표에서 미국 확장은 고객 수요에 따른 결정이라고 밝혔다.
- 정치적 압력이 아닌 시장의 요구가 미국 투자 확대의 주요 배경이라는 점을 강조했다.
- 향후 2나노미터 이하 첨단 반도체 생산의 약 30%가 미국에서 이뤄질 계획이다.
- 이는 주요 고객사들과의 긴밀한 협력과 공급망 다변화 전략에 따른 것이다.
- 미국 내 반도체 자급률 강화 정책과도 맞물리며 업계의 주목을 받고 있다.
https://www.digitimes.com/news/a20250417PD241/tsmc-arizona-fab-2nm-production-2025.html

Nvidia H20 칩 대중국 수출 금지로 서버 시장 불확실성 확대
- 미국 정부가 Nvidia의 H20 AI 칩의 중국 수출을 제한하며 업계 혼란이 커지고 있다.
- 해당 조치는 중국 내 서버 및 데이터센터 수요에 직접적인 영향을 줄 가능성이 있다.
- Nvidia의 주요 고객사와 협력사들 사이에 공급 차질 우려가 제기되고 있다.
- AI 및 클라우드 인프라 구축 계획에도 차질이 불가피하다는 분석이 나온다.
- 향후 미국의 대중국 기술 규제가 추가될 가능성에도 업계는 주의 깊게 대응 중이다.
https://www.digitimes.com/news/a20250416PD230/nvidia-supply-chain-shipments-chips-wistron.html

中 '자율주행' 문구 전면 금지…테슬라·샤오미도 예외 없다
https://www.digitaltoday.co.kr/news/articleView.html?idxno=562268

“AI 수요 급증에 향후 5년간 DCI 대역폭 6배 이상 증가”
https://www.etnews.com/20250418000104

"베센트, 백악관 관료들에 '파월 해임하면 금융시장 불안정 위험' 경고"
https://www.newspim.com/news/view/20250418000005

LNG로 날개 단 '가스터빈' 시장…두산에너빌 수출도 앞당겨지나
https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2025041714320488677

대웅제약 ‘엔블로’, 중남미·러시아 7개국 뚫었다…'7조 당뇨병 시장' 공략
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=86075

美 희토류 기업 MP 머티리얼즈, 中 수출 전면 중단
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=86073

"흥행작 없었다"…3월 극장 관객수 45％ 감소
https://www.newspim.com/news/view/20250418000047

"더는 못 버틴다"···현대차, 전기차 생산라인 두 달 만에 또 중단
https://www.seoulfn.com/news/articleView.html?idxno=554880

권성동 "자본시장법 개정안 통과되도록 민주당과 적극 협의"
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4351924

현대차·기아, 1분기 美 전기차 ‘2위’…‘1위’ 테슬라 전년비 8.6% 감소
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=86070

세계 3대 암학회 'AACR 2025' D-7…주목할 국내 기업은?
https://www.newspim.com/news/view/20250418000283

[올댓차이나] 위안화 기준치 1달러=7.2069위안…0.022% 절상
https://www.newsis.com/view/NISX20250418_0003144576

"중국=적"이라는 공화당 지지자 확 줄었다…'트럼프 관세'의 역풍
https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2025041810341820179

"이러다가 파국, 미중 물밑접촉 진행중"
https://www.newspim.com/news/view/20250418000339

"유가 1불 하락시 영업익 3000억 증가"…외인·기관 달려든 이유 [종목+]
https://www.hankyung.com/article/2025041894426

국장 떠나는 외국인…8개월 연속 상장주식 순매도
https://www.hankyung.com/article/2025041894836

시총 5위 반짝 입성…현대차 제친 한화에어로스페이스
https://www.hankyung.com/article/202504180120i

[자료 출처]

https://t.iss.one/TNBfolio

월가와 메인스트리트는 분리될 수 없다

1. 경제적 연관성
- 다우존스산업평균지수는 아마존, 애플, 코카콜라, 디즈니, 홈디포, 맥도날드, 프록터앤갬블, 아메리칸 익스프레스 등 미국 주요 대기업 30곳의 주가를 추적하는 지수다.
- 정부가 말하는 '월가'는 바로 이들 대기업의 주식을 의미한다.
- 이들 기업의 주가가 하락하는 것은 생산 비용 상승과 소비 감소를 예상하기 때문이다.
- 대기업이 비용 상승을 피할 수 없다면 메인스트리트도 마찬가지다.
- 메인스트리트가 이들 기업의 제품을 구매한다면 결국 그 부담을 함께 지게 된다.

2. 투자 심리와 경제 전망
- 월가 투자자들이 미래에 대해 비관적인 것은 메인스트리트가 경제적 고통을 느낄 것으로 예상하기 때문이다.
- 투자자들은 메인스트리트의 소비 위축 가능성을 반영해 행동한다.
- 월가와 메인스트리트는 서로 연결되어 있으며 경제적 운명을 함께 한다.
- 월가의 불안은 곧 메인스트리트의 현실로 이어질 수 있다.
https://www.wsj.com/opinion/wall-street-and-main-street-arent-separable-canard-investing-economics-6133423b

트럼프, 미중 상호 관세 종료 시사…TikTok 거래는 연기
- 트럼프 대통령은 관세가 소비를 위축시킬 수 있다며 추가 인상을 꺼리는 입장을 밝혔다.
- 미중 간 관세전쟁이 조만간 끝날 수 있음을 시사했다.
- 중국과의 접촉이 진행 중이며 긍정적 합의 가능성도 언급했다.
- TikTok 매각 거래는 무역 협상이 마무리된 후로 연기될 전망이다.
- 고위급 협상은 부족하지만 실무선에서의 대화는 지속되고 있는 것으로 알려졌다.
https://www.reuters.com/technology/trump-says-china-has-reached-out-tariffs-tiktok-deal-may-wait-2025-04-17/

中 한한령 봉쇄 녹인 물총…'워터밤 하이난', 10만 관객 동원
- 중국 하이난에서 열린 '워터밤 하이난 2025'가 약 10만 명의 관객을 모으며 성황리에 종료됐다.
- 8년 만에 열린 대형 K-POP 공연으로, 한한령 상황 속에서도 한류 콘텐츠의 저력을 보여줬다.
- 음악과 현지 라이프스타일을 융합한 체험형 페스티벌 구성으로 큰 호응을 얻었다.
- 1세대 아이돌 출신 콘텐츠 기획자들이 전략적 운영을 주도하며 완성도를 높였다.
- 주최 측은 마카오 등 아시아 주요 도시 공연 확대와 다양한 한중 콘텐츠 협업을 예고했다.
https://www.ytn.co.kr/_ln/0117_202504180950597567

4월 18일 장 마감 전 뉴스

이재명 "2030년 문화시장 300조·수출 50조원 시대 열 것"
- 이재명 더불어민주당 대선 예비후보가 2030년까지 문화시장 규모를 300조원, 수출 50조원으로 확대하겠다고 밝혔다.
- K-푸드, K-뷰티, K-팝 등 콘텐츠 산업의 세계 진출을 국가 차원에서 전폭 지원하겠다고 말했다.
- 문화예산 확대와 콘텐츠 창작 전 과정에 대한 국가 지원 강화 방침을 제시했다.
- 웹툰에도 세제 혜택을 적용하고, 해외 마케팅과 불법유통 차단에도 정부가 적극 나설 계획이다.
- 그는 문화강국 실현을 강조하며 대구에서 콘텐츠 산업 간담회를 개최했다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4351910

애플, 1분기 중국 스마트폰 출하량 9% 감소
- 애플의 1분기 중국 내 스마트폰 출하량이 전년 동기 대비 9% 줄어든 980만 대를 기록했다.
- 중국 스마트폰 시장에서 애플의 점유율은 13.7%로 떨어졌으며, 7분기 연속 감소세를 이어갔다.
- 반면 Xiaomi는 출하량이 40% 급증하며 시장 1위를 차지했고, 전체 시장은 3.3% 성장했다.
- 중국 정부의 6,000위안 이하 제품 대상 보조금 정책에서 애플은 고가 정책으로 인해 수혜를 받지 못했다.
- 프리미엄 가격 전략이 소비자 보조금 정책과 맞지 않아 시장 점유율 하락으로 이어졌다는 분석이 나왔다.
https://money.usnews.com/investing/news/articles/2025-04-17/chinas-q1-smartphone-shipments-rise-3-3-from-a-year-earlier-idc-says

에이비엘바이오, '그랩바디-B'로 글로벌 기술이전 가속
https://www.job-post.co.kr/news/articleView.html?idxno=143053

정부, GPU·데이터·인재 전폭 지원…국산 NPU 상용화 박차
https://www.mk.co.kr/news/it/11295054

K-방산, 수주잔고 81조원 돌파…올해 해외 수출 비중 더 늘린다
https://www.ceoscoredaily.com/page/view/2025041715213221029

컴투스, 서브컬쳐 게임 ‘스타시드’ 일본에서 사전예약 시작
https://www.greened.kr/news/articleView.html?idxno=325750

이재명 지지율 38% '갤럽 조사 최고치'…한덕수 7%·5%p↑
https://ift.tt/f1JFlsN

트럼프 “중국과 관세 대화 중…3~4주 내 마무리 될 것”
https://www.khan.co.kr/article/202504181407001/?utm_source=khan_rss&utm_medium=rss&utm_campaign=total_news

AP헬스케어, 바이오시밀러 임상3상 면제…"조기 수익 실현 기대"
https://www.newspim.com/news/view/20250418000604

통상·AI에 4.4조 투입..."GPU 1만장 확보"
https://www.hankyung.com/article/2025041807725


[자료 출처]

https://t.iss.one/TNBfolio

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